ブラックロック・グローバル・ファンズ 半期報告書（外国投資証券）－第62期(2022/09/01－2023/08/31)
| 提出書類 | 半期報告書（外国投資証券）－第62期(2022/09/01－2023/08/31) |
|---|---|
| 提出日 | |
| 提出者 | ブラックロック・グローバル・ファンズ |
| カテゴリ | 半期報告書（外国投資証券）－第62期(2022/09/01－2023/08/31) |
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
【表紙】
【提出書類】 半期報告書
【提出先】 関東財務局長
【提出日】 2023 年５月 31 日
【計算期間】 第 62 期中（自 2022 年９月１日 至 2023 年２月 28 日）
【発行者名】 ブラックロック・グローバル・ファンズ
（ BLACKROCK GLOBAL FUNDS ）
【代表者の役職氏名】 取締役 ジェフ・ラドクリフ
（ Geoff Radcliffe ）
【本店の所在の場所】 ルクセンブルグ大公国、ルクセンブルグ Ｌ－ 2453 、
ユージン・リュペール通り２－４番
（ 2-4, rue Eugène Ruppert, L-2453 Luxembourg,
Grand Duchy of Luxembourg ）
【代理人の氏名又は名称】 弁護士 中 野 春 芽
同 十 枝 美紀子
同 三 宅 章 仁
【代理人の住所又は所在地】 東京都千代田区大手町一丁目１番１号 大手町パークビルディング
アンダーソン・毛利・友常法律事務所外国法共同事業
【事務連絡者氏名】 弁護士 中 野 春 芽
同 十 枝 美紀子
同 三 宅 章 仁
【連絡場所】 東京都千代田区大手町一丁目１番１号 大手町パークビルディング
アンダーソン・毛利・友常法律事務所外国法共同事業
【電話番号】 03 （ 6775 ） 1000
【縦覧に供する場所】 該当事項なし
（注１）本書において、アメリカ合衆国ドル（以下「米ドル」という。）、スターリング・ポンド（以下「英ポンド」とい
う。）、カナダ・ドル、スイス・フラン、ユーロ、オーストラリア・ドル（以下「豪ドル」という。）、香港ドル、
人民元、シンガポール・ドル、ニュージーランド・ドルおよび南アフリカ・ランドの円貨換算は、別段の記載がない
限り、便宜上、株式会社三菱ＵＦＪ銀行の 2023 年３月 31 日現在における対顧客電信売買相場の仲値（ １米ドル＝
133.53 円、１英ポンド＝ 165.56 円、１カナダ・ドル＝ 98.75 円、１スイス・フラン＝ 146.16 円、１ユーロ＝ 145.72
円、１豪ドル＝ 89.69 円、１香港ドル＝ 17.01 円、１人民元＝ 19.42 円、１シンガポール・ドル＝ 100.60 円、１ニュー
ジーランド・ドル＝ 83.71 円および１南アフリカ・ランド＝ 7.49 円 ）による。
（注２）ブラックロック・グローバル・ファンズ（以下「ファンド」という。）は、ルクセンブルグ大公国（以下「ルクセン
ブルグ」という。）の法律に基づいて設立されているが、ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンドのクラスＡ
毎月分配型投資証券およびクラスＡ無分配投資証券（以下、個別にまたは総称して「ファンド証券」または「投資証
券」ということがある。）は米ドル建のため、以下の金額表示は別段の記載がない限り米ドルをもって行う。
（注３）本書の中で金額および比率を表示する場合、四捨五入して記載してある。したがって、合計の数字が一致しない場合
がある。また、円貨への換算は、本書の中でそれに対応する数字につき所定の換算率で単純計算のうえ、必要な場合
四捨五入して記載してある。したがって、本書の中の同一情報につき異なった円貨表示がなされている場合もある。
以下、別段の記載がない限り同じ。
（注４）ファンドの会計年度（以下「計算期間」ということがある。）は、９月１日に始まり、翌年の８月 31 日に終わる１年
である。
（注５）ファンドは、 2023 年３月末日現在、 103 個のサブ・ファンドによって構成されているが、ＵＳドル・ハイ・イール
ド・ボンド・ファンド（以下「サブ・ファンド」ということがある。）のみが、本書において開示される。サブ・
ファンドは、アンブレラ・ファンドであるブラックロック・グローバル・ファンズのサブ・ファンドであり、 2023 年
３月末日現在、サブ・ファンドには 44 種類のクラス投資証券が存する。本書においては、そのうちサブ・ファンドの
クラスＡ毎月分配型投資証券およびクラスＡ無分配投資証券について記載される。
1/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
１【外国投資法人の概況】
ブラックロック・グローバル・ファンズ（以下「ファンド」という。）のサブ・ファンドであるＵＳド
ル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド（以下「サブ・ファンド」ということがある。）の概況は、以下
のとおりである。
2/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（１）【主要な経営指標等の推移】
第 60 会計年度中間 第 60 会計年度 第 61 会計年度中間 第 61 会計年度 第 62 会計年度中間
（ 2021 年２月末日） （ 2021 年８月末日） （ 2022 年２月末日） （ 2022 年８月末日） （ 2023 年２月末日）
84,997,799 米ドル 181,538,565 米ドル 85,553,171 米ドル 161,075,208 米ドル 67,527,827 米ドル
（注１）
（ａ）営業収益
（ 11,349,756 千円） （ 24,240,845 千円） （ 11,423,915 千円） （ 21,508,373 千円） （ 9,016,991 千円）
68,322,694 米ドル 145,182,196 米ドル 66,751,910 米ドル 127,569,398 米ドル 55,723,573 米ドル
（ｂ）経常利益（損失）金額
（ 9,123,129 千円） （ 19,386,179 千円） （ 8,913,383 千円） （ 17,034,342 千円） （ 7,440,769 千円）
82,249,712 米ドル 140,878,869 米ドル 11,021,162 米ドル － 83,260,514 米ドル － 91,768,544 米ドル
（ｃ）当期純利益（損失）金額
（ 10,982,804 千円） （ 18,811,555 千円） （ 1,471,656 千円） （－ 11,117,776 千円） （－ 12,253,854 千円）
3,727,544,815 米ドル 3,591,197,714 米ドル 3,053,668,434 米ドル 2,357,372,193 米ドル 2,031,004,182 米ドル
（注２）
（ｄ）出資総額
（ 497,739,059 千円） （ 479,532,631 千円） （ 407,756,346 千円） （ 314,779,909 千円） （ 271,199,988 千円）
（ｅ）発行済投資証券総数 口 口 口
クラスＡ英ポンド・ヘッ
ジ毎年分配英国報告型投 102,753 93,693 102,535 104,359 107,327
資証券
クラスＡ毎日分配型投資
12,408,009 12,857,102 11,512,531 9,325,297 8,761,544
証券
クラスＡ毎月分配型投資
19,369,718 24,737,631 22,158,627 17,098,452 14,499,790
証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
1,300,108 1,322,112 1,506,978 1,258,350 1,239,215
毎月分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・
ヘッジ毎月分配型投資証 731,261 847,673 780,294 650,570 727,266
券
クラスＡユーロ・ヘッジ
676,033 482,679 384,748 379,652 386,510
毎月分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッ
870,489 820,748 709,105 617,092 532,584
ジ毎月分配型投資証券
クラスＡニュージーラン
ド・ドル・ヘッジ毎月分 315,200 323,306 314,900 308,379 308,186
配型投資証券
クラスＡシンガポール・
ドル・ヘッジ毎月分配型 1,615,678 1,519,955 1,320,276 1,271,914 1,262,834
投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
金利差毎月総収益分配型 10,584,889 10,027,461 9,102,627 8,638,823 8,092,379
投資証券
クラスＡ南アフリカ・ラ
ンド・ヘッジ金利差毎月 1,912,674 1,904,833 1,716,347 1,717,156 1,754,214
総収益分配型投資証券
クラスＡオフショア中国
人民元・ヘッジ金利差毎
4,196 31,874 34,957 45,215 51,636
月総収益分配英国報告型
投資証券
クラスＡ安定毎月総収益
154,951,793 185,599,653 174,996,860 165,208,335 147,256,653
分配型投資証券
クラスＡ香港ドル・ヘッ
ジ安定毎月総収益分配型 14,582,201 15,559,141 15,740,095 15,535,128 6,660,793
投資証券
クラスＡシンガポール・
ドル・ヘッジ安定毎月総 671,033 1,030,229 1,466,610 1,449,696 1,416,434
収益分配型投資証券
クラスＡ無分配投資証券 12,366,116 13,589,691 11,471,641 8,990,579 7,924,368
3/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
第 60 会計年度中間 第 60 会計年度 第 61 会計年度中間 第 61 会計年度 第 62 会計年度中間
（ 2021 年２月末日） （ 2021 年８月末日） （ 2022 年２月末日） （ 2022 年８月末日） （ 2023 年２月末日）
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
274,643 215,097 197,332 184,729 180,238
無分配投資証券
クラスＡスイス・フラ
ン・ヘッジ無分配投資証 113,318 115,410 115,196 107,476 152,689
券
クラスＡユーロ・ヘッジ
81,532 88,879 83,505 69,136 59,438
無分配投資証券
クラスＡシンガポール・
ドル・ヘッジ無分配投資 101,715 144,380 146,462 90,200 83,224
証券
クラスＣ毎日分配型投資
879,846 694,907 658,276 637,630 586,633
証券
クラスＣ無分配投資証券 460,783 508,925 378,679 316,879 288,961
クラスＤ英ポンド・ヘッ
ジ毎年分配英国報告型投 1,402,342 1,440,695 1,535,282 1,436,709 1,369,540
資証券
クラスＤ毎月分配型投資
13,753,124 14,760,235 13,207,023 12,221,460 11,926,958
証券
クラスＤシンガポール・
ドル・ヘッジ毎月分配型 358,431 348,426 282,111 282,111 292,111
投資証券
クラスＤ豪ドル・ヘッジ
136,339 104,313 107,352 107,352 116,801
無分配投資証券
クラスＤスイス・フラ
ン・ヘッジ無分配投資証 254,629 303,316 341,091 306,408 276,709
券
クラスＤユーロ・ヘッジ
252,216 278,671 241,887 246,794 115,278
無分配投資証券
クラスＤシンガポール・
ドル・ヘッジ無分配投資 557 16,662 16,662 16,662 16,662
証券
クラスＤ無分配英国報告
8,176,492 8,731,300 8,357,571 6,195,563 5,199,535
型投資証券
クラスＥ無分配投資証券 511,984 501,284 504,890 455,300 381,533
クラスＥユーロ・ヘッジ
－ 413 413 953 13,247
（注３）
無分配投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッ
ジ毎年分配英国報告型投 7,241,503 2,621,471 32,540 872,712 1,000,369
資証券
クラスＩ毎月分配型投資
22,156,425 22,145,496 24,249,689 15,705,324 6,164,513
証券
クラスＩ無分配投資証券 37,119,978 27,217,160 23,603,337 22,593,825 24,023,867
クラスＩユーロ・ヘッジ
27,181,341 10,900,609 7,108,235 3,143,684 308,544
無分配投資証券
クラスＩスイス・フラ
ン・ヘッジ無分配英国報
－ 449 449 449 449
告型
（注４）
投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッ
ジ無分配英国報告型投資
382 382 382 382 382
（注５）
証券
4/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
第 60 会計年度中間 第 60 会計年度 第 61 会計年度中間 第 61 会計年度 第 62 会計年度中間
（ 2021 年２月末日） （ 2021 年８月末日） （ 2022 年２月末日） （ 2022 年８月末日） （ 2023 年２月末日）
クラスＳＲ英ポンド・
ヘッジ毎年分配英国報告
－ 364 364 364 364
（注６）
型投資証券
クラスＳＲ毎月分配英国
－ 500 122,176 52,588 116,137
（注６）
報告型投資証券
クラスＳＲ無分配英国報
－ 500 323,642 291,662 176,143
（注６）
告型投資証券
クラスＳＲユーロ・ヘッ
ジ無分配英国報告型投資
－ 420 93,610 15,051 15,051
（注６）
証券
クラスＸ安定毎月総収益
7,483,842 7,715,659 4,649,371 4,697,932 4,845,854
分配型投資証券
クラスＸ無分配投資証券 545,626 468,549 476,857 393,926 426,368
3,727,544,815 米ドル 3,591,197,714 米ドル 3,053,668,434 米ドル 2,357,372,193 米ドル 2,031,004,182 米ドル
（ｆ）純資産額
（ 497,739,059 千円） （ 479,532,631 千円） （ 407,756,346 千円） （ 314,779,909 千円） （ 271,199,988 千円）
3,795,104,946 米ドル 3,620,336,960 米ドル 3,106,507,693 米ドル 2,404,600,980 米ドル 2,060,404,463 米ドル
（ｇ）総資産額
（ 506,760,363 千円） （ 483,423,594 千円） （ 414,811,972 千円） （ 321,086,369 千円） （ 275,125,808 千円）
（ｈ）１口当たり純資産価格
10.71 英ポンド 10.32 英ポンド
クラスＡ英ポンド・ヘッ
10.79 英ポンド 9.09 英ポンド 9.14 英ポンド
（ 1,773 円） （ 1,709 円）
ジ毎年分配英国報告型投
（ 1,786 円） （ 1,505 円） （ 1,513 円）
資証券
6.03 米ドル 5.72 米ドル
クラスＡ毎日分配型投資 5.97 米ドル 5.18 米ドル 5.13 米ドル
（ 805 円） （ 764 円）
証券 （ 797 円） （ 692 円） （ 685 円）
6.09 米ドル 5.77 米ドル
クラスＡ毎月分配型投資 6.02 米ドル 5.22 米ドル 5.18 米ドル
（ 813 円） （ 770 円）
証券 （ 804 円） （ 697 円） （ 692 円）
11.57 豪ドル 10.93 豪ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ 11.45 豪ドル 9.83 豪ドル 9.65 豪ドル
（ 1,038 円） （ 980 円）
毎月分配型投資証券 （ 1,027 円） （ 882 円） （ 866 円）
10.34 カナダ・ドル 9.79 カナダ・ドル
クラスＡカナダ・ドル・
10.23 カナダ・ドル 8.84 カナダ・ドル 8.73 カナダ・ドル
（ 1,021 円） （ 967 円）
ヘッジ毎月分配型投資証
（ 1,010 円） （ 873 円） （ 862 円）
券
8.77 ユーロ
クラスＡユーロ・ヘッジ 9.24 ユーロ 9.31 ユーロ 7.84 ユーロ 7.64 ユーロ
（ 1,278 円）
毎月分配型投資証券 （ 1,346 円） （ 1,357 円） （ 1,142 円） （ 1,113 円）
9.33 英ポンド
クラスＡ英ポンド・ヘッ 9.75 英ポンド 9.85 英ポンド 8.39 英ポンド 8.23 英ポンド
（ 1,545 円）
ジ毎月分配型投資証券 （ 1,614 円） （ 1,631 円） （ 1,389 円） （ 1,363 円）
10.74 ニュージー
11.22 ニュージー 11.34 ニュージー 9.70 ニュージー 9.55 ニュージー
クラスＡニュージーラン
ランド・ドル
ド・ドル・ヘッジ毎月分
ランド・ドル ランド・ドル ランド・ドル ランド・ドル
（ 899 円）
配型投資証券
（ 939 円） （ 949 円） （ 812 円） （ 799 円）
9.54 シンガポール・
9.96 シンガポール・ 10.07 シンガポール・ 8.62 ンガポール・ 8.50 シンガポール・
クラスＡシンガポール・
ドル
ドル・ヘッジ毎月分配型
ドル ドル ドル ドル
（ 960 円）
投資証券
（ 1,002 円） （ 1,013 円） （ 867 円） （ 855 円）
8.59 豪ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
9.13 豪ドル 9.17 豪ドル 7.67 豪ドル 7.51 豪ドル
（ 770 円）
金利差毎月総収益分配型
（ 819 円） （ 822 円） （ 688 円） （ 674 円）
投資証券
86.00 南アフリカ・
90.09 南アフリカ・ 90.97 南アフリカ・ 77.05 南アフリカ・ 75.58 南アフリカ・
クラスＡ南アフリカ・ラ
ランド
ンド・ヘッジ金利差毎月
ランド ランド ランド ランド
（ 644 円）
総収益分配型投資証券
（ 675 円） （ 681 円） （ 577 円） （ 566 円）
99.41 人民元
クラスＡオフショア中国
（ 1,931 円）
人民元・ヘッジ金利差毎 105.08 人民元 105.70 人民元 88.78 人民元 85.89 人民元
月総収益分配英国報告型 （ 2,041 円） （ 2,053 円） （ 1,724 円） （ 1,668 円）
投資証券
4.74 米ドル
クラスＡ安定毎月総収益 5.05 米ドル 5.05 米ドル 4.25 米ドル 4.17 米ドル
（ 633 円）
分配型投資証券 （ 674 円） （ 674 円） （ 568 円） （ 557 円）
5/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
第 60 会計年度中間 第 60 会計年度 第 61 会計年度中間 第 61 会計年度 第 62 会計年度中間
（ 2021 年２月末日） （ 2021 年８月末日） （ 2022 年２月末日） （ 2022 年８月末日） （ 2023 年２月末日）
35.29 香港ドル
クラスＡ香港ドル・ヘッ
37.66 香港ドル 37.69 香港ドル 31.53 香港ドル 30.84 香港ドル
（ 600 円）
ジ安定毎月総収益分配型
（ 641 円） （ 641 円） （ 536 円） （ 525 円）
投資証券
8.67 シンガポール・
9.23 シンガポール・ 9.25 シンガポール・ 7.75 シンガポール・ 7.59 シンガポール・
クラスＡシンガポール・
ドル
ドル・ヘッジ安定毎月総
ドル ドル ドル ドル
（ 872 円）
収益分配型投資証券
（ 929 円） （ 931 円） （ 780 円） （ 764 円）
37.87 米ドル 39.04 米ドル 37.63 米ドル 34.83 米ドル 35.38 米ドル
クラスＡ無分配投資証券
（ 5,057 円） （ 5,213 円） （ 5,025 円） （ 4,651 円） （ 4,724 円）
18.40 豪ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ 18.56 豪ドル 19.12 豪ドル 16.91 豪ドル 17.00 豪ドル
（ 1,650 円）
無分配投資証券 （ 1,665 円） （ 1,715 円） （ 1,517 円） （ 1,525 円）
11.28 スイス・
11.47 スイス・ 11.76 スイス・ 10.30 スイス・ 10.24 スイス・
クラスＡスイス・フラ
フラン
ン・ヘッジ無分配投資証
フラン フラン フラン フラン
（ 1,649 円）
券
（ 1,676 円） （ 1,719 円） （ 1,505 円） （ 1,497 円）
220.31 ユーロ
クラスＡユーロ・ヘッジ 223.60 ユーロ 229.57 ユーロ 201.30 ユーロ 200.82 ユーロ
（ 32,104 円）
無分配投資証券 （ 32,583 円） （ 33,453 円） （ 29,333 円） （ 29,263 円）
16.04 シンガポール・
16.14 シンガポール・ 16.64 シンガポール・ 14.80 シンガポール・ 14.96 シンガポール・
クラスＡシンガポール・
ドル
ドル・ヘッジ無分配投資
ドル ドル ドル ドル
（ 1,614 円）
証券
（ 1,624 円） （ 1,674 円） （ 1,489 円） （ 1,505 円）
5.73 米ドル
クラスＣ毎日分配型投資 5.98 米ドル 6.04 米ドル 5.19 米ドル 5.14 米ドル
（ 765 円）
証券 （ 799 円） （ 807 円） （ 693 円） （ 686 円）
28.92 米ドル 29.63 米ドル 28.39 米ドル 26.11 米ドル 26.36 米ドル
クラスＣ無分配投資証券
（ 3,862 円） （ 3,956 円） （ 3,791 円） （ 3,486 円） （ 3,520 円）
10.31 英ポンド
クラスＤ英ポンド・ヘッ
10.78 英ポンド 10.66 英ポンド 9.04 英ポンド 9.12 英ポンド
（ 1,707 円）
ジ毎年分配英国報告型投
（ 1,785 円） （ 1,765 円） （ 1,497 円） （ 1,510 円）
資証券
9.88 米ドル
クラスＤ毎月分配型投資 10.32 米ドル 10.43 米ドル 8.95 米ドル 8.87 米ドル
（ 1,319 円）
証券 （ 1,378 円） （ 1,393 円） （ 1,195 円） （ 1,184 円）
9.57 シンガポール・
9.99 シンガポール・ 10.10 シンガポール・ 8.64 シンガポール・ 8.52 シンガポール・
クラスＤシンガポール・
ドル
ドル・ヘッジ毎月分配型
ドル ドル ドル ドル
（ 963 円）
投資証券
（ 1,005 円） （ 1,016 円） （ 869 円） （ 857 円）
19.58 豪ドル
クラスＤ豪ドル・ヘッジ 19.62 豪ドル 20.28 豪ドル 18.05 豪ドル 18.22 豪ドル
（ 1,756 円）
無分配投資証券 （ 1,760 円） （ 1,819 円） （ 1,619 円） （ 1,634 円）
11.84 スイス・
11.96 スイス・ 12.31 スイス・ 10.85 スイス・ 10.84 スイス・
クラスＤスイス・フラ
フラン
ン・ヘッジ無分配投資証
フラン フラン フラン フラン
（ 1,731 円）
券
（ 1,748 円） （ 1,799 円） （ 1,586 円） （ 1,584 円）
236.91 ユーロ
クラスＤユーロ・ヘッジ 238.76 ユーロ 246.02 ユーロ 217.23 ユーロ 217.48 ユーロ
（ 34,523 円）
無分配投資証券 （ 34,792 円） （ 35,850 円） （ 31,655 円） （ 31,691 円）
17.02 シンガポール・
17.00 シンガポール・ 17.60 シンガポール・ 15.76 シンガポール・ 15.99 シンガポール・
クラスＤシンガポール・
ドル
ドル・ヘッジ無分配投資
ドル ドル ドル ドル
（ 1,712 円）
証券
（ 1,710 円） （ 1,771 円） （ 1,585 円） （ 1,609 円）
30.17 英ポンド
クラスＤ無分配英国報告 29.01 英ポンド 30.35 英ポンド 32.37 英ポンド 31.56 英ポンド
（ 4,995 円）
型投資証券 （ 4,803 円） （ 5,025 円） （ 5,359 円） （ 5,225 円）
34.49 米ドル 35.47 米ドル 34.11 米ドル 31.49 米ドル 31.91 米ドル
クラスＥ無分配投資証券
（ 4,605 円） （ 4,736 円） （ 4,555 円） （ 4,205 円） （ 4,261 円）
9.74 ユーロ
クラスＥユーロ・ヘッジ
10.17 ユーロ 8.87 ユーロ 8.83 ユーロ
－
（ 1,419 円）
（注３）
（ 1,482 円） （ 1,293 円） （ 1,287 円）
無分配投資証券
8.94 英ポンド
クラスＩ英ポンド・ヘッ
9.35 英ポンド 9.24 英ポンド 7.84 英ポンド 7.91 英ポンド
（ 1,480 円）
ジ毎年分配英国報告型投
（ 1,548 円） （ 1,530 円） （ 1,298 円） （ 1,310 円）
資証券
9.31 米ドル
クラスＩ毎月分配型投資 9.71 米ドル 9.82 米ドル 8.43 米ドル 8.36 米ドル
（ 1,243 円）
証券 （ 1,297 円） （ 1,311 円） （ 1,126 円） （ 1,116 円）
16.43 米ドル 17.01 米ドル 16.47 米ドル 15.31 米ドル 15.62 米ドル
クラスＩ無分配投資証券
（ 2,194 円） （ 2,271 円） （ 2,199 円） （ 2,044 円） （ 2,086 円）
12.23 ユーロ
クラスＩユーロ・ヘッジ 12.30 ユーロ 12.69 ユーロ 11.22 ユーロ 11.24 ユーロ
（ 1,782 円）
無分配投資証券 （ 1,792 円） （ 1,849 円） （ 1,635 円） （ 1,638 円）
6/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
第 60 会計年度中間 第 60 会計年度 第 61 会計年度中間 第 61 会計年度 第 62 会計年度中間
（ 2021 年２月末日） （ 2021 年８月末日） （ 2022 年２月末日） （ 2022 年８月末日） （ 2023 年２月末日）
9.75 スイス・
クラスＩスイス・フラ
10.13 スイス・ 8.94 スイス・ 8.94 スイス・
フラン
ン・ヘッジ無分配英国報
－
フラン フラン フラン
（ 1,425 円）
告型
（ 1,481 円） （ 1,307 円） （ 1,307 円）
（注４）
投資証券
10.53 英ポンド
クラスＩ英ポンド・ヘッ
10.51 英ポンド 10.88 英ポンド 9.72 英ポンド 9.82 英ポンド
（ 1,743 円）
ジ無分配英国報告型投資
（ 1,740 円） （ 1,801 円） （ 1,609 円） （ 1,626 円）
（注５）
証券
9.76 英ポンド
クラスＳＲ英ポンド・
10.09 英ポンド 8.56 英ポンド 8.64 英ポンド
（ 1,616 円）
ヘッジ毎年分配英国報告
－
（ 1,671 円） （ 1,417 円） （ 1,430 円）
（注６）
型投資証券
7.13 英ポンド
クラスＳＲ毎月分配英国
7.33 英ポンド 7.46 英ポンド 7.08 英ポンド
－
（ 1,180 円）
（注６）
（ 1,214 円） （ 1,235 円） （ 1,172 円）
報告型投資証券
クラスＳＲ無分配英国報
7.45 英ポンド 7.41 英ポンド 7.96 英ポンド 7.76 英ポンド
－
（注６）
（ 1,233 円） （ 1,227 円） （ 1,318 円） （ 1,285 円）
告型投資証券
クラスＳＲユーロ・ヘッ
10.24 ユーロ 9.87 ユーロ 9.05 ユーロ 9.06 ユーロ
ジ無分配英国報告型投資
－
（ 1,492 円） （ 1,438 円） （ 1,319 円） （ 1,320 円）
（注６）
証券
10.49 米ドル
クラスＸ安定毎月総収益 11.02 米ドル 11.12 米ドル 9.49 米ドル 9.41 米ドル
（ 1,401 円）
分配型投資証券 （ 1,472 円） （ 1,485 円） （ 1,267 円） （ 1,257 円）
45.16 米ドル 46.89 米ドル 45.52 米ドル 42.43 米ドル 43.40 米ドル
クラスＸ無分配投資証券
（ 6,030 円） （ 6,261 円） （ 6,078 円） （ 5,666 円） （ 5,795 円）
（ｉ）１口当たり当期純利益金
－ － － － －
（注７）
額
39,372,401 米ドル 88,628,460 米ドル 44,465,524 米ドル 85,316,226 米ドル 34,197,742 米ドル
（ｊ）分配総額
（ 5,257,397 千円） （ 11,834,558 千円） （ 5,937,481 千円） （ 11,392,276 千円） （ 4,566,424 千円）
（注
（ｋ）１口当たり分配金額
－ － － － －
７）
（ｌ）自己資本比率 98.22 ％ 99.20 ％ 98.30 ％ 98.04 ％ 98.57 ％
（ｍ）自己資本利益率 2.21 ％ 3.92 ％ 0.36 ％ － 3.53 ％ － 4.52 ％
（注１）営業収益には投資収益を記載している。
（注２）ファンドは、変動資本を有する会社型投資信託（以下「ＳＩＣＡＶ」という。）であり、純資産総額を記載している。以下同
じ。
（注３）クラスＥユーロ・ヘッジ無分配投資証券は、 2021 年４月 28 日に運用を開始した。以下同じ。
（注４）クラスＩスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型投資証券は、 2021 年６月９日に運用を開始した。以下同じ。
（注５）クラスＩ英ポンド・ヘッジ無分配英国報告型投資証券は、 2020 年 10 月 28 日に運用を開始した。以下同じ。
（注６）クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券、クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券－米ドル、クラスＳＲ無
分配英国報告型投資証券－米ドルおよびクラスＳＲユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券は、それぞれ 2021 年４月 14 日に
運用を開始した。以下同じ。
（注７）（ｉ）および（ｋ）は、ファンドの性格上、算定していない。
（注８）ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンドは、 1993 年 10 月 29 日より運用を開始した。
7/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（２）【外国投資法人の出資総額】
サブ・ファンドの 2023 年３月末日現在の発行済投資証券総口数、ならびに下記の各会計年度末現在お
よび 2023 年３月末日現在の純資産総額ならびにクラスＡ毎月分配型投資証券およびクラスＡ無分配投資
証券の発行済投資証券総口数は、以下のとおりである。
サブ・ファンドにつき、発行可能投資証券総口数の定めはない。
クラス投資証券 発行済投資証券総口数（口）
クラスＡ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 107,327
クラスＡ毎日分配型投資証券 8,572,791
クラスＡ毎月分配型投資証券 14,588,511
クラスＡ豪ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 1,212,825
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 679,898
クラスＡユーロ・ヘッジ毎月分配型投資証券 386,515
クラスＡ英ポンド・ヘッジ毎月分配型投資証券 533,405
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 308,186
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 1,262,186
クラスＡ豪ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 8,029,733
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
1,761,850
投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ金利差毎月総収益分配
51,636
英国報告型投資証券
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 144,249,611
クラスＡ香港ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券 6,298,411
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投
1,368,747
資証券
クラスＡ無分配投資証券 7,817,181
クラスＡ豪ドル・ヘッジ無分配投資証券 177,284
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券 93,284
クラスＡユーロ・ヘッジ無分配投資証券 58,592
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ無分配投資証券 79,058
クラスＣ毎日分配型投資証券 553,769
クラスＣ無分配投資証券 284,501
クラスＤ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 376,670
クラスＤ毎月分配型投資証券 10,877,303
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 292,111
クラスＤ豪ドル・ヘッジ無分配投資証券 116,801
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券 266,709
クラスＤユーロ・ヘッジ無分配投資証券 113,058
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ無分配投資証券 16,662
クラスＤ無分配英国報告型投資証券 5,034,564
クラスＥ無分配投資証券 378,423
クラスＥユーロ・ヘッジ無分配投資証券 13,247
クラスＩ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 1,000,369
クラスＩ毎月分配型投資証券 6,172,007
8/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
クラス投資証券 発行済投資証券総口数（口）
クラスＩ無分配投資証券 23,409,346
クラスＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券 350,074
クラスＩスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型
449
投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ無分配英国報告型投資証券 382
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 364
クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券 64,048
クラスＳＲ無分配英国報告型投資証券 176,143
クラスＳＲユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券 15,051
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 4,870,646
クラスＸ無分配投資証券 412,588
クラスＡ毎月分配型投資証券 クラスＡ無分配投資証券
会計年度 純資産総額
発行済投資証券総口数 発行済投資証券総口数
3,565,072,601 米ドル
第 56 会計年度末
27,749,128 口 15,216,798 口
（ 2017 年８月末日）
（ 476,044,144 千円）
2,489,192,280 米ドル
第 57 会計年度末
20,569,525 口 10,985,138 口
（ 2018 年８月末日）
（ 332,381,845 千円）
2,106,616,767 米ドル
第 58 会計年度末
17,247,134 口 9,669,599 口
（ 2019 年８月末日）
（ 281,296,537 千円）
第 59 会計年度末 3,031,279,724 米ドル
16,062,099 口 11,441,254 口
（ 2020 年８月末日） （ 404,766,782 千円）
第 60 会計年度末 3,591,197,714 米ドル
24,737,631 口 13,589,691 口
（ 2021 年８月末日） （ 479,532,631 千円）
2,357,372,193 米ドル
第 61 会計年度末
17,098,452 口 8,990,579 口
（ 2022 年８月末日）
（ 314,779,909 千円）
1,983,615,192 米ドル
2023 年３月末日 14,588,511 口 7,817,181 口
（ 264,872,137 千円）
（３）【主要な投資主の状況】
サブ・ファンドの主要な投資主に関する情報は、これを開示すると欧州連合（以下「ＥＵ」とい
う。）のデータ保護法に基づくファンドの義務に違反することとなるため、開示できない。
9/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（４）【役員の状況】
（ 2023 年４月末日現在）
所有
投資
氏名 役職名 略歴
証券
口数
ポール・フリーマン
ブラックロック・グローバル・ファン
非常勤取締役 ０
ズの非常勤取締役
（ Paul Freeman ）
ブラックロックのマネージング・ディ
ベッティナ・マッツォッキ
レクターならびにフランス、ベル
非常勤取締役 ０
ギー、ルクセンブルグおよびモナコに
（ Bettina Mazzocchi ）
おける iShares ＆ウェルス部門のヘッド
ブラックロックのマネージング・ディ
レクターならびにブラックロック・ル
ジェフ・ラドクリフ
クセンブルグ・オフィスおよびイン
非常勤取締役 ０
ターナショナル・プロダクト・オー
（ Geoff Radcliffe ）
バーサイト・アンド・ガバナンスの
ヘッド
デニス・ヴォス
ブラックロック・グローバル・ファン
非常勤取締役 ０
ズの非常勤取締役
（ Denise Voss ）
ブラックロックのマネージング・ディ
キース・サルダナ
非常勤取締役 レクターおよびＥＭＥＡ・ウェルス・ ０
（ Keith Saldanha ）
プロダクト・グループのヘッド
ダヴィーナ・セイント
ブラックロック・グローバル・ファン
独立非常勤取締役 ０
ズの独立非常勤取締役
（ Davina Saint ）
ブラックロックのマネージング・ディ
ヴァシリキ・
レクターおよび iShares フィクスト・イ
パチャトゥリディ
非常勤取締役 ０
ンカム・プロダクト・ストラテジーＥ
（ Vasiliki Pachatouridi ）
ＭＥＡのヘッド
（注）ファンドに従業員はいない。ファンドの独立監査人は、アーンスト・アンド・ヤング・ソシエテ・アノニムである。
10/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（５）【その他】
ａ．定款の変更
ファンドの定款は、法律に規定された定足数および要件に従って、ファンドの投資主総会の特別決
議により変更することができる。
ｂ．事業譲渡または事業譲受
① 合併
ルクセンブルグ規制当局（ルクセンブルグ金融監督委員会（ Commission de Surveillance du
Sector Financier ））（以下「ＣＳＳＦ」という。）の事前承認を条件に、譲渡性のある証券を投
資対象とする投資信託（以下「ＵＣＩＴＳ」という。）同士の併合による合併が認められている。
併合による合併の結果、吸収されるＵＣＩＴＳは、その資産および債務を相手方のＵＣＩＴＳに
拠出し、清算を行わずに解散される。
変動資本を有する会社型投資信託（以下「ＳＩＣＡＶ」という。）間で合併が行われる場合、ル
クセンブルグの投資信託に関する 2010 年 12 月 17 日の法律（以下「 2010 年法」という。）の規定が適
用され、 1915 年８月 10 日の法律（改正済）の規定は制限される。
ＳＩＣＡＶは、 2010 年法に基づき契約型投資信託（以下「ＦＣＰ」という。）および会社型投資
信託との合併が可能である。
② 資産の譲渡
ＳＩＣＡＶの投資主またはＦＣＰの管理会社の決定に基づき、ＵＣＩＴＳは、その資産のすべて
を別のＵＣＩＴＳに譲渡することができ、その後、空のＵＣＩＴＳが清算を行わずに解散される。
ＵＣＩＴＳは、特別な状況において、またＣＳＳＦおよび適用法により要求される手続に従い
（例えば、サブ・ファンドの合併によるかまたは分離により）、その資産の一部を相手方のＵＣＩ
ＴＳに譲渡することができる。
ｃ．出資の状況その他の重要事項
該当事項なし。
ｄ．訴訟事件その他の重要事項
半期報告書提出前６か月以内において、訴訟事件その他ファンドに重要な影響を及ぼした事実およ
び重要な影響を及ぼすことが予想される事実はない。
11/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
２【外国投資法人の運用状況】
（１）【投資状況】
（資産別および地域別の投資状況）
（ 2023 年３月末日現在）
(注１ )
時価合計 投資比率
資産の種類 国・地域名
（米ドル） （％）
米国 1,494,982,976 74.32
社債
カナダ 101,620,603 5.05
ルクセンブルグ 39,622,994 1.97
オランダ 34,516,574 1.72
フランス 34,247,280 1.70
連合王国 28,255,757 1.40
ドイツ 20,691,276 1.03
ケイマン諸島 18,229,996 0.91
パナマ 16,646,463 0.83
イタリア 14,866,263 0.74
リベリア 11,493,117 0.57
バミューダ 9,037,885 0.45
モーリシャス 4,528,913 0.23
アイルランド 4,295,824 0.21
スペイン 2,606,034 0.13
ジャマイカ 1,883,188 0.09
スウェーデン 1,595,681 0.08
ポルトガル 1,416,660 0.07
スイス 1,258,483 0.06
フィンランド 1,206,310 0.06
日本 1,084,028 0.05
ポーランド 878,392 0.04
ジャージー 874,444 0.04
オーストラリア 725,545 0.04
オーストリア 347,513 0.02
ルーマニア 205,977 0.01
マーシャル諸島 178,162 0.01
イギリス領ヴァージン諸島 169,813 0.01
小計 1,847,466,151 91.84
アイルランド 32,027,860 1.59
政府機関債
ケイマン諸島 27,836,655 1.38
ジャージー 3,401,918 0.17
小計 63,266,433 3.15
米国 9,685,537 0.48
株式
フランス 3,962,497 0.20
小計 13,648,034 0.68
小計 1,924,380,618 95.66
12/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
現金・その他の資産（負債控除後） 87,267,308 4.34
資産総額 2,011,647,926 100.00
(注２ )
負債総額 28,032,734 1.39
1,983,615,192
(注３ )
純資産総額 98.61
( 約 264,872 百万円 )
（注１）投資比率とは、サブ・ファンドの資産総額に対する当該資産の価格の比率をいう。
（注２）資産総額に対する負債総額の比率である。
（注３）資産総額に対する純資産総額の比率である。
（２）【運用実績】
①【純資産等の推移】
2023 年３月末日および同日前１年以内における各月末のサブ・ファンドの総資産額および純資産総
額、ならびにクラスＡ毎月分配型投資証券およびクラスＡ無分配投資証券の１口当たり純資産価格の
推移は、以下のとおりである。
総資産額 純資産総額
千米ドル 百万円 千米ドル 百万円
2022 年４月末日 2,749,821 367,184 2,717,260 362,836
５月末日 2,703,423 360,988 2,688,249 358,962
６月末日 2,411,425 321,998 2,389,594 319,082
７月末日 2,462,064 328,759 2,441,324 325,990
８月末日 2,404,601 321,086 2,357,372 314,780
９月末日 2,193,893 292,951 2,151,846 287,336
10 月末日 2,109,813 281,723 2,077,053 277,349
11 月末日 2,108,235 281,513 2,083,431 278,201
12 月末日 2,076,213 277,237 2,061,782 275,310
2023 年１月末日 2,145,808 286,530 2,094,593 279,691
２月末日 2,060,404 275,126 2,031,004 271,200
３月末日 2,011,648 268,615 1,983,615 264,872
13/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
１口当たり純資産価格
クラスＡ毎月分配型投資証券 クラスＡ無分配投資証券
米ドル 円 米ドル 円
2022 年４月末日 5.50 734 36.15 4,827
５月末日 5.46 729 35.98 4,804
６月末日 5.07 677 33.57 4,483
７月末日 5.33 712 35.38 4,724
８月末日 5.22 697 34.83 4,651
９月末日 4.96 662 33.20 4,433
10 月末日 5.10 681 34.29 4,579
11 月末日 5.13 685 34.62 4,623
12 月末日 5.10 681 34.58 4,617
2023 年１月末日 5.27 704 35.89 4,792
２月末日 5.18 692 35.38 4,724
３月末日 5.19 693 35.62 4,756
クラスＡ毎月分配型投資証券およびクラスＡ無分配投資証券は、ルクセンブルグ証券取引所が運営
するユーロ多角的取引システム（ＭＴＦ）に上場されている。同取引所での実質的な取引実績はな
い。
②【分配の推移】
2023 年３月末日前１年間におけるサブ・ファンドの分配金の額は、以下のとおりである。
総額 63,793,909 米ドル（約 8,518,401 千円）
（注）上記金額は、サブ・ファンドの分配金の総額である。クラスＡ毎月分配型投資証券につき、 2023 年３月末日前１年間にお
ける各月の１口当たり分配金は、以下のとおりである。クラスＡ無分配投資証券については、分配金は支払われていな
い。
分配落ち日 分配支払日 １口当たり分配金
2022 年４月 29 日 2022 年５月６ 日 0.017264 米ドル（ 2.31 円）
2022 年５月 31 日 2022 年６月８ 日 0.021287 米ドル（ 2.84 円）
2022 年６月 30 日 2022 年７月７ 日 0.019079 米ドル（ 2.55 円）
2022 年７月 29 日 2022 年８月５ 日 0.018518 米ドル（ 2.47 円）
2022 年８月 31 日 2022 年９月７ 日 0.020573 米ドル（ 2.75 円）
2022 年９月 30 日 2022 年 10 月 ７ 日 0.019642 米ドル（ 2.62 円）
2022 年 10 月 31 日 2022 年 11 月 ８ 日 0.021422 米ドル（ 2.86 円）
2022 年 11 月 30 日 2022 年 12 月 ７ 日 0.021160 米ドル（ 2.83 円）
2022 年 12 月 30 日 2023 年１月 ６ 日 0.020906 米ドル（ 2.79 円）
2023 年１月 31 日 2023 年２月 ７ 日 0.022802 米ドル（ 3.04 円）
2023 年２月 28 日 2023 年３月 ７ 日 0.020576 米ドル（ 2.75 円）
2023 年３月 31 日 2023 年４月 11 日 0.023487 米ドル（ 3.14 円）
14/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
③【自己資本利益率（収益率）の推移】
下記の期間におけるサブ・ファンドの自己資本利益率は、以下のとおりである。
期間 自己資本利益率（収益率）
2022 年４月１日～
－ 2.54 ％
（ ）
2023 年３月 31 日
（３）【投資リスク】
① 第 62 会計年度中間期において、 2023 年２月 28 日提出の有価証券報告書「第一部 ファンド情報 第
１ ファンドの状況 ３ 投資リスク」に記載されたリスク要因について、重要な変更はない。
② ファンドが将来にわたって営業活動を継続するとの前提に重要な疑義を生じさせるような事象また
は状況その他ファンドの経営に重要な影響を及ぼす事象は、半期報告書提出日現在、存在しない。
15/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３【資産運用会社の概況】
（１）【名称及び資本金の額】
① 名称
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エー（ BlackRock （ Luxembourg ） S.A. ）（運用会社）
② 資本金（株主資本）の額
2023 年４月 30 日現在、 6,309,670 ユーロ（約９億 1,945 万円）
（２）【大株主の状況】
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーは、ブラックロック・インコーポレイテッド・グルー
プ内の完全子会社である。運用会社の大株主に関するより詳細な情報は、これを開示するとＥＵのデー
タ保護法に基づく運用会社の義務に違反することとなるため、開示できない。
（３）【役員の状況】
（ 2023 年４月末日現在）
所有
氏名 役職名 略歴
株式数
取締役会長
ジョナサン・グリフィン
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
および ０
エーの取締役会長および非常勤取締役
（ Jonathan Griffin ）
非常勤取締役
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
エーのマネージング・ディレクターならび
ジェフ・ラドクリフ
にブラックロック・ルクセンブルグ・オ
取締役 ０
フィスおよびインターナショナル・プロダ
（ Geoff Radcliffe ）
クト・オーバーサイト・アンド・ガバナン
スのヘッド
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
ジョアン・フィッツジェラルド
取締役 エーの取締役およびＥＭＥＡ・ファンド・ ０
（ Joanne Fitzgerald ）
ボード・ガバナンス
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
エーの取締役、ブラックロック・グローバ
レオン・シュワブ
ル・ファンズ・アドミニストレーション・
取締役 ０
サービス・グループおよびレギュラト
（ Leon Schwab ）
リー・アンド・タックス・サブスタンス・
ＥＭＥＡ・オルタナティブのヘッド
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
スヴェトラーナ・ブトビナ
取締役 エーのマネージング・ディレクターおよび ０
（ Svetlana Butvina ）
ＥＭＥＡ・ファンズ・リスクのヘッド
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
エーのマネージング・ディレクター、ＥＭ
リチャード・ガードナー
取締役 ＥＡ・クライアント・コア・ビジネスのＣ ０
（ Richard Gardner ）
ＯＯおよびブラックロック・ライフ・リミ
テッドのＣＯＯ
タレク・マフムード
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
取締役 ０
エーの取締役
（ Tarek Mahmoud ）
マイケル・レンナー
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・
非常勤取締役 ０
エーの非常勤取締役
（ Michael Renner ）
16/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（４）【事業の内容及び営業の概況】
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーは、 2010 年法第 15 章に基づき運用会社として行為する
ことを認可されている。運用会社契約に基づきファンドの投資運用、管理およびサブ・ファンドのマー
ケティングに関するあらゆる運営機能を、直接または委託により遂行する責任とともに、ファンドの
日々の運用を行っている。 2023 年３月末日現在、運用会社は、以下の３本の投資法人（合計純資産総額
は、 133,671,497,904.69 米ドル、 792,952,771.95 英ポンド、 663,872,896.39 スイス・フラン、
39,571,893,604.39 ユーロ、 30,231,154,373.33 人民元および 43,099,177,511.68 円）を運用、助言およ
び／または管理している。
名称（設立国） 基本的性格 設立年月日 純資産総額（通貨別）
120,995,874,551.53 米ドル
238,247,661.39 英ポンド
ブラックロック・
663,872,896.39 スイス・フラン
変動資本を有する会社型
グローバル・ファンズ 1962 年６月 14 日
投資信託（アンブレラ型）
29,973,087,570.96 ユーロ
（ルクセンブルグ）
30,231,154,373.33 人民元
43,099,177,511.68 円
7,907,185,736.30 米ドル
ブラックロック・
変動資本を有する会社型
ストラテジック・ファンズ 2007 年５月２日 9,102,500,901.02 ユーロ
投資信託（アンブレラ型）
（ルクセンブルグ）
554,705,110.56 英ポンド
ブラックロック・
4,768,437,616.86 米ドル
グローバル・ 変動資本を有する会社型
2012 年８月 30 日
インデックス・ファンズ 投資信託（アンブレラ型）
496,305,132.41 ユーロ
（ルクセンブルグ）
（注）上記投資法人は、アンブレラ型であり、複数のサブ・ファンドおよび複数の投資証券クラスにより構成される。各サブ・
ファンドの一単位当たり純資産価格については開示していない。
17/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
４【外国投資法人の経理状況】
（ａ）サブ・ファンドの日本文の中間財務書類は、ルクセンブルグにおける法令に準拠して作成された原文
（英文）の中間財務書類を翻訳したものである（ただし、円換算部分を除く。）。これは「特定有価
証券の内容等の開示に関する内閣府令」（平成５年大蔵省令第 22 号。その後の改正を含む。）に基づ
き、「中間財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」（昭和 52 年大蔵省令第 38 号。その後
の改正を含む。）第 76 条第４項ただし書の規定の適用によるものである。
（ｂ）ファンドの原文の中間財務書類は、外国監査法人等（公認会計士法（昭和 23 年法律第 103 号。その後の
改正を含む。）第１条の３第７項に規定する外国監査法人等をいう。）の監査を受けていない。
（ｃ）ファンドの原文の中間財務書類は、外国通貨で表示されている。日本文の中間財務書類には、主要な
金額について円換算額が併記されている。日本円への換算には、 2023 年３月 31 日現在における株式会
社三菱ＵＦＪ銀行の対顧客電信売買相場の仲値（１米ドル＝ 133.53 円、１英ポンド＝ 165.56 円、１カ
ナダ・ドル＝ 98.75 円、１スイス・フラン＝ 146.16 円、１ユーロ＝ 145.72 円、１豪ドル＝ 89.69 円、１
香港ドル＝ 17.01 円、１人民元＝ 19.42 円、１シンガポール・ドル＝ 100.60 円、１ニュージーランド・
ドル＝ 83.71 円および１南アフリカ・ランド＝ 7.49 円）が使用されている。なお、千円未満の金額は
四捨五入されている。日本円に換算された金額は四捨五入のため合計欄の数値が総数と一致しない場
合がある。
（注）ファンドの原文の中間財務書類には、現在ファンドを構成するすべてのサブ・ファンドの情報が掲載されているが、日本文の
中間財務書類には、ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンドの情報のみが掲載されている（ただし、「財務書類に対す
る注記」を除く。）。
18/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（１）【資産及び負債の状況】
純資産計算書 2023 年２月 28 日現在（未監査）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
注記
米ドル 千円
資産
投資有価証券－取得原価 2,180,502,528 291,162,503
(224,198,451) (29,937,219)
未実現評価損
投資有価証券－時価 ２ (a)
1,956,304,077 261,225,283
銀行預金 ２ (a) 63,710,469 8,507,259
ブローカーに対する債権 14 3,169,000 423,157
未収利息および未収配当金 ２ (a) 32,831,515 4,383,992
販売投資証券未収金 ２ (a) 3,336,836 445,568
以下に係る未実現評価益：
未決済上場先物取引 ２ (c) 657,254 87,763
395,312 52,786
スワップの時価 ２ (c)
資産合計 2,060,404,463 275,125,808
負債
ブローカーに対する債務 14 682,065 91,076
未払収益分配金 ２ (a) 5,366,767 716,624
買戻し投資証券未払金 ２ (a) 17,999,635 2,403,491
以下に係る未実現評価損：
未決済先渡為替予約 ２ (c) 3,267,531 436,313
2,084,283 278,314
その他の負債 ４，５，６，７，８
負債合計 29,400,281 3,925,820
純資産合計 2,031,004,182 271,199,988
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
19/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2023 年２月 28 日現在現在
純資産合計 米ドル 2,031,004,182 271,199,988 千円
以下の１口当たり純資産価額：
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.14 1,513 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＡ毎日分配型投資証券 米ドル 5.13 685 円
クラスＡ毎月分配型投資証券 米ドル 5.18 692 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 9.65 866 円
毎月分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ
カナダ・ドル 8.73 862 円
毎月分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 7.64 1,113 円
毎月分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 8.23 1,363 円
毎月分配型投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ ニュージー
9.55 799 円
毎月分配型投資証券 ランド・ドル
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
8.50 855 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 7.51 674 円
金利差毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ 南アフリカ・
75.58 566 円
金利差毎月総収益分配型投資証券 ランド
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ オフショア
85.89 1,668 円
金利差毎月総収益分配英国報告型投資証券 中国人民元
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 4.17 557 円
クラスＡ香港ドル・ヘッジ
香港ドル 30.84 525 円
安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
7.59 764 円
安定毎月総収益分配型投資証券 ドル
クラスＡ無分配投資証券 米ドル 35.38 4,724 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 17.00 1,525 円
無分配投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 10.24 1,497 円
無分配投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 200.82 29,263 円
無分配投資証券
シンガポール・
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
14.96 1,505 円
ドル
無分配投資証券
20/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2023 年２月 28 日現在（続き）
以下の１口当たり純資産価額（続き）：
クラスＣ毎日分配型投資証券 米ドル 5.14 686 円
クラスＣ無分配投資証券 米ドル 26.36 3,520 円
クラスＤ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.12 1,510 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＤ毎月分配型投資証券 米ドル 8.87 1,184 円
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
8.52 857 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＤ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 18.22 1,634 円
無分配投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 10.84 1,584 円
無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ
ユーロ 217.48 31,691 円
無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
15.99 1,609 円
無分配投資証券 ドル
クラスＤ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 31.56 5,225 円
クラスＥ無分配投資証券 米ドル 31.91 4,261 円
クラスＥユーロ・ヘッジ
ユーロ 8.83 1,287 円
無分配投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 7.91 1,310 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＩ毎月分配型投資証券 米ドル 8.36 1,116 円
クラスＩ無分配投資証券 米ドル 15.62 2,086 円
クラスＩユーロ・ヘッジ
ユーロ 11.24 1,638 円
無分配投資証券
クラスＩスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 8.94 1,307 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.82 1,626 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 8.64 1,430 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券 英ポンド 7.08 1,172 円
クラスＳＲ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 7.76 1,285 円
クラスＳＲユーロ・ヘッジ
ユーロ 9.06 1,320 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 9.41 1,257 円
米ドル 43.40 5,795 円
クラスＸ無分配投資証券
21/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2022 年８月 31 日現在
純資産合計 米ドル 2,357,372,193 314,779,909 千円
以下の１口当たり純資産価額：
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.09 1,505 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＡ毎日分配型投資証券 米ドル 5.18 692 円
クラスＡ毎月分配型投資証券 米ドル 5.22 697 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 9.83 882 円
毎月分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ
カナダ・ドル 8.84 873 円
毎月分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 7.84 1,142 円
毎月分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 8.39 1,389 円
毎月分配型投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ ニュージー
9.70 812 円
毎月分配型投資証券 ランド・ドル
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
8.62 867 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 7.67 688 円
金利差毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ 南アフリカ・
77.05 577 円
金利差毎月総収益分配型投資証券 ランド
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ オフショア
88.78 1,724 円
金利差毎月総収益分配英国報告型投資証券 中国人民元
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 4.25 568 円
クラスＡ香港ドル・ヘッジ
香港ドル 31.53 536 円
安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
7.75 780 円
安定毎月総収益分配型投資証券 ドル
クラスＡ無分配投資証券 米ドル 34.83 4,651 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 16.91 1,517 円
無分配投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 10.30 1,505 円
無分配投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 201.30 29,333 円
無分配投資証券
シンガポール・
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
14.80 1,489 円
ドル
無分配投資証券
22/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2022 年８月 31 日現在（続き）
以下の１口当たり純資産価額（続き）：
クラスＣ毎日分配型投資証券 米ドル 5.19 693 円
クラスＣ無分配投資証券 米ドル 26.11 3,486 円
クラスＤ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.04 1,497 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＤ毎月分配型投資証券 米ドル 8.95 1,195 円
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
8.64 869 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＤ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 18.05 1,619 円
無分配投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 10.85 1,586 円
無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ
ユーロ 217.23 31,655 円
無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
15.76 1,585 円
無分配投資証券 ドル
クラスＤ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 32.37 5,359 円
クラスＥ無分配投資証券 米ドル 31.49 4,205 円
クラスＥユーロ・ヘッジ
ユーロ 8.87 1,293 円
無分配投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 7.84 1,298 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＩ毎月分配型投資証券 米ドル 8.43 1,126 円
クラスＩ無分配投資証券 米ドル 15.31 2,044 円
クラスＩユーロ・ヘッジ
ユーロ 11.22 1,635 円
無分配投資証券
クラスＩスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 8.94 1,307 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.72 1,609 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 8.56 1,417 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券 英ポンド 7.46 1,235 円
クラスＳＲ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 7.96 1,318 円
クラスＳＲユーロ・ヘッジ
ユーロ 9.05 1,319 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 9.49 1,267 円
米ドル 42.43 5,666 円
クラスＸ無分配投資証券
23/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2021 年８月 31 日現在
純資産合計 米ドル 3,591,197,714 479,532,631 千円
以下の１口当たり純資産価額：
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 10.71 1,773 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＡ毎日分配型投資証券 米ドル 6.03 805 円
クラスＡ毎月分配型投資証券 米ドル 6.09 813 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 11.57 1,038 円
毎月分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ
カナダ・ドル 10.34 1,021 円
毎月分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 9.31 1,357 円
毎月分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.85 1,631 円
毎月分配型投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ ニュージー
11.34 949 円
毎月分配型投資証券 ランド・ドル
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
10.07 1,013 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 9.17 822 円
金利差毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ 南アフリカ・
90.97 681 円
金利差毎月総収益分配型投資証券 ランド
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ オフショア
105.70 2,053 円
金利差毎月総収益分配英国報告型投資証券 中国人民元
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 5.05 674 円
クラスＡ香港ドル・ヘッジ
香港ドル 37.69 641 円
安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
9.25 931 円
安定毎月総収益分配型投資証券 ドル
クラスＡ無分配投資証券 米ドル 39.04 5,213 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 19.12 1,715 円
無分配投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 11.76 1,719 円
無分配投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 229.57 33,453 円
無分配投資証券
シンガポール・
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
16.64 1,674 円
ドル
無分配投資証券
24/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2021 年８月 31 日現在（続き）
以下の１口当たり純資産価額（続き）：
クラスＣ毎日分配型投資証券 米ドル 6.04 807 円
クラスＣ無分配投資証券 米ドル 29.63 3,956 円
クラスＤ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 10.66 1,765 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＤ毎月分配型投資証券 米ドル 10.43 1,393 円
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
10.10 1,016 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＤ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 20.28 1,819 円
無分配投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 12.31 1,799 円
無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ
ユーロ 246.02 35,850 円
無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
17.60 1,771 円
無分配投資証券 ドル
クラスＤ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 30.35 5,025 円
クラスＥ無分配投資証券 米ドル 35.47 4,736 円
クラスＥユーロ・ヘッジ
ユーロ 10.17 1,482 円
無分配投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.24 1,530 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＩ毎月分配型投資証券 米ドル 9.82 1,311 円
クラスＩ無分配投資証券 米ドル 17.01 2,271 円
クラスＩユーロ・ヘッジ
ユーロ 12.69 1,849 円
無分配投資証券
クラスＩスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 10.13 1,481 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 10.88 1,801 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 10.09 1,671 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券 英ポンド 7.33 1,214 円
クラスＳＲ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 7.45 1,233 円
クラスＳＲユーロ・ヘッジ
ユーロ 10.24 1,492 円
無分配英国報告型投資証券
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 11.12 1,485 円
米ドル 46.89 6,261 円
クラスＸ無分配投資証券
25/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2020 年８月 31 日現在
純資産合計 米ドル 3,031,279,724 404,766,782 千円
以下の１口当たり純資産価額：
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 10.30 1,705 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＡ毎日分配型投資証券 米ドル 5.79 773 円
クラスＡ毎月分配型投資証券 米ドル 5.84 780 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 11.13 998 円
毎月分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ
カナダ・ドル 9.94 982 円
毎月分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 9.01 1,313 円
毎月分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 9.48 1,570 円
毎月分配型投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ ニュージー
10.90 912 円
毎月分配型投資証券 ランド・ドル
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
9.67 973 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 8.94 802 円
金利差毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ 南アフリカ・
88.00 659 円
金利差毎月総収益分配型投資証券 ランド
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ オフショア
102.59 1,992 円
金利差毎月総収益分配英国報告型投資証券 中国人民元
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 4.95 661 円
クラスＡ香港ドル・ヘッジ
香港ドル 36.96 629 円
安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
9.06 911 円
安定毎月総収益分配型投資証券 ドル
クラスＡ無分配投資証券 米ドル 36.04 4,812 円
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 17.70 1,588 円
無分配投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 10.98 1,605 円
無分配投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
ユーロ 213.89 31,168 円
無分配投資証券
シンガポール・
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
15.37 1,546 円
ドル
無分配投資証券
26/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
３会計年度末および当中間会計期間末における純資産価額の概要 2023 年２月 28 日現在（未監査）
（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
通貨
（円換算額）
2020 年８月 31 日現在（続き）
以下の１口当たり純資産価額（続き）：
クラスＣ毎日分配型投資証券 米ドル 5.80 774 円
クラスＣ無分配投資証券 米ドル 27.70 3,699 円
クラスＤ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 10.25 1,697 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＤ毎月分配型投資証券 米ドル 10.01 1,337 円
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
9.70 976 円
毎月分配型投資証券 ドル
クラスＤ豪ドル・ヘッジ
豪ドル 18.65 1,673 円
無分配投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ
スイス・フラン 11.42 1,669 円
無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ
ユーロ 227.62 33,169 円
無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ シンガポール・
16.14 1,624 円
無分配投資証券 ドル
クラスＤ無分配英国報告型投資証券 英ポンド 28.79 4,766 円
クラスＥ無分配投資証券 米ドル 32.91 4,394 円
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
英ポンド 8.89 1,472 円
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＩ毎月分配型投資証券 米ドル 9.42 1,258 円
クラスＩ無分配投資証券 米ドル 15.57 2,079 円
クラスＩユーロ・ヘッジ
ユーロ 11.72 1,708 円
無分配投資証券
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 米ドル 10.74 1,434 円
米ドル 42.70 5,702 円
クラスＸ無分配投資証券
価格は、関連する投資証券クラスの取引通貨で提示されている。投資証券クラスに二つ以上の取引通貨がある場合は、関連す
る投資証券クラスの基準通貨が表示されている。追加の取引通貨価格は、評価時における直物為替レートで価格を換算し、算定
されている。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
27/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
損益および純資産変動計算書 2022 年９月１日から 2023 年２月 28 日までの期間（未監査）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
注記
米ドル 千円
期首純資産
2,357,372,193 314,779,909
収益
銀行利息 ２ (b) 1,189,430 158,825
債券利息（源泉徴収税控除後） ２ (b) 65,329,555 8,723,455
スワップ利息 ２ (c) 436,032 58,223
配当金（源泉徴収税控除後） ２ (b) 301,452 40,253
有価証券貸付収益 ２ (b) 264,069 35,261
投資運用報酬リベート ４ 3,286 439
4,003 535
その他の払戻し 10
収益合計 ２ (b) 67,527,827 9,016,991
費用
スワップ利息 ２ (c) 14,627 1,953
年次サービス料 ６ 1,263,769 168,751
ローン・コミットメント・フィー 16 7,092 947
保管および預託報酬 ２ (h), ７ 118,678 15,847
販売報酬 ５ 99,354 13,267
税金 ８ 393,811 52,586
9,906,923 1,322,871
投資運用報酬 ４
費用合計 11,804,254 1,576,222
純利益
55,723,573 7,440,769
以下に係る実現純評価益／（損）：
投資有価証券 ２ (a) (78,818,076) (10,524,578)
上場先物取引 ２ (c) (537,336) (71,750)
オプション／スワップション契約 ２ (c) (140,843) (18,807)
スワップ取引 ２ (c) (18,100,876) (2,417,010)
先渡為替予約 ２ (c) 5,587,274 746,069
241,313 32,223
その他の取引に係る外国通貨 ２ (i)
当期実現純評価損 (91,768,544) (12,253,854)
以下に係る未実現評価益／（損）の純変動額：
投資有価証券 ２ (a) 64,798,392 8,652,529
上場先物取引 ２ (c) 862,031 115,107
オプション／スワップション契約 ２ (c) 34,240 4,572
スワップ取引 ２ (c) 8,674,122 1,158,256
先渡為替予約 ２ (c) (4,834,595) (645,563)
(71,178) (9,504)
その他の取引に係る外国通貨 ２ (i)
当期未実現評価益／（損）の純変動 69,463,012 9,275,396
運用成績による純資産増加 33,418,041 4,462,311
資本の変動
投資証券発行による正味受取額 329,917,890 44,053,936
(655,506,200) (87,529,743)
投資証券買戻しによる正味支払額
資本の変動による純資産の減少 (325,588,310) (43,475,807)
配当金宣言額 15
(34,197,742) (4,566,424)
2,031,004,182 271,199,988
期末純資産
28/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
29/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
発行済投資証券口数変動表 2022 年９月１日から 2023 年２月 28 日までの期間（未監査）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
期首発行済 当期発行 当期買戻し 期末発行済
投資証券口数 投資証券口数 投資証券口数 投資証券口数
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
104,359 3,077 109 107,327
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＡ毎日分配型投資証券 9,325,297 339,088 902,841 8,761,544
クラスＡ毎月分配型投資証券 17,098,452 1,230,228 3,828,890 14,499,790
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
1,258,350 741,979 761,114 1,239,215
毎月分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ
650,570 153,483 76,787 727,266
毎月分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
379,652 16,869 10,011 386,510
毎月分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ
617,092 3,391 87,899 532,584
毎月分配型投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・
308,379 20,581 20,774 308,186
ヘッジ毎月分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
1,271,914 8,547 17,627 1,262,834
毎月分配型投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
8,638,823 119,618 666,062 8,092,379
金利差毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ
1,717,156 122,071 85,013 1,754,214
金利差毎月総収益分配型投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ
45,215 6,421 － 51,636
金利差毎月総収益分配英国報告型投資証券
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 165,208,335 7,776,876 25,728,558 147,256,653
クラスＡ香港ドル・ヘッジ
15,535,128 1,149,820 10,024,155 6,660,793
安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
1,449,696 20,506 53,768 1,416,434
安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ無分配投資証券 8,990,579 4,535,431 5,601,642 7,924,368
クラスＡ豪ドル・ヘッジ
184,729 19,418 23,909 180,238
無分配投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ
107,476 46,213 1,000 152,689
無分配投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ
69,136 2,261 11,959 59,438
無分配投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ
90,200 12,604 19,580 83,224
無分配投資証券
30/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
発行済投資証券口数変動表 2022 年９月１日から 2023 年２月 28 日までの期間（未監査）（続き）
ＵＳドル・ハイ・イールド・
ボンド・ファンド
期首発行済 当期発行 当期買戻し 期末発行済
投資証券口数 投資証券口数 投資証券口数 投資証券口数
クラスＣ毎日分配型投資証券
637,630 2,460 53,457 586,633
クラスＣ無分配投資証券 316,879 14,166 42,084 288,961
クラスＤ英ポンド・ヘッジ
1,436,709 82,415 149,584 1,369,540
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＤ毎月分配型投資証券 12,221,460 937,183 1,231,685 11,926,958
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ
282,111 10,000 － 292,111
毎月分配型投資証券
クラスＤ豪ドル・ヘッジ
107,352 9,449 － 116,801
無分配投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ
306,408 － 29,699 276,709
無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ
246,794 20,802 152,318 115,278
無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ
16,662 － － 16,662
無分配投資証券
クラスＤ無分配英国報告型投資証券 6,195,563 1,009,040 2,005,068 5,199,535
クラスＥ無分配投資証券 455,300 30,529 104,296 381,533
クラスＥユーロ・ヘッジ
953 12,834 540 13,247
無分配投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
872,712 609,046 481,389 1,000,369
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＩ毎月分配型投資証券 15,705,324 76,161 9,616,972 6,164,513
クラスＩ無分配投資証券 22,593,825 2,811,996 1,381,954 24,023,867
クラスＩユーロ・ヘッジ
3,143,684 1,007,804 3,842,944 308,544
無分配投資証券
クラスＩスイス・フラン・ヘッジ
449 － － 449
無分配英国報告型投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ
382 － － 382
無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ
364 － － 364
毎年分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券 52,588 63,549 － 116,137
クラスＳＲ無分配英国報告型投資証券 291,662 － 115,519 176,143
クラスＳＲユーロ・ヘッジ
15,051 － － 15,051
無分配英国報告型投資証券
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 4,697,932 147,923 1 4,845,854
393,926 58,311 25,869 426,368
クラスＸ無分配投資証券
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
31/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（２）【投資有価証券明細表等】
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融商品
普通株式
ケイマン諸島
300,630 Diversey 1,770,711 0.09
フランス
260,348 Constellium 4,056,222 0.20
米国
*
7,658
Block 573,354 0.03
*
70,139
Element Solutions
1,449,773 0.07
89,638 Informatica 1,552,530 0.08
*
3,677
Twilio 251,286 0.01
28,994 Uber Technologies
977,968 0.05
4,804,911 0.24
普通株式合計 10,631,844 0.53
債券
オーストラリア
USD 715,000 Macquarie Bank 6.798 ％
18/1/2033 718,851 0.04
オーストリア
EUR 400,000 ams-OSRAM 0％ 5/3/2025
346,236 0.02
バミューダ
USD 1,051,000 Nabors Industries 7.25 ％
15/1/2026 1,001,409 0.05
USD 2,471,000 Nabors Industries 7.5 ％
15/1/2028 2,287,196 0.11
USD 1,513,000 NCL 5.875 ％ 15/3/2026
1,321,056 0.06
USD 388,000 NCL 7.75 ％ 15/2/2029
341,440 0.02
USD 863,000 NCL 8.375 ％ 1/2/2028
881,037 0.04
USD 1,328,000 NCL Finance 6.125 ％ 15/3/2028
1,110,606 0.05
USD 1,750,000 OHA Credit Funding 11 8.233 ％
19/7/2033 1,684,546 0.08
USD 505,000 Viking Ocean Cruises Ship VII
5.625 ％ 15/2/2029
430,250 0.02
Weatherford International 6.5 ％
USD 1,519,000 15/9/2028
1,486,403 0.07
Weatherford International
*
USD 2,965,000
8.625 ％ 30/4/2030
2,964,822 0.14
USD 52,000 Weatherford International 11 ％
1/12/2024 53,499 0.00
13,562,264 0.64
英領バージン諸島
EUR 166,000 Global Switch 2.25 ％ 31/5/2027
162,882 0.01
カナダ
USD 467,000 1011778 BC ULC / New Red
Finance 3.875 ％ 15/1/2028
416,517 0.02
USD 1,071,000 1011778 BC ULC / New Red
Finance 4％ 15/10/2030
887,366 0.04
USD 1,189,000 1011778 BC ULC / New Red
Finance 4.375 ％ 15/1/2028
1,065,609 0.05
USD 635,000 1011778 BC ULC / New Red
Finance 5.75 ％ 15/4/2025
630,184 0.03
USD 2,844,000 Air Canada 3.875 ％ 15/8/2026
2,564,165 0.13
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
32/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 849,000 ATS Automation Tooling Systems
4.125 ％ 15/12/2028
742,083 0.04
USD 5,483,000 Bombardier 6％ 15/2/2028
5,125,005 0.25
USD 6,817,000 Bombardier 7.125 ％ 15/6/2026
6,688,465 0.33
USD 856,000 Bombardier 7.45 ％ 1/5/2034
870,219 0.04
USD 358,000 Bombardier 7.5 ％ 15/3/2025
357,508 0.02
USD 2,555,000 Bombardier 7.5 ％ 1/2/2029
2,515,921 0.12
USD 2,664,000 Bombardier 7.875 ％ 15/4/2027
2,652,192 0.13
USD 2,211,000 Brookfield Residential Properties
/ Brookfield Residential US
4.875 ％ 15/2/2030
1,669,471 0.08
USD 1,580,000 Brookfield Residential Properties
/ Brookfield Residential US 5％
15/6/2029 1,233,917 0.06
USD 2,776,000 Clarios Global 6.75 ％ 15/5/2025
2,764,653 0.14
EUR 234,000 Clarios Global / Clarios US
Finance 4.375 ％ 15/5/2026
235,063 0.01
USD 4,180,000 Clarios Global / Clarios US
Finance 6.25 ％ 15/5/2026
4,101,239 0.20
USD 16,896,000 Clarios Global / Clarios US
Finance 8.5 ％ 15/5/2027
16,784,652 0.83
USD 1,798,000 Enerflex 9％ 15/10/2027
1,763,496 0.09
USD 1,681,000 ERO Copper 6.5 ％ 15/2/2030
1,419,132 0.07
USD 953,000 Garda World Security 4.625 ％
15/2/2027 845,215 0.04
USD 2,195,000 Garda World Security 7.75 ％
15/2/2028 2,156,368 0.11
USD 117,000 GFL Environmental 3.5 ％
1/9/2028 102,262 0.01
USD 876,000 GFL Environmental 3.75 ％
1/8/2025 824,097 0.04
USD 3,681,000 GFL Environmental 4％ 1/8/2028
3,205,635 0.16
USD 643,000 GFL Environmental 4.25 ％
1/6/2025 611,761 0.03
USD 1,232,000 GFL Environmental 4.375 ％
15/8/2029 1,063,068 0.05
USD 1,961,000 GFL Environmental 4.75 ％
15/6/2029 1,747,202 0.09
USD 1,575,000 GFL Environmental 5.125 ％
15/12/2026 1,509,079 0.07
*
USD 2,709,000
Husky III 13 ％ 15/2/2025
2,492,280 0.12
USD 1,694,000 Jones Deslauriers Insurance
Management 10.5 ％ 15/12/2030
1,726,578 0.08
USD 1,245,000 Masonite International 3.5 ％
15/2/2030 1,013,964 0.05
USD 1,343,000 Mattamy 4.625 ％ 1/3/2030
1,117,121 0.06
USD 956,000 Mattamy 5.25 ％ 15/12/2027
854,879 0.04
USD 4,829,000 New Gold 7.5 ％ 15/7/2027
4,159,007 0.21
USD 1,692,000 NOVA Chemicals 4.875 ％
1/6/2024 1,660,080 0.08
USD 5,746,000 Open Text 6.9 ％ 1/12/2027
5,822,997 0.29
USD 1,407,000 Parkland 5.875 ％ 15/7/2027
1,322,394 0.07
Precision Drilling 6.875 ％
USD 403,000 15/1/2029
366,798 0.01
*
USD 658,000
Tervita 11 ％ 1/12/2025
710,434 0.04
USD 7,488,000 Titan Acquisition / Titan Co-
Borrower 7.75 ％ 15/4/2026
6,782,518 0.33
USD 706,000 TransAlta 7.75 ％ 15/11/2029
721,207 0.03
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
33/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,315,000 Vermilion Energy 6.875 ％
1/5/2030 1,164,070 0.06
USD 420,000 Videotron 3.625 ％ 15/6/2029
352,117 0.02
96,817,988 4.77
ケイマン諸島
USD 1,000,000 AGL CLO 17 11.003 ％ 21/1/2035
922,565 0.05
USD 1,500,000 AGL CLO 5 11.258 ％ 20/7/2034
1,398,984 0.07
USD 1,250,000 Aimco CLO 12 7.558 ％
17/1/2032 1,181,859 0.06
USD 1,000,000 Allegany Park CLO 7.739 ％
20/1/2035 931,061 0.05
USD 1,000,000 Allegany Park CLO 11.039 ％
20/1/2035 914,677 0.04
USD 1,500,000 ANCHORAGE CAPITAL CLO
1-R 10.315 ％ 13/4/2031
1,300,200 0.06
USD 1,500,000 Bain Capital Credit CLO 2019-
2 7.942 ％ 17/10/2032
1,461,213 0.07
USD 3,000,000 Beechwood Park CLO 11.158 ％
17/1/2035 2,790,883 0.14
USD 2,000,000 Canyon Capital CLO 2022-
1 7.832 ％ 15/4/2035
1,903,935 0.09
USD 1,300,000 CIFC Funding 2013-III-R 7.716 ％
24/4/2031 1,229,689 0.06
USD 1,000,000 CIFC Funding 2018-II 7.658 ％
20/4/2031 951,093 0.05
USD 1,975,615 Global Aircraft Leasing 6.5 ％
*
15/9/2024 1,771,910 0.09
USD 1,500,000 Goldentree Loan Management
US Clo 8 7.908 ％ 20/10/2034
1,400,241 0.07
USD 1,800,000 Golub Capital Partners CLO
50B-R 8.089 ％ 20/4/2035
1,731,576 0.09
USD 1,912,174 Hawaiian Brand Intellectual
Property / HawaiianMiles Loyalty
5.75 ％ 20/1/2026
1,774,838 0.09
USD 1,000,000 Invesco CLO 7.692 ％ 15/7/2034
952,596 0.05
USD 3,000,000 Invesco CLO 2022-1 7.689 ％
20/4/2035 2,861,919 0.14
USD 2,000,000 Invesco CLO 2022-1 10.939 ％
20/4/2035 1,835,776 0.09
USD 772,000 Liberty Costa Rica Senior
Secured Finance 10.875 ％
15/1/2031 733,400 0.03
USD 1,000,000 Madison Park Funding XXVIII
7.492 ％ 15/7/2030
945,717 0.05
USD 1,000,000 Neuberger Berman Loan
Advisers CLO 47 10.882 ％
14/4/2035 915,550 0.04
USD 1,090,000 Palmer Square CLO 2018-
2 7.63 ％ 16/7/2031
1,037,829 0.05
USD 800,000 Sable International Finance
5.75 ％ 7/9/2027
738,674 0.04
USD 355,069 Spirit Loyalty Cayman / Spirit IP
Cayman 8％ 20/9/2025
356,311 0.02
USD 1,139,000 Spirit Loyalty Cayman / Spirit IP
Cayman 8％ 20/9/2025
1,144,980 0.05
USD 1,400,000 Symphony CLO XXIX 7.942 ％
15/1/2034 1,332,242 0.07
USD 1,000,000 TICP CLO XI 10.808 ％
20/10/2031 918,661 0.04
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
34/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,585,000 Transocean 7.5 ％ 15/1/2026
1,456,480 0.07
USD 6,326,000 Transocean 8.75 ％ 15/2/2030
6,430,189 0.32
USD 1,118,000 Transocean 11.5 ％ 30/1/2027
1,147,359 0.06
USD 1,130,000 Transocean Titan Financing
8.375 ％ 1/2/2028
1,154,408 0.06
45,626,815 2.26
フィンランド
USD 200,000 Ahlstrom-Munksjo 3 Oy 4.875 ％
4/2/2028 170,791 0.01
USD 1,044,000 Nokia 6.625 ％ 15/5/2039
1,018,998 0.05
1,189,789 0.06
フランス
EUR 3,301 Accor 0.7 ％ 7/12/2027
160,666 0.01
EUR 200,000 Air France-KLM 8.125 ％
31/5/2028 214,497 0.01
USD 1,295,000 Altice France 5.125 ％ 15/1/2029
995,460 0.05
USD 1,338,000 Altice France 5.125 ％ 15/7/2029
1,028,882 0.05
USD 3,483,000 Altice France 5.5 ％ 15/10/2029
2,721,681 0.13
EUR 500,000 Altice France 5.875 ％ 1/2/2027
473,482 0.02
USD 3,332,000 Altice France 8.125 ％ 1/2/2027
3,093,429 0.15
EUR 200,000 Atos 0％ 6/11/2024
188,023 0.01
EUR 100,000 Atos 1.75 ％ 7/5/2025
96,898 0.01
EUR 100,000 Atos 2.5 ％ 7/11/2028
82,255 0.00
EUR 200,000 BNP Paribas 7.375 ％ 6/11/2030
214,017 0.01
EUR 200,000 Casino Guichard Perrachon
3.58 ％ 7/2/2025
145,132 0.01
EUR 200,000 Casino Guichard Perrachon
3.992 ％ 31/1/2172
45,939 0.00
EUR 100,000 Casino Guichard Perrachon
6.625 ％ 15/1/2026
63,745 0.00
USD 5,598,000 Constellium 3.75 ％ 15/4/2029
4,609,988 0.23
*
EUR 1,017,000
Constellium 4.25 ％ 15/2/2026
1,050,503 0.05
USD 1,639,000 Constellium 5.625 ％ 15/6/2028
1,523,765 0.07
USD 2,476,000 Constellium 5.875 ％ 15/2/2026
2,403,967 0.12
USD 2,075,000 Credit Agricole 4.75 ％ 23/3/2171
1,696,105 0.08
EUR 200,000 Electricite de France 3％
3/12/2171 175,086 0.01
EUR 600,000 Electricite de France 3.375 ％
15/9/2171 491,431 0.02
EUR 200,000 Electricite de France 7.5 ％
9/6/2028 213,273 0.01
EUR 100,000 Elior 3.75 ％ 15/7/2026
89,993 0.01
EUR 100,000 Eutelsat 2％ 2/10/2025
97,286 0.01
EUR 300,000 Faurecia 2.75 ％ 15/2/2027
280,968 0.02
EUR 210,000 Faurecia 7.25 ％ 15/6/2026
229,661 0.01
*
EUR 272,000
Goldstory 5.375 ％ 1/3/2026
270,900 0.01
EUR 100,000 iliad 1.875 ％ 11/2/2028
87,624 0.00
EUR 100,000 iliad 2.375 ％ 17/6/2026
96,016 0.01
EUR 200,000 iliad 5.375 ％ 14/6/2027
208,029 0.01
EUR 100,000 iliad 5.625 ％ 15/2/2030
102,898 0.01
USD 5,714,000 Iliad 6.5 ％ 15/10/2026
5,347,037 0.26
USD 4,158,000 Iliad 7％ 15/10/2028
3,825,283 0.19
GBP 300,000 Korian 4.125 ％ 15/6/2171
286,784 0.01
EUR 100,000 La Financiere Atalian 5.125 ％
15/5/2025 70,703 0.00
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
35/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
EUR 115,000 Loxam 3.75 ％ 15/7/2026
112,763 0.01
EUR 201,000 Loxam 4.5 ％ 15/2/2027
197,934 0.01
EUR 100,000 Loxam 5.75 ％ 15/7/2027
94,683 0.01
EUR 100,000 Novafives 5％ 15/6/2025
87,465 0.00
EUR 172,000 Paprec 3.5 ％ 1/7/2028
156,753 0.01
EUR 168,000 Picard Groupe 3.875 ％ 1/7/2026
161,257 0.01
EUR 900,000 RCI Banque 2.625 ％ 18/2/2030
883,141 0.04
EUR 200,000 Renault 2.375 ％ 25/5/2026
195,238 0.01
EUR 100,000 Societe Generale 7.875 ％
18/1/2029 108,125 0.01
EUR 150,000 Tereos Finance Groupe I 7.25 ％
15/4/2028 159,334 0.01
34,838,099 1.72
ドイツ
EUR 400,000 Bayer 4.5 ％ 25/3/2082
397,144 0.02
USD 1,314,000 Cheplapharm Arzneimittel 5.5 ％
15/1/2028 1,163,786 0.06
EUR 400,000 Commerzbank 6.125 ％ 9/4/2171
402,400 0.02
GBP 100,000 Commerzbank 8.625 ％
28/2/2033 124,791 0.01
EUR 200,000 DEMIRE Deutsche Mittelstand
Real Estate 1.875 ％ 15/10/2024
158,396 0.01
EUR 300,000 Deutsche Bank 4％ 24/6/2032
287,663 0.01
EUR 200,000 Deutsche Bank 10 ％ 12/1/2027
226,432 0.01
EUR 400,000 Deutsche Lufthansa 3.5 ％
14/7/2029 369,180 0.02
EUR 147,000 Gruenenthal 4.125 ％ 15/5/2028
137,205 0.01
EUR 192,000 HT Troplast 9.25 ％ 15/7/2025
198,354 0.01
EUR 152,000 IHO Verwaltungs 3.875 ％
15/5/2027 143,714 0.01
EUR 100,000 Nidda Healthcare 7.5 ％
21/8/2026 104,261 0.00
EUR 1,700,000 Novelis Sheet Ingot 3.375 ％
*
15/4/2029 1,519,802 0.07
EUR 229,000 PCF 4.75 ％ 15/4/2026
209,322 0.01
EUR 260,000 Renk 5.75 ％ 15/7/2025
272,608 0.01
EUR 100,000 Techem Verwaltungsgesellschaft
674 2％ 15/7/2025
98,358 0.00
EUR 175,840 Techem Verwaltungsgesellschaft
674 6％ 30/7/2026
180,497 0.01
*
EUR 366,000
Tele Columbus 3.875 ％ 2/5/2025
316,335 0.02
USD 4,913,000 TK Elevator Holdco 7.625 ％
*
15/7/2028 4,512,269 0.22
EUR 973,000 TK Elevator Midco 4.375 ％
15/7/2027 942,509 0.05
EUR 100,000 Vantage Towers 0％ 31/3/2025
102,789 0.01
EUR 300,000 ZF Finance 2％ 6/5/2027
274,820 0.01
EUR 300,000 ZF Finance 2.75 ％ 25/5/2027
283,030 0.01
EUR 100,000 ZF Finance 5.75 ％ 3/8/2026
107,134 0.01
12,532,799 0.62
アイルランド
EUR 328,000 AIB 5.25 ％ 9/4/2171
324,211 0.02
EUR 183,000 Aqueduct European CLO
2-2017 6.688 ％ 15/10/2030
175,544 0.01
EUR 5,880,000 Aurium CLO II 4.231 ％ 22/6/2034
5,791,381 0.29
EUR 5,100,000 Aurium CLO II 5.181 ％ 22/6/2034
4,905,455 0.24
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
36/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
EUR 440,000 Avoca CLO XV 6.418 ％
15/4/2031 393,810 0.02
EUR 300,000 Bilbao CLO I 7.072 ％ 20/7/2031
276,560 0.01
EUR 4,410,000 Cairn CLO VI 5.549 ％ 25/7/2029
4,574,068 0.23
EUR 2,700,000 Contego Clo V 4.088 ％
15/1/2031 2,730,129 0.13
EUR 1,920,000 Contego Clo V 4.938 ％
15/1/2031 1,879,612 0.09
USD 646,000 James Hardie International
*
Finance 5％ 15/1/2028
606,704 0.03
USD 639,000 Jazz 4.375 ％ 15/1/2029
566,128 0.03
USD 2,308,000 LCPR Senior Secured Financing
6.75 ％ 15/10/2027
2,138,619 0.10
EUR 2,810,000 Madison Park Euro Funding XI
Designated Activity 4.504 ％
15/2/2031 2,831,649 0.14
EUR 6,000,000 Madison Park Euro Funding XI
Designated Activity 5.454 ％
15/2/2031 5,921,469 0.29
USD 717,000 Motion Bondco 6.625 ％
15/11/2027 661,819 0.03
EUR 200,000 Northwoods Capital 21 Euro
8.453 ％ 22/7/2034
187,961 0.01
EUR 298,000 OCP Euro CLO 2017-2 7.288 ％
15/1/2032 287,808 0.01
EUR 200,000 OCP Euro CLO 2017-2 8.688 ％
15/1/2032 181,968 0.01
EUR 200,000 Providus Clo III 8.588 ％
18/7/2034 190,110 0.01
USD 2,094,000 Virgin Media Vendor Financing
Notes IV 5％ 15/7/2028
1,821,086 0.09
36,446,091 1.79
イタリア
EUR 293,000 Azzurra Aeroporti 2.125 ％
30/5/2024 302,121 0.01
EUR 112,000 Azzurra Aeroporti 2.625 ％
30/5/2027 104,234 0.00
EUR 150,000 Banco BPM 2.875 ％ 29/6/2031
140,010 0.00
EUR 125,000 Cedacri Mergeco 7.279 ％
15/5/2028 129,553 0.00
EUR 150,000 Centurion Bidco 5.875 ％
30/9/2026 144,053 0.01
EUR 100,000 Enel 6.375 ％ 16/4/2028
106,504 0.00
USD 2,616,000 F-Brasile / F-Brasile US 7.375 ％
*
15/8/2026 2,141,222 0.11
EUR 103,000 Fiber Bidco 11 ％ 25/10/2027
117,461 0.01
EUR 249,000 FIS Fabbrica Italiana Sintetici
5.625 ％ 1/8/2027
232,108 0.01
EUR 200,000 Gamma Bidco 5.125 ％ 15/7/2025
212,912 0.01
EUR 271,000 Gamma Bidco 6.25 ％ 15/7/2025
290,255 0.01
EUR 140,000 IMA Industria Macchine
Automatiche 3.75 ％ 15/1/2028
129,540 0.01
EUR 100,000 Inter Media and Communication
6.75 ％ 9/2/2027
100,543 0.01
USD 1,585,000 Intesa Sanpaolo 4.198 ％
*
1/6/2032 1,189,884 0.06
USD 1,160,000 Intesa Sanpaolo 4.95 ％ 1/6/2042
775,022 0.04
GBP 150,000 Intesa Sanpaolo 5.148 ％
10/6/2030 152,535 0.01
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
37/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 400,000 Intesa Sanpaolo 5.71 ％
15/1/2026 382,749 0.02
EUR 113,000 Lottomatica 9.75 ％ 30/9/2027
129,042 0.01
EUR 200,000 Nexi 0％ 24/2/2028
156,334 0.01
EUR 154,000 Rekeep 7.25 ％ 1/2/2026
141,809 0.01
EUR 146,000 Telecom Italia 1.625 ％ 18/1/2029
117,978 0.01
EUR 100,000 Telecom Italia 3％ 30/9/2025
101,196 0.00
EUR 100,000 Telecom Italia 3.625 ％ 25/5/2026
101,057 0.00
EUR 158,000 Telecom Italia 4％ 11/4/2024
166,256 0.01
USD 785,000 Telecom Italia 5.303 ％ 30/5/2024
764,943 0.04
EUR 125,000 Telecom Italia 6.875 ％ 15/2/2028
134,686 0.01
EUR 200,000 UniCredit 2.731 ％ 15/1/2032
182,957 0.01
EUR 200,000 UniCredit 6.625 ％ 3/12/2171
211,943 0.01
8,858,907 0.44
ジャマイカ
USD 2,078,000 Digicel International Finance
/Digicel international 8.75 ％
25/5/2024 1,813,325 0.09
日本
EUR 224,000 SoftBank 2.125 ％ 6/7/2024
224,599 0.01
EUR 100,000 SoftBank 4.5 ％ 20/4/2025
101,819 0.00
*
EUR 535,000
SoftBank 4.75 ％ 30/7/2025
544,882 0.03
USD 200,000 SoftBank 6％ 19/1/2172
195,245 0.01
1,066,545 0.05
ジャージー
EUR 200,000 Adient Global 3.5 ％ 15/8/2024
208,289 0.01
USD 2,000,000 Boyce Park Clo 7.753 ％
21/4/2035 1,879,109 0.09
USD 1,750,000 Boyce Park Clo 10.903 ％
21/4/2035 1,601,382 0.08
GBP 181,000 CPUK Finance 4.5 ％ 28/8/2027
189,749 0.01
GBP 200,000 CPUK Finance 4.875 ％
28/2/2047 233,467 0.01
GBP 205,000 Galaxy Bidco 6.5 ％ 31/7/2026
228,319 0.01
4,340,315 0.21
リベリア
USD 1,042,000 Royal Caribbean Cruises 5.375 ％
15/7/2027 918,523 0.05
USD 906,000 Royal Caribbean Cruises 5.5 ％
31/8/2026 820,963 0.04
USD 786,000 Royal Caribbean Cruises 5.5 ％
1/4/2028 685,416 0.03
USD 1,711,000 Royal Caribbean Cruises 7.25 ％
15/1/2030 1,713,207 0.08
USD 1,380,000 Royal Caribbean Cruises 8.25 ％
15/1/2029 1,429,786 0.07
USD 2,644,000 Royal Caribbean Cruises 9.25 ％
15/1/2029 2,806,870 0.14
USD 1,044,000 Royal Caribbean Cruises 11.5 ％
1/6/2025 1,108,918 0.05
USD 1,329,000 Royal Caribbean Cruises
11.625 ％ 15/8/2027
1,413,259 0.07
10,896,942 0.53
ルクセンブルグ
EUR 400,000 ADLER 2.75 ％ 13/11/2026
193,309 0.01
EUR 100,000 ADLER 3.25 ％ 5/8/2025
50,373 0.00
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
38/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,721,000 Albion Financing 1 / Aggreko
6.125 ％ 15/10/2026
1,533,470 0.07
EUR 150,000 Allied Universal Holdco /Allied
Universal Finance /Atlas Luxco
4 3.625 ％ 1/6/2028
129,963 0.01
USD 6,888,000 Allied Universal Holdco /Allied
Universal Finance /Atlas Luxco
4 4.625 ％ 1/6/2028
5,734,427 0.28
USD 5,722,000 Allied Universal Holdco /Allied
Universal Finance /Atlas Luxco
4 4.625 ％ 1/6/2028
4,705,914 0.23
EUR 461,000 Altice Financing 4.25 ％
15/8/2029 394,604 0.02
USD 1,780,000 Altice Financing 5％ 15/1/2028
1,481,227 0.07
USD 6,210,000 Altice Financing 5.75 ％
15/8/2029 5,114,152 0.25
USD 7,667,000 Altice France 10.5 ％ 15/5/2027
6,300,776 0.31
EUR 2,780,000 Aramark International Finance
*
3.125 ％ 1/4/2025
2,849,993 0.14
USD 6,100,795 ARD Finance 6.5 ％ 30/6/2027
4,995,575 0.25
EUR 100,000 Aroundtown 3.375 ％ 23/12/2171
58,573 0.00
GBP 281,000 Aroundtown 4.75 ％ 25/6/2171
177,802 0.01
USD 2,823,000 Camelot Finance 4.5 ％
1/11/2026 2,591,485 0.13
GBP 190,000 Cidron Aida Finco 6.25 ％
*
1/4/2028 198,258 0.01
EUR 129,000 Cirsa Finance International
4.75 ％ 22/5/2025
134,386 0.01
EUR 24,133 Cirsa Finance International
6.25 ％ 20/12/2023
25,630 0.00
EUR 180,675 Codere Finance 2 Luxembourg
11 ％ 30/9/2026
172,246 0.01
EUR 88,355 Codere Finance 2 Luxembourg
12.75 ％ 30/11/2027
47,152 0.00
EUR 184,000 Cullinan Holdco 4.625 ％
15/10/2026 173,965 0.01
EUR 100,000 Dana Financing Luxembourg 3％
15/7/2029 84,770 0.00
EUR 300,000 European TopSoho 4％
***
18/10/2021 294,401 0.01
*
USD 5,487,000
EverArc Escrow 5％ 30/10/2029
4,380,931 0.22
EUR 387,000 Garfunkelux Holdco 3 6.75 ％
1/11/2025 335,813 0.02
USD 3,326,000 Herens Holdco 4.75 ％ 15/5/2028
2,730,749 0.13
EUR 158,000 Herens Midco 5.25 ％ 15/5/2029
114,721 0.01
USD 2,192,000 ION Trading Technologies 5.75 ％
*
15/5/2028 1,780,989 0.09
EUR 286,000 Kleopatra Finco 4.25 ％ 1/3/2026
257,467 0.01
EUR 49,616 Lincoln Financing 3.625 ％
1/4/2024 52,750 0.00
EUR 196,000 Monitchem HoldCo 3 5.25 ％
15/3/2025 206,016 0.01
EUR 302,000 Rossini 6.75 ％ 30/10/2025
323,246 0.02
EUR 278,000 SES 2.875 ％ 27/8/2171
250,880 0.01
EUR 100,000 SES 5.625 ％ 29/1/2172
105,514 0.01
EUR 100,000 Stena International 7.25 ％
15/2/2028 107,405 0.00
EUR 400,000 Summer BC Holdco B 5.75 ％
31/10/2026 377,875 0.02
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
***
当該有価証券はデフォルトが生じている。詳細については注記２(b)を参照のこと。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
39/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 2,413,000 Telecom Italia Capital 6％
30/9/2034 2,004,943 0.10
USD 637,000 Telecom Italia Capital 6.375 ％
15/11/2033 551,461 0.03
USD 775,000 Telecom Italia Capital 7.2 ％
*
18/7/2036 678,239 0.03
USD 2,203,000 Telecom Italia Capital 7.721 ％
4/6/2038 1,989,649 0.10
EUR 183,000 Telecom Italia Finance 7.75 ％
24/1/2033 207,585 0.01
USD 1,000,000 Telenet Finance Luxembourg
*
Notes 5.5 ％ 1/3/2028
942,250 0.05
54,840,934 2.70
マーシャル諸島
USD 183,000 Danaos 8.5 ％ 1/3/2028
178,994 0.01
モーリシャス
USD 5,103,000 CA Magnum 5.375 ％ 31/10/2026
4,732,777 0.23
オランダ
EUR 200,000 Abertis Infraestructuras Finance
3.248 ％ 24/2/2172
191,520 0.01
EUR 332,000 Axalta Coating Systems Dutch B
3.75 ％ 15/1/2025
347,976 0.02
USD 3,698,000 Clear Channel International
6.625 ％ 1/8/2025
3,623,689 0.18
EUR 236,000 Darling Global Finance 3.625 ％
15/5/2026 240,535 0.01
USD 4,723,000 Diamond BC 4.625 ％ 1/10/2029
3,874,065 0.19
USD 3,887,000 Elastic 4.125 ％ 15/7/2029
3,191,472 0.16
USD 200,000 ING Groep 5.75 ％ 16/11/2026
185,191 0.01
EUR 400,000 Naturgy Finance 2.374 ％
23/2/2172 371,127 0.02
EUR 100,000 Promontoria 264 6.375 ％
1/3/2027 102,890 0.00
EUR 342,000 Repsol International Finance
4.247 ％ 11/12/2171
326,135 0.02
EUR 200,000 Saipem Finance International
*
3.375 ％ 15/7/2026
200,272 0.01
USD 858,000 Sensata Technologies 4％
15/4/2029 754,075 0.04
USD 723,000 Sensata Technologies 5％
1/10/2025 704,117 0.03
USD 973,000 Sensata Technologies 5.625 ％ 1/11/2024
963,679 0.05
USD 1,791,000 Sensata Technologies 5.875 ％
1/9/2030 1,703,902 0.08
EUR 278,954 Summer BidCo 9％ 15/11/2025
231,234 0.01
EUR 500,000 Telefonica Europe 6.135 ％
2/3/2030 511,411 0.03
EUR 100,000 Telefonica Europe 7.125 ％
23/8/2028 109,365 0.01
EUR 100,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands II 1.625 ％
15/10/2028 81,292 0.00
EUR 176,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands II 3.75 ％ 9/5/2027
167,305 0.01
EUR 156,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands II 4.5 ％ 1/3/2025
164,280 0.01
EUR 300,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands II 6％ 31/1/2025
324,512 0.02
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
40/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 650,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands III 3.15 ％ 1/10/2026
569,702 0.03
USD 1,089,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands III 4.75 ％ 9/5/2027
988,279 0.05
USD 200,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands III 6.75 ％ 1/3/2028
194,058 0.01
USD 432,000 Teva Pharmaceutical Finance
Netherlands III 7.125 ％
31/1/2025 437,616 0.02
EUR 100,000 Trivium Packaging Finance
3.75 ％ 15/8/2026
97,258 0.00
USD 2,576,000 Trivium Packaging Finance 5.5 ％
15/8/2026 2,430,443 0.12
EUR 102,000 Trivium Packaging Finance
6.404 ％ 15/8/2026
106,923 0.01
USD 7,258,000 Trivium Packaging Finance 8.5 ％
*
15/8/2027 6,906,296 0.34
EUR 100,000 United 4.875 ％ 1/7/2024
103,025 0.00
USD 2,780,000 UPC Broadband Finco 4.875 ％
15/7/2031 2,330,752 0.11
EUR 170,000 VZ Secured Financing 3.5 ％
15/1/2032 141,679 0.01
EUR 100,000 ZF Europe Finance 2.5 ％
23/10/2027 92,904 0.00
USD 1,007,000 Ziggo 4.875 ％ 15/1/2030
854,691 0.04
USD 732,000 Ziggo Bond 5.125 ％ 28/2/2030
585,794 0.03
USD 680,000 Ziggo Bond 6％ 15/1/2027
629,663 0.03
34,839,127 1.72
パナマ
USD 2,686,000 Carnival 4％ 1/8/2028
2,284,362 0.11
USD 5,737,000 Carnival 5.75 ％ 1/3/2027
4,702,562 0.23
USD 3,625,000 Carnival 6％ 1/5/2029
2,808,287 0.13
USD 778,000 Carnival 7.625 ％ 1/3/2026
701,913 0.03
EUR 129,000 Carnival 7.625 ％ 1/3/2026
122,169 0.01
USD 2,057,000 Carnival 9.875 ％ 1/8/2027
2,096,248 0.10
*
EUR 302,000
Carnival 10.125 ％ 1/2/2026
336,366 0.02
*
USD 3,287,000
Carnival 10.5 ％ 1/2/2026
3,405,200 0.17
16,457,107 0.80
ポーランド
USD 983,000 Canpack / Canpack US 3.125 ％
1/11/2025 870,667 0.04
ポルトガル
EUR 3,100,000 Banco Espirito Santo 2.625 ％
***
8/5/2017 478,135 0.03
EUR 4,400,000 Banco Espirito Santo 4.75 ％
***
15/1/2018 678,644 0.03
EUR 100,000 EDP - Energias de Portugal 1.7 ％
20/7/2080 96,212 0.00
EUR 200,000 EDP - Energias de Portugal
1.875 ％ 2/8/2081
183,914 0.01
EUR 100,000 EDP - Energias de Portugal
5.943 ％ 23/4/2083
104,988 0.01
1,541,893 0.08
ルーマニア
EUR 200,000 RCS & RDS 2.5 ％ 5/2/2025
199,956 0.01
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
***
当該有価証券はデフォルトが生じている。詳細については注記２(b)を参照のこと。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
41/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
スペイン
EUR 400,000 Banco Bilbao Vizcaya Argentaria
6％ 15/10/2171
410,641 0.02
EUR 400,000 Banco de Sabadell 2.5 ％
15/4/2031 379,138 0.02
EUR 100,000 Banco de Sabadell 5.25 ％
7/2/2029 103,759 0.00
EUR 200,000 CaixaBank 6.75 ％ 13/9/2171
210,525 0.01
EUR 100,000 Cellnex Finance 1％ 15/9/2027
88,918 0.01
EUR 300,000 Cellnex Telecom 0.75 ％
20/11/2031 258,496 0.01
EUR 100,000 Cellnex Telecom 1.75 ％
23/10/2030 82,859 0.00
EUR 292,000 Grupo Antolin-Irausa 3.5 ％
30/4/2028 230,165 0.01
EUR 400,000 International Consolidated
Airlines 1.125 ％ 18/5/2028
349,878 0.02
EUR 100,000 International Consolidated
Airlines 3.75 ％ 25/3/2029
86,985 0.00
EUR 338,000 Lorca Telecom Bondco 4％
18/9/2027 325,481 0.02
2,526,845 0.12
スウェーデン
EUR 100,000 Dometic 3％ 8/5/2026
94,218 0.00
EUR 100,000 Fastighets Balder 2.873 ％
2/6/2081 82,916 0.00
EUR 850,000 Heimstaden Bostad 2.625 ％
1/5/2171 581,277 0.03
EUR 200,000 Intrum 4.875 ％ 15/8/2025
199,995 0.01
EUR 100,000 Intrum 9.25 ％ 15/3/2028
108,029 0.01
EUR 542,000 Verisure 3.25 ％ 15/2/2027
498,722 0.02
EUR 100,000 Verisure 9.25 ％ 15/10/2027
112,653 0.01
1,677,810 0.08
スイス
*
USD 1,774,000
Credit Suisse 5.25 ％ 11/2/2172
1,226,852 0.06
USD 1,820,000 UBS 4.375 ％ 10/8/2171
1,435,483 0.07
2,662,335 0.13
英国
USD 1,024,688 Ardonagh Midco 2 11.5 ％
*
15/1/2027 962,552 0.05
*
USD 4,605,000
Barclays 4.375 ％ 15/12/2171
3,609,374 0.18
USD 1,400,000 Barclays 5.2 ％ 12/5/2026
1,362,764 0.07
*
USD 1,345,000
Barclays 8％ 15/12/2171
1,314,334 0.06
GBP 300,000 BCP V Modular Services
Finance II 6.125 ％ 30/11/2028
313,497 0.02
GBP 200,000 Bellis Acquisition 3.25 ％
16/2/2026 201,551 0.01
GBP 350,000 Bellis Acquisition 4.5 ％ 16/2/2026
364,368 0.02
USD 200,000 British Telecommunications
4.25 ％ 23/11/2081
176,628 0.01
GBP 200,000 BUPA Finance 4％ 24/3/2171
170,626 0.01
EUR 107,710 Codere New Topco 7.5 ％
30/11/2027 56,547 0.00
GBP 314,000 Constellation Automotive
Financing 4.875 ％ 15/7/2027
275,820 0.01
EUR 190,000 EC Finance 3％ 15/10/2026
184,793 0.01
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
42/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
EUR 144,000 eG Global Finance 3.625 ％
7/2/2024 144,027 0.01
USD 3,066,000 eG Global Finance 6.75 ％
7/2/2025 2,740,084 0.13
USD 1,768,000 eG Global Finance 8.5 ％
30/10/2025 1,568,544 0.08
*
USD 252,000
EnQuest 11.625 ％ 1/11/2027
246,257 0.01
GBP 159,000 Gatwick Airport Finance 4.375 ％
7/4/2026 177,544 0.01
GBP 100,000 Greene King Finance 5.512 ％
15/12/2034 92,788 0.00
GBP 100,000 Greene King Finance 5.792 ％
15/3/2036 93,865 0.00
USD 773,000 Harbour Energy 5.5 ％
15/10/2026 715,922 0.04
GBP 286,000 Heathrow Finance 4.125 ％
1/9/2029 294,341 0.02
*
USD 965,000
HSBC 4.6 ％ 17/6/2171
780,041 0.04
USD 1,810,000 HSBC 7.39 ％ 3/11/2028
1,912,831 0.09
USD 380,000 HSBC Bank 5.401 ％ 19/12/2171
299,098 0.01
EUR 127,000 INEOS Finance 6.625 ％
15/5/2028 133,471 0.01
EUR 175,000 INEOS Quattro Finance 1 3.75 ％
*
15/7/2026 161,191 0.01
GBP 120,000 Iron Mountain UK 3.875 ％
15/11/2025 138,119 0.01
USD 1,783,000 Merlin Entertainments 5.75 ％
15/6/2026 1,693,713 0.08
GBP 250,000 National Express 4.25 ％
26/2/2172 272,126 0.01
GBP 200,000 Nationwide Building Society
5.75 ％ 20/12/2171
219,921 0.01
USD 600,000 Neptune Energy Bondco 6.625 ％
15/5/2025 584,136 0.03
GBP 299,000 Ocado 3.875 ％ 8/10/2026
282,656 0.01
*
USD 434,000
Odeon Finco 12.75 ％ 1/11/2027
403,927 0.02
GBP 100,000 Pinewood Finance 3.625 ％
15/11/2027 108,553 0.01
GBP 190,000 Premier Foods Finance 3.5 ％
15/10/2026 207,004 0.01
GBP 354,000 Stonegate Pub Financing
2019 8％ 13/7/2025
404,002 0.02
GBP 192,000 Stonegate Pub Financing
2019 8.25 ％ 31/7/2025
222,390 0.01
EUR 107,000 Synthomer 3.875 ％ 1/7/2025
105,780 0.00
GBP 200,000 Thames Water Kemble Finance
4.625 ％ 19/5/2026
216,975 0.01
GBP 142,000 Unique Pub Finance 6.464 ％
30/3/2032 172,774 0.01
*
GBP 123,000
Very Funding 6.5 ％ 1/8/2026
119,640 0.01
USD 469,000 Virgin Media Secured Finance
4.5 ％ 15/8/2030
387,184 0.02
GBP 136,000 Virgin Media Secured Finance
5％ 15/4/2027
154,061 0.01
GBP 200,000 Virgin Media Secured Finance
5.25 ％ 15/5/2029
210,228 0.01
GBP 200,000 Vmed O2 UK Financing I 4％
31/1/2029 199,393 0.01
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
43/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 441,000 Vmed O2 UK Financing I 4.25 ％
*
31/1/2031 354,342 0.02
GBP 469,000 Vmed O2 UK Financing I 4.5 ％
15/7/2031 447,715 0.02
USD 1,271,000 Vmed O2 UK Financing I 4.75 ％
15/7/2031 1,053,786 0.05
EUR 300,000 Vodafone 2.625 ％ 27/8/2080
285,653 0.01
EUR 300,000 Vodafone 3％ 27/8/2080
257,028 0.01
EUR 200,000 Vodafone 4.2 ％ 3/10/2078
194,658 0.01
GBP 189,000 Vodafone 4.875 ％ 3/10/2078
220,261 0.01
27,268,883 1.34
米国
USD 498,000 Acadia Healthcare 5％ 15/4/2029
451,640 0.02
USD 778,000 Acadia Healthcare 5.5 ％
1/7/2028 728,409 0.04
*
USD 2,614,000
ACI Worldwide 5.75 ％ 15/8/2026
2,525,634 0.12
USD 1,699,000 Acrisure / Acrisure Finance 6％
1/8/2029 1,387,709 0.07
USD 4,238,000 Acuris Finance US / Acuris
Finance 5％ 1/5/2028
3,382,729 0.17
USD 267,000 AdaptHealth 5.125 ％ 1/3/2030
232,937 0.01
USD 546,000 AdaptHealth 6.125 ％ 1/8/2028
512,035 0.03
USD 66,000 ADT Security 4.125 ％ 15/6/2023
65,654 0.00
USD 98,000 ADT Security 4.875 ％ 15/7/2032
83,886 0.00
USD 1,989,000 Advanced Drainage Systems 5％
30/9/2027 1,848,393 0.09
USD 2,875,000 Advanced Drainage Systems
6.375 ％ 15/6/2030
2,750,881 0.14
USD 5,906,000 Aethon United BR / Aethon
United Finance 8.25 ％ 15/2/2026
5,662,568 0.28
USD 1,467,000 Ahead DB 6.625 ％ 1/5/2028
1,238,419 0.06
USD 3,436,000 AHP Health Partners 5.75 ％
15/7/2029 2,877,378 0.14
USD 676,000 Albertsons / Safeway / New
Albertsons / Albertsons 3.25 ％
15/3/2026 620,845 0.03
USD 796,000 Albertsons / Safeway / New
Albertsons / Albertsons 3.5 ％
15/3/2029 672,914 0.03
USD 1,833,000 Albertsons / Safeway / New
Albertsons / Albertsons 4.625 ％
15/1/2027 1,724,880 0.09
Albertsons / Safeway / New
Albertsons / Albertsons 4.875 ％
USD 1,358,000 15/2/2030
1,219,372 0.06
USD 1,179,000 Albertsons / Safeway / New
Albertsons / Albertsons 5.875 ％
15/2/2028 1,142,398 0.06
USD 976,000 Albertsons / Safeway / New
Albertsons / Albertsons 6.5 ％
15/2/2028 969,735 0.05
USD 849,000 Allegiant Travel 7.25 ％ 15/8/2027
832,899 0.04
USD 9,959,000 Alliant Intermediate / Alliant Co-
Issuer 4.25 ％ 15/10/2027
8,799,614 0.43
USD 8,203,000 Alliant Intermediate / Alliant Co-
Issuer 5.875 ％ 1/11/2029
6,866,533 0.34
USD 13,960,000 Alliant Intermediate / Alliant Co-
Issuer 6.75 ％ 15/10/2027
12,691,462 0.62
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
44/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 3,881,000 Alliant Intermediate / Alliant Co-
Issuer 6.75 ％ 15/4/2028
3,797,539 0.19
USD 5,234,000 Allied Universal Holdco / Allied
Universal Finance 6％ 1/6/2029
3,908,523 0.19
USD 6,301,000 Allied Universal Holdco / Allied
Universal Finance 6.625 ％
15/7/2026 5,977,160 0.29
USD 6,215,000 Allied Universal Holdco / Allied
Universal Finance 9.75 ％
15/7/2027 5,709,472 0.28
USD 292,000 Ally Financial 5.75 ％ 20/11/2025
285,242 0.01
USD 789,000 AMC Networks 4.25 ％ 15/2/2029
584,617 0.03
USD 292,000 AMC Networks 4.75 ％ 1/8/2025
274,348 0.01
USD 10,004,000 American Airlines 11.75 ％
15/7/2025 10,953,520 0.54
American Airlines Aadvantage
USD 1,012,460 Loyalty IP 5.5 ％ 20/4/2026
986,677 0.05
USD 6,354,933 American Airlines Aadvantage
Loyalty IP 5.75 ％ 20/4/2029
6,043,489 0.30
USD 602,000 American Builders & Contractors
Supply 3.875 ％ 15/11/2029
498,155 0.02
American Tower 4.05 ％
USD 1,792,000 15/3/2032
1,589,113 0.08
USD 740,000 AMN Healthcare 4％ 15/4/2029
625,966 0.03
USD 973,000 Amsted Industries 5.625 ％
1/7/2027 932,874 0.05
USD 2,743,000 AmWINS 4.875 ％ 30/6/2029
2,333,991 0.11
USD 2,081,000 ANGI 3.875 ％ 15/8/2028
1,565,884 0.08
USD 1,789,000 Antero Midstream Partners /
Antero Midstream Finance
5.375 ％ 15/6/2029
1,611,907 0.08
USD 1,007,000 Antero Midstream Partners /
Antero Midstream Finance
5.75 ％ 1/3/2027
952,798 0.05
USD 573,000 Antero Resources 7.625 ％
1/2/2029 578,800 0.03
USD 1,271,000 Apache 4.25 ％ 15/1/2030
1,125,867 0.05
USD 2,142,000 Apache 5.1 ％ 1/9/2040
1,772,104 0.09
*
USD 918,000
Apache 5.35 ％ 1/7/2049
730,209 0.04
USD 1,348,000 APi DE 4.125 ％ 15/7/2029
1,160,432 0.06
USD 997,000 APi DE 4.75 ％ 15/10/2029
891,192 0.04
USD 3,014,000 APX 5.75 ％ 15/7/2029
2,529,876 0.12
USD 1,096,000 APX 6.75 ％ 15/2/2027
1,053,578 0.05
USD 507,000 Aramark Services 5％ 1/4/2025
492,303 0.02
USD 1,876,000 Aramark Services 5％ 1/2/2028
1,731,510 0.09
USD 1,731,000 Aramark Services 6.375 ％
1/5/2025 1,723,470 0.08
USD 256,000 Arches Buyer 4.25 ％ 1/6/2028
209,675 0.01
USD 8,115,000 Archrock Partners / Archrock
Partners Finance 6.25 ％
1/4/2028 7,657,436 0.38
USD 2,557,000 Archrock Partners / Archrock
Partners Finance 6.875 ％
1/4/2027 2,479,558 0.12
USD 1,459,000 Arconic 6％ 15/5/2025
1,433,654 0.07
USD 1,757,000 Arconic 6.125 ％ 15/2/2028
1,656,270 0.08
USD 3,649,000 Arcosa 4.375 ％ 15/4/2029
3,191,240 0.16
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
45/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
EUR 568,000 Ardagh Metal Packaging Finance
USA / Ardagh Metal Packaging
Finance 3％ 1/9/2029
455,697 0.02
USD 716,000 Ardagh Metal Packaging Finance
USA / Ardagh Metal Packaging
Finance 3.25 ％ 1/9/2028
602,158 0.03
USD 9,106,000 Ardagh Metal Packaging Finance
USA / Ardagh Metal Packaging
Finance 4％ 1/9/2029
7,331,377 0.36
USD 3,901,000 Ardagh Metal Packaging Finance
USA / Ardagh Metal Packaging
Finance 6％ 15/6/2027
3,761,461 0.19
EUR 100,000 Ardagh Packaging Finance /
Ardagh USA 2.125 ％ 15/8/2026
92,042 0.00
EUR 100,000 Ardagh Packaging Finance /
Ardagh USA 2.125 ％ 15/8/2026
92,063 0.00
GBP 100,000 Ardagh Packaging Finance /
Ardagh USA 4.75 ％ 15/7/2027
95,007 0.01
USD 1,190,000 Aretec Escrow Issuer 7.5 ％
1/4/2029 1,047,124 0.05
USD 1,798,000 Arko 5.125 ％ 15/11/2029
1,413,399 0.07
USD 31,000 Asbury Automotive 4.75 ％
1/3/2030 26,707 0.00
USD 1,034,000 Asbury Automotive 5％ 15/2/2032
880,794 0.04
USD 2,260,000 Ascent Resources Utica / ARU
Finance 5.875 ％ 30/6/2029
1,957,239 0.10
USD 7,871,000 Ascent Resources Utica / ARU
Finance 9％ 1/11/2027
9,615,507 0.47
USD 1,161,000 Ashland 3.375 ％ 1/9/2031
927,042 0.05
USD 839,000 Ashton Woods USA / Ashton
Woods Finance 4.625 ％ 1/8/2029
686,680 0.03
USD 1,342,000 Ashton Woods USA / Ashton
Woods Finance 4.625 ％ 1/4/2030
1,081,339 0.05
USD 1,064,000 AthenaHealth 6.5 ％ 15/2/2030
842,941 0.04
USD 1,010,000 ATI 4.875 ％ 1/10/2029
905,731 0.05
USD 2,749,000 ATI 5.125 ％ 1/10/2031
2,424,912 0.12
USD 462,000 ATI 5.875 ％ 1/12/2027
440,515 0.02
EUR 165,000 Avantor Funding 3.875 ％
*
15/7/2028 161,163 0.01
USD 1,941,000 Avantor Funding 3.875 ％
1/11/2029 1,679,654 0.08
USD 2,409,000 Avantor Funding 4.625 ％
15/7/2028 2,218,809 0.11
USD 1,586,000 Avient 7.125 ％ 1/8/2030
1,590,068 0.08
USD 2,003,000 Axalta Coating Systems 3.375 ％
15/2/2029 1,665,677 0.08
USD 937,000 Axalta Coating Systems / Axalta
Coating Systems Dutch B 4.75 ％
15/6/2027 865,275 0.04
USD 993,000 Ball 3.125 ％ 15/9/2031
796,391 0.04
USD 1,997,000 Bank of America 6.204 ％
10/11/2028 2,050,371 0.10
USD 1,749,000 BCPE Empire 7.625 ％ 1/5/2027
1,603,121 0.08
USD 1,089,000 Beacon Roofing Supply 4.125 ％
15/5/2029 932,767 0.05
Big River Steel / BRS Finance
USD 10,388,000 6.625 ％ 31/1/2029
10,132,258 0.49
USD 2,565,000 Black Knight InfoServ 3.625 ％
1/9/2028 2,241,169 0.11
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
46/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,252,000 Blackstone Finance 5.9 ％
3/11/2027 1,269,881 0.06
Blackstone Finance 6.2 ％
USD 2,137,000 22/4/2033
2,183,262 0.10
USD 504,000 Blackstone Private Credit Fund
3.25 ％ 15/3/2027
434,177 0.02
USD 516,000 Blackstone Private Credit Fund
7.05 ％ 29/9/2025
517,800 0.03
USD 6,908,000 Block 3.5 ％ 1/6/2031
5,589,850 0.28
USD 625,000 Block Communications 4.875 ％
1/3/2028 547,581 0.03
USD 2,171,000 Booz Allen Hamilton 3.875 ％
1/9/2028 1,927,219 0.10
USD 1,912,000 Booz Allen Hamilton 4％
1/7/2029 1,675,443 0.08
EUR 2,843,000 Boxer Parent 6.5 ％ 2/10/2025
3,022,601 0.15
USD 2,437,000 Boxer Parent 7.125 ％ 2/10/2025
2,414,964 0.12
USD 5,949,000 Boxer Parent 9.125 ％ 1/3/2026
5,781,816 0.28
USD 1,786,000 Boyd Gaming 4.75 ％ 1/12/2027
1,676,090 0.08
USD 1,857,000 Boyd Gaming 4.75 ％ 15/6/2031
1,635,311 0.08
USD 2,196,000 Boyne USA 4.75 ％ 15/5/2029
1,955,970 0.10
USD 604,000 Brink’s 5.5 ％ 15/7/2025
588,102 0.03
USD 567,000 Broadcom 2.45 ％ 15/2/2031
446,709 0.02
USD 1,530,000 Broadcom 3.137 ％ 15/11/2035
1,121,071 0.06
USD 779,000 Broadcom 3.187 ％ 15/11/2036
559,281 0.03
USD 2,792,000 Broadcom 3.419 ％ 15/4/2033
2,245,926 0.11
USD 62,000 Broadcom 3.469 ％ 15/4/2034
48,860 0.00
USD 579,000 Broadcom 4.15 ％ 15/11/2030
520,106 0.03
USD 2,426,000 Broadcom 4.3 ％ 15/11/2032
2,141,046 0.10
USD 1,606,000 Brookfield Property REIT / BPR
Cumulus / BPR Nimbus / GGSI
Sellco 4.5 ％ 1/4/2027
1,370,938 0.07
USD 1,334,000 Buckeye Partners 4.125 ％
1/3/2025 1,251,941 0.06
USD 663,000 Buckeye Partners 5.6 ％
15/10/2044 494,416 0.02
USD 867,000 Buckeye Partners 5.85 ％
15/11/2043 646,687 0.03
USD 569,000 Cable One 0％ 15/3/2026
450,925 0.02
USD 2,259,000 Cable One 1.125 ％ 15/3/2028
1,681,881 0.08
USD 2,637,000 Cable One 4％ 15/11/2030
2,061,842 0.10
USD 800,000 Cablevision Lightpath 3.875 ％
15/9/2027 652,688 0.03
USD 1,109,000 Cablevision Lightpath 5.625 ％
15/9/2028 827,569 0.04
USD 4,696,000 Caesars Entertainment 4.625 ％
15/10/2029 4,020,668 0.20
USD 6,213,000 Caesars Entertainment 6.25 ％
1/7/2025 6,171,363 0.30
USD 7,660,000 Caesars Entertainment 7％
15/2/2030 7,733,727 0.38
USD 7,268,000 Caesars Entertainment 8.125 ％
*
1/7/2027 7,329,947 0.36
USD 1,829,000 Caesars Resort Collection / CRC
Finco 5.75 ％ 1/7/2025
1,827,903 0.09
USD 976,000 Callon Petroleum 6.375 ％
1/7/2026 928,767 0.05
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
47/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
Callon Petroleum 7.5 ％
USD 5,305,000 15/6/2030
4,874,181 0.24
USD 6,385,000 Callon Petroleum 8％ 1/8/2028
6,231,281 0.31
USD 236,000 Calpine 4.625 ％ 1/2/2029
199,488 0.01
USD 495,000 Calpine 5％ 1/2/2031
408,922 0.02
USD 2,198,000 Calpine 5.125 ％ 15/3/2028
1,953,206 0.10
USD 1,565,000 Camelot Return Merger Sub
8.75 ％ 1/8/2028
1,488,479 0.07
USD 778,000 Cano Health 6.25 ％ 1/10/2028
472,433 0.02
USD 108,000 Carnival 5.75 ％ 1/3/2027
88,527 0.00
Carnival Bermuda 10.375 ％
USD 10,286,000 1/5/2028
10,999,639 0.54
USD 632,000 Carpenter Technology 6.375 ％
*
15/7/2028 606,194 0.03
Carpenter Technology 7.625 ％
USD 1,247,000 15/3/2030
1,245,058 0.06
USD 1,384,000 Catalent Pharma Solutions
3.125 ％ 15/2/2029
1,198,433 0.06
USD 2,065,000 Catalent Pharma Solutions 3.5 ％
1/4/2030 1,788,696 0.09
USD 702,000 Catalent Pharma Solutions 5％
15/7/2027 676,219 0.03
USD 1,567,000 CCM Merger 6.375 ％ 1/5/2026
1,503,344 0.07
USD 4,443,000 CCO / CCO Capital 4.25 ％
1/2/2031 3,581,547 0.18
USD 6,158,000 CCO / CCO Capital 4.25 ％
15/1/2034 4,608,542 0.23
USD 1,064,000 CCO / CCO Capital 4.5 ％
15/8/2030 876,671 0.04
USD 839,000 CCO / CCO Capital 4.5 ％
1/5/2032 665,936 0.03
USD 769,000 CCO / CCO Capital 4.5 ％
1/6/2033 596,966 0.03
USD 2,262,000 CCO / CCO Capital 4.75 ％
1/3/2030 1,908,359 0.09
USD 4,993,000 CCO / CCO Capital 4.75 ％
1/2/2032 4,055,065 0.20
USD 1,227,000 CCO / CCO Capital 5％ 1/2/2028
1,110,067 0.05
USD 1,214,000 CCO / CCO Capital 5.125 ％
1/5/2027 1,125,499 0.05
USD 912,000 CCO / CCO Capital 5.375 ％
1/6/2029 813,953 0.04
USD 4,466,000 CCO / CCO Capital 6.375 ％
1/9/2029 4,172,919 0.21
USD 1,922,000 CCO / CCO Capital 7.375 ％
1/3/2031 1,870,223 0.09
USD 2,081,000 CD&R Smokey Buyer 6.75 ％
15/7/2025 1,820,875 0.09
USD 3,767,000 CDI Escrow Issuer 5.75 ％
1/4/2030 3,493,535 0.17
CDW / CDW Finance 3.25 ％
USD 1,860,000 15/2/2029
1,566,050 0.08
USD 911,000 CDW / CDW Finance 3.276 ％
1/12/2028 785,791 0.04
USD 538,000 Cedar Fair 5.25 ％ 15/7/2029
492,157 0.02
USD 2,392,000 Cedar Fair / Canada’s
Wonderland / Magnum
Management / Millennium Op
5.5 ％ 1/5/2025
2,365,023 0.12
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
48/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 476,000 Cedar Fair / Canada’s
Wonderland / Magnum
Management / Millennium Op
6.5 ％ 1/10/2028
462,291 0.02
USD 1,600,000 Celanese US 6.165 ％ 15/7/2027
1,586,713 0.08
USD 3,410,000 Centene 2.45 ％ 15/7/2028
2,860,717 0.14
USD 7,221,000 Centene 2.5 ％ 1/3/2031
5,621,899 0.28
USD 1,520,000 Centene 2.625 ％ 1/8/2031
1,187,287 0.06
USD 6,784,000 Centene 3％ 15/10/2030
5,531,436 0.27
USD 670,000 Centennial Resource Production
5.375 ％ 15/1/2026
632,411 0.03
USD 1,325,000 Centennial Resource Production
6.875 ％ 1/4/2027
1,278,387 0.06
USD 2,129,000 Central Garden & Pet 4.125 ％
15/10/2030 1,785,401 0.09
USD 1,592,000 Central Garden & Pet 4.125 ％
30/4/2031 1,305,980 0.06
USD 3,716,000 Central Parent / CDK Global
7.25 ％ 15/6/2029
3,631,401 0.18
USD 730,000 Charles River Laboratories
International 4.25 ％ 1/5/2028
659,270 0.03
USD 3,901,000 Chart Industries 7.5 ％ 1/1/2030
3,956,112 0.19
USD 600,000 Chart Industries 9.5 ％ 1/1/2031
624,906 0.03
USD 1,003,000 Charter Communications
Operating / Charter
Communications Operating
Capital 4.4 ％ 1/4/2033
852,751 0.04
USD 1,613,000 Charter Communications
Operating / Charter
Communications Operating
Capital 5.25 ％ 1/4/2053
1,250,640 0.06
USD 3,408,000 Charter Communications
Operating / Charter
Communications Operating
Capital 5.5 ％ 1/4/2063
2,630,624 0.13
USD 917,000 Chemours 5.75 ％ 15/11/2028
808,028 0.04
Cheniere Energy Partners 3.25 ％
USD 5,736,000 31/1/2032
4,591,869 0.23
Cheniere Energy Partners 4％
USD 4,817,000 1/3/2031
4,150,036 0.20
USD 4,167,000 Cheniere Energy Partners 4.5 ％
1/10/2029 3,764,299 0.18
Chesapeake Energy 6.75 ％
USD 4,275,000 15/4/2029
4,141,427 0.20
USD 4,871,000 Chobani / Chobani Finance
4.625 ％ 15/11/2028
4,254,330 0.21
USD 8,622,000 Chobani / Chobani Finance 7.5 ％
15/4/2025 8,412,399 0.41
CHS/Community Health Systems
USD 1,366,000 4.75 ％ 15/2/2031
1,060,170 0.06
CHS/Community Health Systems
USD 3,378,000 5.25 ％ 15/5/2030
2,712,196 0.13
USD 910,000 CHS/Community Health Systems
5.625 ％ 15/3/2027
800,800 0.04
CHS/Community Health Systems
USD 6,031,000 6％ 15/1/2029
5,233,740 0.26
USD 1,385,000 Churchill Downs 4.75 ％
15/1/2028 1,261,921 0.06
USD 1,052,000 Churchill Downs 5.5 ％ 1/4/2027
1,000,415 0.05
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
49/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 444,000 Ciena 4％ 31/1/2030
378,388 0.02
USD 2,657,000 CITGO Petroleum 6.375 ％
15/6/2026 2,568,508 0.13
USD 2,022,000 CITGO Petroleum 7％ 15/6/2025
1,993,894 0.10
USD 879,000 Civitas Resources 5％
15/10/2026 813,325 0.04
USD 5,739,000 Clarivate Science 3.875 ％
1/7/2028 4,954,433 0.24
Clarivate Science 4.875 ％
USD 5,686,000 1/7/2029
4,890,300 0.24
USD 467,000 Clean Harbors 4.875 ％
15/7/2027 440,612 0.02
USD 1,950,000 Clean Harbors 5.125 ％
15/7/2029 1,829,880 0.09
USD 708,000 Clean Harbors 6.375 ％ 1/2/2031
703,637 0.03
Clear Channel Outdoor 5.125 ％
USD 7,264,000 15/8/2027
6,456,348 0.32
USD 5,441,000 Clear Channel Outdoor 7.5 ％
*
1/6/2029 4,398,722 0.22
USD 7,237,000 Clear Channel Outdoor 7.75 ％
*
15/4/2028 6,045,428 0.30
USD 1,417,000 Clearway Energy Operating
3.75 ％ 15/1/2032
1,127,635 0.05
USD 1,066,000 Clearway Energy Operating
4.75 ％ 15/3/2028
979,055 0.05
USD 18,488,000 Cloud Software 6.5 ％ 31/3/2029
16,086,457 0.79
USD 4,580,000 Clydesdale Acquisition 6.625 ％
15/4/2029 4,375,610 0.22
USD 3,062,000 Clydesdale Acquisition 8.75 ％
15/4/2030 2,732,790 0.13
USD 4,095,000 CMG Media 8.875 ％ 15/12/2027
2,746,219 0.13
USD 1,765,000 CNX Midstream Partners 4.75 ％
15/4/2030 1,449,286 0.07
USD 501,000 CNX Resources 6％ 15/1/2029
457,443 0.02
USD 1,383,000 CNX Resources 7.375 ％
15/1/2031 1,320,765 0.06
USD 3,598,000 Colgate Energy Partners III
5.875 ％ 1/7/2029
3,230,356 0.16
USD 3,052,000 Colgate Energy Partners III
7.75 ％ 15/2/2026
3,024,791 0.15
USD 427,000 Commercial Metals 4.125 ％
15/1/2030 372,663 0.02
USD 504,000 Commercial Metals 4.375 ％
15/3/2032 435,433 0.02
USD 3,413,000 CommScope 4.75 ％ 1/9/2029
2,802,450 0.14
USD 2,446,000 CommScope 6％ 1/3/2026
2,359,925 0.12
USD 1,250,000 CommScope 7.125 ％ 1/7/2028
971,632 0.05
*
USD 841,000
CommScope 8.25 ％ 1/3/2027
715,771 0.03
USD 3,965,000 CommScope Technologies 6％
15/6/2025 3,810,306 0.19
USD 1,594,000 Compass Diversified 5.25 ％
15/4/2029 1,394,134 0.07
USD 6,975,000 Condor Merger Sub 7.375 ％
15/2/2030 5,547,721 0.27
USD 10,348,000 Connect Finco / Connect US
Finco 6.75 ％ 1/10/2026
9,638,127 0.47
USD 717,000 Consensus Cloud Solutions 6％
15/10/2026 667,066 0.03
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
50/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 644,000 Consensus Cloud Solutions
6.5 ％ 15/10/2028
561,275 0.03
USD 3,280,000 Consolidated Communications
6.5 ％ 1/10/2028
2,566,600 0.13
USD 5,632,000 CoreLogic 4.5 ％ 1/5/2028
4,279,757 0.21
EUR 279,000 Coty 3.875 ％ 15/4/2026
281,889 0.01
USD 127,000 Coty /HFC Prestige Products
/HFC Prestige International US
4.75 ％ 15/1/2029
114,559 0.01
USD 1,490,000 Covanta 4.875 ％ 1/12/2029
1,260,301 0.06
USD 497,000 Covanta 5％ 1/9/2030
416,262 0.02
USD 8,365,000 CQP Holdco / BIP-V Chinook
Holdco 5.5 ％ 15/6/2031
7,333,527 0.36
USD 6,572,000 Crescent Energy Finance 7.25 ％
1/5/2026 6,137,394 0.30
USD 1,146,000 Crescent Energy Finance 9.25 ％
15/2/2028 1,113,815 0.05
USD 469,000 Crestwood Midstream Partners /
Crestwood Midstream Finance
5.625 ％ 1/5/2027
434,355 0.02
Crestwood Midstream Partners /
Crestwood Midstream Finance
USD 2,227,000 6％ 1/2/2029
2,034,732 0.10
USD 627,000 Crestwood Midstream Partners /
Crestwood Midstream Finance
7.375 ％ 1/2/2031
605,849 0.03
USD 516,000 Crestwood Midstream Partners /
Crestwood Midstream Finance
8％ 1/4/2029
516,170 0.02
USD 1,398,000 Crocs 4.125 ％ 15/8/2031
1,140,775 0.06
USD 608,000 Crocs 4.25 ％ 15/3/2029
521,959 0.03
USD 260,000 Crowdstrike 3％ 15/2/2029
218,426 0.01
USD 130,000 Crown Americas 5.25 ％ 1/4/2030
120,827 0.01
USD 474,000 Crown Americas / Crown
Americas Capital V 4.25 ％
30/9/2026 441,092 0.02
USD 340,000 Crown Cork & Seal 7.375 ％
15/12/2026 349,680 0.02
USD 374,000 CrownRock / CrownRock
Finance 5％ 1/5/2029
336,012 0.02
USD 6,670,000 CrownRock / CrownRock
Finance 5.625 ％ 15/10/2025
6,442,501 0.32
USD 1,706,000 CSC 3.375 ％ 15/2/2031
1,167,714 0.06
USD 6,237,000 CSC 4.125 ％ 1/12/2030
4,461,835 0.22
USD 3,408,000 CSC 4.5 ％ 15/11/2031
2,425,442 0.12
USD 1,403,000 CSC 5.25 ％ 1/6/2024
1,366,031 0.06
USD 1,300,000 CSC 5.5 ％ 15/4/2027
1,133,892 0.06
USD 662,000 CSC 6.5 ％ 1/2/2029
563,478 0.03
USD 2,281,000 Cushman & Wakefield US
Borrower 6.75 ％ 15/5/2028
2,138,927 0.11
USD 2,786,000 Darling Ingredients 6％
15/6/2030 2,692,427 0.13
USD 1,158,000 DCP Midstream Operating
6.45 ％ 3/11/2036
1,171,421 0.06
USD 1,986,000 DCP Midstream Operating
6.75 ％ 15/9/2037
2,074,933 0.10
USD 1,133,000 Dealer Tire / DT Issuer 8％
*
1/2/2028 1,028,413 0.05
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
51/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,045,226 Delta Air Lines / SkyMiles IP
4.75 ％ 20/10/2028
988,346 0.05
USD 2,897,000 Diamondback Energy 4.25 ％
15/3/2052 2,158,054 0.11
Diamondback Energy 6.25 ％
USD 2,248,000 15/3/2033
2,282,151 0.12
USD 4,349,000 Directv Financing / Directv
Financing Co-Obligor 5.875 ％
15/8/2027 3,898,797 0.19
USD 545,000 Discover Financial Services 6.7 ％
29/11/2032 560,920 0.03
USD 261,000 Drawbridge Special
Opportunities Fund / Drawbridge
Special Opportunities Fin
3.875 ％ 15/2/2026
237,644 0.01
USD 3,219,000 DT Midstream 4.125 ％ 15/6/2029
2,763,962 0.14
USD 2,561,000 DT Midstream 4.375 ％ 15/6/2031
2,147,539 0.11
USD 2,621,000 Dun & Bradstreet 5％ 15/12/2029
2,173,344 0.11
USD 1,019,000 Dycom Industries 4.5 ％
15/4/2029 885,842 0.04
USD 630,000 Edison International 6.95 ％
15/11/2029 660,390 0.03
USD 948,000 El Paso Natural Gas 3.5 ％
15/2/2032 789,507 0.04
USD 12,476,000 Element Solutions 3.875 ％
1/9/2028 10,775,147 0.53
USD 675,000 Embecta 6.75 ％ 15/2/2030
609,439 0.03
USD 3,523,000 Enact 6.5 ％ 15/8/2025
3,456,363 0.17
USD 281,000 Encompass Health 4.5 ％
1/2/2028 257,507 0.01
USD 1,557,000 Encompass Health 4.625 ％
1/4/2031 1,325,315 0.07
USD 2,741,000 Encompass Health 4.75 ％
1/2/2030 2,431,247 0.12
GBP 317,000 Encore Capital 4.25 ％ 1/6/2028
307,331 0.02
GBP 100,000 Encore Capital 5.375 ％
15/2/2026 110,022 0.01
USD 830,000 Energy Transfer 3.75 ％
15/5/2030 735,005 0.04
USD 2,502,000 Energy Transfer 5％ 15/5/2050
2,036,835 0.10
USD 776,000 Energy Transfer 5.3 ％ 15/4/2047
653,869 0.03
USD 454,000 Energy Transfer 5.55 ％
15/2/2028 452,325 0.02
USD 1,170,000 Energy Transfer 5.75 ％
15/2/2033 1,149,864 0.06
USD 1,902,000 EnLink Midstream 5.375 ％
1/6/2029 1,775,260 0.09
USD 2,751,000 EnLink Midstream 5.625 ％
15/1/2028 2,623,092 0.13
USD 1,168,000 EnLink Midstream 6.5 ％ 1/9/2030
1,153,558 0.06
USD 788,000 EnLink Midstream Partners
4.15 ％ 1/6/2025
758,080 0.04
USD 601,000 EnLink Midstream Partners
4.85 ％ 15/7/2026
570,400 0.03
USD 539,000 EnLink Midstream Partners
5.45 ％ 1/6/2047
423,821 0.02
USD 1,579,000 EnLink Midstream Partners 5.6 ％
1/4/2044 1,290,169 0.06
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
52/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 2,824,000 EnPro Industries 5.75 ％
15/10/2026 2,697,937 0.13
USD 1,185,000 Entegris 3.625 ％ 1/5/2029
973,804 0.05
USD 948,000 Entegris 4.375 ％ 15/4/2028
838,425 0.04
Entegris Escrow 4.75 ％
USD 12,483,000 15/4/2029
11,328,265 0.56
USD 977,000 Entegris Escrow 5.95 ％
15/6/2030 910,113 0.05
USD 955,000 EQM Midstream Partners
4.125 ％ 1/12/2026
848,983 0.04
USD 150,000 EQM Midstream Partners 4.5 ％
15/1/2029 125,318 0.01
USD 2,156,000 EQM Midstream Partners 4.75 ％
15/1/2031 1,750,596 0.09
EQM Midstream Partners 6％
USD 1,033,000 1/7/2025
998,021 0.05
USD 2,728,000 EQM Midstream Partners 6.5 ％
1/7/2027 2,575,413 0.13
USD 677,000 EQM Midstream Partners 7.5 ％
1/6/2030 646,533 0.03
USD 1,663,000 Fair Isaac 4％ 15/6/2028
1,501,399 0.07
USD 1,133,000 Fertitta Entertainment / Fertitta
Entertainment Finance 4.625 ％
15/1/2029 972,567 0.05
USD 512,000 Fertitta Entertainment / Fertitta
Entertainment Finance 6.75 ％
15/1/2030 424,350 0.02
USD 6,125,000 First-Citizens Bank & Trust 6％
1/4/2036 5,792,926 0.29
USD 3,547,000 Ford Motor 3.25 ％ 12/2/2032
2,690,399 0.13
USD 1,352,000 Ford Motor 6.1 ％ 19/8/2032
1,268,800 0.06
USD 273,000 Ford Motor Credit 2.7 ％
10/8/2026 238,609 0.01
USD 1,143,000 Ford Motor Credit 2.9 ％
16/2/2028 953,039 0.05
USD 409,000 Ford Motor Credit 2.9 ％
10/2/2029 329,755 0.02
USD 809,000 Ford Motor Credit 3.375 ％
13/11/2025 745,720 0.04
USD 1,990,000 Ford Motor Credit 3.625 ％
17/6/2031 1,580,532 0.08
USD 502,000 Ford Motor Credit 3.664 ％
8/9/2024 482,018 0.02
USD 589,000 Ford Motor Credit 3.81 ％
9/1/2024 576,407 0.03
USD 400,000 Ford Motor Credit 3.815 ％
2/11/2027 350,469 0.02
USD 357,000 Ford Motor Credit 4％ 13/11/2030
297,052 0.02
USD 1,090,000 Ford Motor Credit 4.125 ％
17/8/2027 973,832 0.05
USD 747,000 Ford Motor Credit 4.134 ％
4/8/2025 704,500 0.03
USD 1,606,000 Ford Motor Credit 4.271 ％
9/1/2027 1,456,160 0.07
USD 548,000 Ford Motor Credit 4.389 ％
8/1/2026 513,865 0.03
GBP 263,000 Ford Motor Credit 4.535 ％
6/3/2025 307,316 0.02
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
53/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 698,000 Ford Motor Credit 4.687 ％
9/6/2025 668,654 0.03
EUR 300,000 Ford Motor Credit 4.867 ％
3/8/2027 311,616 0.02
USD 1,549,000 Ford Motor Credit 4.95 ％
28/5/2027 1,446,278 0.07
USD 799,000 Ford Motor Credit 5.113 ％
3/5/2029 729,653 0.04
USD 1,171,000 Ford Motor Credit 5.125 ％
16/6/2025 1,133,699 0.06
USD 2,357,000 Ford Motor Credit 7.35 ％
6/3/2030 2,392,970 0.12
USD 813,000 Foundation Building Materials
6％ 1/3/2029
644,286 0.03
Frontier Communications 5％
USD 3,519,000 1/5/2028
3,117,870 0.15
USD 730,000 Frontier Communications 5.875 ％
15/10/2027 680,723 0.03
USD 164,000 Frontier Communications 6％
15/1/2030 131,040 0.01
USD 8,327,000 Frontier Communications 8.75 ％
15/5/2030 8,438,582 0.42
USD 1,530,000 Garden Spinco 8.625 ％
20/7/2030 1,617,982 0.08
USD 630,000 Gartner 3.625 ％ 15/6/2029
546,021 0.03
USD 425,000 Gartner 4.5 ％ 1/7/2028
389,791 0.02
USD 2,621,000 Gates Global / Gates 6.25 ％
15/1/2026 2,563,495 0.13
USD 1,707,000 GCI 4.75 ％ 15/10/2028
1,465,331 0.07
USD 692,000 General Motors 5.2 ％ 1/4/2045
572,679 0.03
USD 1,231,000 General Motors 5.4 ％ 1/4/2048
1,021,797 0.05
USD 639,000 General Motors 5.6 ％ 15/10/2032
605,595 0.03
USD 762,000 General Motors 5.95 ％ 1/4/2049
678,674 0.03
USD 838,000 Genesis Energy / Genesis
Energy Finance 6.5 ％ 1/10/2025
803,989 0.04
Genesis Energy / Genesis
USD 605,000 Energy Finance 7.75 ％ 1/2/2028
577,821 0.03
USD 1,001,000 Genesis Energy / Genesis
Energy Finance 8.875 ％
15/4/2030 1,005,305 0.05
USD 730,000 Global Payments 2.9 ％
15/5/2030 600,169 0.03
USD 726,000 Global Payments 3.2 ％
15/8/2029 616,791 0.03
USD 2,755,000 Global Payments 5.4 ％
15/8/2032 2,625,272 0.13
Global Payments 5.95 ％
USD 2,084,000 15/8/2052
1,915,379 0.10
USD 2,989,000 GLP Capital / GLP Financing II
3.25 ％ 15/1/2032
2,370,020 0.12
USD 880,000 Go Daddy Operating / GD
Finance 3.5 ％ 1/3/2029
738,526 0.04
USD 641,000 Go Daddy Operating / GD
Finance 5.25 ％ 1/12/2027
609,354 0.03
USD 1,226,000 Goodyear Tire & Rubber 5％
*
15/7/2029 1,061,593 0.05
USD 327,000 Goodyear Tire & Rubber 5.625 ％
30/4/2033 278,062 0.01
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
54/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,313,000 Goodyear Tire & Rubber 9.5 ％
31/5/2025 1,354,367 0.07
USD 1,227,000 GrafTech Finance 4.625 ％
15/12/2028 1,001,195 0.05
USD 459,000 Graham 5.75 ％ 1/6/2026
448,804 0.02
EUR 596,000 Graphic Packaging International
*
2.625 ％ 1/2/2029
552,789 0.03
USD 417,000 Graphic Packaging International
3.5 ％ 15/3/2028
366,247 0.02
USD 620,000 Graphic Packaging International
4.75 ％ 15/7/2027
583,388 0.03
USD 2,725,000 GTCR AP Finance 8％ 15/5/2027
2,618,300 0.13
USD 311,000 Gulfport Energy 8％ 17/5/2026
304,780 0.01
USD 1,848,000 GYP III 4.625 ％ 1/5/2029
1,590,716 0.08
USD 285,000 H&E Equipment Services
3.875 ％ 15/12/2028
245,400 0.01
USD 1,817,000 Hanesbrands 9％ 15/2/2031
1,837,355 0.09
USD 769,000 Harvest Midstream I 7.5 ％
1/9/2028 745,422 0.04
USD 1,809,000 HAT I / HAT II 3.375 ％ 15/6/2026
1,562,117 0.08
USD 1,005,000 HB Fuller 4.25 ％ 15/10/2028
877,115 0.04
USD 2,630,000 HCA 4.625 ％ 15/3/2052
2,045,698 0.10
USD 4,164,000 HealthEquity 4.5 ％ 1/10/2029
3,630,740 0.18
USD 1,065,000 Helios Software / ION Corporate
Solutions Finance 4.625 ％
1/5/2028 863,037 0.04
USD 1,997,000 Herc 5.5 ％ 15/7/2027
1,886,965 0.09
USD 647,000 Hertz 4.625 ％ 1/12/2026
579,648 0.03
USD 1,159,000 Hertz 5％ 1/12/2029
957,421 0.05
Hilcorp Energy I / Hilcorp
USD 1,427,000 Finance 5.75 ％ 1/2/2029
1,292,665 0.06
USD 123,000 Hilcorp Energy I / Hilcorp
Finance 6％ 15/4/2030
111,754 0.00
USD 118,000 Hilcorp Energy I / Hilcorp
Finance 6％ 1/2/2031
106,643 0.00
USD 827,000 Hilcorp Energy I / Hilcorp
Finance 6.25 ％ 1/11/2028
769,185 0.04
USD 155,000 Hilcorp Energy I / Hilcorp
Finance 6.25 ％ 15/4/2032
140,753 0.01
USD 119,000 Hilton Domestic Operating
3.625 ％ 15/2/2032
97,475 0.00
USD 631,000 Hilton Domestic Operating 3.75 ％
1/5/2029 547,434 0.03
USD 97,000 Hilton Domestic Operating 4％
1/5/2031 82,076 0.00
USD 1,627,000 Hilton Domestic Operating
4.875 ％ 15/1/2030
1,487,342 0.07
USD 777,000 Hilton Domestic Operating
5.375 ％ 1/5/2025
768,765 0.04
USD 974,000 Hilton Domestic Operating 5.75 ％
1/5/2028 946,229 0.05
USD 1,678,000 Home Point Capital 5％ 1/2/2026
1,175,171 0.06
USD 1,475,000 Howard Hughes 4.125 ％
1/2/2029 1,231,027 0.06
USD 327,000 Howard Hughes 4.375 ％
1/2/2031 265,776 0.01
USD 409,000 Howard Hughes 5.375 ％
1/8/2028 368,512 0.02
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
55/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 48,000 Howmet Aerospace 5.125 ％
1/10/2024 47,688 0.00
USD 454,000 HUB International 5.625 ％
1/12/2029 390,729 0.02
USD 6,948,000 HUB International 7％ 1/5/2026
6,833,257 0.34
USD 1,490,000 Icahn Enterprises / Icahn
Enterprises Finance 4.375 ％
1/2/2029 1,287,844 0.06
USD 975,000 Icahn Enterprises / Icahn
Enterprises Finance 4.75 ％
15/9/2024 948,246 0.05
USD 3,670,000 Icahn Enterprises / Icahn
Enterprises Finance 5.25 ％
15/5/2027 3,425,431 0.17
USD 1,078,000 Icahn Enterprises / Icahn
Enterprises Finance 6.25 ％
15/5/2026 1,048,605 0.05
USD 2,828,000 II-VI 5％ 15/12/2029
2,475,660 0.12
USD 4,827,000 Illuminate Buyer / Illuminate IV
9％ 1/7/2028
4,325,487 0.21
USD 2,905,000 Imola Merger 4.75 ％ 15/5/2029
2,457,217 0.12
USD 664,000 Ingevity 3.875 ％ 1/11/2028
569,112 0.03
USD 820,000 Installed Building Products
5.75 ％ 1/2/2028
763,871 0.04
EUR 336,000 IQVIA 1.75 ％ 15/3/2026
326,701 0.02
EUR 100,000 IQVIA 2.25 ％ 15/3/2029
88,624 0.00
USD 1,965,000 IQVIA 5％ 15/10/2026
1,883,551 0.09
USD 519,000 IQVIA 5％ 15/5/2027
493,520 0.02
*
USD 1,466,000
IRB 7％ 15/6/2025
1,463,778 0.07
USD 208,000 Iron Mountain 5％ 15/7/2028
188,573 0.01
USD 433,000 Iron Mountain 5.25 ％ 15/7/2030
377,254 0.02
USD 290,000 Iron Mountain 5.625 ％ 15/7/2032
249,203 0.01
USD 1,078,000 Iron Mountain Information
Management Services 5％
15/7/2032 890,320 0.04
USD 3,408,000 ITT 6.5 ％ 1/8/2029
2,799,622 0.14
USD 2,269,000 Jefferies Finance / JFIN Co-
Issuer 5％ 15/8/2028
1,927,141 0.09
USD 1,152,000 JELD-WEN 6.25 ％ 15/5/2025
1,122,602 0.06
USD 1,408,000 JPMorgan Chase 5.717 ％
14/9/2033 1,389,391 0.07
USD 1,821,000 K Hovnanian Enterprises 7.75 ％
15/2/2026 1,774,801 0.09
USD 3,097,000 Kaiser Aluminum 4.5 ％ 1/6/2031
2,404,658 0.12
USD 1,047,000 Kaiser Aluminum 4.625 ％
1/3/2028 900,038 0.04
USD 533,000 KB Home 7.25 ％ 15/7/2030
522,759 0.03
USD 943,000 Ken Garff Automotive 4.875 ％
15/9/2028 812,774 0.04
USD 639,000 Kinder Morgan 4.8 ％ 1/2/2033
589,184 0.03
USD 1,820,000 Kinder Morgan 5.45 ％ 1/8/2052
1,615,025 0.08
USD 3,381,000 Kinetik 5.875 ％ 15/6/2030
3,110,403 0.15
USD 2,429,000 Kobe US Midco 2 9.25 ％
1/11/2026 1,821,750 0.09
USD 983,000 Kontoor Brands 4.125 ％
15/11/2029 834,144 0.04
USD 2,177,000 Korn Ferry 4.625 ％ 15/12/2027
2,017,077 0.10
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
56/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
EUR 110,000 Kronos International 3.75 ％
15/9/2025 106,112 0.01
USD 1,571,000 LABL 5.875 ％ 1/11/2028
1,365,430 0.07
USD 920,000 Ladder Capital Finance / Ladder
Capital Finance 4.25 ％ 1/2/2027
783,201 0.04
USD 591,000 Ladder Capital Finance / Ladder
Capital Finance 4.75 ％ 15/6/2029
479,546 0.02
USD 421,000 Lamb Weston 4.125 ％ 31/1/2030
372,172 0.02
USD 2,518,000 Lamb Weston 4.375 ％ 31/1/2032
2,212,416 0.11
USD 2,048,000 Lamb Weston 4.875 ％ 15/5/2028
1,932,271 0.10
USD 2,701,000 LCM Investments II 4.875 ％
2,224,706 0.11
1/5/2029
USD 1,183,000 Legacy LifePoint Health 4.375 ％
15/2/2027 995,944 0.05
USD 2,047,000 Legacy LifePoint Health 6.75 ％
15/4/2025 1,947,489 0.10
USD 789,000 Legends Hospitality / Legends
Hospitality Co-Issuer 5％
1/2/2026 719,781 0.04
*
USD 2,798,000
Level 3 Financing 3.4 ％ 1/3/2027
2,358,106 0.11
USD 1,228,000 Level 3 Financing 3.625 ％
15/1/2029 793,577 0.04
USD 578,000 Level 3 Financing 3.75 ％
15/7/2029 370,723 0.02
Level 3 Financing 3.875 ％
USD 2,289,000 15/11/2029
1,753,706 0.09
USD 1,344,000 Level 3 Financing 4.25 ％
1/7/2028 926,831 0.05
USD 1,093,000 Level 3 Financing 4.625 ％
15/9/2027 816,061 0.04
*
USD 1,330,000
Levi Strauss 3.5 ％ 1/3/2031
1,088,685 0.05
USD 4,133,000 Liberty Broadband 1.25 ％
30/9/2050 4,149,532 0.21
USD 7,305,000 Liberty Broadband 2.75 ％
30/9/2050 7,304,023 0.36
EUR 193,000 Liberty Mutual 3.625 ％ 23/5/2059
192,177 0.01
USD 2,219,000 Life Time 5.75 ％ 15/1/2026
2,111,648 0.10
USD 2,070,000 Life Time 8％ 15/4/2026
1,978,316 0.10
USD 1,984,446 Ligado Networks 15.5 ％
1/11/2023 530,839 0.03
USD 2,521,000 Lindblad Expeditions 6.75 ％
15/2/2027 2,384,715 0.12
USD 5,513,000 Lions Gate Capital 5.5 ％
15/4/2029 3,874,898 0.19
USD 1,152,000 Lithia Motors 3.875 ％ 1/6/2029
963,700 0.05
USD 915,000 Live Nation Entertainment 3.75 ％
15/1/2028 799,847 0.04
Live Nation Entertainment 4.75 ％
USD 1,470,000 15/10/2027
1,318,920 0.06
USD 297,000 Live Nation Entertainment
4.875 ％ 1/11/2024
288,399 0.01
USD 7,599,000 Live Nation Entertainment 6.5 ％
15/5/2027 7,469,529 0.37
USD 1,265,000 LSF11 A5 HoldCo 6.625 ％
15/10/2029 1,074,662 0.05
Lumen Technologies 4％
USD 4,889,000 15/2/2027
3,749,252 0.18
USD 2,392,000 Lumen Technologies 4.5 ％
15/1/2029 1,255,553 0.06
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
57/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 256,000 Lumen Technologies 5.375 ％
15/6/2029 139,215 0.01
USD 2,487,000 Madison IAQ 5.875 ％ 30/6/2029
1,984,711 0.10
USD 10,651,000 Magallanes 5.141 ％ 15/3/2052
8,295,315 0.41
USD 5,840,000 Magallanes 5.391 ％ 15/3/2062
4,514,442 0.22
USD 248,000 Magnolia Oil & Gas Operating /
Magnolia Oil & Gas Finance 6％
1/8/2026 237,731 0.01
USD 1,876,000 MajorDrive IV 6.375 ％ 1/6/2029
1,449,735 0.07
USD 870,000 Marvell Technology 2.95 ％
15/4/2031 697,433 0.03
USD 1,430,000 MasTec 4.5 ％ 15/8/2028
1,295,143 0.06
USD 2,589,000 Matador Resources 5.875 ％
15/9/2026 2,499,247 0.12
USD 1,022,000 Match II 3.625 ％ 1/10/2031
800,635 0.04
USD 550,000 Match II 4.125 ％ 1/8/2030
457,948 0.02
USD 1,037,000 Match II 4.625 ％ 1/6/2028
922,377 0.04
USD 39,000 Match II 5.625 ％ 15/2/2029
35,897 0.00
USD 628,000 Mattel 3.75 ％ 1/4/2029
543,851 0.03
USD 2,467,000 Mattel 5.45 ％ 1/11/2041
2,067,843 0.10
USD 2,407,000 Mattel 6.2 ％ 1/10/2040
2,135,615 0.11
USD 17,758,000 Mauser Packaging Solutions
7.875 ％ 15/8/2026
17,863,305 0.88
USD 725,000 Medline Borrower 3.875 ％
1/4/2029 600,633 0.03
Medline Borrower 5.25 ％
*
USD 7,206,000
1/10/2029 5,963,289 0.30
USD 1,547,000 Metis Merger Sub 6.5 ％
15/5/2029 1,254,934 0.06
USD 1,225,000 MGIC Investment 5.25 ％
15/8/2028 1,142,172 0.06
USD 1,323,000 MGM Resorts International
5.75 ％ 15/6/2025
1,298,931 0.06
USD 1,249,000 MGM Resorts International 6％
15/3/2023 1,250,124 0.06
USD 4,420,000 MicroStrategy 6.125 ％
*
15/6/2028 3,673,860 0.18
USD 1,104,000 Midcontinent Communications /
Midcontinent Finance 5.375 ％
15/8/2027 1,013,817 0.05
USD 2,183,000 Midwest Gaming Borrower /
Midwest Gaming Finance
4.875 ％ 1/5/2029
1,864,442 0.09
USD 5,918,850 Mileage Plus / Mileage Plus
Intellectual Property Assets 6.5 ％
20/6/2027 5,909,972 0.29
USD 2,802,000 Minerals Technologies 5％
1/7/2028 2,524,378 0.12
USD 10,463,000 Minerva Merger Sub 6.5 ％
15/2/2030 8,289,180 0.41
USD 404,000 Molina Healthcare 3.875 ％
15/11/2030 341,727 0.02
USD 534,000 Molina Healthcare 3.875 ％
15/5/2032 436,134 0.02
USD 983,000 Molina Healthcare 4.375 ％
15/6/2028 884,356 0.04
USD 3,726,000 MPLX 4.95 ％ 14/3/2052
3,071,563 0.15
USD 450,000 MPLX 5％ 1/3/2033
420,824 0.02
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
58/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
EUR 106,000 MPT Operating Partnership /
MPT Finance 0.993 ％
15/10/2026 83,217 0.00
GBP 100,000 MPT Operating Partnership /
MPT Finance 2.55 ％ 5/12/2023
115,140 0.01
EUR 100,000 MPT Operating Partnership /
MPT Finance 3.325 ％ 24/3/2025
92,568 0.00
USD 7,373,000 MPT Operating Partnership /
MPT Finance 3.5 ％ 15/3/2031
5,002,728 0.25
USD 3,597,000 MPT Operating Partnership /
MPT Finance 4.625 ％ 1/8/2029
2,702,318 0.13
USD 298,000 MPT Operating Partnership /
MPT Finance 5.25 ％ 1/8/2026
265,293 0.01
USD 397,000 MSCI 3.25 ％ 15/8/2033
312,004 0.02
USD 1,247,000 MSCI 3.875 ％ 15/2/2031
1,079,715 0.05
USD 653,000 Mueller Water Products 4％
15/6/2029 571,794 0.03
USD 704,000 Murphy Oil 5.875 ％ 1/12/2027
674,252 0.03
USD 196,000 Murphy Oil 6.125 ％ 1/12/2042
155,360 0.01
Nabors Industries 5.75 ％
USD 2,908,000 1/2/2025
2,765,654 0.14
USD 4,024,000 Nabors Industries 7.375 ％
15/5/2027 3,913,340 0.19
USD 367,000 Nationstar Mortgage 5.125 ％
15/12/2030 283,009 0.01
Nationstar Mortgage 5.75 ％
USD 906,000 15/11/2031
709,919 0.03
USD 88,000 Nationstar Mortgage 6％
15/1/2027 81,051 0.00
USD 518,000 Navient 5.5 ％ 15/3/2029
438,503 0.02
USD 386,000 Navient 5.875 ％ 25/10/2024
377,703 0.02
USD 381,000 Navient 6.125 ％ 25/3/2024
377,527 0.02
USD 264,000 Navient 7.25 ％ 25/9/2023
264,914 0.01
USD 1,354,000 NCR 5％ 1/10/2028
1,176,078 0.06
USD 104,000 NCR 5.125 ％ 15/4/2029
88,293 0.00
USD 54,000 NCR 5.75 ％ 1/9/2027
52,432 0.00
USD 408,000 NCR 6.125 ％ 1/9/2029
395,344 0.02
Neptune Bidco US 9.29 ％
USD 1,923,000 15/4/2029
1,819,542 0.09
USD 2,151,000 NESCO II 5.5 ％ 15/4/2029
1,927,361 0.10
EUR 200,000 Netflix 3.625 ％ 15/6/2030
196,914 0.01
USD 1,019,000 New Enterprise Stone & Lime
5.25 ％ 15/7/2028
932,216 0.05
USD 1,108,000 New Enterprise Stone & Lime
9.75 ％ 15/7/2028
1,061,180 0.05
USD 9,792,000 New Fortress Energy 6.5 ％
30/9/2026 8,897,648 0.44
New Fortress Energy 6.75 ％
USD 6,856,000 15/9/2025
6,374,477 0.32
USD 1,604,000 NextEra Energy Operating
Partners 4.25 ％ 15/7/2024
1,553,698 0.08
USD 65,000 NextEra Energy Operating
Partners 4.25 ％ 15/9/2024
60,915 0.00
USD 3,745,000 NFP 4.875 ％ 15/8/2028
3,280,097 0.16
USD 11,795,000 NFP 6.875 ％ 15/8/2028
10,059,366 0.50
USD 789,000 NFP 7.5 ％ 1/10/2030
752,391 0.04
USD 3,228,000 NGL Energy Operating / NGL
Energy Finance 7.5 ％ 1/2/2026
3,078,880 0.15
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
59/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,233,000 NGPL PipeCo 7.768 ％
15/12/2037 1,327,021 0.06
USD 546,000 Nine Energy Service 13 ％
1/2/2028 559,336 0.03
USD 3,151,000 NMG / Neiman Marcus 7.125 ％
1/4/2026 3,029,459 0.15
USD 1,555,000 Northern Trust 6.125 ％
2/11/2032 1,634,980 0.08
USD 2,142,000 Northwest Fiber / Northwest
Fiber Finance Sub 4.75 ％
30/4/2027 1,870,034 0.09
USD 3,423,000 Northwest Fiber / Northwest
Fiber Finance Sub 6％
*
15/2/2028 2,710,640 0.13
USD 769,000 Northwest Fiber / Northwest
Fiber Finance Sub 10.75 ％
1/6/2028 712,930 0.03
USD 5,216,000 Novelis 3.25 ％ 15/11/2026
4,590,456 0.23
USD 3,114,000 Novelis 3.875 ％ 15/8/2031
2,511,986 0.12
USD 4,889,000 Novelis 4.75 ％ 30/1/2030
4,283,155 0.21
USD 274,000 NRG Energy 5.25 ％ 15/6/2029
242,969 0.01
USD 501,000 NRG Energy 5.75 ％ 15/1/2028
471,183 0.02
USD 2,307,000 NuStar Logistics 5.75 ％
1/10/2025 2,223,349 0.11
USD 811,000 NuStar Logistics 6％ 1/6/2026
775,774 0.04
USD 228,000 NuStar Logistics 6.375 ％
1/10/2030 212,737 0.01
USD 926,000 Occidental Petroleum 5.875 ％
1/9/2025 924,718 0.04
USD 4,600,000 Occidental Petroleum 6.2 ％
15/3/2040 4,496,005 0.22
USD 1,466,000 Occidental Petroleum 6.45 ％
15/9/2036 1,467,976 0.07
USD 554,000 Occidental Petroleum 6.6 ％
15/3/2046 563,072 0.03
USD 4,706,000 Occidental Petroleum 6.625 ％
1/9/2030 4,850,686 0.24
USD 286,000 Occidental Petroleum 6.95 ％
1/7/2024 288,514 0.01
USD 729,000 Occidental Petroleum 7.5 ％
1/5/2031 781,247 0.04
USD 927,000 Occidental Petroleum 8.875 ％
15/7/2030 1,051,828 0.05
USD 797,000 OneMain Finance 3.5 ％
15/1/2027 672,497 0.03
USD 819,000 OneMain Finance 4％ 15/9/2030
621,827 0.03
USD 435,000 OneMain Finance 5.375 ％
15/11/2029 367,001 0.02
USD 1,130,000 OneMain Finance 6.625 ％
15/1/2028 1,053,262 0.05
USD 1,859,000 OneMain Finance 6.875 ％
15/3/2025 1,819,621 0.09
USD 1,515,000 OneMain Finance 7.125 ％
15/3/2026 1,474,868 0.07
USD 392,000 ONEOK 4.35 ％ 15/3/2029
363,370 0.02
USD 775,000 ONEOK 4.95 ％ 13/7/2047
631,969 0.03
USD 1,417,000 Option Care Health 4.375 ％
31/10/2029 1,210,168 0.06
USD 1,792,000 Oracle 2.875 ％ 25/3/2031
1,480,444 0.07
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
60/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 3,222,000 Oracle 3.6 ％ 1/4/2050
2,164,014 0.10
USD 4,147,000 Oracle 3.95 ％ 25/3/2051
2,948,254 0.15
USD 1,872,000 Oracle 6.25 ％ 9/11/2032
1,939,580 0.10
USD 3,448,000 Oracle 6.9 ％ 9/11/2052
3,684,913 0.18
USD 2,319,000 Organon / Organon Foreign Debt
Co-Issuer 4.125 ％ 30/4/2028
2,043,257 0.10
USD 2,138,000 Organon / Organon Foreign Debt
Co-Issuer 5.125 ％ 30/4/2031
1,831,699 0.09
*
USD 1,144,000
OT Merger 7.875 ％ 15/10/2029
688,059 0.03
Outfront Media Capital / Outfront
USD 1,465,000 Media Capital 4.25 ％ 15/1/2029
1,206,281 0.06
Outfront Media Capital / Outfront
USD 520,000 Media Capital 4.625 ％ 15/3/2030
426,283 0.02
Outfront Media Capital / Outfront
USD 2,202,000 Media Capital 5％ 15/8/2027
1,976,970 0.10
USD 625,000 Ovintiv 6.625 ％ 15/8/2037
618,981 0.03
USD 428,000 Owl Rock Capital 3.4 ％
15/7/2026 381,236 0.02
USD 1,199,000 Owl Rock Capital 3.75 ％
22/7/2025 1,121,330 0.06
USD 288,000 OWL Rock Core Income 3.125 ％
23/9/2026 249,041 0.01
USD 1,456,000 OWL Rock Core Income 5.5 ％
21/3/2025 1,411,848 0.07
USD 2,191,000 OWL Rock Core Income 7.75 ％
16/9/2027 2,185,619 0.11
USD 991,000 Pacific Gas and Electric 6.75 ％
15/1/2053 977,812 0.05
USD 1,794,000 Pattern Energy Operations /
Pattern Energy Operations 4.5 ％
15/8/2028 1,603,343 0.08
USD 555,000 PDC Energy 6.125 ％ 15/9/2024
550,342 0.03
USD 1,483,000 Penske Automotive 3.5 ％
1/9/2025 1,388,518 0.07
USD 708,000 PetSmart / PetSmart Finance
4.75 ％ 15/2/2028
648,613 0.03
USD 4,192,000 PetSmart / PetSmart Finance
7.75 ％ 15/2/2029
4,081,651 0.20
USD 1,712,000 Picasso Finance Sub 6.125 ％
15/6/2025 1,680,617 0.08
USD 1,001,000 Pilgrim’s Pride 3.5 ％ 1/3/2032
777,843 0.04
USD 1,094,000 Plains All American Pipeline /
PAA Finance 3.55 ％ 15/12/2029
947,828 0.05
USD 1,550,000 Plains All American Pipeline /
PAA Finance 5.15 ％ 1/6/2042
1,266,120 0.06
USD 458,000 Plains All American Pipeline /
PAA Finance 6.65 ％ 15/1/2037
451,372 0.02
USD 328,000 Post 4.625 ％ 15/4/2030
284,807 0.01
USD 16,000 Post 5.75 ％ 1/3/2027
15,651 0.00
USD 3,204,000 PRA Health Sciences 2.875 ％
15/7/2026 2,854,985 0.14
USD 1,047,000 Premier Entertainment Sub /
Premier Entertainment Finance
5.625 ％ 1/9/2029
763,985 0.04
USD 1,268,000 Premier Entertainment Sub /
Premier Entertainment Finance
5.875 ％ 1/9/2031
900,065 0.04
USD 1,320,000 Prestige Brands 3.75 ％ 1/4/2031
1,073,853 0.05
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
61/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 292,000 Prime Security Services
Borrower / Prime Finance 5.25 ％
15/4/2024 287,214 0.01
USD 832,000 Prime Security Services
Borrower / Prime Finance 5.75 ％
15/4/2026 804,889 0.04
USD 2,492,000 Prime Security Services
Borrower / Prime Finance 6.25 ％
15/1/2028 2,315,230 0.11
USD 1,235,000 PTC 3.625 ％ 15/2/2025
1,174,383 0.06
USD 3,162,000 Radiate Holdco / Radiate
Finance 4.5 ％ 15/9/2026
2,369,130 0.12
USD 8,229,000 Radiate Holdco / Radiate
Finance 6.5 ％ 15/9/2028
3,881,321 0.19
USD 930,000 Range Resources 4.875 ％
15/5/2025 904,875 0.04
USD 1,628,000 Raptor Acquisition / Raptor Co-
Issuer 4.875 ％ 1/11/2026
1,508,339 0.07
USD 1,349,000 Realogy / Realogy Co-
Issuer 5.25 ％ 15/4/2030
925,879 0.05
USD 2,040,000 Realogy / Realogy Co-
Issuer 5.75 ％ 15/1/2029
1,476,073 0.07
USD 550,000 Regal Rexnord 6.05 ％ 15/2/2026
544,602 0.03
USD 3,955,000 Regal Rexnord 6.05 ％ 15/4/2028
3,870,097 0.19
USD 1,260,000 Regal Rexnord 6.3 ％ 15/2/2030
1,236,581 0.06
USD 1,845,000 Regal Rexnord 6.4 ％ 15/4/2033
1,808,219 0.09
USD 445,000 Resideo Funding 4％ 1/9/2029
366,965 0.02
USD 1,016,000 RHP Hotel Properties / RHP
Finance 4.5 ％ 15/2/2029
886,125 0.04
USD 2,046,000 RHP Hotel Properties / RHP
Finance 4.75 ％ 15/10/2027
1,882,934 0.09
USD 1,250,000 RLJ Lodging Trust 3.75 ％
1/7/2026 1,125,266 0.06
USD 374,000 RLJ Lodging Trust 4％ 15/9/2029
305,335 0.02
USD 2,238,000 Rockcliff Energy II 5.5 ％
15/10/2029 2,056,051 0.10
USD 4,118,000 Rocket Mortgage / Rocket
Mortgage Co-Issuer 2.875 ％
15/10/2026 3,533,985 0.17
USD 380,000 Rockies Express Pipeline 4.95 ％
15/7/2029 331,124 0.02
USD 554,000 Royal Caribbean Cruises 4.25 ％
1/7/2026 482,501 0.02
USD 1,319,000 Ryan Specialty 4.375 ％ 1/2/2030
1,129,273 0.06
USD 560,000 Sabine Pass Liquefaction 5.9 ％
15/9/2037 557,804 0.03
USD 1,297,000 Sabre GLBL 7.375 ％ 1/9/2025
1,217,480 0.06
USD 2,246,000 Sabre GLBL 9.25 ％ 15/4/2025
2,212,380 0.11
USD 871,000 Sabre GLBL 11.25 ％ 15/12/2027
868,654 0.04
USD 2,459,000 SBA Communications 3.125 ％
1/2/2029 2,018,670 0.10
USD 4,984,000 SBA Communications 3.875 ％
15/2/2027 4,527,628 0.22
USD 2,708,000 Science Applications
International 4.875 ％ 1/4/2028
2,470,301 0.12
USD 1,067,000 Scientific Games International
7％ 15/5/2028
1,040,048 0.05
USD 132,000 Scientific Games International
7.25 ％ 15/11/2029
130,350 0.01
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
62/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 1,738,000 Scientific Games International
8.625 ％ 1/7/2025
1,778,788 0.09
USD 2,302,000 SCIL IV / SCIL USA 5.375 ％
1/11/2026 2,063,630 0.10
USD 1,077,000 Scotts Miracle-Gro 4％ 1/4/2031
868,294 0.04
USD 268,000 Scotts Miracle-Gro 4.375 ％
1/2/2032 216,653 0.01
USD 796,000 Sealed Air 4％ 1/12/2027
713,050 0.03
USD 968,000 Sealed Air 6.125 ％ 1/2/2028
952,125 0.05
USD 3,260,000 Sensata Technologies 4.375 ％
15/2/2030 2,887,160 0.14
USD 1,336,000 Service International/US 3.375 ％
15/8/2030 1,085,079 0.05
USD 1,938,000 Service International/US 4％
15/5/2031 1,637,998 0.08
USD 578,000 Service International/US 5.125 ％
1/6/2029 538,985 0.03
USD 3,198,000 Shift4 Payments /
Shift4 Payments Finance Sub
4.625 ％ 1/11/2026
2,951,050 0.15
USD 1,296,000 Simmons Foods /Simmons
Prepared Foods /Simmons Pet
Food /Simmons Feed 4.625 ％
1/3/2029 1,057,549 0.05
USD 4,422,000 Sinclair Television 4.125 ％
1/12/2030 3,375,755 0.17
USD 2,203,000 Sirius XM Radio 3.125 ％
1/9/2026 1,943,949 0.10
USD 1,923,000 Sirius XM Radio 3.875 ％
1/9/2031 1,494,959 0.07
USD 913,000 Sirius XM Radio 4.125 ％
1/7/2030 742,721 0.04
USD 2,798,000 Sirius XM Radio 5％ 1/8/2027
2,559,488 0.12
USD 566,000 Sirius XM Radio 5.5 ％ 1/7/2029
507,884 0.02
USD 2,166,000 Six Flags Theme Parks 7％
1/7/2025 2,185,022 0.11
USD 1,548,000 SLM 3.125 ％ 2/11/2026
1,337,116 0.07
USD 528,000 SM Energy 5.625 ％ 1/6/2025
508,520 0.02
USD 1,192,000 SM Energy 6.5 ％ 15/7/2028
1,101,784 0.05
USD 187,000 SM Energy 6.625 ％ 15/1/2027
177,031 0.01
USD 1,518,000 SM Energy 6.75 ％ 15/9/2026
1,461,234 0.07
USD 7,556,000 Sotheby’s 7.375 ％ 15/10/2027
7,134,980 0.35
Sotheby’s/Bidfair 5.875 ％
USD 2,795,000 1/6/2029
2,365,811 0.12
USD 5,000 Southwestern Energy 4.75 ％
1/2/2032 4,279 0.00
USD 1,553,000 Southwestern Energy 5.375 ％
1/2/2029 1,438,156 0.07
USD 141,000 Southwestern Energy 5.7 ％
23/1/2025 139,847 0.01
USD 766,000 Specialty Building Products /
SBP Finance 6.375 ％ 30/9/2026
699,880 0.03
USD 1,972,000 Spectrum Brands 5％ 1/10/2029
1,703,974 0.08
USD 2,293,000 Sprint 7.625 ％ 1/3/2026
2,386,238 0.12
Sprint Capital 6.875 ％
USD 6,418,000 15/11/2028
6,713,228 0.33
USD 8,396,000 Sprint Capital 8.75 ％ 15/3/2032
10,003,414 0.49
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
63/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 6,033,000 SRM Escrow Issuer 6％
1/11/2028 5,317,697 0.26
USD 3,355,000 SRS Distribution 4.625 ％
1/7/2028 2,938,499 0.14
USD 2,645,000 SRS Distribution 6％ 1/12/2029
2,202,551 0.11
SRS Distribution 6.125 ％
USD 5,228,000 1/7/2029
4,395,652 0.22
USD 4,694,000 SS&C Technologies 5.5 ％
30/9/2027 4,422,976 0.22
USD 921,000 Stagwell Global 5.625 ％
15/8/2029 788,332 0.04
EUR 168,000 Standard Industries 2.25 ％
21/11/2026 156,133 0.01
USD 382,000 Standard Industries 3.375 ％
15/1/2031 294,601 0.01
Standard Industries 4.375 ％
USD 2,464,000 15/7/2030
2,053,695 0.10
USD 121,000 Standard Industries 4.75 ％
15/1/2028 109,024 0.01
USD 873,000 Standard Industries 5％
15/2/2027 807,679 0.04
USD 2,241,000 Staples 7.5 ％ 15/4/2026
1,997,000 0.10
USD 759,000 Starwood Property Trust 4.375 ％
15/1/2027 659,366 0.03
USD 1,522,000 Starwood Property Trust 5.5 ％
1/11/2023 1,509,571 0.07
USD 1,247,000 Station Casinos 4.5 ％ 15/2/2028
1,096,473 0.05
USD 2,234,000 Station Casinos 4.625 ％
1/12/2031 1,822,117 0.09
USD 350,000 Stericycle 3.875 ％ 15/1/2029
299,975 0.01
USD 1,487,000 Stevens 6.125 ％ 1/10/2026
1,510,014 0.07
USD 686,000 Suburban Propane Partners
/Suburban Energy Finance 5％
1/6/2031 571,074 0.03
USD 386,000 Summit Materials / Summit
Materials Finance 5.25 ％
15/1/2029 354,751 0.02
USD 334,000 Sunoco / Sunoco Finance 6％
15/4/2027 327,721 0.02
*
USD 2,564,000
Surgery Center 6.75 ％ 1/7/2025
2,533,232 0.13
USD 1,553,000 Surgery Center 10 ％ 15/4/2027
1,577,835 0.08
USD 3,244,000 SWF Escrow Issuer 6.5 ％
*
1/10/2029 2,106,037 0.10
USD 1,662,000 Synaptics 4％ 15/6/2029
1,380,079 0.07
USD 222,000 Tallgrass Energy Partners /
Tallgrass Energy Finance 5.5 ％
15/1/2028 199,329 0.01
USD 368,000 Tallgrass Energy Partners /
Tallgrass Energy Finance 6％
1/3/2027 340,845 0.02
USD 252,000 Tallgrass Energy Partners /
Tallgrass Energy Finance 6％
31/12/2030 216,251 0.01
USD 1,097,000 Tallgrass Energy Partners /
Tallgrass Energy Finance 6％
1/9/2031 937,935 0.05
USD 7,965,000 Tap Rock Resources 7％
1/10/2026 7,325,530 0.36
USD 1,181,000 Targa Resources 6.25 ％ 1/7/2052
1,117,450 0.05
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
64/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 2,331,000 Targa Resources Partners /
Targa Resources Partners
Finance 4％ 15/1/2032
1,978,180 0.10
USD 305,000 Taylor Morrison Communities
5.125 ％ 1/8/2030
268,779 0.01
USD 2,825,000 Taylor Morrison Communities
5.875 ％ 15/6/2027
2,726,436 0.13
USD 285,000 TEGNA 4.75 ％ 15/3/2026
271,246 0.01
USD 2,372,000 Teleflex 4.25 ％ 1/6/2028
2,142,947 0.11
USD 308,000 Teleflex 4.625 ％ 15/11/2027
288,444 0.01
USD 3,221,000 Tempo Acquisition / Tempo
Acquisition Finance 5.75 ％
1/6/2025 3,201,776 0.16
USD 1,682,000 Tempur Sealy International
3.875 ％ 15/10/2031
1,348,148 0.07
USD 635,000 Tempur Sealy International 4％
15/4/2029 544,512 0.03
USD 338,000 Tenet Healthcare 4.25 ％ 1/6/2029
296,561 0.01
USD 1,337,000 Tenet Healthcare 4.375 ％
15/1/2030 1,167,651 0.06
USD 265,000 Tenet Healthcare 4.625 ％
15/7/2024 261,910 0.01
USD 1,033,000 Tenet Healthcare 4.625 ％
1/9/2024 1,020,516 0.05
USD 566,000 Tenet Healthcare 4.625 ％
15/6/2028 513,917 0.03
USD 3,379,000 Tenet Healthcare 4.875 ％
1/1/2026 3,227,604 0.16
USD 964,000 Tenet Healthcare 5.125 ％
1/11/2027 905,985 0.04
USD 496,000 Tenet Healthcare 6.125 ％
*
1/10/2028 460,402 0.02
USD 2,221,000 Tenet Healthcare 6.125 ％
15/6/2030 2,107,551 0.10
USD 1,405,000 Tenet Healthcare 6.25 ％ 1/2/2027
1,369,903 0.07
USD 3,439,000 Terex 5％ 15/5/2029
3,151,012 0.16
USD 340,000 TerraForm Power Operating 5％
31/1/2028 312,710 0.01
USD 614,000 Titan International 7％ 30/4/2028
582,545 0.03
USD 9,034,000 TK Elevator US Newco 5.25 ％
15/7/2027 8,194,380 0.40
USD 561,000 Tri Pointe Homes 5.25 ％
1/6/2027 519,615 0.03
USD 461,000 Tri Pointe Homes 5.7 ％
15/6/2028 430,049 0.02
USD 6,946,000 Triumph 8.875 ％ 1/6/2024
7,265,829 0.36
USD 1,076,000 TTMT Escrow Issuer 8.625 ％
30/9/2027 1,090,765 0.05
USD 446,000 Twilio 3.625 ％ 15/3/2029
374,452 0.02
USD 4,179,000 Twilio 3.875 ％ 15/3/2031
3,417,371 0.17
USD 3,259,000 Uber Technologies 0％
15/12/2025 2,846,007 0.14
USD 5,177,000 Uber Technologies 4.5 ％
15/8/2029 4,583,768 0.23
USD 853,000 Uber Technologies 6.25 ％
15/1/2028 839,250 0.04
USD 3,223,000 Uber Technologies 7.5 ％
15/5/2025 3,253,390 0.16
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
65/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 4,198,000 Uber Technologies 7.5 ％
15/9/2027 4,238,930 0.21
USD 1,980,000 Uber Technologies 8％ 1/11/2026
2,022,501 0.10
EUR 237,000 UGI International 2.5 ％
1/12/2029 199,234 0.01
USD 2,950,000 United Airlines 4.375 ％
15/4/2026 2,780,124 0.14
USD 6,098,000 United Airlines 4.625 ％
15/4/2029 5,425,677 0.27
USD 4,398,175 United Airlines 2020-1 Class A
Pass Through Trust 5.875 ％
15/4/2029 4,372,506 0.22
USD 387,072 United Airlines 2020-1 Class B
Pass Through Trust 4.875 ％
15/7/2027 375,460 0.02
USD 637,000 United Natural Foods 6.75 ％
15/10/2028 603,897 0.03
USD 9,770,000 United Rentals North America
6％ 15/12/2029
9,770,733 0.48
USD 3,059,000 Uniti / Uniti Finance / CSL
Capital 10.5 ％ 15/2/2028
3,063,818 0.15
USD 1,173,000 Univision Communications
*
5.125 ％ 15/2/2025
1,143,335 0.06
USD 636,000 Univision Communications
6.625 ％ 1/6/2027
604,983 0.03
USD 816,000 Univision Communications
7.375 ％ 30/6/2030
771,697 0.04
USD 306,000 US Foods 4.625 ％ 1/6/2030
267,459 0.01
USD 1,049,000 US Foods 4.75 ％ 15/2/2029
944,326 0.05
USD 1,089,000 US Foods 6.25 ％ 15/4/2025
1,087,463 0.05
USA Compression Partners /
USA Compression Finance
USD 5,353,000 6.875 ％ 1/4/2026
5,157,779 0.25
USD 2,570,000 USA Compression Partners /
USA Compression Finance
6.875 ％ 1/9/2027
2,419,158 0.12
USD 1,166,000 Vail Resorts 6.25 ％ 15/5/2025
1,164,033 0.06
USD 6,279,000 Venture Global Calcasieu Pass
3.875 ％ 15/8/2029
5,408,009 0.27
USD 7,467,000 Venture Global Calcasieu Pass
3.875 ％ 1/11/2033
6,057,604 0.30
Venture Global Calcasieu Pass
USD 6,967,000 4.125 ％ 15/8/2031
5,948,697 0.30
USD 1,900,000 Veritas US / Veritas Bermuda
7.5 ％ 1/9/2025
1,467,893 0.07
USD 13,913,000 Verscend Escrow 9.75 ％
15/8/2026 14,012,617 0.69
USD 5,668,000 Vertiv 4.125 ％ 15/11/2028
4,925,605 0.24
USD 3,233,000 Viavi Solutions 3.75 ％ 1/10/2029
2,703,541 0.13
USD 1,428,000 VICI Properties 4.95 ％ 15/2/2030
1,334,252 0.07
VICI Properties 5.625 ％
USD 2,829,000 15/5/2052
2,499,315 0.12
USD 818,000 VICI Properties / VICI Note 3.5 ％
15/2/2025 772,604 0.04
USD 382,000 VICI Properties / VICI
Note 3.875 ％ 15/2/2029
331,954 0.02
USD 1,847,000 VICI Properties / VICI
Note 4.125 ％ 15/8/2030
1,593,698 0.08
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
66/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
USD 713,000 VICI Properties / VICI
Note 4.25 ％ 1/12/2026
660,541 0.03
USD 551,000 VICI Properties / VICI Note 4.5 ％
15/1/2028 506,483 0.02
USD 347,000 VICI Properties / VICI
Note 4.625 ％ 15/6/2025
332,746 0.02
VICI Properties / VICI
USD 3,612,000 Note 4.625 ％ 1/12/2029
3,249,987 0.16
USD 355,000 VICI Properties / VICI
Note 5.625 ％ 1/5/2024
352,245 0.02
USD 1,600,000 VistaJet Malta Finance / XO
Management 6.375 ％ 1/2/2030
1,405,137 0.07
USD 1,992,000 Wabash National 4.5 ％
15/10/2028 1,734,661 0.09
USD 6,790,000 Waste Pro USA 5.5 ％ 15/2/2026
6,201,918 0.31
USD 4,590,000 WESCO Distribution 7.125 ％
15/6/2025 4,638,735 0.23
USD 3,002,000 WESCO Distribution 7.25 ％
15/6/2028 3,044,589 0.15
USD 500,000 Western Midstream Operating
3.95 ％ 1/6/2025
475,533 0.02
USD 272,000 Western Midstream Operating
4.75 ％ 15/8/2028
251,897 0.01
USD 1,725,000 Western Midstream Operating
5.3 ％ 1/3/2048
1,429,844 0.07
USD 1,832,000 Western Midstream Operating
5.45 ％ 1/4/2044
1,548,864 0.08
USD 849,000 Western Midstream Operating
5.5 ％ 15/8/2048
709,360 0.03
USD 5,370,000 Western Midstream Operating
5.5 ％ 1/2/2050
4,397,090 0.22
White Cap Buyer 6.875 ％
USD 8,895,000 15/10/2028
8,072,580 0.40
USD 2,399,000 White Cap Parent 8.25 ％
*
15/3/2026 2,264,435 0.11
USD 895,000 William Carter 5.625 ％ 15/3/2027
861,254 0.04
USD 1,700,000 Williams Scotsman International
4.625 ％ 15/8/2028
1,531,530 0.08
USD 1,233,000 WR Grace 4.875 ％ 15/6/2027
1,132,819 0.06
USD 9,271,000 WR Grace 5.625 ％ 15/8/2029
7,465,666 0.37
USD 933,000 WR Grace 7.375 ％ 1/3/2031
927,169 0.05
USD 1,059,000 Wyndham Hotels & Resorts
4.375 ％ 15/8/2028
955,033 0.05
USD 2,100,000 Wynn Las Vegas / Wynn Las
Vegas Capital 5.25 ％ 15/5/2027
1,955,488 0.10
Wynn Resorts Finance / Wynn
Resorts Capital 5.125 ％
USD 3,455,000 1/10/2029
3,079,055 0.16
USD 649,000 Wynn Resorts Finance / Wynn
Resorts Capital 7.125 ％
15/2/2031 647,919 0.03
USD 595,000 XPO Escrow Sub 7.5 ％
15/11/2027 608,007 0.03
USD 119,000 Yum! Brands 4.75 ％ 15/1/2030
108,570 0.01
USD 17,550,000 Zayo 4％ 1/3/2027
13,531,050 0.67
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
67/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
投資有価証券明細表 2023年２月28日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄 （米ドル） （％）
*
USD 10,829,000
Zayo 6.125 ％ 1/3/2028
6,836,131 0.34
USD 5,477,000 ZoomInfo Technologies
/ZoomInfo Finance 3.875 ％
1/2/2029 4,563,262 0.23
1,523,077,420 75.01
債券合計 1,940,092,596 95.52
公認の証券取引所に上場されている
またはその他の規制市場で取引されている
譲渡可能な有価証券および短期金融商品合計 1,950,724,440 96.05
その他の譲渡可能な有価証券
普通株式／優先株式およびワラント
英国
**
3,743
New Topco
- 0.00
米国
**
2,388
Alliant 2,198,132 0.11
**
315,073
AMP PIPE
1,528,104 0.07
**
974
Archibald Candy
- 0.00
8,000 Australis Media (Wts
** ***
15/5/2003) , - 0.00
65,370 Critical Care Systems
**
International - 0.00
**
26
IssuerCo-U - 0.00
22,200 Loral Space & Communications
** ***
(Wts 26/12/2006) ,
- 0.00
**
1,368
Verscend Intermediate
1,689,069 0.08
5,415,305 0.26
普通株式／優先株式およびワラント合計 5,415,305 0.26
債券
カナダ
USD 4,000,000 Consolidated Hydro 0％
**
31/12/2049 - 0.00
米国
USD 197,801 Archibald Candy 10 ％
**
31/12/2049 - 0.00
USD 850,000 Erscrew Adelphia 0％
**
31/12/2049 - 0.00
USD 1,610,000 Lehman Brothers 0％
** ***
1/3/2015 , 6,038 0.00
USD 5,760,000 Lehman Brothers 5.75 ％
** ***
17/5/2013 , 21,600 0.00
EUR 7,165,000 Lehman Brothers 4.75 ％
** ***
16/1/2014 , 41,918 0.00
EUR 14,950,000 Lehman Brothers 0％
** ***
5/2/2014 , 87,463 0.01
EUR 1,250,000 Lehman Brothers 5.375 ％
** ***
17/10/2012 , 7,313 0.00
**
USD 290,000
Mirant Escrow 0％ 15/7/2049
- 0.00
USD 240,000 Southern Energy Homes 7.9 ％
** ***
15/7/2009 , - 0.00
USD 115,000 Tropicana Entertainment /
Tropicana Finance 9.625 ％
** ***
15/12/2014 , - 0.00
USD 4,000,000 Wheeling Pittsburgh Steel
**
Escrow 0％ 31/12/2049
- 0.00
164,332 0.01
債券合計 164,332 0.01
その他の譲渡可能な有価証券合計 5,579,637 0.27
投資有価証券合計 1,956,304,077 96.32
その他の純資産 74,700,105 3.68
純資産合計（米ドル） 2,031,004,182 100.00
*
当該有価証券の全額または一部は貸付有価証券である。
68/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
**
注記２(j)に記載されるとおり、公正価値評価の対象となる有価証券。
***
当該有価証券はデフォルトが生じている。詳細については注記２(b)を参照のこと。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
69/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
未決済先渡為替予約 2023年２月28日現在
未実現評価益
／（損）
通貨 買予約 通貨 売予約 取引相手 期日 （米ドル）
Morgan Stanley
USD 7,491,102 GBP 6,128,000 15/3/2023 50,470
Deutsche Bank
USD 70,226,996 EUR 65,589,000 15/3/2023 401,788
State Street
USD 426,074 EUR 401,000 15/3/2023 (825)
Bank of America
USD 183,666 GBP 149,000 15/3/2023 2,749
State Street
USD 205,555 GBP 166,000 15/3/2023 3,998
BNY Mellon
USD 185,916 GBP 150,000 15/3/2023 3,786
JP Morgan
USD 88,153 EUR 82,000 15/3/2023 857
Morgan Stanley
USD 310,716 EUR 288,000 15/3/2023 4,114
未実現純評価益 466,937
ヘッジを使用した豪ドル建投資証券クラス
BNY Mellon
AUD 80,224,951 USD 56,042,346 15/3/2023 (1,909,667)
BNY Mellon
USD 1,552,562 AUD 2,249,447 15/3/2023 34,732
未実現純評価損 (1,874,935)
ヘッジを使用したカナダ・ドル建投資証券クラス
BNY Mellon
CAD 6,501,050 USD 4,849,915 15/3/2023 (66,495)
BNY Mellon
USD 105,957 CAD 142,052 15/3/2023 1,437
未実現純評価損 (65,058)
ヘッジを使用したスイス・フラン建投資証券クラス
BNY Mellon
CHF 4,708,038 USD 5,136,769 15/3/2023 (95,780)
BNY Mellon
USD 177,205 CHF 163,342 15/3/2023 2,313
未実現純評価損 (93,467)
ヘッジを使用したオフショア中国人民元建投資証券クラス
BNY Mellon
CNY 4,544,603 USD 670,645 15/3/2023 (16,151)
BNY Mellon
USD 14,833 CNY 101,522 15/3/2023 213
未実現純評価損 (15,938)
ヘッジを使用したユーロ建投資証券クラス
BNY Mellon
EUR 62,323,345 USD 67,204,520 15/3/2023 (855,177)
BNY Mellon
USD 20,010,234 EUR 18,827,762 15/3/2023 (33,532)
未実現純評価損 (888,709)
ヘッジを使用した英ポンド建投資証券クラス
BNY Mellon
GBP 30,527,486 USD 37,106,191 15/3/2023 (39,636)
BNY Mellon
USD 5,814,064 GBP 4,810,836 15/3/2023 (27,256)
未実現純評価損 (66,892)
ヘッジを使用した香港ドル建投資証券クラス
BNY Mellon
HKD 211,488,868 USD 27,003,409 15/3/2023 (40,557)
BNY Mellon
USD 720,073 HKD 5,642,278 15/3/2023 736
未実現純評価損 (39,821)
ヘッジを使用したニュージーランド・ドル建投資証券クラス
BNY Mellon
NZD 3,039,131 USD 1,934,926 15/3/2023 (56,699)
BNY Mellon
USD 57,828 NZD 91,764 15/3/2023 1,116
未実現純評価損 (55,583)
ヘッジを使用したシンガポール・ドル建投資証券クラス
BNY Mellon
SGD 26,135,349 USD 19,775,568 15/3/2023 (369,710)
BNY Mellon
USD 464,670 SGD 619,591 15/3/2023 4,617
未実現純評価損 (365,093)
ヘッジを使用した南アフリカ・ランド建投資証券クラス
BNY Mellon
USD 239,499 ZAR 4,340,121 15/3/2023 3,391
BNY Mellon
ZAR 137,918,993 USD 7,775,126 15/3/2023 (272,363)
未実現純評価損 (268,972)
未実現純評価損合計 (3,267,531)
未決済上場先物取引 2023年２月28日現在
未実現評価益
／（損）
取引数 通貨 取引／摘要 満期日 （米ドル）
Russell 2000 E-Mini Index
(23) USD 2023年３月 (55,501)
S&P 500 E-Mini Index
(127) USD 2023年３月 343,963
US Long Bond (CBT)
(20) USD 2023年６月 48,996
US Treasury 10 Year Note (CBT)
(457) USD 2023年６月 176,898
US Ultra 10 Year Note
(21) USD 2023年６月 10,251
US Ultra Bond (CBT)
(241) USD 2023年６月 126,137
US Treasury 5 Year Note (CBT)
(16) USD 2023年６月 6,510
合計 657,254
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
70/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
スワップ 2023年２月28日現在
未実現
評価益
／（損） 時価
種類 想定金額 摘要 取引相手 満期日 （米ドル） （米ドル）
ファンドはADLER Real Estateに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、５％の固
EUR (67,564) Bank of America
CDS 20/12/2027 797 (16,023)
定金利を受け取る
ファンドはLoxamに係るデフォルト・プロテ
クションを提供し、５％の固定金利を受け
EUR (120,000) Bank of America
CDS 20/12/2027 (780) (9,931)
取る
ファンドはUnitedに係るデフォルト・プロ
テクションを提供し、５％の固定金利を受
EUR (103,978) Bank of America
CDS 20/12/2027 1,124 (14,785)
け取る
ファンドはLumen Technologiesに係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、１％
USD (1,194,000)
CDS Barclays 20/12/2023 54,693 (41,326)
の固定金利を受け取る
ファンドはJaguar Land Rover Automotive
に係るデフォルト・プロテクションを提供
EUR (55,219)
CDS Barclays 20/12/2026 (6,047) (3,716)
し、５％の固定金利を受け取る
ファンドはADLER Real Estateに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、５％の固
EUR (40,611)
CDS Barclays 20/12/2027 340 (9,631)
定金利を受け取る
ファンドはADLER Real Estateに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、５％の固
EUR (114,152)
CDS Barclays 20/12/2027 956 (27,071)
定金利を受け取る
ファンドは Casino Guichard Perrachonに
係るデフォルト・プロテクションを提供
EUR (107,000) BNP Paribas
CDS 20/12/2023 (8,350) (18,330)
し、５％の固定金利を受け取る
ファンドはNovafivesに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、５％の固定金利を
EUR (100,000)
CDS Citibank 20/6/2023 5,964 (1,531)
受け取る
ファンドはADLER Real Estateに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、５％の固
EUR (33,123)
CDS Citibank 20/12/2027 516 (7,855)
定金利を受け取る
ファンドはJaguar Land Rover Automotive
に係るデフォルト・プロテクションを提供
EUR (78,946) Credit Suisse
CDS 20/12/2026 (8,839) (5,313)
し、５％の固定金利を受け取る
ファンドはJaguar Land Rover Automotive
に係るデフォルト・プロテクションを提供
EUR (135,000) Credit Suisse
CDS 20/12/2026 (14,666) (9,085)
し、５％の固定金利を受け取る
ファンドはCMA CGMに係るデフォルト・プロ
テクションを提供し、５％の固定金利を受
EUR (190,000) Credit Suisse
CDS 20/6/2027 9,760 18,654
け取る
ファンドはNovafivesに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、５％の固定金利を
EUR (57,325) Goldman Sachs
CDS 20/6/2023 3,378 (878)
受け取る
ファンドはNovafivesに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、５％の固定金利を
EUR (32,675) Goldman Sachs
CDS 20/6/2023 2,097 (500)
受け取る
ファンドはCDX.NA.HY.39.V1に係るデフォル
ト・プロテクションを提供し、５％の固定
USD (30,265,097) Goldman Sachs
CDS 20/12/2027 371,585 457,811
金利を受け取る
ファンドはITRAXX.FINSUB.38.V1に係るデ
フォルト・プロテクションを受け、１％の
EUR 247,000 Goldman Sachs
CDS 20/12/2027 (12,125) 6,078
固定金利を支払う
ファンドはCasino Guichard Perrachonに係
るデフォルト・プロテクションを提供し、
EUR (75,000) JP Morgan
CDS 20/6/2023 2,785 (4,646)
５％の固定金利を受け取る
ファンドはCasino Guichard Perrachonに係
るデフォルト・プロテクションを提供し、
EUR (100,000) JP Morgan
CDS 20/12/2023 7,948 (17,131)
５％の固定金利を受け取る
ファンドはSaipem Finance International
に係るデフォルト・プロテクションを提供
EUR (300,000) JP Morgan
CDS 20/12/2025 26,330 20,239
し、５％の固定金利を受け取る
ファンドはVirgin Media Financeに係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、５％
EUR (120,000) JP Morgan
CDS 20/12/2025 (8,638) 7,112
の固定金利を受け取る
ファンドはK&Sに係るデフォルト・プロテク
ションを提供し、５％の固定金利を受け取
EUR (170,000) JP Morgan
CDS 20/12/2026 3,209 17,791
る
ファンドはLadbrokes Coralに係るデフォル
ト・プロテクションを提供し、１％の固定
EUR (90,000) JP Morgan
CDS 20/6/2027 6,025 (4,149)
金利を受け取る
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
71/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド （続き）
スワップ 2023年２月28日現在
未実現
評価益
／（損） 時価
種類 想定金額 摘要 取引相手 満期日 （米ドル） （米ドル）
ファンドはLadbrokes Coralに係るデフォル
ト・プロテクションを提供し、１％の固定
EUR (100,000) JP Morgan
CDS 20/6/2027 10,427 (4,610)
金利を受け取る
ファンドはLadbrokes Coralに係るデフォル
ト・プロテクションを提供し、１％の固定
EUR (230,000) JP Morgan
CDS 20/6/2027 29,869 (10,603)
金利を受け取る
ファンドはUnitedに係るデフォルト・プロ
テクションを提供し、５％の固定金利を受
EUR (126,022) JP Morgan
CDS 20/12/2027 2,734 (17,920)
け取る
ファンドはCasino Guichard Perrachonに係
るデフォルト・プロテクションを提供し、
EUR (150,000) Morgan Stanley
CDS 20/6/2023 13,944 (9,291)
５％の固定金利を受け取る
ファンドはADLER Real Estateに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、５％の固
EUR (50,260) Morgan Stanley
CDS 20/12/2027 469 (11,919)
定金利を受け取る
ファンドはMarket iBoxx US Dollar Liquid
High + 0bpsを受け取り、USD１日SOFR +
USD 2,275,000 BNP Paribas
TRS 20/6/2023 24,249 15,131
0bpsを支払う
ファンドはMarket iBoxx US Dollar Liquid
High + 0bpsを受け取り、USD１日SOFR +
USD 9,295,000 BNP Paribas
TRS 20/6/2023 123,681 84,735
0bpsを支払う
ファンドはMarket iBoxx US Dollar Liquid
High + 0bpsを受け取り、USD１日SOFR +
USD 8,198,000 JP Morgan
TRS 20/6/2023 97,921 63,572
0bpsを支払う
ファンドはMarket iBoxx US Dollar Liquid
High + 0bpsを受け取り、USD１日SOFR +
USD 4,618,000 Morgan Stanley
TRS 20/6/2023 58,302 38,953
0bpsを支払う
ファンドはMarket iBoxx US Dollar Liquid
High + 0bpsを受け取り、USD１日SOFR +
USD 8,897,000 Morgan Stanley
TRS 20/6/2023 (45,884) (88,520)
0bpsを支払う
753,774 395,312
合計
CDS ：クレジット・デフォルト・スワップ
TRS ：トータル・リターン・スワップ
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
次へ
72/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
財務書類に対する注記
１．組織
ブラックロック・グローバル・ファンズ（以下「当社」という。）は、オープンエンド型の変動資本投
資法人（変動資本を有する会社型投資信託）としてルクセンブルク大公国の法律に基づき設立された公開
有限責任会社（ société anonyme ）である。当社は、金融監督委員会（ Commission de Surveillance du
Secteur Financier 、以下「ＣＳＳＦ」という。）により、 2010 年 12 月 17 日付の法律（随時、改正される）
パートⅠの規定に準拠した譲渡可能な有価証券への集団投資事業（以下「ＵＣＩＴＳ」という。）として
認可され、当該法律によって規制されている。
当社は、分離された負債を有する個別の構成要素からなるアンブレラ構造である。各構成要素は他の構
成要素から分離された負債を有し、当社は各構成要素の負債について第三者に対し全体として責任を負わ
ない。各構成要素は、構成要素に該当する投資目的に従い管理され投資される個別の投資有価証券の組合
せによって組成されている。
2023 年２月 28 日現在、当社は 103 のサブファンド（以下それぞれを「ファンド」という。）における投資
証券を発行しており、以下総称して「当ファンド」という。各ファンドは、それぞれ個別の資産プールで
ある。各ファンドは、アペンディクスⅠに詳述のとおり投資証券クラスに分類されており、それぞれ個別
の投資証券により表象されている。
各投資証券クラスは当社に対して同等の権利を有しているが、特徴および手数料体系はそれぞれ異な
る。これについては当社の英文目論見書において詳述されている。
当期に生じた重要な事象
スイス・スモール・アンド・ミッドキャップ・オポチュニティーズ・ファンドは、今後も継続して新規
および既存の投資主に対する投資証券販売を以後の通知があるまで中止する。投資主は、従来通り当社の
英文目論見書に沿って払戻しはできる。
2022 年９月６日付で、オフショア人民元建てのチャイナ・オンショア・ボンド・ファンドが設定され
た。
2022 年９月 13 日付で、英文目論見書の補遺が発行された。
2022 年９月 22 日付で、米ドル建のシステマティック・グローバル・サステイナブル・インカム・アン
ド・グロース・ファンドが設定された。
2022 年 10 月４日付で、米ドル建のサステイナブル・グローバル・アロケーション・ファンドが設定され
た。
2022 年 10 月６日付で、ユーロ建のインパクト・ボンド・ファンドが設定された。
2022 年 10 月６日付で、ベッティーナ・マッツォッキが当社の取締役会に任命された。
2022 年 12 月２日付で、アジア・パシフィック・エクイティ・インカム・ファンドを 2023 年３月２日付で
終了するとした取締役会決議を通知する投資主通知が発行された。
2022 年 12 月 15 日付で、当社の英文目論見書の改訂版が発行された。
2022 年 12 月 15 日付で、システマティック・グローバル・スモールキャップ・ファンドはシステマティッ
ク・サステイナブル・グローバル・スモールキャップ・ファンドに、システマティック・マルチ・アロー
ケーション・クレジット・ファンドはＥＳＧシステマティック・マルチ・アローケーション・クレジッ
ト・ファンドに、またワールド・ボンド・ファンドはサステイナブル・ワールド・ボンド・ファンドに名
称を変更した。
2022 年 12 月 29 日付で、当社の英文目論見書の改訂版が発行された。
取締役会および投資顧問会社は、ロシアのウクライナへの侵攻に起因する地政学的緊張を考慮して、
ファンドの投資目的に沿った投資パフォーマンスを引き続き監視している。当ファンドの運用および純資
73/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
産価額の公表は、ＢＧＦエマージング・ヨーロッパ・ファンド（本パラグラフの残りの部分では「ファン
ド」という。）を除いて継続されている。ロシアに対するファンドの重大な投資エクスポージャーによ
り、 ファンドの取引条件は重大な影響を受けた。したがって、取締役会は、ファンドのすべての投資証券
クラスの販売、買戻し、転換、および純資産価額の決定については、英文目論見書に基づくファンドの裁
量に基づき、 2022 年３月１日からそれ以降の通知までの期間、一時的に停止されることが、ファンドおよ
びその投資家の利益になると考えた。 2022 年３月３日、取締役会は、ファンドが保有するロシアの有価証
券の価値をさらに大幅に評価減することを決定した。 2022 年３月９日、運用会社の取締役会は、ファンド
の評価、販売および買戻しについて、ブラックロックのウェブサイトを通じてさらなる通知がなされるま
で停止する一方で、ファンドに関連する投資運用報酬および年次サービス料を放棄する（ 2022 年３月１日
発効）という追加の例外的な決定を下した。 2023 年１月以降、月末の想定純資産価額はブラックロックの
ウェブサイトで公表されている。半期報告書に開示されている純資産価額は 2023 年２月 28 日現在のファン
ドの想定純資産価額である。 2023 年２月 28 日現在、取締役会はファンドを終了する計画はないため、これ
らの財務書類は継続企業の前提に基づき作成されている。
２．重要な会計方針の要約
当社の財務書類は、アジア・パシフィック・エクイティ・インカム・ファンドを除き継続企業の前提に
基づいて作成されている。アジア・パシフィック・エクイティ・インカム・ファンドは、期末後にファン
ドを終了するという取締役の決定に伴い、非継続企業の前提に基づいて作成されている。詳細については
注記１を参照のこと。この財務書類は、ルクセンブルグの投資法人のためにルクセンブルグの関係官庁が
規定した財務書類の作成に関連する法律および規制上の要件に準拠して作成されており、以下の重要な会
計方針を含む。
（ａ）投資有価証券およびその他の資産の評価
当社の投資有価証券およびその他の資産は以下のとおり評価されている。
・ 公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券
は、評価日における最新の入手可能な市場価格に基づき評価される。評価時点後に終了した市場で
取引された有価証券については、評価時点またはそれに相応する時点での最新の価格を使うことが
できる。当該投資有価証券またはその他の資産が複数の証券取引所または規制市場で上場または取
引されている場合、取締役会はその裁量により、評価目的でかかる証券取引所または規制市場のい
ずれか１つを選択することができる。一部のファンドの純資産価額の計算時に該当する市場が終了
している場合、または政府が外国投資に財務上の費用または取引費用を課す場合に有価証券価額の
相違が生じることがある。そのため、取締役は、これらの投資有価証券の公正価値を見積るために
公正価値の評価技法を利用した。かかる有価証券およびデリバティブは、適格者（取締役）が決定
する実現性の高い価額で評価される。公正価値評価プロセスに固有の不確実性により、これらの見
積価額は、当該有価証券にとっての整備された市場が存在する場合に使用されたであろう価額や最
終的に回収されうる価額と著しく異なる可能性がある。
・ 上場されていない有価証券、またはいかなる証券取引所もしくはその他の規制市場において売買も
しくは取引されていない有価証券（クローズドエンド型ファンドの有価証券を含む）および評価額
が入手できないその他の市場における上場または非上場有価証券、または取締役が、市場価格が公
正市場価格を反映していないと判断した有価証券に関しては、取締役が、処分価格または取得価格
の予測額に基づき、慎重かつ誠実に価値を決定する。
・ 証券取引所に上場していない、またはその他の規制市場で売買されていない債券は、１社以上の
ディーラーまたは価格提供サービス会社から取得した入手可能な最終の仲値または利回り相当額で
評価される。ＯＴＣ市場で売買されている有価証券は、入手可能な最終の買呼値で評価される。有
価証券が複数の取引所で売買されている場合は、運用会社の取締役会によってまたはその指示にお
74/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
いて主たる市場として指定された取引所で評価される。ＯＴＣ市場と証券取引所の両方で売買され
ているポートフォリオ有価証券は、最も広範囲で最も代表的な市場に従って評価される。
・ 有価証券貸付：有価証券は貸付代理店の指示により第三者ブローカーに受渡しされるが、当ファン
ドのポートフォリオの一部として引き続き評価される。
・ 短期金融商品は、額面金額に利息を加えた金額か償却原価に基づいて評価され、その評価額は公正
価値に近似している。
・ ユーロ・リザーブ・ファンドおよびＵＳドル・リザーブ・ファンドで保有されている短期金融商品
は、時価基準で評価される。これが不可能な場合、資産は評価モデルによる評価基準を用いて保守
的に評価される。
・ 定期預金は、償却原価で評価され、その評価額は公正価値に近似している。
・ 現金、預金、要求払手形およびその他の債務ならびに前払費用は、入手できる見込みがない場合を
除き額面金額で評価される。
・ 特に未収利息および未収配当金、売却投資有価証券未収金ならびに販売投資証券未収金を含む資産
は、入手できる見込みがない場合を除き額面金額で評価される。
・ 特に未払費用、未払収益分配金、購入投資有価証券未払金および買戻し投資証券未払金を含む負債
は、それらの額面金額で評価される。
投資の処分による実現損益は平均原価法を用いて計算され、損益および純資産変動計算書に反映され
る。
（ｂ）投資有価証券からの収益／費用
当社は以下の方法で投資有価証券からの収益を会計処理している。
・ 受取利息は毎日発生し、定額法によるプレミアムの償却およびディスカウントの増価を含む。
・ 銀行利息、定期預金、集団投資スキームによる収益および短期金融預金の利息は、発生主義で認識
されている。
・ 受取配当金は、配当落ち日に発生し、源泉徴収税が控除された額で表示されている。
・ 有価証券貸付収益は、発生主義で認識されている。
・ 社債がデフォルトしていることが確認された場合、デフォルトした有価証券に係る利息の計上はそ
の時点で停止される。関連当事者からデフォルトの確認をとった上で、未収金は償却される。
・ 源泉徴収税の還付は、現金受領基準で会計処理される。
・ 投資有価証券明細表において、永久債の銘柄に含まれる日付は、当該債券の次回の繰上償還可能日
である。投資有価証券明細表の銘柄の欄に開示されている利率は期末における適用利率であるが、
これらの債券は変動利付債であるため、情報提供の目的のみで表示されている。
保有資産のマイナス実効金利により生じる利息に関連するマイナス利回りに係る費用は、毎日計上さ
れ、基礎となる商品の残存期間にわたって損益および純資産変動計算書において認識される。
（ｃ）デリバティブ商品
当期において、当ファンドは複数の先渡為替予約・先物取引を締結している。未決済の先渡為替予
約・先物取引は、評価日に当該取引を決済した場合の金額で評価される。当該未決済取引から生じる利
益／損失は未実現評価益／（損）に計上され、純資産計算書の資産または負債に（適宜）含められる。
当ファンドはカバード・コール・オプションおよびプット・オプションの売却、コール・オプション
およびプット・オプションの購入を実施できる。当ファンドはまたスプレッド・オプションおよびシン
セティック・キャップ・オプションにも投資することができる。スプレッド・オプションは、２つ以上
の資産の価格の差異から価値が生じる種類のオプションである。シンセティック・キャップ・オプショ
ンは、購入者に金利上限または利払上限を提供する二者間の契約である。レート・キャップ自体は、参
照インデックス・レートが行使レートを上回るプラスの金額に基づいて定期的に支払われる。当ファン
75/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ドがオプションを売却および／または購入する時点で、当ファンドによる受取または支払プレミアムと
同額が負債または資産として反映される。その後、売建オプションに係る負債および買建オプションに
係 る資産は、現在価値を反映するよう時価評価される。見積実現価額を最もよく反映する方法として、
取締役は最終取引価格ではなく仲値または決済値に基づいて、市場で取引されるオプションを評価する
ことに合意している。上場されていないオプションは第三者の値付機関から入手する日次価格に基づい
て評価する。有価証券がオプション行使によって売却される場合、受取（支払）プレミアムが売却有価
証券から控除（に加算）される。オプションが失効する場合（または当ファンドが決済取引を行った場
合）、当ファンドはオプションに係る損益を、受取または支払プレミアムの分だけ（もしくは決済取引
のコストが受取または支払プレミアムを超過する分だけ）実現する。
2023 年２月 28 日現在、当ファンドは差金決済取引契約（以下「ＣＦＤ」という。）を締結している。
ＣＦＤにより、投資家は変動証拠金でシンセティック・ロングポジションまたはシンセティック・
ショートポジションを取ることができる。株式と違い、ＣＦＤにおいては、購入者は証拠金として支
払った金額を大幅に上回る金額について責任を負う可能性がある。そのため、当ファンドは取引相手か
ら受け取った現金を様々な金融機関に預け入れており、これは英文目論見書にも記載されている。締結
されたＣＦＤポジションには、該当するベンチマーク以上またはそれ以下の事前に合意されたレートを
適用する金融費用が日々、課される。関連する受取配当金または支払配当金は、損益および純資産変動
計算書に源泉徴収税控除後の金額で開示される。
ＣＦＤの時価は、原証券や原資産が取引されるまたは取引を認められる証券取引所における最終の取
引価格により決定される。評価時刻後に終了する市場で取引される原証券については、その時点または
その他の時点における最終の周知の価格が使用される場合がある。時価の変動は（もしあれば）、損益
および純資産変動計算書に未実現評価益／（損）の純変動額として計上される。ＣＦＤの満期または解
約時における実現損益は損益および純資産変動計算書上に表示される。
ＣＦＤの売却損益は先入先出法（以下「ＦＩＦＯ」という。）を用いた原価法に基づき決定されてい
る。
当ファンドは１つの商品から発生する利益を他の投資より発生する利益と交換するために、スワップ
契約を締結している。クレジット・デフォルト・スワップの場合、信用事由の発生による偶発的な支払
い（当該契約にあらかじめ定義されている）と引き換えに、一連のプレミアムがプロテクションの売り
手に支払われる。スワップは可能な限り、第三者の値付機関から入手し、実際のマーケット・メーカー
に確認した日々の価格に基づいて時価評価される。こうした時価が入手できない場合、スワップはマー
ケット・メーカーから入手する日々の相場に基づいて値付される。いずれの場合も、価格の変動は損益
および純資産変動計算書に未実現評価益／（損）の純変動額として計上される。スワップの満期または
解約時における実現損益およびスワップに関連して稼得または負担した利息は、損益および純資産変動
計算書上に表示される。
当期において、当ファンドはスワップション取引を開始した。スワップション取引によって、買い手
は一定期間内に予め設定された利率で金利スワップ取引を行う権利（義務ではない）を得る。スワップ
ションの買い手は当該権利について売り手にプレミアムを支払う。売建スワップションにより買い手は
変動金利を支払い、固定金利を受け取る権利を得る。買建スワップションにより買い手は固定金利を支
払い、変動金利を受け取る権利を得る。ファンドがスワップションを売る、または買う場合、ファンド
が受け取る、または支払うプレミアムと同額の負債または資産が純資産計算書において計上される。
当期において、ダイナミック・ハイ・インカム・ファンド、ＥＳＧグローバル・コンサバティブ・イ
ンカム・ファンド、ＥＳＧグローバル・マルチアセット・インカム・ファンドおよびグローバル・マル
チアセット・インカム・ファンドは複数の株式連動債を取得した。一度または複数回の固定クーポンの
支払いと引き換えに、原株式の約定日付の市場価格で元本をブローカーに支払う。満期時に、ファンド
は当該元本に原株式の価値の変動を加減算した金額（契約書に定められた約定キャップ・レベルを上限
として）を受け取ることになる。
76/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
事後通告証券（ To Be Announced Securities ）（以下「ＴＢＡ」という。）は、米国政府系機関が発
行するモーゲージ担保証券に関連するものである。これらの機関は通常、モーゲージ・ローンをプール
し、 組成されたプールの持分を販売する。ＴＢＡは、将来の決済に関して購入または売却される、これ
らの機関の将来のプールに関連しており、金利または償還日のいずれかが確定していない。ＴＢＡは、
投資有価証券明細表に個別に開示されている。
当ファンドは、適切と思われる場合は決済前に契約を処分することがある。ＴＢＡの売却による手取
金は、契約上の決済日まで受領しない。ＴＢＡ売却契約が残存している間、当該取引をカバーするため
に、相応の交付可能有価証券または相殺対象となる（売却契約日以前に交付可能な）ＴＢＡ購入契約を
保有する。二者の取引相手が同一のＴＢＡ契約に対して相殺対象となる取引を行っている場合、これら
の取引は相殺される。決済日において売り手は、約定日の２日前に指定された有価証券を引渡し、約定
日に指定された現金を受け取る。ただし実務上は、ほとんどのＴＢＡ取引において、最終的に不動産担
保証券現物の引渡しは行われない。売り手は、現物を決済するのではなく、満期前に残存取引を解消ま
たは「ロール」する。
ＴＢＡ売却契約が、相殺対象である購入契約の取得により終了する場合、ファンドは、裏付けとなる
有価証券の未実現利益または損失にかかわらず契約の利益または損失を実現する。ファンドが、契約に
基づき有価証券を交付する場合、ファンドは、契約が締結された日に設定された価格で有価証券の売却
による利益または損失を実現する。
2023 年２月 28 日現在、当ファンドは未決済のＴＢＡを有していた。これは、純資産計算書の「売却投
資有価証券未収金」および「購入投資有価証券未払金」に含まれている。
ＴＢＡの時価は純資産計算書上に表示される。ＴＢＡの未実現評価損益の純変動額およびＴＢＡの売
却に係る実現評価損益は、損益および純資産変動計算書上に表示される。
（ｄ）為替換算
各ファンドの基準通貨以外の通貨建の投資有価証券の取得原価は、購入時の為替レートで換算されて
いる。各ファンドの基準通貨以外の通貨建の投資有価証券およびその他の資産は、 2023 年２月 28 日にお
けるルクセンブルグでのファンドの評価時の為替レートで換算されている。
（ｅ）結合財務書類
各ファンドの財務書類はファンドの基準通貨で表示されている。
当社の結合数値は米ドルで表示されており、各ファンドの財務書類の合計を含んでいる。純資産計算
書の換算レートは、 2023 年２月 28 日におけるルクセンブルグでのファンドの評価時の為替レートであ
る。
オフショア
通貨 ユーロ 英ポンド 日本円 スイス・フラン
中国人民元
米ドル 0.9401 0.8238 136.5900 0.9354 6.9499
損益および純資産変動計算書の換算レートは、期中にわたり算定された平均レートである。
オフショア
通貨 ユーロ 英ポンド 日本円 スイス・フラン
中国人民元
米ドル 0.9695 0.8484 138.4699 0.9530 7.0050
これらの数値は情報提供の目的のみで表示されており、小数第５位を四捨五入している。財務書類に
おいては、小数第９位までの為替レートを適用している。
77/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
損益および純資産変動計算書の結合数値は、期中の平均為替レートを用いて算定されている。その結
果生じる為替換算調整額 1,949,649,745 米ドルは、 2022 年８月 31 日と 2023 年２月 28 日の間の為替レートの
変 動を表す。これは想定金額であり、個々のファンドの純資産に対する影響はない。
78/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
（ｆ）為替レート
下記の為替レートは、 2023 年２月 28 日現在、当ファンドの基準通貨以外の通貨建の投資有価証券およ
びその他の資産ならびにその他の負債を換算するために使用された。
スイス・ オフショア
通貨 英ポンド 米ドル ユーロ 日本円
フラン 中国人民元
UAE ディルハム 0.2243 0.2723 0.2560 37.1889 0.2547 1.8922
アルゼンチン・ペソ 0.0042 0.0051 0.0048 0.6927 0.0047 0.0352
（公式レート）
豪ドル 0.5556 0.6744 0.6340 92.1173 0.6309 4.6871
ブラジル・レアル 0.1581 0.1919 0.1804 26.2060 0.1795 1.3334
カナダ・ドル 0.6061 0.7357 0.6916 100.4888 0.6882 5.1130
スイス・フラン 0.8807 1.0690 1.0050 146.0208 1.0000 7.4298
チリ・ペソ 0.0010 0.0012 0.0011 0.1646 0.0011 0.0084
オフショア中国人民元 0.1185 0.1439 0.1353 19.6535 0.1346 1.0000
中国人民元 0.1187 0.1441 0.1355 19.6832 0.1348 1.0015
コロンビア・ペソ 0.0002 0.0002 0.0002 0.0284 0.0002 0.0014
チェコ・コルナ 0.0373 0.0453 0.0425 6.1821 0.0423 0.3146
デンマーク・クローネ 0.1177 0.1429 0.1344 19.5204 0.1337 0.9932
ドミニカ・ペソ 0.0148 0.0180 0.0169 2.4571 0.0168 0.1250
エジプト・ポンド 0.0269 0.0326 0.0307 4.4594 0.0305 0.2269
ユーロ 0.8763 1.0637 1.0000 145.2914 0.9950 7.3927
英ポンド 1.0000 1.2139 1.1412 165.8066 1.1355 8.4365
ガーナ・セディ 0.0646 0.0784 0.0737 10.7129 0.0734 0.5451
香港ドル 0.1050 0.1274 0.1198 17.4022 0.1192 0.8855
ハンガリー・フォリント 0.0023 0.0028 0.0027 0.3852 0.0026 0.0196
インドネシア・ルピア 0.0001 0.0001 0.0001 0.0090 0.0001 0.0005
イスラエル・シェケル 0.2250 0.2731 0.2567 37.2985 0.2554 1.8978
インド・ルピー 0.0100 0.0121 0.0114 1.6523 0.0113 0.0841
アイスランド・クローナ 0.0058 0.0070 0.0066 0.9538 0.0065 0.0485
日本円 0.0060 0.0073 0.0069 1.0000 0.0068 0.0509
ケニア・シリング 0.0065 0.0079 0.0074 1.0759 0.0074 0.0547
韓国ウォン 0.0006 0.0008 0.0007 0.1032 0.0007 0.0053
クウェート・ディナール 2.6842 3.2584 3.0632 445.0586 3.0479 22.6453
カザフスタン・テンゲ 0.0019 0.0022 0.0021 0.3068 0.0021 0.0156
スリランカ・ルピー 0.0023 0.0028 0.0026 0.3773 0.0026 0.0192
メキシコ・ペソ 0.0450 0.0546 0.0513 7.4538 0.0510 0.3793
マレーシア・リンギット 0.1836 0.2228 0.2095 30.4380 0.2084 1.5487
ナイジェリア・ナイラ 0.0018 0.0022 0.0020 0.2965 0.0020 0.0151
ノルウェー・クローネ 0.0798 0.0969 0.0911 13.2335 0.0906 0.6733
ニュージーランド・ドル 0.5091 0.6180 0.5810 84.4122 0.5781 4.2950
ペルー・新ソル 0.2165 0.2628 0.2470 35.8939 0.2458 1.8263
フィリピン・ペソ 0.0149 0.0181 0.0170 2.4677 0.0169 0.1256
ポーランド・ズロチ 0.1861 0.2259 0.2123 30.8523 0.2113 1.5698
カタール・リヤル 0.2262 0.2746 0.2581 37.5064 0.2569 1.9084
ルーマニア・レイ 0.1780 0.2161 0.2032 29.5171 0.2021 1.5019
ロシア・ルーブル 0.0110 0.0133 0.0125 1.8182 0.0125 0.0925
サウジ・リアル 0.2195 0.2665 0.2505 36.3982 0.2493 1.8520
79/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
スイス・ オフショア
通貨 英ポンド 米ドル ユーロ 日本円
フラン 中国人民元
スウェーデン・クローネ 0.0791 0.0960 0.0902 13.1099 0.0898 0.6671
シンガポール・ドル 0.6115 0.7423 0.6978 101.3860 0.6943 5.1587
タイ・バーツ 0.0233 0.0283 0.0266 3.8649 0.0265 0.1967
新トルコ・リラ 0.0436 0.0530 0.0498 7.2337 0.0495 0.3681
台湾ドル 0.0270 0.0328 0.0309 4.4828 0.0307 0.2281
ウクライナ・フリヴニャ 0.0224 0.0272 0.0256 3.7166 0.0255 0.1891
米ドル 0.8238 1.0000 0.9401 136.5900 0.9354 6.9499
ウルグアイ・ペソ 0.0212 0.0257 0.0242 3.5149 0.0241 0.1788
ベトナム・ドン 0.0000 0.0000 0.0000 0.0057 0.0000 0.0003
南アフリカ・ランド 0.0449 0.0545 0.0512 7.4398 0.0510 0.3785
ザンビア・クワチャ 0.0416 0.0505 0.0474 6.8933 0.0472 0.3507
人民元は、外国為替制限を受けており、自由に換金できる通貨ではない。チャイナ・ボンド・ファン
ドに使用されている為替レートは、オフショア中国人民元（以下「ＣＮＨ」という。）に関連するもの
であり、オンショア中国人民元（以下「ＣＮＹ」という。）に関連するものではない。ＣＮＨの価値
は、中国政府により随時適用される外国為替管理政策および還流制限ならびにその他外部の市場原理を
含むがこれらに限定されない複数の要因により、ＣＮＹの価値と大幅に異なる可能性もある。ＣＮＨと
ＣＮＹの相違は、投資家に悪影響を与える可能性がある。
（ｇ）希薄化
取締役は、ファンドの投資証券１口当たり純資産価額を調整して当該ファンドが受ける「希薄化」の
影響を軽減することがある。希薄化は、ファンドの原資産を購入または売却する実際のコストが、取引
および仲介手数料、税金および関税、市場の動き、原資産の購入価格と売却価格間のスプレッド等の要
因により、当該ファンドにおける原資産の帳簿価額を逸脱している場合に生じる。希薄化は、ファンド
の価値に悪影響を及ぼし、その結果投資主に影響を与える可能性がある。投資証券１口当たり純資産価
額を調整することにより、この影響を軽減または回避して、投資主を希薄化による影響から保護するこ
とができる。いずれかの取引日において、当該ファンドの全投資証券クラスの総取引の価値によって、
当該ファンドに対して取締役が設定する１つ以上の基準値を超える投資証券の純増減が生じた場合、取
締役は当該ファンドの純資産価額を調整することがある。ある取引日にファンドの純資産価額を調整で
きる金額は、当該ファンドの市場取引の予想コストに関連している。このような状況において、関連す
るファンドの純資産価額は、純資産価額の 1.50 ％（債券ファンドの場合は３％）を超えない金額で調整
されることがある。例外的な状況において取締役は、投資主の利益のため、上記の最大変動要因を一時
的に引き上げ、その旨を投資家に通知する場合がある。純変動により当ファンドの全投資証券の価値が
増加した場合は加算調整となり、価値が減少した場合には減算調整となる。特定の株式市場および管轄
区域においては、特に関税および税金に関して、買い手側と売り手側で課金構造が異なる場合があるた
め、結果として生じる調整は、販売純額（流入）と買戻し純額（流出）で異なることがある。さらに、
取締役は、調整額に特別な財務上の費用を含めることに同意することもある。これらの特別な財務上の
費用は市場ごとに異なり、現時点ではその純資産価額の 2.5 ％を超えないものと予想されている。ファン
ドが主に国債や短期金融証券などの特定の資産タイプに投資する場合、取締役はそのような調整を行う
ことが適切でないと判断する可能性がある。
英文目論見書のアペンディクスＢの 17.3 （訳注：原文の参照番号）に従い、 2023 年２月 28 日現在、か
かる希薄化調整はユーロ・コーポレート・ボンド・ファンド、ニュートリション・ファンド、サステイ
ナブル・エマージング・マーケッツ・コーポレート・ボンド・ファンドおよびワールド・リアル・エス
テート・セキュリティーズ・ファンドに適用されていた。 2023 年２月 28 日に終了した期間において、か
80/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
かる希薄化調整は、チャイナ・イノベーション・ファンド、チャイナ・オンショア・ボンド・ファン
ド、サーキュラー・エコノミー・ファンド、クライメイト・アクション・エクイティ・ファンド、クラ
イ メイト・アクション・マルチアセット・ファンド、ダイナミック・ハイ・インカム・ファンド、エ
マージング・ヨーロッパ・ファンド、 ユーロ・リザーブ・ファンド、 フューチャー・コンシューマー・
ファンド、フューチャー・オブ・トランスポート・ファンド、グローバル・アロケーション・ファン
ド、グローバル・ガバメント・ボンド・ファンド、グローバル・マルチアセット・インカム・ファン
ド、インパクト・ボンド・ファンド、サステイナブル・エネルギー・ファンドおよびＵＳダラー・リ
ザーブ・ファンドを除くすべてのファンドに適用された。
投資証券１口当たりの公表／取引純資産価額は、３会計年度末における純資産価額の概要に開示され
ており、希薄化調整が含まれている場合がある。この調整は、純資産計算書または損益および純資産変
動計算書では認識されていない。
（ｈ）取引費用
取引費用は有価証券の取得、発行または処分に直接帰属する増分コストである。増分コストは事業体
が有価証券を取得、発行または処分しなかった場合には発生していなかったであろうコストである。有
価証券の当初認識時に、有価証券は、その取得または発行に直接帰属する取引費用を加えた時価で測定
される。
有価証券の購入または売却に係る取引費用は、預託銀行の取引手数料を除いて、各ファンドの損益お
よび純資産変動計算書の実現純評価益／（損）または未実現評価益／（損）の純変動額に含まれる。預
託銀行の取引手数料はファンドの損益および純資産変動計算書の預託報酬に含まれている。
（ｉ）その他の取引に係る外国通貨
その他の取引に係る外国通貨は、現金残高およびスポット取引に係る実現評価損益および未実現評価
損益に関連している。
（ｊ）公正価値評価
特定の価値が上記の方法で確認できない場合、または、当社の取締役会が、当該目的上、その他の評
価方法が該当する有価証券またはその他の資産の公正価値をより正確に反映すると考える場合、当該証
券または資産の評価方法は当社の取締役会が完全な裁量権をもって決定した評価方法となる。例えば、
特定のファンドの純資産価額を算定する際に、対象となる市場が取引終了となっている場合、または、
政府が外国投資に係る財政上の費用または取引費用を課すことを選択した場合には、証券の価値が異な
る可能性がある。当社の取締役会は特定の基準値を設定することができ、それを超えると、特定のイン
デックス調整を適用することにより、当該証券の公正価値への調整が行われる場合がある。
＊＊
公正価値評価された証券は、投資有価証券明細表において「 」と示されている。
2023 年２月 28 日現在、以下のとおり公正価値調整が行われた。
公正価値評価された
ファンド 通貨 純資産比率（％）
証券の時価
アジア・パシフィック・エクイティ・インカム・ファンド
米ドル － 0.00
◇
アジアン・ドラゴン・ファンド 米ドル 10,130,605 1.23
アジアン・マルチアセット・インカム・ファンド 米ドル 13,771 0.02
アジアン・サステイナブル・エクイティ・ファンド 米ドル 68,220 0.84
◇
米ドル － 0.00
アジアン・タイガー・ボンド・ファンド
81/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
公正価値評価された
ファンド 通貨 純資産比率（％）
証券の時価
オフショア
チャイナ・ボンド・ファンド 131,785,900 0.43
中国人民元
オフショア
(1)
9,941,320 1.89
チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
中国人民元
クライメイト・アクション・マルチアセット・ファンド ユーロ 32,759 0.07
ダイナミック・ハイ・インカム・ファンド 米ドル 931,954 0.03
(2)
ユーロ 26,579 0.01
エマージング・ヨーロッパ・ファンド
◇
米ドル － 0.00
ヨーロピアン・ハイ・イールド・ボンド・ファンド
◇
米ドル － 0.00
ヨーロピアン・ハイ・イールド・ボンド・ファンド
エマージング・マーケッツ・エクイティ・インカム・ファ
米ドル 573 0.00
ンド
エマージング・マーケッツ・ファンド 米ドル 33,846,077 1.40
エマージング・マーケッツ・サステイナブル・エクイ
米ドル 68 0.00
ティ・ファンド
ＥＳＧグローバル・コンサバティブ・インカム・ファンド ユーロ 612,519 0.13
ＥＳＧグローバル・マルチアセット・インカム・ファンド 米ドル 207,633 0.13
ＥＳＧマルチアセット・ファンド ユーロ 17,665,857 0.27
ユーロ・リザーブ・ファンド ユーロ 1,000,000 0.82
ユーロ・マーケッツ・ファンド ユーロ 1,612,388 0.12
◇
ユーロ － 0.00
ヨーロピアン・ハイ・イールド・ボンド・ファンド
ヨーロピアン・サステイナブル・エクイティ・ファンド ユーロ 8,617 0.16
フィンテック・ファンド 米ドル 3,433 0.00
フィクスド・インカム・グローバル・
米ドル 64,684,107 0.83
オポチュニティーズ・ファンド
グローバル・アロケーション・ファンド 米ドル 386,605,004 2.63
グローバル・コーポレート・ボンド・ファンド 米ドル 1,580 0.00
グローバル・ダイナミック・エクイティ・ファンド 米ドル 10,479,961 2.65
グローバル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド 米ドル 2,197,990 0.14
グローバル・マルチアセット・インカム・ファンド 米ドル 21,295,650 0.41
◇
米ドル － 0.00
ラテン・アメリカン・ファンド
ナチュラル・リソーシス・グロース・アンド・インカム・
米ドル 305 0.00
ファンド
ネクスト・ジェネレーション・ヘルスケア・ファンド 米ドル 2,012 0.01
ネクスト・ジェネレーション・テクノロジー・ファンド 米ドル 70,899,751 2.87
ニュートリション・ファンド 米ドル 1 0.00
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・コーポレー
米ドル － 0.00
◇
ト・ボンド・ファンド
◇
米ドル － 0.00
サステイナブル・エネルギー・ファンド
サステイナブル・フィクスド・インカム・グローバル・オ
ユーロ 768,306 0.15
ポチュニティーズ・ファンド
サステイナブル・グローバル・ボンド・インカム・ファン
米ドル 210,800 0.19
ド
システマティック・グローバル・エクイティ・ハイ・イン
米ドル 60,849 0.00
カム・ファンド
システマティック・サステイナブル・グローバル・スモー
米ドル 2,758 0.00
(3)
ルキャップ・ファンド
◇
英ポンド － 0.00
ユナイテッド・キングダム・ファンド
82/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
公正価値評価された
ファンド 通貨 純資産比率（％）
証券の時価
◇
米ドル － 0.00
ＵＳドル・ボンド・ファンド
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド 米ドル 5,579,637 0.27
ワールド・エネルギー・ファンド 米ドル 902 0.00
ワールド・フィナンシャルズ・ファンド 米ドル 2,281 0.00
ワールド・ゴールド・ファンド 米ドル 42,418,505 1.11
ワールド・ヘルスサイエンス・ファンド 米ドル 738,840 0.01
ワールド・マイニング・ファンド 米ドル 12,796,119 0.21
ワールド・リアル・エステート・セキュリティーズ・ファ
米ドル 78,459 0.05
ンド
ワールド・テクノロジー・ファンド 米ドル 164,981,737 2.02
◇
当該ファンドは時価がゼロで公正価値評価された証券を保有している。
(1)
当期において設定されたファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(2)
一時的に停止されたファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(3)
当期において名称を変更したファンド。詳細については注記１を参照のこと。
（ｋ）特別買収目的会社に関するコミットメント
特別買収目的会社（以下「ＳＰＡＣ」という。）とは、事業を有さずに、ＳＰＡＣの新規株式公開に
よる調達資金を用いて他の企業の合併または買収を行うこと目的として株式公開される会社をいう。当
ファンドは、ＳＰＡＣとの間で、上場企業の私募増資（以下「ＰＩＰＥ」という。）取引に関するコ
ミットメントを締結することがあり、ＳＰＡＣが合併または買収を完了した時点で当該コミットメント
を履行する。ＰＩＰＥ取引を通じて購入された証券は、有価証券届出書が提出され有効であると宣言さ
れるまで取引が制限され、流動性が低いものとみなされる。
ＳＰＡＣに対する未履行のＰＩＰＥコミットメントは時価評価され、当該コミットメントから生じる
利益／損失は、純資産計算書の「ＳＰＡＣに対する未履行のＰＩＰＥコミットメントに係る未実現評価
益（損）」、ならびに損益および純資産変動計算書の「ＳＰＡＣに対する未履行のＰＩＰＥコミットメ
ントに係る未実現評価益（損）の純変動」に計上される。 2023 年２月 28 日現在において、そのようなコ
ミットメントはなかった。
３．運用会社
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーは、運用会社として従事するよう当社により任命されて
いる。運用会社はルクセンブルグの公開有限責任会社（ société anonyme ）であり、 2010 年法第 15 章に従
い、ファンドの運用会社として従事するよう権限を与えられている。
当社は、運用会社との間で運用会社契約を締結した。当該契約に基づき、運用会社は当社の日々の管理
を委任されており、これにより当社による当ファンドの投資運用、管理事務およびマーケティングに関連
するすべての業務を直接または委任して行う責任を有する。
当社の合意のもと、運用会社は、英文目論見書に詳述されているとおり、その業務の一部を委任するこ
とを決定した。
ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーは、ブラックロック・グループ内の完全所有子会社であ
る。同社は、ＣＳＳＦにより規制されている。
４．投資運用報酬
83/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
当期において、当社は運用会社であるブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーに対して投資運用
報酬を支払った。
英文目論見書のアペンディクスＥに記載されているとおり、当社は年率の投資運用報酬を支払ってい
る。投資運用報酬の水準は 0.00 ％から 1.75 ％の間であり、投資家が購入するファンドおよび投資証券クラ
スに応じて異なる。これらの報酬は、該当ファンドの純資産価額に基づき（該当する場合、英文目論見書
のアペンディクスＢの 17.3 項（訳注：原文の参照番号）に記載されているとおり、該当ファンドの純資産
価額への調整を反映している）、毎日発生し、毎月支払われる。投資顧問会社への報酬を含む特定の費用
および報酬は、投資運用報酬より支払われる。クラスＪおよびクラスＸ投資証券について請求される投資
運用報酬はない。クラスＳＲ投資証券については、継続的経費（ ongoing charge ）の金額の一部を構成す
る単一の報酬（投資運用報酬と年次サービス料から構成される）が請求される。
リザーブ・ファンド（ユーロ・リザーブ・ファンドおよびＵＳドル・リザーブ・ファンド）の投資目的
達成に貢献するため、特定の状況下において、例えば、市況がファンドの原投資にマイナス利回りを引き
起こす場合には、運用会社は、特定の日付または特定の日数にわたって支払われる投資運用報酬全額を受
け取る権利を放棄することができる。運用会社は自由裁量で権利を放棄することができ、これにより将来
発生する投資運用報酬全額を受け取る権利が損なわれることはない。
投資運用報酬の減額は、損益および純資産変動計算書の投資運用報酬から別掲で開示されている。当期
において、ユーロ・リザーブ・ファンドは投資運用報酬が減額された。
2022 年３月９日付で、運用会社の取締役会は、エマージング・ヨーロッパ・ファンドの停止により、そ
の投資運用報酬を放棄した。
当期において、ブラックロックが運用するターゲット・ファンドに対する投資に関連して投資運用報酬
リベートの対象になっているファンドは以下のとおりである。
クライメイト・アクション・マルチアセット・ファンド、ダイナミック・ハイ・インカム・ファンド、
ＥＳＧフレックス・チョイス・コーシャス・ファンド、ＥＳＧフレックス・チョイス・グロース・ファ
ンド、ＥＳＧフレックス・チョイス・モデレート・ファンド、ＥＳＧグローバル・コンサバティブ・イ
ンカム・ファンド、ＥＳＧマルチアセット・ファンド、 システマティック・マルチ・アローケーショ
ン・クレジット・ファンド、 ユーロ・ボンド・ファンド、ユーロ・コーポレート・ボンド・ファンド、
ユーロ・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド、グローバル・アロケーション・ファンド、グ
ローバル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド、グローバル・マルチアセット・インカム・ファンド、
マルチテーマ・エクイティ・ファンド、サステイナブル・ワールド・ボンド・ファンドおよびＵＳド
ル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド
2023 年２月 28 日現在の未払投資運用報酬は、純資産計算書においてその他の負債に含まれている。
５．販売報酬
英文目論見書のアペンディクスＥに記載されているとおり、当社は年間販売報酬を支払っている。販売
報酬の水準は、 0.00 ％から 1.25 ％の間である。クラスＡ、Ｄ、Ｉ、Ｊ、Ｓ、ＸおよびＺ投資証券では、販
売報酬を支払わない。ユーロ・リザーブ・ファンドおよびＵＳドル・リザーブ・ファンドのクラスＣ投資
証券では、販売報酬を支払わない。当該報酬は、該当ファンドの純資産価額に基づき（該当する場合、英
文目論見書のアペンディクスＢの 17.3 項（訳注：原文の参照番号）に記載されているとおり、該当ファン
ドの純資産価額への調整を反映している）、毎日発生し、毎月支払われる。
当社は、損益および純資産変動計算書において詳述されているとおり、販売報酬を支払う。 2023 年２月
28 日現在の未払販売報酬は、純資産計算書においてその他の負債に含まれている。
６．年次サービス料
当社は年次サービス料を運用会社に支払っている。
84/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
年次サービス料の水準は、運用会社との合意に基づく取締役の裁量によって変更される場合があり、当
社が発行する様々なファンドと投資証券クラスのそれぞれに異なる比率で適用されることになる。ただ
し、取締役と運用会社の間で、現在支払われている年次サービス料の上限を年率 0.25 ％とすることが合意
さ れている。年次サービス料は、該当する投資証券クラスの純資産価額に基づき（該当する場合、英文目
論見書のアペンディクスＢの 17.3 項（訳注：原文の参照番号）に記載されているとおり、該当ファンドの
純資産価額への調整を反映している）、毎日発生し、毎月支払われる。
取締役および運用会社は、各ファンドの市場部門および競合他社と比較したファンドの業績といった複
数の基準を考慮に入れ、ファンドの投資家が入手可能な類似する投資商品の市場全体について比較した場
合に各ファンドの継続的経費（ ongoing charge ）が確実に競争優位性を保てることを目標とした料率で、
年次サービス料の水準を設定している。
継続的経費（ ongoing charge ）は、投資証券クラスごとの総費用（銀行利息、取引費用および金融資産
に係るマイナス利回りの費用を除き、年次サービス料補助金を含む）を各投資証券クラスの平均純資産で
除した額に基づいて計算され、パーセンテージで表示される。
アジアン・マルチアセット・インカム・ファンド、チャイナ・イノベーション・ファンド、サーキュ
ラー・エコノミー・ファンド、クライメイト・アクション・エクイティ・ファンド、ディベロップド・
マーケッツ・サステイナブル・エクイティ・ファンド、エマージング・ヨーロッパ・ファンド、エマージ
ング・マーケッツ・ボンド・ファンド、エマージング・マーケッツ・コーポレート・ボンド・ファンド、
エマージング・マーケッツ・ローカル・カレンシー・ボンド・ファンド、エマージング・マーケッツ・サ
ステイナブル・エクイティ・ファンド、ＥＳＧフレックス・チョイス・コーシャス・ファンド、ＥＳＧフ
レックス・チョイス・グロース・ファンド、ＥＳＧフレックス・チョイス・モデレート・ファンド、ＥＳ
Ｇグローバル・マルチアセット・インカム・ファンド、ＥＳＧ システマティック・マルチ・アローケー
ション・クレジット・ファンド、 ヨーロピアン・フォーカス・ファンド、ヨーロピアン・サステイナブ
ル・エクイティ・ファンド、フィンテック・ファンド、フューチャー・コンシューマー・ファンド、
フューチャー・オブ・トランスポート・ファンド、グローバル・インフレーション・リンクド・ボンド・
ファンド、マルチテーマ・エクイティ・ファンド、ナチュラル・リソーシス・グロース・アンド・インカ
ム・ファンド、ネクスト・ジェネレーション・ヘルスケア・ファンド、ネクスト・ジェネレーション・テ
クノロジー・ファンド、ニュートリション・ファンド、サステイナブル・アジアン・ボンド・ファンド、
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・ブレンデッド・ボンド・ファンド、サステイナブル・エ
マージング・マーケッツ・ボンド・ファンド、サステイナブル・エマージング・マーケッツ・コーポレー
ト・ボンド・ファンド、サステイナブル・エマージング・マーケッツ・ローカル・カレンシー・ボンド・
ファンド、サステイナブル・フィクスド・インカム・グローバル・オポチュニティーズ・ファンド、シス
テマティック・チャイナ・Ａ株式・オポチュニティーズ・ファンド、システマティック・グローバル・サ
ステイナブル・インカム・アンド・グロース・ファンド、システマティック・サステイナブル・グローバ
ル・スモールキャップ・ファンド、ＵＳドル・ボンド・ファンドおよびＵＳサステイナブル・エクイ
ティ・ファンドの継続的経費（ ongoing charge ）は、損益および純資産変動計算書の年次サービス料と相
殺される差額に上限が定められている。
年次サービス料は、預託報酬、販売報酬、有価証券貸付手数料、借入金から生じるすべての手数料（疑
義を避けるために明記すると、貸し手に支払う可能性のあるコミットメント報酬を含む。）、欧州連合
（以下「ＥＵ」という。）および非ＥＵの源泉徴収税還付請求に関連する費用とその税金またはその利
息、ならびに投資レベルまたは会社のレベルで課される税金を除き、当社が負担したすべての固定および
変動の営業費用および管理費に充てる目的で運用会社が使用する。
当社は、欧州連合の源泉徴収税還付請求に関連する専門家費用を支払っている。源泉徴収税還付請求に
関連するすべての費用は該当ファンドに均等かつ公正に配分される。当社のＥＵにおける（当社が支払っ
た）源泉徴収税還付請求は今まで認められる確率が高く、非ＥＵの源泉徴収税還付請求に関連する費用に
85/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ついては年次サービス料から負担されなくなり、現在では当社が支払い、該当ファンドに均等かつ公正に
配分されている。
また、年次サービス料は、監査ならびに投資家による報告およびその他の税金に係る順守事項に関連す
るサービスに対してアーンスト・アンド・ヤングＳ . Ａ . に支払われる報酬に充てるために使われる。
これらの営業費用および管理費には、すべての第三者費用と、当社が、または当社が代行して随時負担
したその他の回収可能な費用が含まれる。この費用には、ファンド経理報酬、名義書換事務代行報酬（副
名義書換事務代行会社および関連するプラットフォームとの取引費用を含む）、コンサルタント、法律、
税金および監査報酬等のすべての専門家費用、取締役報酬（ブラックロック・グループの従業員でない取
締役に対する報酬）、交通費、合理的な範囲の立替経費、印刷費、公告費、翻訳費用および投資主への報
告に関連するその他すべての費用、規則当局への届出およびライセンス手数料、コルレスおよびその他の
銀行手数料、ソフトウエアのサポートおよびメンテナンス、インベスター・サービス・チームおよび様々
なブラックロック・グループ会社によって提供されたその他のグローバル管理サービスに帰属する運用費
用が含まれるが、これらに限定されない。
運用会社は、ファンドの継続的経費（ ongoing charge ）の競争優位性を確実に維持するという財務リス
クを負っている。したがって、すべての期間において当社が運用会社に支払った年次サービス料の金額の
うち、期中に発生した実際の費用を超える額について運用会社は返還する義務を負わず、一方で期中に発
生した実際の費用のうち、当社が運用会社に支払った年次サービス料を超える額については、運用会社ま
たは他のブラックロック・グループ会社が負担しなければならない。
ブラックロック・グループの従業員でない取締役は、遂行した役務の対価として報酬を受領する。ブ
ラックロック・グループの従業員でない当社の取締役は、税込みで年間 55,000 ユーロから 60,000 ユーロの
範囲の報酬を受領する。ブラックロック・グループの従業員である取締役は、取締役報酬を受ける権利を
有していない。
特定の管轄地域に適用される税金も、ファンドに直接請求される（注記８参照）。
年次サービス料は、損益および純資産変動計算書において開示されている。
2023 年２月 28 日現在の未払年次サービス料は、純資産計算書においてその他の負債に含まれている。
７．預託報酬
当期における当社の預託銀行は、ザ・バンク・オブ・ニューヨーク・メロン・エス・エー／エヌブイ、
ルクセンブルグ支店であった。預託銀行は、英文目論見書において詳述される取引手数料に加えて、有価
証券の価額に基づき毎日発生する年間報酬を受領する。両カテゴリーの報酬および手数料の料率は、投資
先の国によって異なり、場合によっては資産クラスに応じて異なる。債券や先進国の株式市場に対する投
資は上記の幅の下限となり、新興市場または開発途上国市場に対する一部の投資は、上記の幅の上限とな
る。そのため、各ファンドの保管費用は、その時点における資産配分により左右されることになる。
預託報酬はファンドに直接請求される。 2023 年２月 28 日現在の未払保管および預託報酬は純資産計算書
においてその他の負債に含まれている。
８．税金
ルクセンブルグ
現在のルクセンブルグの法律および慣習に基づき、当社はルクセンブルグにおける所得税もしくはキャ
ピタル・ゲイン税が課されず、また、当社が支払う配当金はルクセンブルグの源泉徴収税の対象となって
いない。しかし、当社は、純資産価額に対して年率 0.05 ％のルクセンブルグにおける税金、またはリザー
ブ・ファンド、クラスＩ、クラスＪおよびクラスＸの投資証券の場合には純資産価額に対して年率 0.01 ％
の税金が課される。当該税金は、各ファンドの該当四半期末（暦年）の純資産価額に基づき、四半期毎に
支払われる。ルクセンブルグにおいて、投資証券の発行に伴う印紙税またはその他の税金は支払われな
86/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
い。 2023 年２月 28 日に終了した期間において、ルクセンブルグの税金に関連して 29,588,003 米ドルが費用
計上された。
ベルギー
当社は金融市場に関する 2012 年８月３日法第 154 条に基づき、ベルギーの金融サービス市場機構に登録さ
れている。ベルギーにおいて一般向け販売のために登録されたファンドには、前年の 12 月 31 日現在、ベル
ギーの仲介業者を通じてベルギーで販売された口数の純資産価額に対して年率 0.0925 ％の税金が課され
る。この税金は、毎年３月に支払われる。
英国
報告型ファンド（ Reporting Funds ）
当社では英国報告型ファンドの形態が適用されている。このファンド形態に基づき、英国報告型ファン
ドの投資家は、分配のあるなしにかかわらずその保有高に応じた英国報告型ファンドの収益持分について
課税されるが、その保有高の売却益にはキャピタル・ゲイン税が課される。現在、英国報告型ファンドで
あるファンドのリストは、
http://www.gov.uk/government/publications/offshore-funds-list-of-reporting-funds より入手可能で
ある。
その他の取引税
他の管轄地域において、当ファンドが保有する特定の資産に対し、金融取引税（以下「ＦＴＴ」とい
う。）またはその他の取引税といった税金が課される場合がある（例えば、英国の印紙税、フランスのＦ
ＴＴ）。
源泉徴収税
当社が受け取る投資に係るキャピタル・ゲイン、配当金および利息は、その支払元の国において源泉徴
収税が課せられる場合がある。当社が所得税を免除されているため、かかる源泉徴収税は通常、回収でき
ない。しかしながら、最近の欧州連合における判例法によって、欧州連合諸国においてそのような回収不
能の税金が減額される可能性が出てきた。市民権を有する国、居住国、または住所を登録している国の法
律に基づいて、投資証券の販売、購入、保有、買戻し、転換、売却において課せられる可能性がある税金
について、投資家は熟知するとともに、専門家に適時に相談すべきである。投資家は、課税の水準および
課税の標準ならびに課税の軽減が変更される可能性があることに留意する必要がある。源泉徴収税の負担
の可能性については、英文目論見書においてさらに説明されている。
９．投資顧問会社
運用会社であるブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーは、英文目論見書に記載のとおり、同社
の投資運用機能を以下の投資顧問会社（以下それぞれを「投資顧問会社」という。）に委託している。ブ
ラックロック・フィナンシャル・マネジメント・インク（ＵＳ）（以下「ＢＦＭ」という。）、ブラック
ロック・インベストメント・マネジメント・エル・エル・シー（ＵＳ）（以下「ＢＩＭＬＬＣ」とい
う。）、ブラックロック・インベストメント・マネジメント（ＵＫ）リミテッド（以下「ＢＩＭＵＫ」と
いう。）およびブラックロック（シンガポール）リミテッド（以下「ＢＳＬ」という。）。
すべての投資顧問会社は、ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エーにより直接任命されている。
すべての副投資顧問会社は関連する投資顧問会社により任命されている。これらのうちの数社は、投資顧
問会社として以下の会社に業務の一部を再委託している。ブラックロック・ジャパン株式会社（以下「Ｂ
ＬＫＪａｐ」という。）、ブラックロック・アセット・マネジメント・ノースアジア・リミテッド（以下
87/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
「ＢＡＭＮＡ」という。）およびブラックロック・インベストメント・マネジメント（オーストラリア）
リミテッド（以下「ＢＬＫＡｕｓ」という。）。
ファンド 投資顧問会社 副投資顧問会社
アジア・パシフィック・エクイティ・インカム・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
アジアン・ドラゴン・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
アジアン・グロース・リーダーズ・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
アジアン・ハイ・イールド・ボンド・ファンド ＢＳＬ －
ＢＡＭＮＡ、
ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、
アジアン・マルチアセット・インカム・ファンド
ＢＩＭＬＬＣ
ＢＬＫＡｕｓ
＊
ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
アジアン・サステイナブル・エクイティ・ファンド
アジアン・タイガー・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ ＢＡＭＮＡ
チャイナ・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ ＢＡＭＮＡ
チャイナ・フレキシブル・エクイティ・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
チャイナ・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
＊
ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
チャイナ・インパクト・ファンド
チャイナ・イノベーション・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ ＢＡＭＮＡ
(1)
ＢＳＬ －
チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
サーキュラー・エコノミー・ファンド ＢＩＭＵＫ －
＊
ＢＩＭＵＫ －
クライメイト・アクション・エクイティ・ファン
＊
ＢＩＭＵＫ －
クライメイト・アクション・マルチアセット・ファンド
コンチネンタル・ヨーロピアン・フレキシブル・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ディベロップド・マーケッツ・サステイナブル・エクイティ・
ＢＩＭＵＫ －
＊
ファンド
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ、 ＢＡＭＮＡ、
ダイナミック・ハイ・インカム・ファンド
ＢＳＬ ＢＩＭＡＬ
エマージング・ヨーロッパ・ファンド ＢＩＭＵＫ －
エマージング・マーケッツ・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ －
エマージング・マーケッツ・コーポレート・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ －
エマージング・マーケッツ・エクイティ・インカム・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ ＢＡＭＮＡ
(2)
ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ ＢＡＭＮＡ
エマージング・マーケッツ・ファンド
＊
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭＬＬＣ －
エマージング・マーケッツ・インパクト・ボンド・ファンド
エマージング・マーケッツ・ローカル・カレンシー・ボンド・ファン
ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ ＢＡＭＮＡ
ド
＊
ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
エマージング・マーケッツ・サステイナブル・エクイティ・ファンド
ＥＳＧフレックス・チョイス・コーシャス・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
ＥＳＧフレックス・チョイス・グロース・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
ＥＳＧフレックス・チョイス・モデレート・ファンド ＢＩＭＵＫ ＢＡＭＮＡ
＊
ＢＦＭ、ＢＩＭＵＫ －
ＥＳＧグローバル・コンサバティブ・インカム・ファンド
ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ、
＊
ＢＡＭＮＡ
ＥＳＧグローバル・マルチアセット・インカム・ファンド
ＢＳＬ、ＢＦＭ
ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ、
ＥＳＧマルチアセット・ファンド ＢＩＭＡＬ
ＢＦＭ、ＢＳＬ
ＥＳＧシステマティック・マルチ・アローケーション・クレジット・
ＢＩＭＬＬＣ、ＢＩＭＵＫ、
－
(2)
ＢＦＭ
ファンド
ユーロ・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ ＢＩＭＡＬ
ユーロ・コーポレート・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ユーロ・リザーブ・ファンド ＢＩＭＵＫ －
88/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ファンド 投資顧問会社 副投資顧問会社
ユーロ・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ ＢＩＭＡＬ
ユーロ・マーケッツ・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ヨーロピアン・エクイティ・インカム・ファンド ＢＩＭＵＫ －
＊
ＢＩＭＵＫ －
ヨーロピアン・フォーカス・ファンド
ヨーロピアン・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ヨーロピアン・ハイ・イールド・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ヨーロピアン・スペシャル・シチュエーションズ・ファンド ＢＩＭＵＫ －
＊
ＢＩＭＵＫ －
ヨーロピアン・サステイナブル・エクイティ・ファンド
ヨーロピアン・バリュー・ファンド ＢＩＭＵＫ －
フィンテック・ファンド ＢＩＭＵＫ －
フィクスド・インカム・グローバル・オポチュニティーズ・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ、ＢＳＬ ＢＬＫＡｕｓ
＊
ＢＩＭＵＫ －
フューチャー・コンシューマー・ファンド
フューチャー・オブ・トランスポート・ファンド ＢＩＭＵＫ －
グローバル・アロケーション・ファンド ＢＩＭＬＬＣ、ＢＳＬ －
グローバル・コーポレート・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ －
グローバル・ダイナミック・エクイティ・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
グローバル・エクイティ・インカム・ファンド ＢＩＭＵＫ －
グローバル・ガバメント・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ ＢＩＭＡＬ
グローバル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ －
グローバル・インフレーション・リンクド・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
グローバル・ロング－ホライズン・エクイティ・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ －
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ、 ＢＡＭＮＡ、
グローバル・マルチアセット・インカム・ファンド
ＢＳＬ ＢＩＭＡＬ
(1) ＊
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
インパクト・ボンド・ファンド
インディア・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ ＢＡＭＮＡ
ＢＡＭＮＡ、
ジャパン・フレキシブル・エクイティ・ファンド ＢＩＭＵＫ
ＢＬＫＪａｐ
ジャパン・スモール・アンド・ミッドキャップ・
ＢＩＭＵＫ ＢＬＫＪａｐ
オポチュニティーズ・ファンド
ラテン・アメリカン・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ －
＊
ＢＩＭＵＫ －
マルチテーマ・エクイティ・ファンド
ナチュラル・リソーシス・グロース・アンド・インカム・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ －
ネクスト・ジェネレーション・ヘルスケア・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
ネクスト・ジェネレーション・テクノロジー・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
ニュートリション・ファンド ＢＩＭＵＫ －
＊
ＢＳＬ －
サステイナブル・アジアン・ボンド・ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・ブレンデッド・ボン
ド・
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
＊
ファンド
＊
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・ボンド・ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・コーポレート・ボン
ド・
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
＊
ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・ローカル・カレン
シー・
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
＊
ボンド・ファンド
サステイナブル・エネルギー・ファンド ＢＩＭＵＫ －
サステイナブル・フィクスド・インカム・グローバル・
ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ
＊
ＢＬＫＡｕｓ
オポチュニティーズ・ファンド
89/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ファンド 投資顧問会社 副投資顧問会社
ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ、
(1) ＊
－
サステイナブル・グローバル・アロケーション・ファンド
ＢＳＬ
サステイナブル・グローバル・ボンド・インカム・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ、
サステイナブル・グローバル・インフラストラクチャー・
ＢＬＫＡｕｓ
ファンド
ＢＳＬ
(2)
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ、ＢＳＬ ＢＩＭＡＬ
サステイナブル・ワールド・ボンド・ファンド
スイス・スモール・アンド・ミッドキャップ・
ＢＩＭＵＫ －
(3)
オポチュニティーズ・ファンド
システマティック・チャイナ・Ａ株式・オポチュニティーズ・
ＢＩＭＬＬＣ －
ファンド
システマティック・グローバル・エクイティ・ハイ・インカム・
ＢＩＭＵＫ －
ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・インカム・アン
ＢＩＭＵＫ、ＢＦＭ －
(1) ＊
ド・グロース・ファンド
システマティック・サステイナブル・グローバル・スモールキャッ
ＢＩＭＬＬＣ －
(2)
プ・ファンド
ユナイテッド・キングダム・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ＵＳベーシック・バリュー・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
ＵＳドル・ボンド・ファンド ＢＩＭＵＫ、ＢＳＬ、ＢＦＭ －
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド ＢＦＭ －
ＵＳドル・リザーブ・ファンド ＢＦＭ －
ＵＳドル・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド ＢＦＭ －
ＵＳフレキシブル・エクイティ・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
ＵＳガバメント・モーゲージ・インパクト・ファンド ＢＦＭ －
ＵＳグロース・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
ＵＳミッドキャップ・バリュー・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
＊
ＢＩＭＬＬＣ －
ＵＳサステイナブル・エクイティ・ファンド
ワールド・エネルギー・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ワールド・フィナンシャルズ・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ワールド・ゴールド・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ワールド・ヘルスサイエンス・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
ワールド・マイニング・ファンド ＢＩＭＵＫ －
ＢＩＭＵＫ、ＢＩＭＬＬＣ、
ワールド・リアル・エステート・セキュリティーズ・ファンド ＢＩＭＡＬ
ＢＳＬ
ワールド・テクノロジー・ファンド ＢＩＭＬＬＣ －
＊
当該ファンドは香港では認可されておらず、 2023 年２月 28 日現在、香港では一般に公開されていない。
(1)
当期において設定されたファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(2)
一時的に停止されたたファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(2)
当期において名称を変更したファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(3)
販売中止になったファンド。詳細については注記１を参照のこと。
90/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
10 ．関連当事者との取引
運用会社、主販売会社、投資顧問会社および副投資顧問会社の最終的な持株会社は、米国デラウェア州
で設立されたブラックロック・インクである。当期において、運用会社、投資顧問会社、副投資顧問会社
または当社の取締役の関連当事者であるブローカーを通じて当社に影響を及ぼす取引はなかった。当期に
おいて当社は、運用会社、投資顧問会社、副投資顧問会社または当社の取締役、もしくはこれらの関連当
事者との間で、これらが本人となる取引を行わなかった。
投資顧問会社、または共通管理・支配により投資顧問会社と関係している会社、もしくは実質的な直
接・間接保有により投資顧問会社と関係している会社が直接または委任により管理するその他のＵＣＩＴ
Ｓおよび／またはその他の集団投資事業（以下「ＵＣＩ」という。）のユニットに当ファンドが投資して
いる場合、かかるその他のＵＣＩＴＳおよび／またはＵＣＩのユニットに対する投資について、当社は発
行手数料または買戻し手数料を請求されることはない。当ファンドは、可能な場合、投資運用報酬の対象
ではないクラスＸ投資証券に投資する。これらの投資は、当ファンドの投資有価証券明細表において
「～」と示されている。
ファンドがその純投資の大部分をその他のＵＣＩＴＳおよび／またはその他のＵＣＩに投資している場
合、投資顧問会社は、当該ファンドに対して費用計上された投資運用報酬合計（パフォーマンス報酬があ
る場合は、それを除く。）（当該ファンドが投資しているその他のＵＣＩＴＳおよびＵＣＩからの投資運
用報酬を含む。）が当該ファンドの純資産価額の 1.50 ％を超過しない旨保証する。
当期において、当社、運用会社、投資顧問会社、副投資顧問会社、当社の取締役、預託銀行、またはこ
れらの者もしくはこれらの関連当事者が重要な利害関係を有する企業との間で、通常の業務範囲外のまた
は標準的な取引条件外の取引は行われていない。
当期末において、当社の取締役であるキース・サルダニャが、以下の投資証券を保有していた。
ファンド 投資証券クラス 投資証券口数 金額
クラスＤ英ポンド・ヘッジ
チャイナ・ボンド・ファンド 493 4,255 英ポンド
毎年分配英国報告型投資証券
8,219 ユーロ
チャイナ・ファンド クラスＤユーロ・ヘッジ無分配投資証券 593
フューチャー・オブ・トランスポート・ クラスＤ英ポンド・ヘッジ無分配英国報
644 8,894 英ポンド
ファンド 告型投資証券
ネクスト・ジェネレーション・
クラスＤ無分配投資証券 1,228 17,646 米ドル
テクノロジー・ファンド
サステイナブル・エネルギー・ファンド クラスＤ毎年分配英国報告型投資証券 409 5,697 英ポンド
ワールド・マイニング・ファンド クラスＤ毎年分配英国報告型投資証券 82 3,856 英ポンド
他の取締役による当ファンドの投資証券の保有はなかった。
有価証券貸付契約に従って任命された有価証券貸付の代理人は、当社の関連当事者であるブラックロッ
ク・アドバイザーズ（ＵＫ）リミテッドである。ブラックロック・アドバイザーズ（ＵＫ）リミテッドは
有価証券貸付取引に直接関連するすべての運用費用を負担する。
当ファンドは、ブラックロック・インクが提供している借手のデフォルトに対する補償から利益を得て
いる。当該補償により、全貸付有価証券の差替えが可能となる。ブラックロック・インクは、借手のデ
フォルトに対する補償費用を負担する。
ブラックロック・インベストメント・マネジメント（ＵＫ）リミテッドは、ブラックロック（チャネ
ル・アイランズ）リミテッドに一部の管理事務代行を任命した。
ファンドの中にはクロス・インベストメント・テクニックを使用しているものもあり、ファンドがアン
ブレラ構造の他のファンドに投資することを意味している。
結合後の純資産計算書と結合後の損益および純資産変動計算書は、クロス・インベストメントの影響を
排除するために調整されていない。
91/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
2023 年２月 28 日現在、以下のファンドは、当ファンドの投資有価証券明細表において「 ∞ 」と示されて
いるとおり、クロス・アンブレラ型投資有価証券を保有しており、その時価は結合純資産総額の 0.14 ％に
相当する。
純資産比率
ファンド クロス・アンブレラ型投資有価証券 通貨 時価
（％）
アジアン・マルチアセット・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
米ドル 3,291,093 4.74
インカム・ファンド －チャイナ・ボンド・ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
アジアン・タイガー・ボンド・
－サステイナブル・アジアン・ボンド・
米ドル 5,063,031 0.16
ファンド
ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
ダイナミック・ハイ・
－ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ 米ドル 7,866,567 0.27
インカム・ファンド
ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
エマージング・マーケッツ・
－エマージング・マーケッツ・ 米ドル 49,350,600 5.09
ボンド・ファンド
コーポレート・ボンド・ファンド
ＥＳＧグローバル・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
マルチアセット・インカム・ －エマージング・マーケッツ・インパクト・ 米ドル 26,800 0.02
ファンド ボンド・ファンド
フィクスド・インカム・
ブラックロック・グローバル・ファンズ
グローバル・オポチュニティー
－エマージング・マーケッツ・ボンド・ 米ドル 19,388,733 0.25
ズ・
ファンド
ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
グローバル・アロケーション・
－エマージング・マーケッツ・ボンド・ 米ドル 32,662,700 0.22
ファンド
ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
グローバル・マルチアセット・
－ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・ 米ドル 37,878,157 0.73
インカム・ファンド
ファンド
マルチテーマ・エクイティ・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
米ドル 18,088,394 9.99
ファンド －サーキュラー・エコノミー・ファンド
マルチテーマ・エクイティ・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
米ドル 7,071,459 3.91
ファンド －フィンテック・ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
マルチテーマ・エクイティ・
－フューチャー・オブ・トランスポート・ 米ドル 3,646,744 2.01
ファンド
ファンド
ブラックロック・グローバル・ファンズ
マルチテーマ・エクイティ・
－ネクスト・ジェネレーション・ 米ドル 1,811,140 1.00
ファンド
テクノロジー・ファンド
マルチテーマ・エクイティ・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
米ドル 5,410,155 2.99
ファンド －ニュートリション・ファンド
マルチテーマ・エクイティ・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
米ドル 27,155,597 14.99
ファンド －サステイナブル・エネルギー・ファンド
サステイナブル・フィクスド・ ブラックロック・グローバル・ファンズ
インカム・グローバル・ －サステイナブル・エマージング・ ユーロ 1,870,162 0.36
オポチュニティーズ・ファンド マーケッツ・ボンド・ファンド
2023 年２月 28 日に終了した期間において、預託銀行の関連当事者である、ザ・バンク・オブ・ニュー
ヨーク・メロン・エス・エー／エヌブイは、外国為替取引および通貨管理／ヘッジ・プログラムにおける
当ファンドの保管銀行であった。これらの取引に関連して支払った手数料合計は 6,499,770 米ドルであり、
平均手数料率は 0.15bps であった。預託銀行の関連当事者との総取引価額は 4,300 億米ドルであり、当ファ
ンドが行ったこれら取引の合計価額の 73 ％を占める。預託銀行の関連当事者との取引はすべて、通常の業
務過程において標準的な取引条件に基づいて行われた。
その他の払戻し
当会計期間において当社の一部のファンドは、証券決済の遅延に伴い証券決済機関から当ファンドに課
された課徴金について、ブラックロック・グループの関連会社から払戻しを受けた。当会計期間において
92/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
当ファンドが受取った当該払戻しは、損益および純資産変動計算書の「その他の払戻し」にて開示されて
いる。
11 ．コミッションの使用
適用される規制により認められている場合（疑義を避けるために明記すると、ＭｉＦＩＤ Ⅱの対象ファ
ンドを除く。）、ファンドの投資顧問会社を務めているブラックロック・グループの一部の会社は、一定
の管轄区域の特定のブローカーと株式を取引するときに発生するコミッションを受け取ることができる。
コミッションは適格なリサーチ・サービスを購入するために再配分することができる。リサーチに資金提
供した人だけでなく広範な顧客もリサーチの利用が可能なため、かかる取り決めにより１つのファンドだ
けでなく他のファンドも恩恵を受けることができる。ブラックロック・グループは、適格なサービスのみ
を購入し、過度のコミッションは適格なサービス提供者に再配分する（該当があれば）ようにするため、
コミッションの使用に関する方針を設定している。当期に締結したソフト・ダラー契約はなかった。
12 ．デリバティブ商品
当ファンドは、英文目論見書に詳述されているとおり、デリバティブ商品を売買することがある。 2023
年２月 28 日現在において保有しているデリバティブ商品についてはファンドの投資有価証券明細表を参照
のこと。
13 ．差入れた有価証券または保証として引渡した有価証券および保証として受取った有価証券
当ファンドが担保として差入れた、または保証として引渡した有価証券は当ファンドの投資有価証券明
細表において開示されている。当該有価証券はファンドの投資有価証券明細表において「†」と示されて
おり、 2023 年２月 28 日現在、その評価額は 587,923,074 米ドルである。
システマティック・グローバル・エクイティ・ハイ・インカム・ファンドについて、売建コール・オプ
ションの担保は、ブラックロック・インベストメント・マネジメント（ＵＫ）リミテッド、メリルリン
チ・インターナショナルおよびバンク・オブ・ニューヨーク・メロン（インターナショナル）リミテッド
の三者間契約に基づき差入れられる。担保はファンドの投資有価証券明細表において「＾」と示されてお
り、 2023 年２月 28 日現在、その評価額は 67,508,395 米ドルである。
ファンドが保証として受取った有価証券の詳細は、以下の表のとおりである。 2023 年２月 28 日現在、こ
れらの有価証券の評価額は 3,170,900 米ドルである。
93/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
額面 評価額
ファンド 銘柄 通貨
金額 （単位：米ドル）
United States Treasury Note/Bond
アジアン・タイガー・ボンド・ファンド 1,503,000 米ドル 1,299,432
0.5% 28/2/2026
フィクスド・インカム・グローバル・
United States Treasury Note/Bond
1,454,000 米ドル 1,399,986
0.875% 31/1/2024
オポチュニティーズ・ファンド
United States Treasury Note/Bond
フィクスド・インカム・グローバル・
349,500 米ドル 295,677
オポチュニティーズ・ファンド 1.25% 31/3/2028
United States Treasury Note/Bond
フィクスド・インカム・グローバル・
71,000 米ドル 69,601
オポチュニティーズ・ファンド 2.25% 31/12/2023
サステイナブル・エマージング・
United States Treasury Note/Bond
マーケッツ・ローカル・カレンシー・ 122 ,000 米ドル 106,204
0.25% 30/9/2025
ボンド・ファンド
14 ．現金担保
当ファンドは様々な取引相手とデリバティブの取引を行っている。デリバティブの取引相手は、投資有
価証券明細表に示されている。デリバティブの取引相手は以下のとおりである。オーストラリア・ニュー
ジーランド銀行、バンク・オブ・アメリカ、バークレイズ、ＢＮＰパリバ、ＢＮＹメロン、シティバン
ク、シティグループ、クレディ・スイス、コモンウェルス・バンク・オブ・オーストラリア、ドイツ銀
行、ゴールドマン・サックス、香港上海銀行、ＪＰモルガン、モルガン・スタンレー、野村、ＲＢＳ、ロ
イヤル・バンク・オブ・カナダ、ソシエテ・ジェネラル、スタンダードチャータード銀行、ステート・ス
トリート、トロント・ドミニオン、ＵＢＳおよびウエストパックである。スワップ契約、ＣＦＤ、先物取
引、売建オプション（プットおよびコール）、買建オプション（プットおよびコール）およびスワップ
ションに係る担保／証拠金について、取引相手が当社へのエクスポージャーを補う場合、担保／証拠金が
支払われ、当社が取引相手へのエクスポージャーを補う場合、担保／証拠金が受取られる。「ブローカー
に対する債権」は、ポートフォリオのクリアリング・ブローカーおよび様々な取引相手に支払った現金担
保からなる。「ブローカーに対する債務」は、ポートフォリオのクリアリング・ブローカーおよび様々な
取引相手から受取った現金担保からなる。先物取引の「ブローカーに対する債権」は、純資産計算書の
「銀行預金」の一部を、また先物取引の「ブローカーに対する債務」は純資産計算書の「当座借越」の一
部を構成する。
2023 年２月 28 日現在の保有ＣＦＤ、スワップ契約および店頭オプション取引に関連するブローカーから
の／（に対する）現金担保残高は、以下の表のとおりである。先物取引現金残高は、ブローカーが保有す
る現金に関連しており、 2023 年２月 28 日現在、証拠金要件を満たすために一部使用されている。
94/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ブローカー ブローカーに
からのＣＦＤ、 対するＣＦＤ、
ブローカー ブローカーに
スワップ契約 スワップ契約
ファンド 通貨 からの 対する
および店頭 および店頭
先物取引 先物取引
オプション取引 オプション取引
現金担保残高 現金担保残高
アジアン・グロース・リーダーズ・
米ドル － － 13 －
ファンド
アジアン・ハイ・イールド・ボンド・ファ
米ドル 17,892,351 (3,058,927) 1,234,000 (380,279)
ンド
アジアン・マルチアセット・インカム・
米ドル 299,902 － 141,585 (20)
ファンド
アジアン・タイガー・ボンド・ファンド 米ドル 18,562,474 (2,502,577) 278,293 (5)
オフショア
チャイナ・ボンド・ファンド 14,144,964 (25,575,682) 86,992,067 (2,930,563)
中国人民元
チャイナ・ファンド 米ドル 2,610,000 － － －
チャイナ・インパクト・ファンド 米ドル － － 7 －
チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
オフショア
－ － 1,263,656 －
(1)
中国人民元
クライメイト・アクション・マルチアセッ
ユーロ － － 409,903 (38,000)
ト・ファンド
コンチネンタル・ヨーロピアン・
ユーロ － － 1,687,807 －
フレキシブル・ファンド
ダイナミック・ハイ・インカム・ファンド 米ドル － － 17,498,737 －
(1)
ユーロ － － － (4)
エマージング・ヨーロッパ・ファンド
エマージング・マーケッツ・ボンド・
米ドル 3,839 (6,740,000) 3,832,000 (1,276,813)
ファンド
エマージング・マーケッツ・コーポレー
米ドル － (5,060,000) 295,000 (11,318)
ト・ボンド・ファンド
エマージング・マーケッツ・エクイティ・
米ドル － － 446,840 －
インカム・ファンド
エマージング・マーケッツ・ファンド 米ドル 7,140,000 (240,000) 1,714,801 －
エマージング・マーケッツ・ローカル・
米ドル 4,057,417 (3,577,428) 1,434,057 －
カレンシー・ボンド・ファンド
エマージング・マーケッツ・サステイナブ
米ドル － － 67,093 －
ル・エクイティ・ファンド
ＥＳＧグローバル・コンサバティブ・イン
ユーロ － － 3,778,206 －
カム・ファンド
ＥＳＧグローバル・マルチアセット・イン
米ドル － － 1,257,414 (338,805)
カム・ファンド
ＥＳＧマルチアセット・ファンド ユーロ 26,300,000 (6,280,000) 51,807,875 (87,770)
ＥＳＧシステマティック・マルチ・アロー
米ドル － － 190,531 (30,128)
(2)
ケーション・クレジット・ファンド
ユーロ・ボンド・ファンド ユーロ 7,435,608 (1,662,807) 25,429,045 (237,094)
ユーロ・コーポレート・ボンド・ファンド ユーロ 65,625,832 (7,933,085) 5,965,631 (2,100,226)
ユーロ・ショート・デュレーション・
ユーロ 11,844,720 (992,330) 20,529,981 (334,673)
ボンド・ファンド
ヨーロピアン・ハイ・イールド・ボンド・
ユーロ 1,203,000 (36,723) 8,410 －
ファンド
フィクスド・インカム・グローバル・
米ドル 151,069,058 (13,067,634) 89,488,559 (10,169,054)
オポチュニティーズ・ファンド
グローバル・アロケーション・ファンド 米ドル 39,717,952 (20,690,103) 47,232,874 (2,430,229)
グローバル・コーポレート・ボンド・
米ドル 2,553,405 (3,112,844) 7,646,291 (942,471)
ファンド
95/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
ブローカー ブローカーに
からのＣＦＤ、 対するＣＦＤ、
ブローカー ブローカーに
スワップ契約 スワップ契約
ファンド 通貨 からの 対する
および店頭 および店頭
先物取引 先物取引
オプション取引 オプション取引
現金担保残高 現金担保残高
グローバル・ダイナミック・エクイティ・
米ドル － － 3,213,390 (22,686)
ファンド
グローバル・ガバメント・ボンド・
米ドル 2,296,388 (578,685) 5,578,597 (289,774)
ファンド
グローバル・ハイ・イールド・ボンド・
米ドル 5,393,000 (1,093,539) 2,536,695 (306,914)
ファンド
グローバル・インフレーション・リンク
ド・
米ドル 524,563 (42,071) 630,048 (133,431)
ボンド・ファンド
グローバル・マルチアセット・インカム・
米ドル 916,158 (14,640) 24,647,567 (691,346)
ファンド
(1)
ユーロ 59,000 (20,641) 171,018 (114,270)
インパクト・ボンド・ファンド
インディア・ファンド 米ドル － － 3 －
サステイナブル・アジアン・ボンド・
米ドル 195,511 － 84,609 －
ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッ
米ドル 246,565 － 91,569 (12,226)
ツ・ブレンデッド・ボンド・ファンド
サステイナブル・エマージング・
米ドル － (2,611,076) 1,495,000 (509,266)
マーケッツ・ボンド・ファンド
サステイナブル・エマージング・
マーケッツ・コーポレート・ボンド・ 米ドル － (660,000) 21,000 (632)
ファンド
サステイナブル・エマージング・
マーケッツ・ローカル・カレンシー・ 米ドル 1,687,657 (1,170,698) 380,808 －
ボンド・ファンド
サステイナブル・フィクスド・インカム・
グローバル・オポチュニティーズ ユーロ 8,309,430 (900,035) 5,832,009 (983,008)
・ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケー
米ドル 134,683 － 817,507 －
(1)
ション・ファンド
サステイナブル・グローバル・ボンド・
米ドル 267,305 (13,185) 950,000 (208,103)
インカム・ファンド
サステイナブル・ワールド・ボンド・
米ドル 17,419,467 (590,489) 7,991,329 (82,743)
(2)
ファンド
システマティック・チャイナ・Ａ株式・
米ドル － － 1,164,468 (3)
オポチュニティーズ・ファンド
システマティック・グローバル・
米ドル － － 173,800,833 (98,585)
エクイティ・ハイ・インカム・ファンド
システマティック・グローバル・サステイ
ナブル・インカム・アンド・グロース・
米ドル － － 628,074 (426)
(1)
ファンド
システマティック・サステイナブル・
米ドル － － 329,508 －
グローバル・スモールキャップ・ファンド
(2)
ＵＳドル・ボンド・ファンド 米ドル 400,570 (475,884) 2,424,857 (226,486)
ＵＳドル・ハイ・イールド・ボンド・
米ドル 3,169,000 (682,065) 4,238,474 (186,424)
ファンド
ＵＳドル・ショート・デュレーション・
米ドル 1,569,945 (339,911) 6,472,677 (1,224,917)
ボンド・ファンド
ワールド・フィナンシャルズ・ファンド 米ドル 480,000 － － －
ワールド・ヘルスサイエンス・ファンド 米ドル 4,750,000 － － －
96/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
(1)
当期において設定されたファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(1)
一時的に停止されたファンド。詳細については注記１を参照のこと。
(2)
当期において名称を変更したファンド。詳細については注記１を参照のこと。
15 ．配当金
配当金の支払いに関連する取締役の現行の方針は投資証券クラスによって異なる。無分配投資証券クラ
スに関する現行の方針はすべての純投資利益を留保し再投資することである。そのため、当該利益は純資
産価額に留保され、該当クラスの投資証券１口当たり純資産価額に反映される。分配型投資証券クラスの
場合、当期の投資収益の純額または全額を分配する投資証券クラスについては当期の費用控除後のほぼす
べての投資収益（入手可能な場合）を分配する方針であり、総額を分配する投資証券クラスについては分
配に費用控除前の資本金の一部が含まれることがある。各分配型投資証券クラスの分配方針に関する詳細
については、英文目論見書の「 Calculation of Dividends 」の項（訳注：原文の項）を参照のこと。取締
役は、実現および未実現キャピタル・ゲイン（純額）の両方からの分配金を含めて配当を行うか否か、ま
たどの程度含めるかについて決定することもできる。当ファンドの一部および／または投資証券クラスの
一部（例えば、安定分配型投資証券、金利差分配型投資証券、および基準額以上分配型投資証券）は、収
益、実現および未実現キャピタル・ゲイン（純額）だけでなく資本金からも分配を行うことができる。分
配型投資証券クラスが実現もしくは未実現キャピタル・ゲイン（純額）からの配当金を含めて配当を行う
場合、または費用控除前の総収益を分配するファンドの場合は、配当金に当初の資本金が含まれる可能性
がある。ファンドの資本金から配当金が支払われる場合、資本金が減額されることになり、追加の増資が
必要になる可能性がある。
ファンドが英国報告型であり報告収益が分配額を超過する場合は、当該剰余金がみなし配当金として処
理され、投資家の税務上の立場に応じて課税されることになる。
分配型投資証券を発行するファンドについては、ファンドの種類により、配当金の支払頻度が決定され
る。配当金の支払に関する詳細については、英文目論見書に記載されている。
配当金の公表および支払ならびに投資主が利用可能な再投資の選択肢については、英文目論見書に記載
されている。
16 ．信用供与
ＪＰモルガン・チェース銀行・エヌ・エー（以下「ＪＰモルガン」という。）によって設定された 21.50
憶米ドルの信用供与により、当社は約定済み 12.25 憶米ドルのトランシェにこれを利用することができる。
信用供与枠の一部である 12.25 億米ドルが、 2022 年４月 22 日付の割当通知に基づき当ファンドに割り当てら
れる予定である。
当ファンドは、この信用供与枠を一時的な資金調達目的で利用し、その目的には、例えば、投資家から
の買戻しの資金を含むがこれに限定されない。かかる信用供与枠からの引出に関連する利息や未使用枠の
手数料は、関連するファンドの資産により支払われる。新規設定ファンドには自動的に信用枠が供与され
ないため、併合プロセスにより合算しなければならない。かかるプロセスにおいては、新規設定ファンド
の信用枠の合算を承認するため、特に信用供与者が必要なデューデリジェンスを行う。当期において新規
設定ファンドは信用枠を供与されず、引出すこともなかった。さらに、信用供与者が必ずしも新規設定
ファンドの信用枠の合算を承認するとは限らず、また、信用枠は当ファンドと信用契約に参加しているそ
の他のブラックロックのファンドとの間で（公正な配分で）使用可能かどうかにかかっているため、ファ
ンドがかかる信用枠を使用することができるとは限らない。したがって、一部のファンドはかかる信用供
与を受けない場合があり、それに関連する費用も発生しない。
97/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
この信用供与に関してローン・コミットメント・フィーが請求され、損益および純資産変動計算書にお
いて「ローン・コミットメント・フィー」の科目に含まれている。ローン・コミットメント・フィーは、
未使用残高に対して 0.10 ％で請求される。
2022 年９月１日から 2023 年２月 28 日までの期間において使用した信用供与枠はなかった。
17 ．下引受けに係る収益
当社は、保管銀行の同意のもと下引受契約を締結することがある。下引受契約により、当社は報酬と引
き換えに他の引受人による投資に先立ち、投資証券発行が担保される。当期において、下引受契約に係る
収益を受け取ったファンドはなかった。
18 ．後発事象
2023 年３月２日付で、アジア・パシフィック・エクイティ・インカム・ファンドが終了した。
2023 年３月３日付で、ヴァシリキ・パチャトゥリディが当社の取締役会に任命された。
98/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
アペンディクスⅠ－投資証券クラス
投資証券クラスの設定および再開
以下に開示されている設定日は、投資証券のファンドの各クラスにおける初回発行日を示している。当該
設定日より前にクラスの販売開始が可能な場合がある。
設定日 ファンド 種類
クラスＡオフショア中国人民元安定毎月総収益分配
2022 年９月６日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
英国報告型投資証券
クラスＡオフショア中国人民元無分配英国報告型投
2022 年９月６日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
資証券
クラスＩオフショア中国人民元無分配英国報告型投
2022 年９月６日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
資証券
クラスＸオフショア中国人民元無分配英国報告型投
2022 年９月６日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
資証券
2022 年９月６日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド クラスＸ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
エマージング・マーケッツ・コーポレート・ボン
2022 年９月７日 クラスＳＲ米ドル毎月分配型投資証券
ド・ファンド
ワールド・リアル・エステート・セキュリティー
2022 年９月７日 クラスＤ米ドル安定毎月総収益分配型投資証券
ズ・ファンド
サステイナブル・グローバル・ボンド・インカム・ クラスＸユーロ・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資
2022 年９月 14 日
ファンド 証券
ナチュラル・リソーシズ・グロース・アンド・
2022 年９月 21 日 クラスＳユーロ毎四半期総収益分配型投資証券
インカム・ファンド
ナチュラル・リソーシズ・グロース・アンド・
2022 年９月 21 日 クラスＳ米ドル毎四半期総収益分配型投資証券
インカム・ファンド
ナチュラル・リソーシズ・グロース・アンド・
2022 年９月 21 日 クラスＳユーロ無分配投資証券
インカム・ファンド
ナチュラル・リソーシズ・グロース・アンド・
2022 年９月 21 日 クラスＳ米ドル無分配投資証券
インカム・ファンド
2022 年９月 21 日 ワールド・マイニング・ファンド クラスＩ英ポンド毎年分配英国報告型投資証券
2022 年９月 21 日 ワールド・マイニング・ファンド クラスＩ英ポンド無分配英国報告型投資証券
システマティック・グローバル・サステイナブル・
クラスＡ米ドル毎四半期総収益分配英国報告型投資
2022 年９月 22 日
証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
クラスＡ米ドル安定毎月総収益分配英国報告型投資
2022 年９月 22 日
証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ安定毎月総
2022 年９月 22 日
収益分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
クラスＡ香港ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配英国
2022 年９月 22 日
報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月総収
2022 年９月 22 日
益分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＡ米ドル無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＤ米ドル無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＤユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＩ米ドル無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＩユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＸ米ドル無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2022 年９月 22 日 クラスＺＩ米ドル無分配英国報告型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
99/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
設定日 ファンド 種類
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＡユーロ毎年分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＡユーロ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＡ米ドル無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＡユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＤユーロ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＤ米ドル無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＤユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＥユーロ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＥユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＩ米ドル無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＩユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＸ米ドル無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
2022 年 10 月４日 クラスＺＩ米ドル無分配英国報告型投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・アロケーション・
クラスＺＩユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証
2022 年 10 月４日
券
ファンド
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＡユーロ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＤユーロ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＩユーロ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＸユーロ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＸ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＺユーロ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月６日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＺＩユーロ無分配英国報告型投資証券
エマージング・マーケッツ・インパクト・ ボンド・
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ファンド
2022 年 10 月 12 日 グローバル・エクイティ・インカム・ファンド クラスＩユーロ無分配英国報告型投資証券
2022 年 10 月 12 日 サステイナブル・アジアン・ボンド・ファンド クラスＺＩ米ドル安定毎月総収益分配型投資証券
2022 年 10 月 12 日 サステイナブル・アジアン・ボンド・ファンド クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ブレンディド・ボンド・ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・ボン
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ド・ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
コーポレート・ボンド・ファンド
サステイナブル・エマージング・マーケッツ・
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ローカル・カレンシー・ボンド・ファンド
サステイナブル・フィクスド・インカム・グローバ
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩユーロ無分配投資証券
ル・オポチュニティーズ・ファンド
サステイナブル・フィクスド・インカム・グローバ
2022 年 10 月 12 日 クラスＺＩ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
ル・オポチュニティーズ・ファンド
クラスＺＩ米ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
2022 年 10 月 19 日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
投資証券
2022 年 10 月 19 日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド クラスＺＩオフショア中国人民元無分配投資証券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 19 日 サステイナブル・エネルギー・ファンド
券
100/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
設定日 ファンド 種類
サステイナブル・グローバル・ボンド・インカム・
2022 年 10 月 19 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ファンド
サステイナブル・グローバル・ボンド・インカム・
2022 年 10 月 19 日 クラスＺＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券
ファンド
ＵＳガバメント・モーゲージ・インパクト・ファン
2022 年 10 月 19 日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ド
ＵＳガバメント・モーゲージ・インパクト・ファン
2022 年 10 月 19 日 クラスＺＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券
ド
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 19 日 ワールド・エネルギー・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 19 日 ワールド・フィナンシャルズ・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 19 日 ワールド・ゴールド・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 チャイナ・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 フューチャー・オブ・トランスポート・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 グローバル・エクイティ・インカム・ファンド
券
ネクスト・ジェネレーション・テクノロジー・
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日
券
ファンド
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 ＵＳベーシック・バリュー・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 ワールド・ヘルスサイエンス・ファンド
券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 ワールド・マイニング・ファンド
券
ワールド・リアル・エステート・セキュリティー クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日
ズ・ファンド 券
クラスＡ米ドル・トータル・リターン分配型投資証
2022 年 10 月 26 日 ワールド・テクノロジー・ファンド
券
クラスＡ香港ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
2022 年 11 月 23 日 チャイナ・ボンド・ファンド
投資証券
クラスＡ米ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投
2022 年 11 月 23 日 チャイナ・ボンド・ファンド
資証券
クラスＡ香港ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
2022 年 11 月 23 日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
投資証券
クラスＡ米ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投
2022 年 11 月 23 日 チャイナ・オンショア・ボンド・ファンド
資証券
2022 年 11 月 23 日 エマージング・マーケッツ・ボンド・ファンド クラスＸカナダ・ドル無分配投資証券
2022 年 11 月 23 日 グローバル・ハイ・イールド・ボンド・ファンド クラスＸカナダ・ドル無分配投資証券
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2023 年１月４日 クラスＤ米ドル安定毎月総収益分配型投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
エマージング・マーケッツ・サステイナブル・
2023 年１月 18 日 クラスＸカナダ・ドル無分配投資証券
エクイティ・ファンド
ワールド・リアル・エステート・セキュリティー
2023 年１月 18 日 クラスＸカナダ・ドル無分配投資証券
ズ・ファンド
2023 年２月１日 アジアン・サステイナブル・エクイティ・ファンド クラスＺＩユーロ無分配投資証券
2023 年２月１日 アジアン・サステイナブル・エクイティ・ファンド クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
デベロップド・マーケッツ・サステイナブル・
2023 年２月１日 クラスＺＩユーロ無分配投資証券
エクイティ・ファンド
デベロップド・マーケッツ・サステイナブル・
2023 年２月１日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
エクイティ・ファンド
エマージング・マーケッツ・サステイナブル・
2023 年２月１日 クラスＺＩユーロ無分配投資証券
エクイティ・ファンド
エマージング・マーケッツ・サステイナブル・
2023 年２月１日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
エクイティ・ファンド
101/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
設定日 ファンド 種類
ヨーロピアン・サステイナブル・エクイティ・
2023 年２月１日 クラスＺＩユーロ無分配投資証券
ファンド
ヨーロピアン・サステイナブル・エクイティ・
2023 年２月１日 クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
ファンド
2023 年２月１日 ＵＳサステイナブル・エクイティ・ファンド クラスＺＩユーロ無分配投資証券
2023 年２月１日 ＵＳサステイナブル・エクイティ・ファンド クラスＺＩ米ドル無分配投資証券
2023 年２月 15 日 インパクト・ボンド・ファンド クラスＥユーロ無分配投資証券
システマティック・グローバル・サステイナブル・
2023 年２月 15 日 クラスＥユーロ・ヘッジ無分配投資証券
インカム・アンド・グロース・ファンド
発行済投資証券クラス
2023 年２月 28 日現在、当社は以下の投資証券クラスを発行している。二つ以上の取引通貨があるファンド
の場合、追加の取引通貨価格は、評価時における直物為替レートで価格を換算し、算定されている。
クラスＡ
クラスＡ毎年総収益分配型投資証券 クラスＡユーロ・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ毎年総収益分配型
クラスＡ英ポンド・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ毎年総収益分配型投資証券 クラスＡ香港ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月
クラスＡ毎年分配型投資証券
総収益分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ毎年分配型投資証券 クラスＡ米ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＡ安定毎月総収益分配英国報告型投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配英国報告型
クラスＡ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券
投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配
クラスＡ米ドル・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ安定毎月総収益分配
クラスＡ毎日分配型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ安定毎月総収益分配英国報告型
クラスＡユーロ・ヘッジ毎日分配型投資証券
投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ安定毎月総収益分配
クラスＡ毎日分配英国報告型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＡ香港ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配
クラスＡユーロ・ヘッジ毎日分配英国報告型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ安定毎月
クラスＡ毎月総収益分配型投資証券
総収益分配英国報告型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配
クラスＡ毎月分配型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＡトータル・リターン分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＡ豪ドル・ヘッジ・トータル・リターン分配型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ・トータル・リターン分配型
クラスＡユーロ・ヘッジ毎月分配型投資証券
投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ・トータル・リターン
クラスＡ英ポンド・ヘッジ毎月分配型投資証券
分配型投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ・トータル・リターン分配型投資証
クラスＡ香港ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券
券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ毎月分配型
クラスＡ香港ドル・ヘッジ・トータル・リターン分配型投資証
券
投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ・トータル・リターン分
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券
配型投資証券
クラスＡ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＡ米ドル・ヘッジ・トータル・リターン分配型投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＡ基準額以上毎四半期総収益分配型投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ基準額以上毎四半期総収益分配型
クラスＡユーロ・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券
投資証券
102/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ毎四半期 クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ基準額以上毎四半期
総収益分配型投資証券 総収益分配型投資証券
クラスＡ米ドル・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＡ無分配投資証券
クラスＡ毎四半期総収益分配英国報告型投資証券 クラスＡ豪ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＡスイス・フラン・ヘッジ毎四半期総収益分配
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ無分配投資証券
英国報告型投資証券
クラスＡ毎四半期分配型投資証券 クラスＡスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ無分配投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ毎四半期分配型
クラスＡユーロ・ヘッジ無分配投資証券
投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 クラスＡ英ポンド・ヘッジ無分配投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
クラスＡ香港ドル無分配投資証券
投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ金利差
クラスＡ香港ドル・ヘッジ無分配投資証券
毎月総収益分配型投資証券
クラスＡユーロ・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 クラスＡ円ヘッジ無分配投資証券
クラスＡ英ポンド・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ無分配投資証券
投資証券
クラスＡ香港ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型
クラスＡポーランド・ズロチ・ヘッジ無分配投資証券
投資証券
クラスＡニュージーランド・ドル・ヘッジ金利差
クラスＡスウェーデン・クローネ・ヘッジ無分配投資証券
毎月総収益分配型投資証券
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ金利差
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ無分配投資証券
毎月総収益分配型投資証券
クラスＡ米ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 クラスＡ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ金利差
クラスＡ南アフリカ・ランド・ヘッジ無分配投資証券
毎月総収益分配型投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ金利差
クラスＡ無分配英国報告型投資証券
毎月総収益分配英国報告型投資証券
クラスＡ安定毎月総収益分配型投資証券 クラスＡスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＡ豪ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券 クラスＡユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＡカナダ・ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型
クラスＡ英ポンド・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
投資証券
クラスＡオフショア中国人民元・ヘッジ安定毎月
クラスＡ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
総収益分配型投資証券
クラスＡＩ
クラスＡＩ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＡＩユーロ・ヘッジ毎四半期分配型投資証券
クラスＡＩユーロ・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＡＩ無分配投資証券
クラスＡＩ毎四半期分配型投資証券 クラスＡＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＣ
クラスＣ毎日分配型投資証券 クラスＣ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＣユーロ・ヘッジ毎日分配型投資証券 クラスＣ無分配投資証券
クラスＣ毎月分配型投資証券 クラスＣユーロ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＣ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＣ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＣシンガポール・ドル・ヘッジ毎四半期
クラスＣ無分配英国報告型投資証券
総収益分配型投資証券
クラスＣ毎四半期分配型投資証券
クラスＤ
クラスＤ毎年総収益分配型投資証券 クラスＤユーロ・ヘッジ毎四半期分配型投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ毎年総収益分配型
クラスＤ英ポンド・ヘッジ毎四半期分配型投資証券
投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ毎年総収益分配型投資証券 クラスＤ毎四半期分配英国報告型投資証券
103/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
クラスＤ毎年総収益分配英国報告型投資証券 クラスＤ英ポンド・ヘッジ毎四半期分配英国報告型投資証券
クラスＤ毎年分配型投資証券 クラスＤ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＤカナダ・ドル・ヘッジ毎年分配型投資証券 クラスＤ英ポンド・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月
クラスＤユーロ・ヘッジ毎年分配型投資証券
総収益分配型投資証券
クラスＤ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＤ米ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＤ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＤ安定毎月総収益分配英国報告型投資証券
クラスＤ米ドル・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＤ基準額以上毎四半期総収益分配型投資証券
クラスＤ毎月分配型投資証券 クラスＤ無分配投資証券
クラスＤ豪ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＤ豪ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＤスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤ香港ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＤオフショア中国人民元・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＤユーロ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＤ英ポンド・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＤ香港ドル無分配投資証券
クラスＤ英ポンド・ヘッジ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＤポーランド・ズロチ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＤ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＤシンガポール・ドル・ヘッジ毎四半期
クラスＤ無分配英国報告型投資証券
総収益分配型投資証券
クラスＤ毎四半期総収益分配英国報告型投資証券 クラスＤスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＤオフショア中国人民元・ヘッジ無分配英国報告型
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ毎四半期総収益分配
英国報告型投資証券
投資証券
クラスＤユーロ・ヘッジ毎四半期総収益分配
クラスＤユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＤ英ポンド・ヘッジ毎四半期総収益分配
クラスＤ英ポンド・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＤ毎四半期分配型投資証券 クラスＤ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＤスイス・フラン・ヘッジ毎四半期分配型投資証券
クラスＥ
クラスＥ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＥ無分配投資証券
クラスＥユーロ・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＥユーロ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＥ毎四半期分配型投資証券 クラスＥ英ポンド・ヘッジ無分配投資証券
クラスＥユーロ・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＥポーランド・ズロチ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＥユーロ・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 クラスＥ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＥ安定毎月総収益分配型投資証券 クラスＥ無分配英国報告型投資証券
クラスＥ基準額以上毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＥユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＥユーロ・ヘッジ基準額以上毎四半期総収益分配型
投資証券
＊
クラスＩ
クラスＩ毎年総収益分配型投資証券 クラスＩ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＩ毎年分配型投資証券 クラスＩユーロ・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＩシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月
クラスＩユーロ・ヘッジ毎年分配型投資証券
総収益分配型投資証券
クラスＩ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＩ米ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＩユーロ・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＩ基準額以上毎四半期総収益分配型投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＩ無分配投資証券
クラスＩ米ドル・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＩ豪ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩ毎月総収益分配型投資証券 クラスＩブラジル・レアル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩ毎月分配型投資証券 クラスＩカナダ・ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩカナダ・ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＩスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券
104/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
クラスＩ英ポンド・ヘッジ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＩ英ポンド・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩユーロ・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＩ円ヘッジ無分配投資証券
クラスＩ毎四半期分配型投資証券 クラスＩスウェーデン・クローネ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩユーロ・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＩシンガポール・ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＩ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＩ円ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＩ無分配英国報告型投資証券
クラスＩ毎四半期分配英国報告型投資証券 クラスＩスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＩスイス・フラン・ヘッジ毎四半期分配
クラスＩユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
英国報告型投資証券
クラスＩユーロ・ヘッジ毎四半期分配英国報告型投資証券 クラスＩ英ポンド・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＩ英ポンド・ヘッジ毎四半期分配英国報告型
クラスＩ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
投資証券
＊
クラスＪ
クラスＪ毎月分配型投資証券 クラスＪ無分配投資証券
クラスＳ
クラスＳ毎年分配型投資証券 クラスＳユーロ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＳユーロ・ヘッジ毎年分配型投資証券 クラスＳ英ポンド・ヘッジ無分配投資証券
クラスＳ英ポンド・ヘッジ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＳシンガポール・ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＳ毎四半期分配型投資証券 クラスＳ無分配英国報告型投資証券
クラスＳ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＳスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＳ無分配投資証券 クラスＳユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＳスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券 クラスＳ英ポンド・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＳＩ
クラスＳＩ無分配投資証券 クラスＳＩ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＳＲ
クラスＳＲユーロ・ヘッジ安定毎月総収益分配英国報告型
クラスＳＲ毎年総収益分配英国報告型投資証券
投資証券
クラスＳＲ香港ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配英国報告型投
クラスＳＲ毎年分配英国報告型投資証券
資証券
クラスＳＲシンガポール・ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配英
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券
国報告型投資証券
クラスＳＲ米ドル・ヘッジ安定毎月総収益分配英国報告型投資
クラスＳＲ米ドル・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券
証券
クラスＳＲ毎月分配型投資証券 クラスＳＲ無分配投資証券
クラスＳＲ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＳＲ無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ英ポンド・ヘッジ毎月分配英国報告型投資証券 クラスＳＲユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ安定毎月総収益分配型投資証券 クラスＳＲ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＳＲ安定毎月総収益分配英国報告型投資証券
＊
クラスＸ
クラスＸ毎年分配型投資証券 クラスＸトータル・リターン分配型投資証券
クラスＸユーロ・ヘッジ毎年分配型投資証券 クラスＸ無分配投資証券
クラスＸ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＸ豪ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ英ポンド・ヘッジ毎年分配英国報告型投資証券 クラスＸカナダ・ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ毎月分配型投資証券 クラスＸスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ豪ドル・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＸデンマーク・クローネ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸユーロ・ヘッジ毎月分配型投資証券 クラスＸユーロ・ヘッジ無分配投資証券
105/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
クラスＸ英ポンド・ヘッジ毎四半期総収益分配型投資証券 クラスＸ英ポンド・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ毎四半期総収益分配英国報告型投資証券 クラスＸ円ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ毎四半期分配型投資証券 クラスＸノルウェー・クローネ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸスイス・フラン・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＸニュージーランド・ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸユーロ・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＸスウェーデン・クローネ・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ英ポンド・ヘッジ毎四半期分配型投資証券 クラスＸ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＸ豪ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 クラスＸ無分配英国報告型投資証券
クラスＸ安定毎月総収益分配型投資証券 クラスＸ米ドル・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＸユーロ・ヘッジ安定毎月総収益分配型投資証券
クラスＺ
クラスＺ無分配投資証券 クラスＺ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＺスイス・フラン・ヘッジ無分配投資証券 クラスＺ無分配英国報告型投資証券
クラスＺユーロ・ヘッジ無分配投資証券 クラスＺスイス・フラン・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＺＩ
クラスＺＩ米ドル・ヘッジ金利差毎月総収益分配型投資証券 クラスＺＩ米ドル・ヘッジ無分配投資証券
クラスＺＩ安定毎月総収益分配型投資証券 クラスＺＩ無分配英国報告型投資証券
クラスＺＩ無分配投資証券 クラスＺＩユーロ・ヘッジ無分配英国報告型投資証券
クラスＺＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券
＊
機関投資家が購入可能
106/107
EDINET提出書類
ブラックロック・グローバル・ファンズ(E31398)
半期報告書（外国投資証券）
５【販売及び買戻しの実績】
2023 年３月末日前１年間における ファンド 証券の販売および買戻しの実績ならびに 2023 年３月末日現在
の発行済口数は、以下のとおりである。
クラスＡ毎月分配型投資証券
販売口数 買戻口数 発行済口数
2022 年４月１日～ 3,778,178 10,253,481 14,577,441
2023 年３月 31 日 (3,759,495) (10,242,341) (14,479,688)
（注１）（ ）内の数は、本邦外における販売、買戻しおよび発行済口数である。
（注２）上記の各数値は、未決済の取引を含まず、また小数点以下を四捨五入して記載している。これらの理由により、上記の各数
値が本書の中の他の箇所に記載された数値と一致しない場合がある。
クラスＡ無分配投資証券
販売口数 買戻口数 発行済口数
2022 年４月１日～ 10,416,372 13,757,034 7,778,006
2023 年３月 31 日 (10,416,372) (11,135,463) (6,568,571)
107/107
