ＨＣインカム～夢のたね 訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券） 第1期(令和3年11月1日－令和4年3月25日)
| 提出書類 | 訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）-第1期(令和3年11月1日－令和4年3月25日) |
|---|---|
| 提出日 | |
| 提出者 | ＨＣインカム～夢のたね |
| カテゴリ | 訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券） |
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ＨＣアセットマネジメント株式会社(E36992)
訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
【表紙】
【提出書類】 有価証券報告書の訂正報告書
【提出先】 関東財務局長殿
【提出日】 2022 年 8 月 2 日提出
【計算期間】 第 1 期（自 2021 年 11 月 1 日 至 2022 年 3 月 25 日）
【ファンド名】 HC インカム～夢のたね
【発行者名】 ＨＣアセットマネジメント株式会社
【代表者の役職氏名】 代表取締役社長 森本 紀行
【本店の所在の場所】 東京都千代田区神田神保町二丁目 11 番地
【事務連絡者氏名】 杉本 理華
【連絡場所】 東京都千代田区神田神保町二丁目 11 番地
【電話番号】 03-6685-0681
【縦覧に供する場所】 該当事項はありません。
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
１【有価証券報告書の訂正報告書の提出理由】
2022 年６月 24 日に提出しました有価証券報告書（以下、「原報告書」といいます。）の「第一部 ファンド
の情報」に訂正すべき事項がありますのでこれを訂正するため、本訂正報告書を提出するものです。
２【訂正の内容】
※＜訂正前＞および＜訂正後＞に記載している下線部＿＿＿は訂正部分を示します。また、＜更新・訂正
後＞に記載している内容は、原報告書が更新訂正されます。
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第一部【ファンドの情報】
第１【ファンドの状況】
２【投資方針】
(1) 【投資方針】
②運用方法
b. 投資態度
＜参考情報＞ マザーファンドの投資方針
＜訂正前＞
② 運用方法
ａ．投資対象
長期的にインカムを獲得しうる運用戦略の投資信託証券を主要投資対象とします。
現時点での組入れ候補ファンドは下記のとおりです。
銘柄
種類 資産 通貨
Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF
(VCSH) ETF USD
米国短期社債
Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF
(VGIT) ETF USD
米国債
iShares € Aggregate Bond UCITS ETF (IEAG) ETF EUR
欧州債券
iShares USD Asia Bond ETF (N6M) ETF USD
アジア債券
Sit Custom Alpha Fund 米国期近 MBS USD
投信
Colchis RBLF Fund Ltd USD
投信 米国ローン
FSSA Japan Equity
投信 日本株 円
HC Sola Income
投信 ローン等 円
· 種類： ETF ＝上場投資信託（投資証券）、投信＝外国投資信託受益証券、投資証券
現組入れ候補ファンドの概要
Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF (VCSH)
分類 追加型投信／米国／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
ファンドの目的 Bloomberg U.S. 1-5 Year Corporate Bond Index に連動する運用成果
を目指します。
運用方針 インデックスに類似した配分比率で米国短期社債に投資を行います。
投資対象 米国中期国債
信託期間 無期限
The Vanguard Group, Inc.
運用会社
JPMorgan Chase Bank
保管銀行
Vanguard
管理事務代行会社
2009/11/19
設定日
決算日 8 月 31 日
Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF (VGIT)
分類 追加型投信／米国／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
ファンドの目的 Bloomberg Barclays US Treasury 3-10 Year Bond Index に連動する
運用成果を目指します。
運用方針 インデックスに類似した配分比率で米国中期国債に投資を行います。
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
投資対象 米国中期国債
信託期間 無期限
The Vanguard Group, Inc.
運用会社
JPMorgan Chase Bank
保管銀行
Vanguard
管理事務代行会社
2009/11/19
設定日
決算日 8 月 31 日
iShares € Aggregate Bond UCITS ETF (IEAG)
分類 追加型投信／欧州／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
Bloomberg MSCI Euro Aggregate Sustainable and Green Bond SRI
ファンドの目的
Index に連動する運用成果を目指します。
運用方針 インデックスに類似した配分比率で欧州債券に投資を行います。
投資対象 欧州債券
信託期間 無期限
BlackRock Asset Management Ireland Limited
運用会社
State Street Custodial Services (Ireland) Limited
保管銀行
State Street Fund Services (Ireland) Limited
管理事務代行会社
2009/3/6
設定日
決算日 6 月 30 日
iShares USD Asia Bond ETF (N6M)
分類 追加型投信／アジア／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
ファンドの目的 J.P. Morgan Asia Credit Index - Core に連動する運用成果を目指しま
す。
運用方針 インデックスに類似した配分比率でアジア債券に投資を行います。
投資対象 アジア債券
信託期間 無期限
BlackRock (Singapore) Limited
運用会社
The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited
保管銀行
HSBC Institutional Trust Services (Singapore) Limited
管理事務代行会社
2011/5/27
設定日
決算日 12 月 31 日
Sit Custom Alpha Fund
分類 追加型投信／米国／債券
ファンド形態 ケイマン籍契約型投信
ファンドの目的 発行から 10 年超経過した高利率の米国期近 MBS の中から、期前償還リ
スクの低い銘柄を厳選することで、元本の保全に留意しつつ、長期安定
的なインカム収入の獲得を目指します。目標リターンはドル建て 4-5% 。
運用方針 6 兆ドルのエージェンシー MBS 市場の中から、借り換えの手間などの借り
手事情を背景に、金利が低下しても早期償還が行われにくい MBS を取得
し、満期まで保有して堅調なインカム収入の確保を目指します。
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投資対象 米国 Agency MBS
信託期間 無期限
Sit Fixed Income Advisors II, LLC
運用会社
Mitsubishi UFJ Investor Services & Banking (Luxembourg) S.A.
保管銀行
MUFG Fund Services (Cayman) Limited
管理事務代行会社
2021/5/12
設定日
決算日 12 月 31 日
Colchis RBLF Fund Ltd
分類 追加型投信／米国／ローン
ファンド形態 ケイマン籍会社型投信
ファンドの目的 安定した元利弁済型キャッシュフローを創出するべく、住宅改装費用のた
めの短期つなぎ融資に注目し、不動産融資プラットフォームを通じて、迅
速かつ厳格なビッグデータ分析で高度に分散されたポートフォリオを構築
し、安定的なインカム収入を確保します。目標リターンはドル建て 8-12% 。
運用方針 米国における不動産物件を改装販売する地元不動産業者に対して、取
得、修繕費用平均 $200k-$350k のローンを提供するプラットフォーム会社
に対する融資を行います。プラットフォーム会社は不動産売却時に弁済
を受け、目標回収期間は 1 年です。
投資対象 米国小口ローン
信託期間 無期限
Colchis Capital Management, L.P.
運用会社
First Republic Bank
保管銀行
Opus Fund Services (Bermuda) Ltd.
管理事務代行会社
2020/7/16
設定日
決算日 12 月 31 日
＜訂正後＞
② 運用方法
ａ．投資対象
長期的にインカムを獲得しうる運用戦略の投資信託証券を主要投資対象とします。
現時点での組入れ候補ファンドは下記のとおりです。
銘柄
種類 資産 通貨
Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF
(VCSH) ETF USD
米国短期社債
Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF
(VGIT) ETF USD
米国債
iShares € Aggregate Bond UCITS ETF (IEAG) ETF EUR
欧州債券
iShares USD Asia Bond ETF (N6M) ETF USD
アジア債券
Sit Custom Alpha Fund 米国期近 MBS USD
投信
Colchis RBLF Fund Ltd USD
投信 米国ローン
AXA Asian short duration bonds USD
投信 アジア債券
FSSA Japan Equity
投信 日本株 円
· 種類： ETF ＝上場投資信託（投資証券）、投信＝外国投資信託受益証券、投資証券
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
現組入れ候補ファンドの概要
Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF (VCSH)
分類 追加型投信／米国／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
ファンドの目的 Bloomberg U.S. 1-5 Year Corporate Bond Index に連動する運用成果
を目指します。
運用方針 インデックスに類似した配分比率で米国短期社債に投資を行います。
投資対象 米国短期社債
信託期間 無期限
The Vanguard Group, Inc.
運用会社
JPMorgan Chase Bank
保管銀行
Vanguard
管理事務代行会社
2009/11/19
設定日
決算日 8 月 31 日
Vanguard Intermediate-Term Treasury ETF (VGIT)
分類 追加型投信／米国／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
ファンドの目的 Bloomberg Barclays US Treasury 3-10 Year Bond Index に連動する
運用成果を目指します。
運用方針 インデックスに類似した配分比率で米国中期国債に投資を行います。
投資対象 米国中期国債
信託期間 無期限
The Vanguard Group, Inc.
運用会社
JPMorgan Chase Bank
保管銀行
Vanguard
管理事務代行会社
2009/11/19
設定日
決算日 8 月 31 日
iShares € Aggregate Bond UCITS ETF (IEAG)
分類 追加型投信／欧州／債券
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
Bloomberg MSCI Euro Aggregate Sustainable and Green Bond SRI
ファンドの目的
Index に連動する運用成果を目指します。
運用方針 インデックスに類似した配分比率で欧州債券に投資を行います。
投資対象 欧州債券
信託期間 無期限
BlackRock Asset Management Ireland Limited
運用会社
State Street Custodial Services (Ireland) Limited
保管銀行
State Street Fund Services (Ireland) Limited
管理事務代行会社
2009/3/6
設定日
決算日 6 月 30 日
iShares USD Asia Bond ETF (N6M)
分類 追加型投信／アジア／債券
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
ファンド形態 上場投資信託（ ETF)
ファンドの目的 J.P. Morgan Asia Credit Index - Core に連動する運用成果を目指しま
す。
運用方針 インデックスに類似した配分比率でアジア債券に投資を行います。
投資対象 アジア債券
信託期間 無期限
BlackRock (Singapore) Limited
運用会社
The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited
保管銀行
HSBC Institutional Trust Services (Singapore) Limited
管理事務代行会社
2011/5/27
設定日
決算日 12 月 31 日
Sit Custom Alpha Fund
分類 追加型投信／米国／債券
ファンド形態 ケイマン籍契約型投信
ファンドの目的 発行から 10 年超経過した高利率の米国期近 MBS の中から、期前償還リ
スクの低い銘柄を厳選することで、元本の保全に留意しつつ、長期安定
的なインカム収入の獲得を目指します。目標リターンはドル建て 4-5% 。
運用方針 6 兆ドルのエージェンシー MBS 市場の中から、借り換えの手間などの借り
手事情を背景に、金利が低下しても早期償還が行われにくい MBS を取得
し、満期まで保有して堅調なインカム収入の確保を目指します。
投資対象 米国 Agency MBS
信託期間 無期限
Sit Fixed Income Advisors II, LLC
運用会社
Mitsubishi UFJ Investor Services & Banking (Luxembourg) S.A.
保管銀行
MUFG Fund Services (Cayman) Limited
管理事務代行会社
2021/5/12
設定日
決算日 12 月 31 日
Colchis RBLF Fund Ltd
分類 追加型投信／米国／ローン
ファンド形態 ケイマン籍会社型投信
ファンドの目的 安定した元利弁済型キャッシュフローを創出するべく、住宅改装費用のた
めの短期つなぎ融資に注目し、不動産融資プラットフォームを通じて、迅
速かつ厳格なビッグデータ分析で高度に分散されたポートフォリオを構築
し、安定的なインカム収入を確保します。目標リターンはドル建て 8-12% 。
運用方針 米国における不動産物件を改装販売する地元不動産業者に対して、取
得、修繕費用平均 $200k-$350k のローンを提供するプラットフォーム会社
に対する融資を行います。プラットフォーム会社は不動産売却時に弁済
を受け、目標回収期間は 1 年です。
投資対象 米国小口ローン
信託期間 無期限
Colchis Capital Management, L.P.
運用会社
First Republic Bank
保管銀行
Opus Fund Services (Bermuda) Ltd.
管理事務代行会社
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
2020/7/16
設定日
決算日 12 月 31 日
AXA Asian short duration bonds
分類 追加型投信／アジア／債券
ファンド形態 ルクセンブルク籍会社型投信
ファンドの目的 アジア圏の政府機関、民間企業、または国際機関が、国際的に信用力
の高い通貨建てで発行した、 3 年以下の短期デュレーションの債券に投
資し、ミスプライシングや安定インカムによる収益を追求します。
運用方針 アジア債券の中で、ドル建ての 3 年以下の短期デュレーション債券を中心
に投資を行い、金利リスク・為替リスクを抑制しつつインカムの獲得を目
指します。投資適格債を中心としつつもハイイールド債券にも投資を行い
ます。ポートフォリオの平均格付けは原則投資適格を維持します。
投資対象 アジア債券
信託期間 無期限
AXA SPDB Investment Managers Company Limited (Shanghai)
運用会社
State Street Bank International GmbH, Luxembourg Branch
保管銀行
State Street Bank International GmbH, Luxembourg Branch
管理事務代行会社
2015/3/10
設定日
決算日 12 月 31 日
FSSA Japan Equity
分類 追加型投信／日本／株式
ファンド形態 アイルランド籍会社型投信
ファンドの目的 自律的な成長を志向し、適切な配当 / 資本政策を実施する企業を厳選す
ることで、長期的な株価の上昇を享受することを目指します。短期的な市
場動向への追随は目的としません。
運用方針 日本の上場株式の中で、質が高く、持続的な利益成長を期待できる 35-
50 銘柄に集中投資を行います。
投資対象 日本株式
信託期間 無期限
First Sentier Investors (Hong Kong) Limited
運用会社
HSBC France, Dublin Branch
保管銀行
HSBC Securities Services(Ireland) Limited
管理事務代行会社
2015/2/2
設定日
決算日 12 月 31 日
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
５【運用状況】
（ 2 ）【投資資産】
＜訂正前＞
①【投資有価証券の主要銘柄】
順位 国／ 種類 銘柄名 通貨 数量 上段 簿価（各通貨建て） 邦貨換算 投資
下段 評価（各通貨建て）
地域 評価額 比率
単価 金額
%
千口 千円 千円
HC インカムマ
1 140,839 10,000 140,452
日本 投資信託 ザー 円
9,778 137,713 137,713 98.9
受益証券
② 【投資不動産物件】
該当事項はありません。
③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。
＜参考情報＞ マザーファンドの投資資産
① 投資有価証券の主要銘柄
以下、 HC インカムマザーが保有する銘柄を表示しています。
順位 国／ 種類 銘柄名 通貨 数量 上段 簿価（各通貨建て） 邦貨換算 投資
下段 評価（各通貨建て）
地域 評価額 比率
単価 金額
%
千単位 千円
1 Colchis RBLF Fund Ltd USD 500 1,000.0000 500
米国 投資信託
1,014.2345 507 61,903 39.6
受益証券
Vanguard Short-Term
Corporate Bond ETF
2 (VCSH) USD 3,020 81.5100 246
米国 投資証券
78.0700 236 28,780 18.4
Vanguard Intermediate-
3 Term Treasury ETF (VGIT) EUR 2,410 67.2200 162
欧州 投資証券
62.9500 152 20,294 13.0
4 Sit Custom Alpha Fund USD 1,385 93.8500 130
米国 投資証券
93.2565 129 18,519 11.8
iShares € Aggregate Bond
5 UCITS ETF (IEAG) USD 1,270 127.6400 162
米国 投資証券
118.9400 151 15,768 10.1
iShares USD Asia Bond
6 ETF (N6M) USD 6,820 10.8700 74
アジア 投資証券
9.9800 68 8,308 5.3
邦貨換算評価金額に関しては、円未満を四捨五入しています。
種類別投資比率
種 類 円評価額 ％
9/12
EDINET提出書類
ＨＣアセットマネジメント株式会社(E36992)
訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
15,768,392 10.3
投資信託受益証券
137,806,197 89.7
投資証券
153,574,589 100.0
合計
② 投資不動産物件
該当事項はありません。
③ その他投資資産の主要なもの
該当事項はありません。
＜訂正後＞
①【投資有価証券の主要銘柄】
順位 国／ 種類 銘柄名 通貨 数量 上段 簿価（各通貨建て） 邦貨換算 投資
下段 評価（各通貨建て）
地域 評価額 比率
単価 金額
%
千口 千円 千円
HC インカムマ
1 140,839 10,000 140,452
日本 投資信託 ザー 円
9,778 137,713 137,713 98.9
受益証券
② 【投資不動産物件】
該当事項はありません。
③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。
＜参考情報＞ マザーファンドの投資資産
① 投資有価証券の主要銘柄
以下、 HC インカムマザーが保有する銘柄を表示しています。
順位 国／ 種類 銘柄名 通貨 数量 上段 簿価（各通貨建て） 邦貨換算 投資
下段 評価（各通貨建て）
地域 評価額 比率
単価 金額
%
千単位 千円
1 Colchis RBLF Fund Ltd USD 500 1,000.0000 500
投資証券
米国
1,014.2345 507 61,903 39.6
Vanguard Short-Term
Corporate Bond ETF
2 (VCSH) USD 3,020 81.5100 246
米国 投資証券
78.0700 235 28,780 18.4
iShares € Aggregate Bond
3 UCITS ETF (IEAG) EUR 1,270 127.6400 162
欧州 投資証券
118.9400 151 20,294 13.0
Vanguard Intermediate-
4 Term Treasury ETF (VGIT) USD 2,410 67.2200 162
米国 投資証券
62.9500 151 18,519 11.8
5 Sit Custom Alpha Fund USD 1,385 93.8500 130
米国 投資信託
93.2565 129 15,768 10.1
受益証券
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
iShares USD Asia Bond
6 ETF (N6M) USD 6,820 10.8700 74
アジア 投資証券
9.9800 68 8,308 5.3
邦貨換算評価金額に関しては、円未満を四捨五入しています。
種類別投資比率
種 類 円評価額 ％
15,768,392 10.3
投資信託受益証券
137,806,197 89.7
投資証券
153,574,589 100.0
合計
② 投資不動産物件
該当事項はありません。
③ その他投資資産の主要なもの
該当事項はありません。
（ 3 ）【運用実績】
＜訂正前＞
①【純資産の推移】
純資産
組入比率（％）
基準価額 騰落率 総額
円 ％ マザー 現金 合計 （百万円）
2021 年 11 月 1 日 10,000 100.0 0.0 100 62
期初 －
11 月末 9,954 △ 0.5 100.3 △ 0.3 100 62
12 月末 10,094 0.9 100.6 △ 0.6 100 109
2022 年 1 月末 9,836 △ 1.6 100.8 △ 0.8 100 119
2 月末 9,759 △ 2.4 101.1 △ 1.1 100 133
第 1 期末 3 月 25 日 9,668 △ 3.3 98.9 1.1 100 138
· 騰落率は期初からの騰落率です。
＜訂正後＞
①【純資産の推移】
純資産
組入比率（％）
基準価額 騰落率 総額
円 ％ マザー 現金 合計 （百万円）
2021 年 11 月 1 日 10,000 100.0 0.0 100 62
期初 －
11 月末 9,954 △ 0.5 100.3 △ 0.3 100 62
12 月末 9,902 0.9 100.6 △ 0.6 100 109
2022 年 1 月末 9,836 △ 1.6 100.8 △ 0.8 100 119
2 月末 9,759 △ 2.4 101.1 △ 1.1 100 133
第 1 期末 3 月 25 日 9,668 △ 3.3 98.9 1.1 100 138
・ 2021 年 12 月末の基準価額、騰落率、純資産総額は時価修正反映後で公示時価とは異なります。
・騰落率は期首比です。分配は実施していませんので分配再投資基準価額は上記と一致します。
（ 4 ）【設定及び解約の実績】
＜訂正前＞
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訂正有価証券報告書（内国投資信託受益証券）
③ 当ファンドの年間騰落率
・ 第 1 期期間中の騰落率は ▲ 3.32 ％ でした。
・ ベンチマークはありませんが、参考指標として、米国債
（ VGIT ）のドル建て騰落率を併記しました。
・ 分配を行っていないため分配金再投資基準は表示してい
ません。
＜訂正後＞
③ 当ファンドの年間騰落率
・ 第 1 期期間中の騰落率は ▲ 0.93 ％ でした。
・ ベンチマークはありませんが、参考指標として、米国債
（ VGIT ）のドル建て騰落率を併記しました。
・ 分配を行っていないため分配金再投資基準は表示してい
ません。
12/12
