株式会社ヘッドウォータース 四半期報告書 第17期第2四半期(令和3年4月1日－令和3年6月30日)
| 提出書類 | 四半期報告書-第17期第2四半期(令和3年4月1日－令和3年6月30日) |
|---|---|
| 提出日 | |
| 提出者 | 株式会社ヘッドウォータース |
| カテゴリ | 四半期報告書 |
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
【表紙】
【提出書類】 四半期報告書
【根拠条文】 金融商品取引法第24条の４の７第１項
【提出先】 関東財務局長
【提出日】 2021年８月13日
【四半期会計期間】 第17期第２四半期(自 2021年４月１日 至 2021年６月30日)
【会社名】 株式会社ヘッドウォータース
【英訳名】 Headwaters Co.,Ltd
【代表者の役職氏名】 代表取締役 篠田 庸介
【本店の所在の場所】 東京都新宿区新宿二丁目16番６号
【電話番号】 03－5363－9361
【事務連絡者氏名】 取締役管理本部本部長 原島 一隆
【最寄りの連絡場所】 東京都新宿区新宿二丁目16番６号
【電話番号】 03－5363－9361
【事務連絡者氏名】 取締役管理本部本部長 原島 一隆
【縦覧に供する場所】 株式会社東京証券取引所
（ 東京都中央区日本橋兜町２番１号 ）
1/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
第一部 【企業情報】
第１ 【企業の概況】
１ 【主要な経営指標等の推移】
第16期 第17期
回次 第16期
第２四半期累計期間 第２四半期累計期間
自 2020年１月１日 自 2021年１月１日 自 2020年１月１日
会計期間
至 2020年６月30日 至 2021年６月30日 至 2020年12月31日
売上高 (千円) 588,647 559,211 1,153,196
経常利益 (千円) 131,853 35,621 155,835
四半期(当期)純利益又は四半期
(千円) 110,867 △ 5,900 153,115
純損失（△）
持分法を適用した場合の
(千円) ― ― ―
投資利益
資本金 (千円) 243,866 355,516 354,266
発行済株式総数 (株) 822,800 924,800 922,800
純資産額 (千円) 493,462 753,110 756,511
総資産額 (千円) 658,973 907,315 936,912
１株当たり四半期(当期)純利益
又は１株当たり四半期純損失 (円) 134.74 △ 6.39 180.46
（△）
潜在株式調整後１株当たり
(円) ― ― 158.65
四半期(当期)純利益
１株当たり配当額 (円) ― ― ―
自己資本比率 (％) 74.9 83.0 80.7
営業活動による
(千円) 112,009 22,953 179,362
キャッシュ・フロー
投資活動による
(千円) △ 4,858 △ 31,548 △ 8,984
キャッシュ・フロー
財務活動による
(千円) △ 26,632 2,500 180,466
キャッシュ・フロー
現金及び現金同等物の
(千円) 483,239 747,407 753,495
四半期末(期末)残高
第16期 第17期
回次
第２四半期会計期間 第２四半期会計期間
自 2020年４月１日 自 2021年４月１日
会計期間
至 2020年６月30日 至 2021年６月30日
１株当たり四半期純利益又は四
(円) 74.90 △ 18.92
半期純損失（△）
(注) １．当社は四半期連結財務諸表を作成しておりませんので、連結会計年度に係る主要な経営指標等の推移につい
ては記載しておりません。
２. 売上高には、消費税等は含まれておりません。
３．持分法を適用した場合の投資利益については、関連会社が存在しないため記載しておりません。
４．当社は、2020年６月16日付で普通株式１株につき200株の株式分割を行っております。第16期の期首に当該
株式分割が行われたと仮定して、１株当たり四半期(当期)純利益及び潜在株式調整後１株当たり四半期(当
期)純利益を算定しております。
５．第16期第２四半期累計期間に係る潜在株式調整後１株当たり四半期純利益については、潜在株式は存在する
ものの、当社株式は非上場であったため、期中平均株価が把握できませんので記載しておりません。
６. 当社は2020年９月29日付で東京証券取引所マザーズに上場したため、第16期の潜在株式調整後１株当たり当
期純利益については、新規上場日から当事業年度末日までの平均株価を期中平均株価とみなして算定してお
ります。
７. 第17期第２四半期累計期間に係る潜在株式調整後１株当たり四半期純利益については、潜在株式は存在する
ものの、１株当たり四半期純損失であるため記載しておりません。
2/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
８. １株当たり配当額については、配当を実施していないため、記載しておりません。
3/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
２ 【事業の内容】
当第２四半期累計期間において、当社が営む事業の内容について、重要な変更はありません。
4/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
第２ 【事業の状況】
１ 【事業等のリスク】
当第２四半期累計期間において、新たな事業等のリスクの発生、または、 前事業年度の有価証券報告書 に記載した
事業等のリスクについての重要な変更はありません。
なお、重要事象等は存在しておりません。
２ 【経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析】
文中の将来に関する事項は、当四半期会計期間の末日現在において当社が判断したものであります。
(1) 業績の状況
当第２四半期累計期間におけるわが国経済は、新型コロナウイルス感染症の拡大、およびこれに伴う緊急事態宣
言やまん延等重点措置により、経済活動が大きく制約されるなか、企業収益や個人消費の減退など、極めて厳しい
環境で推移し、経済活動の回復に向けた動きは鈍く、先行き不透明な状況が継続しております。
当第２四半期累計期間におきましては、不動産・金融・製造・サービス業など幅広い業界でAIソリューション事
業の需要があり、カメラやセンサーなどIoTデバイスを利用したAIサービス開発・製品開発が増えております。
AI領域では、特に画像解析や機械学習の分野で普及が進んだ結果、AI機能を実装したサービス・製品が市場に公
開されることが増え、当社AIインテグレーションサービスの売上高は234,064千円（前年同期比33.4％増）となりま
した。
一方で顧客からのAI実装における要求は高くなっており、より高度な機械学習モデルやAIエンジンの作成、業界
初の試みを行う案件が増えてきております。これは、将来的なストックビジネスへ繋がりを見せるものの、短期的
には該当案件に対する人員の増加となり、売上を伸ばせず利益率が低下しております。
DX（デジタルトランスフォーメーション）サービスにおいては、生産人員をAIソリューションサービスへ注力し
た結果、222,568千円（前年同期比30.4％減）となりましたが、PowerPlatform案件をはじめとしたマイクロソフト
社からの案件は、効率化を目指す企業やAzureサービスをもっと活用したい企業など引き続き堅調であり、デジタル
化や自動化と言った新しい事業軸が成長しております。
また、ストックビジネスとなるプロダクトサービスやOPSサービスにおいては、継続案件による安定した収益を確
保しており、ストックビジネス全体の売上は102,578千円（前年同期比10.4％増）となりました。
内訳として、一部年間契約の見直しが実施されたプロダクトサービス売上高は28,794千円（前年同期比14.9％
減）、リリースが終わり保守フェーズに入った案件やシステム増強を行った案件が重なったOPSサービスの売上高は
73,783千円（前年同期比24.7％増）となりました。フロー型ビジネスとなるAIサービス、DXサービスの案件実施
後、ストックビジネスへ順調に繋げております。
以上の結果、当第２四半期累計期間の売上高は559,211千円（前年同期比5.0％減）、営業利益は33,839千円（前
年同期比74.8％減）、経常利益は35,621千円（前年同期比73.0％減）、四半期純損失5,900千円（前年同四半期は
110,867千円の四半期純利益）となりました。
当社では、AIを活用し更なる顧客サービスの実現を目指すAIソリューション事業の単一セグメントで推進してお
ります。
(2) 財政状況の分析
(資産)
当第２四半期会計期間末の総資産は、 前事業年度末と比較して29,597千円減少し、907,315千円となりました。
流動資産は前事業年度末と比較して24,276千円減少し、871,550千円となりました。主な要因は、現金及び預金が
6,087千円、売掛金が17,347千円減少したことによるものであります。固定資産は前事業年度末と比較して5,321
千円減少し、35,764千円となりました。主な要因は、投資その他の資産5,949千円の減少によるものであります。
(負債)
当第２四半期会計期間末の負債は、前事業年度末と比較して26,196千円減少し、154,204千円となりました。主
な要因は、前受金が6,873千円増加したものの、買掛金10,136千円、未払消費税等11,439千円、未払法人税等
10,488千円の減少によるものであります。
5/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
(純資産)
当 第２四半期会計期間末の純資産は、前事業年度末と比較して3,400千円減少し、753,110千円となりました。
主な要因は、四半期純損失の計上による利益剰余金5,900千円の減少によるものであります。
(3) キャッシュ・フローの状況
当第２四半期累計期間における現金及び現金同等物(以下、資金という。)の残高は、前事業年度末に比べ、
6,087千円減少し747,407千円となりました。
当第２四半期累計期間における各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は次の通りであります。
(営業活動によるキャッシュ・フロー)
営業活動の結果得た資金は、22,953千円(前年同四半期は112,009千円の獲得)となりました。
主な要因は、法人税等の支払額14,748千円があったものの、税引前四半期純利益 5,591 千円の計上、減価償却費
2,458千円、 投資有価証券評価損30,030千円 の計上があったことによります。
(投資活動によるキャッシュ・フロー)
投資活動の結果使用した資金は、31,548千円(前年同四半期は4,858千円の支出)となりました。
主な要因は、投資有価証券の取得30,030千円があったことによります。
(財務活動によるキャッシュ・フロー)
財務活動の結果得た資金は、2,500千円(前年同四半期は26,632千円の支出)となりました。
主な要因は、株式の発行2,500千円があったことによります。
(4) 経営方針・経営戦略等
当第２四半期累計期間において、当社が定めている経営方針・経営戦略等について重要な変更はありません。
(5) 事業上及び財務上の対処すべき課題
当第２四半期累計期間において、当社が対処すべき課題について重要な変更はありません。
(6) 研究開発活動
当第２四半期累計期間の研究開発費の総額は1,275千円であります。
なお、当第２四半期累計期間において当社の研究開発活動の状況に重要な変更はありません。
３ 【経営上の重要な契約等】
当第２四半期会計期間において、経営上の重要な契約等の決定または締結等はありません。
6/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
第３ 【提出会社の状況】
１ 【株式等の状況】
(1) 【株式の総数等】
① 【株式の総数】
種類 発行可能株式総数(株)
普通株式 3,291,200
計 3,291,200
② 【発行済株式】
第２四半期会計期間末 提出日現在 上場金融商品取引所
種類 現在発行数(株) 発行数(株) 名又は登録認可金融 内容
( 2021年６月30日 ) (2021年８月13日) 商品取引業協会名
権利関係に何ら制限のな
い、当社における標準と
東京証券取引所
普通株式 924,800 924,800 なる株式であり、単元株
（マザーズ）
式数は100株でありま
す。
計 924,800 924,800 ― ―
(注) 提出日現在の発行数には、2021年８月１日からこの四半期報告書提出日までの新株予約権の行使により発行さ
れた株式は、含まれておりません。
(2) 【新株予約権等の状況】
① 【ストックオプション制度の内容】
該当事項はありません。
② 【その他の新株予約権等の状況】
該当事項はありません。
(3) 【行使価額修正条項付新株予約権付社債券等の行使状況等】
該当事項はありません。
(4) 【発行済株式総数、資本金等の推移】
発行済株式 発行済株式 資本準備金 資本準備金
資本金増減額 資本金残高
年月日 総数増減数 総数残高 増減額 残高
(千円) (千円)
(株) (株) (千円) (千円)
2021年４月１日～
2,000 924,800 1,250 355,516 1,250 345,516
2021年６月30日（注）
(注) 新株予約権の行使による増加であります。
7/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
(5) 【大株主の状況】
2021年６月30日 現在
発行済株式
(自己株式を
所有株式数 除く。)の
氏名又は名称 住所
(株) 総数に対する
所有株式数
の割合(％)
篠田 庸介 東京都中野区 483,800 52.31
プライムロック１号投資事業有
東京都渋谷区神宮前６-19-14 23,000 2.48
限責任組合
プライムロック２号投資事業有
東京都渋谷区神宮前６-19-14 23,000 2.48
限責任組合
株式会社チェンジ 東京都港区虎ノ門３-17-１ 16,400 1.77
1 ANGEL LANE LONDON - NORTH OF THE
JPMBL RE NOMURA INTERNATIONAL
THAMES UNITED KINGDOM EC4R 3AB
PLC 1COLL EQUITY
9,500 1.02
（東京都千代田区丸の内２-７-１ 決済事業
（常任代理人 株式会社三菱UFJ
部）
銀行）
BCホールディングス株式会社 大阪府大阪市中央区久太郎町３-３-９ 8,200 0.88
株式会社ROBOT PAYMENT
東京都渋谷区神宮前６-19-10 8,000 0.86
大和証券株式会社 東京都千代田区丸の内１-９-１ 7,200 0.77
山崎 哲靖 東京都台東区 6,500 0.70
本間 有一 東京都北区 6,200 0.67
計 － 591,800 63.94
(6) 【議決権の状況】
① 【発行済株式】
2021年６月30日 現在
区分 株式数(株) 議決権の数(個) 内容
無議決権株式 ― ― ―
議決権制限株式(自己株式等) ― ― ―
議決権制限株式(その他) ― ― ―
完全議決権株式(自己株式等) ― ― ―
権利関係に何ら制限のない、当社に
普通株式
おける標準となる株式であります。
完全議決権株式(その他) 9,225
922,500
単元株式数は、100株であります。
2,300
単元未満株式 ― ―
発行済株式総数 924,800 ― ―
総株主の議決権 ― 9,225 ―
② 【自己株式等】
該当事項はありません。
8/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
２ 【役員の状況】
該当事項はありません。
9/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
第４ 【経理の状況】
１ 四半期財務諸表の作成方法について
当社の四半期財務諸表は、「四半期財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(2007年内閣府令第63号)
に基づいて作成しております。
２ 監査証明について
当社は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、第２四半期会計期間(2021年４月１日から2021年６月
30日まで)及び第２四半期累計期間(2021年１月１日から2021年６月30日まで)に係る四半期財務諸表について、有限責
任 あずさ監査法人による四半期レビューを受けております。
３ 四半期連結財務諸表について
当社は子会社がありませんので、四半期連結財務諸表を作成しておりません。
10/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
１ 【四半期財務諸表】
(1) 【四半期貸借対照表】
(単位：千円)
前事業年度 当第２四半期会計期間
(2020年12月31日) (2021年６月30日)
資産の部
流動資産
現金及び預金 753,495 747,407
売掛金 124,724 107,377
仕掛品 6,768 6,357
前払費用 10,776 10,264
62 144
その他
流動資産合計 895,826 871,550
固定資産
有形固定資産 11,948 12,576
29,137 23,188
投資その他の資産
固定資産合計 41,086 35,764
資産合計 936,912 907,315
11/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
(単位：千円)
前事業年度 当第２四半期会計期間
(2020年12月31日) (2021年６月30日)
負債の部
流動負債
買掛金 79,251 69,115
未払金 9,931 10,772
未払費用 33,703 30,755
未払消費税等 24,747 13,307
未払法人税等 20,793 10,304
前受金 2,218 9,091
9,755 10,857
預り金
流動負債合計 180,401 154,204
負債合計 180,401 154,204
純資産の部
株主資本
資本金 354,266 355,516
資本剰余金 344,266 345,516
57,979 52,078
利益剰余金
株主資本合計 756,511 753,110
純資産合計 756,511 753,110
負債純資産合計 936,912 907,315
12/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
(2) 【四半期損益計算書】
【第２四半期累計期間】
(単位：千円)
前第２四半期累計期間 当第２四半期累計期間
(自 2020年１月１日 (自 2021年１月１日
至 2020年６月30日) 至 2021年６月30日)
売上高 588,647 559,211
280,815 318,665
売上原価
売上総利益 307,831 240,545
※1 173,567 ※1 206,706
販売費及び一般管理費
営業利益 134,264 33,839
営業外収益
受取利息 1 3
還付消費税等 17 ―
助成金収入 ― 171
固定資産受贈益 ― 1,568
9 39
その他
営業外収益合計 28 1,782
営業外費用
支払利息 60 ―
支払保証料 56 ―
為替差損 117 ―
上場関連費用 2,000 ―
206 ―
その他
営業外費用合計 2,440 ―
経常利益 131,853 35,621
特別損失
※2 30,030
―
投資有価証券評価損
特別損失合計 ― 30,030
税引前四半期純利益 131,853 5,591
法人税、住民税及び事業税
20,986 5,671
― 5,821
法人税等調整額
法人税等合計 20,986 11,492
四半期純利益又は四半期純損失（△） 110,867 △ 5,900
13/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
(3) 【四半期キャッシュ・フロー計算書】
(単位：千円)
前第２四半期累計期間 当第２四半期累計期間
(自 2020年１月１日 (自 2021年１月１日
至 2020年６月30日) 至 2021年６月30日)
営業活動によるキャッシュ・フロー
税引前四半期純利益 131,853 5,591
減価償却費 2,552 2,458
受取利息 △ 1 △ 3
支払利息 60 ―
助成金収入 ― △ 171
為替差損益（△は益） 117 △ 6
固定資産受贈益 ― △ 1,568
投資有価証券評価損（△は益） ― 30,030
売上債権の増減額（△は増加） △ 21,967 17,347
たな卸資産の増減額（△は増加） 2,760 411
仕入債務の増減額（△は減少） 11,556 △ 10,136
未払金の増減額（△は減少） 100 840
未払費用の増減額（△は減少） △ 4,275 △ 2,948
未払消費税等の増減額（△は減少） 4,553 △ 11,439
1,738 7,122
その他
小計 129,049 37,527
利息の受取額
1 3
利息の支払額 △ 46 ―
助成金の受取額 ― 171
△ 16,995 △ 14,748
法人税等の支払額
営業活動によるキャッシュ・フロー 112,009 22,953
投資活動によるキャッシュ・フロー
有形固定資産の取得による支出 △ 4,858 △ 1,518
― △ 30,030
投資有価証券の取得による支出
投資活動によるキャッシュ・フロー △ 4,858 △ 31,548
財務活動によるキャッシュ・フロー
長期借入金の返済による支出 △ 26,632 ―
― 2,500
株式の発行による収入
財務活動によるキャッシュ・フロー △ 26,632 2,500
現金及び現金同等物に係る換算差額 △ 117 6
現金及び現金同等物の増減額（△は減少） 80,400 △ 6,087
現金及び現金同等物の期首残高 402,838 753,495
※ 483,239 ※ 747,407
現金及び現金同等物の四半期末残高
14/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
【注記事項】
(追加情報)
新型コロナウイルス感染症の影響に関する会計上の見積りの仮定については、前事業年度の有価証券報告書の（追
加情報）に記載した内容から重要な変更はありません。
(四半期損益計算書関係)
※1 販売費及び一般管理費のうち主要な費目及び金額は、次のとおりであります。
前第２四半期累計期間 当第２四半期累計期間
(自 2020年１月１日 (自 2021年１月１日
至 2020年６月30日 ) 至 2021年６月30日 )
給与手当 60,435 千円 74,717 千円
※２ 投資有価証券評価損
当社が保有する投資有価証券（非上場株式１銘柄）について、取得価額に比べて評価が著しく下落したため、減
損処理による投資有価証券評価損30,030千円を計上しております。
(四半期キャッシュ・フロー計算書関係)
※ 現金及び現金同等物の四半期末残高と四半期貸借対照表に掲記されている科目の金額との関係は、次のとおりで
あります。
前第２四半 期累計期間 当第２四半期累計期間
(自 2020年１月１日 (自 2021年１月１日
至 2020年６月30日 ) 至 2021年６月30日 )
現金及び預金勘定 483,239千円 747,407千円
現金及び現金同等物 483,239千円 747,407千円
(株主資本等関係)
前第２四半期累計期間(自 2020年１月１日 至 2020年６月30日)
１ 配当金支払額
該当事項はありません。
２ 基準日が当第２四半期累計期間に属する配当のうち、配当の効力発生日が当第２四半期会計期間の末日後となる
もの
該当事項はありません。
３ 株主資本の著しい変動
該当事項はありません。
当第２四半期累計期間(自 2021年１月１日 至 2021年６月30日 )
１ 配当金支払額
該当事項はありません。
２ 基準日が当第２四半期累計期間に属する配当のうち、配当の効力発生日が当第２四半期会計期間の末日後となる
もの
該当事項はありません。
３ 株主資本の著しい変動
該当事項はありません。
(セグメント情報等)
【セグメント情報】
15/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
当社は、AIソリューション事業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
16/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
(１株当たり情報)
１株当たり四半期純利益 又は１株当たり四半期純損失 及び算定上の基礎並びに潜在株式調整後１株当たり四半期
純利益及び算定上の基礎は、以下のとおりであります。
前第２四半期累計期間 当第２四半期累計期間
(自 2020年１月１日 (自 2021年１月１日
項目
至 2020年６月30日) 至 2021年６月30日 )
(1) １株当たり四半期純利益又は
134.74円 △6.39円
１株当たり四半期純損失(△)
(算定上の基礎)
四半期純利益又は四半期純損失（△）(千円)
110,867 △5,900
普通株主に帰属しない金額(千円) ― ―
普通株式に係る四半期純利益 又は四半期純損失（△）
110,867 △5,900
(千円)
普通株式の期中平均株式数(株) 822,800 923,364
(2) 潜在株式調整後１株当たり四半期純利益
― ―
(算定上の基礎)
四半期純利益調整額(千円) ― ―
普通株式増加数(株) ― ―
希薄化効果を有しないため、潜在株式調整後１株当たり
四半期純利益の算定に含めなかった潜在株式で、前事業 ― ―
年度末から重要な変動があったものの概要
（注）1.当社は、2020年６月16日付で普通株式１株につき200株の株式分割を行っておりますが、前事業年度の期首に当
該分割が行われたと仮定して、１株当たり四半期純利益を算定しております。
２.前第２四半期累計期間の潜在株式調整後１株当たり四半期純利益については、潜在株式は存在するものの、当
社株式は非上場であったため、期中平均株価が把握できませんので記載しておりません。
３.当第２四半期累計期間の潜在株式調整後１株当たり四半期純利益については、潜在株式は存在するものの、
１ 株当たり四半期純損失であるため、記載しておりません。
(重要な後発事象)
該当事項はありません。
17/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
２ 【その他】
該当事項はありません。
18/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
第二部 【提出会社の保証会社等の情報】
該当事項はありません。
19/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
独立監査人の四半期レビュー報告書
2021年８月13日
株式会社ヘッドウォータース
取締役会 御中
有限責任 あずさ監査法人
東京事務所
指定有限責任社員
公認会計士 阿 部 博 ㊞
業務執行社員
指定有限責任社員
公認会計士 植 草 寛 ㊞
業務執行社員
監査人の結論
当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、「経理の状況」に掲げられている株式会社ヘッド
ウォータースの2021年１月１日から2021年12月31日までの第17期事業年度の第２四半期会計期間（2021年４月１日から
2021年６月30日まで）及び第２四半期累計期間（2021年１月１日から2021年６月30日まで）に係る四半期財務諸表、す
なわち、四半期貸借対照表、四半期損益計算書、四半期キャッシュ・フロー計算書及び注記について四半期レビューを
行った。
当監査法人が実施した四半期レビューにおいて、上記の四半期財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認めら
れる四半期財務諸表の作成基準に準拠して、株式会社ヘッドウォータースの2021年６月30日現在の財政状態並びに同日
をもって終了する第２四半期累計期間の経営成績及びキャッシュ・フローの状況を適正に表示していないと信じさせる
事項が全ての重要な点において認められなかった。
監査人の結論の根拠
当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期レビューの基準に準拠して四半期レビューを行っ
た。四半期レビューの基準における当監査法人の責任は、「四半期財務諸表の四半期レビューにおける監査人の責任」
に記載されている。当監査法人は、我が国における職業倫理に関する規定に従って、会社から独立しており、また、監
査人としてのその他の倫理上の責任を果たしている。当監査法人は、結論の表明の基礎となる証拠を入手したと判断し
ている。
四半期財務諸表に対する経営者及び監査等委員会の責任
経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期財務諸表の作成基準に準拠して四半期財務諸表
を作成し適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない四半期財務諸表を作成し適
正に表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
四半期財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき四半期財務諸表を作成することが適切であ
るかどうかを評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期財務諸表の作成基準に基づいて継続企業に関
する事項を開示する必要がある場合には当該事項を開示する責任がある。
監査等委員会の責任は、財務報告プロセスの整備及び運用における取締役の職務の執行を監視することにある。
四半期財務諸表の四半期レビューにおける監査人の責任
監査人の責任は、監査人が実施した四半期レビューに基づいて、四半期レビュー報告書において独立の立場から四半
期財務諸表に対する結論を表明することにある。
監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期レビューの基準に従って、四半期レビューの過程を通
じて、職業的専門家としての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
・ 主として経営者、財務及び会計に関する事項に責任を有する者等に対する質問、分析的手続その他の四半期レ
ビュー手続を実施する。四半期レビュー手続は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して
実施される年度の財務諸表の監査に比べて限定された手続である。
・ 継続企業の前提に関する事項について、重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な不確実性が認
められると判断した場合には、入手した証拠に基づき、四半期財務諸表において、我が国において一般に公正妥当と
認められる四半期財務諸表の作成基準に準拠して、適正に表示されていないと信じさせる事項が認められないかどう
か結論付ける。また、継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる場合は、四半期レビュー報告書において
四半期財務諸表の注記事項に注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関する四半期財務諸表の注記事項が適切で
ない場合は、四半期財務諸表に対して限定付結論又は否定的結論を表明することが求められている。監査人の結論
は、四半期レビュー報告書日までに入手した証拠に基づいているが、将来の事象や状況により、企業は継続企業とし
て存続できなくなる可能性がある。
・ 四半期財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期財務諸表の作成基準に
準拠していないと信じさせる事項が認められないかどうかとともに、関連する注記事項を含めた四半期財務諸表の表
20/21
EDINET提出書類
株式会社ヘッドウォータース(E35941)
四半期報告書
示、構成及び内容、並びに四半期財務諸表が基礎となる取引や会計事象を適正に表示していないと信じさせる事項が
認められないかどうかを評価する。
監査人は、監査等委員会に対して、計画した四半期レビューの範囲とその実施時期、四半期レビュー上の重要な発見
事項について報告を行う。
監査人は、監査等委員会に対して、独立性についての我が国における職業倫理に関する規定を遵守したこと、並びに
監査人の独立性に影響を与えると合理的に考えられる事項、及び阻害要因を除去又は軽減するためにセーフガードを講
じている場合はその内容について報告を行う。
利害関係
会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
以 上
(注) １．上記は四半期レビュー報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社(四半期報
告書提出会社)が別途保管しております。
２．XBRLデータは四半期レビューの対象には含まれていません。
21/21
