日立投資顧問株式会社 有価証券報告書（内国投資信託受益証券）－第22期(2022/05/17－2023/05/15)

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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    【表紙】

     【提出書類】              有価証券報告書

     【提出先】              関東財務局長        殿

     【提出日】              2023年8月15日

     【計算期間】              第22期（自       2022年5月17日　至           2023年5月15日）

     【ファンド名】              日立国内債券インデックスファンド

     【発行者名】              日立投資顧問株式会社

     【代表者の役職氏名】              取締役社長　柿沼　敬二

     【本店の所在の場所】              東京都台東区東上野二丁目16番1号

     【事務連絡者氏名】              管理グループ　都地           雅夫

     【連絡場所】              東京都台東区東上野二丁目16番1号

     【電話番号】              080-7784-4536

     【縦覧に供する場所】              該当ありません。

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    第一部【ファンド情報】

    第１【ファンドの状況】

     １【ファンドの性格】

       （１）【ファンドの目的及び基本的性格】

        ①　当ファンドは、親投資信託「日立国内債券インデックスマザーファンド」（以下「マザーファ
         ンド」といいます。）の受益証券に主に投資を行うことを通じて、国内債券を実質的な主要投資
         対象として中長期的に信託財産の成長を目指して運用を行うことを基本とします。
        ②　信託金の限度額は、5,000億円として信託金を追加することができます。ただし、この限度額
         は、委託者と受託者の合意のうえ変更することができます。
        ③　当ファンドは、一般社団法人投資信託協会が定める商品分類において次に属します。
         追加型投信／国内／債券／インデックス型
         下表は、一般社団法人投資信託協会の「商品分類に関する指針」に基づき記載をしており、当
        ファンドが該当する商品分類・属性区分を網掛け表示しています。
         ○商品分類表
                                 投資対象資産
           単位型・追加型           投資対象地域                      補足分類
                                （収益の源泉）
                                  株　　式

                       国　　内
             単位型                    債　　券         インデックス型
                                 不動産投信

                       海　　外
                                 その他資産

             追加型                   （　　　　）            特殊型
                       内　　外
                                  資産複合
         ＜商品分類表の定義＞

          追加型：     一度設定されたファンドであってもその後追加設定が行われ従来の信託財産とともに
            運用されるファンドをいいます。
          国内：    目論見書又は投資信託約款において、組入資産による主たる投資収益が実質的に国内の
            資産を源泉とする旨の記載があるものをいいます。
          債券：    目論見書又は投資信託約款において、組入資産による主たる投資収益が実質的に債券を
            源泉とする旨の記載があるものをいいます。
          インデックス型：          目論見書又は投資信託約款において、各種指数に連動する運用成果を目指す
            旨の記載があるものをいいます。
          上記以外の各区分の定義の詳細については、一般社団法人投資信託協会のホームページ
          （http://www.toushin.or.jp/）をご参照ください。
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         ○属性区分表

            投資対象資産          決算頻度       投資対象地域         投資形態      為替ヘッジ       対象インデックス
          株式            年１回       グローバル         ファミリー       あり       日経２２５

          　一般                           ファンド       （　　　）
          　大型株            年２回       日本                      ＴＯＰＩＸ
          　中小型株                           ファンド・       なし
                      年４回       北米         オブ・             その他
          債券                           ファンズ             （ＮＯＭＵＲＡ－
          　一般            年６回       欧州                      ＢＰＩ総合）
          　公債            （隔月）
          　社債                  アジア
          　その他債券            年１２回
          　クレジット属性            （毎月）       オセアニア
          （　　　）
                      日々       中南米
          不動産投信
                      その他       アフリカ
          その他資産            （　　　）
          （投資信託証券                  中近東
          （債券一般））                  （中東）
          資産複合                  エマージング

          （株式、債券）
          　資産配分固定型
          　資産配分変更型
         ＜属性区分表の定義＞

          その他資産（投資信託証券（債券一般））：                        目論見書又は投資信託約款において、投資信託証
            券を通じて実質的に公債、社債、その他債券属性にあてはまらない全てのもの（目論見書又
            は投資信託約款において、日本国又は各国の政府の発行する国債（地方債、政府保証債、政
            府機関債、国際機関債を含む。以下同じ。）に主として投資する旨の記載があるものを、公
            債といい、企業等が発行する社債に主として投資する旨の記載があるものを、社債といい、
            公債又は社債以外の債券に主として投資する旨の記載があるものを、その他債券といいま
            す。）を投資対象とする旨の記載があるものをいいます。
          年１回：     目論見書又は投資信託約款において、年１回決算する旨の記載があるものをいいま
            す。
          日本：    目論見書又は投資信託約款において、組入資産による投資収益が日本の資産を源泉とす
            る旨の記載があるものをいいます。
          ファミリーファンド：            目論見書又は投資信託約款において、親投資信託（ファンド・オブ・
            ファンズにのみ投資されるものを除く。）を投資対象として投資するものをいいます。
          為替ヘッジなし：          目論見書又は投資信託約款において、為替のヘッジを行わない旨の記載があ
            るもの又は為替のヘッジを行う旨の記載がないものをいいます。
            ※属性区分に記載している「為替ヘッジ」は、対円での為替リスクに対するヘッジの有無を
            記載しております。
          その他（ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合）：                      目論見書又は投資信託約款において、インデックス
            ファンドの対照インデックスが日経２２５あるいはＴＯＰＩＸにあてはまらない全てのもの
            をいいます。ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合については、次の④をご参照願います。
          上記以外の各区分の定義の詳細については、一般社団法人投資信託協会のホームページ
          （http://www.toushin.or.jp/）をご参照ください。
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        ④　当ファンドの運用にあたっては、ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合（ノムラ・ボンド・パフォーマン
         ス・インデックス総合）※をベンチマークとして、ベンチマークの動きに連動する投資成果を追
         求 します。
          ※　ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合（ノムラ・ボンド・パフォーマンス・インデックス総合）は、野
            村フィデューシャリー・リサーチ＆コンサルティング株式会社（以下「NFRC」といいま
            す。）が算出している国内債券市場の全体を表す指数です。同指数の知的財産権とその他一
            切の権利は、NFRCに帰属しています。
        ⑤　ファンドの特色
         1．　当ファンドは、主たる投資対象であるマザーファンドを通して実質的な投資を行います。
         2．　マザーファンドの運用は、野村アセットマネジメント株式会社に委託します。
         3．　マザーファンドの運用にあたっては、主として国内債券に分散投資を行いＮＯＭＵＲＡ－Ｂ
           ＰＩ総合をベンチマークとして、ベンチマークの動きに連動する投資成果を追求します。
       （２）【ファンドの沿革】

        2001年12月5日　信託契約締結、当ファンドの設定・運用開始
        証券取引所への上場の予定はありません。
        なお、主要投資対象であるマザーファンドは以下のとおりです。
                   マザーファンド名                        設定日
           日立国内債券インデックスマザーファンド
                                         2000年    4月28日
           （設定当時の名称「日立国内債券マザーファンドＮ」）
       （３）【ファンドの仕組み】

        ①　ファンドの仕組み
         当ファンドはファミリーファンド方式により運用を行います。「ファミリーファンド方式」と
         は、複数のファンドを合同運用する仕組みで、受益者はベビーファンド（当ファンド）の受益権
         に投資し、さらにベビーファンドの資金でマザーファンドの受益証券に投資することにより、ベ
         ビーファンドの実質的な運用をマザーファンドにおいて行う仕組みです。
         ただし、当ファンドから有価証券等に直接投資する場合もあります。また、当ファンド以外のベ
         ビーファンドが、当ファンドの投資対象であるマザーファンドへ投資する場合もあります。
        ②　ファンドの関係法人



         当ファンドの関係法人の名称および関係業務ならびに契約等の概要は以下のとおりです。
         1．  委託者（委託会社）：日立投資顧問株式会社
           当ファンドの委託者として、受益権の発行、信託財産の運用指図、目論見書および運用報告書
           の作成等を行います。
           当社はマザーファンドの委託者でもありますが、マザーファンドの信託財産の運用の指図に関
           する権限を野村アセットマネジメント株式会社（以下「運用再委託先」といいます。）に委託
           しております。
         2．  受託者（受託会社）：三菱ＵＦＪ信託銀行株式会社
           委託者との投資信託契約に基づき、当ファンドの受託者として、信託財産の保管・管理業務な
           どを行い、解約金および償還金の委託者への交付、信託財産に関する報告書を作成し委託者へ
           の交付を行います。また、受託者は、信託事務の処理の一部につき金融機関の信託業務の兼営
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           等に関する法律第1条第1項の規定による信託業務の兼営の認可を受けた金融機関に委託するこ
           とがあります。
         3．  販売会社：三菱ＵＦＪ信託銀行株式会社
           委託者との募集・販売に関する契約に基づき、当ファンドの販売会社として、受益権の募集・
           販売の取扱い（確定拠出年金による取得申込みに限ります。）、一部解約の実行の請求の受
           付、償還金の支払い等を行います。
         4．  運用再委託先：野村アセットマネジメント株式会社
           委託者との投資一任契約に基づき、当ファンドの主たる投資対象であるマザーファンドの信託
           財産の運用指図等を行います。
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    （ご参考）

    当ファンドは、確定拠出年金向けのファンドです。以下は、確定拠出年金制度（企業型年金）の概要を図
    示したものです。（厚生労働省「確定拠出年金制度の概要」より抜粋）
    制度の詳細は関係法令等によりご確認下さい。
    各ファンドの販売会社は、図における「商品提供機関」に、また各ファンドの受益者は、図における「資









    産管理機関」に該当します。
    確定拠出年金による取得申込みについては、各事業主が定める確定拠出年金に係る規約等にしたがい、資
    産管理機関が行うことになります。また、確定拠出年金の加入者等は、確定拠出年金に係る規約等にした
    がい、個別の運用商品の配分の指図を運営管理機関に対して行います。
        ③　委託会社の概況（2023年8月15日現在）

         1．  資本の額
           1億円
         2．  委託会社の沿革
           1999年    8月  5日　会社設立
           1999年    8月31日　投資顧問業者登録
           2000年    1月27日　投資一任契約に係る業務の認可取得、証券投資信託委託業の認可取得
           2007年    9月30日　投資助言・代理業、投資運用業の登録
         3．  大株主の状況
           株主名　　株式会社           日立製作所
           住所　　　東京都千代田区丸の内一丁目6番6号
           所有株数　6,000株
           所有割合　100％
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     ２【投資方針】

       （１）【投資方針】

        ①　次のマザーファンドに主として投資を行うことで、ベンチマークの動きに連動する投資成果を
         追求します。
             マザーファンド名                   ベンチマーク              主な投資対象
          日立国内債券
                          ＮＯＭＵＲＡ－ＢＰＩ総合                     国内債券
          インデックスマザーファンド
        ②　マザーファンドの受益証券の組入比率はできるだけ高位を保ちます。
        ③　外貨建資産については原則為替ヘッジは行いませんが、金利・為替状況によってはヘッジを実
         施する場合があります。
        ④　資金動向、市況動向等によっては、前記の運用が困難となり、前記と異なる運用を行う場合が
         あり、また、目的が達成されない場合があります。
        ⑤　有価証券の実質組入比率を維持するため、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため
         および為替変動リスクを回避するため、国内において行われる有価証券先物取引、有価証券指数
         等先物取引、有価証券オプション取引、通貨に係る先物取引、通貨に係る選択権取引、金利に係
         る先物取引および金利に係るオプション取引ならびに外国の市場におけるこれらの取引と類似の
         取引（以下「有価証券先物取引等」といいます。）を行うことができます。
        ⑥　信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回避するため、異
         なった通貨、異なった受取金利または異なった受取金利とその元本を一定の条件のもとに交換す
         る取引（以下「スワップ取引」といいます。）を行うことができます。
        ⑦　信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回避するため、金
         利先渡取引および為替先渡取引ならびに外国為替予約取引を行うことができます。
        ⑧　信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信託財産に属する有価証券の貸付けを行
         うことができます。
        ⑨　ベンチマークの動きに連動する投資成果を目指すため、資金動向によっては、実質組入有価証
         券の時価総額と有価証券先物取引等の買建玉の時価総額との合計額が、信託財産の純資産総額を
         一時的に超えることができます。
       （２）【投資対象】

        ①　投資の対象とする資産の種類
         当ファンドが投資の対象とする資産の種類は、次に掲げるものとします。
         1．  次に掲げる特定資産（「特定資産」とは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第1項で定
           めるものをいいます。以下同じ。）
          イ．   有価証券
          ロ．   デリバティブ取引に係る権利（金融商品取引法第2条第20項に規定するものをいい、約款第
            20条、第21条および第22条に定めるものに限ります。）
          ハ．   金銭債権
          ニ．   約束手形
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         2．  次に掲げる特定資産以外の資産

          イ．   為替手形
        ②　運用の指図範囲
        ⅰ)　委託者は、信託金を、主としてマザーファンドの受益証券に投資するほか、次の有価証券
          （金融商品取引法第2条第2項の規定により有価証券とみなされる同項各号に掲げる権利を除きま
          す。）に投資することを指図することができます。
         1．  株券または新株引受権証書
         2．  国債証券
         3．  地方債証券
         4．  特別の法律により法人の発行する債券
         5．  社債券（新株引受権証券と社債券とが一体となった新株引受権付社債券（以下「分離型新株引
           受権付社債券」といいます。）の新株引受権証券を除きます。）
         6．  特定目的会社に係る特定社債券（金融商品取引法第2条第1項第4号で定めるものをいいま
           す。）
         7．  特別の法律により設立された法人の発行する出資証券（金融商品取引法第2条第1項第6号で定
           めるものをいいます。）
         8．  協同組織金融機関に係る優先出資証券（金融商品取引法第2条第1項第7号で定めるものをいい
           ます。）
         9．  特定目的会社に係る優先出資証券または新優先出資引受権を表示する証券（金融商品取引法第
           2条第1項第8号で定めるものをいいます。）
         10．コマーシャル・ペーパー
         11．新株引受権証券（分離型新株引受権付社債券の新株引受権証券を含みます。）および新株予約
           権証券
         12．外国または外国の者の発行する証券または証書で、1.から11.までの証券または証書の性質を
           有するもの
         13．投資信託または外国投資信託の受益証券（金融商品取引法第2条第1項第10号で定めるものをい
           います。）
         14．投資証券、投資法人債券または外国投資証券（金融商品取引法第2条第1項第11号で定めるもの
           をいいます。）
         15．外国貸付債権信託受益証券（金融商品取引法第2条第1項第18号で定めるものをいいます。）
         16．オプションを表示する証券または証書（金融商品取引法第2条第1項第19号で定めるものをい
           い、有価証券に係るものに限ります。）
         17．預託証書（金融商品取引法第2条第1項第20号で定めるものをいいます。）
         18．外国法人が発行する譲渡性預金証書
         19．指定金銭信託の受益証券（金融商品取引法第2条第1項第14号で定める受益証券発行信託の受益
           証券に限ります。）
         20．抵当証券（金融商品取引法第2条第1項第16号で定めるものをいいます。）
         21．貸付債権信託受益権であって金融商品取引法第2条第1項第14号で定める受益証券発行信託の受
           益証券に表示されるべきもの
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         22．外国の者に対する権利で21.の有価証券の性質を有するもの

           なお、1.の証券または証書、12.ならびに17.の証券または証書のうち1.の証券または証書の性
           質を有するものを以下「株式」といい、2.から6.までの証券および12.ならびに17.の証券また
           は証書のうち2.から6.までの証券の性質を有するものおよび14.の証券のうち投資法人債券を以
           下「公社債」といい、13.の証券および14.の証券のうち投資法人債券以外のものを以下「投資
           信託証券」といいます。
        ⅱ)　委託者は、信託金を、ⅰ)                 に掲げる有価証券のほか、次に掲げる金融商品（金融商品取引法第
          2条第2項の規定により有価証券とみなされる同項各号に掲げる権利を含みます。）により運用す
          ることを指図することができます。
         1．  預金
         2．  指定金銭信託（金融商品取引法第2条第1項第14号に規定する受益証券発行信託を除きます。）
         3．  コール・ローン
         4．  手形割引市場において売買される手形
         5．  貸付債権信託受益権であって金融商品取引法第2条第2項第1号で定めるもの
         6．  外国の者に対する権利で5.の権利の性質を有するもの
        ⅲ)　ⅰ)の規定にかかわらず、この信託の設定、解約、償還への対応および投資環境の変動等への
          対応等で、委託者が運用上必要と認めるときには、委託者は、信託金を前記ⅱ)に掲げる金融商
          品により運用することの指図ができます。
        ⅳ)　デリバティブ取引等については、ヘッジ目的に限るものとし、一般社団法人投資信託協会規
          則の定めるところに従い、合理的な方法により算出した額が信託財産の純資産総額を超えないも
          のとします。
        ⅴ)　一般社団法人投資信託協会規則に定める一の者に対する株式等エクスポージャー、債券等エク
          スポージャーおよびデリバティブ等エクスポージャーの信託財産の純資産総額に対する比率は、
          原則として、それぞれ100分の10、合計で100分の20を超えないものとし、当該比率を超えること
          となった場合には、一般社団法人投資信託協会規則に従い当該比率以内となるよう調整を行うこ
          ととします。
       （３）【運用体制】

        ①　運用委員会は、当社の運用方針策定のための最高意思決定機関で、当ファンドに関する運用方
         針を策定します。2023年6月末現在10名程度出席。
        ②　運用評価委員会は、運用再委託先を含む、運用成績、資産配分、リスクおよびポートフォリオ
         の内容等運用状況についての分析および評価を行います。2023年6月末現在10名程度出席。
        ③　運用グループは、運用再委託先と連携して運用方針に基づく運用を行います。2023年6月末現在
         8名在籍。
        ④　コンプライアンスオフィサーおよびリスク管理オフィサーは、諸法令、投資信託約款等の遵守
         状況や運用リスクの状況などを定期的に監視しています。2023年6月末現在コンプライアンスオ
         フィサーおよびリスク管理オフィサーは各1名在籍。
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    （ご参考）

    「日立国内債券インデックスマザーファンド」の運用体制
       当マザーファンドの運用は、野村アセットマネジメント株式会社に委託しており、同社の運用体制等
       は、次の通りです。（2023年6月末現在のものであり、今後変更となる場合があります。）
       内部管理及び意思決定を監督する組織等は以下の通りです。






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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
     リスクマネジメント体制は、以下の通りです。

       運用のプロセスは、以下の通りです。






       ベンチマーク・データ、信託財産情報、追加設定・解約等の資金流出入データ等を入手した後、
       層化抽出法の考え方に基づいてポートフォリオを構築します。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
       （４）【分配方針】

        運用による収益は、期中に分配を行わず、信託終了時まで信託財産内に留保し、運用の基本方針に
        基づいて運用します。
       （５）【投資制限】

        ①　ファンドの投資信託約款に定める投資制限
         当ファンドは、委託者による当ファンドの運用に関して以下のような一定の制限および限度を定
         めています。
         1．  マザーファンドの受益証券への投資割合（運用の基本方針                               2．運用方法       (3)投資制限）
           委託者は、マザーファンドの受益証券への投資割合には、制限を設けません。
         2．  株式への実質投資割合※（運用の基本方針                       2．運用方法       (3)投資制限）
           委託者は、株式（新株引受権証券および新株予約権証券を含みます。以下同じ。）への実質投
           資割合については、信託財産の純資産総額の10％以内とします。
          ※　「株式への実質投資割合」とは、信託財産に属する株式の時価総額とマザーファンドの信託
            財産に属する株式の時価総額のうち信託財産に属するとみなした額との合計額の割合です。
            「信託財産に属するとみなした額」とは、信託財産に属するマザーファンドの受益証券の時
            価総額にマザーファンドの信託財産の純資産総額に占める株式の時価総額の割合を乗じて得
            た額をいいます。
         3．  信用取引の運用指図（投資信託約款第19条）
           委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信用取引により株券を売付け
           ることの指図をすることができます。なお、当該売付けの決済については、株券の引渡しまた
           は買戻しにより行うことの指図をすることができるものとします。
         4．  先物取引等の運用指図（投資信託約款第20条）
          イ．   委託者は、有価証券の実質組入比率を維持するためおよび信託財産に属する資産の効率的
            な運用に資するため、わが国の証券取引所における有価証券先物取引（金融商品取引法第28
            条第8項第3号イに掲げるものをいいます。）、有価証券指数等先物取引（金融商品取引法第
            28条第8項第3号ロに掲げるものをいいます。）および有価証券オプション取引（金融商品取
            引法第28条第8項第3号ハに掲げるものをいいます。）ならびに外国の取引所におけるこれら
            の取引と類似の取引を行うことの指図をすることができます。なお、選択権取引は、オプ
            ション取引に含めるものとします（以下同じ。）。
          ロ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回
            避するため、わが国の取引所における通貨に係る先物取引および通貨に係るオプション取引
            ならびに外国の取引所におけるこれらの取引と類似の取引を行うことの指図をすることがで
            きます。
          ハ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、わが国の取引所における
            金利に係る先物取引およびオプション取引ならびに外国の取引所におけるこれらの取引と類
            似の取引を行うことの指図をすることができます。
         5．  スワップ取引の運用指図（投資信託約款第21条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回
            避するため、異なった通貨、異なった受取金利または異なった受取金利とその元本を一定の
            条件のもとに交換する取引（以下「スワップ取引」といいます。）を行うことの指図をする
            ことができます。
          ロ．   スワップ取引の指図にあたっては、当該取引の契約期限が、原則として信託期間を超えな
            いものとします。ただし、当該取引が当該信託期間内で全部解約が可能なものについてはこ
            の限りではありません。
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          ハ．   スワップ取引の評価は、当該取引契約の相手方が市場実勢金利等をもとに算出した価額に
            より行うものとします。
          ニ．   委託者は、スワップ取引を行うにあたり担保の提供あるいは受入れが必要と認めたとき
            は、担保の提供あるいは受入れの指図を行うものとします。
         6．  金利先渡取引および為替先渡取引の運用指図（投資信託約款第22条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回
            避するため、金利先渡取引および為替先渡取引を行うことの指図をすることができます。
          ロ．   金利先渡取引および為替先渡取引の指図にあたっては、当該取引の決済日が、原則として
            信託期間を超えないものとします。ただし、当該取引が当該信託期間内で全部解約が可能な
            ものについてはこの限りではありません。
          ハ．   金利先渡取引および為替先渡取引の評価は、当該取引契約の相手方が市場実勢金利等をも
            とに算出した価額により行うものとします。
          ニ．   委託者は、金利先渡取引および為替先渡取引を行うにあたり担保の提供あるいは受入れが
            必要と認めたときは、担保の提供あるいは受入れの指図を行うものとします。
         7．  有価証券の貸付の指図（投資信託約款第23条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信託財産に属する有価証
            券を貸付けることの指図をすることができます。
          ロ．   委託者は、有価証券の貸付にあたって必要と認めたときは、担保の受入れの指図を行うも
            のとします。
         8．  公社債の空売りの指図範囲（投資信託約款第24条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信託財産の計算において
            する信託財産に属さない公社債を売付けることの指図をすることができます。なお、当該売
            付けの決済については、公社債（信託財産により借入れた公社債を含みます。）の引渡しま
            たは買戻しにより行うことの指図をすることができるものとします。
          ロ．   イ．の売付けの指図は、当該売付けに係る公社債の時価総額が信託財産の純資産総額の範
            囲内とします。
          ハ．   信託財産の一部解約等の事由により、ロ．の売付けに係る公社債の時価総額が信託財産の
            純資産総額を超えることとなった場合には、委託者は速やかにその超える額に相当する売付
            けの一部を決済するための指図をするものとします。
         9．  公社債の借入れの指図範囲（投資信託約款第25条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、公社債の借入れの指図を
            することができます。なお、当該公社債の借入れを行うにあたり担保の提供が必要と認めた
            ときは、担保の提供の指図をするものとします。
          ロ．   イ．の指図は、当該借入れに係る公社債の時価総額が信託財産の純資産総額の範囲内とし
            ます。
          ハ．   信託財産の一部解約等の事由により、ロ．の借入れに係る公社債の時価総額が信託財産の
            純資産総額を超えることとなった場合には、委託者は速やかに、その超える額に相当する借
            入れた公社債の一部を返還するための指図をするものとします。
          ニ．   イ．の借入れに係る品借料は受益者の負担とし、信託財産中から支弁します。
         10．外貨建資産への投資制限（投資信託約款第26条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する外貨建資産の時価総額とマザーファンドの信託財産に属する
            外貨建資産の時価総額のうち信託財産に属するとみなした額との合計額が、信託財産の純資
            産総額に対して100分の10を超えることとなる投資の指図をしません。
          ロ．   イ．において信託財産に属するとみなした額とは、信託財産に属するマザーファンドの受
            益証券の時価総額にマザーファンドの信託財産の純資産総額に占める当該外貨建資産の時価
            総額の割合を乗じて得た額をいいます。
         11．外国為替予約の指図（投資信託約款第28条）
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           委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回避す
           るため、外国為替の売買の予約取引の指図をすることができます。
         12．資金の借入れ（投資信託約款第35条）
          イ．   委託者は、信託財産の効率的な運用ならびに運用の安定性に資するため、一部解約に伴う
            支払資金の手当て（一部解約に伴う支払資金の手当てのために借入れた資金の返済を含みま
            す。）を目的として、資金借入れ（コール市場を通じる場合を含みます。）の指図をするこ
            とができます。なお、当該借入金をもって有価証券等の運用は行わないものとします。
          ロ．   一部解約に伴う支払資金の手当てに係る借入期間は、受益者への解約代金支払開始日から
            信託財産で保有する有価証券の売却代金の受渡日までの間または受益者への解約代金支払開
            始日から信託財産で保有する有価証券等の解約代金入金日までの間もしくは受益者への解約
            代金支払開始日から信託財産で保有する有価証券等の償還金の入金日までの期間が5営業日以
            内である場合の当該期間とし、資金借入額は当該有価証券等の売却代金、解約代金および有
            価証券等の償還金の合計額、且つ借入指図を行う日における信託財産の純資産総額の100分の
            10を限度とします。
          ハ．   借入金の利息は受益者の負担とし、信託財産中から支弁します。
         13．受託者による資金の立替え（投資信託約款第37条）
          イ．   信託財産に属する有価証券について、借替、転換、新株発行または株式割当がある場合
            で、委託者の申し出があるときは、受託者は資金の立替えをすることができます。
          ロ．   信託財産に属する有価証券に係る償還金等、株式の清算分配金、有価証券等に係る利子
            等、株式の配当金およびその他の未収入金で、信託終了日までにその金額を見積りうるもの
            があるときは、受託者がこれを立替えて信託財産に繰り入れることができます。
          ハ．   イ．ロ．の立替金の決済および利息については、受託者と委託者との協議によりそのつど
            別にこれを定めます。
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        ②　その他法令上の投資制限

         1．  同一の法人の発行する株式への投資制限（投資信託及び投資法人に関する法律第9条）
           委託者は、同一の法人の発行する株式について、委託者が運用の指図を行う全ての委託者指図
           型投資信託につき信託財産として有する当該株式に係る議決権の総数が、当該株式に係る議決
           権の総数に100        分の50    を乗じて得た数を超えることとなる場合においては、信託財産をもって
           当該株式を取得することを受託者に指図してはなりません。
         2．  デリバティブ取引に係る投資制限（金融商品取引業等に関する内閣府令第130条第1項第8号）
           委託者は、運用財産に関し、金利、通貨の価格、金融商品市場における相場その他の指標に係
           る変動その他の理由により発生し得る危険に対応する額としてあらかじめ委託者が定めた合理
           的な方法により算出した額が当該運用財産の純資産額を超えることとなる場合においては、デ
           リバティブ取引（新株予約権証券またはオプションを表示する証券もしくは証書に係る取引お
           よび選択権付債券売買を含みます。）を行い、または継続することを内容とした運用を行って
           はなりません。
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    （ご参考）

    「日立国内債券インデックスマザーファンド」の概要
       (1)  投資方針

        ①　主としてわが国の公社債（以下「国内債券」といいます。）に分散投資を行い、ＮＯＭＵＲＡ
         －ＢＰＩ総合（ノムラ・ボンド・パフォーマンス・インデックス総合）をベンチマークとして、
         ベンチマークの動きに連動する収益率の実現を目指すインデックス運用を行います。
        ②　国内債券の組入比率は、できるだけ高位を保ちます。
        ③　ベンチマーク採用銘柄の入替えおよびベンチマークの算出方法の変更ならびに資金動向、市況
         動向などによっては、前記の運用が困難となり、前記と異なる運用を行う場合があり、また、目
         的が達成されない場合があります。
        ④　公社債の実質組入比率を維持するため、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためお
         よび為替変動リスクを回避するため、国内において行われる有価証券先物取引、有価証券指数等
         先物取引、有価証券オプション取引、通貨に係る先物取引、通貨に係る選択権取引、金利に係る
         先物取引および金利に係るオプション取引ならびに外国の市場におけるこれらの取引と類似の取
         引（以下「有価証券先物取引等」といいます。）を行うことができます。
        ⑤　信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回避するため、異
         なった通貨、異なった受取金利または異なった受取金利とその元本を一定の条件のもとに交換す
         る取引（以下「スワップ取引」といいます。）を行うことができます。
        ⑥　信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回避するため、金
         利先渡取引および為替先渡取引ならびに外国為替予約取引を行うことができます。
        ⑦　信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信託財産に属する有価証券の貸付けを行
         うことができます。
        ⑧　ベンチマークの動きに連動する投資成果を目指すため、資金動向によっては、組入国内債券の
         時価総額と有価証券先物取引等の買建玉の時価総額との合計額が、信託財産の純資産総額を一時
         的に超えることができます。
        ⑨　運用にあたっては、投資一任契約に基づき、運用の指図に関する権限を次の者に委託します。
         委託を受けた者が、法律に違反した場合、投資信託約款に違反した場合、信託財産に重大な損失
         を生じせしめた場合等において、委託者は、運用の指図に関する権限の委託を中止または委託の
         内容を変更することができます。
           野村アセットマネジメント株式会社
           東京都江東区豊洲二丁目2番1号
       (2)  投資対象

        ①　投資の対象とする資産の種類
         この信託において投資の対象とする資産の種類は、次に掲げるものとします。
         1．  次に掲げる特定資産（「特定資産」とは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第1項で定
           めるものをいいます。以下同じ。）
          イ．   有価証券
          ロ．   デリバティブ取引に係る権利（金融商品取引法第2条第20項に規定するものをいい、約款第
            19条、第20条および第21条に定めるものに限ります。）
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          ハ．   金銭債権

          ニ．   約束手形
         2．  次に掲げる特定資産以外の資産
          イ．   為替手形
        ②　運用の指図範囲
        ⅰ)　委託者（委託者から運用指図権限の委託を受けた者を含みます。以下同じ。）は、信託金
          を、主として次の有価証券（金融商品取引法第2条第2項の規定により有価証券とみなされる同項
          各号に掲げる権利を除きます。）に投資することを指図します。
         1．  株券または新株引受権証書
         2．  国債証券
         3．  地方債証券
         4．  特別の法律により法人の発行する債券
         5．  社債券（新株引受権証券と社債券とが一体となった新株引受権付社債券（以下「分離型新株引
           受権付社債券」といいます。）の新株引受権証券を除きます。）
         6．  特定目的会社に係る特定社債券（金融商品取引法第2条第1項第4号で定めるものをいいま
           す。）
         7．  特別の法律により設立された法人の発行する出資証券（金融商品取引法第2条第1項第6号で定
           めるものをいいます。）
         8．  協同組織金融機関に係る優先出資証券（金融商品取引法第2条第1項第7号で定めるものをいい
           ます。）
         9．  特定目的会社に係る優先出資証券または新優先出資引受権を表示する証券（金融商品取引法第
           2条第1項第8号で定めるものをいいます。）
         10．コマーシャル・ペーパー
         11．新株引受権証券（分離型新株引受権付社債券の新株引受権証券を含みます。）および新株予約
           権証券
         12．外国または外国の者の発行する証券または証書で、1.から11.までの証券または証書の性質を
           有するもの
         13．投資信託または外国投資信託の受益証券（金融商品取引法第2条第1項第10号で定めるものをい
           います。）
         14．投資証券、投資法人債券または外国投資証券（金融商品取引法第2条第1項第11号で定めるもの
           をいいます。）
         15．外国貸付債権信託受益証券（金融商品取引法第2条第1項第18号で定めるものをいいます。）
         16．オプションを表示する証券または証書（金融商品取引法第2条第1項第19号で定めるものをい
           い、有価証券に係るものに限ります。）
         17．預託証書（金融商品取引法第2条第1項第20号で定めるものをいいます。）
         18．外国法人が発行する譲渡性預金証書
         19．指定金銭信託の受益証券（金融商品取引法第2条第1項第14号で定める受益証券発行信託の受益
           証券に限ります。）
         20．抵当証券（金融商品取引法第2条第1項第16号で定めるものをいいます。）
         21．貸付債権信託受益権であって金融商品取引法第2条第1項第14号で定める受益証券発行信託の受
           益証券に表示されるべきもの
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         22．外国の者に対する権利で21.の有価証券の性質を有するもの

           なお、1.の証券または証書、12.ならびに17.の証券または証書のうち1.の証券または証書の性
           質を有するものを以下「株式」といい、2.から6.までの証券および12.ならびに17.の証券また
           は証書のうち2.から6.までの証券の性質を有するものおよび14.の証券のうち投資法人債券を以
           下「公社債」といい、13.の証券および14.の証券のうち投資法人債券以外のものを以下「投資
           信託証券」といいます。
        ⅱ)　委託者は、信託金を、ⅰ)                 に掲げる有価証券のほか、次に掲げる金融商品（金融商品取引法第
          2条第2項の規定により有価証券とみなされる同項各号に掲げる権利を含みます。）により運用す
          ることを指図することができます。
         1．  預金
         2．  指定金銭信託（金融商品取引法第2条第1項第14号に規定する受益証券発行信託を除きます。）
         3．  コール・ローン
         4．  手形割引市場において売買される手形
         5．  貸付債権信託受益権であって金融商品取引法第2条第2項第1号で定めるもの
         6．  外国の者に対する権利で5.の権利の性質を有するもの
        ⅲ)　ⅰ)の規定にかかわらず、この信託の設定、解約、償還への対応および投資環境の変動等への
          対応等で、委託者が運用上必要と認めるときには、委託者は、信託金を前記ⅱ)に掲げる金融商
          品により運用することの指図ができます。
        ⅳ)　デリバティブ取引等については、ヘッジ目的に限るものとし、一般社団法人投資信託協会規
          則の定めるところに従い、合理的な方法により算出した額が信託財産の純資産総額を超えないも
          のとします。
        ⅴ)　一般社団法人投資信託協会規則に定める一の者に対する株式等エクスポージャー、債券等エク
          スポージャーおよびデリバティブ等エクスポージャーの信託財産の純資産総額に対する比率は、
          原則として、それぞれ100分の10、合計で100分の20を超えないものとし、当該比率を超えること
          となった場合には、一般社団法人投資信託協会規則に従い当該比率以内となるよう調整を行うこ
          ととします。
       (3)  投資制限

        ①　ファンドの投資信託約款に定める投資制限
         当マザーファンドは、委託者（11．を除き委託者から運用指図権限の委託を受けた者を含みま
         す。）による当マザーファンドの運用に関して以下のような一定の制限および限度を定めていま
         す。
         1．  株式への投資割合（マザーファンド投資信託約款第17条および運用の基本方針                                          2.運用方法
           (3)投資制限）
           委託者は、取得時において信託財産に属する株式の時価総額が、信託財産の純資産総額の100分
           の10を超えることとなる投資の指図をしません。
         2．  信用取引の運用指図（マザーファンド投資信託約款第18条）
           委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信用取引により株券を売付け
           ることの指図をすることができます。なお、当該売付けの決済については、株券の引渡しまた
           は買戻しにより行うことの指図をすることができるものとします。
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         3．  先物取引等の運用指図（マザーファンド投資信託約款第19条）

          イ．   委託者は、株式の実質組入比率を維持するためおよび信託財産に属する資産の効率的な運
            用に資するため、わが国の証券取引所における有価証券先物取引（金融商品取引法第28条第8
            項第3号イに掲げるものをいいます。）、有価証券指数等先物取引（金融商品取引法第28条第
            8項第3号ロに掲げるものをいいます。）および有価証券オプション取引（金融商品取引法第
            28条第8項第3号ハに掲げるものをいいます。）ならびに外国の取引所におけるこれらの取引
            と類似の取引を行うことの指図をすることができます。なお、選択権取引は、オプション取
            引に含めるものとします（以下同じ。）。
          ロ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回
            避するため、わが国の取引所における通貨に係る先物取引および通貨に係るオプション取引
            ならびに外国の取引所におけるこれらの取引と類似の取引を行うことの指図をすることがで
            きます。
          ハ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、わが国の取引所における
            金利に係る先物取引およびオプション取引ならびに外国の取引所におけるこれらの取引と類
            似の取引を行うことの指図をすることができます。
         4．  スワップ取引の運用指図（マザーファンド投資信託約款第20条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回
            避するため、異なった通貨、異なった受取金利または異なった受取金利とその元本を一定の
            条件のもとに交換する取引（以下「スワップ取引」といいます。）を行うことの指図をする
            ことができます。
          ロ．   スワップ取引の指図にあたっては、当該取引の契約期限が、原則として信託期間を超えな
            いものとします。ただし、当該取引が当該信託期間内で全部解約が可能なものについてはこ
            の限りではありません。
          ハ．   スワップ取引の評価は、当該取引契約の相手方が市場実勢金利等をもとに算出した価額に
            より行うものとします。
          ニ．   委託者は、スワップ取引を行うにあたり担保の提供あるいは受入れが必要と認めたとき
            は、担保の提供あるいは受入れの指図を行うものとします。
         5．  金利先渡取引および為替先渡取引の運用指図（マザーファンド投資信託約款第21条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回
            避するため、金利先渡取引および為替先渡取引を行うことの指図をすることができます。
          ロ．   金利先渡取引および為替先渡取引の指図にあたっては、当該取引の決済日が、原則として
            信託期間を超えないものとします。ただし、当該取引が当該信託期間内で全部解約が可能な
            ものについてはこの限りではありません。
          ハ．   金利先渡取引および為替先渡取引の評価は、当該取引契約の相手方が市場実勢金利等をも
            とに算出した価額により行うものとします。
          ニ．   委託者は、金利先渡取引および為替先渡取引を行うにあたり担保の提供あるいは受入れが
            必要と認めたときは、担保の提供あるいは受入れの指図を行うものとします。
         6．  有価証券の貸付の指図（マザーファンド投資信託約款第22条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信託財産に属する有価証
            券を貸付けることの指図をすることができます。
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          ロ．委託者は、有価証券の貸付にあたって必要と認めたときは、担保の受入れの指図を行うもの

            とします。
         7．  公社債の空売りの指図（マザーファンド投資信託約款第23条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、信託財産の計算において
            する信託財産に属さない公社債を売付けることの指図をすることができます。なお、当該売
            付けの決済については、公社債（信託財産により借入れた公社債を含みます。）の引渡しま
            たは買戻しにより行うことの指図をすることができるものとします。
          ロ．   イ．の売付けの指図は、当該売付けに係る公社債の時価総額が信託財産の純資産総額の範
            囲内とします。
          ハ．   信託財産の一部解約等の事由により、ロ．の売付けに係る公社債の時価総額が信託財産の
            純資産総額を超えることとなった場合には、委託者は速やかにその超える額に相当する売付
            けの一部を決済するための指図をするものとします。
         8．  公社債の借入れの指図（マザーファンド投資信託約款第24条）
          イ．   委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、公社債の借入れの指図を
            することができます。なお、当該公社債の借入れを行うにあたり担保の提供が必要と認めた
            ときは、担保の提供の指図をするものとします。
          ロ．   イ．の指図は、当該借入れに係る公社債の時価総額が信託財産の純資産総額の範囲内とし
            ます。
          ハ．   信託財産の一部解約等の事由により、ロ．の借入れに係る公社債の時価総額が信託財産の
            純資産総額を超えることとなった場合には、委託者は速やかに、その超える額に相当する借
            入れた公社債の一部を返還するための指図をするものとします。
          ニ．   イ．の借入れに係る品借料は受益者の負担とし、信託財産中から支弁します。
         9．  外貨建資産への投資制限（マザーファンド投資信託約款第25条および運用の基本方針                                             2.運用
           方法   (3)投資制限）
           委託者は、取得時において信託財産に属する外貨建資産の時価総額が、信託財産の純資産総額
           の100分の10を超えることとなる投資の指図をしません。
         10．外国為替予約の指図（マザーファンド投資信託約款第27条）
           委託者は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するためおよび為替変動リスクを回避す
           るため、外国為替の売買の予約取引の指図をすることができます。
         11．受託者による資金の立替え（マザーファンド投資信託約款第36条）
          イ．   信託財産に属する有価証券について、借替、転換、新株発行または株式割当がある場合
            で、委託者の申し出があるときは、受託者は資金の立替えをすることができます。
          ロ．   信託財産に属する有価証券に係る償還金等、株式の清算分配金、有価証券等に係る利子
            等、株式の配当金およびその他の未収入金で、信託終了日までにその金額を見積りうるもの
            があるときは、受託者がこれを立替えて信託財産に繰り入れることができます。
          ハ．   イ．ロ．の立替金の決済および利息については、受託者と委託者との協議によりそのつど
            別にこれを定めます。
        ②　その他法令上の投資制限
         委託者は、当マザーファンドの運用にあたっては、投資信託及び投資法人に関する法律および関
         連法令に定める投資制限に従います。（前記「2．投資方針                                (5)  投資制限     ②  その他法令上の投
         資制限」の記載と同じです。）
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     ３【投資リスク】

       (1)  主なリスクおよび留意点

        受益権の取得申込者は、当ファンドの投資目的、リスクおよび留意点を認識し、慎重に投資の判断
        を行うことが求められます。
        投資信託である当ファンドは、投資元本および利回りのいずれも保証するものではなく、また当
        ファンドは、主としてマザーファンドへの投資を通じて、株式、公社債などの値動きのある有価証
        券に投資しますので、基準価額は変動します。したがって、投資元本を割込むことがあります。こ
        れらの運用によりファンドに生じた利益および損失（信託報酬等の費用控除後）は、全て当ファン
        ドの受益者に帰属します。これを受けて、受益者は投資した資産の価値の減少を含むリスクを負い
        ます。
        また、投資信託は預貯金と異なります。
        当ファンドに投資するにあたっては、あくまでも保有財産の分散投資手段の一部であることにご留
        意下さい。
        当ファンドは主として以下に挙げるリスクが想定されます。
        ①　有価証券に投資することによるリスク
         有価証券には、次のリスクが単独でまたは同時にあるいは複合して存在するため、個々の有価証
         券の価格は、日常の企業活動、マクロ経済の状況、市場の需給、その他の予測出来ない要因によ
         り、日々刻々変化します。有価証券の価格変動により、当ファンドの基準価額は変動します。
         当ファンドは、マザーファンドへの投資を通じて実質的に個々の有価証券に投資を行うため、
         個々の有価証券の性質に応じて以下のリスクが単独であるいは複合して基準価額等に影響を及ぼ
         すことが想定されます。
         1．  株式の価格変動リスク
           株式の価格変動リスクとは、株式市場が国内外の政治、経済、社会情勢の変化等の影響を受
           け、個々の株式が発行会社の日常の企業活動の影響を受け、株価が変動するリスクをいいま
           す。株式の価格が下落した場合には、その影響を受けファンドの基準価額が下落する要因とな
           ります。
           また、投資する株式の発行企業が、業績悪化、経営不振あるいは倒産等に陥った場合には、そ
           の企業の株式の価値が大きく減少すること、もしくは無くなることがあり、ファンドの基準価
           額に影響を及ぼすことがあります。
         2．  債券の価格変動リスク
           債券の価格変動リスクは、金利変動リスクと信用リスクに大別されます。
           金利変動リスクとは、金利変動により債券価格が変動するリスクをいいます。金利が上昇した
           場合には債券価格は下落し、ファンドの基準価額が下落する要因となります。
           信用リスクとは、債券の発行者（債務者）が元本償還金や利息の支払い（債務）を不履行ある
           いは遅延するリスクをいいます。この場合には、当該債券の価格は下落（価格がゼロになるこ
           ともあります。）し、ファンドの基準価額が下落する要因となります。
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         3．  為替変動リスク

           為替変動リスクとは、外国為替相場の変動により外国通貨建資産の円貨換算の価格が変動する
           リスクをいいます。外国為替相場が対円で下落した（円高になった）場合には、ファンドの基
           準価額が下落する要因となります。したがって、外国通貨建証券が現地通貨建てでは値上がり
           している場合でも、当該通貨の為替相場の対円での下落（円高）度合いによっては、当該証券
           の円ベースの評価額が減価し、ファンドの基準価額の変動に影響を与える要因となります。
           当ファンドでは、為替変動リスクに対して為替ヘッジを行わないことを原則としているため、
           円と外国通貨の為替レートの変化がファンドの基準価額に影響します。
         4．  政治・カントリーリスク
           特定の国・地域の政治経済情勢、通貨規制、資本規制等の要因による影響を受けて有価証券の
           価格が変動する可能性もあります。特に政治情勢によっては、当該国・地域の評価が変わった
           り市場の仕組みが変わることもあり、有価証券の価値が減少するか消滅したり、市場の閉鎖に
           より売買が出来なくなったり、保管中の有価証券が凍結され売買機会を逸することもありま
           す。
         5．  決済リスク
           世界の市場では有価証券の決済のために様々なシステムや機関が相互に関連しあっており、天
           災、人災またはシステムダウンなどにより、そのどれかに支障が生じた場合に連鎖的な被害を
           受けることがあります。
         6．  流動性リスク
           有価証券によってまたは市場によっては、流動性の低いものがあり、それらの有価証券は概し
           て価格の変動率も大きく、期待する価格での取引ができなかったり、取引に時間が掛かること
           もあります。
        ②　解約によるファンドの資金流出に伴う基準価額変動のリスク
         当ファンドおよびマザーファンドは解約資金を手当するために保有する有価証券を大量に売却し
         なければならないことがあります。その場合には、ファンドの信託財産の純資産総額、市況動向
         や取引量等の状況によって基準価額が変動する可能性があります。
        ③　インデックス運用に係る留意点
         当ファンドは、マザーファンドへの投資を通じてベンチマークの動きへの連動を目指します。つ
         まり、ベンチマーク上昇時には同程度の上昇を、ベンチマーク下落時には同程度の下落を目指し
         て運用を行います。したがって、ベンチマークを相対的に上回る投資成果を目指す運用を行うも
         のではありません。
         ベンチマーク採用銘柄の入替えおよびベンチマークの算出方法の変更ならびにファンドの資金動
         向、市況動向などによっては、ベンチマークの動きへの連動が困難となり、目的が達成されない
         場合があります。
        ④　運用の再委託に係る留意点
         委託者は、マザーファンドの運用の指図に関する権限を野村アセットマネジメント株式会社に委
         託しますので、コール・ローン取引を除き、マザーファンドの投資判断および投資の実行は運用
         再委託先が行います。
         今後マザーファンドの投資信託約款の変更により運用再委託先が変更されることがあり、また、
         運用再委託先が、法律に違反した場合、投資信託約款または投資一任契約に違反した場合、信託
         財産に重大な損失を生じせしめた場合等において、委託者は、運用の指図に関する権限の委託を
         中止または委託の内容を変更することができます。
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        ⑤　ファミリーファンド方式に係る留意点

         当ファンドはファミリーファンド方式により運用を行っており、マザーファンドは日立投資顧問
         株式会社を委託者とする他のベビーファンドによっても投資されます。したがって他のベビー
         ファンドの資金流入出に伴い、投資しているマザーファンドの運用が影響を受け、また基準価額
         を変動させることがあります。
         2023年6月末現在、当ファンドを含めてマザーファンドに投資しているベビーファンドとその口数

         は、次のとおりです。なお、マザーファンドに投資するベビーファンドが新たに設定されたり、
         マザーファンドに投資しているベビーファンドが償還等の理由で今後投資しなくなったりするこ
         とがあります。
            マザーファンド名                  ベビーファンド名                  口数

                        日立バランスファンド（株式７０）                      4,903,260,517
                        日立バランスファンド（株式５０）                      7,806,141,163
                        日立バランスファンド（株式３０）                      4,018,946,099
          日立国内債券
                        日立国内債券インデックスファンド                      9,581,166,294
          インデックスマザーファンド
                        日立国内債券特化型ファンドＮ
                                              14,764,607,723
                        （非課税適格機関投資家専用）
                        合計                      41,074,121,796
        ⑥　販売会社を通じた取得申込みに係る留意点

         委託者は、販売会社とは別法人であり、委託者はファンドの運用について、販売会社は販売（申
         込み金額の預り等を含みます。）についてそれぞれ責任を有し、互いに他について責任を有しま
         せん。したがって、販売の申込み（申込み金額の預り等を含みます。）は全て販売会社を通じて
         行われますが、委託者および当ファンドは、販売会社により委託者の指定する口座を経由して、
         受託者の指定するファンド口座に申込み金額の払込みが現実になされるまでは、申込者の申込み
         についての責任は負いません。一部解約金および償還金の支払は全て販売会社を通じて行われま
         すが、当ファンドは、それぞれの場合においてその金額を委託者の指定する口座を経由して販売
         会社に対して支払った後は、受益者への支払についての責任を負いません。また、受益権の口数
         の増加の記載または記録は全て販売会社を通じて行われますので、委託者は、追加信託により分
         割された受益権について、振替機関等の振替口座簿への新たな記載または記録をするため社振法
         に定める事項の振替機関への通知を行うこと以外の責任を負いません。
        ⑦　収益分配方針に係る留意点
         運用による収益は、期中に分配を行わず、信託終了時まで信託財産内に留保し、運用の基本方針
         に基づいて運用します。したがって、運用による収益は、基準価額の変動として反映されるもの
         の、受益者は直接分配金の取得はできません。
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        ⑧　法令・税制・会計等の変更可能性に係る留意点

         当ファンドに適用される、あるいは関連する法令、税制、会計基準等は変更になる可能性があ
         り、この場合、当ファンドの運用に影響を与え、または受益者に直接的な影響を与えることがあ
         ります。
        ⑨　その他のリスク
         信託財産中の余裕資金は、コール・ローン取引等の短期金融商品で運用されており、運用先の債
         務不履行により損失が発生することがあります。
        ⑩　その他の留意点
         当ファンドのお取引に関しては、金融商品取引法第37条の6の規定（いわゆるクーリング・オフ）
         の適用はありません。
        ※  流動性リスクに関する事項
         当ファンドは、大量の解約が発生し短期間で解約資金を手当てする必要が生じた場合や主たる取
         引市場において市場環境が急変した場合等に、一時的に組入資産の流動性が低下し、市場実勢か
         ら期待できる価格で取引できないリスク、取引量が限られてしまうリスクがあります。
         これにより、基準価額にマイナスの影響を及ぼす可能性や、換金の申込みの受付が中止となる可
         能性、換金代金のお支払いが遅延する可能性があります。
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    （ご参考）確定拠出年金の加入者等に対するリスクおよび留意点

    確定拠出年金の加入者等は、当ファンドの投資目的、リスクおよび留意点を認識し、慎重に運用指図の判
    断を行うことが求められます。特に、前記①から⑩に記載したリスク等は確定拠出年金の加入者等が実質
    的に負うことになります。
    また、確定拠出年金の加入者等は当ファンドの受益者ではないため、受益者が有する権利（後記「第2                                                      管
    理及び運営　4        受益者の権利等」参照）を直接保有しておりません。したがって、確定拠出年金の加入者
    等は、委託者に対して帳簿書類の閲覧・謄写の請求権ならびに信託契約の解約または投資信託約款の変更
    が行われる場合における異議申立権および反対者としての買取請求権を有しておらず、また、委託者は、
    確定拠出年金の加入者等へ運用報告書等の書面の交付を行わないことがあります。
       (2)  リスク管理体制

        ①　諸法令、約款等の遵守状況等については、運用グループで確認することはもとより、コンプラ
         イアンスオフィサーおよびリスク管理オフィサーが定期的に監視することにより、リスク管理の
         実効性を高めると共に、顧客との利益相反に対処しています。
         具体的には、以下の事項を重点に、日々あるいは月次で諸法令ならびに投資信託約款に違背する
         事項がないかを確認し、事跡に留めています。
         1．  資産配分比率の遵守状況
         2．  適正な取引価格の確認
         3．  投資制限銘柄の売買
         4．  ファンド間売買の有無
         5．  ブローカーへの発注状況
        ②　ポートフォリオのパフォーマンスやベンチマークとの乖離等、運用業務に関わるリスク特性に
         ついては、運用評価委員会にて分析、評価、検討しています。また、運用再委託先の評価も担当
         しています。
        ③　マザーファンド運用の再委託先において市場リスク等運用リスクのモニターを行っています。
         そのリスク管理が適正に行われているかをコンプライアンスオフィサーおよびリスク管理オフィ
         サーが定期的に監視しています。
        ※  流動性リスクに対する管理体制
        ・委託会社では、流動性リスク管理に関する規程を定め、ファンドの組入資産の流動性リスクのモ
         ニタリングなどを実施するとともに、緊急時対応策の策定・検証などを行います。
        ・取締役会等は、流動性リスク管理の適切な実施の確保や流動性リスク管理態勢について、監督し
         ます。
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    ＜リスクの定量的比較＞

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     ４【手数料等及び税金】

       （１）【申込手数料】

        かかりません。
       （２）【換金（解約）手数料】

        かかりません。
       （３）【信託報酬等】

        ①　委託者および受託者の信託報酬の総額は、計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に次
         表の率を乗じて得た金額とし、その配分も次表のとおりです。
             信託報酬率               信託報酬の配分（税抜）                       役務の内容
                         委託会社           年率0.06％         委託した資金の運用の対価
                                             運用報告書等各種書類の送付、
            年率0.121％             販売会社           年率0.03％         口座内でのファンドの管理、
            （税抜0.11％）                                  購入後の情報提供等の対価
                                             運用財産の管理、委託会社から
                         受託会社           年率0.02％
                                             の指図の実行の対価
        ②　信託報酬は、毎計算期間の最初の6ヶ月終了日（ただし、第1期計算期間を除きます。）および
         毎計算期末または信託終了のときに、信託財産の中から支弁します。
        ③　信託報酬の表示は、消費税および地方消費税（以下「消費税等」といいます。）相当額を含め
         たものです。税法が改正された場合は、以上の内容が変更になることがあります。
        ④　信託報酬の販売会社への配分は、販売会社の行う業務に対する代行手数料であり、委託者が一
         旦信託財産から収受した後、取扱残高に応じて支払います。委託者は、信託報酬を収受したとき
         は、販売会社に対して代行手数料を遅滞なく支払います。
       （４）【その他の手数料等】

        ①　組入有価証券の売買の際に発生する売買委託手数料は、信託財産の中から支弁します。この他
         に、売買委託手数料に係る消費税等相当額、先物取引やオプション取引およびコール・ローン取
         引等に要する費用ならびに外国における資産の保管等に要する費用についても信託財産の中から
         支弁します。
         これら売買委託手数料等の証券取引に伴う手数料や税金は、国や市場によって異なります。ま
         た、売買金額によっても異なります。
        ②　信託財産に関する租税、受託者の立替えた立替金の利息および借入金の利息は、受益者の負担
         とし、信託財産の中から支弁します。
        ③　信託事務の処理に要する諸費用（信託財産に係る監査報酬、法律顧問・税務顧問への報酬、目
         論見書等の印刷費用、郵送費用、公告費用、格付費用等）ならびに当該費用に係る消費税等相当
         額は、委託者の負担とし、信託財産の中からは支弁しません。
        上記①、②の費用は、運用の状況等により変動するため、事前に料率・上限額等を示すことができ

        ません。
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    （ご参考）マザーファンドにおける管理報酬等

        ①　マザーファンドについては信託報酬を収受しません。
        ②　運用再委託先に支払う報酬は、委託者の負担とします。報酬額は、毎日、この投資信託が保有
         する運用再委託先が運用するマザーファンドの純資産総額に年0.0275％(税抜0.025％)の率を乗じ
         て得た額とします。
        ③　運用再委託先に支払う報酬は、毎年4月および10月ならびに信託契約終了のときに委託者が支弁
         します。
        ④　運用再委託先に支払う報酬の表示は、消費税および地方消費税（以下「消費税等」といいま
         す。）相当額を含めたものです。税法が改正された場合は、以上の内容が変更になることがあり
         ます。
        ⑤　組入有価証券の売買の際に発生する売買委託手数料、売買委託手数料に係る消費税等相当額、
         先物取引やオプション取引およびコール・ローン取引等に要する費用ならびに外国における資産
         の保管等に要する費用は、信託財産の中から支弁します。
        ⑥　信託財産に関する租税、受託者の立替えた立替金の利息および信託事務の処理に要する諸費用
         は、受益者の負担とし、信託財産の中から支弁します。
        上記⑤、⑥の費用は、運用の状況等により変動するため、事前に料率・上限額等を示すことができ

        ません。
       （５）【課税上の取扱い】

        課税上は、株式投資信託として取り扱われます。
        受益者に対する課税については、以下のような取扱いとなります。ただし、非課税扱いの受益者に
        ついては、以下の課税対象について、課税されません。
        ①　個別元本について

         1．  追加型株式投資信託について、受益者毎の信託時の受益権の価額等が当該受益者の元本（個別
           元本）にあたります。
         2．  受益者が同一ファンドの受益権を複数回取得した場合、個別元本は、当該受益者が追加信託を
           行うつど当該受益者の受益権口数で加重平均することにより算出されます。
         3．  2．にかかわらず、受益者が同一ファンドの受益権を複数の販売会社で取得する場合について
           は各販売会社毎に、個別元本の算出が行われる場合があります。
        ②　一部解約時および償還時の課税について
         一部解約時および償還時の個別元本超過額が課税対象となります。
        ③　個人、法人別の課税の取扱いについて
         （注）所得税については、2013年1月1日から2037年12月31日までの間、別途、所得税の額に対し、
           2.1％の率で復興特別所得税が課されます。
         1．  個人の受益者に対する課税
           個人の受益者が支払いを受ける一部解約時および償還時の個別元本超過額については、
           20.315％（所得税15％、復興特別所得税0.315％および地方税5％）の税率で源泉徴収が行わ
           れ、申告分離課税が適用されます。
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         2．  法人の受益者に対する課税

           法人の受益者が支払いを受ける一部解約時および償還時の個別元本超過額については、
           15.315％（所得税15％および復興特別所得税0.315％）の税率で源泉徴収され、法人の受取額と
           なります。なお、地方税の源泉徴収はありません。また、益金不算入制度の適用はありませ
           ん。
        ④　確定拠出年金による取得に係る課税の取扱いについて
         確定拠出年金の積立金の運用に係る税制が適用されます。
        ＊　税制に関する記載は、2023年7月末現在の情報をもとに作成しています。税法が改正された場合

          は、上記の内容が変更になることがあります。
        ＊　税金の取扱いの詳細については、税務専門家等にご確認されることをお勧めします。
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    ５【運用状況】

     以下は2023年6月30日現在の運用状況であります。

     また、投資比率とはファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。
    （１）【投資状況】

             資産の種類                 国／地域          時価合計（円）            投資比率（％）
     親投資信託受益証券                          日本             13,172,187,420              99.91
     現金・預金・その他の資産(負債控除後)                           ―              10,754,291             0.08
                合計(純資産総額)                           13,182,941,711              100.00
    （２）【投資資産】

    ①【投資有価証券の主要銘柄】
    イ.上位銘柄明細
                                   帳簿価額      帳簿価額      評価額      評価額     投資
       国／                      数量又は
     順位      種類         銘柄名                単価      金額      単価      金額     比率
       地域                      額面総額
                                    (円)      (円)      (円)      (円)     (％)
          親投資信託     日立国内債券
                             9,581,166,294        1.3709    13,134,851,604       1.3748    13,172,187,420      99.91
     1  日本
          受益証券     インデックスマザーファンド
    ロ.種類別投資比率

                  種類                     投資比率（％）
              親投資信託受益証券                                  99.91
                  合計                               99.91
    ②【投資不動産物件】

    該当事項はありません。
    ③【その他投資資産の主要なもの】

    該当事項はありません。
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    （ご参考）

    日立国内債券インデックスマザーファンド
    投資状況
             資産の種類                 国／地域          時価合計（円）            投資比率（％）
     国債証券                          日本             45,101,074,600              79.86
     地方債証券                          日本             3,781,038,000              6.69
     特殊債券                          日本             3,506,038,683              6.20
     社債券                          日本             3,631,646,000              6.43
     現金・預金・その他の資産(負債控除後)                           ―              448,942,172             0.79
                合計(純資産総額)                           56,468,739,455              100.00
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    投資資産

    投資有価証券の主要銘柄
    イ.上位銘柄明細（30銘柄）
                            帳簿価額     帳簿価額      評価額     評価額              投資
       国／                数量又は                           利率
     順位      種類      銘柄名            単価     金額     単価     金額        償還期限     比率
       地域                額面総額                           (％)
                             (円)     (円)     (円)     (円)              (％)
              第１４９回利付国債
                       660,000,000      100.10     660,686,400      100.20     661,379,400      0.005    2026/9/20     1.17
     1  日本   国債証券
              （５年）
              第３５４回利付国債
                       580,000,000      99.73    578,457,200      99.97    579,831,800       0.1   2029/3/20     1.02
     2  日本   国債証券
              （１０年）
              第１４４回利付国債
                       540,000,000      100.39     542,154,600      100.36     541,965,600       0.1   2025/6/20     0.95
     3  日本   国債証券
              （５年）
              第３４４回利付国債
                       490,000,000      100.43     492,121,700      100.51     492,523,500       0.1   2026/9/20     0.87
     4  日本   国債証券
              （１０年）
              第１５０回利付国債
                       490,000,000      100.01     490,088,200      100.19     490,931,000      0.005   2026/12/20      0.86
     5  日本   国債証券
              （５年）
              第１５２回利付国債
                       455,000,000      106.99     486,822,700      107.38     488,615,400       1.2   2035/3/20     0.86
     6  日本   国債証券
              （２０年）
              第３５３回利付国債
                       460,000,000      99.82    459,213,400      100.02     460,124,200       0.1   2028/12/20      0.81
     7  日本   国債証券
              （１０年）
              第３４６回利付国債
                       450,000,000      100.31     451,422,000      100.52     452,340,000       0.1   2027/3/20     0.80
     8  日本   国債証券
              （１０年）
              第３６８回利付国債
                       440,000,000      98.61    433,905,400      98.70    434,297,600       0.2   2032/9/20     0.76
     9  日本   国債証券
              （１０年）
              第３４７回利付国債
                       430,000,000      100.25     431,083,600      100.49     432,132,800       0.1   2027/6/20     0.76
     10  日本   国債証券
              （１０年）
              第３６０回利付国債
                       430,000,000      98.79    424,835,200      99.25    426,787,900       0.1   2030/9/20     0.75
     11  日本   国債証券
              （１０年）
              第３７０回利付国債
                       420,000,000      100.88     423,715,600      100.98     424,124,400       0.5   2033/3/20     0.75
     12  日本   国債証券
              （１０年）
              第３５９回利付国債
                       420,000,000      99.07    416,123,400      99.44    417,685,800       0.1   2030/6/20     0.73
     13  日本   国債証券
              （１０年）
              第３６９回利付国債
                       410,000,000      101.69     416,949,500      101.23     415,063,500       0.5   2032/12/20      0.73
     14  日本   国債証券
              （１０年）
              第３５５回利付国債
                       410,000,000      99.63    408,483,000      99.91    409,635,100       0.1   2029/6/20     0.72
     15  日本   国債証券
              （１０年）
              第３６１回利付国債
                       400,000,000      98.70    394,818,000      99.08    396,328,000       0.1   2030/12/20      0.70
     16  日本   国債証券
              （１０年）
              第３５７回利付国債
                       390,000,000      99.37    387,543,000      99.71    388,872,900       0.1   2029/12/20      0.68
     17  日本   国債証券
              （１０年）
              第１４５回利付国債
                       380,000,000      100.43     381,641,600      100.41     381,558,000       0.1   2025/9/20     0.67
     18  日本   国債証券
              （５年）
              第１５３回利付国債
                       380,000,000      99.92    379,729,100      100.11     380,452,200      0.005    2027/6/20     0.67
     19  日本   国債証券
              （５年）
              第２８回利付国債
                       300,000,000      124.04     372,123,000      124.42     373,272,000       2.5   2038/3/20     0.66
     20  日本   国債証券
              （３０年）
              第１４６回利付国債
                       330,000,000      112.43     371,042,100      112.53     371,378,700       1.7   2033/9/20     0.65
     21  日本   国債証券
              （２０年）
              第４４３回利付国債
                       370,000,000      100.18     370,677,100      100.17     370,654,900      0.005    2024/12/1     0.65
     22  日本   国債証券
              （２年）
              第３３８回利付国債
                       360,000,000      100.96     363,463,200      100.84     363,024,000       0.4   2025/3/20     0.64
     23  日本   国債証券
              （１０年）
              第１１２回利付国債
                       320,000,000      112.00     358,412,800      111.79     357,731,200       2.1   2029/6/20     0.63
     24  日本   国債証券
              （２０年）
              第２９回利付国債
                       290,000,000      123.03     356,804,400      123.29     357,549,700       2.4   2038/9/20     0.63
     25  日本   国債証券
              （３０年）
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
              第４６回利付国債
                       320,000,000      107.74     344,774,400      108.53     347,302,400       1.5   2045/3/20     0.61
     26  日本   国債証券
              （３０年）
              第３６５回利付国債
                       350,000,000      98.05    343,178,500      98.34    344,218,000       0.1   2031/12/20      0.60
     27  日本   国債証券
              （１０年）
              第３５０回利付国債
                       340,000,000      100.02     340,081,600      100.23     340,799,000       0.1   2028/3/20     0.60
     28  日本   国債証券
              （１０年）
              第３５８回利付国債
                       340,000,000      99.24    337,433,000      99.60    338,643,400       0.1   2030/3/20     0.59
     29  日本   国債証券
              （１０年）
              第３４８回利付国債
                       310,000,000      100.17     310,551,800      100.44     311,370,200       0.1   2027/9/20     0.55
     30  日本   国債証券
              （１０年）
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    ロ.種類別投資比率

                  種類                     投資比率（％）
                 国債証券                                79.86
                地方債証券                                 6.69
                 特殊債券                                6.20
                 社債券                                6.43
                  合計                               99.20
    投資不動産物件

    該当事項はありません。
    その他投資資産の主要なもの

    該当事項はありません。
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    （３）【運用実績】

    ①【純資産の推移】
    2023年6月末日及び同日1年以内における各月末ならびに下記決算期末の純資産の推移は次のとおりです。
                              純資産総額（円）                1口当たり純資産額（円）
               期
                            （分配落）         （分配付）         （分配落）         （分配付）
                 (2014年    5月15日)
        13期                   12,048,129,523         12,048,129,523             1.1942         1.1942
                 (2015年    5月15日)
        14期                   12,909,934,218         12,909,934,218             1.2226         1.2226
                 (2016年    5月16日)
        15期                   14,637,854,695         14,637,854,695             1.3012         1.3012
                 (2017年    5月15日)
        16期                   14,552,015,452         14,552,015,452             1.2741         1.2741
                 (2018年    5月15日)
        17期                   14,872,397,201         14,872,397,201             1.2812         1.2812
                 (2019年    5月15日)
        18期                   15,651,089,491         15,651,089,491             1.3022         1.3022
                 (2020年    5月15日)
        19期                   15,792,176,896         15,792,176,896             1.3009         1.3009
                 (2021年    5月17日)
        20期                   14,676,796,884         14,676,796,884             1.2945         1.2945
                 (2022年    5月16日)
        21期                   13,855,112,235         13,855,112,235             1.2684         1.2684
                 (2023年    5月15日)
        22期                   13,300,561,957         13,300,561,957             1.2530         1.2530
                  2022年    6月末日
                           13,490,689,417               ―       1.2568           ―
                      7月末日     13,603,016,461               ―       1.2647           ―
                      8月末日     13,612,948,720               ―       1.2617           ―
                      9月末日     13,369,402,033               ―       1.2483           ―
                     10月末日      13,287,375,514               ―       1.2469           ―
                     11月末日      13,224,705,711               ―       1.2406           ―
                     12月末日      13,012,778,612               ―       1.2243           ―
                  2023年    1月末日
                           12,930,576,904               ―       1.2203           ―
                      2月末日     13,081,055,165               ―       1.2341           ―
                      3月末日     13,251,850,321               ―       1.2512           ―
                      4月末日     13,272,742,549               ―       1.2547           ―
                      5月末日     13,242,685,683               ―       1.2534           ―
                      6月末日     13,182,941,711               ―       1.2564           ―
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    ②【分配の推移】

                  期                       1口当たりの分配金（円）
                 13期                                         ―
                 14期                                         ―
                 15期                                         ―
                 16期                                         ―
                 17期                                         ―
                 18期                                         ―
                 19期                                         ―
                 20期                                         ―
                 21期                                         ―
                 22期                                         ―
    ③【収益率の推移】

                  期                         収益率（％）
                 13期                                         2.64
                 14期                                         2.38
                 15期                                         6.43
                 16期                                       △2.08
                 17期                                         0.56
                 18期                                         1.64
                 19期                                       △0.10
                 20期                                       △0.49
                 21期                                       △2.02
                 22期                                       △1.21
    （注）各計算期間の収益率は、計算期間末の基準価額（分配落ち）に当該計算期間の分配金を加算し、当該計算期間の直前
       の計算期間末の基準価額（分配落ち。以下「前期末基準価額」といいます。）を控除した額を前期末基準価額で除し
       て得た数に100を乗じた数です。
    （４）【設定及び解約の実績】

            期            設定口数（口）             解約口数（口）            発行済み口数（口）
            13期                3,497,086,373             2,568,814,361             10,089,212,079
            14期                3,157,122,869             2,687,279,409             10,559,055,539
            15期                3,367,552,080             2,676,714,393             11,249,893,226
            16期                2,884,593,479             2,713,347,261             11,421,139,444
            17期                2,964,976,293             2,777,589,251             11,608,526,486
            18期                3,058,842,286             2,648,519,970             12,018,848,802
            19期                3,454,211,054             3,333,723,455             12,139,336,401
            20期                2,412,115,921             3,213,406,434             11,338,045,888
            21期                2,227,350,124             2,642,081,460             10,923,314,552
            22期                2,017,896,515             2,326,164,926             10,615,046,141
    （注１）設定口数には、当初自己設定の口数を含みます。
    （注２）本邦外における受益証券の発行はありません。
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    ＜参考情報＞

    運用実績　(2023年6月末現在)
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    第２【管理及び運営】
     １【申込（販売）手続等】

       (1)  継続募集期間中の毎営業日に、受益権の募集が行われます。申込みの受付は午後2時までとし、こ

        れら受付時間を過ぎてからの申込みは翌営業日の取扱いとします。
       (2)  継続募集期間における取得の申込みは、確定拠出年金による取得申込みのみを対象としていま

        す。
       (3)  受益権の販売価額は、継続募集期間においては取得申込日の基準価額とします。申込みには申込

        手数料を要しません。受益権の申込単位は1円の整数倍です。なお、継続募集期間における基準価
        額は、毎営業日に計算されます。
       (4)  委託者は、信託財産の効率的な運用が妨げられると委託者が合理的に判断する場合、わが国およ

        び外国の証券取引所における取引の停止、外国為替取引の停止、決済機能の停止その他やむを得な
        い事情がある場合は、委託者の判断により、受益権の取得申込みの受付を停止することおよび既に
        受付けた取得申込みを取消すことができます。
       ※  取得申込者は販売会社に、取得申込と同時にまたは予め、自己のために開設されたファンドの受益

        権の振替を行うための振替機関等の口座を示すものとし、当該口座に当該取得申込者に係る口数の
        増加の記載または記録が行われます。なお、販売会社は、当該取得申込の代金の支払いと引き換え
        に、当該口座に当該取得申込者に係る口数の増加の記載または記録を行うことができます。委託者
        は、追加信託により分割された受益権について、振替機関等の振替口座簿への新たな記載または記
        録をするため社振法に定める事項の振替機関への通知を行うものとします。振替機関等は、委託者
        から振替機関への通知があった場合、社振法の規定にしたがい、その備える振替口座簿への新たな
        記載または記録を行います。受託者は、追加信託により生じた受益権については追加信託のつど、
        振替機関の定める方法により、振替機関へ当該受益権に係る信託を設定した旨の通知を行います。
     ２【換金（解約）手続等】

       (1)  受益者は、自己に帰属する受益権について委託者に1口単位をもって一部解約の実行を請求するこ

        とができます（買取請求による換金は行いません。）。解約請求は、原則として毎営業日請求を受
        付けます。一部解約の受付は午後2時までとし、これらの受付時間を過ぎてからの一部解約の請求
        は翌営業日の取扱いとします。
       (2)  一部解約の価額は、一部解約の実行の請求日の基準価額とします。解約代金の支払いは原則とし

        て解約の実行の請求を受付けた日から起算して4営業日目から販売会社において支払われます。解
        約にかかる手数料はありません。
       (3)  受益者が一部解約の実行の請求をするときは、販売会社に対し、振替受益権をもって行うものと

        します。
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       (4)  委託者は、証券取引所等における取引の停止、その他やむを得ない事情があるときは、一部解約

        の実行の請求の受付を中止することがあります。その場合、受益者は当該受付中止以前に行った当
        日の一部解約の請求を撤回できます。ただし、受益者がその一部解約の実行の請求を撤回しない場
        合には、当該受付中止を解除した後の最初の基準価額の計算日に一部解約の実行の請求を受付けた
        ものとして取扱うこととします。
       ※  換金の請求を行う受益者は、その口座が開設されている振替機関等に対して当該受益者の請求に係

        るこの信託契約の一部解約を委託者が行うのと引き換えに、当該一部解約に係る受益権の口数と同
        口数の抹消の申請を行うものとし、社振法の規定にしたがい当該振替機関等の口座において当該口
        数の減少の記載または記録が行われます。
        受益証券をお手許で保有されている方は、換金のお申し込みに際して、個別に振替受益権とするた
        めの所要の手続きが必要であり、この手続きには時間を要しますので、ご留意ください。
     ３【資産管理等の概要】

       （１）【資産の評価】

        ①　基準価額は、原則として毎営業日に委託者が計算します。
         基準価額とは、信託財産に属する資産（受入担保金代用有価証券および借入有価証券を除きま
         す。）を法令および一般社団法人投資信託協会規則にしたがって時価評価して得た信託財産の資
         産総額から負債総額を控除した金額（以下「純資産総額」といいます。）を、計算日における受
         益権総口数で除した金額をいい、便宜上1万口当たりをもって表示されることがあります。
         なお、信託財産に属する外貨建資産（外国通貨表示の有価証券（以下「外貨建有価証券」といい
         ます。）、預金その他の資産をいいます。）の円換算については、原則として、わが国における
         計算日の対顧客電信売買相場の仲値によって計算します。また、予約為替の評価は、原則として
         わが国における計算日の対顧客先物売買相場の仲値によって計算します。
        ②　基準価額は、販売会社または委託者にお問い合わせ下さい。
         ＜お問い合わせ先（委託者）＞
           日立投資顧問株式会社            電話（03－6284－3610（代表））
           （受付時間は、営業日の午前9時から午後5時までです。）
    （ご参考）確定拠出年金の加入者等による基準価額の入手方法

    確定拠出年金の加入者等は、運営管理機関を通じて基準価額を知ることができます。
       （２）【保管】

        該当事項はありません。
       （３）【信託期間】

        当ファンドの信託の期間は、信託契約締結日（2001年12月5日）から無期限とします。ただし、信
        託契約の解約、委託者の登録取消等（他の投資信託委託会社に引き継ぐことが出来ない場合）およ
        び受託者の辞任等（新受託者を選任出来ない場合）の場合は信託を終了することがあります。
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       （４）【計算期間】

        当ファンドの信託の計算期間は、原則として毎年5月16日から翌年5月15日までとします。この原則
        にかかわらず、各計算期間終了日に該当する日（以下「該当日」といいます。）が休業日のとき、
        各計算期間終了日は、該当日の翌営業日とし、その翌日より次の計算期間が開始されるものとしま
        す。ただし、最終計算期間の終了日は、信託期間の終了日とします。
       （５）【その他】

        ①　信託契約の解約
         1．  委託者は、信託期間中において、この信託契約を解約することが受益者のため有利であると認
           めるとき、またはやむを得ない事情が発生したときは、受託者と合意のうえ、この信託契約を
           解約し、信託を終了させることができます。この場合において、委託者は、あらかじめ、解約
           しようとする旨を監督官庁に届け出ます。
         2．  委託者は、1．の事項について、あらかじめ、解約しようとする旨を公告し、かつ、その旨を
           記載した書面をこの信託契約に係る知られたる受益者に対して交付します。ただし、この信託
           契約に係る全ての受益者に対して書面を交付したときは、原則として、公告を行いません。
         3．  2．の公告および書面には、受益者で異議のある者は一定の期間内に委託者に対して異議を述
           べるべき旨を付記します。なお、一定の期間は一月を下らないものとします。
         4．  3．の一定の期間内に異議を申し出た受益者の受益権の口数が受益権の総口数の2分の1を超え
           るときは、1．の信託契約の解約をしません。
         5．  委託者は、この信託契約の解約をしないこととしたときは、解約しない旨およびその理由を公
           告し、かつ、これらの事項を記載した書面を知られたる受益者に対して交付します。ただし、
           全ての受益者に対して書面を交付したときは、原則として、公告を行いません。
         6．  3．から5．までの規定は、信託財産の状態に照らし、真にやむを得ない事情が生じている場合
           であって、3．の一定の期間が一月を下らずにその公告および書面の交付を行うことが困難な場
           合には適用しません。
        ②　信託契約に関する監督官庁の命令
         委託者は、監督官庁よりこの信託契約の解約の命令を受けたときは、その命令にしたがい、信託
         契約を解約し、信託を終了させます。
        ③　委託者の登録取消等に伴う取扱い
         委託者が監督官庁より登録の取消を受けたとき、解散したときまたは業務を廃止したときは、委
         託者は、この信託契約を解約し、信託を終了させます。
         ただし、監督官庁がこの信託契約に関する委託者の業務を他の投資信託委託会社に引き継ぐこと
         を命じたときは、この信託は当該投資信託約款変更について異議を申し出た受益者の受益権の口
         数が受益権の総口数の2分の1を超える場合を除き、当該投資信託委託会社と受託者との間におい
         て存続します。
        ④　受託者の辞任および解任に伴う取扱い
         受託者は、委託者の承諾を受けてその任務を辞任することができます。受託者がその任務に背い
         た場合、その他重要な事由が生じたときは、委託者または受益者は、裁判所に受託者の解任を請
         求することができます。受託者が辞任した場合、または裁判所が受託者を解任した場合、委託者
         は、後記「⑤        投資信託約款の変更」の規定にしたがい、新受託者を選任します。委託者が新受託
         者を選任できないときは、委託者は、この信託契約を解約し、信託を終了させます。
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        ⑤　投資信託約款の変更

         1．  委託者は、受益者の利益のため必要と認めるときまたはやむを得ない事情が発生したときは、
           受託者と合意のうえ、この投資信託約款を変更することができるものとし、あらかじめ、変更
           しようとする旨およびその内容を監督官庁に届け出ます。
         2．  委託者は、1．の変更事項のうち、その内容が重大なものについて、あらかじめ、変更しよう
           とする旨およびその内容を公告し、かつ、これらの事項を記載した書面をこの投資信託約款に
           係る知られたる受益者に対して交付します。ただし、この投資信託約款に係る全ての受益者に
           対して書面を交付したときは、原則として、公告を行いません。
         3．  2．の公告および書面には、受益者で異議のある者は一定の期間内に委託者に対して異議を述
           べるべき旨を付記します。なお、一定の期間は一月を下らないものとします。
         4．  3．の一定の期間内に異議を述べた受益者の受益権の口数が受益権の総口数の2分の1を超える
           ときは、1．の投資信託約款の変更をしません。
         5．  委託者は、当該投資信託約款の変更をしないこととしたときは、変更しない旨およびその理由
           を公告し、かつ、これらの事項を記載した書面を知られたる受益者に対して交付します。ただ
           し、全ての受益者に対して書面を交付したときは、原則として、公告を行いません。
         6．  委託者は、監督官庁の命令に基づいてこの投資信託約款を変更しようとするときは、1．から
           5．までの規定にしたがいます。
        ⑥　委託者の事業の譲渡および承継に伴う取扱い
         委託者は、事業の全部または一部を譲渡することがあり、これに伴い、この信託契約に関する事
         業を譲渡することがあります。
         委託者は、分割により事業の全部または一部を承継させることがあり、これに伴い、この信託契
         約に関する事業を承継させることがあります。
        ⑦　公告
         委託者が受益者に対してする公告は、電子公告によります。
        ⑧　運用報告書
         委託者は、決算時および償還時に運用報告書（交付運用報告書を作成している場合は交付運用報
         告書）を作成し、かつ知られたる受益者に交付します。
        ⑨　その他の契約の変更
         委託者と販売会社との間の募集・販売に関する契約は、当事者の別段の意思表示のない限り、1年
         毎に自動的に更新されます。また、同契約は、当事者間の合意により変更することができます。
     ４【受益者の権利等】

        当ファンドの受益権は、その取得口数に応じて、受益者に帰属します。この受益権は、信託の日時

        を異にすることにより差異を生ずることはありません。受益者の有する主な権利は次のとおりで
        す。なお、投資信託約款には受益者集会に関する規定はありません。また、ファンド資産に生じた
        利益および損失は、全て受益者に帰属します。
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       (1)  一部解約（換金）請求権

        受益者は、自己に帰属する受益権について委託者に1口単位をもって一部解約の実行を請求する権
        利を有します。一部解約の価額は、一部解約の実行の請求日の基準価額とします。解約代金の支払
        いは原則として解約の実行の請求を受付けた日から起算して4営業日目から販売会社において支払
        われます。詳細は、前記「第2                管理及び運営　2         換金（解約）手続等」をご参照下さい。
       (2)  償還金請求権

        受益者は、償還金を持分に応じて委託者に請求する権利を有します。償還金は、原則として償還日
        （休業日の場合は翌営業日）から起算して5営業日までに販売会社において受益者への支払いが開
        始されます。
        償還金の請求権は、支払開始日から10年間その支払いを請求しないときは、その権利を失い、その
        金銭は委託者に帰属します。
       (3)  帳簿書類の閲覧・謄写の請求権

        受益者は委託者に対し、当該受益者に係る信託財産に関する書類の閲覧または謄写を請求すること
        ができます。
       (4)  反対者の買取請求権

        信託契約の解約または変更を行う場合において、受益者は一定の期間内に委託者に対して異議を申
        し立てることができ、異議を申し立てた受益者は、法令に基づき、受託者に対し、自己に帰属する
        受益権を、信託財産をもって買取るべき旨を請求することができます。
    （ご参考）確定拠出年金の加入者等の権利

    確定拠出年金の加入者等は、当ファンドの受益者ではないため、前記の権利を直接有しておりません。
    ただし、加入者等は、運営管理機関に対して行う配分の指図（一部解約の指図）を通じて解約でき、ま
    た、ファンドの償還金は資産管理機関または連合会に支払われます。なお、これらは各事業主または連合
    会により定められた確定拠出年金に係る規約等にしたがって行われるため、一部解約代金または償還金の
    支払い時期などは前記と異なる場合があります。
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    第３【ファンドの経理状況】

       １．　当ファンドの財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」（昭和

        38年大蔵省令第59号）（以下「財務諸表等規則」といいます。）ならびに同規則第2条の2の
        規定により、「投資信託財産の計算に関する規則」（平成12年総理府令第133号）（以下「投
        資信託財産計算規則」といいます。）に基づいて作成しております。
       ２．　財務諸表に記載している金額については、円単位で表示しております。

       ３．　当ファンドは、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、第22期計算期間（2022

        年5月17日から2023年5月15日まで）の財務諸表について、EY新日本有限責任監査法人による
        監査を受けております。
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    １【財務諸表】

    【日立国内債券インデックスファンド】

    （１）【貸借対照表】

                                                      （単位：円）
                                   第21期                第22期
                                2022年    5月16日現在            2023年    5月15日現在
    資産の部
      流動資産
                                       31,063,577                39,996,163
       コール・ローン
                                     13,840,068,850                13,286,050,877
       親投資信託受益証券
                                       20,100,000                 1,800,000
       未収入金
                                     13,891,232,427                13,327,847,040
       流動資産合計
                                     13,891,232,427                13,327,847,040
      資産合計
    負債の部
      流動負債
                                       27,663,916                19,439,660
       未払解約金
                                       1,537,499                1,426,431
       未払受託者報酬
                                       6,918,692                6,418,880
       未払委託者報酬
                                           85                112
       未払利息
                                       36,120,192                27,285,083
       流動負債合計
                                       36,120,192                27,285,083
      負債合計
    純資産の部
      元本等
                                     10,923,314,552                10,615,046,141
       元本
       剰余金
                                     2,931,797,683                2,685,515,816
         期末剰余金又は期末欠損金（△）
                                     13,855,112,235                13,300,561,957
       元本等合計
                                     13,855,112,235                13,300,561,957
      純資産合計
                                     13,891,232,427                13,327,847,040
    負債純資産合計
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    （２）【損益及び剰余金計算書】
                                                      （単位：円）
                                     第21期              第22期
                                  自　2021年      5月18日         自　2022年      5月17日
                                  至　2022年      5月16日         至　2023年      5月15日
     営業収益
                                       △ 271,446,441             △ 152,317,973
      有価証券売買等損益
                                       △ 271,446,441             △ 152,317,973
      営業収益合計
     営業費用
                                           28,136              25,538
      支払利息
                                         3,150,525              2,924,144
      受託者報酬
                                         14,177,223              13,158,523
      委託者報酬
                                            197
                                                            -
      その他費用
                                         17,356,081              16,108,205
      営業費用合計
                                       △ 288,802,522             △ 168,426,178
     営業利益又は営業損失（△）
                                       △ 288,802,522             △ 168,426,178
     経常利益又は経常損失（△）
                                       △ 288,802,522             △ 168,426,178
     当期純利益又は当期純損失（△）
     一部解約に伴う当期純利益金額の分配額
                                        △ 16,460,982             △ 41,795,923
     又は一部解約に伴う当期純損失金額の分配額（△）
                                       3,338,750,996              2,931,797,683
     期首剰余金又は期首欠損金（△）
                                        643,107,525              501,910,287
     剰余金増加額又は欠損金減少額
      当期一部解約に伴う剰余金増加額
                                             -              -
      又は欠損金減少額
      当期追加信託に伴う剰余金増加額
                                        643,107,525              501,910,287
      又は欠損金減少額
                                        777,719,298              621,561,899
     剰余金減少額又は欠損金増加額
      当期一部解約に伴う剰余金減少額
                                        777,719,298              621,561,899
      又は欠損金増加額
      当期追加信託に伴う剰余金減少額
                                             -              -
      又は欠損金増加額
                                             -              -
     分配金
                                       2,931,797,683              2,685,515,816
     期末剰余金又は期末欠損金（△）
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （３）【注記表】
    （重要な会計方針に係る事項に関する注記）

     １.有価証券の評価基準及び評価方法                  親投資信託受益証券
                       原則として時価で評価しております。
                       時価評価にあたっては、親投資信託受益証券の基準価額に基づいて評価しており
                       ます。
     ２.収益及び費用の計上基準                  有価証券売買等損益
                       約定日基準で計上しております。
     ３.その他財務諸表作成のための                  当ファンドの計算期間は原則として、毎年5月16日から翌年5月15日までとなって
      基本となる重要な事項                おります。ただし、各計算期間終了日に該当する日（以下「該当日」といいま
                       す。）が休業日のとき、各計算期間終了日は、該当日以降の営業日である日のう
                       ち、該当日に最も近い日とし、その翌日より次の計算期間が始まるものといたし
                       ますので、当計算期間は2022年5月17日から2023年5月15日までとなっておりま
                       す。
    （貸借対照表に関する注記）

                                       第21期             第22期
                  区分
                                    2022年    5月16日現在          2023年    5月15日現在
     １.   計算期間の末日における受益権の総数                               10,923,314,552口             10,615,046,141口
       １口当たり純資産額                                   1.2684円             1.2530円
       (1万口当たり純資産額)                                  (12,684円)             (12,530円)
    （損益及び剰余金計算書に関する注記）

                         第21期計算期間                     第22期計算期間
                        自  2021年    5月18日                自  2022年    5月17日
          区分
                        至  2022年    5月16日                至  2023年    5月15日
     １.運用の指図に関する
                  「日立国内債券インデックスマザーファン
      権限を委託するために
                  ド」の信託財産の運用の指図に関する権限を
      要する費用
                  委託するために要する費用として、信託財産
                                                 同左
                  に属する同親投資信託の信託財産の純資産総
                  額に年10,000分の2.5の率を乗じて得た額を
                  委託者報酬の中から支弁しております。
     ２.分配金の計算過程              投資信託財産から生ずる利益は、信託終了時
                  まで投資信託財産内に留保し、期中には分配
                                                 同左
                  を行わないため、分配金の計算過程の記載を
                  行っておりません。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （金融商品に関する注記）

    金融商品の状況に関する事項
                                      第22期計算期間
                                     自  2022年    5月17日
            項目
                                     至  2023年    5月15日
     １.金融商品に対する取組方針                  当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資
                       信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品
                       に対して投資として運用することを目的としております。
     ２.金融商品の内容及びリスク                  当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債
                       権及び金銭債務であり、その詳細を附属明細表に記載しております。なお、当
                       ファンドは、親投資信託受益証券を通じて有価証券に投資しております。これら
                       は、価格変動リスク、金利変動リスク、為替変動リスクなどの市場リスク、信用
                       リスク及び流動性リスクにさらされております。
     ３.金融商品に係るリスクの管理体制                  リスク管理/コンプライアンス部門が日々投資信託協会の諸規則、信託約款等の遵
                       守状況を確認し、市場リスク、信用リスク及び流動性リスクのモニターを行い、
                       問題があると判断した場合は速やかに対応できる体制としております。
                       また、マザーファンド運用の再委託先において市場リスク等運用リスクのモニ
                       ターを行っており、そのリスク管理が適正に行われているかを定期的に確認して
                       おります。
                       なお、運用リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの分析・評価及び
                       運用リスクの管理を定期的に行っております。
     ４.金融商品の時価等に関する事項に                  金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合
      ついての補足説明                理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前
                       提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異な
                       ることもあります。
    金融商品の時価に関する事項

                                        第22期
            項目
                                     2023年    5月15日現在
     １.貸借対照表計上額、時価及び                  貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照
      その差額                表計上額と時価との差額はありません。
     ２.時価の算定方法                  ①親投資信託受益証券
                       重要な会計方針に係る事項に関する注記に記載しております。
                       ②コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務

                       これらの科目は短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることか
                       ら、当該帳簿価額を時価としております。
    （有価証券に関する注記）

    売買目的有価証券
                                                      （単位：円）
                            第21期                    第22期
                         2022年    5月16日現在                 2023年    5月15日現在
           種類
                     当計算期間の損益に含まれた評価差額                    当計算期間の損益に含まれた評価差額
     親投資信託受益証券                            △247,625,502                     △96,914,808
           合計                      △247,625,502                     △96,914,808
    （デリバティブ取引等に関する注記）

    該当事項はありません。
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    （関連当事者との取引に関する注記） 

    該当事項はありません。
    （重要な後発事象に関する注記）

    該当事項はありません。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （その他の注記）

    元本の移動
                                第21期計算期間                 第22期計算期間
                               自  2021年    5月18日            自  2022年    5月17日
               区分
                               至  2022年    5月16日            至  2023年    5月15日
     投資信託財産に係る元本の状況
     期首元本額                              11,338,045,888円                 10,923,314,552円
     期中追加設定元本額                               2,227,350,124円                 2,017,896,515円
     期中一部解約元本額                               2,642,081,460円                 2,326,164,926円
    （４）【附属明細表】

    （2023年     5月15日現在）
    第１　有価証券明細表
    　(1)株式
    該当事項はありません。
    　(2)株式以外の有価証券

                                                      （単位：円）
       種類      通貨             銘柄              券面総額          評価額       備考
     親投資信託        日本円     日立国内債券
                                        9,691,480,690          13,286,050,877
                 インデックスマザーファンド
     受益証券
            小計
                 銘柄数：1                       9,691,480,690          13,286,050,877
                 組入時価比率：99.9%                                     100.0%
                        合計                          13,286,050,877

    (注1)組入時価比率(列項目：銘柄）は、組入時価の純資産に対する比率であります。
    (注2)組入時価比率(列項目：評価額）は、各評価額小計欄の合計金額に対する比率であります。
    第２　信用取引契約残高明細表

    該当事項はありません。
    第３　デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額及び時価の状況表

    該当事項はありません。
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    （ご参考）

    当ファンドは「日立国内債券インデックスマザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表
    の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同ファンドの受益証券です。なお、同ファンドの
    状況は、次のとおりです。
    日立国内債券インデックスマザーファンド

    以下に記載した情報は、監査の対象外であります。

    貸借対照表

                                                      （単位：円）
                                 2022年    5月16日現在            2023年    5月15日現在
    資産の部
      流動資産
       コール・ローン                                357,381,949                369,541,559
       国債証券                              61,570,383,050                44,312,106,650
       地方債証券                               6,637,108,880                3,669,288,000
       特殊債券                               6,096,760,502                3,503,123,484
       社債券                               5,770,870,000                3,622,840,000
       未収入金                                138,199,200                447,184,500
       未収利息                                175,494,094                127,157,212
                                        3,566,951                2,001,345
       前払費用
       流動資産合計                              80,749,764,626                56,053,242,750
      資産合計                                80,749,764,626                56,053,242,750
    負債の部
      流動負債
       未払金                                     -          423,868,200
       未払解約金                                75,700,000                1,800,000
                                           979               1,042
       未払利息
       流動負債合計                                75,700,979               425,669,242
      負債合計                                  75,700,979               425,669,242
    純資産の部
      元本等
       元本                              58,203,603,881                40,576,096,676
       剰余金
                                      22,470,459,766                15,051,476,832
         剰余金又は欠損金（△）
       元本等合計                              80,674,063,647                55,627,573,508
      純資産合計                                80,674,063,647                55,627,573,508
    負債純資産合計                                 80,749,764,626                56,053,242,750
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    注記表

    （重要な会計方針に係る事項に関する注記）

     １.有価証券の評価基準及び評価方法                  国債証券、地方債証券、特殊債券、社債券
                       個別法に基づき、原則として時価で評価しております。
                       時価評価にあたっては、金融商品取引業者、銀行等の提示する価額（但し、売気
                       配相場は使用しない）、価格情報会社の提供する価額又は日本証券業協会発表の
                       店頭基準気配値段等で評価しております。
     ２.収益及び費用の計上基準                  受取利息
                       約定日基準で計上しております。
                       有価証券売買等損益
                       約定日基準で計上しております。
    （貸借対照表に関する注記）

                                    2022年    5月16日現在          2023年    5月15日現在
                  区分
     １.   計算期間の末日における受益権の総数                               58,203,603,881口             40,576,096,676口
       １口当たり純資産額                                   1.3861円             1.3709円
       (1万口当たり純資産額)                                  (13,861円)             (13,709円)
    （金融商品に関する注記）

    金融商品の状況に関する事項
                                     自  2022年    5月17日
            項目
                                     至  2023年    5月15日
     １.金融商品に対する取組方針                  当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資
                       信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品
                       に対して投資として運用することを目的としております。
     ２.金融商品の内容及びリスク                  当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債
                       権及び金銭債務であり、その詳細を附属明細表に記載しております。これらは、
                       価格変動リスク、金利変動リスク、為替変動リスクなどの市場リスク、信用リス
                       ク及び流動性リスクにさらされております。
     ３.金融商品に係るリスクの管理体制                  リスク管理/コンプライアンス部門が日々投資信託協会の諸規則、信託約款等の遵
                       守状況を確認し、市場リスク、信用リスク及び流動性リスクのモニターを行い、
                       問題があると判断した場合は速やかに対応できる体制としております。
                       また、マザーファンド運用の再委託先において市場リスク等運用リスクのモニ
                       ターを行っており、そのリスク管理が適正に行われているかを定期的に確認して
                       おります。
                       なお、運用リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの分析・評価及び
                       運用リスクの管理を定期的に行っております。
     ４.金融商品の時価等に関する事項に                  金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合
      ついての補足説明                理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前
                       提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異な
                       ることもあります。
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    金融商品の時価に関する事項

                                     2023年    5月15日現在
            項目
     １.貸借対照表計上額、時価及び                  貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照
      その差額                表計上額と時価との差額はありません。
     ２.時価の算定方法                  ①有価証券等
                       重要な会計方針に係る事項に関する注記に記載しております。
                       ②コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務

                       これらの科目は短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることか
                       ら、当該帳簿価額を時価としております。
    （有価証券に関する注記）

    売買目的有価証券
                                                      （単位：円）
                         2022年    5月16日現在                 2023年    5月15日現在
           種類
                     当計算期間の損益に含まれた評価差額                    当計算期間の損益に含まれた評価差額
     国債証券                            △400,177,650                      23,168,100
     地方債証券                             △11,614,500                      △104,000
     特殊債券                             △13,046,981                      △506,818
     社債券                             △3,800,000                     3,632,000
           合計                      △428,639,131                      26,189,282
    (注)当計算期間とは、当親投資信託の計算期間の開始日から開示対象ファンドの計算期間末日までの期間とし
       ております。
    （デリバティブ取引等に関する注記）

    該当事項はありません。
    （関連当事者との取引に関する注記） 

    該当事項はありません。
    （重要な後発事象に関する注記）

    該当事項はありません。
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    （その他の注記）

    元本の移動
                               自  2021年    5月18日            自  2022年    5月17日
               区分
                               至  2022年    5月16日            至  2023年    5月15日
     投資信託財産に係る元本の状況
     期首元本額                              64,207,713,413円                 58,203,603,881円
     期中追加設定元本額                               3,535,856,086円                 2,424,442,472円
     期中一部解約元本額                               9,539,965,618円                20,051,949,677円
     期末元本額                              58,203,603,881円                 40,576,096,676円
     元本の内訳＊
     日立バランスファンド（株式７０）                               4,256,205,329円                 4,690,340,319円
     日立バランスファンド（株式５０）                               7,193,790,496円                 7,485,674,314円
     日立バランスファンド（株式３０）                               3,785,862,328円                 3,943,993,630円
     日立国内債券特化型ファンドＮ
                                   32,982,846,478円                 14,764,607,723円
     （非課税適格機関投資家専用）
     日立国内債券インデックスファンド                               9,984,899,250円                 9,691,480,690円
    （注）＊は当該親信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額
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    附属明細表

    （2023年     5月15日現在）

    第１　有価証券明細表
    　(1)株式
    該当事項はありません。
    　(2)株式以外の有価証券

       種類        通貨             銘柄            券面総額          評価額       備考
     国債証券        日本円         第４３７回利付国債（２年）                     60,000,000          60,084,600
                     第４３８回利付国債（２年）                    150,000,000          150,210,000
                     第４３９回利付国債（２年）                    110,000,000          110,159,500
                     第４４０回利付国債（２年）                    280,000,000          280,417,200
                     第４４１回利付国債（２年）                    290,000,000          290,437,900
                     第４４２回利付国債（２年）                    100,000,000          100,153,000
                     第４４３回利付国債（２年）                    370,000,000          370,599,400
                     第４４４回利付国債（２年）                     70,000,000          70,108,500
                     第４４７回利付国債（２年）                     30,000,000          30,039,300
                     第１４０回利付国債（５年）                     80,000,000          80,192,800
                     第１４１回利付国債（５年）                    170,000,000          170,481,100
                     第１４２回利付国債（５年）                    150,000,000          150,454,500
                     第１４３回利付国債（５年）                    250,000,000          250,782,500
                     第１４４回利付国債（５年）                    540,000,000          541,809,000
                     第１４５回利付国債（５年）                    380,000,000          381,383,200
                     第１４６回利付国債（５年）                    120,000,000          120,468,000
                     第１４７回利付国債（５年）                    100,000,000          100,142,000
                     第１４８回利付国債（５年）                    220,000,000          220,270,600
                     第１４９回利付国債（５年）                    660,000,000          660,660,000
                     第１５０回利付国債（５年）                    490,000,000          490,259,700
                     第１５１回利付国債（５年）                    200,000,000          199,960,000
                     第１５２回利付国債（５年）                    100,000,000          100,345,000
                     第１５３回利付国債（５年）                    180,000,000          179,814,600
                     第１５４回利付国債（５年）                     60,000,000          60,117,000
                     第１５５回利付国債（５年）                    100,000,000          101,007,000
                     第１５６回利付国債（５年）                    110,000,000          110,578,600
                     第１回利付国債（４０年）                    180,000,000          227,431,800
                     第２回利付国債（４０年）                    160,000,000          194,632,000
                     第３回利付国債（４０年）                    130,000,000          157,998,100
                     第４回利付国債（４０年）                    130,000,000          158,121,600
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                     第５回利付国債（４０年）                    100,000,000          117,519,000
                     第６回利付国債（４０年）                     80,000,000          92,406,400
                     第７回利付国債（４０年）                    125,000,000          138,291,250
                     第８回利付国債（４０年）                    165,000,000          169,671,150
                     第１０回利付国債（４０年）                    220,000,000          195,863,800
                     第１１回利付国債（４０年）                    100,000,000           85,747,000
                     第１２回利付国債（４０年）                     85,000,000          65,261,300
                     第１３回利付国債（４０年）                    160,000,000          121,742,400
                     第１４回利付国債（４０年）                    210,000,000          170,471,700
                     第１５回利付国債（４０年）                    250,000,000          222,320,000
                     第３３４回利付国債（１０年）                    180,000,000          181,422,000
                     第３３５回利付国債（１０年）                    200,000,000          201,646,000
                     第３３６回利付国債（１０年）                    200,000,000          201,886,000
                     第３３７回利付国債（１０年）                    250,000,000          251,557,500
                     第３３８回利付国債（１０年）                    360,000,000          363,121,200
                     第３３９回利付国債（１０年）                     50,000,000          50,482,500
                     第３４０回利付国債（１０年）                    120,000,000          121,282,800
                     第３４１回利付国債（１０年）                    270,000,000          272,457,000
                     第３４２回利付国債（１０年）                    230,000,000          230,947,600
                     第３４３回利付国債（１０年）                    220,000,000          220,919,600
                     第３４４回利付国債（１０年）                    490,000,000          492,048,200
                     第３４５回利付国債（１０年）                    260,000,000          261,027,000
                     第３４６回利付国債（１０年）                    450,000,000          451,552,500
                     第３４７回利付国債（１０年）                    430,000,000          431,229,800
                     第３４８回利付国債（１０年）                    310,000,000          310,604,500
                     第３４９回利付国債（１０年）                    230,000,000          230,209,300
                     第３５０回利付国債（１０年）                    340,000,000          339,915,000
                     第３５１回利付国債（１０年）                    180,000,000          179,816,400
                     第３５２回利付国債（１０年）                    200,000,000          199,734,000
                     第３５３回利付国債（１０年）                    460,000,000          459,103,000
                     第３５４回利付国債（１０年）                    580,000,000          578,486,200
                     第３５５回利付国債（１０年）                    410,000,000          408,634,700
                     第３５６回利付国債（１０年）                    260,000,000          258,936,600
                     第３５７回利付国債（１０年）                    390,000,000          388,089,000
                     第３５８回利付国債（１０年）                    340,000,000          337,929,400
                     第３５９回利付国債（１０年）                    420,000,000          416,766,000
                     第３６０回利付国債（１０年）                    430,000,000          425,652,700
                     第３６１回利付国債（１０年）                    200,000,000          197,614,000
                     第３６２回利付国債（１０年）                    270,000,000          266,268,600
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                     第３６３回利付国債（１０年）                    280,000,000          275,682,400
                     第３６４回利付国債（１０年）                    120,000,000          117,949,200
                     第３６５回利付国債（１０年）                    350,000,000          343,700,000
                     第３６６回利付国債（１０年）                    230,000,000          227,428,600
                     第３６７回利付国債（１０年）                    230,000,000          227,058,300
                     第３６８回利付国債（１０年）                    440,000,000          433,633,200
                     第３６９回利付国債（１０年）                    410,000,000          414,743,700
                     第３７０回利付国債（１０年）                    130,000,000          131,168,700
                     第１回利付国債（３０年）                     40,000,000          46,650,400
                     第５回利付国債（３０年）                     5,000,000          5,756,650
                     第６回利付国債（３０年）                     70,000,000          82,273,100
                     第８回利付国債（３０年）                     45,000,000          50,941,350
                     第１１回利付国債（３０年）                    135,000,000          151,883,100
                     第１２回利付国債（３０年）                     90,000,000          104,941,800
                     第１３回利付国債（３０年）                     70,000,000          81,015,200
                     第１４回利付国債（３０年）                    120,000,000          144,118,800
                     第１７回利付国債（３０年）                    160,000,000          193,216,000
                     第１８回利付国債（３０年）                    155,000,000          185,779,900
                     第１９回利付国債（３０年）                    110,000,000          132,056,100
                     第２０回利付国債（３０年）                     50,000,000          61,309,000
                     第２１回利付国債（３０年）                    100,000,000          120,404,000
                     第２４回利付国債（３０年）                    120,000,000          148,176,000
                     第２５回利付国債（３０年）                    220,000,000          266,347,400
                     第２６回利付国債（３０年）                    180,000,000          220,707,000
                     第２７回利付国債（３０年）                     70,000,000          86,937,900
                     第２８回利付国債（３０年）                    300,000,000          373,614,000
                     第２９回利付国債（３０年）                    290,000,000          357,332,200
                     第３０回利付国債（３０年）                    230,000,000          280,284,900
                     第３１回利付国債（３０年）                    220,000,000          264,910,800
                     第３２回利付国債（３０年）                    215,000,000          262,480,600
                     第３３回利付国債（３０年）                     70,000,000          82,170,200
                     第３４回利付国債（３０年）                    220,000,000          265,399,200
                     第３５回利付国債（３０年）                     30,000,000          35,224,200
                     第３６回利付国債（３０年）                    170,000,000          199,644,600
                     第３７回利付国債（３０年）                     70,000,000          81,067,000
                     第３８回利付国債（３０年）                    180,000,000          204,859,800
                     第３９回利付国債（３０年）                    110,000,000          127,204,000
                     第４０回利付国債（３０年）                    150,000,000          170,721,000
                     第４１回利付国債（３０年）                     20,000,000          22,391,000
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
                     第４２回利付国債（３０年）                     20,000,000          22,395,400
                     第４３回利付国債（３０年）                     30,000,000          33,599,700
                     第４４回利付国債（３０年）                    130,000,000          145,496,000
                     第４５回利付国債（３０年）                    250,000,000          270,042,500
                     第４６回利付国債（３０年）                    320,000,000          345,584,000
                     第４７回利付国債（３０年）                    140,000,000          153,809,600
                     第４８回利付国債（３０年）                    200,000,000          211,712,000
                     第４９回利付国債（３０年）                    220,000,000          232,786,400
                     第５０回利付国債（３０年）                     20,000,000          18,733,600
                     第５１回利付国債（３０年）                    240,000,000          200,032,800
                     第５２回利付国債（３０年）                    260,000,000          226,597,800
                     第５３回利付国債（３０年）                    230,000,000          204,621,800
                     第５４回利付国債（３０年）                    320,000,000          297,369,600
                     第５５回利付国債（３０年）                    150,000,000          139,044,000
                     第５６回利付国債（３０年）                    100,000,000           92,462,000
                     第５７回利付国債（３０年）                    260,000,000          239,792,800
                     第５８回利付国債（３０年）                     30,000,000          27,597,600
                     第５９回利付国債（３０年）                    250,000,000          223,945,000
                     第６０回利付国債（３０年）                    160,000,000          149,651,200
                     第６１回利付国債（３０年）                    210,000,000          186,515,700
                     第６２回利付国債（３０年）                    210,000,000          176,645,700
                     第６３回利付国債（３０年）                    260,000,000          211,926,000
                     第６４回利付国債（３０年）                    230,000,000          186,808,300
                     第６５回利付国債（３０年）                     20,000,000          16,218,000
                     第６６回利付国債（３０年）                     10,000,000           8,064,600
                     第６７回利付国債（３０年）                    140,000,000          118,815,200
                     第６８回利付国債（３０年）                    140,000,000          118,435,800
                     第６９回利付国債（３０年）                    100,000,000           86,756,000
                     第７０回利付国債（３０年）                     30,000,000          25,974,900
                     第７１回利付国債（３０年）                     30,000,000          25,948,500
                     第７２回利付国債（３０年）                    130,000,000          112,330,400
                     第７３回利付国債（３０年）                    200,000,000          172,644,000
                     第７４回利付国債（３０年）                    190,000,000          177,482,800
                     第７５回利付国債（３０年）                    180,000,000          180,954,000
                     第７６回利付国債（３０年）                    170,000,000          175,098,300
                     第７７回利付国債（３０年）                    100,000,000          107,911,000
                     第７８回利付国債（３０年）                    110,000,000          113,339,600
                     第７０回利付国債（２０年）                    150,000,000          154,147,500
                     第７１回利付国債（２０年）                    100,000,000          102,545,000
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                     第７２回利付国債（２０年）                     90,000,000          92,684,700
                     第７５回利付国債（２０年）                    110,000,000          114,406,600
                     第７６回利付国債（２０年）                    140,000,000          145,091,800
                     第７９回利付国債（２０年）                    100,000,000          104,322,000
                     第８０回利付国債（２０年）                    180,000,000          188,157,600
                     第８１回利付国債（２０年）                    180,000,000          188,695,800
                     第８２回利付国債（２０年）                     60,000,000          63,039,600
                     第８４回利付国債（２０年）                    140,000,000          147,463,400
                     第８５回利付国債（２０年）                    200,000,000          212,214,000
                     第８７回利付国債（２０年）                    120,000,000          127,670,400
                     第８８回利付国債（２０年）                    250,000,000          268,090,000
                     第８９回利付国債（２０年）                    200,000,000          213,852,000
                     第９０回利付国債（２０年）                    270,000,000          290,128,500
                     第９１回利付国債（２０年）                     60,000,000          64,674,000
                     第９２回利付国債（２０年）                    140,000,000          150,628,800
                     第９３回利付国債（２０年）                    200,000,000          215,292,000
                     第９４回利付国債（２０年）                     90,000,000          97,227,000
                     第９６回利付国債（２０年）                     90,000,000          97,621,200
                     第９７回利付国債（２０年）                    210,000,000          229,538,400
                     第９８回利付国債（２０年）                     20,000,000          21,774,000
                     第９９回利付国債（２０年）                     70,000,000          76,493,900
                     第１００回利付国債（２０年）                    100,000,000          110,123,000
                     第１０２回利付国債（２０年）                    180,000,000          200,836,800
                     第１０３回利付国債（２０年）                     50,000,000          55,534,500
                     第１０５回利付国債（２０年）                    190,000,000          209,989,900
                     第１０６回利付国債（２０年）                    120,000,000          133,262,400
                     第１０７回利付国債（２０年）                    170,000,000          188,608,200
                     第１０８回利付国債（２０年）                    200,000,000          219,670,000
                     第１０９回利付国債（２０年）                     90,000,000          99,180,900
                     第１１０回利付国債（２０年）                    150,000,000          167,040,000
                     第１１２回利付国債（２０年）                    320,000,000          357,801,600
                     第１１３回利付国債（２０年）                    210,000,000          235,674,600
                     第１１５回利付国債（２０年）                    120,000,000          135,936,000
                     第１１６回利付国債（２０年）                    100,000,000          113,656,000
                     第１１７回利付国債（２０年）                    220,000,000          248,556,000
                     第１１８回利付国債（２０年）                     10,000,000          11,259,300
                     第１１９回利付国債（２０年）                    100,000,000          111,194,000
                     第１２０回利付国債（２０年）                    100,000,000          109,795,000
                     第１２１回利付国債（２０年）                    240,000,000          269,056,800
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                     第１２２回利付国債（２０年）                     60,000,000          66,830,400
                     第１２３回利付国債（２０年）                     70,000,000          79,684,500
                     第１２４回利付国債（２０年）                    120,000,000          135,706,800
                     第１２５回利付国債（２０年）                     80,000,000          91,894,400
                     第１２６回利付国債（２０年）                    120,000,000          135,997,200
                     第１２７回利付国債（２０年）                     80,000,000          90,050,400
                     第１２８回利付国債（２０年）                    100,000,000          112,824,000
                     第１２９回利付国債（２０年）                    100,000,000          112,032,000
                     第１３０回利付国債（２０年）                    150,000,000          168,391,500
                     第１３１回利付国債（２０年）                    150,000,000          167,169,000
                     第１３２回利付国債（２０年）                     80,000,000          89,424,000
                     第１３３回利付国債（２０年）                    100,000,000          112,618,000
                     第１３４回利付国債（２０年）                     20,000,000          22,555,400
                     第１３５回利付国債（２０年）                    130,000,000          145,490,800
                     第１３６回利付国債（２０年）                     80,000,000          88,844,800
                     第１３８回利付国債（２０年）                    100,000,000          110,332,000
                     第１３９回利付国債（２０年）                     90,000,000          100,093,500
                     第１４０回利付国債（２０年）                    220,000,000          246,771,800
                     第１４１回利付国債（２０年）                    150,000,000          168,411,000
                     第１４２回利付国債（２０年）                     40,000,000          45,280,000
                     第１４３回利付国債（２０年）                    130,000,000          144,842,100
                     第１４４回利付国債（２０年）                     50,000,000          55,235,000
                     第１４５回利付国債（２０年）                    220,000,000          247,513,200
                     第１４６回利付国債（２０年）                    330,000,000          371,520,600
                     第１４７回利付国債（２０年）                    240,000,000          267,916,800
                     第１４８回利付国債（２０年）                    240,000,000          265,504,800
                     第１４９回利付国債（２０年）                    280,000,000          309,758,400
                     第１５０回利付国債（２０年）                    170,000,000          186,229,900
                     第１５１回利付国債（２０年）                    200,000,000          214,640,000
                     第１５２回利付国債（２０年）                    455,000,000          488,155,850
                     第１５３回利付国債（２０年）                    270,000,000          292,634,100
                     第１５４回利付国債（２０年）                     80,000,000          85,715,200
                     第１５５回利付国債（２０年）                    110,000,000          115,152,400
                     第１５７回利付国債（２０年）                    240,000,000          226,692,000
                     第１５８回利付国債（２０年）                    120,000,000          117,572,400
                     第１５９回利付国債（２０年）                    120,000,000          118,878,000
                     第１６０回利付国債（２０年）                    270,000,000          270,510,300
                     第１６１回利付国債（２０年）                    210,000,000          207,171,300
                     第１６２回利付国債（２０年）                     80,000,000          78,700,000
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
                     第１６３回利付国債（２０年）                     90,000,000          88,281,900
                     第１６４回利付国債（２０年）                    200,000,000          192,934,000
                     第１６５回利付国債（２０年）                     40,000,000          38,461,200
                     第１６６回利付国債（２０年）                     60,000,000          59,220,000
                     第１６７回利付国債（２０年）                    320,000,000          305,625,600
                     第１６８回利付国債（２０年）                    220,000,000          206,175,200
                     第１６９回利付国債（２０年）                    280,000,000          257,283,600
                     第１７０回利付国債（２０年）                    250,000,000          228,785,000
                     第１７２回利付国債（２０年）                     10,000,000           9,241,600
                     第１７３回利付国債（２０年）                    230,000,000          211,862,200
                     第１７４回利付国債（２０年）                    170,000,000          156,073,600
                     第１７５回利付国債（２０年）                    280,000,000          260,610,000
                     第１７６回利付国債（２０年）                     10,000,000           9,278,000
                     第１７７回利付国債（２０年）                    150,000,000          136,312,500
                     第１７８回利付国債（２０年）                    230,000,000          212,170,400
                     第１７９回利付国債（２０年）                     30,000,000          27,604,500
                     第１８０回利付国債（２０年）                    280,000,000          271,334,000
                     第１８１回利付国債（２０年）                     60,000,000          59,085,000
                     第１８２回利付国債（２０年）                    110,000,000          111,964,600
                     第１８３回利付国債（２０年）                     80,000,000          85,523,200
                     第１８４回利付国債（２０年）                     40,000,000          40,528,000
            小計

                     銘柄数：246                  43,025,000,000          44,312,106,650
                     組入時価比率：79.7%                                 80.4%
     地方債証券        日本円         第１０回東京都公募公債（東京再生                    100,000,000          119,863,000
                     都債）
                     第３１回東京都公募公債（２０年）                    100,000,000          105,433,000
                     第７４１回東京都公募公債                    100,000,000          100,688,000
                     平成２６年度第１５回北海道公募公                    100,000,000          100,657,000
                     債
                     平成２７年度第９回北海道公募公債                    100,000,000          100,972,000
                     第２０回神奈川県公募公債（２０                    100,000,000          109,502,000
                     年）
                     第２０９回神奈川県公募公債                    100,000,000          100,714,000
                     第６回大阪府公募公債（２０年）                    100,000,000          110,955,000
                     第３８９回大阪府公募公債（１０                    100,000,000          100,714,000
                     年）
                     第４２５回大阪府公募公債（１０                    100,000,000           99,889,000
                     年）
                     第９回兵庫県公募公債（２０年）                    100,000,000          112,072,000
                     第５回静岡県公募公債（１５年）                    100,000,000          104,335,000
                     平成２７年度第８回静岡県公募公債                    100,000,000          100,939,000
                                61/97


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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
                     平成２６年度第４回愛知県公募公債                    100,000,000          108,645,000
                     （２０年）
                     第１０回埼玉県公募公債（２０年）                    100,000,000          110,860,000
                     平成２６年度第６回埼玉県公募公債                    100,000,000          100,722,000
                     平成２６年度第７回埼玉県公募公債                    100,000,000          100,694,000
                     平成２０年度第２回福岡県公募公債                    100,000,000          109,616,000
                     （２０年）
                     平成２６年度第１回福岡県公募公債                    100,000,000          108,611,000
                     （２０年）
                     第５回千葉県公募公債（２０年）                    100,000,000          110,481,000
                     平成３０年度第１回新潟県公募公債                    100,000,000           96,221,000
                     第１４０回共同発行市場公募地方債                    100,000,000          100,718,000
                     第１４３回共同発行市場公募地方債                    100,000,000          100,698,000
                     第１６３回共同発行市場公募地方債                    100,000,000           99,777,000
                     第２０７回共同発行市場公募地方債                    100,000,000           98,232,000
                     第２回京都市公募公債（２０年）                    100,000,000          104,781,000
                     第２６回横浜市公募公債（２０年）                    100,000,000          110,161,000
                     第４回川崎市公募公債（２０年）                    100,000,000          110,492,000
                     平成２３年度第４回福岡市公募公債                    100,000,000          110,958,000
                     （２０年）
                     平成２５年度第１回福岡市公募公債                    100,000,000          110,635,000
                     （２０年）
                     平成２６年度第２回福岡市公募公債                    100,000,000          108,069,000
                     （２０年）
                     平成２６年度第２回千葉市公募公債                    300,000,000          302,163,000
                     平成２９年度第１回相模原市公募公                    100,000,000          100,021,000
                     債
            小計
                     銘柄数：33                   3,500,000,000          3,669,288,000
                     組入時価比率：6.6%                                  6.7%
     特殊債券        日本円         第３４回日本政策投資銀行債券                    100,000,000          122,415,000
                     第３３回日本高速道路債券・機構承                    100,000,000          121,882,000
                     継債
                     第５５回日本高速道路保有・債務返                    100,000,000          111,815,000
                     済機構債券
                     第１２８回日本高速道路保有・債務                    100,000,000          100,649,000
                     返済機構債券
                     第２１６回政府保証日本高速道路保                    100,000,000          108,787,000
                     有・債務返済機構債券
                     第２２４回政府保証日本高速道路保                    100,000,000          110,605,000
                     有・債務返済機構債券
                     第２３９回政府保証日本高速道路保                    100,000,000          105,295,000
                     有・債務返済機構債券
                     第２６１回政府保証日本高速道路保                    100,000,000          100,814,000
                     有・債務返済機構債券
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
                     第３５４回政府保証日本高速道路保                    100,000,000           99,461,000
                     有・債務返済機構債券
                     第６回地方公共団体金融機構債券                    100,000,000          112,208,000
                     第１３回地方公共団体金融機構債券                    100,000,000          112,249,000
                     第２３回公営企業債券（２０年）                    200,000,000          217,560,000
                     第２４回公営企業債券（２０年）                    100,000,000          109,688,000
                     第７６回政府保証地方公共団体金融                    100,000,000          100,861,000
                     機構債券
                     第１１３回地方公共団体金融機構債                    100,000,000           99,811,000
                     券
                     第１１９回政府保証地方公共団体金                    100,000,000           98,721,000
                     融機構債券
                     Ｆ１９７回地方公共団体金融機構債                    100,000,000          103,490,000
                     券
                     第１１回独立行政法人福祉医療機構                    100,000,000          106,920,000
                     債券
                     第１５回一般担保住宅金融支援機構                    100,000,000          109,894,000
                     債券
                     第１６回貸付債権担保住宅金融支援                     10,918,000          11,075,000
                     機構債券
                     第２４回貸付債権担保住宅金融支援                     28,182,000          29,405,098
                     機構債券
                     第２５回貸付債権担保住宅金融支援                     16,075,000          16,906,399
                     機構債券
                     第２６回貸付債権担保住宅金融支援                     14,846,000          15,487,792
                     機構債券
                     第３３回貸付債権担保住宅金融支援                     20,223,000          21,250,328
                     機構債券
                     第３６回貸付債権担保住宅金融支援                     18,640,000          19,482,528
                     機構債券
                     第３７回貸付債権担保住宅金融支援                     19,447,000          20,304,807
                     機構債券
                     第４９回貸付債権担保住宅金融公庫                     10,434,000          10,584,771
                     債券
                     第５０回貸付債権担保住宅金融支援                     18,631,000          19,348,107
                     機構債券
                     第５２回一般担保住宅金融支援機構                    100,000,000          110,833,000
                     債券
                     第８９回貸付債権担保住宅金融支援                     41,148,000          41,928,577
                     機構債券
                     第９０回貸付債権担保住宅金融支援                     42,212,000          42,839,692
                     機構債券
                     第９３回貸付債権担保住宅金融支援                     47,557,000          47,478,530
                     機構債券
                     第９９回一般担保住宅金融支援機構                    100,000,000          105,304,000
                     債券
                     第１１５回貸付債権担保住宅金融支                     70,322,000          68,826,954
                     援機構債券
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
                     第１１７回貸付債権担保住宅金融支                     71,211,000          69,849,445
                     援機構債券
                     第１１８回貸付債権担保住宅金融支                     70,805,000          69,531,218
                     援機構債券
                     第１４０回貸付債権担保住宅金融支                     77,975,000          75,692,671
                     援機構債券
                     第１４４回貸付債権担保住宅金融支                     79,802,000          77,061,599
                     援機構債券
                     第１５４回貸付債権担保住宅金融支                     86,188,000          82,723,242
                     援機構債券
                     第１８５回貸付債権担保住宅金融支                     97,821,000          95,139,726
                     援機構債券
                     第１９８回一般担保住宅金融支援機                    100,000,000           99,910,000
                     構債券
                     い第８５３号商工債                    100,000,000           99,566,000
                     い第８５７号商工債                    100,000,000           99,469,000
            小計

                     銘柄数：43                   3,342,437,000          3,503,123,484
                     組入時価比率：6.3%                                  6.4%
     社債券        日本円         クレディ・アグリコル・エス・エー                    100,000,000          100,316,000
                     第６回円貨社債
                     第６回国際協力機構債券                    100,000,000          111,728,000
                     第３０回西日本高速道路株式会社社                    100,000,000           99,924,000
                     債（一般担保付、独立行政法人
                     第１回国際石油開発帝石株式会社無                    100,000,000           99,445,000
                     担保社債（社債間限定同順位特
                     第２２回大和ハウス工業株式会社無                    100,000,000           99,928,000
                     担保社債（特定社債間限定同順
                     第１６回森永乳業株式会社無担保社                    100,000,000           99,265,000
                     債（社債間限定同順位特約付）
                     第１６回アサヒグループホールディ                    100,000,000           99,516,000
                     ングス株式会社無担保社債（特
                     第４１回株式会社三菱ケミカルホー                    100,000,000           95,317,000
                     ルディングス無担保社債（社債
                     第１６回株式会社オリエンタルラン                    100,000,000           99,881,000
                     ド無担保社債（社債間限定同順
                     第１２回ヤフー株式会社無担保社債                    100,000,000           98,997,000
                     （社債間限定同順位特約付）
                     第３３回住友金属鉱山株式会社無担                    100,000,000           99,421,000
                     保社債（社債間限定同順位特約
                     第１７回株式会社日立製作所無担保                    100,000,000          104,877,000
                     社債（社債間限定同順位特約付
                     第３８回三菱重工業株式会社無担保                    100,000,000           99,329,000
                     社債（社債間限定同順位特約付
                     第２６回トヨタ自動車株式会社無担                    100,000,000           99,519,000
                     保社債（社債間限定同等特約付
                     第８５回丸紅株式会社無担保社債                    100,000,000          109,142,000
                     （社債間限定同順位特約付）
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                     株式会社三井住友フィナンシャルグ                    100,000,000          100,209,000
                     ループ第１回無担保劣後社債
                     第３回みずほリース株式会社無担保                    100,000,000           99,687,000
                     社債（社債間限定同順位特約付
                     第６９回株式会社ホンダファイナン                    100,000,000           99,406,000
                     ス無担保社債（社債間限定同順
                     第７６回三菱ＵＦＪリース株式会社                    100,000,000           97,316,000
                     無担保社債（社債間限定同順位
                     第７１回三井不動産株式会社無担保                    100,000,000           97,606,000
                     社債（社債間限定同順位特約付
                     第９１回東日本旅客鉄道株式会社無                    100,000,000          108,646,000
                     担保普通社債（社債間限定同順
                     第１３０回東日本旅客鉄道株式会社                    100,000,000           98,880,000
                     無担保普通社債（社債間限定同
                     第１５回西日本旅客鉄道株式会社無                    100,000,000          108,305,000
                     担保社債（社債間限定同順位特
                     第７１回東海旅客鉄道株式会社無担                    100,000,000          107,639,000
                     保普通社債（社債間限定同順位
                     第２２回東京地下鉄株式会社社債                    100,000,000           99,313,000
                     （一般担保付）
                     第２５回東京地下鉄株式会社社債                    100,000,000           99,122,000
                     （一般担保付）
                     第１１回日本通運株式会社無担保社                    100,000,000           99,800,000
                     債（社債間限定同順位特約付）
                     第５２２回関西電力株式会社社債                    100,000,000           99,381,000
                     （一般担保付）
                     第４０２回中国電力株式会社社債                    100,000,000          100,042,000
                     （一般担保付）
                     第３２１回北陸電力株式会社社債                    100,000,000          100,021,000
                     （一般担保付）
                     第５２７回東北電力株式会社社債                    100,000,000           95,911,000
                     （一般担保付）
                     第４５１回九州電力株式会社社債                    100,000,000          100,139,000
                     （一般担保付）
                     第７２回電源開発株式会社無担保社                    100,000,000           96,313,000
                     債（社債間限定同順位特約付）
                     第３８回東京電力パワーグリッド株                    100,000,000          100,041,000
                     式会社社債（一般担保付）
                     第４４回東京電力パワーグリッド株                    200,000,000          198,458,000
                     式会社社債（一般担保付）
            小計
                     銘柄数：35                   3,600,000,000          3,622,840,000
                     組入時価比率：6.5%                                  6.6%
                        合計                          55,107,358,134

    (注)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、および各小計欄の合計金額に対する比率であります。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    第２　信用取引契約残高明細表

    該当事項はありません。
    第３　デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額及び時価の状況表

    該当事項はありません。
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    ２【ファンドの現況】

    【純資産額計算書】

    （2023年6月末現在）
    日立国内債券インデックスファンド

     Ⅰ　資産総額                              13,204,329,686        円
     Ⅱ　負債総額                                21,387,975      円
     Ⅲ　純資産総額（Ⅰ－Ⅱ）                              13,182,941,711        円
     Ⅳ　発行済口数                              10,492,955,428        口
     Ⅴ　1口当たり純資産額（Ⅲ／Ⅳ）                                  1.2564    円
     　　（1万口当たり純資産額）                                 （12,564     円）
    （ご参考）

    日立国内債券インデックスマザーファンド
     Ⅰ　資産総額                              56,731,897,433        円
     Ⅱ　負債総額                                263,157,978      円
     Ⅲ　純資産総額（Ⅰ－Ⅱ）                              56,468,739,455        円
     Ⅳ　発行済口数                              41,074,121,796        口
     Ⅴ　1口当たり純資産額（Ⅲ／Ⅳ）                                  1.3748    円
     　　（1万口当たり純資産額）                                 （13,748     円）
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    第４【内国投資信託受益証券事務の概要】

       (1)  投資信託受益証券の名義書換等

        該当事項はありません。
       (2)  受益者名簿

        作成しません。
       (3)  受益者に対する特典

        ありません。
       (4)  受益権の譲渡

        ①　受益者は、その保有する受益権を譲渡する場合には、当該受益者の譲渡の対象とする受益権が
         記載または記録されている振替口座簿に係る振替機関等に振替の申請をするものとします。
        ②　前項の申請のある場合には、①の振替機関等は、当該譲渡に係る譲渡人の保有する受益権の口
         数の減少および譲受人の保有する受益権の口数の増加につき、その備える振替口座簿に記載また
         は記録するものとします。ただし、①の振替機関等が振替先口座を開設したものでない場合に
         は、譲受人の振替先口座を開設した他の振替機関等（当該他の振替機関等の上位機関を含みま
         す。）に社振法の規定にしたがい、譲受人の振替先口座に受益権の口数の増加の記載または記録
         が行われるよう通知するものとします。
        ③　①の振替について、委託者は、当該受益者の譲渡の対象とする受益権が記載または記録されて
         いる振替口座簿に係る振替機関等と譲受人の振替先口座を開設した振替機関等が異なる場合等に
         おいて、委託者が必要と認めたときまたはやむを得ない事情があると判断したときは、振替停止
         日や振替停止期間を設けることができます。
       (5)  受益権の譲渡の対抗要件

        受益権の譲渡は、振替口座簿への記載または記録によらなければ、委託者および受託者に対抗する
        ことができません。
       (6)  受益権の再分割

        委託者は、受託者と協議のうえ、社振法に定めるところにしたがい、一定日現在の受益権を均等に
        再分割できるものとします。
       (7)  償還金

        償還金は、償還日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている受益者（償還日以
        前において一部解約が行われた受益権に係る受益者を除きます。また、当該償還日以前に設定され
        た受益権で取得申込代金支払前のため販売会社の名義で記載または記録されている受益権について
        は原則として取得申込者とします。）に支払います。
       (8)  質権口記載または記録の受益権の取り扱いについて

        振替機関等の振替口座簿の質権口に記載または記録されている受益権に係る一部解約の実行の請求
        の受付け、一部解約金および償還金の支払い等については、投資信託約款の規定によるほか、民法
        その他の法令等にしたがって取り扱われます。
                                68/97




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    第二部【委託会社等の情報】

    第１【委託会社等の概況】

     １【委託会社等の概況】

       (1)  資本の額（2023年8月15日現在）

        ①　資本金
         1億円
        ②　発行可能株式総数
         24,000株
        ③　発行済株式総数
         6,000株
        ④　最近5年間における資本金の増減
         2019年1月31日に2億円の減資
       (2)  委託会社等の機構

        ①　経営体制
         取締役は、5名以内とします。
         取締役の任期は就任後1年内の最終の決算期に関する定時株主総会終結の時に終了し、他の取締役
         在任中新たに就任した取締役の任期は、他の在任取締役の残任期間とします。
         代表取締役は、取締役会の決議をもって定めます。また、取締役会の決議をもって取締役社長1名
         を定めます。
        ②　投資運用の意思決定機構
         当ファンドの運用指図は、当ファンドの運用の基本方針に基づき、委託者が行います。
         当社の運用方針策定のための最高意思決定機関は運用委員会であり、チーフ・インベストメン
         ト・オフィサー（以下「ＣＩＯ」といいます。）を議長とし、取締役社長、各グループ長、コン
         プライアンスオフィサーおよびリスク管理オフィサー等を構成メンバーとして、原則として月1回
         開催します。運用委員会においては、政治、経済、金融情勢等の投資環境及び市場分析を行い、
         全社的運用方針など運用等に関する基本的な重要事項を協議、策定し、併せて個別ファンドの運
         用についての具体的諸方策を協議し、決定します。
         運用グループにおいては、個別ファンド等の運用に直接的に関連する諸情報の分析、検討を行う
         ため、ファンドマネージャー会議を原則週1回開催します。
         ファンドマネージャーは、当ファンドの運用の基本方針、運用委員会およびファンドマネー
         ジャー会議の方針に基づき、ファンド毎に運用計画を立案し、具体的な銘柄選択を行い、組入有
         価証券等の売買の指図を行います。
         運用状況の評価のため、リスク管理オフィサーを議長とし、取締役社長、コンプライアンスオ
         フィサー、ＣＩＯおよび各グループ長等を構成メンバーとし、運用評価委員会を原則として月1回
         開催します。運用評価委員会では、当ファンドの運用成績、資産配分、リスクおよびポートフォ
         リオの内容など運用状況についての分析、評価および検討を行います。
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     ２【事業の内容及び営業の概況】

        委託者は、株式会社日立製作所により1999年8月5日に設立された会社です。

        委託者は、「投資信託及び投資法人に関する法律」に定める投資信託委託会社として証券投資信託
        の設定を行うとともに、「金融商品取引法」に定める投資運用業および投資助言・代理業を営んで
        います。
        2023年6月末日現在、委託者が運用の指図を行っている投資信託の総ファンド数は、18本であり、
        その純資産総額の合計は798,332百万円です。（なお、親投資信託16本は、ファンド数及び純資産
        総額の合計からは除いております。）
                                   ファンド数          純資産総額
              基本的性格            募集形態
                                    （本）         （百万円）
                            公募           7        198,965
            追加型株式投資信託
                            私募           11         599,367
                    合計                   18         798,332
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     ３【委託会社等の経理状況】

       １．委託会社の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」（昭和38年大蔵

        省令第59号。以下「財務諸表等規則」という。）第2条の規定により、「財務諸表等規則」及び
        「金融商品取引業等に関する内閣府令」（平成19年内閣府令第52号）に基づいて作成しておりま
        す。
       ２．財務諸表に記載している金額については、千円未満の端数を切り捨てて表示しております。

       ３．委託会社は、金融商品取引法第193条の2第１項の規定に基づき、事業年度（2022年4月1日から

        2023年3月31日まで）の財務諸表について、EY新日本有限責任監査法人による監査を受けておりま
        す。
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    （１）【貸借対照表】

                                                 （単位：千円）
                             第23期                 第24期
                         （2022年3月31日現在）                 （2023年3月31日現在）
     資産の部

     　流動資産
      　現金及び預金                          1,029                  998
      　未収委託者報酬                         305,266                 297,681
      　未収運用受託報酬                            40                 40
      　関係会社預け金                     ※2    1,410,735              ※2    1,552,333
      　前払費用                          32,649                 34,850
                                 257                 715
      　その他
      　流動資産合計                        1,749,979                 1,886,620
     　固定資産
      　有形固定資産
      　　建物                            －          ※1     29,516
                                  －          ※1      2,207
      　　工具器具備品
       有形固定資産合計                           －               31,724
       無形固定資産
                                 570                 394
       　ソフトウェア
       無形固定資産合計                          570                 394
      　投資その他の資産
      　　敷金                          16,545                   －
                               52,415                 61,919
      　　繰延税金資産
      　　投資その他の資産合計                          68,960                 61,919
      　固定資産合計                          69,530                 94,038
     資産合計                         1,819,509                 1,980,658
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                                                 （単位：千円）

                             第23期                 第24期
                         （2022年3月31日現在）                 （2023年3月31日現在）
     負債の部

     　流動負債
      　未払金                   ※2※4       62,192           ※2※4       66,693
      　未払費用                     ※2     424,210             ※2     453,526
      　未払法人税等                     ※3      2,518            ※3     27,030
      　預り金                          4,464                 4,763
                               28,857                 29,132
      　賞与引当金
      　流動負債合計                         522,244                 581,145
     　固定負債
      　退職給付引当金                         124,570                 131,929
                                 －               15,439
      　資産除去債務
      　固定負債合計                         124,570                 147,368
     負債合計                          646,814                 728,514
     純資産の部
     　株主資本
      　資本金                         100,000                 100,000
      　資本剰余金
      　　その他資本剰余金                         200,000                 200,000
      　利益剰余金
      　　利益準備金                          75,000                 75,000
      　　その他利益剰余金
                               797,695                 877,144
      　　　繰越利益剰余金
      　　利益剰余金合計                         872,695                 952,144
      　株主資本合計                        1,172,695                 1,252,144
      純資産合計                        1,172,695                 1,252,144
     負債純資産合計                         1,819,509                 1,980,658
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    （２）【損益計算書】

                                               （単位：千円）
                               第23期               第24期
                            （自   2021年4月     1日       （自   2022年4月     1日
                           　　至    2022年3月31日）           　　至    2023年3月31日）
     営業収益

     委託者報酬                          1,064,526               1,222,061
                                445,247               434,930
     運用受託報酬
     営業収益計                          1,509,773               1,656,991
     営業費用
     支払手数料                           717,337               808,196
     委託計算費                           52,644               68,497
     調査費                           245,818               263,958
     営業雑経費
     　通信費                            2,034               1,808
     　印刷費                            2,194               2,239
                                 3,409               3,536
     　諸会費
      営業雑経費計                            7,639               7,585
     営業費用計                          1,023,440               1,148,237
     一般管理費
     給料
     　役員報酬                           20,300               20,080
     　給料・手当                           218,081               214,839
                                 2,575               1,945
     　賞与
     　給料計                           240,957               236,865
     交際費
                                  275               864
     旅費交通費                             57              177
     租税公課                             71              139
     不動産賃借料                           34,278               44,286
     賞与引当金繰入額                           57,714               58,264
     退職給付費用                            7,306               7,359
     その他の人件費                           41,745               41,816
     その他の不動産関係費                           11,531               5,232
     減価償却費                             175              2,301
                                 7,103               8,462
     諸雑費
     一般管理費計                      ※1     401,216          ※1     405,770
     営業利益                            85,116              102,983
     営業外収益
     受取利息                             835               772
     為替差益                              6              －
                                   44              297
     その他
     営業外収益計                      ※1       886        ※1      1,069
     営業外費用
                                   －              325
     　為替差損
     　営業外費用合計                              －              325
     経常利益                            86,002              103,727
     特別利益
     　移転補償金                              －       ※3      13,281
     特別損失
                                 3,272                －
     　事務過誤損失補填
     税引前当期純利益                            82,730              117,008
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     法人税等
                           ※2      26,176         ※2      47,063
                                 1,581              △9,503
     法人税等調整額
     法人税等合計                            27,757               37,560
     当　期　純　利　益                            54,972               79,448
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    （３）【株主資本等変動計算書】

       前事業年度（自         2021年4月1日　         至  2022年3月31日）
                                                     （単位：千円）
                             株　　主　　資　　本
                     資  本  剰  余  金
                                  利　益　剰　余　金
                                                        純資産
                                    その他
                                                 株主資本
                     その他     資本
                                                        合計
               資本金
                                   利益剰余金
                               利益           利益剰余金
                                                  合計
                     資本    剰余金
                              準備金             合計
                                    繰越利益
                     剰余金     合計
                                    剰余金
     当  期  首  残  高
                100,000     200,000     200,000     75,000      742,722       817,722      1,117,722      1,117,722
     当  期  変  動  額

     　当期純利益                                 54,972       54,972       54,972      54,972

     当期変動額合計             －     －     －     －     54,972       54,972       54,972      54,972
     当  期  末  残  高
                100,000     200,000     200,000     75,000      797,695       872,695      1,172,695      1,172,695
       当事業年度（自         2022年4月1日　         至  2023年3月31日）

                                                     （単位：千円）
                             株　　主　　資　　本
                     資  本  剰  余  金
                                  利　益　剰　余　金
                                                        純資産
                                    その他
                                                 株主資本
                     その他     資本
                                                        合計
               資本金
                                   利益剰余金
                               利益           利益剰余金
                                                  合計
                     資本    剰余金
                              準備金             合計
                                    繰越利益
                     剰余金     合計
                                    剰余金
     当  期  首  残  高
                100,000     200,000     200,000     75,000      797,695       872,695      1,172,695      1,172,695
     当  期  変  動  額

     　当期純利益                                 79,448       79,448       79,448      79,448

     当期変動額合計             －     －     －     －     79,448       79,448       79,448      79,448
     当  期  末  残  高
                100,000     200,000     200,000     75,000      877,144       952,144      1,252,144      1,252,144
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    重要な会計方針　

     1．固定資産の減価償却の方法                   (1)有形固定資産
                         定額法を採用しております。
                         建物　15年、8年
                         工具器具備品　15年、10年
                        (2)無形固定資産
                        　定額法を採用しております。
                         自社利用ソフトウェア　5年
     2．引当金の計上基準                   (1)賞与引当金
                        　従業員賞与の支給に充てるため、支給見込額のうち、当期の
                         負担額を計上しております。
                        (2)退職給付引当金
                        　従業員の退職給付に備えるため、当事業年度末における退職
                         給付債務の見込額に基づき、計上しております。
     3．収益及び費用の計上基準                    当社の顧客との契約から生じる収益に関する主要な事業にお
                        ける主な履行義務の内容及び当該履行義務を充足する通常の時
                        点（収益を認識する通常の時点）は以下のとおりであります。
                       (1)  投資助言業務収益
                        投資助言業務は、投資顧問（助言）契約に基づき、有価証券の
                        価値等または金融商品の価値等の分析に基づく投資判断に関
                        し、顧客のために助言を行う業務です。当該契約については、
                        一定期間にわたり履行義務が充足されると判断し、契約期間を
                        通して収益として認識しております。
                       (2)  投資一任業務収益
                        投資一任業務は、投資一任契約に基づき、金融商品の価値等の
                        分析に基づく投資判断に基づいて顧客の財産を投資運用する業
                        務です。当該契約については、一定期間にわたり履行義務が充
                        足されると判断し、運用期間にわたり収益を認識しておりま
                        す。
                       (3)投信委託者報酬
                        投信委託者報酬は、投資信託の運営・管理を行い、投資信託
                        の信託約款に基づき日々の純資産総額に対する一定割合として
                        認識されます。当該契約については、一定期間にわたり履行義
                        務が充足されると判断し、運用期間にわたり収益を認識してお
                        ります。
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    注記事項

    （貸借対照表関係）
               第23期                        第24期
           （2022年3月31日現在）                        （2023年3月31日現在）
                             ※1.   有形固定資産に係る減価償却累計額は、
                                次のとおりであります。
    －
                             　　　建物　　　　　　　　　1,911千円
                             　　　工具器具備品　　　　　　214千円
                             　　　減価償却累計額　　　　2,125千円
     ※2．関係会社に対する資産及び負債
                             ※2．関係会社に対する資産及び負債
     　　　関係会社預け金　　1,410,735千円
                             　　　関係会社預け金　　1,552,333千円
     　　　未払金　　　　　　　              19,965千円
                             　　　未払金　　　　　　　              14,945千円
     　　　未払費用　　　　　　               3,094千円
     ※3．未払法人税等の内訳                        ※3．未払法人税等の内訳

     　　　未払住民税　　　                 810千円           　　　未払法人税　　　　　              16,563千円
     　　　未払事業税　　　　                  801千円            　　　未払事業税　　　　                7,531千円
     　　　未払事業所税　　　                  907千円            　　　未払住民税　　　               1,985千円
                             　　　未払事業所税　　　                  950千円
     ※4．消費税等の取扱い                        ※4．消費税等の取扱い
       未払消費税は、金額的重要性が乏しいため、                         同左
       流動負債の「未払金」に含めて表示しており
       ます。
    （損益計算書関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     ※1．関係会社との取引高                        ※1．関係会社との取引高
     　　　　一般管理費　　　             13,950千円            　　　　一般管理費　　             63,785千円
     　　　　営業外収益　　              835千円          　　　　営業外収益　　               772千円
                                  特別利益              13,281千円
     ※2．法人税等には、住民税及び事業税を含んでお                        ※2．同左

       ります。
                             ※3．移転補償金
                             　　　特別利益は、当社における本社事務所移転に
                                伴う補償金であります。
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    （株主資本等変動計算書関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     1．発行済株式に関する事項                        1．発行済株式に関する事項
     (1)株式の種類　　　　　　　              普通株式          (1)株式の種類　　　　　　　              普通株式
     (2)当事業年度期首株式数　　　　6,000株                        (2)当事業年度期首株式数　　　　6,000株
     (3)当事業年度増加株式数　　　　　                 －       (3)当事業年度増加株式数　　　　　                 －
     (4)当事業年度減少株式数　　　　　                 －       (4)当事業年度減少株式数　　　　　                 －
     (5)当事業年度末株式数　　　　　6,000株                        (5)当事業年度末株式数　　　　　6,000株
     2．自己株式に関する事項                        2．自己株式に関する事項
     　　－                        　　－
     3．新株予約権及び自己新株予約権に関する事項                        3．新株予約権及び自己新株予約権に関する事項
     　　－                        　　－
     4．配当に関する事項                        4．配当に関する事項
     (1)当事業年度中に行った剰余金の配当                        (1)当事業年度中に行った剰余金の配当
     　　－                        　　－
     (2)当事業年度の末日後に行う剰余金の配当                        (2)当事業年度の末日後に行う剰余金の配当
     　　－                        　　－
    （リース取引関係）

    オペレーティング・リース取引
    オペレーティング・リース取引のうち解約不能のものに係る未経過リース料
                   第23期                      第24期
                （自   2021年4月     1日              （自   2022年4月     1日
               　　至    2022年3月31日）                  　　至    2023年3月31日）
     1年内                    1,425千円                        －千円
     1年超                      －千円                       －千円
     合計                    1,425千円                        －千円
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （金融商品関係）

    　前事業年度（自         2021年4月1日　至         2022年3月31日）
    　１．金融商品の状況に関する事項
    　　(1)金融商品に対する取組み方針
        当社は、投資運用業、投資助言・代理業を行っており、当社の資金運用については、銀行預金及び親会社である株
        式会社日立製作所への預け金に限定しており、金融機関からの資金調達は行っておりません。
    　　(2)金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
        営業債権である未収委託者報酬は、投資信託約款に基づき、信託財産から委託者に対して支払われる信託報酬の未
        払金額であり、信託財産は受託銀行において分別保管されているため、信用リスクはほとんどないと認識しており
        ます。
        未収運用受託報酬は、顧客の信用リスクに晒されておりますが、ほとんどが企業年金の顧客であり、顧客との新規
        契約には社内審査を行っておりリスクは僅少です。
        リスク管理規程に基づき諸リスクの管理運営を行っております。
        また、資金管理にあたっては、投資信託財産に属する金銭を信託銀行で管理することで、投資信託委託会社として
        の金銭等との混同を来たさないようにしております。
    　２．金融商品の時価等に関する事項

    　　現金及び預金、関係会社預け金、未収委託者報酬、未収運用受託報酬、未払金及び未払費用は、短期間で決済されるた
      め時価が帳簿価額に近似するものであることから、注記を省略しております。
     ３．金融商品の時価のレベルごとの内訳等に関する事項

       金融商品の時価を、時価の算定に係るインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下の3つのレベルに分類して
        おります。
         レベル1の時価：観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、活発な市場において形成される当該時価の算
                 定の対象となる資産又は負債に関する相場価格により算定した時価
         レベル2の時価：観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、レベル1のインプット以外の時価の算定に係る
                 インプットを用いて算定した時価
         レベル3の時価：観察できない時価の算定に係るインプットを使用して算定した時価
         時価の算定に重要な影響を与えるインプットを複数使用している場合には、それらのインプットがそれぞれ属す
         るレベルのうち、時価の算定における優先順位が最も低いレベルに時価を分類しております。
        (1)　時価で貸借対照表に計上している金融商品　

           該当事項はありません。
        (2)　時価で貸借対照表に計上している金融商品以外の金融商品

           該当事項はありません。
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     当事業年度（自        2022年4月1日　至         2023年3月31日）

    　１．金融商品の状況に関する事項
    　　(1)金融商品に対する取組み方針
        当社は、投資運用業、投資助言・代理業を行っており、当社の資金運用については、銀行預金及び親会社である株
        式会社日立製作所への預け金に限定しており、金融機関からの資金調達は行っておりません。
    　　(2)金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
        営業債権である未収委託者報酬は、投資信託約款に基づき、信託財産から委託者に対して支払われる信託報酬の未
        払金額であり、信託財産は受託銀行において分別保管されているため、信用リスクはほとんどないと認識しており
        ます。
        未収運用受託報酬は、顧客の信用リスクに晒されておりますが、ほとんどが企業年金の顧客であり、顧客との新規
        契約には社内審査を行っておりリスクは僅少です。
        リスク管理規程に基づき諸リスクの管理運営を行っております。
        また、資金管理にあたっては、投資信託財産に属する金銭を信託銀行で管理することで、投資信託委託会社として
        の金銭等との混同を来たさないようにしております。
    　２．金融商品の時価等に関する事項

    　　現金及び預金、関係会社預け金、未収委託者報酬、未収運用受託報酬、未払金及び未払費用は、短期間で決済されるた
      め時価が帳簿価額に近似するものであることから、注記を省略しております。
     ３．金融商品の時価のレベルごとの内訳等に関する事項

       金融商品の時価を、時価の算定に係るインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下の3つのレベルに分類して
        おります。
         レベル1の時価：観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、活発な市場において形成される当該時価の算
                 定の対象となる資産又は負債に関する相場価格により算定した時価
         レベル2の時価：観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、レベル1のインプット以外の時価の算定に係る
                 インプットを用いて算定した時価
         レベル3の時価：観察できない時価の算定に係るインプットを使用して算定した時価
         時価の算定に重要な影響を与えるインプットを複数使用している場合には、それらのインプットがそれぞれ属す
         るレベルのうち、時価の算定における優先順位が最も低いレベルに時価を分類しております。
        (1)　時価で貸借対照表に計上している金融商品　

           該当事項はありません。
        (2)　時価で貸借対照表に計上している金融商品以外の金融商品

           該当事項はありません。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （有価証券関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     該当事項はありません。                        同左
    （デリバティブ取引関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     該当事項はありません。                        同左
    （退職給付関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     1．採用している退職給付制度の概要                        1．採用している退職給付制度の概要
     　当社は、確定給付型の制度として、退職一時金制                        　同左
      度を採用しております。
      退職一時金制度については設立時に設定しており
      ます。
      退職給付債務および退職給付費用の算定方法とし
      て簡便法を採用しております。
     2．退職給付債務に関する事項                        2．退職給付債務に関する事項
     　退職給付債務　124,570千円（退職給付引当金）                        　退職給付債務　131,929千円（退職給付引当金）
     (1)退職給付債務の期首残高と期末残高の調整表                        (1)退職給付債務の期首残高と期末残高の調整表

     退職給付債務の期首残高　　　117,263                  千円      退職給付債務の期首残高　　　124,570                  千円
     　退職給付費用　　　　　　               7,306         　退職給付費用　　　　　　               7,359
     　退職給付の支払額　　　　　                   －          　退職給付の支払額　　　　　                   －
     退職給付債務の期末残高　　　124,570                        退職給付債務の期末残高　　　131,929
     (2)退職給付債務及び年金資産の期末残高と貸借対                        (2)退職給付債務及び年金資産の期末残高と貸借対

      照表に計上された退職給付引当金の調整表                        照表に計上された退職給付引当金の調整表
     非積立型制度の退職給付債務               124,570     千円      非積立型制度の退職給付債務               131,929     千円
     貸借対照表に計上された                        貸借対照表に計上された
         負債と資産の純額             124,570                負債と資産の純額             131,929
     退職給付引当金                     124,570                 退職給付引当金                     131,929
     貸借対照表に計上された                        貸借対照表に計上された
         負債と資産の純額             124,570                負債と資産の純額             131,929
     (3)退職給付費用                        (3)退職給付費用

     退職給付費用　　　　　　　　　7,306                  千円      退職給付費用                7,359    千円
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    （税効果会計関係）

               第23期                         第24期
            （自   2021年4月     1日                  （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                      　　至    2023年3月31日）
     1．繰延税金資産の発生の主な原因別内訳                         1．繰延税金資産の発生の主な原因別内訳
     （繰延税金資産）                         （繰延税金資産）
      賞与引当金               11,658    千円       賞与引当金               11,255    千円
      退職給付引当金               43,088           退職給付引当金               45,634
      減価償却費               3,258          資産除去債務               5,340
      未払社会保険料               2,502          未払社会保険料               1,768
      未払事業税                313         未払事業税               2,605
      その他                277         その他                417
       繰延税金資産小計              61,099           繰延税金資産小計              67,020
       税務上の繰越欠損金に                         税務上の繰越欠損金に
                       ―                         ―
       係る評価性引当額                         係る評価性引当金
       将来減算一時差異等の                         将来減算一時差異等の
                    △8,684                         △1,750
       合計に係る評価性引当額                         合計に係る評価性引当額
       評価性引当額小計              △8,684            評価性引当額小計              △1,750
       繰延税金資産合計              52,415           繰延税金資産合計              65,269
                               (繰延税金負債)
                                資産除去債務に対応する
                                               3,350
                                除去費用
                                繰延税金負債合計               3,350
                                繰延税金資産合計              61,919
     2．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負

                              2．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負
      担率との差異要因
                               担率との差異要因
                                   （％）
                                                            （％）
       法定実効税率                      34.6
                                法定実効税率                      34.6
       （調整）
                                （調整）
        交際費等永久に損金に算入されない項目
                                 交際費等永久に損金に算入されない項目
                            2.6
                                                     2.0
        その他　　　　　　　　　             △3.6　
                                 その他　　　　　　　　　             △4.5　
       税効果会計適用後の法人税等の負担率
                                税効果会計適用後の法人税等の負担率
                      33.6　
                                               32.1　
                              3.法人税及び地方法人税の会計処理又はこれらに関す

                               る税効果会計の会計処理
                               当社は、当事業年度よりグループ通算制度を適用

                               しております。また「グループ通算制度を適用す
                               る場合の会計処理及び開示に関する取扱い」（実
                               務対応報告第42号2021年8月12日）に従って、法人
                               税及び地方法人税の会計処理又はこれらに関する
                               税効果会計の会計処理並びに開示を行っておりま
                               す。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （ストックオプション等関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     該当事項はありません。                        同左
    （持分法損益等関係）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     該当事項はありません。                        同左
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    （資産除去債務関係）

                第23期                          第24期
            （自   2021年4月     1日                  （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                      　　至    2023年3月31日）
     1．当該資産除去債務の概要                          1．当該資産除去債務の概要
       当社本店は建物管理者との不動産賃貸借契約に基                          当社本店は建物管理者との不動産賃貸借契約に基づ
      づき、賃貸期間終了時に原状回復する義務を有して                          き、賃貸期間終了時に原状回復する義務を有してい
      いるため、契約及び法令上の義務に関して資産除去                          るため、契約及び法令上の義務に関して資産除去債
      債務を認識しております。                          務を認識しております。
       また、当会計年度末における資産除去債務は、負                          なお、従来は、敷金の回収が最終的に見込めないと
      債計上に代えて、不動産賃貸借契約に関連する敷金                          認められる金額を合理的に見積り、当会計年度の負
      の回収が最終的に見込めないと認められる金額を合                          担に属する金額を費用に計上する方法を採用してお
      理的に見積り、当会計年度の負担に属する金額を費                          りましたが、本店移転に伴い敷金が発生していない
      用に計上する方法によっております。                          ため、資産除去債務を負債計上し、これに対応する
                                除去費用を資産計上しています。
     2．当該資産除去債務の金額算定方法                          2．当該資産除去債務の金額算定方法

    　　資産除去債務の金額は過去の本店移転の実績を鑑                           資産資産除去債務の金額の算定方法
      み、使用見込期間は30年と見積もって計算しており
                              　　資産除去債務の金額は不動産賃貸借業者からの原状
      ましたが、2022年5月本店移転予定に伴い、当事業
                                回復見積を鑑み、使用見込期間を15年と見積もって
      年度に原状回復に係る債務の見積もり変更を行いま
                                計算しております。
      した。また、敷金について償却に係る合理的な期間
      の短縮を行っており、これにより、当事業年度の営
      業利益、経常利益及び税引き前当期純利益はそれぞ
      れ5,967千円減少しております。
     3．当会計年度における当該資産除去債務の総額の増                          3．当会計年度における当該資産除去債務の総額の増減

      減
      期首残高                  3,083千円       期首残高                   9,420千円
      建物賃貸借契約に伴う                          当会計期間の負担に属する
                          －千円                         1,989千円
         資産除去債務の増加額                       償却額
      当年度の負担に属する償却額                  6,337千円       時の経過による調整額                    84千円
      期末残高                  9,420千円       資産除去債務の履行による
                                                 △11,410千円
                                減少額
                                有形固定資産の取得に伴う
                                                  15,354千円
                                増加額
                                期末残高                  15,439千円
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （収益認識に関する注記）

                 第23期                            第24期
              （自   2021年4月     1日                    （自   2022年4月     1日
             　　至    2022年3月31日）                         　　至    2023年3月31日）
     1.顧客との契約から生じる収益を分解した情報                            1.顧客との契約から生じる収益を分解した情報
      当事業年度の収益の構成は次の通りです。                            当事業年度の収益の構成は次の通りです。
      セグメント                 投資運用業           セグメント                 投資運用業
     主要な財又はサービスのライン                            主要な財又はサービスのライン
                          100,000千円                            100,000千円
      投資助言業務収益                             投資助言業務収益
      投資一任業務収益                    345,247千円        投資一任業務収益                    334,930千円
      投信委託者報酬                   1,064,526千円         投信委託者報酬                   1,222,061千円
      合計                    1,509,773千円         合計                    1,656,991千円
     収益認識の時期                            収益認識の時期
       一時点で移転される財                        －    一時点で移転される財                        －
       一定の期間にわたり移転                            一定の期間にわたり移転
       されるサービス                            されるサービス
                         1,509,773千円                            1,656,991千円
      合計                    1,509,773千円         合計                    1,656,991千円
     2.  顧客との契約から生じる収益を理解するための基礎とな                           2.  顧客との契約から生じる収益を理解するための基礎とな
      る情報                            る情報
     (1)  投資助言業務収益                          (1)  投資助言業務収益
      投資助言業務は、投資顧問（助言）契約に基づき、有価                            投資助言業務は、投資顧問（助言）契約に基づき、有価
      証券の価値等または金融商品の価値等の分析に基づく投                            証券の価値等または金融商品の価値等の分析に基づく投
      資判断に関し、顧客のために助言を行う業務です。                            資判断に関し、顧客のために助言を行う業務です。
      履行義務は契約期間にわたり充足されると判断しており                            履行義務は契約期間にわたり充足されると判断しており
      ますが、これは顧客は当社が助言業務を行うことにより                            ますが、これは顧客は当社が助言業務を行うことにより
      便益を享受することができ、助言業務は契約期間にわ                            便益を享受することができ、助言業務は契約期間にわ
      たって継続して行うことから、契約期間の経過に伴い義                            たって継続して行うことから、契約期間の経過に伴い義
      務を履行していると判断しているためです。                            務を履行していると判断しているためです。
      投資助言業務に関する取引の対価は、1年間の契約に基                            投資助言業務に関する取引の対価は、1年間の契約に基
      づき、四半期ごとに概ね1か月以内に受領しており、履                            づき、四半期ごとに概ね1か月以内に受領しており、履
      行義務を充足してから対価を受領するまでの期間が通常                            行義務を充足してから対価を受領するまでの期間が通常
      は1年以内であるため、当該顧客との契約に基づく債権                            は1年以内であるため、当該顧客との契約に基づく債権
      について、重大な金融要素の調整は行っておりません。                            について、重大な金融要素の調整は行っておりません。
     (2)  投資一任業務収益                          (2)  投資一任業務収益
      投資一任業務は、投資一任契約に基づき、金融商品の価                            投資一任業務は、投資一任契約に基づき、金融商品の価
      値等の分析に基づく投資判断に基づいて顧客の財産を投                            値等の分析に基づく投資判断に基づいて顧客の財産を投
      資運用する業務です。                            資運用する業務です。
      日立企業年金基金との契約においては報酬額が投資一任                            日立企業年金基金との契約においては報酬額が投資一任
      契約に基づき日々の信託財産の残高に対する一定割合と                            契約に基づき日々の信託財産の残高に対する一定割合と
      して計算される一方で、年間報酬額上限が定められてお                            して計算される一方で、年間報酬額上限が定められてお
      ります。                            ります。
      履行義務は契約期間にわたり充足されると判断しており                            履行義務は契約期間にわたり充足されると判断しており
      ますが、これは顧客は当社が投資一任業務を行うことに                            ますが、これは顧客は当社が投資一任業務を行うことに
      より便益を享受することができ、投資運用業務は契約期                            より便益を享受することができ、投資運用業務は契約期
      間にわたって継続して行うことから、契約期間の経過に                            間にわたって継続して行うことから、契約期間の経過に
      伴い義務を履行していると判断しているためです。                            伴い義務を履行していると判断しているためです。
      投資一任業務に関する取引の対価は、1年間の運用期間                            投資一任業務に関する取引の対価は、1年間の運用期間
      満了後、概ね1か月以内に受領しており、履行義務を充                            満了後、概ね1か月以内に受領しており、履行義務を充
      足してから対価を受領するまでの期間が通常は1年以内                            足してから対価を受領するまでの期間が通常は1年以内
      であるため、当該顧客との契約に基づく債権について、                            であるため、当該顧客との契約に基づく債権について、
      重大な金融要素の調整は行っておりません。                            重大な金融要素の調整は行っておりません。
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                                                     日立投資顧問株式会社(E13347)
                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
     (3)投信委託者報酬                            (3)投信委託者報酬
      投信委託者報酬は、投資信託の運営・管理を行う業務で                            投信委託者報酬は、投資信託の運営・管理を行う業務で
      す。                            す。
      履行義務は契約期間にわたり充足されると判断しており                            履行義務は契約期間にわたり充足されると判断しており
      ますが、これは顧客は当社が投信委託業務を行うことに                            ますが、これは顧客は当社が投信委託業務を行うことに
      より便益を享受することができ、投信委託業務は契約期                            より便益を享受することができ、投信委託業務は契約期
      間にわたって継続して行うことから、契約期間の経過に                            間にわたって継続して行うことから、契約期間の経過に
      伴い義務を履行していると判断しているためです。                            伴い義務を履行していると判断しているためです。
      投信委託業務に関する取引の対価は、6か月の運用期間                            投信委託業務に関する取引の対価は、6か月の運用期間
      満了後、概ね1か月以内に受領しており、履行義務を充                            満了後、概ね1か月以内に受領しており、履行義務を充
      足してから対価を受領するまでの期間が通常は1年以内                            足してから対価を受領するまでの期間が通常は1年以内
      であるため、当該顧客との契約に基づく債権について、                            であるため、当該顧客との契約に基づく債権について、
      重大な金融要素の調整は行っておりません。                            重大な金融要素の調整は行っておりません。
     3.  顧客との契約に基づく履行義務の充足と当該契約から生                           3.  顧客との契約に基づく履行義務の充足と当該契約から生
      じるキャッシュ・フローとの関係並びに当事業年度末に                            じるキャッシュ・フローとの関係並びに当事業年度末に
      おいて存在する顧客との契約から当事業年度の末日後に                            おいて存在する顧客との契約から当事業年度の末日後に
      認識すると見込まれる収益の金額及び時期に関する情報                            認識すると見込まれる収益の金額及び時期に関する情報
      重要性が乏しいため、記載を省略しております。                            重要性が乏しいため、記載を省略しております。
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                                                          EDINET提出書類
                                                     日立投資顧問株式会社(E13347)
                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （セグメント情報等）

    　前事業年度（自         2021年4月1日　至         2022年3月31日）
    　1．セグメント情報
    　　当社は投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
    　2．関連情報
    　　(1)製品・サービスごとの情報
    　　　当社の製品・サービス区分の決定方法は、損益計算書の営業収益の区分と同一であることから、製品・サービスごと
       の営業収益の記載を省略しております。
    　　(2)地域ごとの情報
    　　　①売上高
    　　　　本邦の外部顧客からの営業収益に区分した金額が損益計算書の営業収益の90％を超えるため、地域ごとの営業収益
         の記載を省略しております。
    　　　②有形固定資産
    　　　　該当事項はありません。
    　　(3)主要な顧客ごとの情報
                      顧客の名称または氏名                        売上高（千円）
           日立企業年金基金                                         300,000
           日立国内株式特化型ファンド（大口）（注）                                         233,589
           日立国内株式厳選投資ファンド（大口）（注）                                         223,337
          （注）当社は、投資信託委託会社として、約款に基づき投資信託財産から委託者報酬を得ております。
             そのため、投資信託からの営業収益については当該投資信託を顧客として開示しております。
     当事業年度（自        2022年4月1日　至         2023年3月31日）

    　1．セグメント情報
    　　当社は投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
    　2．関連情報
    　　(1)製品・サービスごとの情報
    　　　当社の製品・サービス区分の決定方法は、損益計算書の営業収益の区分と同一であることから、製品・サービスごと
       の営業収益の記載を省略しております。
    　　(2)地域ごとの情報
    　　　①売上高
    　　　　本邦の外部顧客からの営業収益に区分した金額が損益計算書の営業収益の90％を超えるため、地域ごとの営業収益
         の記載を省略しております。
    　　　②有形固定資産
    　　　　本邦に所在している有形固定資産の金額が中間貸借対照表の有形固定資産の金額の90％を超えるため、記載を省略
         しております。
    　　(3)主要な顧客ごとの情報
                      顧客の名称または氏名                        売上高（千円）
           日立企業年金基金                                         300,000
           日立国内株式特化型ファンド（大口）（注）                                         251,630
           日立国内株式厳選投資ファンド（大口）（注）                                         248,048
          （注）当社は、投資信託委託会社として、約款に基づき投資信託財産から委託者報酬を得ております。
             そのため、投資信託からの営業収益については当該投資信託を顧客として開示しております。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （関連当事者情報）

    　前事業年度（自         2021年4月1日       至  2022年3月31日）
    　1.   関連当事者との取引
     　(ア)財務諸表提出会社の親会社及び主要株主等
                        議決権
                              関係内容
                                              取引           期末
        会社等            事業の     等の              取引の
     種類       所在地    資本金                              金額     科目     残高
                            役員の    事業上
        の名称             内容    被所有               内容
                                             （千円）           （千円）
                            受入等    の関係
                         割合
                                     連結納税の未払
                                              23,533    未払金       18,829
                                営業上
                                     金の支払い
                                の取
                                     預け金の利息           835  未収入金         －
        (株)    東京都        電機
     親会           461,731             兼任    引、資
        日立    千代田        機器    100.0％
                                     親会社に対する
     社          百万円             3名    金の預
                                             1,571,813
        製作所    区        製造業
                                     預け金の増加
                                                  関係会社
                                け入れ
                                                        1,410,735
                                                  預け金
                                     親会社に対する
                                等
                                             1,557,408
                                     預け金の減少
    （注）１．記載金額のうち、取引金額には消費税等が含まれておらず、期末残高には消費税等が含まれております。
    　　　２．取引条件および取引条件の決定方法等
         関係会社預け金の金利：市場金利に基づいて決定しております。
    　　　３．役員の兼任3名は当社非常勤取締役2名、当社非常勤監査役1名です。
    　2.   親会社又は重要な関連会社に関する注記

    　　　親会社情報
    　　　　株式会社日立製作所（東京証券取引所、名古屋証券取引所に上場）
    　当事業年度（自         2022年4月1日       至  2023年3月31日）

    　1.   関連当事者との取引
     　(ア)財務諸表提出会社の親会社及び主要株主等
                        議決権
                              関係内容
                                              取引           期末
        会社等            事業の     等の              取引の
     種類       所在地    資本金                              金額     科目     残高
                            役員の    事業上
        の名称             内容    被所有               内容
                                             （千円）           （千円）
                            受入等    の関係
                         割合
                                     グループ通算制
                                              12,861    未払金       12,861
                                     度の未払金
                                営業上
                                     預け金の利息           772  未収入金         －
                                の取
                                     賃借料等の支払
                                引、資
                                              32,860
                                     い
        (株)    東京都        電機             金の預
     親会           462,817             兼任
        日立    千代田        機器    100.0％        け入
                                     親会社に対する
     社          百万円             3名
                                             1,853,884
        製作所    区        製造業             れ、事
                                     預け金の増加
                                                  関係会社
                                                        1,552,333
                                務所賃
                                                  預け金
                                     親会社に対する
                                             1,712,286
                                借契約
                                     預け金の減少
                                等
                                     移転補償金の受
                                              13,281
                                     取り
    （注）１．記載金額のうち、取引金額には消費税等が含まれておらず、期末残高には消費税等が含まれております。
    　　　２．取引条件および取引条件の決定方法等
         関係会社預け金の金利：市場金利に基づいて決定しております。
         賃借料の支払：近隣の取引実勢に基づいて、交渉の上決定しております。
         移転補償金：移転前の事務所の原状回復費用の一般的な取引条件に基づいた実際発生額を元に決定しておりま
                す。
    　　　３．役員の兼任3名は当社非常勤取締役2名、当社非常勤監査役1名です。
    　2.   親会社又は重要な関連会社に関する注記

    　　　親会社情報
    　　　　株式会社日立製作所（東証プライム市場、名証プレミア市場に上場）
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                                                     日立投資顧問株式会社(E13347)
                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    （1株当たり情報）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     1株当たり純資産額　　           195,449円27銭             1株当たり純資産額　　           208,690円72銭
     1株当たり当期純利益　             9,162円16銭             1株当たり当期純利益　            13,241円45銭
     　なお、潜在株式調整後1株当たり当期純利益につ                        　なお、潜在株式調整後1株当たり当期純利益につ
      いては、潜在株式が存在しないため記載しており                        いては、潜在株式が存在しないため記載しており
      ません。                        ません。
     1株当たり当期純利益の算定上の基礎                        1株当たり当期純利益の算定上の基礎

     　損益計算書上の当期純利益　　                 54,972千円         　損益計算書上の当期純利益　　                 79,448千円
     　普通株主に帰属しない金額の主要な内訳                        　普通株主に帰属しない金額の主要な内訳
     　　該当事項なし                        　　該当事項なし
     　普通株式に係る当期純利益　　                 54,972千円         　普通株式に係る当期純利益　　                 79,448千円
     　普通株式の期中平均株式数　　　                 6,000株        　普通株式の期中平均株式数　　　                 6,000株
    （重要な後発事象）

               第23期                        第24期
            （自   2021年4月     1日                 （自   2022年4月     1日
           　　至    2022年3月31日）                     　　至    2023年3月31日）
     該当事項はありません。                        同左
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                                                          EDINET提出書類
                                                     日立投資顧問株式会社(E13347)
                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
     ４【利害関係人との取引制限】
        委託者は、「金融商品取引法」の定めるところにより、利害関係人との取引について、次に掲げる

        行為が禁止されています。
       (1)  自己又はその取締役若しくは執行役との間における取引を行うことを内容とした運用を行うこと

        (投資者の保護に欠け、若しくは取引の公正を害し、又は金融商品取引業の信用を失墜させるおそ
        れがないものとして内閣府令で定めるものを除きます。)。
       (2)  運用財産相互間において取引を行うことを内容とした運用を行うこと(投資者の保護に欠け、若し

        くは取引の公正を害し、又は金融商品取引業の信用を失墜させるおそれがないものとして内閣府令
        で定めるものを除きます。)。
       (3)  通常の取引の条件と異なる条件であって取引の公正を害するおそれのある条件で、委託者の親法

        人等（委託者の総株主等の議決権の過半数を保有していることその他の当該金融商品取引業者と密
        接な関係を有する法人その他の団体として政令で定める要件に該当する者をいいます。以下(4)
        (5)において同じ。）又は子法人等（委託者が総株主等の議決権の過半数を保有していることその
        他の当該金融商品取引業者と密接な関係を有する法人その他の団体として政令で定める要件に該当
        する者をいいます。以下同じ。）と有価証券の売買その他の取引又は金融デリバティブ取引を行う
        こと。
       (4)  委託者の親法人等又は子法人等の利益を図るため、その行う投資運用業に関して運用の方針、運

        用財産の額若しくは市場の状況に照らして不必要な取引を行うことを内容とした運用を行うこと。
       (5)  前記(3)(4)に掲げるもののほか、委託者の親法人等又は子法人等が関与する行為であって、投資

        者の保護に欠け、若しくは取引の公正を害し、又は金融商品取引業の信用を失墜させるおそれのあ
        るものとして内閣府令で定める行為
     ５【その他】

       (1)  定款の変更

        当社の定款の変更に関しては、株主総会の決議が必要です。
       (2)  訴訟事件その他の重要事項

        本書提出日現在、委託者およびファンドに重要な影響を与えると予想される訴訟事件等は発生して
        おりません。
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    第２【その他の関係法人の概況】

     １【名称、資本金の額及び事業の内容】

      （2023年6月末現在）
       (1)  受託者（受託会社）

                名称           資本の額               事業の内容
                                  銀行法に基づき銀行業を営むとともに、金融機
          三菱ＵＦＪ信託銀行株式会社                324,279百万円        関の信託業務の兼営等に関する法律（兼営法）
                                  に基づき信託業務を営んでいます。
       (2)  販売会社

                名称           資本の額               事業の内容
                                  銀行法に基づき銀行業を営むとともに、金融
          三菱ＵＦＪ信託銀行株式会社                324,279百万円        機関の信託業務の兼営等に関する法律（兼営
                                  法）に基づき信託業務を営んでいます。
    （ご参考）マザーファンドの運用再委託先の名称、資本の額及び事業の内容

                名称           資本の額               事業の内容
                                  「投資信託及び投資法人に関する法律」に定
          野村アセットマネジメント                        める投資信託委託会社として証券投資信託の
          株式会社                 17,180百万円       設定を行うとともに、「金融商品取引法」に
          （1959年12月1日設立）                        定める投資運用業および投資助言・代理業を
                                  営んでいます。
     ２【関係業務の概要】

       (1)  受託者（受託会社）

        ファンドの受託者として、信託財産に属する有価証券の保管・管理・計算事務を行います。
       (2)  販売会社

        ファンドの販売会社として、受益権の募集・販売の取扱い等（確定拠出年金による申込みに限りま
        す。）及び一部解約金・償還金の支払い等に関する事務等を行います。
    （ご参考）マザーファンドの運用再委託先の業務の概況

    マザーファンドの運用の再委託先として、信託財産の運用の指図、有価証券の売買の発注等を行います。
     ３【資本関係】

        該当ありません。

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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
    第３【参考情報】

        当計算期間において、当ファンドに係る金融商品取引法第25条第1項各号に掲げる書類は、以下の

       とおり提出されております。
                  書類名                   提出年月日

                                   2022年    8月15日
          有価証券届出書
                                   2022年    8月15日
          有価証券報告書
                                   2023年    2月10日
          有価証券届出書の訂正届出書
                                   2023年    2月10日
          半期報告書
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                                                有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
                       独立監査人の監査報告書

                                                ２０２３年５月２６日

    日  立  投  資  顧  問  株  式  会  社

      取　締　役　会　　御　中

                     EY新日本有限責任監査法人

                     東　   京　   事　   務　   所
                     指定有限責任社員

                                          大　関　　康　広
                                公認会計士
                     業務執行社員
    監査意見

    　当監査法人は、金融商品取引法第１９３条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「委託
    会社等の経理状況」に掲げられている日立投資顧問株式会社の２０２２年４月１日から２０２３年３
    月３１日までの第２４期事業年度の財務諸表、すなわち、貸借対照表、損益計算書、株主資本等変動
    計算書、重要な会計方針及びその他の注記について監査を行った。
    　当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に
    準拠して、日立投資顧問株式会社の２０２３年３月３１日現在の財政状態及び同日をもって終了する
    事業年度の経営成績を、全ての重要な点において適正に表示しているものと認める。
    監査意見の根拠

    　当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。
    監査の基準における当監査法人の責任は、「財務諸表監査における監査人の責任」に記載されてい
    る。当監査法人は、我が国における職業倫理に関する規定に従って、会社から独立しており、また、
    監査人としてのその他の倫理上の責任を果たしている。当監査法人は、意見表明の基礎となる十分か
    つ適切な監査証拠を入手したと判断している。
    その他の記載内容

    　その他の記載内容は、監査した財務諸表を含む開示書類に含まれる情報のうち、財務諸表及びその
    監査報告書以外の情報である。
    　当監査法人は、その他の記載内容が存在しないと判断したため、その他の記載内容に対するいかな
    る作業も実施していない。
    財務諸表に対する経営者及び監査役の責任

    　経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表
    を作成し適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表
    を作成し適正に表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれ
    る。
    　財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき財務諸表を作成することが適切
    であるかどうかを評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に基づいて継
    続企業に関する事項を開示する必要がある場合には当該事項を開示する責任がある。
    　監査役の責任は、財務報告プロセスの整備及び運用における取締役の職務の執行を監視することに
    ある。
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    財務諸表監査における監査人の責任

    　監査人の責任は、監査人が実施した監査に基づいて、全体としての財務諸表に不正又は誤謬による
    重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得て、監査報告書において独立の立場から財
    務諸表に対する意見を表明することにある。虚偽表示は、不正又は誤謬により発生する可能性があ
    り、個別に又は集計すると、財務諸表の利用者の意思決定に影響を与えると合理的に見込まれる場合
    に、重要性があると判断される。
    　監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に従って、監査の過程を通じ
    て、職業的専門家としての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
    ・　不正又は誤謬による重要な虚偽表示リスクを識別し、評価する。また、重要な虚偽表示リスクに
      対応した監査手続を立案し、実施する。監査手続の選択及び適用は監査人の判断による。さらに、
      意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手する。
    ・　財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、監査人
      は、リスク評価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、監査に関連する
      内部統制を検討する。
    ・　経営者が採用した会計方針及びその適用方法の適切性、並びに経営者によって行われた会計上の
      見積りの合理性及び関連する注記事項の妥当性を評価する。
    ・　経営者が継続企業を前提として財務諸表を作成することが適切であるかどうか、また、入手した
      監査証拠に基づき、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な
      不確実性が認められるかどうか結論付ける。継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる
      場合は、監査報告書において財務諸表の注記事項に注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関
      する財務諸表の注記事項が適切でない場合は、財務諸表に対して除外事項付意見を表明することが
      求められている。監査人の結論は、監査報告書日までに入手した監査証拠に基づいているが、将来
      の事象や状況により、企業は継続企業として存続できなくなる可能性がある。
    ・　財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に
      準拠しているかどうかとともに、関連する注記事項を含めた財務諸表の表示、構成及び内容、並び
      に財務諸表が基礎となる取引や会計事象を適正に表示しているかどうかを評価する。
    　監査人は、監査役に対して、計画した監査の範囲とその実施時期、監査の実施過程で識別した内部
    統制の重要な不備を含む監査上の重要な発見事項、及び監査の基準で求められているその他の事項に
    ついて報告を行う。
    　監査人は、監査役に対して、独立性についての我が国における職業倫理に関する規定を遵守したこ
    と、並びに監査人の独立性に影響を与えると合理的に考えられる事項、及び阻害要因を除去又は軽減
    するためにセーフガードを講じている場合はその内容について報告を行う。
    利害関係

    　会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係は
    ない。
                                                        以　　上
    （注１）上記の監査報告書の原本は当社（有価証券報告書提出会社）が別途保管しております。

    （注２）ＸＢＲＬデータは監査の対象には含まれておりません。
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                       独立監査人の監査報告書

                                                ２０２３年７月２６日

    日  立  投  資  顧  問  株  式  会  社

      取　締　役　会　　御　中

                     EY新日本有限責任監査法人

                     東　   京　   事　   務　   所
                     指定有限責任社員

                                          福　村　　　　寛
                                公認会計士
                     業務執行社員
    監査意見

    　当監査法人は、金融商品取引法第１９３条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「ファ
    ンドの経理状況」に掲げられている日立国内債券インデックスファンドの２０２２年５月１７日から
    ２０２３年５月１５日までの計算期間の財務諸表、すなわち、貸借対照表、損益及び剰余金計算書、
    注記表並びに附属明細表について監査を行った。
    　当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に
    準拠して、日立国内債券インデックスファンドの２０２３年５月１５日現在の信託財産の状態及び同
    日をもって終了する計算期間の損益の状況を、全ての重要な点において適正に表示しているものと認
    める。
    監査意見の根拠

    　当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。
    監査の基準における当監査法人の責任は、「財務諸表監査における監査人の責任」に記載されてい
    る。当監査法人は、我が国における職業倫理に関する規定に従って、日立投資顧問株式会社及びファ
    ンドから独立しており、また、監査人としてのその他の倫理上の責任を果たしている。当監査法人
    は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
    その他の記載内容

    　その他の記載内容は、有価証券報告書及び有価証券届出書（訂正有価証券届出書を含む。）に含ま
    れる情報のうち、財務諸表及びその監査報告書以外の情報である。経営者の責任は、その他の記載内
    容を作成し開示することにある。
    　当監査法人の財務諸表に対する監査意見の対象にはその他の記載内容は含まれておらず、当監査法
    人はその他の記載内容に対して意見を表明するものではない。
    　財務諸表監査における当監査法人の責任は、その他の記載内容を通読し、通読の過程において、そ
    の他の記載内容と財務諸表又は当監査法人が監査の過程で得た知識との間に重要な相違があるかどう
    か検討すること、また、そのような重要な相違以外にその他の記載内容に重要な誤りの兆候があるか
    どうか注意を払うことにある。
    　当監査法人は、実施した作業に基づき、その他の記載内容に重要な誤りがあると判断した場合に

    は、その事実を報告することが求められている。
    　その他の記載内容に関して、当監査法人が報告すべき事項はない。
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    財務諸表に対する経営者の責任

    　経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表
    を作成し適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表
    を作成し適正に表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれ
    る。
    　財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき財務諸表を作成することが適切
    であるかどうかを評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に基づいて継
    続企業に関する事項を開示する必要がある場合には当該事項を開示する責任がある。
    財務諸表監査における監査人の責任

    　監査人の責任は、監査人が実施した監査に基づいて、全体としての財務諸表に不正又は誤謬による
    重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得て、監査報告書において独立の立場から財
    務諸表に対する意見を表明することにある。虚偽表示は、不正又は誤謬により発生する可能性があ
    り、個別に又は集計すると、財務諸表の利用者の意思決定に影響を与えると合理的に見込まれる場合
    に、重要性があると判断される。
    　監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に従って、監査の過程を通じ

    て、職業的専門家としての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
    ・　不正又は誤謬による重要な虚偽表示リスクを識別し、評価する。また、重要な虚偽表示リスクに
      対応した監査手続を立案し、実施する。監査手続の選択及び適用は監査人の判断による。さらに、
      意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手する。
    ・　財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、監査人
      は、リスク評価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、監査に関連する
      内部統制を検討する。
    ・　経営者が採用した会計方針及びその適用方法の適切性、並びに経営者によって行われた会計上の
      見積りの合理性及び関連する注記事項の妥当性を評価する。
    ・　経営者が継続企業を前提として財務諸表を作成することが適切であるかどうか、また、入手した
      監査証拠に基づき、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な
      不確実性が認められるかどうか結論付ける。継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる
      場合は、監査報告書において財務諸表の注記事項に注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関
      する財務諸表の注記事項が適切でない場合は、財務諸表に対して除外事項付意見を表明することが
      求められている。監査人の結論は、監査報告書日までに入手した監査証拠に基づいているが、将来
      の事象や状況により、ファンドは継続企業として存続できなくなる可能性がある。
    ・　財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に
      準拠しているかどうかとともに、関連する注記事項を含めた財務諸表の表示、構成及び内容、並び
      に財務諸表が基礎となる取引や会計事象を適正に表示しているかどうかを評価する。
    　監査人は、経営者に対して、計画した監査の範囲とその実施時期、監査の実施過程で識別した内部

    統制の重要な不備を含む監査上の重要な発見事項、及び監査の基準で求められているその他の事項に
    ついて報告を行う。
    利害関係

    　日立投資顧問株式会社及びファンドと当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規
    定により記載すべき利害関係はない。
                                                      以　　上　
    （注１）上記の監査報告書の原本は当社（有価証券報告書提出会社）が別途保管しております。

    （注２）ＸＢＲＬデータは監査の対象には含まれておりません。
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