株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス 有価証券届出書（新規公開時）

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    【表紙】
    【提出書類】                       有価証券届出書

    【提出先】                       関東財務局長

    【提出日】                       2021年11月16日

    【会社名】                       株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス

    【英訳名】                       Finatext     Holdings     Ltd.

    【代表者の役職氏名】                       代表取締役社長ＣＥＯ　林　良太

    【本店の所在の場所】                       東京都千代田区九段北三丁目２番地11号

                           住友不動産九段北ビル　４階
    【電話番号】                       03(6265)6828(代表)

    【事務連絡者氏名】                       取締役ＣＦＯ　伊藤　祐一郎

    【最寄りの連絡場所】                       東京都千代田区九段北三丁目２番地11号

                           住友不動産九段北ビル　４階
    【電話番号】                       03(6265)6828(代表)

    【事務連絡者氏名】                       取締役ＣＦＯ　伊藤　祐一郎

    【届出の対象とした募集(売出)有価証券の種類】                       株式

    【届出の対象とした募集(売出)金額】                       募集金額

                           ブックビルディング方式による募集　　　　                     3,070,200,000       円
                           売出金額
                           (引受人の買取引受による売出し)
                           ブックビルディング方式による売出し　　　                    16,351,653,000円
                           (オーバーアロットメントによる売出し)
                           ブックビルディング方式による売出し　　　                     2,994,348,000       円
                           (注)　募集金額は、有価証券届出書提出時における見込額(会社法

                              上の払込金額の総額)であり、売出金額は、有価証券届出書
                              提出時における見込額であります。
                              なお、引受人の買取引受による売出しに係る売出株式に
                              は、日本国内において販売される株式と、引受人の関係会
                              社等を通じて、欧州及びアジアを中心とする海外市場(ただ
                              し、米国及びカナダを除く。)の海外投資家に対して販売さ
                              れる株式が含まれております。詳細は、「第一部　証券情
                              報　第２　売出要項　１　売出株式(引受人の買取引受によ
                              る売出し)」をご参照下さい。
    【縦覧に供する場所】                       該当事項はありません。

                                  1/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第一部     【証券情報】
    第１   【募集要項】

    １  【新規発行株式】

         種類            発行数(株)                      内容

                               １単元の株式数は、100株であります。
        普通株式              2,800,000     (注)３    完全議決権株式であり、権利内容に何ら限定のない当社に
                               おける標準となる株式であります。
     (注)   １　2021年11月16日開催の取締役会決議によっております。
       ２　当社の定める振替機関の名称及び住所は、以下のとおりであります。
         名称　　株式会社証券保管振替機構
         住所　　東京都中央区日本橋             兜町７番１号
       ３　発行数については、2021年12月３日開催予定の取締役会において変更される可能性があります。
       ４　「第１　募集要項」に記載の募集(以下、「本募集」という。)並びに「第２　売出要項」の「１　売出株式
         (引受人の買取引受による売出し)」及び「２　売出しの条件(引受人の買取引受による売出し)」に記載の引
         受人の買取引受による売出しにあたっては、その需要状況を勘案し、オーバーアロットメントによる売出し
         を追加的に行う場合があります。
         なお、オーバーアロットメントによる売出しについては、「第２　売出要項」の「３　売出株式(オーバー
         アロットメントによる売出し)」及び「４　売出しの条件(オーバーアロットメントによる売出し)」をご参
         照下さい。
       ５　オーバーアロットメントによる売出しに関連して、上記とは別に2021年11月16日開催の取締役会において、
         大和証券株式会社を割当先とする第三者割当増資を行うことを決議しております。なお、その内容について
         は、「募集又は売出しに関する特別記載事項　３．                        第三者割当増資、グリーンシューオプションとシンジ
         ケートカバー取引について            」をご参照下さい。
       ６　本募集及び引受人の買取引受による売出しに関連して、ロックアップに関する合意がなされておりますが、
         その内容につきましては、「募集又は売出しに関する特別記載事項　４．ロックアップについて」をご参照
         下さい。
                                  2/175











                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ２  【募集の方法】
      2021年12月13日に決定される引受価額にて、当社と元引受契約を締結する予定の後記「４　株式の引受け」欄記載
     の金融商品取引業者(以下、「第１　募集要項」において「引受人」という。)は、買取引受けを行い、当該引受価額
     と異なる価額(発行価格)で募集を行います。
      引受価額は発行価額(2021年12月３日開催予定の取締役会において決定される払込金額と同額)以上の価額となりま
     す。引受人は払込期日に引受価額の総額を当社に払込み、本募集における発行価格の総額との差額は引受人の手取金
     といたします。当社は、引受人に対して引受手数料を支払いません。
      なお、本募集は、株式会社東京証券取引所(以下、「取引所」という。)の定める有価証券上場規程施行規則第233条
     の規定に定めるブックビルディング方式(株式の取得の申込みの勧誘時において発行価格又は売出価格に係る仮条件を
     投資家に提示し、株式に係る投資家の需要状況を把握した上で発行価格等を決定する方法をいう。)により決定する価
     格で行います。
          区分           発行数(株)          発行価額の総額(円)              資本組入額の総額(円)

    入札方式のうち入札による募集                        ―              ―              ―

    入札方式のうち入札によらない
                            ―              ―              ―
    募集
    ブックビルディング方式                    2,800,000            3,070,200,000              1,806,000,000
        計(総発行株式)                 2,800,000            3,070,200,000              1,806,000,000

     (注)   １　全株式を引受人の買取引受けにより募集いたします。
       ２　上場前の公募増資等を行うに際しての手続き等は、取引所の定める有価証券上場規程施行規則により規定さ
         れております。
       ３　発行価額の総額は、会社法第199条第１項第２号所定の払込金額の総額であり、有価証券届出書提出時にお
         ける見込額であります。
       ４　資本組入額の総額は、資本金に組入れる額の総額であり、有価証券届出書提出時における想定発行価格
         (1,290円)の２分の１相当額を資本金に組入れることを前提として算出した見込額であります。
       ５　有価証券届出書提出時における想定発行価格(1,290円)で算出した場合、本募集における発行価格の総額(見
         込額)は    3,612,000,000       円となります。
                                  3/175











                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ３  【募集の条件】
     (1)  【入札方式】
      ①  【入札による募集】
        該当事項はありません。
      ②  【入札によらない募集】

        該当事項はありません。
     (2)  【ブックビルディング方式】

                     資本     申込                  申込

    発行価格     引受価額     発行価額
                    組入額     株数単位         申込期間         証拠金        払込期日
     (円)     (円)     (円)
                     (円)     (株)                  (円)
     未定     未定     未定     未定         自　2021年12月15日(水)              未定
                           100                     2021年12月21日(火)
     (注)１     (注)１     (注)２     (注)３          至　2021年12月20日(月)             (注)４
     (注)   １　発行価格はブックビルディング方式によって決定いたします。
         発行価格の決定に当たり、2021年12月３日に仮条件を決定する予定であります。
         当該仮条件による需要状況、上場日までの価格変動リスク等を総合的に勘案した上で、2021年12月13日に発
         行価格及び引受価額を決定する予定であります。
         仮条件は、事業内容、経営成績及び財政状態、事業内容等の類似性が高い上場会社との比較、価格算定能力
         が高いと推定される機関投資家等の意見その他を総合的に勘案して決定する予定であります。
         需要の申告の受付けに当たり、引受人は、当社株式が市場において適正な評価を受けることを目的に、機関
         投資家等を中心に需要の申告を促す予定であります。
       ２　2021年12月３日開催予定の取締役会において、発行価額を決定する予定であります。また、前記「２　募集
         の方法」の冒頭に記載のとおり、発行価格と発行価額及び2021年12月13日に決定する予定の引受価額とは
         各々異なります。募集株式は全株を引受人が買取ることとしており、発行価格と引受価額との差額の総額
         は、引受人の手取金となります。
       ３　2021年11月16日開催の取締役会において、増加する資本金及び資本準備金に関する事項として、増加する資
         本金の額は、会社計算規則第14条第１項に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とし、計算
         の結果１円未満の端数が生じたときは、その端数を切り上げるものとすること、及び増加する資本準備金の
         額は、当該資本金等増加限度額から増加する資本金の額を減じた額とすることを決議しております。この取
         締役会決議に基づき、2021年12月13日に資本組入額(資本金に組入れる額)を決定する予定であります。
       ４　申込証拠金は、発行価格と同一の金額とし、利息をつけません。
         申込証拠金のうち引受価額相当額は、払込期日に新株式払込金に振替充当いたします。
       ５　株式受渡期日は、2021年12月22日(水)(以下、「上場(売買開始)日」という。)の予定であります。当社普通
         株式の取引所への上場に伴い、株式会社証券保管振替機構が振替機関として当社普通株式を取扱う予定であ
         り、上場(売買開始)日から売買を行うことができます。なお、当社は株券を発行しておらず、株券の交付は
         行いません。
       ６　申込みの方法は、申込期間内に後記申込取扱場所へ申込証拠金を添えて申込みをするものといたします。
       ７　申込みに先立ち、2021年12月６日から2021年12月10日までの間で引受人に対して、当該仮条件を参考として
         需要の申告を行うことができます。当該需要の申告は変更又は撤回することが可能であります。販売に当た
         りましては、取引所の「有価証券上場規程」に定める株主数基準の充足、上場後の株式の流通性の確保等を
         勘案し、需要の申告を行わなかった投資家にも販売が行われることがあります。引受人及びその委託販売先
         金融商品取引業者は、各社の定める配分の基本方針及び社内規則等に従い販売を行う方針であります。配分
         の基本方針については各社の店頭における表示又はホームページにおける表示等をご確認下さい。
       ８　引受価額が発行価額を下回る場合は株式の募集を中止いたします。
                                  4/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ①  【申込取扱場所】
        後記「４　株式の引受け」欄の引受人及びその委託販売先金融商品取引業者の全国の本支店及び営業所で申込
       みの取扱いをいたします。
      ②  【払込取扱場所】

                店名                           所在地

    株式会社三井住友銀行　日本橋支店                           東京都中央区日本橋室町二丁目１番１号

     (注)　上記の払込取扱場所での申込みの取扱いは行いません。
    ４  【株式の引受け】

                                     引受株式数

     引受人の氏名又は名称                    住所                      引受けの条件
                                      (株)
                                            １　買取引受けによります。
                                            ２　引受人は新株式払込金とし
                                              て、2021年12月21日までに
                                              払込取扱場所へ引受価額と
                                              同額を払込むことといたし
    大和証券株式会社             東京都千代田区丸の内一丁目９番１号                    2,800,000
                                              ます。
                                            ３　引受手数料は支払われませ
                                              ん。ただし、発行価格と引
                                              受価額との差額の総額は引
                                              受人の手取金となります。
          計                ―            2,800,000            ―
     (注)   １　引受株式数は、2021年12月３日開催予定の取締役会において決定する予定であります。
       ２　上記引受人と発行価格決定日(2021年12月13日)に元引受契約を締結する予定であります。ただし、元引受契
         約の締結後、同契約の解除条項に基づき、同契約を解除した場合、株式の募集を中止いたします。
                                  5/175











                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ５  【新規発行による手取金の使途】
     (1)  【新規発行による手取金の額】
        払込金額の総額(円)                 発行諸費用の概算額(円)                   差引手取概算額(円)

               3,612,000,000                    31,000,000                 3,581,000,000

     (注)   １　払込金額の総額は、引受価額の総額であり、有価証券届出書提出時における想定発行価格(1,290円)を基礎
         として算出した見込額であります。2021年12月３日開催予定の取締役会で決定される会社法第199条第１項
         第２号所定の払込金額の総額とは異なります。
       ２　発行諸費用の概算額には、消費税及び地方消費税(以下、「消費税等」という。)は含まれておりません。
       ３　引受手数料は支払わないため、「発行諸費用の概算額」は、これ以外の費用を合計したものであります。
     (2)  【手取金の使途】

       上記の手取概算額3,581百万円及び「１                   新規発行株式」の（注）５に記載の第三者割当増資の手取概算額上限
      1,490百万円については、①事業拡大に係る運転資金、②関連会社投融資資金、③借入金の返済、④設備資金に充当
      する予定であり、その具体的な内容は以下に記載のとおりであります。
       ①事業拡大に係る運転資金

        「金融を     サービス'として再発明する」という経営理念の下、金融サービス提供者向けの次世代クラウド基幹
       システムの提供を中心に、ビッグデータ解析支援や金融サービスの企画・開発支援による事業拡大のためには、
       優秀な   システム開発及び営業の人員              の採用・育成による         体制強化を目的とした人件費、システム開発にかかる業
       務委託費、新規顧客獲得促進のためのネット広告やキャンペーンに要する広告宣伝費及び事業拡大に係るパート
       ナー企業へのレベニューシェア等の運転資金                     の拡大が必要であります。当該運転資金の増加に対応する資金                             とし
       て2,556百万円（2022年３月期：244百万円、2023年３月期：918百万円、2024年３月期：1,394百万円）を充当す
       る予定です。
       ②関連会社投融資資金
        連結子会社である株式会社スマートプラス                    の商品・サービスの拡充に伴って必要となる準備金等のための資本
       増強  及びスマートプラス少額短期保険株式会社                    の保険準備金確保のための資本増強等に係る                     投融資資金として
       1,848百万円（2022年３月期：13百万円、2023年３月期：1,468百万円、2024年３月期：367百万円）を充当する予
       定です。
       ③借入金の返済
        財務基盤の更なる強化に向けた金融機関からの借入金の返済として213百万円（2022年３月期：75百万円、2023
       年３月期：100百万円、2024年３月期：37百万円）を充当する予定です。
       ④設備資金
        金融インフラストラクチャ事業の収益拡大を目的に、ソフトウェアへの投資を中心とした                                         設備資金として147百
       万円（2022年３月期：107百万円、2023年３月期：20百万円、2024年３月期：20百万円）を充当する予定です。
       なお、上記使途以外の残額は、将来における当社の成長に寄与する支出又は投資に充当する方針でありますが、

      当該内容等について具体化している事項はなく、具体的な資金需要が発生し、支払時期が決定するまでは、安全性
      の高い金融商品等で運用していく方針であります。
       (注)　設備資金の内容については、「第二部　企業情報　第３　設備の状況　３　設備の新設、除却等の計画」

          の項をご参照下さい。
                                  6/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第２   【売出要項】
    １  【売出株式(引受人の買取引受による売出し)】

      2021年12月13日に決定される引受価額にて、当社と元引受契約を締結する予定の後記「２　売出しの条件(引受人の
     買取引受による売出し)　(2)              ブックビルディング方式」に記載の金融商品取引業者(以下、「第２　売出要項」にお
     いて「引受人」という。)は、下記売出人から買取引受けを行い、当該引受価額と異なる価額(売出価格、発行価格と
     同一の価格)で売出しを行います。引受人は株式受渡期日に引受価額の総額を売出人に支払い、引受人の買取引受によ
     る売出しにおける売出価格の総額との差額は引受人の手取金といたします。売出人は引受人に対して引受手数料を支
     払いません。
                           売出価額の総額            売出しに係る株式の所有者の住所

      種類          売出数(株)
                             (円)             及び氏名又は名称
          入札方式のうち入札
                         ―        ―             ―
          による売出し
          入札方式のうち入札
                         ―        ―             ―
          によらない売出し
                                   東京都文京区本郷七丁目３番１号
                                   UTEC３号投資事業有限責任組合
                                                   3,863,100株
                                   東京都港区虎ノ門一丁目23番１号
                                   ジャフコSV５共有投資事業有限責任組合
                                                   3,239,300株
                                   東京都中央区日本橋一丁目19番１号
                                   auフィナンシャルホールディングス株式会社
                                                   3,203,300株
                                   東京都港区虎ノ門一丁目23番１号
                                   ジャフコSV５スター投資事業有限責任組合
                                                    809,300株
                                   東京都江東区
                                   渡辺　広太
                                                    400,000株
                                   東京都   千代田区丸の内       一丁目３番２号
                                   株式会社SMBC信託銀行
                                   （特定運用金外信託口　契約番号12100440）
                                                    348,200株
                                   東京都町田市
    普通株式
                                   渡辺　努
          ブックビルディング                                          300,000株
                    12,675,700      16,351,653,000
          方式                         東京都港区
                                   齋藤　祐輝
                                                    150,000株
                                   東京都千代田区大手町二丁目６番４号　
                                   株式会社GCIキャピタル
                                                    143,100株
                                   神奈川県大和市
                                   保田　容之介
                                                     90,000株
                                   東京都西東京市
                                   今井　聡
                                                     50,400株
                                   東京都板橋区
                                   高橋　充
                                                     39,000株
                                   東京都台東区
                                   石橋　淳志
                                                     30,000株
                                   東京都江東区
                                   辻中　仁士
                                                     10,000株
    計(総売出

              ―      12,675,700      16,351,653,000                   ―
    株式)
     (注)   １　上場前の売出しを行うに際しての手続き等は、取引所の定める有価証券上場規程施行規則により規定されて
         おります。
       ２　引受人の買取引受による売出しに係る売出株式                        12,675,700     株のうちの一部は、引受人の関係会社等を通じ
         て、欧州及びアジアを中心とする海外市場(ただし、米国及びカナダを除く。)の海外投資家に対して販売
         (以下、「海外販売」といい、海外販売される株数を「海外販売株数」という。)されることがあります。
         上記売出数は、日本国内において販売(以下、「国内販売」という。)される株数(以下、「国内販売株数」
         という。)と海外販売株数が含まれた、国内販売株数の上限であり、海外販売株数は、未定であります。国
                                  7/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         内販売株数及び海外販売株数の最終的な内訳は、本募集及び引受人の買取引受による売出しの需要状況等を
         勘案した上で、売出価格決定日(2021年12月13日)に決定されます。海外販売株数は引受人の買取引受による
         売 出しに係る株式数の範囲内とします。なお、引受人の買取引受による売出しに係る売出数については、今
         後変更される可能性があります。
         海外販売に関しましては、後記「募集又は売出しに関する特別記載事項　２　本邦以外の地域において開始
         される売出しに係る事項について」をご参照下さい。
       ３　振替機関の名称及び住所は、「第１　募集要項　１　新規発行株式」の(注)２に記載した振替機関と同一で
         あります。
       ４　「第１　募集要項」における株式の募集を中止した場合には、引受人の買取引受による売出しも中止いたし
         ます。
       ５　売出価額の総額は、有価証券届出書提出時における想定売出価格(                                1,290   円)で算出した見込額であり、国内
         販売株数の上限に係るものであります。海外販売株数に係るものにつきましては、後記「募集又は売出しに
         関する特別記載事項　２　本邦以外の地域において開始される売出しに係る事項について」をご参照下さ
         い。
       ６　売出数等については今後変更される可能性があります。
       ７　本募集並びに引受人の買取引受による売出しにあたっては、その需要状況を勘案し、オーバーアロットメン
         トによる売出しを追加的に行う場合があります。
         なお、オーバーアロットメントによる売出しについては、「３　売出株式(オーバーアロットメントによる
         売出し)」及び「４　売出しの条件(オーバーアロットメントによる売出し)」をご参照下さい。
       ８　本募集及び引受人の買取引受による売出しに関連して、ロックアップに関する合意がなされておりますが、
         その内容につきましては、「募集又は売出しに関する特別記載事項　４．ロックアップについて」をご参照
         下さい。
                                  8/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ２  【売出しの条件(引受人の買取引受による売出し)】
     (1)  【入札方式】
      ①  【入札による売出し】
        該当事項はありません。
      ②  【入札によらない売出し】

        該当事項はありません。
     (2)  【ブックビルディング方式】

                       申込     申込                           元引受

    売出価格     引受価額                                引受人の住所及び氏名
                申込期間      株数単位      証拠金     申込受付場所                      契約
     (円)     (円)                                  又は名称
                       (株)     (円)                           の内容
                                        東京都千代田区丸の内一丁
                                        目９番１号
                                        大和証券株式会社
                                        東京都千代田区大手町一丁

                                        目９番２号
                                        三菱UFJモルガン・スタン
                                        レー証券株式会社
                                        東京都千代田区麹町一丁目

                                        ４番地
                                        松井証券株式会社
                                引受人及びその
               自　2021年
     未定                           委託販売先金融
          未定    12月15日(水)             未定            東京都中央区日本橋小舟町               未定
     (注)１                    100        商品取引業者の
          (注)２     至　2021年            (注)２             ８番１号              (注)３
     (注)２                           本支店及び営業
               12月20日(月)                          あかつき証券株式会社
                                所
                                        東京都港区南青山二丁目６
                                        番21号
                                        楽天証券株式会社
                                        大阪府大阪市中央区今橋一

                                        丁目８番12号
                                        岩井コスモ証券株式会社
                                        東京都港区赤坂一丁目12番

                                        32号
                                        マネックス証券株式会社
     (注)   １　売出価格の決定方法は、「第１　募集要項　３　募集の条件　(2)                                 ブックビルディング方式」の(注)１と同
         様であります。
       ２　売出価格、引受価額及び申込証拠金は、ブックビルディング方式による募集の発行価格、引受価額及び申込
         証拠金とそれぞれ同一といたします。ただし、申込証拠金には、利息をつけません。
       ３　引受人の引受価額による買取引受によることとし、その他元引受契約の内容、売出しに必要な条件は、売出
         価格決定日(2021年12月13日)に決定いたします。なお、元引受契約においては、引受手数料は支払われませ
         ん。ただし、売出価格と引受価額との差額の総額は引受人の手取金となります。
       ４　上記引受人と2021年12月13日に元引受契約を締結する予定であります。ただし、元引受契約の締結後、同契
         約の解除条項に基づき、同契約を解除した場合、株式の売出しを中止いたします。
       ５　株式受渡期日は、上場(売買開始)日(2021年12月22日(水))の予定であります。当社普通株式の取引所への上
         場に伴い、株式会社証券保管振替機構が振替機関として当社普通株式を取扱う予定であり、上場(売買開始)
         日から売買を行うことができます。なお、当社は株券を発行しておらず、株券の交付は行いません。
       ６　申込みの方法は、申込期間内に上記申込受付場所へ申込証拠金を添えて申込みをするものといたします。
       ７　上記引受人及びその委託販売先金融商品取引業者の販売方針は、「第１　募集要項　３　募集の条件　(2)
         ブックビルディング方式」の(注)７に記載した販売方針と同様であります。
       ８　引受人は、上記引受株式数のうち、2,000株を上限として、全国の販売を希望する引受人以外の金融商品取
         引業者に委託販売する方針であります。
                                  9/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ３  【売出株式(オーバーアロットメントによる売出し)】
                              売出価額の総額          売出しに係る株式の所有者の住所

       種類           売出数(株)
                                 (円)           及び氏名又は名称
             入札方式のうち入札
                            ―        ―           ―
             による売出し
             入札方式のうち入札
    普通株式                        ―        ―           ―
             によらない売出し
             ブックビルディング                          東京都千代田区丸の内一丁目９番１号
                         2,321,200      2,994,348,000
             方式                          大和証券株式会社
    計(総売出株式)             ―        2,321,200      2,994,348,000                 ―
     (注)   １　オーバーアロットメントによる売出しは、本募集及び引受人の買取引受による売出しに伴い、その需要状況
         を勘案して行われる大和証券株式会社による売出しであります。売出数は上限株式数を示したものであり、
         需要状況により減少し、又は全く行わない場合があります。
       ２　オーバーアロットメントによる売出しに関連して、大和証券株式会社は、2021年12月22日から2022年１月19
         日までの期間(以下、「シンジケートカバー取引期間」という。)、                               三菱UFJモルガン・スタンレー証券株式
         会社と協議の上、        取引所においてオーバーアロットメントによる売出しに係る株式数を上限とする当社普通
         株式の買付け(以下、「シンジケートカバー取引」という。)を行う場合があります。その内容については、
         「募集又は売出しに関する特別記載事項　３．第三者割当増資、グリーンシューオプションとシンジケート
         カバー取引について」をご参照下さい。
       ３　上場前の売出しを行うに際しての手続き等は、取引所の定める有価証券上場規程施行規則により規定されて
         おります。
       ４　本株式の募集を中止した場合には、オーバーアロットメントによる売出しも中止いたします。
       ５　売出価額の総額は、有価証券届出書提出時における想定売出価格(1,290円)で算出した見込額であります。
       ６　振替機関の名称及び住所は、「第１　募集要項　１　新規発行株式」の(注)２に記載した振替機関と同一で
         あります。
                                 10/175













                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ４  【売出しの条件(オーバーアロットメントによる売出し)】
     (1)  【入札方式】
      ①  【入札による売出し】
        該当事項はありません。
      ②  【入札によらない売出し】

        該当事項はありません。
     (2)  【ブックビルディング方式】

                    申込      申込                             元引受

    売出価格                                     引受人の住所及び氏名
            申込期間       株数単位      証拠金       申込受付場所                       契約
     (円)                                       又は名称
                    (株)      (円)                             の内容
           自　2021年                   大和証券株式会社及
     未定     12月15日(水)               未定    びその委託販売先金
                      100                        ―         ―
     (注)１      至　2021年              (注)１     融商品取引業者の本
           12月20日(月)                   支店及び営業所
     (注)   １　売出価格及び申込証拠金については、引受人の買取引受による売出しにおける売出価格及び申込証拠金とそ
         れぞれ同一といたします。ただし、申込証拠金には利息をつけません。
       ２　売出しに必要な条件については、売出価格決定日(2021年12月13日)において決定する予定であります。
       ３　株式受渡期日は、引受人の買取引受による売出しにおける株式受渡期日と同じ上場(売買開始)日(2021年12
         月22日(水))の予定であります。当社普通株式の取引所への上場に伴い、株式会社証券保管振替機構が振替
         機関として当社普通株式を取扱う予定であり、上場(売買開始)日から売買を行うことができます。なお、当
         社は株券を発行しておらず、株券の交付は行いません。
       ４　申込みの方法は、申込期間内に上記申込受付場所へ申込証拠金を添えて申込みをするものといたします。
       ５　大和証券株式会社及びその委託販売先金融商品取引業者の販売方針は、「第１　募集要項　３　募集の条
         件　(2)    ブックビルディング方式」の(注)７に記載した販売方針と同様であります。
                                 11/175












                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    【募集又は売出しに関する特別記載事項】
    １．東京証券取引所マザーズへの上場について

      当社普通株式は、「第１　募集要項」における募集株式及び「第２　売出要項」における売出株式を含め、大和証
     券株式会社     及び三菱UFJモルガン・スタンレー証券株式会社を共同主幹事会社(以下、「共同主幹事会社」という。                                               )と
     して、2021年12月22日に東京証券取引所マザーズへ上場される予定であります。
    ２．本邦以外の地域において開始される売出しに係る事項について

      引受人の買取引受による売出しに係る売出株式のうちの一部が、引受人の関係会社等を通じて、海外販売されるこ
     とがあります。以下は、かかる引受人の買取引受による売出しにおける海外販売の内容として、企業内容等の開示に
     関する内閣府令第19条第２項第１号に掲げる各事項を一括して掲載したものであります。
     (1)  株式の種類

       当社普通株式
     (2)  海外販売の売出数(海外販売株数)

       未定
       (注)　上記の売出数は、海外販売株数であり、本募集及び引受人の買取引受による売出しの需要状況等を勘案し
          た上で、売出価格決定日(2021年12月13日)に決定されますが、海外販売株数は、引受人の買取引受による
          売出しに係る株式数の範囲内とします。
     (3)  海外販売の売出価格

       未定
       (注)   １　海外販売の売出価格の決定方法は、前記「第１　募集要項　３　募集の条件　(2)                                        ブックビルディング
           方式」の(注)１と同様であります。
         ２　海外販売の売出価格は、前記「第２　売出要項　２　売出しの条件(引受人の買取引受による売出し)　
           (2)  ブックビルディング方式」に記載の国内販売における売出価格と同一といたします。
     (4)  海外販売の引受価額

       未定
       (注)　海外販売の引受価額は、本募集における引受価額と同一といたします。
     (5)  海外販売の売出価額の総額

       未定
     (6)  株式の内容

       完全議決権株式であり、権利内容に何ら限定のない当社における標準となる株式であります。
       また、単元株式数は100株であります。
     (7)  売出方法

       下記(8)に記載の引受人が引受人の買取引受による売出しの売出株式を買取引受けした上で、引受人の買取引受に
      よる売出しに係る売出株式のうちの一部を当該引受人の関係会社等を通じて、欧州及びアジアを中心とする海外市
      場(ただし、米国及びカナダを除く。)の海外投資家に対して販売します。
     (8)  引受人の名称

       前記「第２　売出要項　２　売出しの条件(引受人の買取引受による売出し)　(2)                                      ブックビルディング方式」に
      記載の引受人
                                 12/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (9)  売出しを行う者の氏名又は名称
       前記「第２　売出要項　１　売出株式(引受人の買取引受による売出し)」に記載の売出人
     (10)   売出しを行う地域

       欧州及びアジアを中心とする海外市場(ただし、米国及びカナダを除く。)
     (11)   海外販売の受渡年月日

       2021年12月22日(水)
     (12)   当該有価証券を金融商品取引所に上場しようとする場合における当該金融商品取引所の名称

       株式会社東京証券取引所
    ３．第三者割当        増資  、グリーンシューオプションとシンジケートカバー取引について

      オーバーアロットメントによる売出しの対象となる当社普通株式は、オーバーアロットメントによる売出しのため
     に、  大和証券株式      会社が当社株主より借受ける株式であります。これに関連して、当社は、2021年11月16日開催の取
     締役会において、        大和証券株式      会社を割当先とする以下の内容の第三者割当による募集株式発行(以下、「本件第三者
     割当増資」という。)の決議を行っております。
    募集株式の種類及び数              当社普通株式　       1,160,600株

    募集株式の払込金額              未定(本募集株式の払込金額と同一とする。)
    割当価格              未定(本募集株式の引受価額と同一とする。)
    払込期日              2022年１月24日
    増加資本金及び資本準備金に              増加する資本金の額は、割当価格を基礎とし、会社計算規則第14条第１項に従い算出
    関する事項              される資本金等増加限度額の２分の１の金額とし、計算の結果１円未満の端数が生じ
                   たときは、その端数を切り上げるものとする。また、増加する資本準備金の額は、資
                   本金等増加限度額から増加する資本金の額を減じた額とする。
    払込取扱場所              東京都中央区日本橋室町二丁目１番１号　株式会社三井住友銀行　日本橋支店
      また、同じくオーバーアロットメントによる売出しに関連して、大和証券株式会社が当社株主より借受ける株式の

     返還に必要な株式の一部を取得するために、大和証券株式会社は1,160,600株を上限として当社普通株式を引受価額と
     同一の価格で当社株主より追加的に取得する権利（以下、「グリーンシューオプション」という。）を、2022年１月
     19日を行使期限として当社株主から付与される予定であります。
      大和証券株式会社は、上場（売買開始）日から2022年１月19日までの間、オーバーアロットメントによる売出しに
     係る株式数を上限とし、当社株主から借受けている株式の返還に充当するために、シンジケートカバー取引を行う場
     合があり、当該シンジケートカバー取引により取得した全ての当社普通株式は、当社株主より借受ける株式の返還に
     充当されます。なお、シンジケートカバー取引期間内においても、大和証券株式会社は、三菱UFJモルガン・スタン
     レー証券株式会社と協議の上、シンジケートカバー取引を全く行わないか又は上限株式数に至らない株式数でシンジ
     ケートカバー取引を終了させる場合があります。
      大和証券株式会社は、オーバーアロットメントによる売出しに係る株式数からシンジケートカバー取引により買付
     けた株式数を減じた株式数については、グリーンシューオプションの行使により取得する株式数と、本件第三者割当
     増資による株式の割当株式数を等しくして、グリーンシューオプションの行使及び本件第三者割当増資の割当てに応
     じる予定であります。したがって、本件第三者割当増資における割当株式数の全部又は一部につき申込みが行われ
     ず、その結果、失権により本件第三者割当増資における最終的な発行数が減少する、又は発行そのものが全く行われ
     ない場合があります。
                                 13/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ４．ロックアップについて
      本募集並びに引受人の買取引受による売出しに関連して、当社代表取締役かつ貸株人である林良太、売出人である
     UTEC３号投資事業有限責任組合、ジャフコSV５共有投資事業有限責任組合、auフィナンシャルホールディングス株式
     会社、ジャフコSV５スター投資事業有限責任組合、渡辺広太、株式会社SMBC信託銀行（特定運用金外信託口　契約番
     号12100440）、渡辺努、齋藤祐輝、株式会社GCIキャピタル、保田容之介、今井聡、高橋充、石橋淳志及び辻中仁士、
     当社取締役かつ当社の株主である伊藤祐一郎及び戸田真史、並びに当社の株主である株式会社日本経済新聞社、西村
     清彦、Ｆｉｎａｔｅｘｔ従業員持株会、染原友博及び赤井厚雄は、共同主幹事会社に対し、元引受契約締結日から上
     場日(当日を含む)後180日目(2022年６月19日)までの期間(以下、「ロックアップ期間」という。)、共同主幹事会社の
     事前の書面による同意なしには、当社普通株式の売却等(ただし、引受人の買取引受による売出し、                                              本募集並びに引受
     人の買取引受による売出しにおけるオーバーアロットメントによる売出しのために大和証券株式会社に対して当社普
     通株式の貸付けを行うこと及びグリーンシューオプションの対象となる当社普通株式を大和証券株式会社が取得する
     ことを除く。)を行わない旨を合意しております                      。
      また、当社は共同主幹事会社に対し、ロックアップ期間中は共同主幹事会社の事前の書面による同意なしに、当社
     普通株式の発行、当社普通株式に転換若しくは交換される有価証券の発行又は当社普通株式を取得若しくは受領する
     権利を付与された有価証券の発行等(ただし、本募集、本件第三者割当増資、株式分割及びストックオプションにかか
     わる発行等を除く。)を行わない旨合意しております。
      さらに、当社の新株予約権を保有する                  林良太、伊藤祐一郎、伊藤英佑及び戸田真史                     は、共同主幹事会社に対し、
     ロックアップ期間中、共同主幹事会社の事前の書面による同意なしには、当社新株予約権及び新株予約権の行使によ
     り取得した当社普通株式の売却等を行わない旨を合意しております。
      ロックアップ期間終了後には上記取引が可能となりますが、当該取引が行われた場合には、当社普通株式の市場価
     格に影響が及ぶ可能性があります。
      なお、上記のいずれの場合においても、共同主幹事会社はロックアップ期間中であっても、その裁量で当該合意の
     内容を全部若しくは一部につき解除できる権限を有しております。
    ５．当社指定販売先への売付け（親引け）について

      当社は、引受人の買取引受による売出しにおいて、当社が指定する販売先（親引け先）への販売を引受人に要請す
     る予定であります。当社が指定する販売先（親引け先）・株式数・目的は下表に記載の通りです。下表に記載の                                                   GICプ
     ライベート・リミテッド（GIC              Private    Limited）     への販売に係る株式数は、前記「募集又は売出しに関する特別記載
     事項　２　本邦以外の地域において開始される売出しに係る事項について」                                    に記載の海外販売の売出数(海外販売株
     数)  に含まれます。親引けは、日本証券業協会の定める「株券等の募集等の引受け等に係る顧客への配分に関する規
     則」に従い、発行者が指定する販売先への売付け（販売先を示唆する等実質的に類似する行為を含みます。）であり
     ます。
      なお、日本証券業協会の定める「株券等の募集等の引受け等に係る顧客への配分に関する規則」第２条第２項に基
     づき、当社が指定する販売先への売付け（親引け）について、当社は親引け予定先の状況等につき公表し、共同主幹
     事会社は売付ける株式数を対象として継続所有に関する確約を親引け予定先から書面により取り付けます。
      指定する販売先（親引け先）                 株式数                 目的

      GICプライベート・リミテッド                 「第２　売出要項」における引受                 当社株主への参画によって、当社
      （GIC   Private    Limited）          人の買取引受による売出しに係る                 のコーポレート・ガバナンス及び
                        売出株数のうち、取得金額2,300百                 企業価値向上に資することを目的
                        万円に相当する株式数を上限                 とするため
                                 14/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第３   【その他の記載事項】
     新株式発行並びに株式売出届出目論見書に記載しようとする事項

     (1)  表紙に当社の社章

                              を記載いたします。
     (2)  表紙の次に     「MISSION」      ～ 「業績等の推移」        をカラー印刷したものを記載いたします。

                                 15/175

















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 16/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 17/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 18/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 19/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 20/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 21/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                 22/175





















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第二部     【企業情報】
    第１   【企業の概況】

    １  【主要な経営指標等の推移】

     (1) 連結経営指標等
            回次            第６期       第７期

           決算年月            2019年11月       2021年３月

    売上高              (千円)      1,707,470       2,751,375

    経常損失(△)              (千円)      △ 766,711      △ 757,610
    親会社株主に帰属する
                  (千円)     △ 1,566,803      △ 1,012,561
    当期純損失(△)
    包括利益              (千円)     △ 1,753,746      △ 1,109,583
    純資産額              (千円)      7,352,538       6,485,951
    総資産額              (千円)     11,027,879       12,655,096
    １株当たり純資産額              (円)      △ 37.02      △ 62.58
    １株当たり当期純損失金額
                  (円)      △ 55.36      △ 35.78
    (△)
    潜在株式調整後
                  (円)         ―       ―
    １株当たり当期純利益金額
    自己資本比率              (％)       58.74       45.47
    自己資本利益率              (％)         ―       ―
    株価収益率              (倍)         ―       ―
    営業活動による
                  (千円)     △ 2,008,018      △ 1,751,936
    キャッシュ・フロー
    投資活動による
                  (千円)      △ 313,379      △ 325,269
    キャッシュ・フロー
    財務活動による
                  (千円)      1,311,508        172,149
    キャッシュ・フロー
    現金及び現金同等物
                  (千円)      6,138,307       4,318,706
    の期末残高
    従業員数
                           157       152
    〔ほか、平均臨時              (名)
                          〔 1 〕      〔 4 〕
    雇用人員〕
     (注)   １．当社は第６期より連結財務諸表を作成しております。
       ２．売上高には、消費税等は含まれておりません。
       ３.  過年度における業績については、第６期より金融インフラストラクチャ事業の開始に伴う先行投資等から経
         常損失及び当期純損失を計上しております。また、投資活動によるキャッシュ・フローについても金融イン
         フラストラクチャ事業のシステム投資や子会社立上げに伴う投資等によりマイナスとなっております。
       ４．１株当たり純資産額については、優先株主に対する残余財産の分配額を控除して算定しております。
       ５．潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額については、新株予約権の残高がありますが、当社株式は非上場
         であり期中平均株価が把握できないこと、１株当たり当期純損失であることから記載しておりません。
       ６．自己資本利益率については、親会社株主に帰属する当期純損失が計上されているため記載しておりません。
       ７．株価収益率については、当社株式が非上場であるため記載しておりません。
       ８．従業員数は就業人員(            業務委託契約締結者、派遣社員及び社外から当社への出向者を除く                               )であり、臨時雇用
         者数(派遣社員を含む)は年間の平均人員を〔　〕内に外数で記載しております。
       ９．第６期及び第７期の連結財務諸表については、「                         連結財務諸表の用語、様式及び作成方法に関する規則」
         （1976年大蔵省令第28号）に基づき作成しており                      、 金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、Ｐ
         ｗＣあらた有限責任監査法人により監査を受けております。
       10．当社は、2020年６月５日開催の臨時株主総会により、決算期を11月末から３月末に変更しております。従っ
         て、第７期は2019年12月１日から2021年３月31日までの16ヶ月間となっております。
     (2) 提出会社の経営指標等

                                 23/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
            回次            第３期       第４期       第５期        第６期       第７期
           決算年月            2016年11月       2017年11月       2018年11月       2019年11月       2021年３月

    売上高              (千円)       314,253       794,775      1,038,086         149,358       337,706

    経常利益又は経常損失(△)              (千円)       77,913       337,793       315,532       △ 39,126      △ 25,328

    当期純利益又は当期純損失
                  (千円)       54,086       221,286       209,084      △ 921,975      △ 411,067
    (△)
    資本金              (千円)       31,280       100,000       100,000       100,000       100,000
    発行済株式総数
     普通株式                  29,494,080       29,494,080       28,300,641        28,300,641       28,300,641
     Ａ種優先株式             (株)     1,866,816       1,866,816       1,866,816        1,866,816       1,866,816
     Ｂ種優先株式                          5,000,000       5,000,000        5,000,000       5,000,000
     Ｃ種優先株式                                 8,356,546        8,356,546       8,356,546
    純資産額              (千円)       417,853      2,068,352       8,070,980        7,133,088       6,722,240
    総資産額              (千円)       680,271      2,447,030       8,692,124        7,640,105       7,153,973

    １株当たり純資産額              (円)       10.67       18.17       18.99      △ 14.15      △ 28.67

    １株当たり配当額
                           ―       ―       ―        ―       －
                  (円)
                           ( ―)       ( ―)       ( ―)       ( －)       ( －)
    (１株当たり中間配当額)
    １株当たり当期純利益金額
    又は１株当たり当期純損失              (円)        1.94       7.50       7.24      △ 32.58      △ 14.53
    金額(△)
    潜在株式調整後
                  (円)         ―       ―       ―        ―       －
    １株当たり当期純利益金額
    自己資本比率              (％)       60.97       84.23       92.76        93.25       93.85
    自己資本利益率              (％)       13.04       10.74        2.59         ―       －

    株価収益率              (倍)         ―       ―       ―        ―       －

    配当性向              (％)         ―       ―       ―        ―       －

    従業員数
                            9       15       22        3       12
    〔ほか、平均臨時              (名)
                          〔 ―〕      〔 ―〕      〔 ―〕      〔 －〕       〔 1 〕
    雇用人員〕
     (注)   １．売上高には、消費税等は含まれておりません。
       ２．2018年12月３日付で持株会社体制へ移行したことに伴い、第６期の提出会社の主な経営指標等は、第５期以
         前と比較して大きく変動しております。
       ３．１株当たり純資産額については、優先株主に対する残余財産の分配額を控除して算定しております。
       ４．潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額については、新株予約権の残高がありますが、当社株式は非上場
         であり期中平均株価が把握できないこと、第６期及び第７期は１株当たり当期純損失であることから記載し
         ておりません。
       ５．第６期及び第７期の自己資本利益率については、当期純損失を計上しているため記載しておりません。
       ６．当社株式は非上場であるため株価収益率を記載しておりません。
       ７．１株当たり配当額及び配当性向については、配当を実施していないため記載しておりません。
       ８．  従業員数は就業人員(業務委託契約締結者、派遣社員及び社外から当社への出向者を除く)であり、臨時雇用
         者数(派遣社員を含む)は年間の平均人員を〔　〕内に外数で記載しております。
       ９．第６期及び第７期の財務諸表については、                     「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」（1963年
         大蔵省令第59号）に基づき作成しており、                   金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、ＰｗＣあら
         た有限責任監査法人により監査を受けております。第３期、第４期及び第５期については、「会社計算規
         則」(2006年法務省令第13号)の規定に基づき算出した各数値を記載しておりますが、                                       当該各数値は、ＰｗＣ
         あらた有限責任監査法人による金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく                                     監査を受けておりませ
         ん。
       10．当社は、2020年６月５日開催の臨時株主総会により、決算期を11月末から３月末に変更しております。従っ
         て、第７期は2019年12月１日から2021年３月31日までの16ヶ月間となっております。
                                 24/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (参考情報)
        当社は、2020年６月に臨時株主総会にて決算期変更を決議し、第７期より11月決算から３月決算へ変更してお
       ります。
        そのため、参考情報として、当社グループの2019年４月１日から2020年３月31日及び2020年４月１日から2021
       年３月31日のそれぞれ１年間並びに2020年４月１日から2020年９月30日の６ヶ月間に係る主要な連結経営指標等
       の推移を記載しております。なお、いずれもＰｗＣあらた有限責任監査法人による                                      金融商品取引法第193条の２第
       １項の規定に基づく         監査は受けておりません。
                        自　2019年４月１日           自　2020年４月１日           自　2020年４月１日
                        至　2020年３月31日           至　2021年３月31日           至　2020年９月30日
    売上高               (千円)          2,179,167           1,811,909            702,262
    (うち初期導入収益)               (千円)          1,086,891            651,212           125,332
    (うち月額固定収益)               (千円)           538,921           858,905           377,198
    (うち従量課金収益)               (千円)           553,354           301,790           199,731
    営業損失(△)               (千円)          △315,467           △702,669           △482,648
    経常損失(△)               (千円)          △370,476           △806,249           △462,129
    親会社株主に帰属する
                   (千円)         △1,156,026           △1,021,811            △442,920
    当期  （四半期）     純損失(△)
    純資産額               (千円)          7,369,215           6,485,951           7,491,059
    総資産額               (千円)         11,752,645           12,655,096           12,292,642
    １株当たり純資産額               (円)          △35.66           △62.58           △31.25
    １株当たり当期       （四半期）
                    (円)          △40.85           △36.11           △15.65
    純損失金額(△)
    潜在株式調整後１株当たり当
                    (円)             ―           ―           ―
    期 （四半期）     純利益金額
    自己資本比率               (％)           55.44           45.47           54.02
    自己資本利益率               (％)             ―           ―           ―
     (注)   １．  売上高には、消費税等は含まれておりません                    。
       ２．１株当たり純資産額については、優先株主に対する残余財産の分配額を控除して算定しております。
       ３．潜在株式調整後１株当たり当期                （四半期）     純利益金額については、新株予約権の残高がありますが、当社株
         式は非上場であり期中平均株価が把握できないこと、１株当たり当期                                （四半期）     純損失であることから記載
         しておりません。
       ４．自己資本利益率については、親会社株主に帰属する当期                            （四半期）     純損失が計上されているため記載してお
         りません。
       ５．2019年４月１日から2020年３月31日の12ヶ月間と比較して、2020年４月１日から2021年３月31日の12ヶ月間
         の売上高は減収となっておりますが、2020年３月に大規模なプロジェクトの納品があり、多額の初期導入収
         益を計上したことによるものです。参考として、第６期（2018年12月１日から2019年11月30日）に合わせた
         直近の12ヶ月間（2019年12月１日から2020年11月30日）の売上高は、2,234百万円と30.8％の増収となって
         おります。
       ６．初期導入収益、月額固定収益、従量課金収益の定義は以下のとおりとなります。
                                  主なサービス内容
                  金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャ「BaaS」及び保険インフラ
    初期導入収益
                  ストラクチャ「Inspire」、フィンテックソリューション事業の「ソリューションビジ
                  ネス」における新規導入に係る開発費及びビッグデータ解析事業の「データ解析支援ビ
                  ジネス」から生じる一時収益を計上しております。
                  金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャ「BaaS」及び保険インフラ
    月額固定収益
                  ストラクチャ「Inspire」のインフラ利用料、フィンテックソリューション事業の「ソ
                  リューションビジネス」におけるサービス運営費及びビッグデータ解析事業の「データ
                  ライセンスビジネス」から生じるライセンス料を計上しております。
                  金融インフラストラクチャ事業の証券ビジネス及び保険ビジネス、フィンテックソ
    従量課金収益
                  リューション事業の「マーケティングビジネス」及び「オーダーフローシェアビジネ
                  ス」から生じる、取引量に連動する収益を計上しております。
                                 25/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ２ 【沿革】
      当社の設立以降の沿革は以下の通りであります。
       年月                           概要

     2013年12月       東京都千代田区西神田に「株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ（現・当社)」を設立
     2014年11月       株式投資教育アプリ「あすかぶ！（注１）」をリリース
     2015年12月       FX投資教育アプリ「かるFX（注２）」をリリース
     2015年12月       株式会社三菱東京UFJ銀行（現・株式会社三菱UFJ銀行）と提携し、投資信託教育アプリ「FUNDECT
            （注３）」をリリース(現在はサービス終了)
     2016年３月       オフショア開発を目的として、子会社株式会社Ｔｅｑｎｏｌｏｇｉｃａｌを設立
     2016年８月       株式会社ナウキャストを株式交換により完全子会社化し、機関投資家に対するビッグデータ解析事
            業へ参入
     2016年８月       本社を東京都千代田区麹町に移転
     2016年11月       株式会社日本経済新聞社と提携し、金融機関向けビッグデータライセンスの販売を開始
     2016年12月       英国における金融サービスの開発・運営を目的として、子会社Finatext                                 UK  Ltd.を設立
     2017年３月       証券プラットフォームサービスの開発・運営準備を目的として、子会社株式会社スマートプラスを
            設立
     2017年５月       株式会社ジェーシービーと提携し、「JCB消費NOW（注４）」をリリース
     2017年11月       株式会社大和証券グループ本社及び大和証券株式会社と資本業務提携を締結。株式会社大和証券グ
            ループ本社が子会社株式会社スマートプラスに出資
     2017年12月       株式会社スマートプラスが第一種金融商品取引業者に登録
     2018年４月       株式会社True       Dataと提携し、金融機関向けビッグデータライセンスの販売を開始
     2018年７月       株式会社スマートプラス           が証券インフラストラクチャ「              BaaS」（バース：Brokerage             as  a
            Service）（注５）         の第１号案件となる従来型取引手数料無料のコミュニティ型証券アプリ
            「STREAM」の現物取引サービスを開始
     2018年７月       金融デジタル接点の強化及びビッグデータを活用した金融サービスの提供のため、KDDI株式会社と
            資本業務提携
     2018年８月       Travel    FX  Ltd.を株式取得により子会社化し、英国における個人向け外貨両替事業に参入
     2018年８月       Mortgage     FX  Ltd.を株式取得により子会社化し、英国における法人向け外国為替送金事業に参入
     2018年９月       「STREAM」の信用取引サービスを開始
     2018年12月       株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスへの商号変更とともに、新設分割により株式会社Ｆｉ
            ｎａｔｅｘｔを設立して持株会社体制へ移行
     2019年４月       保険プラットフォームサービスの開発・運営準備を目的として、子会社スマートプラス少額短期準
            備株式会社（現・スマートプラス少額短期保険株式会社）を設立
     2019年８月       株式会社Ｋ－ＺＯＮＥを株式取得により子会社化し、投資関連アプリの開発・運営を拡充
     2019年８月       提携先であるKDDI株式会社の「au                WALLET    アプリ」のリニューアルを支援
     2019年８月       CCCマーケティング株式会社と提携し、金融機関向けビッグデータライセンスの販売を開始
     2019年10月       株式会社東京証券取引所とオルタナティブデータ（注６）を活用した英文中小型株レポート配信の
            限定公開実証実験を実施
     2019年11月       株式会社クレディセゾンと協業し、証券インフラストラクチャBaaS(バース：Brokerage                                        as  a
            Service)の第２号案件となる「セゾンポケット」をリリース
     2019年12月       本社を東京都千代田区九段北に移転
     2020年８月       子会社スマートプラス少額短期保険株式会社が少額短期保険業者に登録
     2020年８月       保険インフラストラクチャInspire（注７）の第１号案件となる、子会社スマートプラス少額短期保
            険株式会社による「母子保険はぐ」をリリース
     2020年９月       あいおいニッセイ同和損害保険株式会社と資本業務提携を締結。あいおいニッセイ同和損害保険株
            式会社が子会社スマートプラス少額短期保険株式会社に出資
     2020年11月       株式会社スマートプラスが投資運用業者に登録
     2020年11月       ANA  X株式会社と協業し、「BaaS」(バース：Brokerage                        as  a Service)の第３号案件となる「Wealth
            Wing」をリリース
     2020年11月       経営資源の集中のため、Travel               FX  Ltd.の全株式を売却
     2020年11月       経営資源の集中のため、Mortgage                FX  Ltd.の全株式を売却
                                 26/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       年月                           概要
     2021年１月       保険インフラストラクチャInspireの第２号案件として、あいおいニッセイ同和損害保険株式会社へ
            システム提供を開始
     2021年５月       保険インフラストラクチャInspireの第３号案件として、丸井グループの株式会社エポス少額短期保
            険へシステム提供を開始
     2021年８月       「STREAM」の米国株式取引サービスを開始
     2021年９月       子会社スマートプラス少額短期保険株式会社が「宿泊予約キャンセル保険」をリリース
     （注）１．      株式投資のデモトレ及び学習コンテンツを提供するモバイルアプリ
        ２．   FX投資のデモトレ及び学習コンテンツを提供するモバイルアプリ
        ３．   投資信託の情報       及び学習コンテンツを提供するモバイルアプリ
        ４．   クレジットカードの決済データから算出される消費指数
        ５．   証券サービス向けクラウド基幹システム
        ６．   経済分析や投資判断等で伝統的に用いられてきた公的統計や決算開示以外のデータの総称
        ７．   保険サービス向けクラウド基幹システム
                                 27/175
















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ３  【事業の内容】
      当社グループ（当社及び当社の関係会社）は、「金融を                           サービス'として再発明する」をミッションに掲げており
     ます。このミッションのもと、金融サービス提供者向けの次世代クラウド基幹システムの提供等を通じて、パート
     ナー企業とともに人々にとって遠い存在である金融サービスを暮らしに寄り添ったものにすることを目指しておりま
     す。
      当社グループのビジネスが深く関連する金融業界は、非常に大きく歴史ある産業である一方、技術進歩と技術的負

     債に伴う課題に直面しており、特に顧客体験の向上が重要な課題となっております。金融サービスの顧客体験を改善
     し競争力を高めるためには、事業のデジタルトランスフォーメーションとそれに伴って蓄積されるビッグデータの利
     活用が求められています。他方、既に豊富な顧客接点を持つリテール企業が、その顧客接点を活かしたよりよい顧客
     体験を強みとして、新たに金融業界へ参入する事例が増えています。
      上記のミッションと金融業界の事業環境を背景に、当社グループは、金融サービス提供者向けの次世代クラウド基

     幹システムの提供を行っております。これまでのパッケージソフトウェア型の基幹システムは、導入にかかる初期費
     用や運用にかかる固定費、時間、人員が必要となっていたことに加え、外部サービスとの連携に制約がありました。
     当社が運営する次世代クラウド基幹システムは、クラウドベースでSaaS型にすることにより、導入及び運用の低コス
     ト化、短期間化、少人数化を実現するとともに、                       APIにより外部サービスとの連携を容易にしております。
      当社グループは、次世代クラウド基幹システムを提供するだけではなく、優れた顧客体験を備えたウェブサイトや
     モバイルアプリといったフロントエンドサービスの企画・開発を支援する「フィンテックソリューション」や、顧客
     企業内に蓄積されたデータの利活用を支援する「ビッグデータ解析」サービスも提供しております。これらが一体と
     なって、お客様のデジタルトランスフォーメーションを実現し、お客様のサービス品質の向上、収益の増加、効率性
     の向上に貢献してまいります。
      具体的には、当社グループは、当社及び連結子会社７社で構成しており、以下の３つの事業を展開しております。

     なお、次の３事業は「第５　経理の状況　１　連結財務諸表等（１）連結財務諸表　注記事項」に掲げるセグメント
     の区分と同一であります。
            セグメント名                             ビジネス

                           ・証券インフラストラクチャビジネス
    （１）    金融インフラストラクチャ事業
                           ・保険インフラストラクチャビジネス
                           ・ソリューションビジネス
    （２）    フィンテックソリューション事業
                           ・マーケティングビジネス
                           ・データライセンスビジネス
    （３）    ビッグデータ解析事業
                           ・データ解析支援ビジネス
     （１）金融インフラストラクチャ事業

       金融インフラストラクチャ事業は、金融サービスを運営するのに必要となる複雑な基幹システムを、クラウド上
      でSaaS型のシステムとして、顧客に提供するものであります。株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ、株式会社スマートプラ
      ス及びスマートプラス少額短期保険株式会社が本事業を行っております。
       従来型のパッケージ型のシステムと比較し、当社グループの次世代クラウド基幹システムには４つの特徴があり

      ます。
        １．安価な初期導入費
        ２．短い導入期間
        ３．エンドユーザーのニーズに沿ったサービスをテーラーメイドで開発可能
        ４．既存サービスとの接続によるシームレスなサービス体験
                                 28/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       これらの特徴を活かして、以下のようなお客様に                      当社グループのサービスを            導入いただいております。
        １．ＢtoＣサービスを運営しており、その既存ユーザー向けに金融サービスも提供したいと考える新規参入の
         事業者
        ２．デジタル特化の新サービスを立ち上げる際に、新しい基幹システムを採用したいと考える既存金融機関
       現在は、金融インフラストラクチャを証券ビジネス及び保険ビジネス向けに展開しております。

      ①　証券インフラストラクチャビジネス
        本ビジネスは、第一種金融商品取引業者及び投資運用業者である株式会社スマートプラスが、証券インフラス
       トラクチャ「BaaS」の運営及びパートナー企業への提供を行っており、初期導入時のシステム開発費、月次の定
       額利用料、証券売買取引に伴う従量課金収益を基本収益として受領しております。
        証券インフラストラクチャ「BaaS」は、証券サービスの構築に必要となる多様な外部連携を全てクラウド上で
       管理することで、パートナー企業は、独自開発時に比べ、初期投資額を最大80～90％削減することができ、企画
       からサービス開始までの期間も半分以下に短縮することが可能である点が特徴です                                      （注１）    。 当社グループはク
       ラウドサーバーや最新の開発言語及び開発手法を活用することで、複雑なシステムを低コストで効率的に開発す
       ることが可能な体制となっております。
     （注）１.     第１種業金融商品取引業者として証券会社を立ち上げる場合における、システム開発（証券業務ミドルバッ

         クシステム、証券フロントシステム、ウェブ・モバイルアプリケーション）と体制整備にかかる費用の当社
         試算値との比較。
        証券インフラストラクチャ「BaaS」が現在提供している金融商品及び機能は下記のとおりです。







               金融商品                            機能

                               ・ 自動積立て（事前に金額を指定すると、毎月指定し
    ・東証上場株式現物取引                            た金額分の株式や投資信託を自動的に購入すること
                                ができる機能）
                               ・ カード決済（株式や投資信託の積立てをクレジット
                                カードで決済することができる機能）
    ・東証上場株式信用取引
     (制度信用、一般信用)
                               ・ ポイント決済（連携サービスのポイントを用いて株
                                式や投資信託を購入することができる機能）
                               ・ 投資一任契約の運用（投資家から投資判断を一任さ
    ・米国株式現物取引
                                れその投資判断に基づき投資を行う、投資一任契約
                                に従って自動的に株式の購入売却をすることができ
    ・投資信託
                                る機能）
        株式会社スマートプラスは、2017年11月より、株式会社大和証券グループ本社及び大和証券株式会社と資本業

       務提携を締結し、同社からノウハウや一部システムの提供を受けることで、金融機関として安定した運営の実現
                                 29/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       を図っております。
        現在は、自社サービスである「STREAM」に加え、株式会社クレディセゾンをパートナーとする「セゾンポケッ
       ト」やANA     X株式会社をパートナーとする「Wealth                  Wing」が「BaaS」上で稼働しております。
        サービス名           パートナー             商品／機能                 特徴

                             東証上場株式現物取引            ・日本初の従来型売買手数料無料の
    １  STREAM         自社サービス             東証上場株式信用取引              株取引サービス（注２）
                             米国株式現物取引            ・コミュニティ機能付き
               株式会社クレディセゾン             東証上場株式現物取引            ・かんたん積立て投資サービス
    ２  セゾンポケット
               (金融商品仲介業)             投資信託            ・クレカ、ポイント決済可能
                                         ・アクティブ投資戦略をベースとす
               ANA  X株式会社
      Wealth    Wing
    ３                         投資一任              る新しいロボアドバイザー
               (広告パートナー)
                                         ・AUMに応じてマイルが貯まる
     （注）２.東京証券取引所立会外で約定した場合のみ東京証券取引所気配と比べて有利となった差額の半額相当を手数
         料として徴収。東京証券取引所で約定が成立した場合には売買手数料は無料。
        稼働中の上記３サービスに加えて、以下の企業と当社グループのサービスにかかる基本合意契約または業務委

       託契約を締結しております。
           パートナー             提携方式                   概要

                                ・IFA   （Independent       Financial     Advisor）     法人である同
                                 社のブランドで提供する、ファンドラップ(「JAMラッ
                                 プ」)のサービス構築及び運用を支援
      株式会社
    １                  金融商品仲介業
                                ・投資助言業者である同社が株式会社スマートプラスに
      Japan   Asset   Management
                                 投資助言・指図を行うことでポートフォリオの構築を
                                 行い、投資運用業者である株式会社スマートプラスが
                                 運用を行う予定
                                ・国内大手運用会社である同社のブランドで提供する、
                                 個人向けファンドラップサービス「Goal                   Navi」のサー
                                 ビス構築及び運用を支援
      ニッセイアセットマネジメント
                                ・お客様のライフステージに応じた複数のタッチポイン
    ２                  金融商品仲介業
      株式会社                           トの提供、ライフプランに応じた資金使途ごとに分割
                                 した口座設定及び口座ごとの運用プランの提供等、人
                                 生百年時代のお客様ニーズに寄り添うサービスの提供
                                 を目的としたサービスを提供予定
                                ・国内独立系運用会社である同社の投資助言に基づい
                                 た、デジタル完結のリテール向けロボアドバイザー
                                 サービスの構築及び運用を支援
      株式会社
                                ・同社はエンダウメント投資戦略という手法を用いて、
    ３                  金融商品仲介業
                                 個人投資家向けに公募投信を提供してきたが、その投
      GCIキャピタル
                                 資戦略をベースにテクノロジーを活用してロボアドバ
                                 イザーを構築し、より個人投資家のニーズにきめ細か
                                 に対応したサービスを提供予定
                                ・ 同社が運営する金融アプリ上での独自の投資サービス
      トヨタファイナンシャルサービス
    ４                  金融商品仲介業          の構築・運用を支援
      株式会社
                                ・サービス導入の是非を検討する基本合意
                                ・ 国内証券会社である同社による独自のデジタル投資一
                                 任プラットフォームサービスの構築・運用を支援
                                ・同社   の投資助言子会社のトレードサイエンス株式会社
                                 がアルゴリズム運用の経験を活かして独自の運用戦略
    ５  あかつき証券株式会社                 金融商品仲介業
                                 を構築し、同社及び子会社のIFA（Independent
                                 Financial     Advisor）法人であるジャパンウェルスアド
                                 バイザーズ株式会社がマーケティング・販売を行う予
                                 定
                                 30/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　保険インフラストラクチャビジネス
        本ビジネスは、株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔが、保険インフラストラクチャ「Inspire」の開発及び保守を行い、
       初期導入時のシステム開発費用、月次の定額利用料、保険料収入に伴う従量課金収益を基本収益として受領して
       おります。また、少額短期保険業者であるスマートプラス少額短期保険株式会社が、保険インフラストラクチャ
       「Inspire」を利用してパートナー企業とともに少額短期保険を提供し、保険料収入を受領しております。
        保険インフラストラクチャ「Inspire」は、新規保険商品の導入を短期間で実現できること、そして保険商品を
       購入から保険金支払いまでの全てのプロセスをオンライン上で行うことができるのが特徴です。
        現在は、スマートプラス少額短期保険株式会社以外にも、あいおいニッセイ同和損害保険株式会社及び株式会







       社エポス少額短期保険が保険インフラストラクチャ                        「Inspire」      を利用しております。
               導入企業                           概要

                             ・当社グループ会社であるスマートプラス少額短期保険株式会
    １  スマートプラス少額短期保険株式会社
                              社の基幹システムとして導入
                             ・同社の    パートナー企業が自社のウェブサイトやアプリ上で保
    ２  あいおいニッセイ同和損害保険株式会社
                              険商品を提供するためのシステム基盤として導入
                             ・同社の「エポス少短           生活サポート保険」をオンラインで販
                              売するためにシステムとして導入
    ３  株式会社エポス少額短期保険                       ・「エポス少短        生活サポート保険」は、エポスカードの会員
                              専用の病気やケガによる入院に備える医療保険で、所定の入
                              院をした場合に入院一時金が支払われる保険
        稼働中の上記３社に加えて、以下の企業と当社グループのサービスを導入いただく方針で合意しております。

               導入企業                           概要

                             ・ 新設する少額短期保険会社において、お客様の保障ニーズに
    １  ニッセイ少額短期設立準備株式会社                        きめ細かく応える保険商品を開発・提供するための基幹シス
                              テムとして導入
                             ・同社による      スタートアップ及び中小企業向けのオンライン損
    ２  エムエスティ保険サービス株式会社
                              害保険プラットフォームの構築を目的として導入
                                 31/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        スマートプラス少額短期保険株式会社は、2020年９月より、あいおいニッセイ同和損害保険株式会社と資本業
       務提携を締結し、同社からノウハウの提供を受けることで、金融機関として安定した運営の実現を図っておりま
       す。現在は、「母子保険はぐ」と「宿泊予約キャンセル保険」の販売を行っております。
          サービス名             保険商品                    特徴

                              ・妊娠19週目までの妊娠している女性を対象として、妊娠
                               医療特約を付帯して、妊娠・出産にかかわる入院や手術
                               及び妊娠中の病気やケガによる入院等を保障する保険商
                               品
                    医療保険          ・被保険者が出産した後は、妊娠医療特約をこども医療特
    １  母子保険はぐ
                    （第三分野）           約に切り替えて、子の病気やケガによる入院及び手術等
                               を保障
                              ・ 産後・育児期精神障害保障特約、女性医療特約を付加す
                               ることにより、産後の女性の病気やケガを保障すること
                               が可能
                              ・サービスの予約の代表者を被保険者とし、被保険者が予
                               約の全部又は一部をやむを得ずにキャンセルした場合に
                    費用保険
    ２  宿泊予約キャンセル保険                         負担するキャンセル費用を補償する保険商品
                    （第二分野）
                              ・ 保険の対象とするサービスは、宿泊やチケットに特化し
                               ている訳ではなく、様々なサービスに適用可能
     （２）    フィンテックソリューション事業

       フィンテックソリューション事業は、金融機関向けにデジタルトランスフォーメーション及びデジタルマーケ
      ティングの支援を行っております。「①　ソリューションビジネス」と「②　マーケティングビジネス」で構成さ
      れております。
       なお、当社グループは、PCやスマートフォンを通じて、顕在層ユーザーにアクセスしたい金融機関に対してオー
      ダーを提供することで収益を獲得する「オーダーフローシェアビジネス」を展開しておりましたが、新型コロナウ
      イルス感染症拡大の影響を受け取扱高が大幅に減少したため、2020年11月をもって本ビジネスから撤退しておりま
      す。
      ①　ソリューションビジネス

        金融機関に対して、デジタルトランスフォーメーションの支援を行うことで、主に開発委託費やサービス維持
       運営費を受領しております。モジュール化されたソリューションを用いてお客様の要件に迅速に対応するだけで
       なく、お客様のニーズに合わせて、ビジネス企画から開発、マーケティングまでEnd-to-Endのソリューションを
       提供しております。
        例えば、直近の案件事例として、株式会社三菱UFJ銀行による新しい金融デジタルサービスである「Money
       Canvas」のシステム開発支援を行っております。当該サービスでは、当社グループが保有するデジタル金融の統
       合基盤技術が採用されております。同技術を用いると、資産運用サービスや保険商品といった様々な金融サービ
       スをラインナップに揃えたプラットフォーム上でアカウントを一元化でき、１つのアカウントで複数の金融機関
       のサービスを利用することが可能になります。
      ②　マーケティングビジネス

        PCやスマートフォンを通じて、潜在層ユーザーにアクセスしたい金融機関の販促活動を支援することで、送客
       ユーザー数等に応じて広告掲載料を受領しております。様々な金融関連サービスに関心を有する潜在層ユーザー
       向けに、当社のウェブサイトやスマートフォンアプリを通じて、金融に関する学習、デモトレーディング等の
       ゲーミフィケーションや金融商品サービスの比較を行うことができるサービスを提供し、潜在層ユーザーを集客
       しております。
                                 32/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        当社グループで開発・運営するサービスは主に下記のとおりです。
      サービス名             運営企業                       概要

    あすかぶ    ！      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ               ・株式投資のデモトレ及び学習コンテンツの提供

    かるFX          株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ               ・FX投資のデモトレ及び学習コンテンツの提供

    Money   Freek

              株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ               ・保険商品に関する情報の提供
    トレダビ          株式会社Ｋ－ＺＯＮＥ               ・株式投資のデモトレ及び学習コンテンツの提供

     （３）    ビッグデータ解析事業

       ビッグデータ解析事業は、ビッグデータを保有する企業のデータ利活用の促進を支援しており、「①　データラ
      イセンスビジネス」と「②　データ解析支援ビジネス」で構成されております。
      ①　データライセンスビジネス
        ビッグデータを保有する企業のデータを解析し、解析結果をライセンスとして外部に販売することでデータラ
       イセンス料を受領しております。現在はPOSデータやクレジットカードデータ等のデータを中心に、データホル
       ダーとレベニューシェア契約を結び、解析されたデータを官公庁や国内外の機関投資家に提供しております。
        データホルダー及び提供しているサービスは主に下記のとおりです。
      サービス                    概要                     データホルダー

                                          ・株式会社日本経済新聞社
                                          ・株式会社True        Data
             ・データ加工とモデルの構築により、機関投資家にとって意
    Alterna    Data
             味のある形に指数化
                                          ・KDDI株式会社
             ・ 個別企業の売上や価格設定、顧客単価等の分析を提供
                                          ・CCCマーケティング株式会社
                                          ・ 株式会社BCN　等
             ・POSデータを使用した日次の消費者物価指数を提供
    日経CPINow                                      ・ 株式会社日本経済新聞社
             ・ 日本のインフレ率のモニタリング等に使用
             ・ クレジットカードデータを使用した隔週の消費指数を提供
    JCB消費NOW         ・ データは小売、サービス業の業界、所在地、消費者の属性                            ・ 株式会社ジェーシービー
             によって分類
      ②　データ解析支援ビジネス

        金融機関や事業会社に対して、保有するビッグデータを活用したマーケティングやサービス改善、業務効率向
       上の支援を行い、開発委託費等を受領しております。
                                 33/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      当社グループは、３つのセグメントの事業提供を行う子会社が存在することで、金融インフラストラクチャの開
     発・運用のみならず、ウェブ・モバイルサービスの企画・開発及びデータ解析も組み合わせて提供することが可能な
     体制となっております。
                                 34/175




















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      当社グループの事業系統図は、次の通りです。

                                 35/175




















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ４ 【関係会社の状況】
                                   主要な事業

                                            議決権の所有
          名称           住所      資本金                         関係内容
                                             割合(％)
                                    の内容
    (連結子会社)
                                 フィンテックソ
                                                   役員の兼任
                                 リューション事業、
                                                   管理業務の受託
    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ
                   東京都              ビッグデータ解析事
                                                   不動産の転貸
                           10,000千円                    100.0
                   千代田区              業、
    （注）４、５
                                                   経理業務の受託
                                 金融インフラストラ
                                                   採用業務の受託
                                 クチャ事業
                                                   役員の兼任
                                                   管理業務の受託
    株式会社ナウキャスト
                   東京都              ビッグデータ解析事
                           70,004千円                    100.0    不動産の転貸
                   千代田区              業
    （注）４
                                                   経理業務の受託
                                                   採用業務の受託
                                                   役員の兼任
                                                   管理業務の受託
    株式会社スマートプラス
                   東京都              金融インフラストラ                  不動産の転貸
                          100,000千円                     85.0
                   千代田区              クチャ事業                  採用業務の受託
    （注）４、６
                                                   借入枠に対する
                                                   債務保証
                                                   役員の兼任
    スマートプラス少額短期保険               東京都              金融インフラストラ                  管理業務の受託
                          194,992千円                     90.0
    株式会社（注）４               千代田区              クチャ事業                  不動産の転貸
                                                   採用業務の受託
                                                   役員の兼任
                                                   管理業務の受託
    株式会社
                   東京都              フィンテックソ
                           5,000千円                    70.0
                                                   不動産の転貸
                   千代田区              リューション事業
    Ｔｅｑｎｏｌｏｇｉｃａｌ
                                                   経理業務の受託
                                                   採用業務の受託
                                                   役員の兼任
                                                   管理業務の受託
    株式会社Ｋ－ＺＯＮＥ（注）               東京都              フィンテックソ
                           99,200千円                     50.1   不動産の転貸
    ４               千代田区              リューション事業
                                                   経理業務の受託
                                                   採用業務の受託
                   ベトナム      1,134,000千ベ        フィンテックソ              50.4 
    Teqnological       Asia   Co,.   Ltd
                   ホーチミン        トナムドン      リューション事業              (50.4)
     (注)   １．「主要な事業の内容欄」には、セグメント情報に記載された名称を記載しております。
       ２．有価証券届出書又は有価証券報告書を提出している会社はありません。
       ３．議決権の所有割合の(              )内は、間接所有割合で内数であります。
       ４．特定子会社であります。
       ５．株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔについては、2021年３月期における売上高(連結相互間の内部売上高を除く。）
         の連結売上高に占める割合が10％を超えております。
         主な損益情報等
         （１）売上高                          　1,732,518千円
         （２）経常利益                         　230,946千円
         （３）当期純利益                       　145,616千円
         （４）総資産額                        　1,075,058千円
         （５）純資産額                         　864,993千円
       ６．株式会社スマートプラスについては、2021年３月期における売上高（連結相互間の内部売上高を除く。）の
         連結売上高に占める割合が10％を超えております。
         主な損益情報等
         （１）売上高                           　815,581千円
         （２）経常損失                          614,122千円
         （３）当期純損失                        709,502千円
         （４）総資産額                        　9,584,898千円
         （５）純資産額                        　4,059,472千円
                                 36/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ５  【従業員の状況】
     (1)  連結会社の状況
                                                2021年９月30日現在
             セグメントの名称                            従業員数(名)
    フィンテックソリューション事業                                             112

    ビッグデータ解析事業                                             22    〔 1 〕

    金融インフラストラクチャ事業                                             28    〔 5 〕

    報告セグメント計                                             162     〔 6 〕

    全社(共通)                                             19    〔 2 〕

                合計                                 181     〔 8 〕

     (注)   １．従業員数は就業人員(            業務委託契約締結者、派遣社員及び社外から当社への出向者を除く                               )であり、臨時雇用
         者数(派遣社員を含む)は当該連結累計期間の平均人員を〔　〕内に外数で記載しております。
       ２．全社(共通)は、当社グループの管理機能を担っている持株会社である当社と、各子会社の管理部門の従業員
         であります。
       ３．最近日までの１年間において従業員数が35名増加しております。主な理由は、業容の拡大に伴い期中採用が
         増加したことによるものであります。
     (2)  提出会社の状況

                                                2021年９月30日現在
       従業員数(名)             平均年齢(歳)             平均勤続年数(年)             平均年間給与(千円)
           13   〔 1 〕             45.5              2.8             6,404

     (注)   １．従業員数は就業人員(            業務委託契約締結者、派遣社員及び社外から当社への出向者を除く                               )であり、臨時雇用
         者数(派遣社員を含む)は当該連結累計期間の平均人員を〔　〕内に外数で記載しております。
       ２．平均年齢、平均勤続年数及び平均年間給与は、年間完全在籍者の平均で算出しております。
       ３．平均勤続年数は株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔでの勤続年数を引き継いで算出しております。
       ４．平均年間給与は、賞与及び基準外賃金を含んでおります。
       ５．当社は持株会社であるため、セグメント別の記載を省略しております。
     (3)  労働組合の状況

       当社グループにおいて労働組合は結成されておりませんが、労使関係は円満であり、特記すべき事項はありませ
      ん。
                                 37/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第２ 【事業の状況】
    １  【経営方針、経営環境及び対処すべき課題等】

      本項における将来に関する事項は、本書提出日現在において当社グループが判断したものであります。
     （１）    会社の経営の基本方針

       当社グループは、以下の経営理念を掲げております。
                             ミッション

                      「金融を    ‛ サービス'として再発明する」
       この経営理念の下、金融サービス提供者向けの                      次世代クラウド       基幹システムの提供を中心に、ビッグデータ解析

      支援や金融サービスの企画・開発支援も行いながら、パートナー企業とともに人々にとって遠い存在である金融
      サービスを暮らしに寄り添ったものにすることを目指しております。また、証券業及び保険業における社会的責任
      と公共的使命を深く認識し、正しい倫理的価値観を持った上で、多くのお客様に安心をお届けすることを目指し事
      業活動を行っており、これらの活動が当社グループの中長期的な株主価値及び企業価値の最大化につながると考え
      ております。
     （２）    経営環境

       当社グループのビジネスは、国内金融業、特に証券業及び保険業に深く関連しております。
       国内の証券業の市場規模については、2020年12月末の家計が保有する上場株式及び投資信託の資産残高が192兆
      円、その過去10年間の年平均成長率は4.5％となっております（出所：日本銀行、2021年）。
       国内の損害保険業及び少額短期保険業の市場規模については、                              2020  年度の年間保険料収入が、損害保険は8兆
      6, 927  億円で過去10年間の年平均成長率は2.2％、少額短期保険は1,                             178  億円で過去10年間の年平均成長率は9.6％と
      なっております（出所：日本損害保険協会及び日本少額短期保険協会、2021年）。                                      加えて、日本の損害保険業の市
      場規模は、世界と比較しても４番目に大きい市場となっております（出所：sigma                                           No  3/2021    Swiss   Re
      Insurance）。
       また、国内金融業界におけるIT投資の市場規模については、2021年の国内IT支出額の予測は27兆9,730億円、その
      うち銀行・証券向けが5兆22億円、保険向けが1兆5,063億円となっており、金融業界向けは国内IT支出の中でトップ
      クラスの規模となっております（出所：ガートナー社、2021年）。
       上記のとおり当社グループのビジネスが深く関連する金融業界は、非常に大きく歴史ある産業である一方、モバ

      イルテクノロジーの普及やデータ利活用等の技術進歩により、エンドユーザーはより質の高いサービスを求める傾
      向が高まり、特に顧客体験の向上が重要な課題となっております。金融庁が2019年８月に公表した「リスク性金融
      商品販売にかかる顧客意識調査」によると、金融機関の顧客推奨度（利用者が友人、知人に勧めたいと思うか否か
      を指数化したもの）は、保険、証券、銀行、消費者金融いずれも、他の業種より低く、十分な顧客体験を提供でき
      ていないと言えます。
       金融サービスの顧客体験を改善し競争力を高めるためには、事業のデジタルトランスフォーメーションとそれに

      伴って蓄積されるビッグデータの利活用が求められています。これらを成功させるには、金融業界の専門知識と高
      度なテクノロジーを融合させなくてはなりません。
       こうした状況に対応すべく、既存金融機関は、多額の投資を行っております。IDC                                      Japan株式会社によれば、日本

      におけるFintech向けIT支出額は、2018年から2023年までの５年間において国内金融機関全体で30.2％拡大すること
      が見込まれております。その一方で、                  多くの金融機関にとっては、単独でこのような大規模な長期投資を継続する
      ことは難しいため、外部のソリューションを活用した効率的な変革が期待されるものと当社グループは考えており
      ます。
                                 38/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       他方で、新たなプレイヤーによる金融事業への参入も増加傾向にあります。「Embedded                                           Finance（組込型金
      融）」と呼ばれ、金融以外のサービスを提供する事業者が金融サービスを既存サービスに組み込んで金融サービス
      も提供することで、既存サービスの利便性の向上と収益の拡大を図る取組みが増加しております。高度なテクノロ
      ジーを有する複数の大手企業が、通信・配送・小売といった大規模な個人ユーザーを抱える既存事業を基盤とし
      て、金融事業への参入を決定しており、実際に証券仲介業者として既存事業のユーザーを対象とした資産運用サー
      ビスを提供する会社も現れております。
       更に、日本政府が2018年６月に公表した「未来投資戦略2018」においては、「FinTech／キャッシュレス化の推

      進」が重点分野として位置づけられており、2020年６月には「金融サービスの利用者の利便の向上及び保護を図る
      ための金融商品の販売等に関する法律等の一部を改正する法律」が成立する等、金融事業への新規参入を支援する
      法環境の整備も進んでおります。特に、利用者と金融機関との間に介在する仲介業者は、現行規制では金融商品取
      引法における金融商品仲介業者、保険業法における保険募集人や保険仲立人というように「機能」ごとに分かれて
      おり、事業者が「機能」をまたいで商品やサービスを取り扱う場合には、複数の登録等が必要となっております。
      その結果、銀行、証券、保険すべてのサービスをワンストップで提供できる仲介業者は数社しかおらず、利用者の
      利便性の点からは十分とはいえない状況でした。そのような中、今回の法改正により、「金融サービス仲介業」が
      創設され、仲介業者が少ない負担で複数業種かつ多数の金融機関が提供する多種多様な商品やサービスをワンス
      トップで提供できるようになりました。
       これまでの金融業界は、各金融機関が金融商品の組成からエンドユーザーへの販売、それらをつなぐシステムま

      で多くの機能を自社で担う垂直統合的な産業構造をなしていました。当社グループは、当社グループが提供する金
      融インフラストラクチャが横串となり、多数の金融商品とエンドユーザーへの販売を担う企業を１つのプラット
      フォームでつなぐことで、水平統合的な産業構造への転換を目指しております。
     （３）経営戦略

       当社グループの事業及び事業領域には次のような特徴があり、これらの特徴と上記の経営環境を踏まえて、中長
      期的な経営戦略を立案しております。
      ①　ユニークな提供価値と市場機会
        金融業界において、技術的負債に纏わる課題は広く認識されておりますが、新しいテクノロジーをベースにし
       た基幹システムやソリューションを提供するプレイヤーは非常に少ない状況にあります。こうしたテクノロジー
       の導入は、既存金融機関の基幹システムを刷新するには非常に長い時間を要する一方で、新規参入や既存金融機
       関の新規事業の立上げにおいては、比較的導入されやすい傾向にあります。また、導入先企業のオペレーション
       に深く組み込まれたサービスであるため、一度導入されると解約が生じにくいという特徴があります。
      ②　安定性と成長性を併せ持つ収益モデル
        当社グループの金融インフラストラクチャ事業の収益は、初期導入収益、月額固定収益、従量課金収益の３つ
       から構成されております。初期導入収益は顧客にとっては新規に自前で立ち上げる場合と比較して安価であり、
       中長期的には月額固定収益と従量課金収益が収益の中心になることから、安定的かつ継続的な事業進捗が見込め
       る収益モデルであります。「              （２）経営環境」に記載のとおり、証券、保険ともに個人における市場規模の拡大
       が見込まれる中で、当社グループの金融インフラストラクチャ事業で提供する各パートナー企業のサービスにお
       いても取引高が拡大して、従量課金収益が今後拡大するものと考えております。                                     また、導入先企業がその顧客に
       対して金融サービスの基盤となるインフラストラクチャを提供するという性質上、解約率は低い傾向にあり、顧
       客LTV   （Life    Time   Value：１顧客あたりの生涯に生み出す収益）                     の最大化を推進しやすいモデルであります。
      ③　データ蓄積によるインフラストラクチャの価値向上
        当社グループの金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャビジネスにおいては、パートナー
       企業が仲介業者やマーケティングパートナーとなり、当社グループがエンドユーザーである一般顧客と契約を締
       結するため、当社グループにも顧客情報が蓄積されることとなります。こうした顧客の属性情報や行動情報を分
       析可能な形で蓄積することで、サービスやマーケティングの最適化に活用することが可能になります。
                                 39/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       具体的な当社グループの経営戦略は、以下の通りであります。
      ①　金融インフラストラクチャの機能拡充とパートナー数の拡大
        近年、   個人向けサービスを展開して              大規模な顧客基盤を有する企業を中心に、様々な企業が金融事業へ参入し
       ております。更に、こうした動きに対して、既存金融機関も新規事業としてデジタル特化の新たなサービスの立
       上げを行っており、新しいテクノロジーが導入されやすい環境にあると捉えております。
        当社グループは、これまでインフラストラクチャの安定稼働と業務プロセスの確立を優先し安定的な成長を続
       けておりましたが、様々なニーズに応えられるよう金融インフラストラクチャの機能拡充を図るとともに、大企
       業向けの事業開発チームを確立し、パートナー数の拡大に取り組み始めております。
        既存事業で個人ユーザーを有している企業は、当該個人ユーザーをターゲットとした証券・保険等の金融サー
       ビスを提供するニーズが高いと当社は考えており、実際に金融事業へ参入している企業が複数現れております。
       主な業界としては、銀行、クレジットカード、Ｅコマース、小売店、運輸、通信、コンシューマー向けアプリ等
       が挙げられ、各企業が自身の既存事業における顧客を開拓することでARPU                                   （Average     Revenue    Per  User：ユー
       ザー１人あたりの平均売上高）を               継続的に拡大し、結果としてLTVの拡大が実現されると当社は考えております。
       したがって、      当社グループは、        これらの業種に属する企業を中心に営業活動を行                       うことにより      、当社グループの
       金融インフラストラクチャを活用したパートナー企業の拡大を図ってまいります。
        また、当社グループの金融インフラストラクチャ事業は、各パートナー企業において提供される金融サービス
       の顧客数、取引の増加により当社が獲得する収益は拡大するものの、                                 かかる金融サービスの           顧客（エンドユー
       ザー）開拓はパートナー企業自身が既存事業の顧客に対して行うため、当社グループには顧客開拓コストが発生
       しにくい特徴があります。したがって、収益の増加に対して発生するマーケティング費用等が押さえられるとい
       うビジネス構造であるため、顧客数や取引数の増加に伴い、中長期的に利益率が向上すると考えております。
      ②　データ解析にかかる技術力の向上
        現在は、テクノロジーの先進性やコスト競争力によって差別化を図っておりますが、将来的には競合他社が現
       れる可能性もあると考えております。そのため、当該インフラストラクチャに蓄積されるデータを活用したサー
       ビス改善やマーケティングの最適化を行うことにより、持続的な競争優位性を生み出すことが重要と考えており
       ます。このため、中長期的な視点に立ちデータ解析の知見と技術力の向上に努めてまいります。
      ③　事業領域・地域の拡大
         当社グループは、「金融を            ‛ サービス'として再発明する」というミッションのもと、金融サービス提供者向
        けの次世代クラウド基幹システムの提供を行い、パートナー企業とともに新しい事業やサービスを創出するこ
        とで、事業成長を実現してきました。現在は、証券インフラストラクチャ「BaaS」、保険インフラストラク
        チャ「Inspire」を提供しておりますが、更なる成長に向けて、短期的にはレンディング、中長期的には送金/
        決済等についても、必要な許認可等を取得した上で、参入することを目指しております。当社グループは、今
        後も他の金融事業領域や日本にとどまらず海外での展開も視野に入れて、事業拡大を進めてまいります。
     （４）目標とする経営指標

       金融インフラストラクチャ事業においては、売上高の継続的かつ累積的な増加を実現するため、パートナー数を
      重要指数としております。
     （５）    優先的に対処すべき事業上及び財務上の課題

       今後当社グループが成長を遂げていくために                     優先的に対処すべき事業上の課題は以下の通りです。なお、優先的
      に対処すべき財務上の課題は、現在ありません。
      ①　金融インフラストラクチャ事業の収益拡大
        当社グループは、上記「（３）経営戦略」で記載したように、「BaaS」や「Inspire」等の金融インフラストラ
       クチャを導入いただく企業を拡大することが重要であると考えております。当社グループが提供する金融インフ
       ラストラクチャは、個人顧客を数多く有する企業が顧客対象となるため、主に大企業をターゲットとしたセール
       ス体制となっております。当社グループは、これまでの実績を通じたPR等により、大手金融機関や金融サービス
       に関心を有する大企業とのネットワークを構築し、当該ネットワークを活用して潜在顧客の意思決定層へアプ
       ローチし、事業開発チームが顧客とともにビジネスプランニングを行うところから支援することで受注までつな
       げる体制を構築しております。今後更に大企業向けの事業開発チームを拡充し、パートナー数の拡大に取り組ん
       でまいります。
        また、2021年８月には当社子会社の株式会社スマートプラスと三菱UFJ信託銀行株式会社の間で「BaaS」を活用
       した運用商品をオンライン上で開発・提供していくための、業務提携検討に関する基本合意書を締結しておりま
                                 40/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       す。「BaaS」で提供されるサービスにおいて、これまで取り扱ってきた株式、投資信託に加えて、金銭信託の販
       売も可能になるように準備を進めており、当該取扱い開始のために株式会社スマートプラスでは第二種金融商品
       取 引業の登録を予定しております。パートナー企業の希望に沿えるように今後も必要に応じて「BaaS」で取り扱
       える商品を拡充して、パートナー数の拡大に努めてまいります。
      ②　売上の拡大並びに利益及びキャッシュ・フローの定常的な創出
        当社グループは、事業拡大を目指して開発投資や人件費・採用費を中心に積極的な先行投資を進めており、
       2021年３月期までの経営成績は営業損失を計上しております。                             当社の成長事業である金融インフラストラクチャ
       事業は、原則としてパートナー企業がマーケティングを行なうため、サービス数が増加しても当社グループの広
       告宣伝費は著しく増加せず、              機能拡充のための開発費もパートナー数が増加するほど１社あたりの費用負担は低
       減する傾向にあるため、収益性については新たなパートナー企業の獲得及びエンドユーザー増加に伴うトランザ
       クションの増加による売上高の拡大が重要となります。パートナー企業については、金融インフラストラクチャ
       のサービスに興味を有する顧客候補は多く、交渉中、契約締結済みのパイプラインは複数存在している状況であ
       ります。連結売上高は2019年11月期が前期比＋45％（英国子会社を除く売上高は＋31％）、2020年11月                                                （注）   に
       終了する12ヶ月が前期比＋31％（英国子会社を除く売上高は＋47％）と成長した結果、各種費用の連結売上高に
       占める割合は着実に低減しております。今後も開発投資や採用等の先行投資を進めつつ、中長期的な利益及び
       キャッシュ・フローの最大化を目指してまいります。
       (注)　当社は決算期変更により第７期（2021年３月期）より11月決算から３月決算へ変更しているため、2019年
          12月１日から2020年11月30日の１年間に係る数値（未監査）を使用しております。
      ③　優秀な人材の採用及び育成
        当社グループは、継続的な事業成長の実現に向けて、テクノロジーと金融の双方に明るい優秀な人材を採用
       し、強い組織体制を整備することが重要であると考えております。                                現在のプロダクト開発に関わる人員の割合
       は、グループ全体で70％（エンジニア、プロジェクトマネージャー、デザイナー、ウェブディレクターの合計）
       を占めており、顧客に対して質の高い金融サービスの開発・運用を提供できる体制が構築されております。今後
       も 積極的な採用活動を推進していく一方で、各種社内勉強会の開催をはじめ、従業員が中長期にわたって活躍し
       やすい環境の整備、人事制度の構築やカルチャーの推進等を進めてまいります。
      ④　情報管理体制の継続的な強化
        当社グループは、提供するサービスに関連して多くの個人情報を取り扱っており、情報管理体制を継続的に強
       化していくことが重要であると考えております。これらを保護するため、情報セキュリティポリシーを定め、こ
       の方針に従って適切に管理しておりますが、今後も社内研修の実施をはじめ、社内体制や管理方法の強化を行っ
       てまいります。
    ２  【事業等のリスク】

      当社グループの事業展開上、リスク要因となり得る主な事項を記載しております。
      また、当社グループは、当社グループでコントロールできない外部要因や、事業上のリスクとして具体化する可能
     性が必ずしも高くないとみられる事項を含め、投資家の投資判断上重要と考えられる事項については積極的に開示す
     ることとしております          が、これらは当社グループの全てのリスクを網羅したものではなく、記載された事項以外の予
     見できないリスクも存在します               。 このようなリスクが現実化した場合には、当社グループの事業、経営成績、財政状
     態及びキャッシュ・フローの状況に重要な影響を与える可能性があります。
      当社グループはこれらのリスク発生の可能性を認識した上で、その発生の予防及び発生時の対応に努める方針であ
     りますが、当社グループの経営状況及び将来の事業についての判断は、以下の記載事項を慎重に検討した上で行われ
     る必要があると考えております。
      なお、文中における将来に関する事項は、本書提出日現在において当社グループが判断したものであります。
                                 41/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      （特に重要なリスク)
     ①　許認可の取消しについて
       当社グループにおいて、当社は保険業法に基づく「少額短期保険持株会社」、当社子会社の株式会社スマートプ
      ラスは金融商品取引法に基づく「第一種金融商品取引業者」及び「投資運用業者」、当社子会社のスマートプラス
      少額短期保険株式会社は保険業法に基づく「少額短期保険業者」の登録を受けており、                                        かかる許認可（登録）及び
      各規制法の遵守は、当社グループの                 事業運営上、重要な事項となっております。また、2021年８月には当社子会社
      の株式会社スマートプラスと三菱UFJ信託銀行株式会社の間で「BaaS」を活用した運用商品をオンライン上で開発・
      提供していくための、業務提携検討に関する基本合意書を締結しており、三菱UFJ信託銀行株式会社が提供する金銭
      信託を「BaaS」上のサービスで取り扱うことを可能とするため、株式会社スマートプラスは第二種金融商品取引業
      の登録を予定しております。
       当社グループが取得している許認可（登録）につき、本書提出日現在において、事業主として欠格事由及びこれ
      らの許認可(登録)の取消事由に該当する事実はないと認識しております。しかし、今後、欠格事由又は取消事由に
      該当する事実が発生し、許認可(登録)取消等の事態が発生した場合には、当社グループの業務に支障をきたすとと
      もに、財政状態及び経営成績に影響を及ぼす可能性があるため、特に重要なリスクと認識しております。
       また、当社グループは、事業活動を行う上で、上記を含む様々な法律、規制、政策、実務慣行、会計制度及び税
      制等の法令諸規則を遵守して業務を行っておりますが、これらの法令諸規則は将来において新設・変更・廃止され
      る可能性があり、その内容によっては、当社グループのサービスの提供が制限される、新たなリスク管理手法の導
      入その他の体制整備が必要となる等、当社グループの事業、経営成績及び財政状態に悪影響を及ぼす可能性があり
      ます。
     ②　金融庁からの処分について
       当社子会社の株式会社スマートプラスは、関東財務局から金融商品取引法第29条に基づく第一種金融商品取引業
      の登録を受け、金融商品取引法等の法令・規制等を遵守し事業を行っております。金融商品取引業については、金
      融商品取引法第52条第１項及び第４項若しくは同法第53条第３項、同法第54条により登録の取消しとなる要件が定
      められており、万が一、これらに該当した場合、登録の取消しを含む行政処分が下されます。
       当社グループにおいて何らかの事由により諸法令等に違反する事象が発生した場合、行政指導・業務停止・登録
      取消等の行政処分を受ける可能性があります。その場合、当社グループの信用が著しく損なわれ、経営成績及び財
      政状態に重大な影響を与える可能性があります。
     ③　システムトラブルについて
       当社グループの事業は、インターネットを通じて提供されているものであり、システムの安定稼働が、業務遂行
      上、非常に重要であります。そのため、ネットワーク監視やシステム管理体制の構築等、継続的なシステム障害に
      対する取組みを実施しております。
       しかしながら、プログラムの不具合、人為的ミス、不正アクセス、自然災害等の諸要因により、システム障害や
      情報漏洩が発生した場合には、当社グループへの信頼や企業イメージの低下や相当な費用負担により、当社グルー
      プの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
     ④　個人情報保護について
       当社グループは、金融インフラストラクチャ事業等を通して各種の個人情報を保有しております。当社グループ
      は、個人情報の外部漏洩の防止はもちろん、不適切な利用、改ざん等の防止のため、個人情報の管理を事業運営上
      の重要事項と捉えております。個人情報保護基本規程及び情報システム管理規程を制定し、個人情報を厳格に管理
      するとともに、全従業員を対象として社内教育を徹底する等、個人情報の保護に関する法律及び関連法令並びに当
      社 グループ    に適用される関連ガイドラインの遵守に努めるとともに、個人情報の保護に積極的に取り組んでおりま
      す。
       しかしながら、万が一、外部からの不正アクセスや社内管理体制の瑕疵等により個人情報が外部に流出した場合
      や不適切な利用、改ざん等が発生した場合には                      、当社グループへの損害賠償請求                や対応に多額の費用を要するほ
      か、  社会的信用の失墜により、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があ                                        ります   。
                                 42/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      （その他のリスク）
     ⑤　金融業界の市況変動について
       当社グループは、主に金融機関を対象に事業を展開しているため、景気の減速や急激な市況変動等の事態が発生
      した際には、金融機関による当社グループサービスへの支出等の事業活動が大きく減退する可能性があります。
       万が一、金融業界の市況が大きく悪化した場合には、金融機関からの受注量等が減少し、当社グループの                                                 事業、
      経営成績及び      財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
     ⑥　金融商品にかかるマーケット変動について
       当社グループが提供する証券インフラストラクチャ「BaaS」は、株式流通市場を用いたものであります。株式相
      場の下落又は低迷により、流通市場の市場参加者が減少し、株券等の売買高が縮小する場合には、委託手数料から
      生じるレベニューシェアが減少する可能性があります。また、当社グループの株式会社スマートプラスは第一種金
      融商品取引業者であり、個人向けの証券サービスを運営しております。当該サービスについても、株式相場の下落
      又は低迷により、流通市場の市場参加者が減少し、株券等の売買高が縮小する場合には、委託手数料の減少等が発
      生する可能性があります。このような場合には、当社グループの                              事業、   経営成績及び財政状態に影響を及ぼす可能
      性があります。
     ⑦　競合による事業環境変動について
       当社グループは、今後においても顧客ニーズへの対応を図り、事業拡大に結び付けていく方針であります。しか
      しながら、これらの取組みが予測通りの成果をあげられない可能性や、画期的なサービスを展開する競合他社の出
      現、その他の競合等の結果、             当社グループ及びそのサービスの競争優位性が失われ、                          当社グループの売上高が低下
      する可能性があるほか、サービス価格の低下や利用者獲得のための広告宣伝費等の費用の増加を余儀なくされる可
      能性もあり、そのような場合には当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
     ⑧　技術革新等による事業環境変動について
       当社グループが事業展開している金融業界では、技術革新や顧客及び                                エンドユーザーの        ニーズや嗜好の変化のス
      ピードが非常に早く、金融関連事業者はその変化に柔軟に対応する必要があります。そのため当社グループは、最
      新の技術動向や環境変化を常に把握できる体制を構築するだけではなく、優秀な人材の確保及び教育等により技術
      革新や顧客ニーズの変化に迅速に対応できるよう努めております。
       しかしながら、当社グループが技術革新や顧客ニーズの変化に適時に対応できない場合、又は、変化への対応の
      ためにシステム投資や人件費等多くの費用を要する場合、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性
      があります。
     ⑨　サービスの信頼性低下リスク
       当社グループが提供するサービスに関わる関係者には、法令遵守の徹底に加え、所定のルールに従い掲載前に
      ウェブサイト上のコンテンツや広告の内容についてコンプライアンス部による入念なチェックを実施する等、コン
      プライアンスの遵守を徹底しております。また、各領域における関連法令に抵触することがないよう、加えてサー
      ビスの信頼性を確保できるよう、専門家と連携を図りながら監修体制を導入しております。しかしながら、何らか
      の理由により正確性、公平性に欠けたサービスが提供された場合、当社グループの                                      事業、経営成績       及び社会的信用
      に影響を与える可能性があります。
     ⑩　金融インフラストラクチャの導入の遅延又は解消に関するリスク
       当社グループが提供する金融インフラストラクチャは、大型のエンタープライズ向けSaaSビジネスであるため１
      件の導入が収益に大きく影響するという特徴があります。                            各プロジェクトにおいて想定以上に工数がかかった場
      合、納期の月ずれ、期ずれが発生する可能性があるほか、                           想定したパートナー企業や取引先との契約が締結されな
      い、サービスの提供に至らない、パートナー企業や取引先との取引が様々な事情又は要因により解消される可能性
      があり、    当該状況が発生した場合には当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
     ⑪　特定の提携先・取引先への依存リスク
       当社グループは、当社子会社の第一種金融商品取引業者である株式会社スマートプラスが東京証券取引所への株
      式等の注文取次業務を行うために、東京証券取引所の総合取引参加者資格を有する大和証券株式会社と注文取次に
      関する提携を行っております。当該提携先が、財務面等事業上の問題に直面した場合、（業界再編等によって）戦
      略的志向を変更した場合又は当社グループが魅力的な提携相手でなくなったと判断した場合には、当社グループと
      の業務提携を望まなくなる、若しくは当該提携が解消される可能性があり、その場合には別の総合取引参加者であ
      る証券会社との提携を模索する必要があります。
       万が一、当社グループが当該業務提携を継続できず、速やかに他の代替先に切り替えられない場合には、当社グ
      ループの経営成績及び財政状態に悪影響を及ぼす可能性があります。
                                 43/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     ⑫　事業領域の拡大にかかる潜在的リスク
       当社グループは、「金融を            ‛ サービス'として再発明する」というミッションのもと、新しい事業やサービスを創
      出し、新たな事業領域にスピード感をもって参入することにより事業成長を続けております。一方でこのような事
      業 展開を実現するためには、その事業固有のリスク要因が加わることとなり、本項に記載されていないリスク要因
      が当社グループのリスク要因となる可能性があります。そして、新規事業の参入のため、新たな人材の採用、シス
      テムの開発、営業体制の強化等追加的な投資が必要とされ、新規事業が安定的な収益を生み出すには長期的な時間
      が必要とされることがあります。また、新規に参入した事業の市場の拡大スピードや成長規模によっては、当初想
      定していた成果を挙げることができないことがあり、事業の停止、撤退等を余儀なくされ、当該事業用資産の処分
      や減損により損失が生じる可能性があります。
       このような場合、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
     ⑬　M&Aにかかる潜在的リスク
       当社グループは新規事業やサービスの拡大のため、M&Aをその有効な手段のひとつとして位置付けており、今後も
      必要に応じてM&Aを実施する方針です。                  当社グループは、        M&Aに際して、対象企業のビジネス、財務内容及び法務等
      について詳細なデューデリジェンスを行い、各種リスクの低減を図る方針であります。
       しかしながら、これらの調査の段階で確認又は想定されなかった事象がM&Aの実行後に発生又は判明する場合や、
      M&A実施後の      統合や   事業展開が計画通りに進まない場合には、当初期待した業績への寄与の効果が得られない可能性
      や、対象企業の投資価値の減損処理が必要になることも考えられ、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼ
      す可能性があります。
     ⑭　自己資本規制比率を維持できないリスク
       金融商品取引業者には、金融商品取引法及び金融商品取引業等に関する内閣府令に基づき、自己資本規制比率維
      持の規制が課されており、            自己資本規制      比率が120％を下回ることのないようにする必要があります。本書提出日時
      点では、当社子会社の株式会社スマートプラスにおいて同比率が120％を下回る事実はないと認識しております。
       しかしながら、将来何らかの事由により定められた自己資本規制比率を維持できない場合は、業務停止や金融商
      品取引業者の登録の取消しを命じられる可能性があります。また、経営環境の悪化による損失計上等の要因により
      自己資本規制比率が著しく低下した場合には、比率を維持する観点から積極的にリスクをとり収益を追求すること
      が困難となり、収益機会を逸する可能性が高まります。その結果、当社グループの営業活動に影響を与え、経営成
      績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
     ⑮　顧客資産の区分管理ができないリスク
       金融商品取引業者は、顧客資産が適切かつ円滑に返還されるように顧客から預託を受けた金銭を自己の固有財産
      と区分して管理し、金銭信託に一本化することが義務付けられております。当社子会社の株式会社スマートプラス
      では、複数の信託銀行と顧客区分管理信託契約を締結し、顧客資産の保全体制を整えております。
       しかしながら、何らかの事由により当社グループにおいて金銭信託を実施できない事象が発生した場合、行政指
      導・業務停止・登録取消等の行政処分を受ける可能性があります。その場合、当社グループの信用が著しく損なわ
      れ、経営成績及び財政状態に重大な影響を与える可能性があります。
     ⑯　金商業者の禁止行為に該当するリスク
       金融商品取引業者は、金融商品取引法第38条により、金融商品取引契約の締結又はその勧誘に関して、顧客に対
      し虚偽のことを告げる行為や、顧客に対し不確実な事項について断定的判断を提供し、又は確実であると誤解させ
      るおそれのあることを告げて金融商品取引契約の締結を勧誘する行為等、様々な禁止行為が定められております。
       当社グループでは、コンプライアンス規程等に禁止行為を織り込み役職員に対し周知徹底を図っておりますが、
      当社グループにおいて何らかの事由によりかかる法律に違反する事象が発生した場合、行政指導・業務停止・登録
      取消等の行政処分を受ける可能性があります。その場合、当社グループの信用が著しく損なわれ、経営成績及び財
      政状態に重大な影響を与える可能性があります。
     ⑰　犯罪収益移転防止法への未対応リスク
       金融機関等による顧客等の本人確認等及び預金口座等の不正な利用の防止に関する法律及び犯罪による収益の移
      転防止に関する法律(以下「犯罪収益移転防止法」という。)は、顧客の本人確認及び記録の保存を法律上の義務と
      し、顧客管理体制の整備を促すことにより、テロ資金や犯罪収益の追跡のための情報確保とテロ資金供与及びマ
      ネー・ロンダリング等の利用防止を目的としております。
       当社グループでは、犯罪による収益の移転防止に関する法律に基づき、当社グループ所定の本人確認書類等を顧
      客から徴収して本人確認を行うとともに反社会的勢力に該当しないことの確認を行い、顧客カードを作成して本人
      確認記録及び取引記録を保存する等、法令遵守を徹底しております。
       しかしながら、当社グループにおいて何らかの事由によりかかる法令に違反する事象が発生した場合、行政処分
                                 44/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      や当社グループの信頼失墜等により、                  当社グループの事業、経営成績及び                 財政状態に重大な影響を与える可能性が
      あります。
     ⑱　保険業法への未対応リスク
       当社の子会社であるスマートプラス少額短期保険株式会社は日本の少額短期保険会社であり、保険業法及び関連
      業規制の下、金融庁による包括的な規制等の広範な監督下にあります。また、保険業法においては、業務範囲の制
      限、一定の準備金の確保及び最低限のソルベンシー・マージン比率の維持等、少額短期保険会社が遵守すべき事項
      が定められております。
       当社グループでは、スマートプラス少額短期保険株式会社において                               リスク・コンプライアンス委員会                を設置し、
      法令遵守に関する事項を一元的に管理するとともに、コンプライアンスに関する基本方針・行動規範を定め、役職
      員に対し法令遵守の徹底を図っております。
       しかしながら、何らかの事由によりかかる法律に違反する事象が発生した場合、行政指導・業務停止・登録取消
      等の行政処分を受ける可能性があります。その場合、当社グループの信用が著しく損なわれ、経営成績及び財政状
      態に重大な影響を与える可能性があります。
     ⑲　内部管理体制について
       当社グループは、企業価値を最大化すべく、コーポレート・ガバナンスの充実を図る多様な施策を実施しており
      ます。また、業務の適正及び財務報告の信頼性を確保するため、これらに係る内部統制が有効に機能する体制を構
      築、整備、運用しております。
       しかしながら、事業の急速な拡大等により、十分な内部管理体制の構築が追いつかないという状況が生じる場合
      には、適切な業務運営が困難となり、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
     ⑳　人材の確保及び育成について
       当社グループの事業においては、今後の事業拡大や新規事業の展開に伴い、エンジニアをはじめ事業運営に不可
      欠な人材を適時に確保し、それら人材を育成の上有機的に連携させる必要があると考えております。
       しかしながら、       日本国内における雇用環境によっては人材獲得競争が激化することになり、                                   当社グループの必要
      とする人材が必要な時期に確保できない場合、                      エンジニアを含むキャリアや資格保有者等の                     人材育成が計画通り進
      まない場合     、人材の社外流出が発生した場合、人材の獲得若しくはつなぎ止めのための労務費の増加等が発生した
      場合等   には、競争力の低下や事業拡大の制約要因が生じ、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性
      があります。
     ㉑ 　災害・紛争・事故について
       当社グループにおいては、自然災害等が発生した場合に備え、事業継続計画の策定等有事の際の対応策検討と準
      備を推進しております。しかしながら、地震、台風、津波                           、豪雨、洪水      等の自然災害、火災、停電、              新型コロナウ
      イルス感染症をはじめとする             未知の感染症の拡大等が発生した場合、当社グループの事業運営に深刻な影響を及ぼ
      す可能性があります。また、当社グループの事業拠点である日本の首都圏において大規模な自然災害等が発生した
      場合には、サービスの提供等が止むを得ず一時的に停止する可能性もあり、                                   このような     場合、当社グループの信頼
      性やブランドイメージを毀損するだけでなく、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性がありま
      す。
     ㉒ 　金融インフラストラクチャ事業の事業歴が浅いことについて
       当社は2013年12月に設立され、2014年11月に株式投資教育アプリ「あすかぶ！」をリリースし、フィンテックソ
      リューションの提供を開始し、また、2016年８月に「株式会社ナウキャスト」を株式交換により完全子会社化し、
      ビッグデータ解析事業へ参入した事業歴の比較的短い会社であり、とりわけ                                   金融インフラストラクチャ事業は2019
      年11月より外部パートナー企業への提供を開始しておりますが、提供開始後の経過期間は２年程度と業歴の浅い事
      業です。    このように当社グループが営む事業が伝統的な金融事業そのものとは異なる新規性を有し、技術革新や競
      合他社との競争等激しい事業環境の変化に晒されていることに加え、当社グループにおけるかかる事業の業績も浅
      いことから     、当該事業の過年度の経営成績は期間業績比較を行うための十分な材料とはならず、過年度の実績のみ
      では今後の業績を判断する情報としては不十分な可能性があります。
     ㉓ 　特定経営者への依存について
       代表取締役社長ＣＥＯである林良太は、創業以来代表取締役を務めております。同氏は、当社グループの経営方
      針や事業戦略構築、信用力の向上等において重要な役割を果たしております。当社グループは事業拡大に伴い、取
      締役会等における役員及び幹部社員との情報共有や経営組織の強化を図り、同氏に依存しない経営体質の構築を進
      めておりますが、何らかの理由により同氏が業務を継続することが困難となった場合には、当社グループの今後の
      事業展開及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
                                 45/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     ㉔ 　先行投資と赤字計上について
       当社グループが提供する金融インフラストラクチャ事業は、開発費用の支出、エンジニア人員の採用等の先行投
      資を必要とする事業であり、結果として当社は                      連結業績において        営業赤字を継続して計上しております。今後もよ
      り 多くの実績拡大を目指して、研究開発及びエンジニア人員等の優秀な人材の採用・育成を行ってまいりますが、
      かかる投資に際しては          計画的に行うとともに、導入実績の増加、売上高の拡大及び収益性の向上に向けた取組みを
      行っていく方針であります。しかしながら、想定通りの導入実績の獲得が進まない場合等には、                                             引き続き連結営業
      赤字の計上が継続する等、            当社グループの事業及び経営成績に重要な影響を及ぼす可能性があります。
     ㉕ 　配当政策について
       当社は、現在成長段階にあると認識しており、事業拡大や組織体制整備への投資のため、内部留保の充実が重要
      であると考え、会社設立以来配当を実施しておらず、今後の配当実施の可能性及び時期については未定でありま
      す。しかしながら、株主還元を適切に行っていくことが経営上重要であると認識しており、事業基盤の整備状況や
      投資計画、業績や財政状態等を総合的に勘案しながら、将来的には安定的な配当を行うことを検討していく方針で
      あります    が、当社の業績、投資計画その他の事情により、今後も配当が実施できず、又は、実施しない可能性があ
      ります   。
     ㉖ 　訴訟について
       当社グループは、本書提出日現在において、訴訟を提起されている事実はありません。しかしながら、事業を展
      開するなかで、当社グループが提供するサービスの不備、情報漏洩等により、何かしらの問題が生じた場合等、こ
      れらに起因した損害賠償の請求、訴訟の提起がなされる可能性があります。その場合には、当該訴訟に対する防御
      のために費用と時間を要する可能性があるほか、当社グループの社会的信用が毀損され、また損害賠償の金額、訴
      訟内容及び結果によっては、当社グループの経営成績及び財政状態に影響を及ぼす可能性があります。
     ㉗ 　知的財産権の管理について
       当社グループは、運営するコンテンツ及びサービスに関する知的財産権の獲得に努めております。また、第三者
      の知的財産権の侵害を防ぐ体制として、当社グループの管理部門及び顧問弁護士への委託等による事前調査を行っ
      ております。しかしながら、万が一、当社グループが第三者の知的財産権を侵害した場合には、当該第三者から損
      害賠償請求や使用差止請求等の訴えを起こされる可能性があり、これらに対する対価の支払いやこれらに伴うサー
      ビス内容の変更の必要等が発生する可能性があります。また、当社グループが保有する知的財産権について、第三
      者により侵害される可能性があるほか、当社グループが保有する権利の権利化ができない場合もあります。こうし
      た場合、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
     ㉘ 　新型コロナウイルス感染症の影響について
       当社グループが展開する事業は、新型コロナウイルス感染症により、企業のデジタルトランスフォーメーション
      の必要性の高まりに伴い需要が増しており、今後も新型コロナウイルス感染症に対する社会的な変化に後押しされ
      る可能性があります。
       しかしながら、新型コロナウイルス感染症拡大が終息に向かわず、長期間にわたり拡大が続いた場合には、深刻
      な経済的影響が生じ、当社グループの事業及び経営成績に影響を及ぼす可能性があります。
                                 46/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ３  【経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析】
     文中の将来に関する事項は、本提出日現在において当社グループが判断したものであります。
     (1)  経営成績等の状況の概要
       当社グループ(当社及び連結子会社)の財政状態、経営成績及びキャッシュ・フロー(以下、「経営成績等」とい
      う。)の状況の概要は次の通りです。なお、当社は、2020年６月５日開催の臨時株主総会により、決算期を11月末か
      ら３月末に変更しております。従って、第７期は2019年12月１日から2021年３月31日までの16ヶ月間となっており
      ます。そのため、前連結会計年度との比較分析は行っておりません。
      ①  経営成績の状況

       第７期連結会計年度（自　2019年12月１日　至　2021年３月31日）
        当連結会計年度において、当社グループは新規事業の立上げや既存サービスにおける機能拡充のためのシステ
       ム開発を積極的に行い、継続的な事業成長を実現いたしました。
        次世代クラウド基幹システムを提供する金融インフラストラクチャ事業では、スマートプラス少額短期保険株
       式会社が少額短期保険業者としての登録を行い少額短期保険ビジネスを開始したほか、新たに２社に対して金融
       インフラストラクチャを導入いただいたことで、初期導入収益が増加し、売上高の拡大に寄与いたしました。
        オルタナティブデータを提供するビッグデータ解析事業では、新型コロナウイルス感染症拡大に伴い、マクロ
       経済や個別企業の即時性の高い動向変化に注目が集まった結果、伝統的な統計情報等とは異なる、オルタナティ
       ブデータへの関心が高まり、当社グループのサービスが数多くのメディアで取り上げられることで、契約件数が
       伸長し、売上高の拡大に寄与いたしました。
        一方、フィンテックソリューション事業では、オンライン外貨両替等を英国で提供するオーダーフローシェア
       ビジネスにおいて新型コロナウイルス感染症拡大の影響で海外旅行の需要が著しく減少し、取引高が大幅に減少
       いたしました。これを受けて、当社グループは2020年11月をもって本ビジネスから撤退しております。
        上記の新規事業の立上げや機能拡充を通じた継続的な事業成長を実現するため、人材採用をはじめとした開発
       及び営業体制の強化等に取り組みました。
        以上の結果、当連結会計年度の売上高は2,751,375千円、営業損失は633,019千円、経常損失は757,610千円、親
       会社株主に帰属する当期純損失は1,012,561千円となりました。
        なお、2019年４月１日から2020年３月31日の12ヶ月間と比較して、2020年４月１日から2021年３月31日の12ヶ
       月間の売上高は減収となっておりますが、2020年３月に大規模なプロジェクトの納品があり、多額の初期導入収
       益を計上したことによるものです。
        セグメントごとの経営成績等については、次のとおりであります。

       （ⅰ）金融インフラストラクチャ事業

         金融インフラストラクチャ事業では、金融サービスを運営するのに必要となる複雑な基幹システムを、クラ
        ウドベースでSaaS型のシステムとして顧客に提供するものであります。これまで証券インフラストラクチャの
        みを運営しておりましたが、当連結会計年度より、新たに保険インフラストラクチャの展開を開始いたしまし
        た。また、新型コロナウイルス感染症拡大の影響を受け、デジタルトランスフォーメーションが急務となり、
        当社グループが提供する金融インフラストラクチャへの関心が高まった結果、数多くのお問い合わせをいただ
        き、当連結会計年度においては新たに２社へ導入いたしました。
        　証券インフラストラクチャビジネスでは、新たに投資一任運用にかかるシステム開発に注力し、ANA                                               X株式会
        社と提携しアクティブ資産運用サービス「Wealth                       Wing」をローンチいたしました。
        　保険インフラストラクチャビジネスでは、スマートプラス少額短期保険株式会社が少額短期保険業者として
        の登録が完了し、保険インフラストラクチャ「Inspire」を利用した少額短期保険である「母子保険はぐ」の販
        売を開始しました。更に、「Inspire」の第２号案件として、あいおいニッセイ同和損害保険株式会社へシステ
        ム提供を開始いたしました。
         以上の結果、      保険インフラストラクチャの立上げ及び証券インフラストラクチャの機能拡充を行ったことで
        パートナー数が増加し、           当連結会計年度の        金融インフラストラクチャ事業の               売上高は946,776千円、セグメント
        損失は673,489千円となりました。
       （ⅱ）フィンテックソリューション事業

                                 47/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         フィンテックソリューション事業では、金融機関向けにデジタルトランスフォーメーション及びデジタル
        マーケティングの支援を行っております。
        　ソリューションビジネスでは、新型コロナウイルス感染症拡大の影響により金融機関におけるデジタルトラ
        ンスフォーメーションが急務となった結果、ソリューション・モジュールを用いて顧客の要件に迅速に対応す
        る当社グループのサービスへの需要が高まり、数多くの引き合いをいただきました。
        　オーダーフローシェアビジネスでは、外貨両替また外貨送金のニーズがある個人及び中小企業向けに、自社
        ウェブサービスを通じてユーザーを集客しておりましたが、新型コロナウイルス感染症拡大の影響を大きく受
        け、当該ビジネスを展開する英国での海外                    旅行の需要が減り        取扱高が大幅に減少しました。このため、2020年
        11月をもって本ビジネスから撤退いたしました。
         以上の結果、ソリューションビジネスにおける案件の引き合いが多く収益をけん引するも、新型コロナウイ
        ルス感染症拡大の影響で海外旅行の需要が減り、オーダーフローシェアビジネスの売上高が大幅に減少したた
        め、  当連結会計年度のフィンテックソリューション事業の売上高は1,237,897千円、セグメント損失は24,622千
        円となりました。
       （ⅲ）ビッグデータ解析事業

         ビッグデータ解析事業は、ビッグデータを保有する企業のデータ利活用の促進を支援しており、企業の持つ
        ビッグデータを機関投資家や官公庁に提供するデータライセンスビジネスや、企業のデータ利活用を支援する
        データ解析支援ビジネスを行っております。
        　データライセンスビジネスでは、機関投資家向けにオルタナティブデータを提供する「Alterna                                              Data」で、
        新たに家電POSデータの取扱いを開始したほか、レポートサービスの拡充を行いました。また、即時性の高いマ
        クロデータを提供する「日経CPINow」及び「JCB消費NOW」は、内閣府V-RESASで提供を開始いたしました。新型
        コロナウイルス感染症が拡大し、急激に変化するマクロ経済や個別企業の動向変化をより早くより正確に把握
        したいという需要が高まった結果、伝統的な統計情報等より即時性の高いオルタナティブデータとして、当社
        サービスへの注目が高まりました。特に、「日経CPINow」や「JCB消費NOW」は、数多くのメディアにおいて取
        り上げられ、新型コロナウイルス感染症拡大の経済への影響を分析することに幅広くご活用いただきました。
         以上の結果、      データライセンスビジネスの契約件数が大きく伸びたこと等により、                                当連結会計年度の        ビッグ
        データ解析事業の        売上高は566,701千円、セグメント利益は91,361千円となりました。
       第８期第２四半期連結累計期間（自　2021年４月１日　至　2021年９月30日）

        当第２四半期連結累計期間においては、継続的な事業成長の実現するため、引き続き人材採用や機能拡充を積
       極的に取り組んでまいりました。
        この結果、金融インフラストラクチャ事業におけるパートナー数が増加、ビッグデータ解析事業におけるデー
       タライセンスの契約件数が増加したことにより、初期導入収益及び月額固定収益が拡大し、当第２四半期連結累
       計期間における売上高は897,016千円、営業損失481,678千円、経常損失488,912千円、親会社株主に帰属する四半
       期純損失474,257千円となりました。
       セグメント別の業績は以下の通りです。

       （ⅰ）金融インフラストラクチャ事業

        　金融インフラストラクチャ事業では、金融サービスを運営するのに必要となる複雑な基幹システムを、クラ
        ウド上でSaaS型のシステムとして顧客に提供するものであります。
        　証券インフラストラクチャビジネスでは、既存サービスの口座数増加と新たなサービスのローンチに向けた
        初期開発に注力しました。いずれのサービスも開発中であり、当第２四半期連結累積期間中のローンチはな
        かったため、「BaaS」上での稼働サービス数は３サービス（前年度期末時点：３社）となっております。
        　保険インフラストラクチャビジネスでは、新たに株式会社エポス少額短期保険へ導入した結果、「Inspire」
        上での稼働社数は３社（前年度期末時点：２社）となっております。
                                 48/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        　以上の結果、当第２四半期連結累計期間の金融インフラストラクチャ事業の売上高は205,224千円となりまし
        た。セグメント損益については、証券インフラストラクチャビジネス及び保険インフラストラクチャビジネス
        の拡大のために先行的な投資を行っているフェーズであることから、セグメント損失546,344千円を計上しまし
        た。
       （ⅱ）フィンテックソリューション事業

        　フィンテックソリューション事業では、金融機関向けにデジタルトランスフォーメーション及びデジタル
        マーケティングの支援を行っております。
        　ソリューションビジネスでは、株式会社三菱UFJ銀行に当社のソリューションが採用され、同社の「Money
        Canvas」のシステム構築支援を開始いたしました。
        　以上の結果、新プロジェクトからの初期導入収益が拡大し、当第２四半期連結累計期間のフィンテックソ
        リューション事業の売上高は355,007千円、セグメント損失4,421千円を計上しました。
       （ⅲ）ビッグデータ解析事業

        　ビッグデータ解析事業は、ビッグデータを保有する企業のデータ利活用の促進を支援しており、企業の持つ
        ビッグデータを機関投資家や官公庁に提供するデータライセンスビジネスや、企業のデータ利活用を支援する
        データ解析支援ビジネスを行っております。
        　データライセンスビジネスでは、機関投資家向けにオルタナティブデータを提供する「Alterna                                              Data」にお
        いて、レポートサービス及びウェブポータルサービスの拡充を行いました。
        　以上の結果、「Alterna            Data」の契約件数が伸長し、当第２四半期連結累計期間のビッグデータ解析事業の
        売上高は336,783千円、セグメント利益は65,793千円となりました。
      ②　財政状態の状況

       第７期連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
        (資産)
         当連結会計年度末における総資産合計は12,655,096千円となり、前連結会計年度末に比べて1,627,225千円増
        加いたしました。
         流動資産は12,426,452千円となり、前連結会計年度末に比べて2,456,764千円増加いたしました。これは主
        に、現金及び預金が1,819,601千円、及び未収入金が230,173千円減少した一方で、                                      証券インフラストラクチャ
        ビジネスの規模拡大に伴って             証券業における預託金、信用取引資産、並びに短期差入保証金が4,564,228千円増
        加したこと等によるものであります。固定資産は228,644千円となり、前連結会計年度末に比べて829,369千円
        減少いたしました。これは主に差入保証金の返還に伴い、長期差入保証金が704,133千円、スマートプラス少額
        短期保険株式会社を連結範囲に含めたことにより関係会社株式が65,545千円、のれんの減損損失計上により
        58,624千円減少したこと等によるものであります。
        (負債)

         当連結会計年度末における負債合計は6,169,145千円となり、前連結会計年度末に比べて2,493,804千円増加
        いたしました。流動負債は5,997,476千円となり、前連結会計年度末に比べて2,731,198千円増加いたしまし
        た。これは主に、未払法人税等が116,492千円減少した一方で、                             証券インフラストラクチャビジネスの規模拡大
        に伴って    証券業における預り金、信用取引負債、並びに受入保証金が2,631,669千円                                  増加したほか      、１年内返済
        予定の転換社債型新株予約権付社債が150,000千円増加したこと等によるものであります。固定負債及び特別法
        上の準備金は171,668千円となり、前連結会計年度末に比べて237,393千円減少いたしました。これは主に、転
        換社債型新株予約権付社債が１年内償還予定になったことにより150,000千円、長期借入金の返済により
        117,288千円減少したこと等によるものであります。
                                 49/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        (純資産)
         当連結会計年度末における純資産合計は6,485,951千円となり、前連結会計年度末に比べて866,587千円減少
        いたしました。これは主に、連結子会社であるスマートプラス少額短期保険株式会社への第三者割当増資等に
        より資本剰余金が269,726千円増加した一方で、親会社株主に帰属する当期純損失により利益剰余金が
        1,012,561千円、非支配株主持分が143,322千円減少したこと等によるものであります。
       第８期第２四半期連結累計期間（自　2021年４月１日　至　2021年９月30日）

        （資産）
         当第２四半期連結会計期間末における総資産合計は                         12,800,228千円       となり、前連結会計年度末に比べて
        145,131千円      増加いたしました。
         流動資産は     12,526,804千円       となり、前連結会計年度末と比較して                  100,351千円      増加いたしました。これは主
        に、現金及び預金が         651,766千円      減少した一方で、        証券インフラストラクチャビジネスの規模拡大に伴って                          証券
        業における預託金、信用取引資産、並びに短期差入保証金が617,479千円増加したこと等によるものでありま
        す。固定資産は、        273,424千円      となり前連結会計年度末と比較して                44,779千円     増加いたしました。これは主に、
        無形固定資産が       49,130千円     増加したこと等によるものであります。
        （負債）

         当第２四半期連結会計期間末における負債合計は                        6,714,922千円       となり、前連結会計年度末と比較して
        545,777千円      増加いたしました。
         流動負債は     6,590,876千円       となり、前連結会計年度末に比べて                 593,400千円      増加いたしました。これは主に、
        １年内償還予定の転換社債型新株予約権付社債が                       150,000千円      減少した一方で、短期借入金が               500,000千円      、 証
        券インフラストラクチャビジネスの規模拡大に伴って                         証券業における預り金、信用取引負債、並びに受入保証
        金が147,514千円増加したこと等によるものであります。固定負債及び特別法上の準備金は124,045千円とな
        り、前連結会計年度末に比べて47,622千円減少いたしました。これは主に、長期借入金の返済により37,500千
        円減少したこと等によるものであります。
        （純資産）

         当第２四半期連結会計期間末における純資産合計は                         6,085,305千円       となり、前連結会計年度末に比べて
        400,645千円      減少いたしました。これは主に、無担保転換社債型新株予約権付社債の新株への転換に伴い、資本
        金が  76,562千円     、資本剰余金が       76,562千円     増加した一方で、親会社株主に帰属する四半期純損失により利益剰
        余金が   474,257千円      、非支配株主持分が         77,525千円     減少したこと等によるものであります。
      ③　キャッシュ・フローの状況

       第７期連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
        当連結会計年度における現金及び現金同等物(以下、「資金」という。)は、営業活動によるキャッシュ・フ
       ローが1,751,936千円の資金減、投資活動によるキャッシュ・フローが325,269千円の資金減、財務活動による
       キャッシュ・フローが172,149千円の資金増となりました。
        また、現金及び現金同等物に係る換算差額2,026千円の資金減、連結の範囲の変更に伴う現金及び現金同等物の
       増減額87,482千円の資金増を含めた結果、当連結会計年度末の資金残高は、前連結会計年度末に比べ1,819,601千
       円減少し、4,318,706千円となりました。
        なお、当連結会計年度は、決算期変更に伴い、16ヶ月の変則決算となっておりますので、前年同期比について
       は記載しておりません。
        当連結会計年度における各キャッシュ・フローの状況とそれらの要因は、次のとおりであります。
       (営業活動によるキャッシュ・フロー)

        営業活動により使用した資金は1,751,936千円となりました。この主な増加要因として、証券業における預り金
       及び受入保証金の増減額の増加2,355,074千円等があった一方で、減少要因として、証券業における預託金の増減
       額の減少2,800,000千円、証券業における信用取引資産及び信用取引負債の増減額の減少1,384,420千円等があっ
       たことによるものであります。
       (投資活動によるキャッシュ・フロー)

                                 50/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        投資活動により使用した資金は325,269千円となりました。                           この主な減少要因として、連結の範囲の変更を伴う
       子会社株式の売却による支出157,374千円、無形固定資産の取得による支出113,621千円等があったことによるも
       の であります。
       (財務活動によるキャッシュ・フロー)

        財務活動により得られた資金は172,149千円となりました。                           この主な減少要因として、長期借入金の返済による
       支出126,745千円があった一方で、増加要因として、非支配株主からの払い込みによる収入298,895千円によるも
       のであります。
       第８期第２四半期連結累計期間（自　2021年４月１日　至　2021年９月30日）

        当第２四半期連結累計期間における現金及び現金同等物(以下、「資金」という。)は、営業活動によるキャッ
       シュ・フローが       1,010,584千円       の資金減、投資活動によるキャッシュ・フローが                       106,030千円      の資金減、財務活動
       によるキャッシュ・フローが             462,500千円      の資金増となりました。
        また、現金及び現金同等物に係る換算差額                    2,348千円     の資金増を含めた結果、当第２四半期連結累計期間の資金
       残高は、前連結会計年度末に比べ               651,766千円      減少し、    3,666,940千円       となりました。
        当第２四半期連結累計期間におけるキャッシュ・フローの状況とそれらの要因は次の通りであります。
       （営業活動によるキャッシュ・フロー）

        営業活動により使用した資金は              1,010,584千円       となりました。この主な減少要因として、税金等調整前四半期純
       損失  523,739千円      、証券業における信用取引資産及び信用取引負債の増減額の減少                              428,861千円      等によるものであ
       ります。
       （投資活動によるキャッシュ・フロー）

        投資活動により使用した資金は              106,030千円      となりました。この主な減少要因として、                    無形固定資産の取得によ
       る支出   104,613千円      等によるものであります。
       （財務活動によるキャッシュ・フロー）

        財務活動により得られた資金は              462,500千円      となりました。この主な減少要因として、長期借入金の返済による
       支出  37,500千円     があった一方で、増加要因として、短期借入金の純増減額の増加                              500,000千円      等によるものであり
       ます。
      ④　生産、受注及び販売の実績

       ａ　生産実績
        　当社グループが営む事業は、金融サービスの構築・運営を可能にする次世代クラウド基幹システムを提供す
        る金融インフラストラクチャ事業、                 ウェブサービス等の構築・運営を行うフィンテックソリューション事業、
        及び  オルタナティブデータを提供するビッグデータ解析事業であり、提供するサービスの性質上、生産実績の
        記載に馴染まないため、当該記載を省略しております。
       ｂ　受注実績

        　当社グループでは、受注販売を行っておりますが、受注から売上高計上までの期間が短期であるため、受注
        実績は記載しておりません。
                                 51/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ｃ　販売実績
         当連結会計年度における販売実績をセグメントごとに示すと、次のとおりであります。
                                          当連結会計年度

                                         (自　2019年12月１日
                   セグメントの名称
                                         至　2021年３月31日)
                                            (千円)
          金融インフラストラクチャ事業                                        946,776
          フィンテックソリューション事業                                       1,237,897

          ビッグデータ解析事業                                        566,701

                      合計                           2,751,375

          (注)   １．セグメント間取引については相殺消去しております。
            ２．決算期変更に伴い、当連結会計年度は16ヶ月の変則決算となっておりますので、前年同期比につ
              いては記載しておりません。
            ３．主な相手先別の販売実績及び当該販売実績の総販売実績に対する割合
                           前連結会計年度                当連結会計年度
               相手先
                        販売高(千円)         割合(％)       販売高(千円)         割合(％)
          株式会社インタースペース                 178,976         10.5       23,048         0.8

          ANA  X株式会社

                             ―        ―     593,239         21.6
            ４．上記の金額には、消費税等は含まれておりません。
            ５．決算期変更に伴い、上記記載の販売高は、前連結会計年度は12ヶ月間、当連結会計年度は16ヶ月
               間となっております。
     (2) 経営者の視点による経営成績等の状況に関する分析・検討内容

       当社グループの経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容は、次のとおりであります。なお、文中にお
      ける将来に関する事項は、本書提出日現在において当社が判断したものであります。
      ①  重要な会計上の見積り及び当該見積りに用いた仮定

        　当社グループの連結財務諸表は、我が国において一般に公正妥当と認められている会計基準に基づき作成さ
        れております。この連結財務諸表の作成に当たり、見積りが必要な事項につきましては、一定の会計基準の範
        囲内に合理的な基準に基づき、会計上の見積りを行っております。                               経営者はこれらの見積りについて過去の実
        績や将来における発生の可能性等を勘案し合理的に判断しておりますが、判断時には予期し得なかった事象等
        の発生により、実際の結果はこれらの見積りと異なる場合があります。会計上の見積り及び当該見積りに用い
        た仮定のうち、重要なものは以下のとおりであります。
       （固定資産の減損）

        　当社グループは、固定資産のうち減損の兆候がある資産又は資産グループについて、当該資産又は資産グ
        ループから得られる割引前将来キャッシュ・フローの総額が帳簿価額を下回る場合には、帳簿価額を回収可能
        価額まで減額し、当該減少額を減損損失として計上しております。減損の兆候の把握、減損損失の認識及び測
        定にあたっては慎重に検討しておりますが、事業計画や市場環境の変化により、その見積りの前提とした条件
        や仮定に変更が生じ減少した場合、減損処理が必要となる可能性があります。
       （繰延税金資産の回収可能性）

        　当社グループは、繰延税金資産について、将来の利益計画に基づいた課税所得が十分に確保できることや、
        回収可能性があると判断した将来減算一時差異等について繰延税金資産を計上しております。繰延税金資産の
        回収可能性は将来の課税所得の見積りに依存するため、その見積りの前提とした条件や仮定に変更が生じ減少
        した場合、繰延税金資産が減額され税金費用が計上される可能性があります。
                                 52/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②   経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容
        １.経営成績の分析・評価
        第７期連結会計年度（自　2019年12月１日　至　2021年３月31日）
         当連結会計年度は、決算期変更に伴い、16ヶ月の変則決算となっておりますので、前年同期比については記
        載しておりません。
        (売上高)
         当連結会計年度において、売上高は2,751,375千円となりました。金融インフラストラクチャ事業は、大規模
        なプロジェクトの納品があり、多額の初期導入収益を計上いたしました。フィンテックソリューション事業
        は、  ソリューションビジネスにおける案件の引き合いが多く収益をけん引するも、新型コロナウイルス感染症
        拡大の影響で海外旅行の需要が減り、オーダーフローシェアビジネスの売上高が大幅に減少したため、減収と
        なりました     。ビッグデータ解析事業は、データライセンスビジネスの契約件数の伸長により増収となりまし
        た。
        (営業損失)
         当連結会計年度において、販売費及び一般管理費は2,454,361千円となりました。組織の拡大を意図しての人
        材採用をはじめとした開発及び営業体制の強化に関する費用が増加いたしました。
         この結果、営業損失は633,019千円となりました。
        (経常損失)
         当連結会計年度において、営業外収益が28,897千円、営業外費用が153,487千円発生し、経常損失は757,610
        千円となりました。
        (当期純損失)
         当連結会計年度において、特別損失が277,716千円発生し、法人税等合計は98,458千円となりました。
         この結果、当期純損失は1,133,784千円、親会社株主に帰属する当期純損失1,012,561千円となりました。
        第８期第２四半期連結累計期間（自　2021年４月１日　至　2021年９月30日）

        (売上高)
         当第２四半期連結累計期間において、売上高は897,016千円となりました。金融インフラストラクチャ事業
        は、保険インフラストラクチャのパートナー数の増加が寄与し、増収となりました。フィンテックソリュー
        ション事業は、新型コロナウイルス感染症の拡大により英国事業から撤退したことにより減収となりました
        が、英国事業の影響を除くと、新プロジェクトからの初期導入収益が拡大し、わずかに増収となりました。
        ビッグデータ解析事業は、「Alterna                  Data」のサービス拡充により契約件数が伸長したことが寄与し増収とな
        りました。
        (営業損失)
         当第２四半期連結累計期間において、販売費及び一般管理費は959,236千円となりました。引き続き組織の拡
        大を意図しての人材採用をはじめとした開発及び営業体制の強化に関する費用が増加いたしました。
         この結果、営業損失は481,678千円となりました。
        (経常損失)
         当第２四半期連結累計期間において、営業外収益が864千円、営業外費用が8,098千円発生し、経常損失は
        488,912千円となりました。
        (四半期純損失)
         当第２四半期連結累計期間において、特別利益が26,624千円、特別損失が61,452千円発生し、法人税等合計
        は29,171千円となりました。
         この結果、四半期純損失は552,911千円、親会社株主に帰属する四半期純損失                                   474,257千円      となりました。
        ２.財政状態の分析

         財政状態の分析については、「（１）経営成績等の状況の概要　②　財政状態の状況」に記載の通りであり
        ます。
                                 53/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ③   資本の財源及び資金の流動性についての分析
         キャッシュ・フローの分析につきましては、「（１）経営成績等の状況の概要                                      ③キャッシュ・フローの状
        況」に記載の通りです。            当社グループにおける主な資金需要は、人件費等の運転資金及び設備投資資金であり
        ます。財政状態等や資金使途を勘案しながら、運転資金は自己資金を基本としつつ、投資資金は自己資金並び
        に金融機関からの長期借入及びエクイティファイナンスによる外部からの資金調達についても資金需要の額や
        用途、当該タイミングにおける金利及び資本コストを比較した上で優先順位を検討して実施することを基本と
        しております。
      ④   目標とする経営指標

         当社グループは、売上高の継続的かつ累積的な増加を実現するため、金融インフラストラクチャ事業のパー
        トナー数を、目標とする経営指標として位置づけています。
         第８期第２四半期連結会計期間末時点のパートナー数は６件で、第７期連結会計年度末比＋１件となってお
        ります。デジタルトランスフォーメーションの必要性が高まる中で、特に少額短期保険会社や損害保険会社か
        らのオンライン販売用の基幹システムの導入に関する需要が旺盛となったことで、パートナー数が増加したも
        のと分析しております。
        金融インフラストラクチャ事業におけるパートナー数

                      2018年11月          2019年11月          2021年３月         2022年３月期
                        期末          期末          期末        第２四半期末
    証券インフラストラクチャ                    １          ２          ３          ３
    保険インフラストラクチャ                    ０          ０          ２          ３
    合計                    １          ２          ５          ６
      ⑤   経営成績に重要な影響を与える要因について

         経営成績に重要な影響を与える要因については、「２　事業等のリスク」をご参照ください。
      ⑥   経営者の問題意識と今後の方針について

         当社グループは、これまでインフラストラクチャの安定稼働と業務プロセスの確立を優先し安定的な成長を
        続けておりました。今後は、様々なニーズに応えられるよう金融インフラストラクチャの機能拡充を図るとと
        もに、大企業向けの事業開発チームを確立し、パートナー数の拡大に取り組んでまいります。
    ４  【経営上の重要な契約等】

      　該当事項はありません。
    ５  【研究開発活動】

      　該当事項はありません。
                                 54/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第３ 【設備の状況】
    １ 【設備投資等の概要】

      第７期連結会計年度（自　2019年12月１日　至　2021年３月31日）
       当連結会計年度の設備投資等の総額は                  209,081    千円であります。その主なものは、金融インフラストラクチャ事
      業におけるサービス用ソフトウェアの開発のための投資151,621千円であります。
       なお、当連結会計年度において重要な設備の除却、売却等はありません。
      第８期第２四半期連結累計期間（自　2021年４月１日　至　2021年９月30日）

       当第２四半期連結累計期間の設備投資等の総額は                       79,024   千円であります。その主なものは、金融インフラストラ
      クチャ事業におけるサービス用ソフトウェアの開発のための投資62,618千円であります。
       なお、当第２四半期連結累計期間において重要な設備の除却、売却等はありません。
    ２ 【主要な設備の状況】

     (1)  提出会社
                                                2021年３月31日現在
                                帳簿価額(千円)
    事業所名      セグメン                                           従業員数
               設備の内容
                       建物
                            工具、器具及び
    (所在地)      トの名称                                            (名)
                                      その他        合計
                               備品
                      及び構築物
                                      (千円)        (千円)
                              (千円)
                       (千円)
     本社
    (東京都千      その他      本社機能           ―        91        ―        91        12
     代田区)
     (注)   １．現在休止中の主要な設備はありません。
       ２．上記の金額には消費税等は含まれておりません。
       ３．従業員数は就業人員数(業務委託契約締結者、派遣社員及び社外から当社への出向者を除く)であります。
       ４．本社は賃借物件であり、当連結会計年度における賃借料は92,295千円であります。
     (2) 国内子会社

                                                2021年３月31日現在
                                        帳簿価額(千円)
              事業所名        セグメン                                 従業員数
      会社名                      設備の内容
              (所在地)        トの名称                                  (名)
                                  ソフトウェア        その他       合計
                    金融インフ
                    ラストラク
                    チャ事業
    株式会社
               本社      フィンテッ
                           ソフトウェア         63,487        ―    63,487       46
    Ｆｉｎａｔｅ
           (東京都千代田区)         クソリュー
    ｘｔ
                    ション事業
                    ビッグデー
                    タ解析事業
                    金融インフ
    株式会社ス          本社
                    ラストラク       ソフトウェア            ―      ―      ―     22
    マートプラス       (東京都千代田区)
                    チャ事業
    株式会社ナウ          本社      ビッグデー
                           ソフトウェア            47      ―      47     16
    キャスト       (東京都千代田区)         タ解析事業
     (注)   １．現在休止中の主要な設備はありません。
       ２．上記の金額には消費税等は含まれておりません。
       ３．従業員数は就業人員数(業務委託契約締結者、派遣社員及び社外から当社への出向者を除く)であります。
     (3)  在外子会社

       主要な設備はありません。
                                 55/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ３  【設備の新設、除却等の計画】(2021年９月30日現在)
     (1)  重要な設備の新設等
                             投資予定額
          事業所名     セグメントの                                  完了予定     完成後の
     会社名                設備の内容                資金調達方法       着手年月
           (所在地)        名称                                  年月     増加能力
                           総額    既支払額
                            (千円)      (千円)
                            60,000         自己資金       2021年４月      2021年10月      （注）１
                                  ―
    株式会社       本社    金融インフラ
                     ソフトウェ
    スマート           ストラクチャ             50,000         自己資金       2021年７月      2021年12月      （注）２
                                  ―
         (東京都千代田
                     ア
    プラス           事業
           区)
                            22,500     1,500   自己資金       2021年７月      2021年12月      （注）３
           本社
    株式会社           金融インフラ
                     ソフトウェ
    Ｆｉｎａ     (東京都千代田      ストラクチャ             35,000         自己資金       2021年５月      2021年12月      （注）４
                                  ―
                     ア
    ｔｅｘｔ           事業
           区)
     (注)   １．IFA    （Independent       Financial     Advisor）法人       向けのサービス提供のためのシステム投資であります。完成後
         の増加能力につきましては、計数的把握が困難なため、記載を省略しております。
       ２．第二種金融商品取引業とみなされる業務向けのシステム投資であります。完成後の増加能力につきまして
         は、計数的把握が困難なため、記載を省略しております。
       ３．つみたてNISA対応のためのシステム投資であります。完成後の増加能力につきましては、計数的把握が困難
         なため、記載を省略しております。
       ４．レンディングビジネス開始のためのシステム投資であります。完成後の増加能力につきましては、計数的把
         握が困難なため、記載を省略しております。
       ５．上記の金額には消費税等は含まれておりません。
     (2)  重要な設備の除却等

       重要な設備の除却等の計画はありません。
                                 56/175













                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第４ 【提出会社の状況】
    １ 【株式等の状況】

     (1) 【株式の総数等】
      ① 【株式の総数】
                種類                       発行可能株式総数(株)

               普通株式                                     174,000,000

                 計                                   174,000,000

      ② 【発行済株式】

                              上場金融商品取引所名又は

        種類           発行数(株)                               内容
                             登録認可金融商品取引業協会名
                                            完全議決権株式であり、権利
                                            内容に何ら限定のない当社に
       普通株式                45,954,628            非上場          おける標準となる株式であり
                                            ます。なお、単元株式数は100
                                            株であります。
        計               45,954,628             ―               ―

                                 57/175













                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (2) 【新株予約権等の状況】
      ①  【ストック・オプション制度の内容】
    イ．第１回新株予約権
    決議年月日                    2017年２月27日

    付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役　２

                        992,324    (注)６     [992,324](注)１

    新株予約権の数(個)　※
    新株予約権の目的となる株式の種類、内
                        普通株式　992,324           [992,324](注)１
    容及び数(株)　※
                        70   (注)２
    新株予約権の行使時の払込金額(円)※
    新株予約権の行使期間　※                    2020年２月28日～2027年２月27日

    新株予約権の行使により株式を発行する
                        発行価格　　70
    場合の株式の発行価格及び資本組入額
                        資本組入額　35
    (円)　※
    新株予約権の行使の条件　※                    (注)３
    新株予約権の譲渡に関する事項　※                    新株予約権の譲渡については、株主総会の承認を要するものとする。

    組織再編成行為に伴う新株予約権の交付
                        (注)５
    に関する事項　※
     ※　最近事業年度の末日（2021年３月31日）における内容を記載しております。最近事業年度の末日から提出日の前
       月末現在(2021年10月31日)にかけて変更された事項については、提出日の前月末現在における内容を[　]内に記
       載しており、その他の事項については最近事業年度の末日における内容から変更はありません。
     (注)   １．新株予約権１個につき目的となる株式の数(以下、「付与株式数」という。)は、当社普通株式１株でありま
         す。
         ただし、新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により付与株式数を調
         整(ただし、当該時点で行使されていない新株予約権の目的である株式の数についてのみ)、調整の結果生じ
         る１株未満の端数は、これを切り捨てる。
          調整後付与株式数         ＝ 調整前付与株式数         × 分割・併合の比率
       ２．新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により払込金額を調整し、調整
         により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                １
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額       ×
                            分割・併合の比率
         また、新株予約権の割当日後に時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合(新株予約
         権の行使に基づく新株の発行及び自己株式の処分並びに株式交換による自己株式の移転の場合を除く。)
         は、次の算式により払込金額を調整し、調整により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                    新株発行(処分)株式数×１株当たり払込金額
                            既発行株式数      ＋
                                           １株当たり時価
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額        ×
                                  既発行株式数＋新株発行(処分)株式数
         なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式にかかる発行済株式総数から当社普通株式に
         かかる自己株式数を控除した数とし、また、当社普通株式にかかる自己株式の処分を行う場合には、「新規
         発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替えるものとする。
         上記の他、新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合
         に準じて払込価格の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に払込価格の調整を行うこと
         ができるものとする。
       ３．新株予約権の行使の条件
        (1)  新株予約権者は、当社の普通株式が国内外の金融商品取引所若しくはこれに類するものであって、外国に
         所在し国際的に認知されているものに上場した後、又は当社が消滅会社となる合併契約承認の議案が当社株
         主総会で承認された日、当社が分割会社となる分割契約若しくは分割計画承認の議案が当社株主総会で承認
         された日、及び当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画承認の議案が当社株主総会で承
         認された日(いずれも、株主総会決議が不要の場合は当社の取締役会がなされた場合)が到来してから、当該
         新株予約権の権利行使をすることができる。
                                 58/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        (2)  新株予約権の割当てを受けた者(以下「新株予約権者」という。)は、権利行使時においても、当社又は関
         係会社の取締役、監査役、執行役員若しくは従業員のいずれかの地位にあることを要する。
        (3)  新株予約権者が死亡した場合には、新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (4)  新株予約権者に法令、定款若しくは社内規則に違反する重大な行為があった場合(刑事上罰すべき行為によ
         り有罪判決を受けた場合、会社法423条の規定により当社に対して損害賠償義務を負う場合及び懲戒解雇され
         た場合を含むがこれらに限られない。)、又は新株予約権の付与の目的上当該新株予約権者に新株予約権を行
         使させることが相当でない事由として当社取締役会が定める事由が生じた場合は、当該新株予約権者は、以
         後新株予約権を行使することができないものとする。
        (5)  当該新株予約権の譲渡、質入れその他一切の処分は、禁止とする。
        (6)  各新株予約権１個あたりの一部の行使はすることができないものとする。
       ４．新株予約権の取得条項
        (1)  新株予約権者が上記(注)３に規定する行使の条件を満たさなくなったことにより、その保有する新株予約
         権を行使できなくなった場合、当社は、当該新株予約権を無償で取得することができるものとする。
        (2)  新株予約権者が、新株予約権の全部又は一部を放棄した場合、当社は、新株予約権を無償で取得すること
         ができる。
       ５．組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項
         当社が、合併(当社が合併により消滅する場合に限る。)、吸収分割、新設分割、株式交換又は株式移転(以
         下これらを総称して「組織再編行為」という。)をする場合において、組織再編行為の効力発生日において
         残存する新株予約権(以下「残存新株予約権」という。)の新株予約権者に対し、それぞれの場合につき、組
         織再編行為時に定める契約書又は計画書等に記載された条件に基づき、会社法236条第１項第８号イからホ
         までに掲げる株式会社(以下「再編対象会社」という。)の新株予約権をそれぞれ交付することとする。この
         場合においては、残存新株予約権は消滅し、再編対象会社は新株予約権を新たに発行するものとする。
       ６．本新株予約権発行時(2017年２月27日時点)の新株予約権の総数は1,700,000個ですが、本新株予約権者から
         の申し出により、当該新株予約権者が保有するそれぞれ以下の新株予約権が放棄され、消滅しております。
                              放棄され、消滅した

         対象者            放棄した日
                               新株予約権の数
       新株予約権者①             2017年11月17日              392,000個
       新株予約権者②             2018年１月31日              157,838個

       新株予約権者③             2018年１月31日              157,838個

    ロ．第２回新株予約権(インセンティブ・プランとしての時価発行新株予約権信託)

    決議年月日                    2017年11月27日

    付与対象者の区分及び人数(名)                    (注)７

                        17,190     [17,190](注)２

    新株予約権の数(個)　※
    新株予約権の目的となる株式の種類、内
                        普通株式　1,719,000          　[1,719,000](注)２
    容及び数(株)　※
                        87   (注)３
    新株予約権の行使時の払込金額(円)※
    新株予約権の行使期間　※                    2017年11月30日～2027年11月30日

    新株予約権の行使により株式を発行する
                        発行価格　　87
    場合の株式の発行価格及び資本組入額
                        資本組入額　44
    (円)　※
    新株予約権の行使の条件　※                    (注)４
    新株予約権の譲渡に関する事項　※                    新株予約権の譲渡については、当社取締役会の承認を要するものとする。

    組織再編成行為に伴う新株予約権の交付
                        (注)６
    に関する事項　※
     ※　  最近事業年度の末日（2021年３月31日）                  における内容を記載しております。最近事業年度の末日から提出日の前
       月末現在(2021年10月31日)にかけて変更された事項については、提出日の前月末現在における内容を[　]内に記
       載しており、その他の事項については最近事業年度の末日における内容から変更はありません。
     (注)   １．本新株予約権は、新株予約権１個につき170円で有償発行しております。
       ２．新株予約権１個につき目的となる株式の数(以下、「付与株式数」という。)は、当社普通株式100株であり
         ます。
         ただし、新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により付与株式数を調
         整(ただし、当該時点で行使されていない新株予約権の目的である株式の数についてのみ)、調整の結果生じ
                                 59/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         る１株未満の端数は、これを切り捨てる。
          調整後付与株式数         ＝ 調整前付与株式数         × 分割・併合の比率
         また、本新株予約権の割当日後、当社が合併、会社分割又は資本金の額の減少を行う場合その他これらの場
         合に準じ付与株式数の調整を必要とする場合には、合理的な範囲で、付与株式数は適切に調整されるものと
         する。
       ３．新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により払込金額を調整し、調整
         により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                １
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額       ×
                            分割・併合の比率
         また、新株予約権の割当日後に時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合(新株予約
         権の行使に基づく新株の発行及び自己株式の処分並びに株式交換による自己株式の移転の場合を除く。)
         は、次の算式により払込金額を調整し、調整により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                    新株発行(処分)株式数×１株当たり払込金額
                            既発行株式数      ＋
                                           １株当たり時価
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額        ×
                                  既発行株式数＋新株発行(処分)株式数
         なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式にかかる発行済株式総数から当社普通株式に
         かかる自己株式数を控除した数とし、また、当社普通株式にかかる自己株式の処分を行う場合には、「新規
         発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替えるものとする。
         上記の他、新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合
         に準じて払込価格の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に払込価格の調整を行うこと
         ができるものとする。
       ４．新株予約権の行使の条件
        (1)  本新株予約権の割当てを受けた者(以下、「受託者」という。)は、本新株予約権を行使することができ
         ず、かつ、本要項に別段の定めがある場合を除き、受託者より本新株予約権の付与を受けた者(以下、「本新
         株予約権者」という。)のみが本新株予約権を行使できることとする。
        (2)  新株予約権の割当てを受けた者(以下「新株予約権者」という。)は、本新株予約権の割当日から行使期間
         の満了日までにおいて、次に掲げる各事由が生じた場合には、新株予約権者は残存するすべての本新株予約
         権を行使することができない。
         ①　上記(注)３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする、当社普通株式の発行等が行われた
          場合(払込金額が会社法第199条第３項・同第200条第２項に定める「特に有利な金額である場合」、株主割
          当てによる場合その他普通株式の株式価値とは異なると認められる価格で行われる場合を除く。)。
         ②　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、上記(注)３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする売買、その他の取引が行われたと
          き(但し、株主間契約や従業員持株会の規則に基づく場合等、当該取引時点における株式価値よりも著しく
          低いと認められる価格で取引が行われた場合を除く。)。
         ③　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれかの金融商品取引所に上場された場合、当
          該金融商品取引所における当社普通株式の普通取引の終値が、上記(注)３において定められた払込価額を
          下回る価格となったとき。
         ④　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、第三者評価機関等によりDCF法ならびに類似会社比較法等の方法により評価された株式評価額が、上記
          (注)３において定められた払込価額を下回ったとき(但し、株式評価額が一定の幅をもって示された場合、
          当社の取締役会が第三者評価機関等と協議の上本項への該当を判断するものとする。)
        (3)  本新株予約権者は、本新株予約権を行使する時まで継続して、当社及びその子会社・関連会社の取締役及
         び従業員であることを要する。ただし、定年退職、その他正当な理由があると取締役会が認めた場合は、こ
         の限りではない。
        (4)  本新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (5)  本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における発行可能株式数を超過すること
         となるときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
        (6)  各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
       ５．新株予約権の取得条項
        (1)  当社が消滅会社となる合併契約、当社が分割会社となる会社分割についての分割契約若しくは分割計画、
         又は当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画について株主総会の承認(株主総会の承認を
         要しない場合には取締役会決議)がなされた場合は、当社は、当社取締役会が別途定める日の到来をもって、
         本新株予約権の全部を無償で取得することができる。
        (2)  新株予約権者が権利行使をする前に、上記(注)４に定める規定により本新株予約権の行使ができなくなっ
         た場合は、当社は新株予約権を無償で取得することができる。
        (3)  当社は相続の対象とならなかった本新株予約権を無償で取得することができるものとし、会社法第274条第
         ３項に基づく本新株予約権者に対する通知は、本新株予約権者の法定相続人のうち当社が適切と判断する者
         に対して行えば足りるものとする。但し、法令の解釈によりかかる通知が不要とされる場合には、通知を省
         略して本新株予約権を無償で取得することができるものとする。
       ６．組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項
         当社が、合併(当社が合併により消滅する場合に限る。)、吸収分割、新設分割、株式交換又は株式移転(以
                                 60/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         上を総称して以下、「組織再編行為」という。)を行う場合において、組織再編行為の効力発生日に新株予
         約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社(以下、
         「再  編対象会社」という。)の新株予約権を以下の条件に基づきそれぞれ交付することとする。ただし、以
         下の条件に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契
         約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計画において定めた場合に限るものとする。
        (1)  交付する再編対象会社の新株予約権の数
          新株予約権者が保有する新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
        (2)  新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
          再編対象会社の普通株式とする。
        (3)  新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
          組織再編行為の条件を勘案の上、上記(注)２に準じて決定する。
        (4)  新株予約権の行使に際して出資される財産の価額
          交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、組織再編行為の条件等を勘案の上、上
         記(注)３で定められる払込価額を調整して得られる再編後払込価額に、上記(注)６．(3)に従って決定される
         当該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じた額とする。
        (5)  新株予約権を行使することができる期間
          上記表中「新株予約権の行使期間」に定める行使期間の初日と組織再編行為の効力発生日のうち、いずれ
         か遅い日から上記表中「新株予約権の行使期間」に定める行使期間の末日までとする。
        (6)  新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項
          本新株予約権の行使により株式を発行する場合において増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１
         項に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とする。計算の結果１円未満の端数が生じたとき
         は、その端数を切り上げるものとする。またこの場合、本新株予約権の行使により株式を発行する場合にお
         ける増加する資本準備金の額は、上記の資本金等増加限度額から、増加する資本金の額を減じた額とする。
        (7)  譲渡による新株予約権の取得の制限
          譲渡による取得の制限については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要するものとする。
        (8)  その他新株予約権の行使の条件
          上記(注)４に準じて決定する。
        (9)  新株予約権の取得事由及び条件
          上記(注)５に準じて決定する。
       (10)   その他の条件については、再編対象会社の条件に準じて決定する。
                                 61/175












                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ７．当社グループの企業価値増大を図ることを目的に、将来の当社グループの役職員等に対するインセンティ
         ブ・プランとして、2017年11月27日開催の臨時株主総会並びに臨時普通株主種類株主総会決議に基づき、同
         日付で公認会計士・税理士             伊藤英佑を受託者として「時価発行新株予約権信託」(以下「本信託(第２回新
         株予約権)」といいます。)を設定しており、当社は本信託(第２回新株予約権)に対して、会社法に基づき
         2017年11月30日に第２回新株予約権(2017年11月27日臨時株主総会並びに臨時普通株主種類株主総会決議)を
         発行しております。
         本信託(第２回新株予約権)は、当社グループの役職員等に対して、将来の功績に応じて、公認会計士・税理
         士  伊藤英佑に付与した第２回新株予約権17,190個(１個あたり100株相当)を分配するものです。
         既存の新株予約権を用いたインセンティブ・プランと異なり、当社グループの役職員等に対して、将来の功
         績評価を基に将来時点でインセンティブの分配の多寡を決定することを可能とし、より一層個人の努力に報
         いることができるようにするとともに、将来採用された当社グループの役職員等に対しても、新株予約権の
         分配を可能とするものであります。
         第２回新株予約権の分配を受けた者は、当該第２回新株予約権の発行要領及び取扱いに関する契約の内容に
         従って、当該新株予約権を行使することができます。
         本信託(第２回新株予約権)は２つの契約(A01とA02)により構成され、それらの概要は以下のとおりでありま
         す。
    名称          時価発行新株予約権信託

    委託者          林　良太

    信託契約日          2017年11月27日

               (A01)   8,595個
    信託の種類と
    新株予約権数          (A02)   8,595個
               (A01)2020年11月30日又は金融商品取引所に上場後半年が経過する日のいずれか遅い日(但し、
                 当該日が営業日でないときは当該日の翌営業日)の正午
    交付日
               (A02)2022年11月30日又は金融商品取引所に上場後２年半が経過する日のいずれか遅い日(但
                 し、当該日が営業日でないときは当該日の翌営業日)の正午
               (A01)に第２回新株予約権8,595個(１個あたり100株相当)
    信託の目的
               (A02)に第２回新株予約権8,595個(１個あたり100株相当)
               当社グループの役職員等を受益者候補者とし、当社が指定し、本信託(第２回新株予約権)に係
    受益者適格要件
               る信託契約の定めるところにより、受益者として確定した者を受益者とします。
    ハ．第３回新株予約権

    決議年月日                    2017年11月27日

    付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役　３

                        11,505     [11,505](注)２

    新株予約権の数(個)　※
    新株予約権の目的となる株式の種類、内
                        普通株式　1,150,500            [1,150,500](注)２
    容及び数(株)　※
                        87   (注)３
    新株予約権の行使時の払込金額(円)※
    新株予約権の行使期間　※                    2017年11月30日～2027年11月30日

    新株予約権の行使により株式を発行する
                        発行価格　　87
    場合の株式の発行価格及び資本組入額
                        資本組入額　44
    (円)　※
    新株予約権の行使の条件　※                    (注)４
    新株予約権の譲渡に関する事項　※                    新株予約権の譲渡については、当社取締役会の承認を要するものとする。

    組織再編成行為に伴う新株予約権の交付
                        (注)６
    に関する事項　※
     ※　  最近事業年度の末日（2021年３月31日）                  における内容を記載しております。最近事業年度の末日から提出日の前
       月末現在(2021年10月31日)にかけて変更された事項については、提出日の前月末現在における内容を[　]内に記
       載しており、その他の事項については最近事業年度の末日における内容から変更はありません。
     (注)   １．本新株予約権は、新株予約権１個につき170円で有償発行しております。
       ２．新株予約権１個につき目的となる株式の数(以下、「付与株式数」という。)は、当社普通株式100株であり
         ます。
         ただし、新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により付与株式数を調
         整(ただし、当該時点で行使されていない新株予約権の目的である株式の数についてのみ)、調整の結果生じ
         る１株未満の端数は、これを切り捨てる。
                                 62/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
          調整後付与株式数         ＝ 調整前付与株式数         × 分割・併合の比率
         また本新株予約権の割当日後、当社が合併、会社分割又は資本金の額の減少を行う場合その他これらの場合
         に準じ付与株式数の調整を必要とする場合には、合理的な範囲で付与株式数は適切に調整されるものとす
         る。
       ３．新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により払込金額を調整し、調整
         により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                １
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額       ×
                            分割・併合の比率
         また、新株予約権の割当日後に時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合(新株予約
         権の行使に基づく新株の発行及び自己株式の処分並びに株式交換による自己株式の移転の場合を除く。)
         は、次の算式により払込金額を調整し、調整により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                    新株発行(処分)株式数×１株当たり払込金額
                            既発行株式数      ＋
                                           １株当たり時価
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額        ×
                                  既発行株式数＋新株発行(処分)株式数
         なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式にかかる発行済株式総数から当社普通株式に
         かかる自己株式数を控除した数とし、また、当社普通株式にかかる自己株式の処分を行う場合には、「新規
         発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替えるものとする。
         上記の他、新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合
         に準じて払込価格の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に払込価格の調整を行うこと
         ができるものとする。
       ４．新株予約権の行使の条件
        (1)  新株予約権の割当てを受けた者(以下「新株予約権者」という。)は、本新株予約権の割当日から行使期間
         の満了日までにおいて、次に掲げる各事由が生じた場合には、新株予約権者は残存するすべての本新株予約
         権を行使することができない。
         ①　上記(注)３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする、当社普通株式の発行等が行われた
          場合(払込金額が会社法第199条第３項・同第200条第２項に定める「特に有利な金額である場合」、株主割
          当てによる場合その他普通株式の株式価値とは異なると認められる価格で行われる場合を除く。)。
         ②　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、上記(注)３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする売買、その他の取引が行われたと
          き(但し、株主間契約や従業員持株会の規則に基づく場合等、当該取引時点における株式価値よりも著しく
          低いと認められる価格で取引が行われた場合を除く。)。
         ③　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれかの金融商品取引所に上場された場合、当
          該金融商品取引所における当社普通株式の普通取引の終値が、上記(注)３において定められた払込価額を
          下回る価格となったとき。
         ④　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、第三者評価機関等によりDCF法ならびに類似会社比較法等の方法により評価された株式評価額が、上記
          (注)３において定められた払込価額を下回ったとき(但し、株式評価額が一定の幅をもって示された場合、
          当社の取締役会が第三者評価機関等と協議の上本項への該当を判断するものとする。)
        (2)  本新株予約権者は、本新株予約権を行使する時まで継続して、当社及びその子会社・関連会社の取締役及
         び従業員であることを要する。ただし、定年退職、その他正当な理由があると取締役会が認めた場合は、こ
         の限りではない。
        (3)  本新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (4)  本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における発行可能株式数を超過すること
         となるときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
        (5)  各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
                                 63/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ５．新株予約権の取得条項
        (1)  当社が消滅会社となる合併契約、当社が分割会社となる会社分割についての分割契約若しくは分割計画、
         又は当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画について株主総会の承認(株主総会の承認を
         要しない場合には取締役会決議)がなされた場合は、当社は、当社取締役会が別途定める日の到来をもって、
         本新株予約権の全部を無償で取得することができる。
        (2)  新株予約権者が権利行使をする前に、上記(注)４に定める規定により本新株予約権の行使ができなくなっ
         た場合は、当社は新株予約権を無償で取得することができる。
        (3)  当社は相続の対象とならなかった本新株予約権を無償で取得することができるものとし、会社法第274条第
         ３項に基づく本新株予約権者に対する通知は、本新株予約権者の法定相続人のうち当社が適切と判断する者
         に対して行えば足りるものとする。但し、法令の解釈によりかかる通知が不要とされる場合には、通知を省
         略して本新株予約権を無償で取得することができるものとする。
       ６．組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項
         当社が、合併(当社が合併により消滅する場合に限る。)、吸収分割、新設分割、株式交換又は株式移転(以
         上を総称して以下、「組織再編行為」という。)を行う場合において、組織再編行為の効力発生日に新株予
         約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社(以下、
         「再編対象会社」という。)の新株予約権を以下の条件に基づきそれぞれ交付することとする。ただし、以
         下の条件に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契
         約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計画において定めた場合に限るものとする。
        (1)  交付する再編対象会社の新株予約権の数
          新株予約権者が保有する新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
        (2)  新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
          再編対象会社の普通株式とする。
        (3)  新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
          組織再編行為の条件を勘案の上、上記(注)２に準じて決定する。
        (4)  新株予約権の行使に際して出資される財産の価額
          交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、組織再編行為の条件等を勘案の上、上
         記(注)３で定められる払込価額を調整して得られる再編後払込価額に、上記(注)６(3)に従って決定される当
         該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じた額とする。
        (5)  新株予約権を行使することができる期間
          上記表中「新株予約権の行使期間」に定める行使期間の初日と組織再編行為の効力発生日のうち、いずれ
         か遅い日から上記表中「新株予約権の行使期間」に定める行使期間の末日までとする。
        (6)  新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項
          本新株予約権の行使により株式を発行する場合において増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１
         項に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とする。計算の結果１円未満の端数が生じたとき
         は、その端数を切り上げるものとする。またこの場合、本新株予約権の行使により株式を発行する場合にお
         ける増加する資本準備金の額は、上記の資本金等増加限度額から、増加する資本金の額を減じた額とする。
        (7)  譲渡による新株予約権の取得の制限
          譲渡による取得の制限については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要するものとする。
        (8)  その他新株予約権の行使の条件
          上記(注)４に準じて決定する。
        (9)  新株予約権の取得事由及び条件
          上記(注)５に準じて決定する。
       (10)   その他の条件については、再編対象会社の条件に準じて決定する。
                                 64/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ニ．第４回新株予約権
    決議年月日                    2018年２月26日

    付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役　２

                        3,156     [3,156](注)２

    新株予約権の数(個)　※
    新株予約権の目的となる株式の種類、内
                        普通株式　315,600         　[315,600](注)２
    容及び数(株)　※
                        87   (注)３
    新株予約権の行使時の払込金額(円)※
    新株予約権の行使期間　※                    2018年２月28日～2028年２月28日

    新株予約権の行使により株式を発行する
                        発行価格　　87
    場合の株式の発行価格及び資本組入額
                        資本組入額　44
    (円)　※
    新株予約権の行使の条件　※                    (注)４
    新株予約権の譲渡に関する事項　※                    新株予約権の譲渡については、当社取締役会の承認を要するものとする。

    組織再編成行為に伴う新株予約権の交付
                        (注)６
    に関する事項　※
     ※　  最近事業年度の末日（2021年３月31日）                  における内容を記載しております。最近事業年度の末日から提出日の前
       月末現在(2021年10月31日)にかけて変更された事項については、提出日の前月末現在における内容を[　]内に記
       載しており、その他の事項については最近事業年度の末日における内容から変更はありません。
     (注)   １．本新株予約権は、新株予約権１個につき170円で有償発行しております。
       ２．新株予約権１個につき目的となる株式の数(以下、「付与株式数」という。)は、当社普通株式100株であり
         ます。
         ただし、新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により付与株式数を調
         整(ただし、当該時点で行使されていない新株予約権の目的である株式の数についてのみ)、調整の結果生じ
         る１株未満の端数は、これを切り捨てる。
          調整後付与株式数         ＝ 調整前付与株式数         × 分割・併合の比率
         また本新株予約権の割当日後、当社が合併、会社分割又は資本金の額の減少を行う場合その他これらの場合
         に準じ付与株式数の調整を必要とする場合には、合理的な範囲で付与株式数は適切に調整されるものとす
         る。
       ３．新株予約権の割当日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により払込金額を調整し、調整
         により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                １
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額       ×
                            分割・併合の比率
         また、新株予約権の割当日後に時価を下回る価額で新株式の発行又は自己株式の処分を行う場合(新株予約
         権の行使に基づく新株の発行及び自己株式の処分並びに株式交換による自己株式の移転の場合を除く。)
         は、次の算式により払込金額を調整し、調整により生ずる１円未満の端数は切り上げる。
                                    新株発行(処分)株式数×１株当たり払込金額
                            既発行株式数      ＋
                                           １株当たり時価
          調整後払込金額       ＝ 調整前払込金額        ×
                                  既発行株式数＋新株発行(処分)株式数
         なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式にかかる発行済株式総数から当社普通株式に
         かかる自己株式数を控除した数とし、また、当社普通株式にかかる自己株式の処分を行う場合には、「新規
         発行株式数」を「処分する自己株式数」に読み替えるものとする。
         上記の他、新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合
         に準じて払込価格の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に払込価格の調整を行うこと
         ができるものとする。
                                 65/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ４．新株予約権の行使の条件
        (1)  新株予約権の割当てを受けた者(以下「新株予約権者」という。)は、本新株予約権の割当日から行使期間
         の満了日までにおいて、次に掲げる各事由が生じた場合には、新株予約権者は残存するすべての本新株予約
         権を行使することができない。
         ①　上記(注)３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする、当社普通株式の発行等が行われた
          場合(払込金額が会社法第199条第３項・同第200条第２項に定める「特に有利な金額である場合」、株主割
          当てによる場合その他普通株式の株式価値とは異なると認められる価格で行われる場合を除く。)。
         ②　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、上記(注)３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする売買、その他の取引が行われたと
          き(但し、株主間契約や従業員持株会の規則に基づく場合等、当該取引時点における株式価値よりも著しく
          低いと認められる価格で取引が行われた場合を除く。)。
         ③　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれかの金融商品取引所に上場された場合、当
          該金融商品取引所における当社普通株式の普通取引の終値が、上記(注)３において定められた払込価額を
          下回る価格となったとき。
         ④　本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、第三者評価機関等によりDCF法ならびに類似会社比較法等の方法により評価された株式評価額が、上記
          (注)３において定められた払込価額を下回ったとき(但し、株式評価額が一定の幅をもって示された場合、
          当社の取締役会が第三者評価機関等と協議の上本項への該当を判断するものとする。)
        (2)  本新株予約権者は、本新株予約権を行使する時まで継続して、当社及びその子会社・関連会社の取締役及
         び従業員であることを要する。ただし、定年退職、その他正当な理由があると取締役会が認めた場合は、こ
         の限りではない。
        (3)  本新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (4)  本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における発行可能株式数を超過すること
         となるときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
        (5)  各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
       ５．新株予約権の取得条項
        (1)  当社が消滅会社となる合併契約、当社が分割会社となる会社分割についての分割契約若しくは分割計画、
         又は当社が完全子会社となる株式交換契約若しくは株式移転計画について株主総会の承認(株主総会の承認を
         要しない場合には取締役会決議)がなされた場合は、当社は、当社取締役会が別途定める日の到来をもって、
         本新株予約権の全部を無償で取得することができる。
        (2)  新株予約権者が権利行使をする前に、上記(注)４に定める規定により本新株予約権の行使ができなくなっ
         た場合は、当社は新株予約権を無償で取得することができる。
        (3)  当社は相続の対象とならなかった本新株予約権を無償で取得することができるものとし、会社法第274条第
         ３項に基づく本新株予約権者に対する通知は、本新株予約権者の法定相続人のうち当社が適切と判断する者
         に対して行えば足りるものとする。但し、法令の解釈によりかかる通知が不要とされる場合には、通知を省
         略して本新株予約権を無償で取得することができるものとする。
       ６．組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項
         当社が、合併(当社が合併により消滅する場合に限る。)、吸収分割、新設分割、株式交換又は株式移転(以
         上を総称して以下、「組織再編行為」という。)を行う場合において、組織再編行為の効力発生日に新株予
         約権者に対し、それぞれの場合につき、会社法第236条第１項第８号イからホまでに掲げる株式会社(以下、
         「再編対象会社」という。)の新株予約権を以下の条件に基づきそれぞれ交付することとする。ただし、以
         下の条件に沿って再編対象会社の新株予約権を交付する旨を、吸収合併契約、新設合併契約、吸収分割契
         約、新設分割計画、株式交換契約又は株式移転計画において定めた場合に限るものとする。
        (1)  交付する再編対象会社の新株予約権の数
          新株予約権者が保有する新株予約権の数と同一の数をそれぞれ交付する。
        (2)  新株予約権の目的である再編対象会社の株式の種類
          再編対象会社の普通株式とする。
        (3)  新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
          組織再編行為の条件を勘案の上、上記(注)２に準じて決定する。
        (4)  新株予約権の行使に際して出資される財産の価額
          交付される各新株予約権の行使に際して出資される財産の価額は、組織再編行為の条件等を勘案の上、上
         記(注)３で定められる払込価額を調整して得られる再編後払込価額に、上記(注)６(3)に従って決定される当
         該新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数を乗じた額とする。
        (5)  新株予約権を行使することができる期間
          上記表中「新株予約権の行使期間」に定める行使期間の初日と組織再編行為の効力発生日のうち、いずれ
         か遅い日から上記表中「新株予約権の行使期間」に定める行使期間の末日までとする。
        (6)  新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項
          本新株予約権の行使により株式を発行する場合において増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１
         項に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とする。計算の結果１円未満の端数が生じたとき
         は、その端数を切り上げるものとする。またこの場合、本新株予約権の行使により株式を発行する場合にお
         ける増加する資本準備金の額は、上記の資本金等増加限度額から、増加する資本金の額を減じた額とする。
        (7)  譲渡による新株予約権の取得の制限
          譲渡による取得の制限については、再編対象会社の取締役会の決議による承認を要するものとする。
                                 66/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        (8)  その他新株予約権の行使の条件
          上記(注)４に準じて決定する。
        (9)  新株予約権の取得事由及び条件
          上記(注)５に準じて決定する。
       (10)   その他の条件については、再編対象会社の条件に準じて決定する。
      ②  【ライツプランの内容】

        該当事項はありません。
      ③  【その他の新株予約権等の状況】

    　　　　当社は、会社法に基づき新株予約権付社債を発行しております。
                第１回無担保転換社債型新株予約権付社債(2016年８月17日発行)

    決議年月日                    2016年８月４日
    新株予約権の数(個)　※                    １　(注)１

    新株予約権のうち自己新株予約権の数
                        ―
    (個)　※
    新株予約権の目的となる株式の種類、内
                        普通株式　2,430,625          (注)２
    容及び数(株)　※
                        61.7125224         (注)３
    新株予約権の行使時の払込金額(円)　※
    新株予約権の行使期間　※                    (注)４、５、６

    新株予約権の行使により株式を発行する
                        発行価格　　61.7125224
    場合の株式の発行価格及び資本組入額
                        資本組入額　31
    (円)　※
    新株予約権の行使の条件　※                    (注)８
    新株予約権の譲渡に関する事項　※                    新株予約権の譲渡については、当社取締役会の承認を要するものとする。

    組織再編成行為に伴う新株予約権の交付
                        (注)９
    に関する事項　※
                        本新株予約権の行使に際しては、当該本新株予約権に係る本社債を出資す
    新株予約権の行使の際に出資の目的とす                    るものとし、当該本社債の価額は当該本社債の額面金額と同額とする。但
    る財産の内容及び価額　※                    し、本新株予約権の行使までに本社債が償還済みの場合には、本新株予約
                        権の行使に際して出資される財産の価額は150百万円とする。
                        150  (注)１
    新株予約権付社債の残高(百万円)※
     ※　最近事業年度の末日(2021年３月31日)における内容を記載しております。なお、社債要項に基づき2021年８月６
       日付で新株予約権が行使されたため、提出日の前月末現在(2021年10月31日)においては、該当事項はありませ
       ん。
     (注)   １．新株予約権付社債の額面150百万円につき新株予約権１個が割当てられております。
       ２．新株予約権付社債の発行日後、当社が株式分割、株式併合を行う場合は、次の算式により付与株式数を調
         整、調整の結果生じる１株未満の端数は、これを切り捨てる。
          調整後付与株式数         ＝ 調整前付与株式数         × 分割・併合の比率
       ３．新株予約権付社債の発行日後、当社が株式分割又は無償割当てする場合、若しくは調整前払込金額を下回る
         価額をもって新株予約権を発行する場合は、次の算式により払込金額を調整し、調整により生ずる１円未満
         の端数は小数第２位まで算出し、小数第２位を切り上げる。ただし、調整前後の払込金額の差額が１円未満
         にとどまるときは、払込金額の調整はおこなわない。
                    調整前払込金額×既発行株式数＋新株発行(処分)株式数×１株当たり払込金額
          調整後払込金額       ＝
                              既発行株式数＋新株発行(処分)株式数
         なお、上記算式において「既発行株式数」とは、当社普通株式にかかる発行済株式総数から当社普通株式に
         かかる自己株式数を控除した数とする。
         上記の他、新株予約権の割当日後、当社が他社と合併する場合、会社分割を行う場合、その他これらの場合
         に準じて払込価格の調整を必要とする場合には、当社は、合理的な範囲で適切に払込価格の調整を行うこと
         ができるものとする。
       ４．償還期日
         以下のいずれか早い日を償還期日とする。
         (1)当社普通株式が国内外のいずれかの金融商品取引所に上場することが承認された日
         (2)当社の支配権の異動を伴う当社株式の譲渡の承認、募集株式若しくは新株予約権の発行等若しくは組織
                                 67/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
           再編行為（（注）５において定義する）について、当社取締役会の決議がなされた日
         (3)本新株予約権者の保有する当社株式の譲渡（(2)の場合を除く）について、当社取締役会の決議がなされ
           た日
         (4)2023年12月31日
    　　　５．組織再編行為
    　　　　　当社が合併により消滅すること、吸収分割会社若しくは新設分割会社となり、かつ吸収分割承継会社若しく
         は新設分割設立会社が本社債に係る債務を承継する吸収分割若しくは新設分割を行うこと、又は当社が株式
         交換若しくは株式移転により他の会社の完全子会社となること。
    　　　６．新株予約権の行使期間
    　　　　　償還期日（（注）４参照）から2023年12月31日までの間（以下、「行使期間」という。）、いつでも本新株
         予約権を行使することができる。但し、組織再編行為（注５参照）をするために本新株予約権の行使の停止
         が必要である場合（（注）９に定めるところにより、承継会社の新株予約権を交付し、承継会社が本社債に
         ついての社債に係る債務を承継する場合に限り、当社の支配権の移動を伴う組織再編行為（注５参照）を除
         く）は、それらの効力発生日から14日後以内の日に先立つ30日以内の当社が指定する期間は、本新株予約権
         を行使することはできない。この場合には、行使を停止する期間（当該期間は１ヶ月を超えないものとす
         る。）その他必要な事項を、当該機関開始日の１ヶ月前までに公告又は本社債権者に対し書面により通知す
         る。
    　　　７．新株予約権の行使により株式を発行する場合における増加する資本金及び資本準備金に関する事項
         本新株予約権の行使により株式を発行する場合において増加する資本金の額は、会社計算規則第17条第１項
         に従い算出される資本金等増加限度額の２分の１の金額とする。計算の結果１円未満の端数が生じたとき
         は、その端数を切り上げるものとする。またこの場合、本新株予約権の行使により株式を発行する場合にお
         ける増加する資本準備金の額は、上記の資本金等増加限度額から、増加する資本金の額を減じた額とする。
    　　　８．新株予約権の行使の条件
    　　　　　(1)新株予約権の割当てを受けた者（以下「新株予約権者」という。）は、本新株予約権の割当日の翌日から
          行使期間（表中「新株予約権の行使期間」を参照）の満了日までにおいて次に掲げる各事由が生じた場合
          には、新株予約権者は残存するすべての本新株予約権を行使することができない。
         　　①上記（注）３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする、当社普通株式の発行等が行わ
            れた場合（但し、資本政策目的等により当該取引時点における株式価値よりも著しく低いと認められ
            る価格で発行等が行われた場合、又は発行会社若しくは発行会社の取締役が、新株予約権者による本
            新株予約権の行使を妨げることを目的として、当該発行等の時点における株式価値よりも低いと認め
            られる価格で発行等が行われた場合を除く。）。
         　　②本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない
            場合、上記（注）３において定められた払込価額を下回る価格を対価とする売買、その他の取引が行
            われたとき（但し、資本政策目的等により当該取引時点における株式価値よりも著しく低いと認めら
            れる価格で取引が行われた場合、又は発行会社若しくは発行会社の取締役が、新株予約権者による本
            新株予約権の行使を妨げることを目的として、当該取引時点における株式価値よりも低いと認められ
            る価格で取引が行われた場合を除く。）。
         　　③本新株予約権の目的である当社普通株式が国内外のいずれかの金融商品取引所に上場された場合、当
            該金融商品取引所における当社普通株式の普通取引の終値が、上記（注）３において定められた払込
            価額を下回る価格となったとき。
         　　④本新株予約権の目的である当社普通株式が国内外の金融商品取引所にも上場されていない場合、各事
            業年度末日を基準日として第三者評価機関等によりDCF法、類似会社比較法等の方法により評価された
            株式評価額が、上記（注）３において定められた払込価額を下回ったとき（但し、株式評価額が一定
            の幅をもって示された場合、第三者評価機関等と協議の上、当社取締役会の決議により、本項への該
            当を判断するものとする。）
       ９．組織再編成行為に伴う新株予約権の交付に関する事項
       　　(1)当社は、組織再編行為（（注）５参照。但し、当社の支配権の移動を伴うものは除く。以下、本項にお
           いて同じ）を当社の株主総会で決議（株主総会の承認を要しない場合には、当社取締役会決議）する場
           合、以下①乃至③に定める各会社（以下、「承継会社」と総称する。）は、当該組織再編行為の効力発
           生日において、残存する本社債権者に対して、本新株予約権に代わり新たに次に定める新株予約権が交
           付されるよう最善の努力をし、かつ承継会社に本社債に係る債務を承継させる最善の努力をしなければ
           ならない。
           ①吸収合併又は新設合併の場合
            吸収合併存続会社又は新設合併設立会社の新株予約権
           ②吸収分割又は新設分割の場合
            吸収分割承継会社又は新設分割設立会社の新株予約権
           ③株式交換又は株式移転の場合
            株式交換完全親会社又は株式移転設立完全親会社の新株予約権
       　　(2)本項(1)により新たに交付する新株予約権（以下、「新規交付新株予約権」という。）の条件は、以下の
           とおりとする。
           ①新規交付新株予約権の数
            組織再編行為の効力発生時点において残存する本新株予約権の数と同一の数とする。
           ②新規交付新株予約権の目的である株式の種類
            承継会社の普通株式とする。
                                 68/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
           ③新株予約権の目的である再編対象会社の株式の数
            組織再編行為の条件等を勘案の上、上記（注）２に準じて決定する。
           ④新規交付新株予約権の行使に際して出資される財産の内容及び価額
            当該財産の内容は、組織再編行為によって承継された本社債とし、その価額は当該本社債の払込金額
            と同額とする。但し、本新株予約権の行使までに本社債が償還済みの場合には、本新株予約権の行使
            に際して出資される財産の価額は150,000,000円とする。
           ⑤新規交付新株予約権を行使することができる期間
            本新株予約権の行使期間の開始日と、組織再編行為の効力発生日のうちいずれか遅い日から、本新株
            予約権の行使期間の満了日までとする。
           ⑥新規交付新株予約権の取得の事由
            新規交付新株予約権の取得の事由は定めない。
           ⑦前①乃至⑥に定める条件のほか、新規交付新株予約権の条件については、新たな新株予約権付社債の
            経済的価値が、組織再編行為の効力発生時点における本新株予約権付社債の経済的価値と実質的に同
            一になるよう、これを定めるものとする。
         (3)本項(1)により新規交付新株予約権を交付する場合、組織再編行為の効力発生日において本新株予約権は
           消滅し、新規交付新株予約権を組織再編行為により承継会社に承継される本社債に対して、新たな新株
           予約権付社債とするものとする。
                                 69/175















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (3)  【発行済株式総数、資本金等の推移】
                 発行済株式       発行済株式       資本金増減額        資本金残高       資本準備金       資本準備金

        年月日         総数増減数        総数残高                      増減額        残高
                  (株)       (株)       (千円)       (千円)       (千円)       (千円)
    2016年５月２日              普通株式       普通株式

                                  11,280       31,280         ―     15,000
    （注）１                 47       672
    2016年８月16日              普通株式       普通株式

                                    ―     31,280         ―     15,000
    （注）２             26,133,408       26,134,080
                  普通株式       普通株式

    2016年８月17日             3,360,000       29,494,080
                                    ―     31,280       322,560       337,560
    （注）３            Ａ種優先株式       Ａ種優先株式
                  1,866,816       1,866,816
                         普通株式
                        29,494,080
    2017年５月31日            Ｂ種優先株式       Ａ種優先株式
                                 712,500       743,780       712,500      1,050,060
    （注）４             5,000,000       1,866,816
                       Ｂ種優先株式
                         5,000,000
                         普通株式
                        29,494,080
    2017年７月６日                   Ａ種優先株式
                     ―           △643,780        100,000       643,780      1,693,840
    （注）５                     1,866,816
                       Ｂ種優先株式
                         5,000,000
                         普通株式
                        28,300,641
    2018年６月15日              普通株式     Ａ種優先株式
                                    ―     100,000          ―   1,693,840
    （注）６            △1,193,439        1,866,816
                       Ｂ種優先株式
                         5,000,000
                         普通株式

                        28,300,641
                       Ａ種優先株式
    2018年７月27日            Ｃ種優先株式         1,866,816
                                3,000,000       3,100,000       3,000,000       4,693,840
    （注）７             8,356,546      Ｂ種優先株式
                         5,000,000
                       Ｃ種優先株式
                         8,356,546
                         普通株式
                        28,300,641
                       Ａ種優先株式
    2018年９月30日                     1,866,816
                     ―          △3,000,000         100,000      3,000,000       7,693,840
    （注）８                   Ｂ種優先株式
                         5,000,000
                       Ｃ種優先株式
                         8,356,546
                  普通株式
                 15,223,362
                Ａ種優先株式
    2021年７月28日            △1,866,816         普通株式
                                    ―     100,000          ―   7,693,840
    （注）９            Ｂ種優先株式        43,524,003
                 △5,000,000
                Ｃ種優先株式
                 △8,356,546
    2021年８月６日              普通株式       普通株式

                                  76,562       176,562        76,562      7,770,402
    （注）10             2,430,625       45,954,628
                                 70/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     （注）    １．有償第三者割当
         普通株式　発行価格　240,000円
         資本組入額　240,000円
         主な割当先　当社従業員
       ２．株式分割(１：38,890)によるものです。
       ３．2016年８月４日開催の臨時株主総会決議に基づき、株式交換(普通株式、Ａ種優先株式ともに交換比率は
         168：１)により株式会社ナウキャストを完全子会社化したものです。
       ４．有償第三者割当
         Ｂ種優先株式　発行価格　285円
         資本組入額　142.5円
         割当先　ジャフコSV５共有投資事業有限責任組合
         ジャフコSV５スター投資事業有限責任組合
       ５．2017年５月19日開催の臨時株主総会決議に基づき、今後の資本政策上の柔軟性及び機動性を確保することを
         目的に、資本金額を減少させ、資本準備金に振り替えたものであります。なお、資本金の減資割合は86.6％
         となっております。
       ６．2018年５月28日開催の取締役会決議に基づき、自己株式の消却を行ったものです。
       ７．有償第三者割当
         Ｃ種優先株式　発行価格　718円
         資本組入額　359円
         割当先　KDDI株式会社
             ジャフコSV５共有投資事業有限責任組合
             ジャフコSV５スター投資事業有限責任組合
             株式会社SMBC信託銀行
       ８．2018年７月25日開催の臨時株主総会決議に基づき、今後の資本政策上の柔軟性及び機動性を確保することを
         目的に、資本金額を減少させ、資本準備金に振り替えたものであります。なお、資本金の減資割合は96.8％
         となっております。
       ９．大和証券株式会社からの要請に基づき、2021年７月28日開催の臨時取締役会決議により、                                           Ａ種、Ｂ種及びＣ
         種優先株式の全部を取得し、これと引換えにＡ種優先株主、Ｂ種優先株主及びＣ種優先株主に対し普通株式
         を交付したものです。また、取得したＡ種、Ｂ種及びＣ種優先株式の全部を、2021年７月28日開催の臨時取
         締役会決議に基づき、消却を行っております。
       10．UTEC３号投資事業有限責任組合に対し、2016年８月17日付で発行した                                  第１回無担保転換社債型新株予約権付
         社債の社債要項に基づき、2021年８月６日付で新株予約権が行使されたものです。
     (4)  【所有者別状況】

                                                2021年９月30日現在
                        株式の状況(１単元の株式数             100  株)
                                                      単元未満
      区分                            外国法人等                   株式の状況
           政府及び
                     金融商品      その他の                 個人
                                                       (株)
           地方公共     金融機関                                  計
                     取引業者       法人               その他
            団体
                                個人以外      個人
    株主数
              ―     ―      ―      4    ―     ―      18      22     ―
    (人)
    所有株式数
              ―     ―      ―    94,669       ―     ―   364,869      459,538       828
    (単元)
    所有株式数
              ―     ―      ―     20.6      ―     ―     79.4     100.0       ―
    の割合(％)
                                 71/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (5)  【議決権の状況】
      ① 【発行済株式】
                                                2021年９月30日現在
           区分            株式数(株)         議決権の数(個)                 内容
    無議決権株式                    ―          ―              ―

    議決権制限株式(自己株式等)                    ―          ―              ―

    議決権制限株式(その他)                    ―          ―              ―

    完全議決権株式(自己株式等)                    ―          ―              ―

                                         完全議決権株式であり、権利内容に
                     普通株式
                                         何ら限定のない当社における標準と
    完全議決権株式(その他)                                459,538
                                         なる株式であります。なお、単元株
                         45,953,800
                                         式数は100株であります。
                     普通株式
    単元未満株式                               ―              ―
                            828
    発行済株式総数                    45,954,628          ―              ―
    総株主の議決権                    ―           459,538             ―

      ② 【自己株式等】

                                                2021年９月30日現在
                                                     発行済株式
                                自己名義       他人名義      所有株式数
       所有者の氏名                                             総数に対する
                     所有者の住所           所有株式数       所有株式数        の合計
        又は名称                                            所有株式数
                                 (株)       (株)       (株)
                                                     の割合(％)
          ―             ―          ―       ―       ―       ―
          計             ―          ―       ―       ―       ―

    ２ 【自己株式の取得等の状況】

       【株式の種類等】
                   会社法第155条第１号によるＡ種優先株式、Ｂ種優先株式及びＣ種優先株式の取得
     (1) 【株主総会決議による取得の状況】
       該当事項はありません。
     (2) 【取締役会決議による取得の状況】

       該当事項はありません。
     (3) 【株主総会決議又は取締役会決議に基づかないものの内容】

               区分                株式数（株）               価額の総額（円）
       最近事業年度における取得自己株式                          ―                ―
                          Ａ種優先株式　1,866,816
                          Ｂ種優先株式　5,000,000
       最近期間における取得自己株式                                           ―
                          Ｃ種優先株式　8,356,546
                          （注）
      （注）主幹事証券からの要請に基づき、2021年７月28日開催の臨時取締役会決議により、Ａ種、Ｂ種及びＣ種優先
         株式の全部を取得し、これと引換えにＡ種優先株主、Ｂ種優先株主及びＣ種優先株主に対し普通株式を交付
         しております。また、取得したＡ種、Ｂ種及びＣ種優先株式の全部を、2021年７月28日開催の臨時取締役会
         決議に基づき、同日付で消却を行っております。
                                 72/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (4) 【取得自己株式の処理状況及び保有状況】
                          最近事業年度                   最近期間
            区分
                              処分価額の総額                  処分価額の総額
                     株式数（株）                  株式数（株）
                                （円）                  （円）
       引き受ける者の募集を
                        ―         ―         ―         ―
       行った取得自己株式
                                       Ａ種優先株式　
                                       1,866,816
                                       Ｂ種優先株式　
       消却の処分を行った取得
                        ―         ―      5,000,000             ―
       自己株式
                                       Ｃ種優先株式　
                                       8,356,546
                                       （注）
       合併、株式交換、会社分
       割に係る移転を行った取                 ―         ―         ―         ―
       得自己株式
       その他（－）                 ―         ―         ―         ―
       保有自己株式数                 ―         ―         ―         ―
       （注）2021年７月28日開催の臨時取締役会決議に基づき、同日付で消却を行っております。
                                 73/175












                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ３ 【配当政策】
      当社グループは株主還元を経営上の重要な課題と認識しており、業績や事業拡大に向けた資金需要に対応した内部
     留保の確保を総合的に勘案した上で、中長期的には安定的かつ継続的な配当を実施する方針です。しかしながら、現
     時点で当社は成長過程にあるため、将来の事業展開と財務体質強化のために創業以来必要な内部留保の確保を優先し
     ております。内部留保資金については、当社グループの諸事業の事業資金、及び新規事業等に必要な成長投資に利用
     することにより、企業価値向上に努める考えであります。現時点において今後の配当実施の可能性及びその実施時期
     等につきましては未定であります。
      当社は、配当を行う場合には、期末配当にて年１回の剰余金の配当を行うことを基本方針としており、配当の決定
     機関は株主総会であります。なお、当社は９月30日を基準日として、中間配当を行うことができる旨を定款に定めて
     おります。
    ４  【コーポレート・ガバナンスの状況等】

     (1)  【コーポレート・ガバナンスの概要】
      (コーポレート・ガバナンスに関する基本的な考え方)
       当社グループは、株主重視の基本方針に基づき、継続企業としての収益の拡大と企業価値の向上のため、経営管
      理体制を整備し、経営の効率化と迅速化を進めてまいります。同時に、社会における企業の責務を認識し、各種
      サービスを通じた社会貢献、当社グループを取り巻く利害関係者の調和ある利益の実現に取り組んでまいります。
      これらを踏まえ、経営管理体制の整備に当たり、事業活動の透明性及び客観性を確保すべく、業務執行に対するモ
      ニタリング体制の整備を進め、適時情報公開を行ってまいります。
      １　企業統治の体制の概要及び当該体制を採用する理由

       Ａ)  企業統治の体制の概要
         当社は会社法に基づく機関として株主総会、取締役会、監査役会及び会計監査人を設置するとともに、内部
        監査担当を選任しております。取締役会が迅速かつ適正に重要業務の執行の決定と個々の取締役の職務執行の
        監督を行い、全員が社外監査役で構成される監査役会は公正かつ独立の立場から監査しております。
         当社は、この体制が当社の持続的発展、持続的な株主価値の向上に有効であると考えております。
         当社の企業統治の体制の模式図は以下の通りであります。
                                 74/175










                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        ａ)  取締役会
          当社の取締役会は、代表取締役社長を議長として、取締役４名で構成され、うち１名は社外取締役であり
         ます。毎月１回の定時取締役会のほか、必要に応じて随時、臨時取締役会を開催し、相互に取締役としての
         職務執行を監督し、経営判断の原則に基づき迅速に意思決定を行っています。当該取締役会には監査役３名
         も出席し、職務の執行状況について、法令・定款に違反しないかのチェックを行うとともに、必要に応じて
         意見を述べております。
          本書提出日現在における議長及び構成員並びに出席者の氏名は以下のとおりであります。
           議　長：代表取締役社長ＣＥＯ　林良太
           構成員：取締役ＣＦＯ　伊藤祐一郎、取締役　戸田真史、社外取締役　山内英貴
           出席者：常勤監査役　佐藤守、社外監査役　野村亮輔、社外監査役　片岡久依
        ｂ)  監査役会

          当社は監査役会を設置しております。監査役会は、常勤監査役を議長として、監査役３名(うち社外監査役
         ３名)で構成され、コーポレート・ガバナンスの運営状況を監督し、取締役の職務執行を含む日常活動の業務
         監査及び会計監査を実施しております。また、内部監査担当の報告を聴取し、代表取締役とも原則として毎
         月１回意見交換を行っており、常時重要項目の協議を行っています。
          本書提出日現在における議長及び構成員の氏名は以下のとおりであります。
           議　長：常勤監査役　佐藤守
           構成員：社外監査役　野村亮輔、社外監査役　片岡久依
        ｃ)  内部監査

          当社は独立した内部監査部署を設置しておりませんが、代表取締役が任命する内部監査担当３名が当社及
         び子会社の業務監査を実施し、代表取締役に対して監査結果を報告しております。株式会社スマートプラス
         及びスマートプラス少額短期保険株式会社においては、同社内に専任の内部監査部を設置し、内部監査担当
         のうち２名がそれぞれの子会社の内部監査を実施しております。当社及び子会社の内部監査担当は内部監査
         以外の業務を行っておらず、自己監査とならない体制としております。代表取締役は、監査結果の報告に基
         づき、被監査部門に対して改善を指示し、その結果を報告させることで内部統制の維持改善を図っておりま
         す。また、内部監査担当と監査役、会計監査人が監査を有効かつ効率的に進めるため、適宜情報交換を行っ
         ており、効率的な監査に努めております。
        ｄ)  グループリスク管理委員会

          事業活動を行うに当たり発生しうるリスクを回避・防止するための管理体制の整備、発生したリスクへの
         対応策を実施するために、常勤取締役、常勤監査役、国内子会社代表取締役、システム管理者、経営管理担
         当及び内部監査担当を構成員とするグループリスク管理委員会を設置しています。同委員会は、当社グルー
         プが認識するべきコンプライアンス及びリスク管理上の問題を整理し対策を協議する場として、毎月１回開
         催しております。
          本書提出日現在における委員長及び構成員の氏名は以下のとおりであります。
           委員長：代表取締役社長ＣＥＯ　林良太
           構成員：取締役ＣＦＯ　伊藤祐一郎、取締役　戸田真史、常勤監査役　佐藤守、
               子会社代表取締役５名、システム管理者２名、経営管理担当及び内部監査担当２名
        ｅ)  会計監査人

          当社は、ＰｗＣあらた有限責任監査法人と監査契約を締結し、会計監査を受けております。なお、同監査
         法人及び当社監査に従事する同監査法人の業務執行社員と当社の間には特別な利害関係はありません。
                                 75/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        ｆ)  経営会議
          グループ横断的に事業活動を推進するため、常勤取締役、常勤監査役、国内子会社代表取締役、現場責任
         者、経理担当、内部監査担当を構成員とする経営会議を実施しています。同会議は当社グループ横断的な経
         営課題や事業活動推進のための方策等を協議する場として、毎月１回開催しております。
          本書提出日現在における議長及び構成員並びに出席者の氏名は以下のとおりであります。
           議　長：代表取締役社長ＣＥＯ　林良太
           構成員：取締役ＣＦＯ　伊藤祐一郎、取締役　戸田真史、常勤監査役　佐藤守、
               子会社代表取締役５名、現場責任者５名、経理担当３名、内部監査担当１名
       Ｂ)  企業統治の体制を採用する理由

         当社は、取締役３名、社外取締役１名、監査役３名で構成される取締役会及び監査役３名で構成される監査
        役会を設置する監査役会設置会社であります。監査役会の構成員である３名全員が社外監査役であり、外部の
        視点からの経営監督機能は有効に機能していると判断し、この体制を採用しております。
         なお、機関ごとの構成員は次のとおりであります。(◎は議長を表す。)
                                                グループリスク
           役職名          氏名        取締役会          監査役会
                                                 管理委員会
                    林  良太
          代表取締役                    ◎                    ◎
                    戸田   真史
           取締役                   ○                    ○
                   伊藤   祐一郎
           取締役                   ○                    ○
           取締役
                    山内　英貴           ○
         （社外取締役）
          常勤監査役
                    佐藤　守           ○          ◎          ○
         （社外監査役）
           監査役
                    野村　亮輔           ○          ○
         （社外監査役）
           監査役
                    片岡　久依           ○          ○
         （社外監査役）
      ２　企業統治に関するその他の事項

       ａ．内部統制システムに関する基本的な考え方及びその整備状況
         当社は、取締役会において定めた「内部統制システムの基本方針」に基づき、内部統制システムを構築する
        とともに運用の徹底を図ることで、コーポレート・ガバナンスの維持・強化に努めております。
        ａ)  当社グループの取締役及び使用人の職務執行が法令及び定款に適合することを確保するための体制
          当社グループは、「金融を             サービス'として再発明する」というミッションのもと、経営の効率性、健全
         性及び透明性を確保し、企業価値の継続的な向上と社会から信頼される会社を目指します。
          これらを実現するため、的確かつ迅速な意思決定及び機動的な執行を行うことを経営の最重要課題の一つ
         と位置づけ、当社グループの取締役及び使用人の職務執行が法令及び定款に適合することを確保するための
         体制を整備・運用し、業務を適切に分掌し、その改善・充実を図っていくとともに、当社グループの取締役
         及び使用人に対して、コンプライアンスに係る教育、啓蒙、指導に注力する方針です。
          また、反社会的勢力及び団体との関係を遮断し、反社会的勢力及び団体からの要求を断固拒否いたしま
         す。
        ｂ)  取締役の職務の執行に係る情報の保存及び管理に関する体制

          文書管理ルールに従い、取締役の職務執行に係る情報を文書又は電磁的媒体(以下、文書等という)に記録
         し保存します。取締役及び監査役は、常時これらの文書等を閲覧できるものといたします。
                                 76/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        ｃ)  損失の危険の管理に関する規程その他の体制
          グループリスクマネジメント規程に従い、それぞれの会社及び部門がリスク対応を行うものとし、組織横
         断的リスク状況の監視及び全社的対応はグループリスク管理委員会が行い、その事務局は当社の管理部門が
         行うものとします。新たに生じたリスクについては速やかに代表取締役が対応し、責任者となる取締役を定
         めます。
        ｄ)  取締役の職務の執行が効率的に行われることを確保するための体制

          以下の経営管理システムを用いて、取締役の職務の執行の効率化を図ります。
          イ．職務権限・意思決定ルールの策定
          ロ．常勤取締役、常勤監査役、国内子会社代表取締役、現場責任者、経理担当、内部監査担当を構成員と
           する経営会議の設置
          ハ．取締役会による中期経営計画の策定、中期経営計画に基づく事業部門毎の業績目標、月次・四半期・
           通期業績管理の実施
          ニ．取締役会及び経営会議による月次業績のレビューと改善策の実施
        ｅ)  当社グループにおける業務の適正を確保するための体制

          当社グループの取締役、部門長は、各部門の業務施行の適正を確保する内部統制の確立と運用の権限・責
         任を有します。内部監査担当は各部門の内部統制運用状況について内部監査を実施し、その結果を取締役、
         監査役及び各部門責任者に報告し、各部門責任者は必要に応じて内部統制の改善策を実施します。
        ｆ)  監査役がその補助すべき使用人を置くことを求めた場合における当該使用人に関する体制ならびにその使

         用人の取締役からの独立性を保つ体制
          監査役の求め又は指示により、必要に応じて、その職務の執行を補助する人員を配置します。この場合、
         当該人員は監査役以外の者から指示命令を受けないよう独立性を保ち、指示の実効性を確保します。また、
         当該人員の人事異動、評価等については、監査役の意見を尊重します。
        ｇ)  当社グループの取締役及び使用人の監査役・監査役会への報告体制

          当社グループの取締役及び使用人は、監査役・監査役会の求めに応じて、随時その職務の執行状況その他
         に関する報告を行なうとともに、重大な法令・定款違反及び不正行為の事実又は会社に著しい損害を及ぼす
         おそれのある事実を知ったときには、速やかに監査役・監査役会に報告します。
          監査役・監査役会に対して報告を行った取締役及び使用人に対していかなる不利益も与えません。
        ｈ)  監査役の職務の執行について生ずる費用の前払い又は償還の手続その他当該業務の執行について生ずる費

         用又は債務の処理にかかる方針
          監査役がその職務の執行について必要な費用の前払い等の請求をしたときは、速やかに当該費用又は債務
         を処理します。
        ｉ)  監査役の監査が実効的に行われることを確保するための体制

          監査役と代表取締役との間の定期的な意見交換会を設定します。また、監査役は定期的に、監査法人及び
         内部監査人と連携を図り、情報交換を行うことで監査の効率性及び実効性を確保します。
       ｂ．リスク管理体制の整備状況

         当社は、各部門からの情報収集をもとに、グループリスク管理委員会等を通じてリスク情報を共有すること
        により、リスクの顕在化の未然防止に努めております。また、不祥事を未然に防止するために内部通報制度を
        設け、社内及び社外に内部通報窓口を設置することで、潜在的なリスクの早期発見及び未然防止に努めており
        ます。
                                 77/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ｃ．取締役会で決議できる株主総会決議事項
         当社は、法令に別段の定めがある場合を除き、会社法第426条第１項に基づき、取締役会の決議をもって、取
        締役及び監査役(取締役及び監査役であったものを含む。)の損害賠償責任を法令の限度において、免除するこ
        とができる旨を定款に定めております。これは、取締役及び監査役が、期待される役割を十分に発揮する環境
        を整備することを目的とするものであります。
       ｄ．取締役の定数

         当社の取締役は10名以内とする旨を定款に定めております。
       ｅ．取締役の選任決議要件

         当社は、取締役の選任決議について、株主総会において議決権を行使することができる株主の議決権の３分
        の１以上を有する株主が出席し、出席した当該株主の議決権の過半数を持って行い、かつ累積投票によらない
        ものとする旨を定款に定めております。
       ｆ．剰余金の配当等の決定機関

         当社の剰余金の配当等の決定機関は株主総会であります。また、剰余金の配当等を機動的に実施するため、
        毎年９月30日を基準日として、取締役会の決議によって会社法第454条第５項に定める剰余金の配当(中間配当)
        をすることができる旨を定款に定めております。
       ｇ．自己株式取得の決定機関

         当社は、機動的な資本政策を遂行するため、会社法第165条第２項の規定により、取締役会の決議によって市
        場取引等により自己の株式を取得できる旨を定款で定めております。
       h．取締役及び監査役の責任免除

         会社法第426条第１項の規定により、任務を怠ったことによる取締役（取締役であった者を含む。）及び監査
        役（監査役であった者を含む。）の損害賠償責任を、法令の限度において、取締役会の決議において免除する
        ことができる旨を定款に定めております。また、会社法第427条第１項の規定により、取締役(業務執行取締役
        等で   ある者を除く。)及び監査役（監査役であった者を含む。）との間に、任務を怠ったことによる損害賠償
        責任を限定する契約を締結することができる旨を定款に定めております。ただし、当該契約に基づく責任の限
        度額は、法令が規定する最低責任限度額としております。
         これらは、取締役及び監査役が、その能力を十分に発揮し、期待される役割を果たすことを目的とするもの
        であります。
        i．役員等賠償責任保険契約の内容の概要

         当社は、会社法第430条の３第１項に規定する役員等賠償責任保険契約を保険会社との間で締結し、被保険者
        が会社の役員としての業務につき行った行為（不作為を含む。）に起因して損害賠償請求がなされたことよ
        り、被保険者が被る損害賠償金や訴訟費用等を当該保険契約により補填することとしております。当該役員等
        賠償責任保険契約の被保険者は当社グループの取締役、監査役であり、保険料は全額当社が負担しておりま
        す。なお、贈収賄等の犯罪行為や意図的に違法行為を行った役員自身の損害等は補償対象外とすることによ
        り、役員等の職務の執行の適正性が損なわれないように措置を講じております。
        j．株主総会の特別決議の要件

         株主総会の円滑な運営を行うことを目的として、会社法第309条第２項に定める特別決議について、議決権を
        行使することができる株主の議決権の３分の１以上を有する株主が出席し、その議決権の３分の２以上をもっ
        て行う旨を定款に定めております。
                                 78/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (2)  【役員の状況】
      ①　役員一覧
    男性  7 名　女性    －名(役員のうち女性の比率             －％)
                                                      所有株式数
        役職名         氏名      生年月日                略歴             任期
                                                       (株)
                            2008年３月      東京大学経済学部卒業
                            2009年９月      Deutsche    Bank  AG   London入行
                            2012年12月      株式会社GCIアセット・マネジメント入
                                  社
                            2013年12月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ(現            株式会社
                                  Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス)創
                                  業　代表取締役(現任)
                            2016年２月      株式会社Ｔｅｑｎｏｌｏｇｉｃａｌ　取
                                  締役(現任)
                            2016年８月      株式会社ナウキャスト　代表取締役
                            2016年９月      Finatext    Taiwan   Ltd.　取締役
     代表取締役社長ＣＥＯ           林　良太      1985年12月14日                             (注)３    18,287,630
                            2016年12月      Finatext    UK Ltd.　取締役(現任)
                            2017年２月      Finatext    Malaysia    Sdn.Bhd.　取締役
                            2017年３月      株式会社スマートプラス　取締役(現任)
                            2017年８月      株式会社LightStream         Research　取締役
                            2018年12月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ代表取締役
                            2019年２月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ取締役(現任)
                            2019年２月      株式会社ナウキャスト　取締役(現任)
                            2019年４月      スマートプラス少額短期保険株式会社　
                                  取締役(現任)
                            2019年８月      株式会社Ｋ－ＺＯＮＥ　取締役(現任)
                            2010年３月      東京大学経済学部卒業
                            2010年４月      UBS証券株式会社入社
                            2016年８月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ(現            株式会社
                                  Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス)入
                                  社
                            2016年８月      株式会社ナウキャスト　取締役(現任)
                            2016年９月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ(現            株式会社
      取締役ＣＦＯ         伊藤　祐一郎      1986年５月13日             Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス)　                (注)３     583,350
                                  取締役(現任)
                            2016年12月      Finatext    UK Ltd.　取締役(現任)
                            2017年３月      株式会社スマートプラス　取締役(現任)
                            2017年８月      株式会社LightStream         Research　取締役
                            2018年12月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ取締役(現任)
                            2019年４月      スマートプラス少額短期保険株式会社　
                                  取締役(現任)
                            2008年３月      東京大学経済学部卒業
                            2010年３月      東京大学大学院経済学研究科金融システ
                                  ム専攻   修士課程修了
                            2013年12月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ(現            株式会社
                                  Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス)創
                                  業　取締役(現任)
        取締役        戸田　真史      1986年１月27日                             (注)３     700,020
                            2014年３月      東京大学大学院経済学研究科金融システ
                                  ム専攻   博士課程修了
                            2014年４月      株式会社GCIアセット・マネジメント　
                                  入社
                            2016年８月      株式会社ナウキャスト　取締役(現任)
                            2018年12月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ取締役(現任)
                            2020年２月      株式会社スマートプラス　取締役(現任)
                            1986年３月      東京大学経済学部卒業
                            1986年４月      株式会社日本興業銀行(現株式会社みず
                                  ほ銀行)入行
                            2000年４月      グローバル・サイバー・インベストメン
                                  ト(現株式会社GCIアセット・マネジメン
                                  ト)設立
                                  代表取締役ＣＥＯ(現任)
                            2001年４月      フォレックス・キャピタル・マーケッ
                                  ツ・ジャパン
        取締役        山内　英貴      1963年５月12日                             (注)３       ―
                                  (旧FXCMジャパン証券)設立　代表取締役
                            2005年６月      株式会社GCIキャピタル設立　代表取締
                                  役(現任)
                            2007年４月      東京大学経済学部非常勤講師（現任）
                            2016年９月      当社取締役(現任)
                            2017年12月      一般社団法人京都ラボ設立　代表理事
                                  (現任)
                            2018年６月      一般社団法人投資顧問業協会　理事
                            2020年５月      株式会社Digika　取締役(現任)
                                 79/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                                      所有株式数
        役職名         氏名      生年月日                略歴             任期
                                                       (株)
                            1981年３月      専修大学経済学部卒業
                            1981年４月      バンカース・トラスト銀行入行
                            1991年１月      シティトラスト信託銀行株式会社入行
                            2002年９月      同 ＣＦＯ
                            2008年７月      CFJ合同会社     ＣＦＯ
                            2010年５月      シティカードジャパン株式会社・シティ
                                  バンク銀行株式会社　常勤監査役
                            2011年11月      シティバンク銀行株式会社・シティカー
                                  ドジャパン株式会社・         シティグルー
                                  プ・サービス・ジャパン株式会社　常勤
                                  監査役
       常勤監査役         佐藤　守      1957年７月17日                             (注)４       ―
                            2012年12月      シティカードジャパン株式会社・シティ
                                  バンク銀行株式会社　常勤監査役
                            2017年１月      シティバンク銀行株式会社・シティグ
                                  ループ証券会社　常勤監査役
                            2018年４月      シティグループ証券株式会社　常勤監査
                                  役
                            2019年７月      当社　常勤監査役(現任)
                            2019年12月      スマートプラス少額短期保険株式会社　
                                  監査役(現任)
                            2020年２月      株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ           監査役(現
                                  任)
                            1997年３月      東京大学法学部卒業
                            2005年11月      旧司法試験合格
                            2006年４月      最高裁判所司法研修所入所
                            2007年９月      弁護士登録(東京弁護士会)
                            2007年９月      宮澤潤法律事務所入所
                            2009年９月      弘中総合法律事務所入所
                            2009年９月      株式会社ECナビ(現株式会社カルタホー
        監査役        野村　亮輔      1972年５月５日             ルディングス)監査役                (注)４       ―
                            2013年10月      きっかわ法律事務所入所
                            2016年１月      弁護士法人赤れんが法律事務所入所
                            2017年９月      株式会社レトリバ　監査役(現任)
                            2018年６月      エジソン法律事務所入所(現任)
                            2020年２月      当社監査役(現任)
                            2021年３月      株式会社サンヨーホーム　監査役（現
                                  任）
                            1981年３月      慶應義塾大学経済学部卒業
                            1981年４月      東陶機器株式会社(現TOTO株式会社)入社
                            1987年９月      サンワ・等松青木監査法人(現有限責任
                                  監査法人トーマツ)入所
                            2012年７月      同　千葉事務所長
                            2015年７月      同　横浜事務所長
        監査役        片岡　久依      1959年１月29日       2020年10月      片岡久依公認会計士事務所　所長(現任)                (注)４       ―
                            2020年10月      株式会社東京大学エッジキャピタルパー
                                  トナーズ　ベンチャーパートナー(現任)
                            2020年12月      株式会社ROMS　監査役(現任)
                            2021年２月      当社監査役(現任)
                            2021年４月      スタートバーン株式会社　監査役（現
                                  任）
                            計                          19,571,000
     (注)   １．取締役山内英貴は、社外取締役であります。
       ２．監査役佐藤守、野村亮輔及び片岡久依は、社外監査役であります。
       ３．取締役林良太、伊藤祐一郎、戸田真史、山内英貴の任期は、2023年３月期に係る定時株主総会終結の時まで
         であります。
       ４．監査役佐藤守、野村亮輔及び片岡久依の任期は2025年３月期に係る定時株主総会終結の時までであります。
                                 80/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　社外役員の状況
        当社は社外取締役１名、社外監査役３名を選任し、取締役会に対する牽制や経営監視の強化を図っておりま
       す。
        社外取締役である山内英貴氏は、長年にわたりアセットマネジメントビジネスの経営に携わり、グローバルな
       金融分野における豊富な経験を有しており、当社の経営に対する有益な助言・提言をいただいております。な
       お、同氏が代表取締役を務める株式会社GCIキャピタルが当社の普通株式1,430,625株を保有しており、且つ当社
       子会社株式会社スマートプラスと取引関係を有しており、また、同氏が代表理事を務める一般社団法人京都ラボ
       と当社子会社株式会社Ｔｅｑｎｏｌｏｇｉｃａｌ及び株式会社ナウキャストにおいて、それぞれ取引関係を有し
       ておりますが、他の企業との取引と同様の取引条件であるため、社外取締役の独立性に影響を及ぼすものではな
       いと判断しております。           これら以外に当社との間で人的関係、資本関係又は取引関係その他の特別な利害関係は
       ありません。
        社外監査役佐藤守氏は、長年にわたりグローバル金融機関において財務・会計・監査に携わり、企業金融や監
       査における豊富な知識と経験を有しており、経営全般の監督及び適正な監査をいただいております。                                               なお、当社
       との間で人的関係、資本関係又は取引関係その他の特別な利害関係はありません。
        社外監査役野村亮輔氏は、10年以上の企業法務経験に基づく豊富な知識と経験を有しており、経営全般の監督
       及び適正な監査をいただいております。                   なお、当社との間で人的関係、資本関係又は取引関係その他の特別な利
       害関係はありません。
        社外監査役片岡久依氏は、長年にわたり有限責任監査法人トーマツにおいて様々な業種における監査に携わ
       り、会計や監査における豊富な知識と経験を有しており、経営全般の監督及び適正な監査をいただいておりま
       す。また、同氏が所属する株式会社東京大学エッジキャピタルが運用するファンドであるUTEC３号投資事業有限
       責任組合が当社の普通株式             5,794,658株      を 保有しておりますが、          それ以外に当社との間で人的関係、資本関係又
       は取引関係その他の特別な利害関係はありません。
        当社と社外取締役及び社外監査役は、会社法第427条第１項の規定に基づき、同法第423条第１項の損害賠償責
       任を限定する契約を締結しております。当該契約に基づく損害賠償責任の限度額は、法令が規定する最低責任限
       度額であります。
        当社は、社外取締役及び社外監査役の独立性に関する具体的な基準は定めていないものの、東京証券取引所の
       定める独立性基準の充足状況を勘案し、一般株主と利益相反が生じる恐れのない人物であると判断した社外取締
       役１名、社外監査役３名の計４名を、独立役員として選定しております。
      ③　社外取締役又は社外監査役による監督又は監査と内部監査、監査役監査及び会計監査との相互連携ならびに内

       部統制部門との関係
        社外取締役又は社外監査役は、取締役会又は監査役会等を通じて、監査役監査、内部監査及び会計監査の報告
       を受けるとともに、必要に応じて適宜打ち合わせを行い、相互連携を図っております。
        また、内部監査担当者と監査役会は、定期的に内部監査の実施状況等について情報交換を行っております。内
       部監査担当者、監査役会及び会計監査人は、三様監査を定期的に実施しております。会計監査人が実施する監査
       実施報告に内部監査担当者及び監査役が同席することによって情報の共有を行い、監査上の問題点の有無や課題
       等について、随時、意見交換を行っております。これらの情報交換や意見交換の内容については、取締役会又は
       監査役会を通じて、社外取締役又は社外監査役に適宜報告を行っております。
                                 81/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (3)  【監査の状況】
      ①　内部監査及び監査役監査の状況
       ａ．監査役監査の状況
        ａ)  監査役監査の組織、人員及び手続
          当社は、監査役会設置会社であり、常勤監査役１名と非常勤監査役２名の合計３名で構成され、いずれも
         社外監査役であります。
          なお、社外監査役野村亮輔は弁護士として企業法務に精通しており、豊富な経験と高い見識を有してお
         り、社外監査役片岡久依は、公認会計士として、財務及び会計に関する相当程度の知見を有しております。
          原則として月１回開催される監査役会にて、監査結果の共有、監査の有効性及び効率性の確保並びに監査
         役間での意見交換を行っております。監査役会は、監査方針及び監査計画(重点監査項目、監査対象、監査の
         方法、実施期間、その他必要事項)を立案し、監査役会において決議の上で策定します。監査役の職務の分担
         は、監査役間での協議を踏まえ、監査役会の決議を経て決定します。監査役会は、決議された監査方針及び
         監査計画について、代表取締役に説明しております。
          監査役は、監査役会で策定した監査の方針・業務の分担に基づき、取締役会及びその他重要な会議に出席
         し、必要に応じて意見を述べるほか、業務に関する重要な書類を閲覧し、必要に応じて取締役又は使用人に
         対してその説明を求めています。
        ｂ)  監査役及び監査役会の活動状況

          当社は、2020年２月17日付で監査役会を設置しております。最近事業年度において、監査役はすべての監
         査役会に出席しております。また、常勤監査役は、重要な会議として、取締役会のほか経営会議及びグルー
         プリスク管理委員会へ出席し、重要書類の閲覧、役職員へのヒアリングといった日常の監査業務を実施し、
         非常勤監査役へ随時情報を発信することにより情報共有に努めております。
          当事業年度において、当社は監査役会を合計８回開催しており、個々の監査役の出席状況は次の通りで

         す。
               区分           氏名          監査役会への出席状況
             常勤監査役            佐藤　守             全８回中８回
             社外監査役           野村　亮輔             全８回中８回
             社外監査役           片岡　久依             全８回中８回
       ｂ．内部監査の状況

         当社の内部監査は専任の内部監査担当(３名)が行っており、代表取締役の直下組織とすることにより、他の
        業務執行部門からの独立性を確保し、監査結果を代表取締役及び監査役会等に報告しております。
         内部監査は、当社の経営目標の達成と安定的事業運営に寄与するために、当社グループで整備・運用されて
        いる内部統制の有効性を検証・評価し、改善が必要な事項について指摘し且つ改善に向けた助言を行うことを
        目的としております。各事業年度に内部監査計画を作成し、代表取締役による承認を得た上で当社及び当社子
        会社の内部監査を実施し、監査結果を代表取締役及び被監査部門に報告するとともに、被監査部門に対して改
        善等のための指摘及び改善状況の確認を行います。内部監査担当は、監査役及び会計監査人との連携を保ち、
        監査に必要な情報の共有化を図ることにより、各監査の実効性を高めております。なお、当社子会社の株式会
        社スマートプラスは第一種金融商品取引業者であるため、スマートプラス少額短期保険株式会社は少額短期保
        険業者であるため専任の内部監査部を設置しており、当該内部監査部が各社の業務監査を実施しております。
        当該内部監査部の監査内容は、適時当社の内部監査担当に共有されております。
                                 82/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　会計監査の状況
       ａ．監査法人
         ＰｗＣあらた有限責任監査法人
       ｂ．継続監査期間

         2019年11月期以降
       ｃ．業務を執行した公認会計士名

         業務執行社員　遠藤英昭
       ｄ．監査業務に係る主な補助者の構成

         公認会計士３名、その他10名
       ｅ．監査法人の選定理由

         株式上場を目指すにあたって４社程度の監査法人と面談を行い、当該監査法人が金融機関の監査実績を豊富
        に有していること、グローバルネットワークの強みを有していること、及び経験豊富な公認会計士を多数有し
        万全の体制を備えていることを勘案し、当該監査法人を選定いたしました。
       ｆ．監査役及び監査役会による監査法人の評価

         日本監査役協会が公表する「会計監査人の評価及び選定基準策定に関する監査役等の実務指針」等を参考と
        して、会計監査人から報告を受けた監査計画・監査の実施状況・職務の遂行が適正に行われていることを確保
        するための品質管理体制等とその実績・実体を比較検証するとともに監査報告書の内容の充実度等を総合的に
        評価しております。         監査法人の監査は適正に行われており、監査報告書の内容も適正であると評価しました。
      ③　監査報酬の内容等

       ａ．監査公認会計士等に対する報酬の内容
                 最近連結会計年度の前連結会計年度                          最近連結会計年度

                監査証明業務に            非監査業務に           監査証明業務に            非監査業務に
                基づく報酬(千円)           基づく報酬(千円)           基づく報酬(千円)           基づく報酬(千円)
       提出会社               29,170             ―         33,050             ―
      連結子会社                6,900           6,400           8,897           11,302

        計             36,070            6,400           41,947           11,302

     （注）連結子会社における非監査業務の内容は、顧客資産の分別管理の法令遵守に係る保証業務及びシステムリスク
        管理態勢に係る外部評価であります。
       ｂ．監査公認会計士等と同一のネットワーク(ＰｗＣグループ)に属する組織に対する報酬

         該当事項はありません。
       ｃ．その他の重要な証明業務に基づく報酬の内容

         該当事項はありません。
       ｄ．監査報酬の決定方針

         監査報酬の決定方針はありませんが、当社の規模・特性・監査日数等を勘案して、監査法人から掲示された
        見積案をもとに監査役会の同意を得た上で決定しております。
                                 83/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ｅ．監査役会が会計監査人の報酬等に同意した理由
         監査役会は、日本監査役協会が公表する「会計監査人との連携に関する実務指針」を踏まえ、過年度の監査
        計画における監査項目別監査時間の実績及び報酬額の推移並びに会計監査人の職務遂行状況を確認し、当事業
        年度の監査計画及び報酬額の妥当性を検討した結果、会計監査人の報酬等について会社法第399条第１項の同意
        を行っております。
     (4)  【役員の報酬等】

      ①　役員の報酬等の額又はその他算定方法の決定に関する方針に係る事項
        当社は役員の報酬等の額の決定に関する方針は定めておりませんが、取締役の報酬については、株主総会で定
       められた報酬限度内において、各役員の職務内容、実績、成果等を総合的に勘案し、取締役会の決議により決定
       しております。また、監査役の報酬については、同じく株主総会で定められた報酬限度内において、監査役会で
       の協議により決定しております。
        当連結会計年度における当社の役員の報酬等の額の決定過程における取締役会の活動は、2018年２月26日開催
       の取締役会決議により決定しております。
        当社の役員が最近事業年度に受けている報酬等は、固定報酬のみであります。
      ②　役員区分ごとの報酬等の総額、報酬等の種類別の総額及び対象となる役員の員数

                               報酬等の種類別の総額(千円)

                                                    対象となる
                 報酬等の総額
        役員区分                                             役員の員数
                   (千円)
                                             ストック・
                                                      (名)
                         固定報酬      業績連動報酬       非金銭報酬等
                                             オプション
    取締役
                    38,400       38,400         ―       ―       ―        3
    (社外取締役を除く)
    監査役
                      ―       ―       ―       ―       ―       ―
    (社外監査役を除く)
    社外役員                11,000       11,000         ―       ―       ―        3
     (注)   １．取締役(社外取締役を含む)の報酬限度額は、2018年２月26日開催の定時株主総会において、年額50,000千円
         以内と決議しております。
       ２．監査役(社外監査役を含む)の報酬限度額は、2019年６月28日開催の臨時株主総会において、年額30,000千円
         以内と決議しております。
       ３．上記には無報酬の社外取締役１名は含めておりません。
      ３　提出会社の役員ごとの連結報酬等の総額等

        連結報酬等の総額が１億円以上である者が存在しないため、記載しておりません。
      ４　使用人兼務役員の使用人給与のうち重要なもの

        該当事項はありません。
     (5)  【株式の保有状況】

      ①　投資株式の区分の基準及び考え方
        当社は、投資株式について、専ら株式の価値の変動又は配当の受領によって利益を得ることを目的として保有
       する株式を純投資目的である投資株式、それ以外の株式を純投資目的以外の目的である投資株式(政策保有株式)
       に区分しております。
                                 84/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　保有目的が純投資目的以外の目的である投資株式
        当社及び連結子会社のうち、投資株式の貸借対照表額（投資株式計上額）が最も大きい会社（最大保有会社）
       である当社については、次の通りです。
       ａ　保有方針及び保有の合理性を検証する方法並びに個別銘柄の保有の適否に関する取締役会等における検証の
        内容
         当社は、保有目的が純投資目的以外の目的である投資株式を保有しておりませんので、該当事項はありませ
        ん。
       ｂ　銘柄数及び貸借対照表計上額

         該当事項はありません。
       (最近事業年度において株式数が増加した銘柄)

         該当事項はありません。
       (最近事業年度において株式数が減少した銘柄)

         該当事項はありません。
       ｃ　特定投資株式及びみなし保有株式の銘柄ごとの株式数、貸借対照表計上額等に関する情報

         該当事項はありません。
      ③　保有目的が純投資目的である投資株式

                         最近事業年度                  最近事業年度の前事業年度
          区分
                    銘柄数       貸借対照表計上額の             銘柄数       貸借対照表計上額の
                    (銘柄)         合計額(千円)            (銘柄)         合計額(千円)
    非上場株式                     2         51,575           1         50,000
    非上場株式以外の株式                     2           129          2           123
                                   最近事業年度

          区分
                    受取配当金の合計額              売却損益の合計額              評価損益の合計額
                       (千円)              (千円)              (千円)
    非上場株式                         ―              ―              ―
    非上場株式以外の株式                          4             ―              ―
                                 85/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第５   【経理の状況】
    １　連結財務諸表及び四半期連結財務諸表並びに財務諸表の作成方法について

     (1)  当社の連結財務諸表は、「連結財務諸表の用語、様式及び作成方法に関する規則」(1976年大蔵省令第28号。以下
      「連結財務諸表規則」という。)に基づいて作成しております。
     (2) 当社の四半期連結財務諸表は、「四半期連結財務諸表の用語、様式及び作成方法に関する規則」(2007年内閣府令

      第64号)に基づいて作成しております。
     (3)  当社の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(1963年大蔵省令第59号。以下「財務

      諸表等規則」という。)に基づいて作成しております。
    ２　監査証明について

     (1)  当社は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、前連結会計年度(2018年12月１日から2019年11月30
      日まで)及び当連結会計年度(2019年12月１日から2021年３月31日まで)の連結財務諸表並びに前事業年度(2018年12
      月１日から2019年11月30日まで)及び当事業年度(2019年12月１日から2021年３月31日まで)の財務諸表について、Ｐ
      ｗＣあらた有限責任監査法人により監査を受けております。
     (2)  当社は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、第２四半期連結会計期間(2021年７月１日から2021

      年９月30日まで)及び第２四半期連結累計期間(2021年４月１日から2021年９月30日まで)に係る四半期連結財務諸表
      について、ＰｗＣあらた有限責任監査法人による四半期レビューを受けております。
    ３　連結財務諸表等の適正性を確保するための特段の取組みについて

      当社は、連結財務諸表等の適正性を確保するための特段の取組みを行っております。具体的には、会計基準等の内
     容を適切に把握し、会計基準等の変更等について的確に対応することができる体制を整備するため、公益財団法人財
     務会計基準機構の公表する会計基準等にかかる情報を取得するとともに、監査法人及び各種団体の主催する研修等へ
     の参加等により、専門知識の研鑽に努めております。
                                 86/175










                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    １ 【連結財務諸表等】
     (1) 【連結財務諸表】
      ①  【連結貸借対照表】
                                                   (単位：千円)
                                前連結会計年度              当連結会計年度
                                (2019年11月30日)              (2021年３月31日)
     資産の部
      流動資産
        現金及び預金                              6,138,307              4,318,706
        受取手形及び売掛金                               233,640              218,227
        証券業における預託金                              2,300,000              5,100,000
        証券業における信用取引資産                               582,031             2,243,046
                                    ※６   300,000            ※６   403,213
        証券業における短期差入保証金
        未収入金                               257,721               27,547
        未収還付法人税等                                56,616                －
                                       101,370              115,710
        その他
        流動資産合計                              9,969,687              12,426,452
      固定資産
                                     ※１   22,724            ※１   1,347
        有形固定資産
        無形固定資産
         のれん                               58,624                －
         ソフトウエア                               59,869              61,392
         ソフトウエア仮勘定                                 －            16,008
                                          －              274
         その他
         無形固定資産合計                              118,493               77,674
        投資その他の資産
         投資有価証券                               50,123              51,704
                                     ※３   65,545
         関係会社株式                                               －
         繰延税金資産                               4,557              5,647
         長期差入保証金                              793,117               88,983
                                                    ※２   3,285
                                        3,450
         その他
         投資その他の資産合計                              916,793              149,621
        固定資産合計                              1,058,013               228,644
      繰延資産
        創立費                                  70              －
                                         107               －
        開発費
        繰延資産合計                                  178               －
      資産合計                               11,027,879              12,655,096
                                 87/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                                   (単位：千円)
                                前連結会計年度              当連結会計年度
                                (2019年11月30日)              (2021年３月31日)
     負債の部
      流動負債
        支払手形及び買掛金                               108,784               22,005
        証券業における預り金                               960,929             1,746,699
                                    ※６   582,031            ※６   858,626
        証券業における信用取引負債
        証券業における受入保証金                              1,069,495              2,638,800
        1年内返済予定の長期借入金                                85,450              75,000
        1年内償還予定の転換社債型新株予約権付社債                                  －            150,000
        未払法人税等                               133,217               16,724
        本社移転損失引当金                                6,736                －
        資産除去債務                                10,700                －
                                       308,934              489,620
        その他
        流動負債合計                              3,266,278              5,997,476
      固定負債
        転換社債型新株予約権付社債                               150,000                 －
        長期借入金                               255,288              138,000
                                         671             16,100
        その他
        固定負債合計                               405,959              154,100
      特別法上の準備金
                                     ※４   3,102           ※４   16,473
        金融商品取引責任準備金
                                                    ※５   1,094
                                          －
        その他の責任準備金
        特別法上の準備金合計                                3,102              17,568
      負債合計                                3,675,340              6,169,145
     純資産の部
      株主資本
        資本金                               100,000              100,000
        資本剰余金                              8,415,925              8,685,651
                                     △ 2,022,175             △ 3,032,823
        利益剰余金
        株主資本合計                              6,493,750              5,752,828
      その他の包括利益累計額
        その他有価証券評価差額金                                 △ 37              182
                                      △ 16,382               1,055
        為替換算調整勘定
        その他の包括利益累計額合計                               △ 16,419               1,237
      新株予約権
                                        8,540              8,540
                                       866,666              723,343
      非支配株主持分
      純資産合計                                7,352,538              6,485,951
     負債純資産合計                                 11,027,879              12,655,096
                                 88/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【四半期連結貸借対照表】
                                    (単位：千円)
                              当第２四半期連結会計期間
                                (2021年９月30日)
     資産の部
      流動資産
        現金及び預金                              3,666,940
        受取手形及び売掛金                               299,134
        証券業における預託金                              5,150,000
        証券業における信用取引資産                              2,682,643
        証券業における短期差入保証金                               531,096
        未収入金                                69,276
                                       127,712
        その他
        流動資産合計                              12,526,804
      固定資産
        有形固定資産                                1,265
        無形固定資産                               126,805
                                       145,353
        投資その他の資産
        固定資産合計                               273,424
      資産合計                               12,800,228
                                 89/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                    (単位：千円)
                              当第２四半期連結会計期間
                                (2021年９月30日)
     負債の部
      流動負債
        支払手形及び買掛金                                21,142
        証券業における預り金                              1,785,246
        証券業における信用取引負債                               869,360
        証券業における受入保証金                              2,737,033
        短期借入金                               500,000
        1年内返済予定の長期借入金                                75,000
        未払法人税等                                27,821
                                       575,272
        その他
        流動負債合計                              6,590,876
      固定負債
                                       100,500
        長期借入金
        固定負債合計                               100,500
      特別法上の準備金
        金融商品取引責任準備金                                16,473
                                        7,072
        その他の責任準備金
        特別法上の準備金合計                                23,545
      負債合計                                6,714,922
     純資産の部
      株主資本
        資本金                               176,562
        資本剰余金                              8,762,214
                                     △ 3,507,081
        利益剰余金
        株主資本合計                              5,431,696
      その他の包括利益累計額
        その他有価証券評価差額金                                  174
                                        2,201
        為替換算調整勘定
        その他の包括利益累計額合計                                2,375
      新株予約権
                                        5,414
                                       645,818
      非支配株主持分
      純資産合計                                6,085,305
     負債純資産合計                                 12,800,228
                                 90/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②  【連結損益計算書及び連結包括利益計算書】
       【連結損益計算書】
                                                   (単位：千円)
                                前連結会計年度              当連結会計年度
                               (自 2018年12月１日              (自 2019年12月１日
                               　至 2019年11月30日)              　至 2021年３月31日)
     売上高                                 1,707,470              2,751,375
                                    ※２   422,966
                                                     930,034
     売上原価
     売上総利益                                 1,284,504              1,821,341
                                  ※１ ,※２   2,006,077            ※１   2,454,361
     販売費及び一般管理費
     営業損失（△）                                 △ 721,572             △ 633,019
     営業外収益
      受取利息                                   329              146
      受取配当金                                    23               4
      還付加算金                                   792              541
      受取返還金                                  2,021              9,395
      資産除去債務戻入益                                    －            10,700
                                        1,619              8,110
      その他
      営業外収益合計                                  4,785              28,897
     営業外費用
      支払利息                                 10,304               9,445
      為替差損                                  9,230              12,834
      株式交付費                                  4,891              1,089
      持分法による投資損失                                 24,454                －
      貸倒引当金繰入額                                    －            123,080
                                        1,043              7,037
      その他
      営業外費用合計                                 49,924              153,487
     経常損失（△）                                 △ 766,711             △ 757,610
     特別損失
      固定資産除却損                                    －             2,541
                                    ※３   816,994            ※３   196,614
      減損損失
      関係会社株式売却損                                    －            62,368
      本社移転損失引当金繰入                                 12,311                －
      金融商品取引責任準備金繰入                                  2,905              13,370
                                          －             2,820
      その他
      特別損失合計                                 832,211              277,716
     税金等調整前当期純損失（△）                                △ 1,598,923             △ 1,035,326
     法人税、住民税及び事業税
                                       135,739               99,549
                                        7,644             △ 1,090
     法人税等調整額
     法人税等合計                                  143,383               98,458
     当期純損失（△）                                △ 1,742,307             △ 1,133,784
     非支配株主に帰属する当期純損失（△）                                 △ 175,503             △ 121,223
     親会社株主に帰属する当期純損失（△）                                △ 1,566,803             △ 1,012,561
                                 91/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【連結包括利益計算書】
                                                   (単位：千円)
                                前連結会計年度              当連結会計年度
                               (自 2018年12月１日              (自 2019年12月１日
                               　至 2019年11月30日)              　至 2021年３月31日)
     当期純損失（△）                                △ 1,742,307             △ 1,133,784
     その他の包括利益
      その他有価証券評価差額金                                    8             219
                                      △ 11,448              23,982
      為替換算調整勘定
      その他の包括利益合計                                △ 11,439              24,201
     包括利益                                △ 1,753,746             △ 1,109,583
     （内訳）
      親会社株主に係る包括利益                               △ 1,575,583              △ 995,169
      非支配株主に係る包括利益                                △ 178,163             △ 114,413
                                 92/175
















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【四半期連結損益計算書及び四半期連結包括利益計算書】
        【四半期連結損益計算書】
         【第２四半期連結累計期間】
                                    (単位：千円)
                              当第２四半期連結累計期間
                               (自 2021年４月１日
                               　至 2021年９月30日)
     売上高                                  897,016
                                       419,458
     売上原価
     売上総利益                                  477,558
                                     ※  959,236
     販売費及び一般管理費
     営業損失（△）                                 △ 481,678
     営業外収益
      受取利息                                    5
      受取配当金                                    1
                                         857
      その他
      営業外収益合計                                   864
     営業外費用
      支払利息                                  2,564
      為替差損                                  2,843
      株式交付費                                   525
                                        2,165
      その他
      営業外費用合計                                  8,098
     経常損失（△）                                 △ 488,912
     特別利益
      債務免除益                                 22,290
                                        4,334
      その他
      特別利益合計                                 26,624
     特別損失
                                        61,452
      減損損失
      特別損失合計                                 61,452
     税金等調整前四半期純損失（△）                                 △ 523,739
     法人税、住民税及び事業税
                                        25,612
                                        3,558
     法人税等調整額
     法人税等合計                                   29,171
     四半期純損失（△）                                 △ 552,911
     非支配株主に帰属する四半期純損失（△）                                  △ 78,653
     親会社株主に帰属する四半期純損失（△）                                 △ 474,257
                                 93/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        【四半期連結包括利益計算書】
         【第２四半期連結累計期間】
                                    (単位：千円)
                              当第２四半期連結累計期間
                               (自 2021年４月１日
                               　至 2021年９月30日)
     四半期純損失（△）                                 △ 552,911
     その他の包括利益
      その他有価証券評価差額金                                   △ 7
                                        2,273
      為替換算調整勘定
      その他の包括利益合計                                  2,265
     四半期包括利益                                 △ 550,645
     （内訳）
      親会社株主に係る四半期包括利益                                △ 473,120
      非支配株主に係る四半期包括利益                                △ 77,525
                                 94/175
















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ③  【連結株主資本等変動計算書】
       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
                                    (単位：千円)
                           株主資本
                資本金      資本剰余金       利益剰余金       株主資本合計
    当期首残高             100,000      7,623,894       △ 455,371      7,268,522
    当期変動額
     連結子会社の増資に
                    －     792,030         －     792,030
     よる持分の増減
     親会社株主に帰属する
                    －       －   △ 1,566,803      △ 1,566,803
     当期純損失（△）
     株主資本以外の項目
                    －       －       －       －
     の当期変動額（純額）
    当期変動額合計               －     792,030     △ 1,566,803       △ 774,772
    当期末残高             100,000      8,415,925      △ 2,022,175       6,493,750
                    その他の包括利益累計額

                              その他の
                                     新株予約権      非支配株主持分        純資産合計
               その他有価証券        為替換算
                              包括利益
               評価差額金        調整勘定
                              累計額合計
    当期首残高               △ 45     △ 7,593      △ 7,639       8,540      454,824      7,724,248
    当期変動額
     連結子会社の増資に
                    －       －       －       －       －     792,030
     よる持分の増減
     親会社株主に帰属する
                    －       －       －       －       －   △ 1,566,803
     当期純損失（△）
     株主資本以外の項目
                    8     △ 8,788      △ 8,779        －     411,842       403,062
     の当期変動額（純額）
    当期変動額合計                8     △ 8,788      △ 8,779        －     411,842      △ 371,709
    当期末残高               △ 37     △ 16,382      △ 16,419        8,540      866,666      7,352,538
                                 95/175











                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
                                    (単位：千円)
                           株主資本
                資本金      資本剰余金       利益剰余金       株主資本合計
    当期首残高             100,000      8,415,925      △ 2,022,175       6,493,750
    当期変動額
     連結子会社の増資に
                    －     269,726         －     269,726
     よる持分の増減
     連結子会社株式の売却
                    －       －      1,913       1,913
     による持分の増減
     親会社株主に帰属する
                    －       －   △ 1,012,561      △ 1,012,561
     当期純損失（△）
     株主資本以外の項目
                    －       －       －       －
     の当期変動額（純額）
    当期変動額合計               －     269,726     △ 1,010,648       △ 740,921
    当期末残高             100,000      8,685,651      △ 3,032,823       5,752,828
                    その他の包括利益累計額

                              その他の
                                     新株予約権      非支配株主持分        純資産合計
               その他有価証券        為替換算
                              包括利益
               評価差額金        調整勘定
                              累計額合計
    当期首残高               △ 37     △ 16,382      △ 16,419        8,540      866,666      7,352,538
    当期変動額
     連結子会社の増資に
                    －       －       －       －       －     269,726
     よる持分の増減
     連結子会社株式の売却
                    －       －       －       －       －      1,913
     による持分の増減
     親会社株主に帰属する
                    －       －       －       －       －   △ 1,012,561
     当期純損失（△）
     株主資本以外の項目
                   219      17,437       17,657         －    △ 143,322      △ 125,665
     の当期変動額（純額）
    当期変動額合計               219      17,437       17,657         －    △ 143,322      △ 866,587
    当期末残高               182      1,055       1,237       8,540      723,343      6,485,951
                                 96/175










                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ④  【連結キャッシュ・フロー計算書】
                                                   (単位：千円)
                                前連結会計年度              当連結会計年度
                               (自 2018年12月１日              (自 2019年12月１日
                               　至 2019年11月30日)              　至 2021年３月31日)
     営業活動によるキャッシュ・フロー
      税金等調整前当期純損失（△）                               △ 1,598,923             △ 1,035,326
      減価償却費                                 110,833               65,661
      減損損失                                 816,994              196,614
      のれん償却額                                 49,853              16,456
      関係会社株式売却損益（△は益）                                    －            62,368
      貸倒引当金繰入額                                    －            123,080
      受取利息及び受取配当金                                  △ 352             △ 150
      支払利息                                 10,304               9,445
      売上債権の増減額（△は増加）                                △ 14,870               8,799
      仕入債務の増減額（△は減少）                                 △ 6,896             △ 22,712
      未収入金の増減額（△は増加）                                △ 253,783              231,611
      証券業における預託金の増減額（△は増加）                               △ 1,800,000             △ 2,800,000
      証券業における信用取引資産及び信用取引負債
                                          －          △ 1,384,420
      の増減額
      証券業における短期差入保証金の増減額（△は
                                      △ 200,000             △ 103,213
      増加）
      証券業におけるトレーディング商品の増減額                                 △ 1,124             △ 36,028
      証券業における預り金及び受入保証金の増減額
                                      1,622,282              2,355,074
      （△は減少）
      保険業における供託金の増減額（△は増加）                                    －           △ 10,000
      金融商品責任準備金の増減額（△は減少）                                  2,905              13,370
                                      △ 630,774              719,171
      その他
      小計                               △ 1,893,551             △ 1,590,195
      利息及び配当金の受取額
                                         328              147
      利息の支払額                                 △ 5,984             △ 3,453
      法人税等の支払額                                △ 112,849             △ 215,050
                                        4,037              56,616
      法人税等の還付額
      営業活動によるキャッシュ・フロー                               △ 2,008,018             △ 1,751,936
                                 97/175










                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                                   (単位：千円)
                                前連結会計年度              当連結会計年度
                               (自 2018年12月１日              (自 2019年12月１日
                               　至 2019年11月30日)              　至 2021年３月31日)
     投資活動によるキャッシュ・フロー
      有形固定資産の取得による支出                                △ 10,002             △ 57,459
      無形固定資産の取得による支出                                △ 190,667             △ 113,621
      投資有価証券の取得による支出                                △ 90,000                －
      敷金及び保証金の戻入による収入                                    －             3,186
      敷金及び保証金の差入による支出                                △ 41,660                －
      連結の範囲の変更を伴う子会社株式の売却によ
                                          －           △ 157,374
      る支出
      連結の範囲の変更を伴う子会社株式の取得によ
                                        18,950                －
      る収入
      投資活動によるキャッシュ・フロー                                △ 313,379             △ 325,269
     財務活動によるキャッシュ・フロー
      長期借入金の返済による支出                                △ 28,097             △ 126,745
                                      1,339,606               298,895
      非支配株主からの払込みによる収入
      財務活動によるキャッシュ・フロー                                1,311,508               172,149
     現金及び現金同等物に係る換算差額                                  △ 18,035              △ 2,026
     現金及び現金同等物の増減額（△は減少）                                △ 1,027,926             △ 1,907,083
     現金及び現金同等物の期首残高                                 7,166,233              6,138,307
     連結の範囲の変更に伴う現金及び現金同等物の増減
                                          －            87,482
     額（△は減少）
                                    ※  6,138,307            ※  4,318,706
     現金及び現金同等物の期末残高
                                 98/175













                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【四半期連結キャッシュ・フロー計算書】
                                    (単位：千円)
                              当第２四半期連結累計期間
                               (自 2021年４月１日
                               　至 2021年９月30日)
     営業活動によるキャッシュ・フロー
      税金等調整前四半期純損失（△）                                △ 523,739
      減価償却費                                 10,356
      減損損失                                 61,452
      受取利息及び受取配当金                                   △ 7
      支払利息                                  2,564
      売上債権の増減額（△は増加）                                △ 80,183
      仕入債務の増減額（△は減少）                                  △ 859
      未収入金の増減額（△は増加）                                △ 41,627
      証券業における預託金の増減額（△は増加）                                △ 50,000
      証券業における信用取引資産及び信用取引負債
                                      △ 428,861
      の増減額
      証券業における短期差入保証金の増減額（△は
                                      △ 127,883
      増加）
      証券業におけるトレーディング商品の増減額                                △ 30,978
      証券業における預り金及び受入保証金の増減額
                                       136,780
      （△は減少）
      保険業における保険契約準備金の増減額（△は
                                        5,977
      減少）
                                        79,879
      その他
      小計                                △ 987,130
      利息及び配当金の受取額
                                          7
      利息の支払額                                 △ 1,060
                                      △ 22,400
      法人税等の支払額
      営業活動によるキャッシュ・フロー                               △ 1,010,584
     投資活動によるキャッシュ・フロー
      有形固定資産の取得による支出                                 △ 1,411
      無形固定資産の取得による支出                                △ 104,613
                                         △ 6
      その他
      投資活動によるキャッシュ・フロー                                △ 106,030
     財務活動によるキャッシュ・フロー
      短期借入金の純増減額（△は減少）                                 500,000
                                      △ 37,500
      長期借入金の返済による支出
      財務活動によるキャッシュ・フロー                                 462,500
     現金及び現金同等物に係る換算差額                                   2,348
     現金及び現金同等物の増減額（△は減少）                                 △ 651,766
     現金及び現金同等物の期首残高                                 4,318,706
                                    ※  3,666,940
     現金及び現金同等物の四半期末残高
                                 99/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      【注記事項】
       (連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項)
     前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
      １　連結の範囲に関する事項
       (1)  連結子会社の数
         11社
         連結子会社の名称
          株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ
          株式会社Ｋ―ＺＯＮＥ
          株式会社ナウキャスト
          株式会社スマートプラス
          株式会社Ｔｅｑｎｏｌｏｇｉｃａｌ
          株式会社ＬｉｇｈｔＳｔｒｅａｍ                Ｒｅｓｅａｒｃｈ
          Finatext     UK  Ltd.
          Travel    FX  Ltd.
          Mortgage     FX  Ltd.
          富訊金融科技股份有限公司
          Teqnological       Asia   Co.,   Ltd
         上記のうち、株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔについては新たに新設分割及び取得したため、また株式会社Ｋ―Ｚ
        ＯＮＥについては株式を取得したため、連結の範囲に含めております。
       (2)  非連結子会社の数

         1社
         スマートプラス少額短期準備株式会社
        (連結の範囲から除いた理由)
         非連結子会社は、小規模であり、合計の総資産、売上高、当期純損益(持分に見合う額)及び利益剰余金(持分
        に見合う額)等は、いずれも連結財務諸表に重要な影響を及ぼしていないためであります。
      ２　持分法の適用に関する事項

       (1)  持分法を適用した非連結子会社数
         1社
         スマートプラス少額短期準備株式会社
       (2)  スマートプラス少額短期準備株式会社の決算日は３月31日であります。連結財務諸表の作成にあたっては、

        11月30日現在で実施した仮決算に基づく財務諸表を使用しております。
      ３　連結子会社の事業年度等に関する事項

        連結子会社の決算日は、以下のとおりであります。
         11月　10社
         ９月　１社
        連結子会社であるTeqnological               Asia   Co.,   Ltdの決算日は９月30日であります。連結財務諸表の作成にあたっ
       ては、11月30日現在で実施した仮決算に基づく財務諸表を使用しております。
                                100/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ４　会計方針に関する事項
       (1)  重要な資産の評価基準及び評価方法
        ①　トレーディング商品に属する有価証券の評価基準及び評価方法
          時価法で計上しております。
        ②　トレーディング商品に属さない有価証券の評価基準及び評価方法
          その他有価証券
          時価のあるもの
           決算日の市場価格等に基づく時価法(評価差額は、全部純資産直入法により処理し、売却原価は、移動平
          均法により算定)        で計上しております。
          時価のないもの
           移動平均法による原価法で計上しております。
        ③　たな卸資産
          主として個別法で計上しております。(貸借対照表価額は収益性の低下に基づく簿価切り下げの方法により
         算定)
       (2)  重要な減価償却資産の減価償却の方法

        ①　有形固定資産
          定額法を採用しております。
          なお、主な耐用年数は次のとおりであります。
           建物及び構築物               ４～20年
           器具備品          ５～10年
        ②　無形固定資産
          定額法によっております。
          なお、自社利用のソフトウェアについては、社内における利用可能期間(５年)に基づく定額法によってお
         ります。
       (3)  重要な引当金及び準備金の計上基準

        ①　本社移転損失引当金
          本社の移転に伴って発生すると見込まれる損失額を計上しております。
        ②　特別法上の準備金
          特別法上の準備金は、金融商品取引責任準備金であり、有価証券の売買その他の取引又はデリバティブ取
         引等に関して生じた事故による損失の補填に充てるため、金融商品取引法第46条の５及び金融商品取引業等
         に関する内閣府令第175条の規定に定めるところにより算出した額を計上しております。
       (4)  重要な収益及び費用の計上基準

        完成工事高及び完成工事原価の計上基準
         受注制作ソフトウェアに係る収益については、当連結会計年度末までの進捗部分について成果の確実性が認
        められる場合については工事進行基準                   （工事の進捗率の見積りは直接作業時間をもとに算定しておりま
        す。）、その他の場合については工事完成基準を適用しております。
       (5)  重要な外貨建の資産又は負債の本邦通貨への換算の基準

         外貨建金銭債権債務は、連結決算日の直物為替相場により円貨に換算し、換算差額は損益として処理してお
        ります。なお、在外子会社等の資産及び負債は、連結決算日の直物為替相場により円貨に換算し、収益及び費
        用は期中平均相場により円貨に換算し、換算差額は純資産の部における為替換算調整勘定及び非支配株主持分
        に含めて計上しております。
                                101/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (6)  のれんの償却方法及び償却期間
         のれんの償却方法及び償却期間については個別案件ごとに判断し、10年以内の合理的な年数で均等償却して
        います。
       (7)  連結キャッシュ・フロー計算書における資金の範囲

         手許現金、随時引き出し可能な預金及び容易に換金可能であり、かつ、価値の変動について僅少なリスクし
        か負わない取得日から３ヶ月以内に償還期限の到来する短期的な投資からなっております。
       (8)  その他連結財務諸表作成のための重要な事項

         消費税等の会計処理
          消費税及び地方消費税の会計処理は、税抜方式によっております。
     当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

      １　連結の範囲に関する事項
        すべての子会社を連結しております。
        連結子会社の数
         ７社
        連結子会社の名称
         株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ
         株式会社Ｋ―ＺＯＮＥ
         株式会社ナウキャスト
         株式会社スマートプラス
         スマートプラス少額短期保険株式会社
         株式会社Ｔｅｑｎｏｌｏｇｉｃａｌ
         Teqnological       Asia   Co.,   Ltd
        前連結会計年度において連結子会社でありました株式会社ＬｉｇｈｔＳｔｒｅａｍ                                       Ｒｅｓｅａｒｃｈ、Travel
       FX  Ltd.、Mortgage        FX  Ltd.、富訊金融科技股份有限公司は、保有株式を売却したため、連結の範囲から除いてお
       ります。
        また、前連結会計年度において連結子会社でありましたFinatext                               UK  Ltd.は、会社清算手続き開始に伴い、連
       結の範囲から除いております。
       　なお、当社の連結子会社であるスマートプラス少額短期保険株式会社は、2020年８月７日付でスマートプラス
       少額短期準備株式会社より商号変更しております。
      ２　連結決算日の変更に関する事項

       　当連結会計年度より、当社及び連結子会社の決算期を11月30日から３月31日に変更し、連結決算日を11月30日
       から３月31日に変更しております。この変更は、2020年における当社の少額短期保険持株会社化に伴い、保険業
       法の定めに従って連結会計年度を毎年４月１日から翌年３月末日までとしたためであります。これに伴い、決算
       期変更の変則期間である当連結会計年度は2019年12月１日から2021年３月31日の16ヶ月決算となります。
      ３　連結子会社の事業年度等に関する事項

        連結子会社の決算日は、以下のとおりであります。
         ３月　６社
         ９月　１社
        連結子会社であるTeqnological               Asia   Co.,   Ltdの決算日は９月30日であります。連結財務諸表の作成にあたっ
       ては、３月31日現在で実施した仮決算に基づく財務諸表を使用しております。
                                102/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ４　会計方針に関する事項
       (1)  重要な資産の評価基準及び評価方法
        ①　トレーディング商品に属する有価証券の評価基準及び評価方法
          時価法で計上しております。
        ②　トレーディング商品に属さない有価証券の評価基準及び評価方法
          その他有価証券
          時価のあるもの
           決算日の市場価格等に基づく時価法(評価差額は、全部純資産直入法により処理し、売却原価は、移動平
          均法により算定)        で計上しております。
          時価のないもの
           移動平均法による原価法で計上しております。
        ③　たな卸資産
          主として個別法による原価法で計上しております。(貸借対照表価額は収益性の低下に基づく簿価切り下げ
         の方法により算定)
       (2)  重要な減価償却資産の減価償却の方法

        ①　有形固定資産
          定額法を採用しております。
          なお、主な耐用年数は次のとおりであります。
           建物及び構築物                 ４～20年
           器具備品         　　　５～10年
        ②　無形固定資産
          定額法によっております。
          なお、自社利用のソフトウェアについては、社内における利用可能期間(５年)に基づく定額法によってお
         ります。
       (3)  重要な引当金及び準備金の計上基準

        ①　貸倒引当金
          債権の貸倒損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等特定の債権につい
         ては個別に回収可能性を検討し、回収不能見込額を計上しております。
        ②　本社移転損失引当金
          本社の移転に伴って発生すると見込まれる損失額を計上しております。
        ③　特別法上の準備金
          金融商品取引責任準備金は、有価証券の売買その他の取引又はデリバティブ取引等に関して生じた事故に
         よる損失の補填に充てるため、金融商品取引法第46条の５及び金融商品取引業等に関する内閣府令第175条の
         規定に定めるところにより算出した額を計上しております。
         　その他の責任準備金は、期末時点において、保険契約上の責任が開始している契約について、保険契約に
         基づく将来の債務の履行に備えるため、保険業法第116条第１項に基づき算出方法書（保険業法第4条第2項第
         4号）に記載された方法に従って計算し、責任準備金を積み立てております。
       (4)  重要な収益及び費用の計上基準

        ①　完成工事高及び完成工事原価の計上基準
         受注制作ソフトウェアに係る収益については、当連結会計年度末までの進捗部分について成果の確実性が認
        められる場合については工事進行基準（工事の進捗率の見積りは直接作業時間をもとに算定しておりま
        す。）、その他の場合については工事完成基準を適用しております。
                                103/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (5)  重要な外貨建の資産又は負債の本邦通貨への換算の基準
         外貨建金銭債権債務は、連結決算日の直物為替相場により円貨に換算し、換算差額は損益として処理してお
        ります。なお、在外子会社等の資産及び負債は、連結決算日の直物為替相場により円貨に換算し、収益及び費
        用は期中平均相場により円貨に換算し、換算差額は純資産の部における為替換算調整勘定及び非支配株主持分
        に含めて計上しております。
       (6)  のれんの償却方法及び償却期間

         のれんの償却方法及び償却期間については個別案件ごとに判断し、10年以内の合理的な年数で均等償却して
        います。
       (7)  連結キャッシュ・フロー計算書における資金の範囲

         手許現金、随時引き出し可能な預金及び容易に換金可能であり、かつ、価値の変動について僅少なリスクし
        か負わない取得日から３ヶ月以内に償還期限の到来する短期的な投資からなっております。
       (8)  その他連結財務諸表作成のための重要な事項

         消費税等の会計処理
          消費税及び地方消費税の会計処理は、税抜方式によっております。
       (重要な会計上の見積り)

        当連結会計年度(自　　2019年12月１日　至　　2021年３月31日)
        会計上の見積りにより当連結会計年度に係る連結財務諸表にその額を計上した項目であって、翌連結会計年度
       に係る連結財務諸表に重要な影響を及ぼすリスクがあるものは、次のとおりです。
         非上場株式　
        　　・投資有価証券　　　             51,574千円
         当社が保有する上記の非上場株式について、実質価額が取得原価と比べて50％以上下落したものについて
        は、「著しく下落した」ものとして、回復可能性が十分な根拠により裏付けされる場合を除き減損処理を行っ
        ております。
        また、投資有価証券の評価にあたり、時価のない有価証券の実質価額の見積りについては、経営者の最善の見
       積りと判断により決定しておりますが、経済環境等の仮定に影響を受ける可能性といった不確実性が含まれてお
       ります。
      (未適用の会計基準等)

       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
       （会計上の見積りの開示に関する会計基準）
      ・「会計上の見積りの開示に関する会計基準」（企業会計基準第31号　2020年３月31日）
       (1)  概要

         国際会計基準審議会（IASB）が2003年に公表した国際会計基準(IAS)第１号「財務諸表の表示」（以下「IAS
        第１号」）第125項において開示が求められている「見積りの不確実性の発生要因」について、財務諸表利用者
        にとって有用性が高い情報として日本基準においても注記情報として開示を求めることを検討するよう要望が
        寄せられ、企業会計基準委員会において、会計上の見積りの開示に関する会計基準（以下「本会計基準」）が
        開発され、公表されたものです。企業会計基準委員会の本会計基準の開発にあたっての基本的な方針として、
        個々の注記を拡充するのではなく、原則（開示目的）を示した上で、具体的な開示内容は企業が開示目的に照
        らして判断することとされ、開発にあたっては、IAS第１号第125項の定めを参考とすることとしたものです。
       (2)  適用予定日
         2021年３月期の期末から適用する予定です。
      （会計方針の開示、会計上の変更及び誤謬の訂正に関する会計基準）

      ・「会計方針の開示、会計上の変更及び誤謬の訂正に関する会計基準」（企業会計基準第24号　2020年３月31日）
                                104/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (1)  概要

         「関連する会計基準等の定めが明らかでない場合に採用した会計処理の原則及び手続」に係る注記情報の充
        実について検討することが提言されたことを受け、企業会計基準委員会において、所要の改正を行い、会計方
        針の開示、会計上の変更及び誤謬の訂正に関する会計基準として公表されたものです。なお、「関連する会計
        基準等の定めが明らかでない場合に採用した会計処理の原則及び手続」に係る注記情報の充実を図るに際して
        は、関連する会計基準等の定めが明らかな場合におけるこれまでの実務に影響を及ぼさないために、企業会計
        原則注解（注1ー2）の定めを引き継ぐこととされております。
       (2)  適用予定日

         2021年３月期の期末から適用する予定です。
       (収益認識に関する会計基準等の適用)

       ・「収益認識に関する会計基準」(企業会計基準第29号　2018年３月30日)
       ・「収益認識に関する会計基準の適用指針」(企業会計基準適用指針第30号　2018年３月30日)
       (1)  概要

       ステップ１：顧客との契約を識別する。
       ステップ２：契約における履行義務を識別する。
       ステップ３：取引価格を算定する。
       ステップ４：契約における履行義務を取引価格に配分する。
       ステップ５：履行義務を充足した時に又は充足するについて収益を認識する。
       (2)  適用予定日

        2022年３月期の期首より適用予定であります。
       (3)  当該会計基準等の適用による影響

         影響額は、当連結財務諸表の作成時において「収益認識に関する会計基準」等の適用により、翌連結会計年度
       の利益剰余金の期首残高及び純損益に与える重要な影響はないと見込まれます                                    。
       (時価の算定に関する会計基準等の適用)

       ・「時価の算定に関する会計基準」(企業会計基準第30号　2019年７月４日)
       ・「時価の算定に関する会計基準の適用指針」(企業会計基準適用指針第31号　2019年７月４日)
       ・「金融商品に関する会計基準」(企業会計基準第10号　2019年７月４日)
       (1)  概要

        国際的な会計基準の定めとの比較可能性を向上させるため、「時価の算定に関する会計基準」及び「時価の算
       定に関する会計基準の適用指針」(以下「時価算定会計基準等」という。)が開発され、時価の算定方法に関する
       ガイダンス等が定められました。時価算定会計基準等は次の項目の時価に適用されます。
       ・「金融商品に関する会計基準」における金融商品
        また「金融商品の時価等の開示に関する適用指針」が改訂され、金融商品の時価のレベルごとの内訳等の注記
       事項が定められました。
       (2)  適用予定日

        2022年３月期の期首から適用する予定です。
       (3)  当該会計基準等の適用による影響

        当連結財務諸表の作成時において「時価算定会計基準」等の適用により、翌連結会計年度の利益剰余金の期首
       残高及び純損益に与える重要な影響はないと見込まれます。
                                105/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
       (収益認識に関する会計基準等の適用)
       ・「収益認識に関する会計基準」(企業会計基準第29号　2020年３月31日)
       ・「収益認識に関する会計基準の適用指針」(企業会計基準適用指針第30号　2021年３月26日)
       (1)  概要

       ステップ１：顧客との契約を識別する。
       ステップ２：契約における履行義務を識別する。
       ステップ３：取引価格を算定する。
       ステップ４：契約における履行義務を取引価格に配分する。
       ステップ５：履行義務を充足した時に又は充足するについて収益を認識する。
       (2)  適用予定日

        2022年３月期の期首より適用予定であります。
       (3)  当該会計基準等の適用による影響

        影響額は、当連結財務諸表の作成時において「収益認識に関する会計基準」等の適用により、翌連結会計年度
       の利益剰余金の期首残高及び純損益に与える重要な影響はないと見込まれます。
       (時価の算定に関する会計基準等の適用)

       ・「時価の算定に関する会計基準」(企業会計基準第30号　2019年７月４日)
       ・「時価の算定に関する会計基準の適用指針」(企業会計基準適用指針第31号　2019年７月４日)
       ・「金融商品に関する会計基準」(企業会計基準第10号　2019年７月４日)
       (1)  概要

        国際的な会計基準の定めとの比較可能性を向上させるため、「時価の算定に関する会計基準」及び「時価の算
       定に関する会計基準の適用指針」(以下「時価算定会計基準等」という。)が開発され、時価の算定方法に関する
       ガイダンス等が定められました。時価算定会計基準等は次の項目の時価に適用されます。
        ・「金融商品に関する会計基準」における金融商品
        また「金融商品の時価等の開示に関する適用指針」が改訂され、金融商品の時価のレベルごとの内訳等の注記
       事項が定められました。
       (2)  適用予定日

        2022年３月期の期首から適用する予定です。
       (3)  当該会計基準等の適用による影響

        影響額は、当連結財務諸表の作成時において「時価算定会計基準」等の適用により、翌連結会計年度の利益剰
       余金の期首残高及び純損益に与える重要な影響はないと見込まれます。
                                106/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (表示方法の変更)
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
       （「会計上の見積りの開示に関する会計基準」の適用）
        「会計上の見積りの開示に関する会計基準」（企業会計基準第31号2020年３月31日）を当連結会計年度の年度
       末に係る連結財務諸表から適用し、会計上の見積りに関する注記を記載しております。ただし、当該注記におい
       ては、当該会計基準第11項ただし書きに定める経過的な取り扱いに従って、前連結会計年度に係る内容について
       は記載しておりません。
       (連結貸借対照表関係)

    ※１　有形固定資産の減価償却累計額
                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                              (2019年11月30日)                 (2021年３月31日)
        有形固定資産の減価償却累計額                         26,022   千円              27,334   千円
       （注）    減価償却累計額には、減損損失累計額も含まれております。
    ※２　資産の金額から直接控除している貸倒引当金の額

                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                               (2019年11月30日)                  (2021年３月31日)
        投資その他の資産                           ―千円               1,391千円
    ※３　非連結子会社に対するものは、次のとおりであります。

                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                              (2019年11月30日)                 (2021年３月31日)
        関係会社株式                         65,545   千円                ― 千円
    ※４　金融商品取引責任準備金

       証券事故による損失に備えるため、金融商品取引法第46条の５の規定に基づき、金融商品取引業者等に関する内
      閣府令第175条に定めるところにより算出した額を計上しております。
    ※５　その他の責任準備金

      　保険契約に基づく将来の債務の履行に備えるため、保険業法第116条第１項に基づき算出方法書（保険業法第4条
      第2項第4号）に記載された方法に従って計算し、責任準備金を積み立てております。　
    ※６　担保に供している資産

                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                              (2019年11月30日)                 (2021年３月31日)
        担保に供している資産
         証券業における短期差入保証金                        300,000    千円             403,213    千円
                計                 300,000    千円             403,213    千円
                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                              (2019年11月30日)                 (2021年３月31日)
        担保資産に対応する債務
         信用取引借入金                        289,848    千円              30,725   千円
                計                 289,848    千円              30,725   千円
                                107/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (連結損益計算書関係)
    ※１　販売費及び一般管理費のうち主要な費目及び金額は、次のとおりであります。
                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                             (自　2018年12月１日                 (自　2019年12月１日
                             至　2019年11月30日)                 至　2021年３月31日)
        給与手当                         380,339    千円             555,328    千円
        広告宣伝費                         369,277     〃             350,516     〃
        業務委託費及び支払報酬料                         313,410     〃             449,904     〃
        通信費                         294,721     〃             342,185     〃
    ※２　売上原価及び一般管理費に含まれる研究開発費の総額は、次のとおりであります。

                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                             (自　2018年12月１日                 (自　2019年12月１日
                             至　2019年11月30日)                 至　2021年３月31日)
        研究開発費                          1,980   千円                － 千円
    ※３　減損損失

      前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
       当連結会計年度において、当社グループは以下の資産グループについて減損損失を計上しました。
           用途           場所               種類            減損損失(千円)
                                                         511
                              器具及び備品
                                                       424,074
                              ソフトウェア
                                                       17,428
        事業用資産         東京都千代田区             ソフトウェア仮勘定
                                                       20,314
                              長期前払費用
                              のれん                        354,665
                          合計                            816,994
       当社グループは、原則として、他の資産又は資産グループから概ね独立したキャッシュ・フローを生み出す最小
      の単位である会社単位を資産グループとしてグルーピングしております。
       当連結会計年度において、営業活動から生ずる損益が継続してマイナスである資産グループの帳簿価額を回収可
      能価額まで減額し、当該減少額を減損損失として特別損失に計上しております。
       なお、回収可能価額は使用価値により測定しており、将来キャッシュ・フローがマイナスである資産グループに
      ついては回収可能価額をゼロとして評価しております。
      当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

        当連結会計年度において、当社グループは以下の資産グループについて減損損失を計上しました。
          用途           場所               種類            減損損失(千円)
                                                      29,525
                              建物付属設備
                              器具及び備品                         19,434
                                                      67,986
        事業用資産          東京都千代田区              ソフトウェア
                                                      37,500
                              ソフトウェア仮勘定
                                                      42,168
                              のれん
                                                      196,614
                          合計
        当社グループは、原則として、他の資産又は資産グループから概ね独立したキャッシュ・フローを生み出す最
       小の単位である会社単位を資産グループとしてグルーピングしております。
        当連結会計年度において、営業活動から生ずる損益が継続してマイナスである資産グループの帳簿価額を回収
       可能価額まで減額し、当該減少額を減損損失として特別損失に計上しております。
        なお、回収可能価額は使用価値により測定しており、将来キャッシュ・フローがマイナスである資産グループ
       については回収可能価額をゼロとして評価しております。
                                108/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (連結包括利益計算書関係)
      その他の包括利益に係る組替調整額及び税効果額
                                                       (千円)
                              前連結会計年度                 当連結会計年度
                             (自　2018年12月１日                 (自　2019年12月１日
                             至　2019年11月30日)                 至　2021年３月31日)
        その他有価証券評価差額金
         当期発生額                            8                219
                                    －                 －
         組替調整額
          税効果調整前
                                     8                219
                                    －                 －
          税効果額
          その他有価証券評価差額金                           8                219
        為替換算調整勘定
         当期発生額                        △11,448                  5,736
                                    －               18,245
         組替調整額
          税効果調整前
                                 △11,448                  23,982
                                    －                 －
          税効果額
         為替換算調整勘定                        △11,448                  23,982
        その他の包括利益合計                         △11,439                  24,201
       (連結株主資本等変動計算書関係)

     前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
     １　発行済株式に関する事項
       株式の種類         当連結会計年度期首               増加           減少        当連結会計年度末
    普通株式(株)                28,300,641               ―           ―       28,300,641
    Ａ種優先株式(株)                1,866,816               ―           ―       1,866,816
    Ｂ種優先株式(株)                5,000,000               ―           ―       5,000,000
    Ｃ種優先株式(株)                8,356,546               ―           ―       8,356,546
     ２　自己株式に関する事項

       該当事項はありません。
     ３　新株予約権等に関する事項

                                   目的となる株式の数(株)
                                                     当連結会計
                      目的となる
      会社名         内訳                                      年度末残高
                            当連結会計                   当連結
                      株式の種類
                                    増加      減少
                                                      (千円)
                             年度期首                  会計年度末
            ストック・オプショ
     提出会社      ンとしての新株予約            ―        ―      ―      ―      ―     5,414
            権
            第１回無担保転換社
            債型新株予約権付社
     提出会社                 普通株式      2,430,625          ―      ―   2,430,625        3,125
            債(2016年８月17日
            発行)
               合計              2,430,625          ―      ―   2,430,625        8,540
     ４　配当に関する事項

       該当事項はありません。
                                109/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
     １　発行済株式に関する事項
       株式の種類         当連結会計年度期首               増加           減少        当連結会計年度末
    普通株式(株)                28,300,641               ―           ―       28,300,641
    Ａ種優先株式(株)                1,866,816               ―           ―       1,866,816
    Ｂ種優先株式(株)                5,000,000               ―           ―       5,000,000
    Ｃ種優先株式(株)                8,356,546               ―           ―       8,356,546
     ２　自己株式に関する事項

       該当事項はありません。
     ３　新株予約権等に関する事項

                                   目的となる株式の数(株)
                                                      当連結会計
                      目的となる
      会社名         内訳                                      年度末残高
                            当連結会計                   当連結
                      株式の種類
                                    増加      減少
                                                      (千円)
                             年度期首                  会計年度末
            ストック・オプショ
     提出会社      ンとしての新株予約            ―        ―      ―      ―      ―     5,414
            権
            第１回無担保転換社
            債型新株予約権付社
     提出会社                 普通株式      2,430,625          ―      ―   2,430,625        3,125
            債(2016年８月17日
            発行)
               合計              2,430,625          ―      ―   2,430,625        8,540
     ４　配当に関する事項

       該当事項はありません。
       (連結キャッシュ・フロー計算書関係)

    ※　現金及び現金同等物の期末残高と連結貸借対照表に掲記されている科目の金額との関係は、次のとおりでありま
      す。
                              前連結会計年度                 当連結会計年度

                             (自　2018年12月１日                 (自　2019年12月１日
                             至　2019年11月30日)                 至　2021年３月31日)
        現金及び預金                        6,138,307     千円            4,318,706     千円
        現金及び現金同等物                        6,138,307     千円            4,318,706     千円
       (リース取引関係)

       (借主側)
       オペレーティング・リース取引
        オペレーティング・リース取引のうち解約不能のものに係る未経過リース料
                                                    (千円)
                           前連結会計年度                 当連結会計年度
                           (2019年11月30日)                 (2021年３月31日)
          １年内                       83,977                 48,986
          １年超                       76,979                   －
           合計                     160,956                 48,986
                                110/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (金融商品関係)
     前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
     １　金融商品の状況に関する事項
      (1)  金融商品に対する取組方針
       ①　金融商品取引業
         国内証券子会社は、従来型の株式取引委託手数料は無料とし、現物取引においてはお客様から注文を受けた
        際に、東証の価格とダークプールの価格のうち、有利な方を瞬時に選択して発注するサービス(SMART取引)を提
        供しております。信用取引のサービスも当連結会計年度に開始しております。
         お客様からの買い付け資金・信用取引の保証金をお預かりすることにより預り金や受入保証金が生じており
        ます。さらに、法令に基づきお預かりしている資金相当額を保全するために信託財産として預託する必要があ
        るため、預託金が生じております。また、信用取引を行う際には、母店証券会社に保証金を預託するための差
        入保証金、並びに取引残高相当額の証券業における信用取引資産・信用取引負債が生じます。
       ②　金融商品取引業以外
         当社グループは、資金運用については安全性の高い短期的な預金等に限定しております。資金調達について
        は、資金計画に基づき事業に必要な資金を第三者割当増資及び銀行借入によって調達しております。なお、デ
        リバティブ取引は行わない方針であり、リスク回避のためにデリバティブ取引を行う必要が生じた場合には、
        規程等の整備を行った上で実行する方針であります。
      (2)  金融商品の内容及びそのリスク

       ①　金融商品取引業
         証券業における預託金及び短期差入保証金については信用リスクに晒されておりますが、証券業における預
        託金は信託先との契約に基づき、証券業における短期差入保証金については母店証券会社にてそれぞれの財産
        が保全されているため、信用リスクは極めて低くなっております。
         トレーディング商品についてはマーケットリスク、未収入金及び証券業における信用取引資産については顧
        客又は取引先に対する信用リスクに晒されております。
       ②　金融商品取引業以外
         営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。営業債務である支払手形及
        び買掛金は、ほとんど１年以内の支払期日であります。借入金及び社債は、子会社の買収資金の調達を目的と
        したものであり、償還日は決算日後、最長で４年後であります。
      (3)  金融商品に係るリスク管理体制

       ①　金融商品取引業
         国内証券子会社である株式会社スマートプラスのリスク管理は、「リスク管理規程」に基づき、自己資本規
        制比率及びその算定の基となるリスク相当額の限度枠を計算し、業務全般のインシデント管理を行っておりま
        す。
         リスク相当額の限度枠は、株式会社スマートプラスの取締役会承認事項として予め設定し、日々算出される
        リスク相当額を限度枠内に収めて運営する事により管理しております。なお、リスク相当額の算定は、金融庁
        告示「金融商品取引業者の市場リスク相当額、取引先リスク相当額及び基礎的リスク相当額の算出の基準を定
        める件」に従っております。
        i.   信用リスクの管理

          信用取引に係る与信限度額、立替発生の防止及び発生の処理等に関する管理は、個別貸倒の発生を極小化
         するための管理体制を構築しております。また、信用取引に伴うリスク量を含む取引先リスク相当額及び自
         己資本規制比率は金融庁告示に基づき、毎営業日に経理部が算定しております。
                                111/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        ii.  市場リスクの管理

          顧客分別金信託及び営業投資有価証券の運用・管理方針は、社内規程で定め、個別の投資は投資額に応じ
         て社内規定に基づき実施しております。また、これらの市場リスク相当額を含む自己資本規制比率は金融庁
         告示に基づき、経理部が算定しております。
        iii. 資金調達に係る流動性リスクの管理
          支払準備の確保、支払期日の管理方法等資金調達に係る管理方法は経理規程等により定めております。ま
         た資金繰りの状況は、経理部が管理し、的確な把握を行っております。
       ②　金融商品取引業以外

        ⅰ．信用リスクの管理
          当社は、与信管理規程に従い、営業債権及び長期貸付金について、管理部門が主要な取引先の状況を定期
         的にモニタリングし、取引相手ごとに期日及び残高を管理するとともに、財務状況等の悪化等による回収懸
         念が見込まれる場合にはグループリスク管理委員会へ報告した上で、対応策を講じております。連結子会社
         についても、各社の与信管理規程に従って、同様の管理を行っております。
        ⅱ．資金調達に係る流動性リスクの管理
          当社は、管理部門が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、一定の手許流動性を維持すること等に
         より、流動性リスクを管理しております。
     ２　金融商品の時価等に関する事項

       連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握すること
      が極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注２)を参照ください。)。
                       連結貸借対照表計上額                時価            差額

                          (千円)            (千円)            (千円)
    (1)  現金及び預金
                             6,138,307            6,138,307                ―
    (2)  受取手形及び売掛金
                              233,640            233,640               ―
    (3)  証券業における預託金
                             2,300,000            2,300,000                ―
    (4)  証券業における信用取引資産
                              582,031            582,031               ―
    (5)  証券業における短期差入保証金
                              300,000            300,000               ―
    (6)  未収入金
                              257,721            257,721               ―
    (7)  投資有価証券
                                123            123             ―
    (8)  長期差入保証金
                              793,117            793,755              637
           資産計                 10,604,941            10,605,579                637
    (1)  支払手形及び買掛金
                              108,784            108,784               ―
    (2)  未払法人税等
                              133,217            133,217               ―
    (3)  証券業における預り金
                              960,929            960,929               ―
    (4)  証券業における信用取引負債
                              582,031            582,031               ―
    (5)  証券業における受入保証金
                             1,069,495            1,069,495                ―
    (6)  １年内返済予定の長期借入金
                              85,450            85,450              ―
    (7)  転換社債型新株予約権付社債
                              150,000            149,808             △191
    (8)  長期借入金
                              255,288            251,794            △3,493
           負債計                  3,345,196            3,341,511             △3,684
    (注１)    金融商品の時価の算定方法並びに有価証券に関する事項
     資　産
      (1)  現金及び預金、(2)         受取手形及び売掛金、(3)            証券業における預託金、(4)             証券業における信用取引資産、
      (5)  証券業における短期差入保証金、(6)                 未収入金
        これらはすべて短期で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっており
       ます。
    　　(7)    投資有価証券

        株式の時価は、取引所の価格によっております。
      (8)  長期差入保証金

        将来のキャッシュ・フローを、リスクフリーレートで割り引いた現在価値によって算定しております。
                                112/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     負　債

      (1)  支払手形及び買掛金、(2)            未払法人税等、(3)         証券業における預り金、(4)             証券業における信用取引負債、
      (5)  証券業における受入保証金、(6)               １年内返済予定の長期借入金
        これらはすべて短期で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額に
       よっております。
      (7)  転換社債型新株予約権付社債

        転換社債型新株予約権付社債の時価は、連結会計年度末の当社株式の株価(以下、期末株価)が転換価額を上
       回った場合は、期末株価に新株予約権の行使による交付株式数を乗じて算出しております。なお、期末株価が転
       換価額を上回らない場合には、元利金の合計額を当該社債の残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引い
       た現在価値により算定することとしております。
      (8)  長期借入金

        長期借入金のうち、変動金利によるものは、時価が帳簿価格と近似していると考えられることから、当該帳簿
       価格によっております。固定金利によるものは、元利金の合計額を、新規に同様の借入を行った場合に想定され
       る利率で割り引いた現在価値により算定しております。
    (注２)    時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

                             (千円)
                      前連結会計年度
          区分
                     (2019年11月30日)
       非上場株式(※１)                 50,000
      関係会社株式(※１)                  65,545
      (※１)　     非上場株式及び非連結子会社株式は、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積もること等が
          できず、時価を把握することが極めて困難と認められるため、含めておりません。
    (注３)    金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額

                                       １年超       ５年超

                               １年以内                      10年超
                                      ５年以内       10年以内
                                (千円)                      (千円)
                                       (千円)       (千円)
    現金及び預金                           6,138,307           ―       ―       ―
    受取手形及び売掛金                            233,640          ―       ―       ―
    証券業における預託金                           2,300,000           ―       ―       ―
    証券業における信用取引資産                            582,031          ―       ―       ―
                合計                9,253,979           ―       ―       ―
    (注４)    転換社債型新株予約権付社債及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額

                        １年超       ２年超       ３年超       ４年超

                 １年以内                                     ５年超
                        ２年以内       ３年以内       ４年以内       ５年以内
                 (千円)                                    (千円)
                        (千円)       (千円)       (千円)       (千円)
    転換社債型新株予約権
                     ―       ―     150,000          ―       ―       ―
    付社債
    長期借入金              85,450       86,306       87,232       81,750         ―       ―
        合計          85,450       86,306       237,232        81,750         ―       ―
                                113/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
     １　金融商品の状況に関する事項
      (1)  金融商品に対する取組方針
       ①　金融商品取引業
         国内証券子会社は、従来型の株式取引委託手数料は無料とし、現物取引においてはお客様から注文を受けた
        際に、東証の価格とダークプールの価格のうち、有利な方を瞬時に選択して発注するサービス(SMART取引)を提
        供しております。
         お客様からの買い付け資金・信用取引の保証金をお預かりすることにより預り金や受入保証金が生じており
        ます。さらに、法令に基づきお預かりしている資金相当額を保全するために信託財産として預託する必要があ
        るため、預託金が生じております。また、信用取引を行う際には、母店証券会社に保証金を預託するための差
        入保証金、並びに取引残高相当額の証券業における信用取引資産・信用取引負債が生じます。
       ②　金融商品取引業以外
         当社グループは、資金運用については安全性の高い短期的な預金等に限定しております。資金調達について
        は、資金計画に基づき事業に必要な資金を第三者割当増資及び銀行借入によって調達しております。なお、デ
        リバティブ取引は行わない方針であり、リスク回避のためにデリバティブ取引を行う必要が生じた場合には、
        規程等の整備を行った上で実行する方針であります。
      (2)  金融商品の内容及びそのリスク

       ①　金融商品取引業
         証券業における預託金及び短期差入保証金については信用リスクに晒されておりますが、証券業における預
        託金は信託先との契約に基づき、証券業における短期差入保証金については母店証券会社にてそれぞれの財産
        が保全されているため、信用リスクは極めて低くなっております。
         トレーディング商品についてはマーケットリスク、未収入金及び証券業における信用取引資産については顧
        客又は取引先に対する信用リスクに晒されております。
       ②　金融商品取引業以外
         営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。営業債務である支払手形及
        び買掛金は、ほとんど１年以内の支払期日であります。借入金及び社債は、子会社の買収資金の調達を目的と
        したものであり、償還日は決算日後、最長で３年後であります。
      (3)  金融商品に係るリスク管理体制

       ①   証券業
        　国内証券子会社である株式会社スマートプラスのリスク管理は、「リスク管理規程」に基づき、自己資本規
        制比率及びその算定の基となるリスク相当額の限度枠を計算し、業務全般のインシデント管理を行っておりま
        す。
        　リスク相当額の限度枠は、株式会社スマートプラスの取締役会承認事項として予め設定し、日々算出される
        リスク相当額を限度枠内に収めて運営する事により管理しております。なお、リスク相当額の算定は、金融庁
        告示「金融商品取引業者の市場リスク相当額、取引先リスク相当額及び基礎的リスク相当額の算出の基準を定
        める件」に従っております。
        i.   信用リスクの管理

          信用取引に係る与信限度額、立替発生の防止及び発生の処理等に関する管理は、個別貸倒の発生を極小化
         するための管理体制を構築しております。また、信用取引に伴うリスク量を含む取引先リスク相当額及び自
         己資本規制比率は金融庁告示に基づき、毎営業日に経理部が算定しております。
        ii.  市場リスクの管理

          顧客分別金信託及び営業投資有価証券の運用・管理方針は、社内規程で定め、個別の投資は投資額に応じ
         て社内規定に基づき実施しております。また、これらの市場リスク相当額を含む自己資本規制比率は金融庁
         告示に基づき、経理部が算定しております。
        iii.   資金調達に係る流動性リスクの管理

           支払準備の確保、支払期日の管理方法等資金調達に係る管理方法は経理規程等により定めております。
                                114/175

                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         また資金繰りの状況は、経理部が管理し、的確な把握を行っております。
       ②  少額短期保険業

         少額短期保険業を営む子会社であるスマートプラス少額短期保険株式会社は、「リスク管理規程」を整備
        し、リスクの特定、評価、コントロール及びモニタリング並びに経営への報告を行うことにより、リスク管理
        を実施しております。また、保険契約に基づく将来の債務の履行に備えるため、保険業法第116条第1項に基づ
        き算出方法書（保険業法第4条第2項第4号）に記載された方法に従って計算し、責任準備金を積み立てておりま
        す。
        i.  市場リスクの管理
          有価証券等の市場リスクを有する資産について、保有限度額及び損失限度を設定し、運用資産残高や含み
         損益の状況等のモニタリングを行っております。
        ii.  信用リスクの管理

          与信先ごとの信用格付けに基づいた与信限度額を設定するとともに、大口与信先へのリスクの集中を回避
         するために総与信残高管理を行っております。また、個別案件の与信審査や問題債権等のモニタリングを
         行っております。
        iii.   流動性リスクの管理

           当社は、各部署からの報告に基づき担当部署が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動
         性の維持等により流動性リスクを管理しております。
       ③   その他

        i.  信用リスクの管理
          当社は、与信管理規程に従い、営業債権及び長期貸付金について、管理部門が主要な取引先の状況を定期
         的にモニタリングし、取引相手ごとに期日及び残高を管理するとともに、財務状況等の悪化等による回収懸
         念が見込まれる場合にはグループリスク管理委員会へ報告した上で、対応策を講じております。連結子会社
         についても、各社の与信管理規程に従って、同様の管理を行っております。
        ii.資金調達に係る流動性リスクの管理

          当社は、管理部門が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、一定の手許流動性を維持すること等に
         より、流動性リスクを管理しております。
                                115/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     ２　金融商品の時価等に関する事項
       連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握すること
      が極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注２)を参照ください。)。
                       連結貸借対照表計上額                時価            差額

                          (千円)            (千円)            (千円)
    (1)  現金及び預金
                             4,318,706            4,318,706                ―
    (2)  受取手形及び売掛金
                              218,227            218,227               ―
    (3)  証券業における預託金
                             5,100,000            5,100,000                ―
    (4)  証券業における信用取引資産
                             2,243,046            2,243,046                ―
    (5)  証券業における短期差入保証金
                              403,213            403,213               ―
    (6)  未収入金
                              27,547            27,547              ―
    (7)  投資有価証券
                                129            129             ―
    (8)  長期差入保証金
                              88,983            88,983              ―
           資産計                 12,399,854            12,399,854                ―
    (1)  支払手形及び買掛金
                              22,005            22,005              ―
    (2)  未払法人税等
                              16,724            16,724              ―
    (3)  証券業における預り金
                             1,746,699            1,746,699                ―
    (4)  証券業における信用取引負債
                              858,626            858,626               ―
    (5)  証券業における受入保証金
                             2,638,800            2,638,800                ―
    (6)  １年内返済予定の長期借入金
                              75,000            75,000              ―
    (7)  １年内償還予定の転換社債型新
                              150,000            150,000               ―
    株予約権付社債
    (8)  長期借入金
                              138,000            137,258             △741
           負債計                  5,645,856            5,645,115              △741
    (注１)    金融商品の時価の算定方法並びに有価証券に関する事項
     資　産
      (1)  現金及び預金、(2)         受取手形及び売掛金、(3)            証券業における預託金、(4)             証券業における信用取引資産、
      (5)  証券業における短期差入保証金、(6)                 未収入金、(8)       長期差入保証金
        これらはすべて短期で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっており
       ます。
      (7)  投資有価証券

        株式の時価は取引所の価格によっております。
     負　債

      (1)  支払手形及び買掛金、(2)            未払法人税等、(3)         証券業における預り金、(4)             証券業における信用取引負債、
      (5)  証券業における受入保証金、(6)                １年内返済予定の長期借入金、(7)                 １年内償還予定の転換社債型新株予約権
      付社債
        これらはすべて短期で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額に
       よっております。
      (8)  長期借入金

        長期借入金のうち、変動金利によるものは、時価が帳簿価格と近似していると考えられることから、当該帳簿
       価格によっております。固定金利によるものは、元利金の合計額を、新規に同様の借入を行った場合に想定され
       る利率で割り引いた現在価値により算定しております。
    (注２)    時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

                             (千円)
                      当連結会計年度
          区分
                     (2021年３月31日)
       非上場株式(※１)                 51,575
      (※１)　     非上場株式は、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積もること等ができず、時価を把握す
          ることが極めて困難と認められるため、含めておりません。
                                116/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    (注３)    金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額
                                       １年超       ５年超

                               １年以内                      10年超
                                      ５年以内       10年以内
                                (千円)                      (千円)
                                       (千円)       (千円)
    現金及び預金                           4,318,706           ―       ―       ―
    受取手形及び売掛金                            218,227          ―       ―       ―
    証券業における預託金                           5,100,000           ―       ―       ―
    証券業における信用取引資産                           2,243,046           ―       ―       ―
                合計               11,879,980           ―       ―       ―
    (注４)    転換社債型新株予約権付社債及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額

                        １年超       ２年超       ３年超       ４年超

                 １年以内                                     ５年超
                        ２年以内       ３年以内       ４年以内       ５年以内
                 (千円)                                    (千円)
                        (千円)       (千円)       (千円)       (千円)
    転換社債型新株予約権
                  150,000          ―       ―       ―       ―       ―
    付社債
    長期借入金              75,000       100,500        37,500         ―       ―       ―
        合計          225,000       100,500        37,500         ―       ―       ―
       (有価証券関係)

      前連結会計年度(2019年11月30日)
    １　その他有価証券
                       連結貸借対照表計上額               取得原価             差額

            区分
                          (千円)            (千円)            (千円)
    連結貸借対照表計上額が取得原価を
    超えないもの
    　株式                            123            166            △42
            小計                    123            166            △42

     (注)   １．非上場株式(連結貸借対照表計上額50,000千円)及び非連結子会社株式(連結貸借対照表計上額65,545千円)
         は、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積もること等ができず、時価を把握することが極め
         て困難と認められるため、含めておりません。
      当連結会計年度(2021年３月31日)

    １　その他有価証券
                       連結貸借対照表計上額               取得原価             差額

            区分
                          (千円)            (千円)            (千円)
    連結貸借対照表計上額が取得原価を
    超えないもの
    　株式                            129            176            △46
            合計                    129            176            △46

     (注)   １．非上場株式(連結貸借対照表計上額51,575千円)は、市場価格がなく、かつ将来キャッシュ・フローを見積も
         ること等ができず、時価を把握することが極めて困難と認められるため、含めておりません。
                                117/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (ストック・オプション等関係)
      前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
    １．ストック・オプションにかかる費用計上額及び科目名
      当社株式は、当連結会計年度において非上場であり、「ストック・オプション等に関する会計基準」(企業会計基準
     第８号　2005年12月27日)に規定する「単位当たりの本源的価値」は無いため、株式報酬費用としての費用計上額はあ
     りません。
    ２．ストック・オプションの内容、規模及びその変動状況

     (1)  ストック・オプションの内容
                                     第１回新株予約権
     付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役２名
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　992,324
     付与日                    2017年２月27日
     権利確定条件                    (注)１
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2020年２月28日～2027年２月27日
     (注)   １．権利確定条件は次のとおりであります。
        (1)  新株予約権者は、本新株予約権の権利行使時において、当社の取締役、監査役又は従業員の地位を保有し
         ていることを要する。
        (2)  新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (3)  各本新株予約権１個未満を行使することはできない。
        (4)  本新株予約権の目的たる株式が、金融商品取引所に上場され取引が開始される日までは本新株予約権を行
         使することはできない。
     (2)  ストック・オプションの規模及びその変動状況

      ①　ストック・オプションの数
                            第１回新株予約権
     権利確定前(株)
      前連結会計年度末                               992,324
      付与                                 ―
      失効                                 ―
      権利確定                                 ―
      未確定残                               992,324
     権利確定後(株)                                  ―
      前連結会計年度末                                 ―
      権利確定                                 ―
      権利行使                                 ―
      失効                                 ―
      未行使残                                 ―
                                118/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　単価情報
                            第１回新株予約権
     権利行使価格(円)                                  70
     行使時平均株価(円)                                  ―
     付与日における公正な評価単価(株)                                  ―
    ３．当連結会計年度に付与されたストック・オプションの公正な評価単価の見積方法

      当連結会計年度において付与されたストック・オプションはありません。
    ４．ストック・オプションの権利確定数の見積方法

      基本的には、将来の失効数の合理的な見積りは困難であるため、実績の失効数のみ反映させる方法を採用しており
     ます。
    ５．ストック・オプションの単位当たりの本源的価値により算定を行う場合の当連結会計年度末における本源的価値の

     合計額及び当連結会計年度において権利行使されたストック・オプションの権利行使日における本源的価値の合計額
     ①　当連結会計年度末における本源的価値の合計額　―千円
     ②　当連結会計年度末において権利行使されたストック・オプションの権利行使日における本源的価値の合計額
       該当事項はありません。
                                119/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (追加情報)
      (従業員等に対して権利確定条件付き有償新株予約権を付与する取引に関する取扱い等の適用)
      「従業員等に対して権利確定条件付き有償新株予約権を付与する取引に関する取扱い」(実務対応報告第36号                                                   2018
      年１月12日。以下「実務対応報告第36号」という。)の適用日より前に従業員等に対して権利確定条件付き有償新株
      予約権を付与した取引については、実務対応報告第36号第10項(3)に基づいて、従来採用していた会計処理を継続し
      ております。
    １．権利確定条件付有償新株予約権の概要

     (1)  権利確定条件付有償新株予約権の内容
                                     第２回新株予約権
     付与対象者の区分及び人数(名)                    受託者１名　(注)１
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　1,719,000
     付与日                    2017年11月30日
     権利確定条件                    (注)２、(注)３
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2017年11月30日～2027年11月30日
                                     第３回新株予約権

     付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役３名
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　1,150,500
     付与日                    2017年11月30日
     権利確定条件                    (注)３
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2017年11月30日～2027年11月30日
                                     第４回新株予約権

     付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役２名
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　315,600
     付与日                    2018年２月28日
     権利確定条件                    (注)３
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2018年２月28日～2028年２月28日
     (注)   １．本新株予約権は、伊藤英佑氏を受託者とする信託に割当てられ、信託期間満了日時点の当社役職員等のうち
         受益者として指定された者に交付されます。
       ２．受託者は、本新株予約権を行使することができず、かつ、別段の定めがある場合を除き、受託者より本新株
         予約権の付与を受けた者(以下、「本新株予約権者」という。)のみが本新株予約権を行使できることとす
         る。
       ３．権利確定条件は次のとおりであります。
        (1)  本新株予約権者は、本新株予約権の割当日から行使期間の満了日までにおいて次に掲げる各事由が生じた
         場合には、本新株予約権者は残存するすべての本新株予約権を行使することができない。
         (a)  行使価額を下回る価格を対価とする当社普通株式の発行等が行われた場合(払込金額が会社法第199条第
          ３項・同第200条第２項に定める「特に有利な金額である場合」、株主割当てによる場合その他普通株式の
          株式価値とは異なると認められる価格で行われる場合を除く。)。
         (b)  本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、行使価額を下回る価格を対価とする売買その他の取引が行われたとき(但し、株主間契約や従業員持株
          会の規則に基づく場合等、当該取引時点における株式価値よりも著しく低いと認められる価格で取引が行
          われた場合を除く。)。
                                120/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         (c)  本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれかの金融商品取引所に上場された場合、当
          該金融商品取引所における当社普通株式の普通取引の終値が、行使価額を下回る価格となったとき。
         (d)  本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、第三者評価機関等によりDCF法ならびに類似会社比較法等の方法により評価された株式評価額が行使価
          額を下回ったとき(但し、株式評価額が一定の幅をもって示された場合、当社の取締役会が第三者評価機関
          等と協議の上本項への該当を判断するものとする。)。
        (2)  本新株予約権者は、本新株予約権を行使する時まで継続して、当社及びその子会社・関連会社の取締役及
         び従業員であることを要する。ただし、定年退職、その他正当な理由があると取締役会が認めた場合は、こ
         の限りではない。
        (3)  本新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (4)  本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における発行可能株式数を超過すること
         となるときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
        (5)  各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
                                121/175
















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (2)  ストック・オプションの規模及びその変動状況
      ①　ストック・オプションの数
                            第２回新株予約権                 第３回新株予約権
     権利確定前(株)
      前連結会計年度末                             1,719,000                 1,150,500
      付与                                 ―                 ―
      失効                                 ―                 ―
      権利確定                                 ―                 ―
      未確定残                             1,719,000                 1,150,500
     権利確定後(株)                                  ―                 ―
      前連結会計年度末                                 ―                 ―
      権利確定                                 ―                 ―
      権利行使                                 ―                 ―
      失効                                 ―                 ―
      未行使残                                 ―                 ―
                            第４回新株予約権

     権利確定前(株)
      前連結会計年度末                               315,600
      付与                                 ―
      失効                                 ―
      権利確定                                 ―
      未確定残                               315,600
     権利確定後(株)                                  ―
      前連結会計年度末                                 ―
      権利確定                                 ―
      権利行使                                 ―
      失効                                 ―
      未行使残                                 ―
                                122/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　単価情報
     会社名                    第２回新株予約権           第３回新株予約権           第４回新株予約権
     権利行使価格(円)                            87           87           87
     行使時平均株価(円)                            ―           ―           ―
    ２．採用している会計処理の概要

     (権利確定日以前の会計処理)
      (1)  権利確定条件付き有償新株予約権の付与に伴う従業員等からの払込金額を、純資産の部に新株予約権として計
       上する。
      (2)  新株予約権として計上した払込金額は、権利不確定による失効に対応する部分を利益として計上する。
     (権利確定日後の会計処理)
      (3)  権利確定条件付き有償新株予約権が権利行使され、これに対して新株を発行した場合、新株予約権として計上
       した額のうち、当該権利行使に対応する部分を払込資本に振り替える。
      (4)  権利不行使による失効が生じた場合、新株予約権として計上した額のうち、当該失効に対応する部分を利益と
       して計上する。この会計処理は、当該失効が確定した期に行う。
                                123/175















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
    １．ストック・オプションにかかる費用計上額及び科目名
      当社株式は、当連結会計年度において非上場であり、「ストック・オプション等に関する会計基準」(企業会計基準
     第８号　2005年12月27日)に規定する「単位当たりの本源的価値」は無いため、株式報酬費用としての費用計上額はあ
     りません。
    ２．ストック・オプションの内容、規模及びその変動状況

     (1)  ストック・オプションの内容
                                     第１回新株予約権
     付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役２名
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　992,324
     付与日                    2017年２月27日
     権利確定条件                    (注)１
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2020年２月28日～2027年２月27日
     (注)   １．権利確定条件は次のとおりであります。
        (1)  新株予約権者は、本新株予約権の権利行使時において、当社の取締役、監査役又は従業員の地位を保有し
         ていることを要する。
        (2)  新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (3)  各本新株予約権１個未満を行使することはできない。
        (4)  本新株予約権の目的たる株式が、金融商品取引所に上場され取引が開始される日までは本新株予約権を行
         使することはできない。
     (2)  ストック・オプションの規模及びその変動状況

      ①　ストック・オプションの数
                            第１回新株予約権
     権利確定前(株)
      前連結会計年度末                               992,324
      付与                                 ―
      失効                                 ―
      権利確定                                 ―
      未確定残                               992,324
     権利確定後(株)                                  ―
      前連結会計年度末                                 ―
      権利確定                                 ―
      権利行使                                 ―
      失効                                 ―
      未行使残                                 ―
                                124/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　単価情報
                            第１回新株予約権
     権利行使価格(円)                                  70
     行使時平均株価(円)                                  ―
     付与日における公正な評価単価(株)                                  ―
    ３．当連結会計年度に付与されたストック・オプションの公正な評価単価の見積方法

      当連結会計年度において付与されたストック・オプションはありません。
    ４．ストック・オプションの権利確定数の見積方法

      基本的には、将来の失効数の合理的な見積りは困難であるため、実績の失効数のみ反映させる方法を採用しており
     ます。
    ５．ストック・オプションの単位当たりの本源的価値により算定を行う場合の当連結会計年度末における本源的価値の

     合計額及び当連結会計年度において権利行使されたストック・オプションの権利行使日における本源的価値の合計額
     ③　当連結会計年度末における本源的価値の合計額　―千円
     ④　当連結会計年度末において権利行使されたストック・オプションの権利行使日における本源的価値の合計額
       該当事項はありません。
                                125/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     (追加情報)
      (従業員等に対して権利確定条件付き有償新株予約権を付与する取引に関する取扱い等の適用)
      「従業員等に対して権利確定条件付き有償新株予約権を付与する取引に関する取扱い」(実務対応報告第36号                                                   2018
      年１月12日。以下「実務対応報告第36号」という。)の適用日より前に従業員等に対して権利確定条件付き有償新株
      予約権を付与した取引については、実務対応報告第36号第10項(3)に基づいて、従来採用していた会計処理を継続し
      ております。
    １．権利確定条件付有償新株予約権の概要

     (1)  権利確定条件付有償新株予約権の内容
                                     第２回新株予約権
     付与対象者の区分及び人数(名)                    受託者１名　(注)１
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　1,719,000
     付与日                    2017年11月30日
     権利確定条件                    (注)２、(注)３
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2017年11月30日～2027年11月30日
                                     第３回新株予約権

     付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役３名
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　1,150,500
     付与日                    2017年11月30日
     権利確定条件                    (注)３
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2017年11月30日～2027年11月30日
                                     第４回新株予約権

     付与対象者の区分及び人数(名)                    当社取締役２名
     株式の種類及び付与数(株)                    普通株式　315,600
     付与日                    2018年２月28日
     権利確定条件                    (注)３
     対象勤務期間                    対象勤務期間の定めはありません。
     権利行使期間                    2018年２月28日～2028年２月28日
     (注)   １．本新株予約権は、伊藤英佑氏を受託者とする信託に割当てられ、信託期間満了日時点の当社役職員等のうち
         受益者として指定された者に交付されます。
       ２．受託者は、本新株予約権を行使することができず、かつ、別段の定めがある場合を除き、受託者より本新株
         予約権の付与を受けた者(以下、「本新株予約権者」という。)のみが本新株予約権を行使できることとす
         る。
       ３．権利確定条件は次のとおりであります。
        (1)  本新株予約権者は、本新株予約権の割当日から行使期間の満了日までにおいて次に掲げる各事由が生じた
         場合には、本新株予約権者は残存するすべての本新株予約権を行使することができない。
         (a)  行使価額を下回る価格を対価とする当社普通株式の発行等が行われた場合(払込金額が会社法第199条第
          ３項・同第200条第２項に定める「特に有利な金額である場合」、株主割当てによる場合その他普通株式の
          株式価値とは異なると認められる価格で行われる場合を除く。)。
         (b)  本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、行使価額を下回る価格を対価とする売買その他の取引が行われたとき(但し、株主間契約や従業員持株
          会の規則に基づく場合等、当該取引時点における株式価値よりも著しく低いと認められる価格で取引が行
          われた場合を除く。)。
                                126/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
         (c)  本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれかの金融商品取引所に上場された場合、当
          該金融商品取引所における当社普通株式の普通取引の終値が、行使価額を下回る価格となったとき。
         (d)  本新株予約権の目的である当社普通株式が日本国内のいずれの金融商品取引所にも上場されていない場
          合、第三者評価機関等によりDCF法ならびに類似会社比較法等の方法により評価された株式評価額が行使価
          額を下回ったとき(但し、株式評価額が一定の幅をもって示された場合、当社の取締役会が第三者評価機関
          等と協議の上本項への該当を判断するものとする。)。
        (2)  本新株予約権者は、本新株予約権を行使する時まで継続して、当社及びその子会社・関連会社の取締役及
         び従業員であることを要する。ただし、定年退職、その他正当な理由があると取締役会が認めた場合は、こ
         の限りではない。
        (3)  本新株予約権者の相続人による本新株予約権の行使は認めない。
        (4)  本新株予約権の行使によって、当社の発行済株式総数が当該時点における発行可能株式数を超過すること
         となるときは、当該本新株予約権の行使を行うことはできない。
        (5)  各本新株予約権１個未満の行使を行うことはできない。
     (2)  ストック・オプションの規模及びその変動状況

      ①　ストック・オプションの数
                            第２回新株予約権                 第３回新株予約権
     権利確定前(株)
      前連結会計年度末                             1,719,000                 1,150,500
      付与                                 ―                 ―
      失効                                 ―                 ―
      権利確定                                 ―                 ―
      未確定残                             1,719,000                 1,150,500
     権利確定後(株)                                  ―                 ―
      前連結会計年度末                                 ―                 ―
      権利確定                                 ―                 ―
      権利行使                                 ―                 ―
      失効                                 ―                 ―
      未行使残                                 ―                 ―
                            第４回新株予約権

     権利確定前(株)
      前連結会計年度末                               315,600
      付与                                 ―
      失効                                 ―
      権利確定                                 ―
      未確定残                               315,600
     権利確定後(株)                                  ―
      前連結会計年度末                                 ―
      権利確定                                 ―
      権利行使                                 ―
      失効                                 ―
      未行使残                                 ―
                                127/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②　単価情報
     会社名                    第２回新株予約権           第３回新株予約権           第４回新株予約権
     権利行使価格(円)                            87           87           87
     行使時平均株価(円)                            ―           ―           ―
    ２．採用している会計処理の概要

     (権利確定日以前の会計処理)
      (1)  権利確定条件付き有償新株予約権の付与に伴う従業員等からの払込金額を、純資産の部に新株予約権として計
       上する。
      (2)  新株予約権として計上した払込金額は、権利不確定による失効に対応する部分を利益として計上する。
     (権利確定日後の会計処理)
      (3)  権利確定条件付き有償新株予約権が権利行使され、これに対して新株を発行した場合、新株予約権として計上
       した額のうち、当該権利行使に対応する部分を払込資本に振り替える。
      (4)  権利不行使による失効が生じた場合、新株予約権として計上した額のうち、当該失効に対応する部分を利益と
       して計上する。この会計処理は、当該失効が確定した期に行う。
                                128/175















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (税効果会計関係)
      前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
    １．繰延税金資産の発生の主な原因別の内訳
       繰延税金資産

        税務上の繰越欠損金(注)                                 528,287    千円
        減価償却超過額                                 482,907    〃
        繰延資産償却超過額                                  30,259    〃
        未払費用                                  9,997   〃
        未払金                                  8,423   〃
        為替差損益                                  6,169   〃
        資産除去債務                                  3,594   〃
        本社移転損失引当金                                  2,726   〃
                                           200  〃
        未収収益
       繰延税金資産小計
                                        1,072,565     千円
        税務上の繰越欠損金に係る評価性引当額(注)                                △528,287     〃
                                        △537,085     〃
        将来減算一時差異等の合計に係る評価性引当額
       評価性引当額                                △1,065,372      〃
       繰延税金資産合計
                                          7,192   千円
       繰延税金負債

                                          2,635   千円
        資産除去債務に対応する除去費用
                                          2,635   〃
       繰延税金負債合計
       繰延税金資産の純額
                                          4,557   千円
     (注)   税務上の繰越欠損金及びその繰延税金資産の繰越期限別の金額
      前連結会計年度(2019年11月30日)

                      １年超      ２年超      ３年超      ４年超

               １年以内                               ５年超       合計
                     ２年以内      ３年以内      ４年以内      ５年以内
                (千円)                               (千円)      (千円)
                      (千円)      (千円)      (千円)      (千円)
    税務上の繰越欠損金
                   ―      ―      ―      ―      ―    528,287      528,287
    (※１)
    評価性引当額              ―      ―      ―      ―      ―   △528,287      △528,287
    繰延税金資産              ―      ―      ―      ―      ―      ―      ―
    (※１)    税務上の繰越欠損金は、法定実効税率を乗じた額であります。
    ２．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった

     主要な項目別の内訳
      税金等調整前当期純損失のため、注記を省略しております。
                                129/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
    １．繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
       繰延税金資産
        税務上の繰越欠損金(注)                                1,087,366     千円
        減価償却超過額                                 436,598    〃
        繰延資産償却超過額                                  19,762    〃
        未払費用                                  36,632    〃
        未払金                                  1,049   〃
        資産除去債務                                  6,180   〃
        金融商品責任準備金                                  16,473    〃
                                           243  〃
        その他の責任準備金
       繰延税金資産小計
                                        1,604,307     千円
        税務上の繰越欠損金に係る評価性引当額(注)                               △1,087,366      〃
                                        △511,292     〃
        将来減算一時差異等の合計に係る評価性引当額
       評価性引当額                                △1,598,659      〃
       繰延税金資産合計
                                          5,647   千円
                                            ―  千円

       繰延税金負債
                                            ―  〃
       繰延税金負債合計
       繰延税金資産の純額
                                          5,647   千円
     (注)   税務上の繰越欠損金及びその繰延税金資産の繰越期限別の金額
      当連結会計年度(2021年３月31日)

                      １年超      ２年超      ３年超      ４年超

               １年以内                               ５年超       合計
                     ２年以内      ３年以内      ４年以内      ５年以内
                (千円)                               (千円)       (千円)
                      (千円)      (千円)      (千円)      (千円)
    税務上の繰越欠損金
                   ―      ―      ―      ―     1,098     1,086,267       1,087,366
    (※１)
    評価性引当額              ―      ―      ―      ―    △1,098     △1,086,267       △1,087,366
    繰延税金資産              ―      ―      ―      ―      ―       ―       ―
    (※１)    税務上の繰越欠損金は、法定実効税率を乗じた額であります。
    ２．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった

     主要な項目別の内訳
      税金等調整前当期純損失のため、注記を省略しております。
                                130/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (企業結合等関係)
      前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
      １．共通支配下の取引(新設分割)
       (1)  取引の概要
        ①　対象となった事業の名称及びその事業の内容
          事業の名称：フィンテックソリューション事業
          事業の内容：モバイル投資教育アプリの開発・運営を通じた送客業務
                リテール向けフィンテックソリューションの開発・運営業務等
        ②　企業結合日

          2018年12月３日
        ③　企業結合の法的形式

          当社を分割会社とし、株式会社Fｉｎａｔｅｘｔを承継会社とする新設分割
        ④　結合後企業の名称

          株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔ
        ⑤　その他取引の概要に関する事項

          本会社分割は、分割の効力発生日において、新設会社の株式のすべてを当社に配当する分割型の新設分割
         であり、持株会社設立を目的として実施したものです。
       (2)  実施した会計処理の概要

         「企業結合に関する会計基準」及び「企業結合会計基準及び事業分離等会計基準に関する適用指針」に基づ
        き、共通支配下の取引として処理しております。
      当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

       該当事項はありません。
                                131/175










                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (セグメント情報等)
       【セグメント情報】
     前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
     １　報告セグメントの概要
       報告セグメントの決定方法並びに報告セグメントの属する製品及びサービスの内容
        当社グループの報告セグメントは、当社の構成単位のうち分離された財務情報が入手可能であり、取締役会
       が、経営資源の配分の決定及び業績を評価するために、定期的に検討を行う対象となっているものであります。
        当社グループは、国内外において、金融サービスを運営するのに必要となる複雑な基幹システムを、クラウド
       ベースでSaaS型のシステムとしてお客様に提供する「金融インフラストラクチャ事業」、金融機関向けにデジタ
       ルトランスフォーメーション及びデジタルマーケティングの支援を行う「フィンテックソリューション事業」、
       ビッグデータを保有する企業のデータ利活用の促進を支援する「ビッグデータ解析事業」を展開しております。
       したがって、当社グループは、「金融インフラストラクチャ事業」、「フィンテックソリューション事業」、
       「ビッグデータ解析事業」の３つを報告セグメントとしております。各報告セグメントに属するサービスの種類
       は、下記の通りであります。
                 現在は金融インフラストラクチャを証券ビジネス及び保険ビジネス向けに提供しておりま

                 す。証券領域においては、第一種金融商品取引業者である株式会社スマートプラスが証券
                 インフラストラクチャ「BaaS」の運営及びパートナー企業への提供を行っており、現在
    金融インフラストラク             は、「BaaS」上で当社グループのサービスである「Stream」に加え、株式会社クレディセ
    チャ事業             ゾンをパートナーとする「セゾンポケット」が運営されております。保険領域において
                 は、株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔが保険インフラストラクチャ「Inspire」の運営及びパー
                 トナー企業への提供を行っており、現在は、連結子会社であるスマートプラス少額短期保
                 険株式会社にサービスを提供しております。
                 主にデジタルトランスフォーメーションの支援を行う「ソリューションビジネス」、潜在
                 層ユーザーにアクセスしたい金融機関の販促活動を支援する「マーケティングビジネ
    フィンテックソリュー
                 ス」、顕在層ユーザーにアクセスしたい金融機関に対してオーダーを提供する「オーダー
    ション事業
                 フローシェアビジネス」で構成され、日本、イギリス及び台湾で事業を展開しておりま
                 す。
                 主にビッグデータを保有する企業のデータを解析し、その解析結果をライセンスとして外
                 部に販売する「データライセンスビジネス」と金融機関等が保有するデータをマーケティ
    ビッグデータ解析事業
                 ングやサービス改善、業務効率性向上等へ活用することを支援する「データ解析支援ビジ
                 ネス」を行っております。
     ２　報告セグメントごとの売上高、利益又は損失その他の項目の金額の算定方法

       報告されている事業セグメントの会計処理の方法は、「連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項」にお
      ける記載と同一であります。
       報告セグメントの利益は、営業利益ベースの数値であります。
                                132/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     ３　報告セグメントごとの売上高、利益又は損失その他の項目の金額に関する情報
                                                       (千円)

                            報告セグメント
                                                     連結損益計
                   金融インフラ       フィンテック
                                               調整額
                                ビッグデータ
                                                     算書計上額
                   ストラクチャ       ソリューショ                計
                                 解析事業
                     事業      ン事業
    売上高
     外部顧客への売上高                216,808      1,227,446        259,824      1,704,079         3,391     1,707,470
     セグメント間の内部売上高
                        －       －       －       －       －       －
     又は振替高
           計          216,808      1,227,446        259,824      1,704,079         3,391     1,707,470
    セグメント利益又は損失(△)                △ 655,535        1,861       8,385     △ 645,289      △ 76,283     △ 721,572
    その他の項目
     減価償却費                75,691       16,243        512     92,447       18,385      110,833
     (注)   １  外部顧客への売上高の調整額3,391千円は、非連結子会社からの経営指導料等であります。
       ２  セグメント利益又は損失(△)の調整額△76,283千円は、                          非連結子会社からの経営指導料3,391千円、                    報告セグ
         メントに配分していない全社費用の金額△29,821千円とのれんの償却額△49,853千円が含まれております。
       ３  セグメント利益又は損失(△)は、連結損益計算書の営業損失と一致しております。
       ４  セグメント資産については、事業セグメントに資産を配分していないため記載しておりません。
       ５  減価償却費の調整額18,385千円は、報告セグメントに配分していない全社費用であります。
                                133/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
     １　報告セグメントの概要
       報告セグメントの決定方法並びに報告セグメントの属する製品及びサービスの内容
        当社グループの報告セグメントは、当社の構成単位のうち分離された財務情報が入手可能であり、取締役会
       が、経営資源の配分の決定及び業績を評価するために、定期的に検討を行う対象となっているものであります。
        当社グループは、国内外において、金融サービスを運営するのに必要となる複雑な基幹システムを、クラウド
       ベースでSaaS型のシステムとしてお客様に提供する「金融インフラストラクチャ事業」、金融機関向けにデジタ
       ルトランスフォーメーション及びデジタルマーケティングの支援を行う「フィンテックソリューション事業」、
       及びビッグデータを保有する企業のデータ利活用の促進を支援する「ビッグデータ解析事業」を展開しておりま
       す。したがって、当社グループは、「金融インフラストラクチャ事業」、「フィンテックソリューション事
       業」、「ビッグデータ解析事業」の３つを報告セグメントとしております。各報告セグメントに属するサービス
       の種類は、下記の通りであります。
                 現在は金融インフラストラクチャを証券ビジネス及び保険ビジネス向けに提供しておりま

                 す。証券領域においては、第一種金融商品取引業者である株式会社スマ―トプラスが証券
                 インフラストラクチャ「BaaS」の運営及びパートナー企業への提供を行っており、現在
                 は、「BaaS」上で当社グループのサービスである「Stream」に加え、株式会社クレディセ
    金融インフラストラク
                 ゾンを仲介パートナーとする「セゾンポケット」                       やANA   X株式会社を広告パートナーとす
    チャ事業
                 る「Wealth      Wing」   が運営されております。保険領域においては、株式会社Ｆｉｎａｔｅ
                 ｘｔが保険インフラストラクチャ「Inspire」の運営及びパートナー企業への提供を行っ
                 ており、現在は、連結子会社であるスマートプラス少額短期保険株式会社及びあいおい
                 ニッセイ同和損害保険株式会社にサービスを提供しております。
                 主にデジタルトランスフォーメーションの支援を行う「ソリューションビジネス」、潜在
    フィンテックソリュ―
                 層ユーザーにアクセスしたい金融機関の販促活動を支援する「マーケティングビジネス」
    ション事業
                 で構成されております。
                 主にビッグデータを保有する企業のデータを解析し、その解析結果をライセンスとして外
                 部に販売する「データライセンスビジネス」と金融機関等が保有するデータをマーケティ
    ビッグデ―タ解析事業
                 ングやサービス改善、業務効率性向上等へ活用することを支援する「データ解析支援ビジ
                 ネス」を行っております。
     ２　報告セグメントごとの売上高、利益又は損失その他の項目の金額の算定方法

       報告されている事業セグメントの会計処理の方法は、「連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項」にお
      ける記載と同一であります。
       報告セグメントの利益は、営業利益ベースの数値であります。
                                134/175










                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     ３　報告セグメントごとの売上高、利益又は損失その他の項目の金額に関する情報
                                                       (千円)

                            報告セグメント
                                               調整額      連結損益計
                   金融インフラ       フィンテック
                                ビッグデータ
                                                (注)     算書計上額
                   ストラクチャ       ソリューショ                計
                                 解析事業
                     事業      ン事業
    売上高
     外部顧客への売上高                946,776      1,237,897        566,701      2,751,375          －   2,751,375
     セグメント間の内部売上高
                        －       －       －       －       －       －
     又は振替高
           計          946,776      1,237,897        566,701      2,751,375          －   2,751,375
    セグメント利益又は損失(△)                △ 673,489      △ 24,622       91,361     △ 606,750      △ 26,269     △ 633,019
    その他の項目
     減価償却費                14,701       15,356        446     30,503       35,157       65,661
     (注)   １  セグメント利益又は損失(△)の調整額△26,269千円は、報告セグメントに配分していない全社費用の金額△
         26,269千円が含まれております。
       ２  セグメント利益又は損失(△)は、連結損益計算書の営業損失と調整を行っております。
       ３  セグメント資産については、事業セグメントに資産を配分していないため記載しておりません。
       ４  減価償却費の調整額35,157千円は、報告セグメントに配分していない全社費用であります。
                                135/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【関連情報】
     前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
     １　製品及びサービスごとの情報
                                                      (千円)
                    初期導入収益          月額固定収益          従量課金収益            合計
    外部顧客への売上高                   642,896          488,771          575,803         1,707,470
                                  主なサービス内容

                 金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャ「BaaS」及び保険インフラ
                 ストラクチャ「Inspire」やフィンテックソリューション事業の「ソリューションビジネ
    初期導入収益
                 ス」における新規導入にかかる開発、ビッグデータ解析事業の「データ解析支援ビジネ
                 ス」における一時収益を計上しております。
                 金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャ「BaaS」及び保険インフラ
                 ストラクチャ「Inspire」のインフラ利用料、フィンテックソリューション事業の「ソ
    月額固定収益
                 リューションビジネス」におけるサービス運営費及びビッグデータ解析事業の「データ
                 ライセンスビジネス」から生じるライセンス料を計上しております。
                 金融インフラストラクチャ事業の証券ビジネス及び保険ビジネス、フィンテックソ
    従量課金収益             リューション事業の「マーケティングビジネス」及び「オーダーフローシェアビジネ
                 ス」から生じる、取引量に連動する収益を計上しております。
     ２　地域ごとの情報

      (1)  売上高
                                                       (千円)
          日本              欧州             その他              合計
            1,300,419               398,535               8,516            1,707,470
     (注)　売上高は顧客の所在地を基礎とし、国又は地域に分類しております。
      (2)  有形固定資産

                                                       (千円)
          日本              欧州             その他              合計
              15,592              2,515              4,616             22,724
     ３　主要な顧客ごとの情報

                                                       (千円)
        顧客の名称又は氏名                     売上高               関連するセグメント名
    株式会社インタースペース                                178,976     フィンテックソリューション事業
                                136/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
     １　製品及びサービスごとの情報
                                                      (千円)
                    初期導入収益          月額固定収益          従量課金収益            合計
    外部顧客への売上高                  1,150,126          1,099,486           501,761         2,751,375
                                  主なサービス内容

                 金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャ「BaaS」及び保険インフラ
                 ストラクチャ「Inspire」やフィンテックソリューション事業の「ソリューションビジネ
    初期導入収益
                 ス」における新規導入にかかる開発、ビッグデータ解析事業の「データ解析支援ビジネ
                 ス」における一時収益を計上しております。
                 金融インフラストラクチャ事業の証券インフラストラクチャ「BaaS」及び保険インフラ
                 ストラクチャ「Inspire」のインフラ利用料、フィンテックソリューション事業の「ソ
    月額固定収益
                 リューションビジネス」におけるサービス運営費及びビッグデータ解析事業の「データ
                 ライセンスビジネス」から生じるライセンス料を計上しております。
                 金融インフラストラクチャ事業の証券ビジネス及び保険ビジネス、フィンテックソ
    従量課金収益             リューション事業の「マーケティングビジネス」から生じる、取引量に連動する収益を
                 計上しております。
     ２　地域ごとの情報

      (1)  売上高
                                                       (千円)
          日本              欧州             その他              合計
            2,070,891               599,600              80,883            2,751,375
     (注)　売上高は顧客の所在地を基礎とし、国又は地域に分類しております。
      (2)  有形固定資産

                                                       (千円)
          日本              欧州             その他              合計
                91              ―            1,255              1,347
     ３　主要な顧客ごとの情報

                                                       (千円)
        顧客の名称又は氏名                     売上高               関連するセグメント名
    ANA  X株式会社
                                    593,239     金融インフラストラクチャ事業
                                137/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報】
       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
                      報告セグメント
               金融インフラ

                      フィンテック
                                       その他      全社・消去         合計
                              ビッグデータ
               ストラクチャ
                      ソリューション
                               解析事業
                        事業
                 事業
    減損損失            △ 462,329          －       －       －       －    △ 462,329

       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

                      報告セグメント
               金融インフラ       フィンテック

                                       その他      全社・消去         合計
                              ビッグデータ
               ストラクチャ       ソリューション
                               解析事業
                 事業       事業
    減損損失            △ 115,866       △ 11,132         ―       ―    △ 27,446      △ 154,446

       【報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報】

       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
        のれん償却額49,853千円、減損損失354,665千円、未償却残高58,624千円は、報告セグメントに配分しておりま
       せん。
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

        のれん償却額16,456千円、減損損失42,168千円は、報告セグメントに配分しておりません。
       【報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報】

       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
        該当事項はありません。
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

        該当事項はありません。
                                138/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【関連当事者情報】
       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
    １　関連当事者との取引
     (1)  連結財務諸表提出会社と関連当事者との取引
       該当事項はありません。
     (2)  連結財務諸表提出会社の連結子会社と関連当事者との取引

       該当事項はありません。
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

    １　関連当事者との取引
     (1)  連結財務諸表提出会社と関連当事者との取引
       該当事項はありません。
     (2)  連結財務諸表提出会社の連結子会社と関連当事者との取引

       該当事項はありません。
                                139/175















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (１株当たり情報)
                            前連結会計年度                  当連結会計年度

                          (自    2018年12月１日                (自    2019年12月１日
                           至   2019年11月30日)                至   2021年３月31日)
    １株当たり純資産額                               △37.02    円               △62.58    円
    １株当たり当期純損失金額(△)                               △55.36    円               △35.78    円

     (注)   １．潜在株式調整後１株当たり当期純利益については、潜在株式は存在するものの、当社株式は非上場であるた
         め、期中平均株価が把握できませんので、また、１株当たり当期純損失であるため記載しておりません。
       ２．１株当たり当期純損失金額の算定上の基礎は、以下のとおりであります。
                                   前連結会計年度              当連結会計年度

                                 (自    2018年12月１日           (自    2019年12月１日
                項目
                                  至   2019年11月30日)            至   2021年３月31日)
    親会社株主に帰属する当期純損失(△)(千円)                                   △1,566,803              △1,012,561
     普通株主に帰属しない金額(千円)                                      －              －

     普通株式に係る親会社株主に帰属する当期純損失
                                       △1,566,803              △1,012,561
     (△)(千円)
     普通株式の期中平均株式数(株)                                  28,300,641              28,300,641
                                    第一回新株予約権              第一回新株予約権
                                    (普通株式992千株)              (普通株式992千株)
                                    第二回新株予約権              第二回新株予約権
                                   (普通株式1,719千株)              (普通株式1,719千株)
    希薄化効果を有しないため、潜在株式調整後１株当たり
                                    第三回新株予約権              第三回新株予約権
                                   (普通株式1,150千株)              (普通株式1,150千株)
    当期純利益金額の算定に含まれなかった潜在株式の概要
                                    第四回新株予約権              第四回新株予約権
                                    (普通株式315千株)              (普通株式315千株)
                                  転換社債型新株予約権              転換社債型新株予約権
                                  （普通株式2,430千株)              （普通株式2,430千株)
       ３．１株当たり純資産額の算定上の基礎は、以下のとおりであります。なお、前連結会計年度及び当連結会計年

         度の普通株式の数には、A種優先株式、B種優先株式、C種優先株式の数を除いて算定しております。
                                   前連結会計年度              当連結会計年度

                項目
                                  (2019年11月30日)              (2021年３月31日)
    純資産の部の合計額(千円)                                    7,352,538              6,485,951
    純資産の部の合計額から控除する金額(千円)                                    8,400,212              8,256,889

     (うちＡ種優先株式)(千円)                                    (100,005)              (100,005)

     (うちＢ種優先株式)(千円)                                   (1,425,000)              (1,425,000)

     (うちＣ種優先株式)(千円)                                   (6,000,000)              (6,000,000)

     (うち新株予約権)(千円)                                     (8,540)              (8,540)

     (うち非支配株主持分)(千円)                                    (866,666)              (723,343)

    普通株式に係る期末の純資産額               (千円)

                                       △1,047,674              △1,770,938
    １株当たりの純資産額の算定に用いられた期末の普通株
                                       28,300,641              28,300,641
    式の数(株)
                                140/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (重要な後発事象)
       前連結会計年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
        該当事項はありません。
       当連結会計年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

       （優先株式の取得及び消却）
         当社は、2021年７月28日付で定款第13条の６の規定に基づき、Ａ種優先株式、Ｂ種優先株式、Ｃ種優先株式
        すべてを自己株式として取得し、対価として普通株式を交付しております。また、当社が取得したＡ種優先株
        式、Ｂ種優先株式、Ｃ種優先株式について、2021年７月28日開催の取締役会決議により、2021年７月28日付で
        会社法第178条に基づきすべて消却しております。
        優先株式の普通株式への交換状況

        （１）取得及び消却した株式数
          Ａ種優先株式　1,866,816株
          Ｂ種優先株式　5,000,000株
          Ｃ種優先株式　8,356,546株
        （２）交換により交付した普通株式数
          普通株式　15,223,362株
        （３）交付後の発行済普通株式数
          普通株式　43,524,003株
       （新株予約権の行使）

         株主からの新株予約権行使に基づき、2021年８月６日付で第１回無担保転換社債型新株予約権付社債の新株
        への転換が行われました。
        新株予約権の行使状況

        （１）交付した普通株式数
          普通株式　2,430,625株
        （２）交付後の発行済普通株式数
          普通株式　45,954,628株
        （３）行使された新株予約権の個数
          個数　１個
        （４）行使された新株予約権及び社債の総額
          153,125千円
        （５）資本金増加額
          76,562千円
        （６）資本準備金増加額
          76,562千円
                                141/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      【注記事項】
       (会計方針の変更)
       （収益認識に関する会計基準等の適用）
         「収益認識に関する会計基準」（企業会計基準第29号　2020年３月31日。以下「収益認識会計基準」とい
        う。）等を第１四半期連結会計期間の期首から適用し、約束した財又はサービスの支配が顧客に移転した時点
        で、当該財又はサービスと交換に受け取ると見込まれる金額で収益を認識することとしております。
         収益認識会計基準等の適用については、収益認識会計基準第84項ただし書きに定める経過的な取扱いに従っ
        ており、第１四半期連結会計期間の期首より前に新たな会計方針を遡及適用した場合の累積的影響額を、第１
        四半期連結会計期間の期首の利益剰余金に加減し、当該期首残高から新たな会計方針を適用しております。
         収益認識会計基準等の適用による、当第２四半期連結累計期間の損益及び期首利益剰余金に与える影響は軽
        微であります      。
         なお、収益認識会計基準第89-２項に定める経過的な取扱いに従って、前連結会計年度について新たな表示方
        法による組替えを行っておりません。
       (時価の算定に関する会計基準等の適用)

         「時価の算定に関する会計基準」（企業会計基準第30号　2019年７月４日。以下「時価算定会計基準」とい
        う。）等を第１四半期連結会計期間の期首から適用し、時価算定会計基準第19項及び「金融商品に関する会計
        基準」（企業会計基準第10号　2019年７月４日）第44－２項に定める経過的な取扱いに従って、時価算定会計
        基準等が定める新たな会計方針を、将来にわたって適用することとしております。なお、四半期連結財務諸表
        に与える影響はありません。
       (四半期連結損益計算書関係)

      ※　販売費及び一般管理費のうち主要な費目及び金額は、次のとおりであります。
                            当第２四半期連結累計期間

                             (自　2021年４月１日
                             至　2021年９月30日)
        給与手当                         203,182    千円
        広告宣伝費                         207,000     〃
       (四半期連結キャッシュ・フロー計算書関係)

      ※　現金及び現金同等物の四半期末残高と四半期連結貸借対照表に掲記されている科目の金額との関係は、次のと
        おりであります。
                            当第２四半期連結累計期間

                             (自　2021年４月１日
                             至　2021年９月30日)
        現金及び預金                        3,666,940     千円
        現金及び現金同等物                        3,666,940     千円
                                142/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (株主資本等関係)
       当第２四半期連結累計期間(自              2021年４月１日　至　2021年９月30日)
       １   配当金支払額
         該当事項はありません。
       ２   基準日が当第２四半期連結累計期間に属する配当のうち、配当の効力発生日が当第２四半期連結会計期間の

         末日後となるもの
         該当事項はありません。
       ３   株主資本の著しい変動

        （新株予約権の行使）
         株主からの新株予約権行使に基づき、2021年８月６日付で第１回無担保転換社債型新株予約権付社債の新株
        への転換が行われました。この結果資本金が76,562千円、資本準備金が76,562千円増加し、当第２四半期連結
        会計期間末において資本金が             176,562    千円、資本剰余金が         8,762,214     千円となっております。
       (セグメント情報等)

       【セグメント情報】
       当第２四半期連結累計期間(自                2021年４月１日　至　2021年９月30日)
       １   報告セグメントごとの売上高及び利益又は損失の金額に関する情報並びに収益の分解情報
                                                    (単位：千円)
                              報告セグメント
                                                     四半期連結
                                                     損益計算書
                                                 調整額
                                                      計上額
                    金融インフラ       フィンテックソ
                                                （注）１
                                   ビッグデータ
                                                      （注）２
                    ストラクチャ       リューション                計
                                    解析事業
                      事業       事業
    売上高

     証券インフラストラクチャ

                       116,831          －       －    116,831        －   116,831
      ビジネス
     保険インフラストラクチャ
                       86,771          －       －    86,771       －    86,771
      ビジネス
     マーケティングビジネス                    －      90,915         －    90,915       －    90,915

     ソリューションビジネス                    －     264,092         －    264,092        －   264,092

     データライセンスビジネス                    －        －    312,283      312,283        －   312,283

     データ解析支援ビジネス                    －        －     24,500      24,500       －    24,500

     顧客との契約から生じる収益                  203,603        355,007       336,783      895,394        －   895,394

     その他の収益                   1,621         －       －     1,621       －    1,621

     外部顧客への売上高

                       205,224        355,007       336,783      897,016        －   897,016
     セグメント間の内部売上高
                         －        －       －      －     －      －
      又は振替高
           計            205,224        355,007       336,783      897,016        －   897,016
    セグメント利益又は損失（△）                  △ 546,344        △ 4,421      65,793     △ 484,972      3,293    △ 481,678

     （注）１．セグメント利益又は損失（△）の調整額3,293千円は、報告セグメントに配分していない全社収益の金額
          3,293千円が含まれております。
        ２．セグメント利益又は損失（△）は、四半期連結損益計算書の営業損失と一致しております。
       (収益認識関係)

                                143/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        顧客との契約から生じる収益を分解した情報は、「注記事項（セグメント情報等）」に記載のとおりでありま
       す。
       (１株当たり情報)

         １株当たり四半期純損失及び算定上の基礎は、以下のとおりであります。
                                         当第２四半期連結累計期間

                                          (自  2021年４月１日
                                           至  2021年９月30日)
       １株当たり四半期純損失           （△）                              △13円77銭
       (算定上の基礎)

       　親会社株主に帰属する四半期純損失                 （△）   (千円)                     △474,257

       　普通株主に帰属しない金額(千円)                                             －

       　普通株式に係る親会社株主に帰属する四半期純損失                         （△）   (千円)              △474,257

       　普通株式の期中平均株式数(株)                                         34,451,643

       希薄化効果を有しないため、潜在株式調整後１株当たり四半期純利益

       の算定に含めなかった潜在株式で、前連結会計年度末から重要な変動                                             ―
       があったものの概要
       (注)   潜在株式調整後１株当たり四半期純利益については、新株予約権の残高がありますが、当社株式は

         非上場であり、期中平均株価が把握できないため、また、１株当たり四半期純損失であるため記載
         しておりません。
       (重要な後発事象)

       該当事項はありません。
                                144/175











                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ⑤  【連結附属明細表】(2021年３月31日現在)
       【社債明細表】
                              当期首残高      当期末残高       利率

       会社名          銘柄      発行年月日                         担保     償還期限
                               (千円)      (千円)      (％)
    株式会社Ｆｉｎａ          第１回無担保転換
                        2016年８月              150,000
    ｔｅｘｔ     ホ  ー  ル  社債型新株予約権                  150,000            3.00     無し     （注2）
                         17日            (150,000)
    ディングス          付社債
                                      150,000
        合計          ―        ―      150,000            ―     ―      ―
                                      (150,000)
     (注)   １．「当期末残高」欄の(内書)は、１年内償還予定の金額であります。
       ２．転換社債型新株予約権付社債に関する記載は次のとおりであります。
                                 新株予約権の

                                 行使により発
               新株予約権                                      新株予約権の
        発行すべき
                      株式の     発行価額の            新株予約権の      新株予約権の
                                 行した株式の
               の発行価額                                      譲渡に関する
                    発行価格(円)       総額(千円)            付与割合(％)       行使期間
        株式の内容
                (千円)                                       事項
                                 発行価額の総
                                  額(千円)
                                                     本社債と分
                                              自  償還期
                                                     離して譲渡
        普通株式         3,125    61.7125224        150,000         ―      100   至  2023年
                                                     することが
                                                12月31日
                                                     できない
     （注）３．本社債の元金は、以下のいずれか早い日に償還します。
       ①   当社普通株式が国内外のいずれかの金融商品取引所に上場することが承認された日
       ②   当社の支配権の異動を伴う当社株式の譲渡の承認、募集株式若しくは新株予約家の発行等若しくは組織再編
         行為について取締役会の決議がなされた日
       ③   本新株予約権者の保有する当社株式の譲渡（②の場合を除く。）について取締役会の決議がなされた日
    　　　④　　2023年12月31日
        連結決算日後５年内における１年ごとの償還予定額の総額

           １年以内         １年超２年以内          ２年超３年以内          ３年超４年以内          ４年超５年以内

           (千円)          (千円)          (千円)          (千円)          (千円)
              150,000             ―          ―          ―          ―
       【借入金等明細表】

                       当期首残高         当期末残高         平均利率

            区分                                       返済期限
                        (千円)         (千円)         (％)
    一年以内に返済予定の長期借入金                      85,450         75,000         0.78%        ―
    長期借入金(１年以内に返済予定の
                                                   2022年４月～
                          255,288         138,000          0.82%
                                                   2023年７月
    ものを除く)
            合計               340,738         213,000          0.81%        ―
     (注)   １．「平均利率」については、借入金等の期末残高に対する加重平均利率を記載しております。
       ２．長期借入金        (１年以内に返済予定のものを除く)の連結決算日後５年内における１年ごとの返済予定額の総
         額
                     １年超２年以内          ２年超３年以内          ３年超４年以内          ４年超５年以内

             区分
                       (千円)          (千円)          (千円)          (千円)
          長期借入金               100,500          37,500            ―          ―
                                145/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       【資産除去債務明細表】
       当連結会計年度期首及び当連結会計年度末における資産除去債務の金額が、当連結会計年度期首及び当連結会計
      年度末における負債及び純資産の合計額の100分の１以下であるため、連結財務諸表規則第92条の２の規程により記
      載を省略しております。
     (2) 【その他】

       該当事項はありません。
                                146/175


















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    ２ 【財務諸表等】
     (1) 【財務諸表】
      ①  【貸借対照表】
                                                   (単位：千円)
                                 前事業年度              当事業年度
                                (2019年11月30日)              (2021年３月31日)
     資産の部
      流動資産
        現金及び預金                               789,836             1,155,604
        前払費用                                1,778               870
        未収還付法人税等                                56,616                －
                                     ※１   72,699           ※１   108,819
        未収入金
                                     ※１   6,212            ※１   3,910
        その他の流動資産
        流動資産合計                               927,142             1,269,205
      固定資産
        有形固定資産
         建物（純額）                               9,467                －
                                        3,548                91
         器具備品（純額）
         有形固定資産合計                               13,015                91
        投資その他の資産
         投資有価証券                               50,123              51,704
         関係会社株式                             5,851,714              5,748,961
         長期差入保証金                              785,957               83,977
         関係会社長期貸付金                              326,591                 －
         長期貸付金                                 －             1,424
         繰延税金資産                                617               －
                                      △ 315,057              △ 1,391
         貸倒引当金
         投資その他の資産合計                             6,699,946              5,884,675
        固定資産合計                              6,712,962              5,884,767
      資産合計                                7,640,105              7,153,973
     負債の部
      流動負債
        1年内返済予定の長期借入金                                75,000              75,000
        1年内返済予定の転換社債型新株予約権付社債                                  －            150,000
                                     ※１   42,285            ※１   51,548
        未払金
        未払費用                                14,794              21,264
        未払法人税等                                  605              403
        預り金                                  645             1,001
        本社移転損失引当金                                6,736                －
        資産除去債務                                10,700                －
                                          －             3,915
        その他
        流動負債合計                               150,766              303,133
      固定負債
        転換社債型新株予約権付社債                               150,000                 －
        長期借入金                               206,250              112,500
                                          －            16,100
        資産除去債務
        固定負債合計                               356,250              128,600
      負債合計                                 507,016              431,733
                                147/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                                                   (単位：千円)
                                 前事業年度              当事業年度
                                (2019年11月30日)              (2021年３月31日)
     純資産の部
      株主資本
        資本金                               100,000              100,000
        資本剰余金
                                      7,693,840              7,693,840
         資本準備金
         資本剰余金合計                             7,693,840              7,693,840
        利益剰余金
         その他利益剰余金
                                      △ 669,254            △ 1,080,322
          繰越利益剰余金
         利益剰余金合計                             △ 669,254            △ 1,080,322
        株主資本合計                              7,124,585              6,713,517
      評価・換算差額等
                                         △ 37              182
        その他有価証券評価差額金
        評価・換算差額等合計                                 △ 37              182
      新株予約権                                  8,540              8,540
      純資産合計                                7,133,088              6,722,240
     負債純資産合計                                 7,640,105              7,153,973
                                148/175














                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ②  【損益計算書】
                                                   (単位：千円)
                                 前事業年度              当事業年度
                               (自 2018年12月１日              (自 2019年12月１日
                               　至 2019年11月30日)              　至 2021年３月31日)
                                    ※１   149,358            ※１   337,706
     売上高
     売上原価                                     －              －
     売上総利益                                  149,358              337,706
                                    ※２   175,788            ※２   363,976
     販売費及び一般管理費
     営業損失（△）                                  △ 26,430             △ 26,269
     営業外収益
      受取利息                                    23              949
      受取配当金                                    23               4
      還付加算金                                   753              482
      資産除去債務戻入益                                    －            10,700
      関係会社清算益                                   315               －
      受取返還金                                  1,208                －
                                          10              430
      その他
      営業外収益合計                                  2,335              12,566
     営業外費用
      支払利息                                  2,219              2,431
      社債利息                                  4,499              5,991
      為替差損                                  8,312              2,968
                                          －              233
      その他
      営業外費用合計                                 15,031              11,625
     経常損失（△）                                  △ 39,126             △ 25,328
     特別損失
      減損損失                                    －            48,959
      関係会社株式評価損                                 547,745               79,372
      関係会社株式売却損                                    －             9,878
      貸倒引当金繰入額                                 315,057              224,650
      貸倒損失                                  2,770              20,419
                                        6,736                －
      本社移転損失引当金繰入
      特別損失合計                                 872,309              383,280
     税引前当期純損失（△）                                 △ 911,435             △ 408,609
     法人税、住民税及び事業税
                                        60,573               1,840
     法人税等還付税額                                  △ 58,082                －
                                        8,049               617
     法人税等調整額
     法人税等合計                                   10,539               2,458
     当期純損失（△）                                 △ 921,975             △ 411,067
                                149/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ③  【株主資本等変動計算書】
       前事業年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
                                        (単位：千円)
                            株主資本
                                 資本剰余金
                  資本金
                            資本準備金          資本剰余金合計
    当期首残高                 100,000          7,693,840           7,693,840
    当期変動額
     当期純損失（△）                  －           －           －
     株主資本以外の項目の
                       －           －           －
     当期変動額（純額）
    当期変動額合計                   －           －           －
    当期末残高                 100,000          7,693,840           7,693,840
                            株主資本

                       利益剰余金
                その他利益剰余金                      株主資本合計
                           利益剰余金合計
                繰越利益剰余金
    当期首残高                 252,720           252,720          8,046,560
    当期変動額
     当期純損失（△）               △ 921,975          △ 921,975          △ 921,975
     株主資本以外の項目の
                       －           －           －
     当期変動額（純額）
    当期変動額合計                △ 921,975          △ 921,975          △ 921,975
    当期末残高                △ 669,254          △ 669,254          7,124,585
                     評価・換算差額等

                                       新株予約権           純資産合計
                その他有価証券            評価・換算
                 評価差額金           差額等合計
    当期首残高                  △ 45          △ 45         8,540         8,055,055
    当期変動額
     当期純損失（△）                  －           －           －        △ 921,975
     株主資本以外の項目の
                        8           8          －           8
     当期変動額（純額）
    当期変動額合計                   8           8          －        △ 921,967
    当期末残高                  △ 37          △ 37         8,540         7,133,088
                                150/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       当事業年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
                                        (単位：千円)
                            株主資本
                                 資本剰余金
                  資本金
                            資本準備金          資本剰余金合計
    当期首残高                 100,000          7,693,840           7,693,840
    当期変動額
     当期純損失（△）                  －           －           －
     株主資本以外の項目の
                       －           －           －
     当期変動額（純額）
    当期変動額合計                   －           －           －
    当期末残高                 100,000          7,693,840           7,693,840
                            株主資本

                       利益剰余金
                その他利益剰余金                      株主資本合計
                           利益剰余金合計
                繰越利益剰余金
    当期首残高                △ 669,254          △ 669,254          7,124,585
    当期変動額
     当期純損失（△）               △ 411,067          △ 411,067          △ 411,067
     株主資本以外の項目の
                       －           －           －
     当期変動額（純額）
    当期変動額合計                △ 411,067          △ 411,067          △ 411,067
    当期末残高               △ 1,080,322          △ 1,080,322           6,713,517
                     評価・換算差額等

                                       新株予約権           純資産合計
                その他有価証券            評価・換算
                 評価差額金           差額等合計
    当期首残高                  △ 37          △ 37         8,540         7,133,088
    当期変動額
     当期純損失（△）                  －           －           －        △ 411,067
     株主資本以外の項目の
                       219           219           －          219
     当期変動額（純額）
    当期変動額合計                   219           219           －        △ 410,848
    当期末残高                   182           182          8,540         6,722,240
                                151/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      【注記事項】
       (重要な会計方針)
     前事業年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
      １．有価証券の評価基準及び評価方法
       ①　子会社株式及び関連会社株式
         移動平均法による原価法
       ②　その他有価証券

         時価のあるもの
          決算日の市場価格等に基づく時価法(評価差額は、全部純資産直入法により処理し、売却原価は、移動平均
         法により算定)
         時価のないもの
          移動平均法による原価法
      ２．固定資産の減価償却の方法

       (1)  有形固定資産
         主として定額法によっております。なお、主な耐用年数は以下のとおりであります。
         建物付属設備　　　　　４年
         器具備品　　           　　　４年
      ３．引当金の計上基準

       (1)  貸倒引当金
         債権の貸倒れによる損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等特定の債権
        については個別に回収可能性を検討し、回収不能見込額を計上しております。
       (2)  本社移転損失引当金
         本社の移転に伴って発生すると見込まれる損失額を計上しております。
      ４．外貨建資産及び負債の本邦通貨への換算基準

        外貨建金銭債権債務は、事業年度末日の直物為替相場により円貨に換算し、換算差額は損益として処理してお
       ります。
      ５．消費税等の会計処理

        消費税及び地方消費税の会計処理は、税抜方式によっております。
                                152/175








                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
     当事業年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
      １．有価証券の評価基準及び評価方法
       ①　子会社株式及び関連会社株式
         移動平均法による原価法
       ②　その他有価証券

         時価のあるもの
          決算日の市場価格等に基づく時価法(評価差額は、全部純資産直入法により処理し、売却原価は、移動平均
         法により算定)
         時価のないもの
          移動平均法による原価法
      ２．固定資産の減価償却の方法

       (1)  有形固定資産
         主として定額法によっております。なお、主な耐用年数は以下のとおりであります。
         建物付属設備　　　　４年
         器具備品　　           　　４年
      ３．引当金の計上基準

       (1)  貸倒引当金
         債権の貸倒れによる損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等特定の債権
        については個別に回収可能性を検討し、回収不能見込額を計上しております。
      ４．外貨建資産及び負債の本邦通貨への換算基準

        外貨建金銭債権債務は、事業年度末日の直物為替相場により円貨に換算し、換算差額は損益として処理してお
       ります。
      ５．消費税等の会計処理

        消費税及び地方消費税の会計処理は、税抜方式によっております。
       (重要な会計上の見積り)

       当事業年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
         会計上の見積りにより当事業年度に係る財務諸表にその額を計上した項目であって、翌事業年度に係る財務
        諸表に重要な影響を及ぼす可能性があるものは、次のとおりです。
        　関係会社株式　          5,748,961千円
        　関係会社株式の評価について、発行会社の財政状態の悪化により実質価額が著しく低下した場合、回復可能
        性が十分な証拠によって裏付けられる場合を除き、減損処理を実施しております。回復可能性は、売上予測及
        び事業計画等、決算日までに入手し得る情報に基づき、最善の見積りを行っております。将来の市場動向、事
        業活動の状況及びその他前提条件に大きな変化が発生した場合、この見積りに影響を及ぼし、株式の減損処理
        が必要となる可能性があります。
       (未適用の会計基準等)

        連結財務諸表の「注記事項(未適用の会計基準等)」に同一の内容を記載しているため、注記を省略しておりま
       す。
                                153/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (表示方法の変更)
       当事業年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)
       （「会計上の見積りの開示に関する会計基準」の適用）
       「会計上の見積りの開示に関する会計基準」（企業会計基準第31号2020年３月31日）を当事業年度の年度末に係
      る財務諸表から適用し、会計上の見積りに関する注記を記載しております。ただし、当該注記においては、当該会
      計基準第11項ただし書きに定める経過的な取り扱いに従って、前事業年度に係る内容については記載しておりませ
      ん。
                                154/175


















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (貸借対照表関係)
    ※１    関係会社に対する金銭債権及び金銭債務(区分表示したものを除く)
                               前事業年度                 当事業年度

                              (2019年11月30日)                 (2021年３月31日)
        短期金銭債権                         56,363   千円             112,728    千円
        短期金銭債務                           845  〃               840  〃
       (損益計算書関係)

    ※１    関係会社との取引高
                               前事業年度                 当事業年度

                             (自    2018年12月１日              (自    2019年12月１日
                             至   2019年11月30日)               至   2021年３月31日)
        営業取引による取引高
        　売上高                         149,358千円                 337,706千円
    ※２    販売費及び一般管理費のうち主要な費目及び金額並びにおおよその割合は、次のとおりであります。

                               前事業年度                 当事業年度

                             (自    2018年12月１日              (自    2019年12月１日
                             至   2019年11月30日)               至   2021年３月31日)
        役員報酬                         32,500千円                  49,400千円
                                 16,984    〃              61,049    〃
        給与手当
                                 40,958    〃              92,295    〃
        地代家賃
                                 38,904    〃              75,141    〃
        業務委託/支払報酬費
                                 18,028    〃              35,157    〃
        減価償却費
    　　　おおよその割合

        販売費                              0%                 0%
        一般管理費                            100％                 100％
       (有価証券関係)

      前事業年度(2019年11月30日)
       関係会社株式は、市場価格がなく時価を把握することが極めて困難と認められるため、時価を記載しておりませ
      ん。
       なお、時価を把握することが極めて困難と認められる関係会社株式の貸借対照表計上額は次の通りです。
                          (単位：千円)

          区分            2019年11月30日
    子会社株式                       5,851,714
      当事業年度(2021年３月31日)

       関係会社株式は、市場価格がなく時価を把握することが極めて困難と認められるため、時価を記載しておりませ
      ん。
       なお、時価を把握することが極めて困難と認められる関係会社株式の貸借対照表計上額は次の通りです。
                          (単位：千円)

          区分            2021年３月31日
    子会社株式                       5,748,961
                                155/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (税効果会計関係)
      前事業年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
    １．繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
       繰延税金資産

       　貸倒引当金                                105,827千円
                                       120,725    〃
        関係会社株式評価損
                                        7,661   〃
        未払金
                                        6,169   〃
        為替差損益
                                        6,143   〃
        未払費用
                                        3,594   〃
        資産除去債務
                                        3,334   〃
        未収収益
                                        3,253   〃
        減価償却超過額
                                        2,262   〃
        本社移転損失引当金
        繰延税金資産小計
                                       258,972千円
                                      △255,719     〃
        評価性引当額
        繰延税金資産合計                                3,253千円
       繰延税金負債

                                        2,635千円
        資産除去債務に対応する除去費用
                                        2,635 〃
        繰延税金負債合計
        繰延税金資産の純額
                                         617千円
    ２．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった

      主要な項目別の内訳
       税引前当期純損失を計上しているため、記載を省略しております。
      当事業年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

    １．繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
       繰延税金資産

                                         467千円
        貸倒引当金
                                       39,475    〃
        関係会社株式評価損
                                        1,049   〃
        未払金
                                       12,208    〃
        未払費用
                                        5,406   〃
        資産除去債務
                                        3,456   〃
        未払利息
                                       15,539    〃
        減価償却超過額
                                       310,846    〃
        繰越欠損金
        繰延税金資産小計                               388,449千円
                                      △388,449     〃
        評価性引当額
        繰延税金資産合計                                 －  千円
                                         －  千円

       繰延税金負債
                                         －   〃
       繰延税金負債合計
       繰延税金資産の純額
                                         －  千円
    ２．法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった

      主要な項目別の内訳
       税引前当期純損失を計上しているため、記載を省略しております。
                                156/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       (企業結合等関係)
     共通支配下の取引等
      連結財務諸表の「注記事項(企業結合等関係)」に同一の内容を記載しているため、注記を省略しております。
       (重要な後発事象)

       前事業年度(自　2018年12月１日　至　2019年11月30日)
        該当事項はありません。
       当事業年度(自　2019年12月１日　至　2021年３月31日)

       （優先株式の取得及び消却）
         当社は、2021年７月28日付で定款第13条の６の規定に基づき、Ａ種優先株式、Ｂ種優先株式、Ｃ種優先株式
        すべてを自己株式として取得し、対価として普通株式を交付しております。また、当社が取得したＡ種優先株
        式、Ｂ種優先株式、Ｃ種優先株式について、2021年７月28日開催の取締役会決議により、2021年７月28日付で
        会社法第178条に基づきすべて消却しております。
        優先株式の普通株式への交換状況

        （１）取得及び消却した株式数
          Ａ種優先株式　1,866,816株
          Ｂ種優先株式　5,000,000株
          Ｃ種優先株式　8,356,546株
        （２）交換により交付した普通株式数
          普通株式　15,223,362株
        （３）交付後の発行済普通株式数
          普通株式　43,524,003株
       （新株予約権の行使）

         株主からの新株予約権行使に基づき、2021年８月６日付で第１回無担保転換社債型新株予約権付社債の新株
        への転換が行われました。
        新株予約権の行使状況

        （１）交付した普通株式数
          普通株式　2,430,625株
        （２）交付後の発行済普通株式数
          普通株式　45,954,628株
        （３）行使された新株予約権の個数
          個数　１個
        （４）行使された新株予約権及び社債の総額
          153,125千円
        （５）資本金増加額
          76,562千円
        （６）資本準備金増加額
          76,562千円
                                157/175




                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
      ④  【附属明細表】(2021年３月31日現在)
       【有価証券明細表】
       有価証券の金額が資産の総額の100分の１以下であるため、財務諸表等規則第124条の規定により記載を省略して
      おります。
       【有形固定資産等明細表】

                                         当期末減価

                                                     差引当期末
                 当期首残高      当期増加額      当期減少額      当期末残高      償却累計額      当期償却額
        資産の種類                                               残高
                  (千円)      (千円)      (千円)      (千円)     又は償却累       (千円)
                                                      (千円)
                                         計額(千円)
    有形固定資産
                               56,205
     建物              26,680      43,930            14,404     △14,404       20,067        －
                              (29,525)
                               23,144
     器具備品              6,160     28,973            11,989     △11,897       11,048        91
                              (19,434)
       有形固定資産計            32,840      72,903      79,349      26,394     △26,302       31,115        91
     (注)　当期減少額の（内書）は減損損失による減少であります。                              また、当期末減価償却累計額又は償却累計額は、減
        損損失累計額を含んでおります。
       【引当金明細表】

                                   当期減少額        当期減少額

                  当期首残高        当期増加額                         当期末残高
         科目                          (目的使用)         (その他)
                   (千円)        (千円)                         (千円)
                                    (千円)        (千円)
    貸倒引当金                 315,057         1,391       315,057           ―       1,391
    本社移転損失引当金                  6,736          ―       6,736          ―        ―

     (2)  【主な資産及び負債の内容】(2021年３月31日現在)

       連結財務諸表を作成しているため、記載を省略しております。
     (3) 【その他】

       該当事項はありません。
                                158/175









                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第６   【提出会社の株式事務の概要】
    事業年度              毎年４月１日から翌年３月31日まで

    定時株主総会              毎事業年度終了後３ヶ月以内

    基準日              毎年３月31日

    株券の種類              ―

                  毎年９月30日
    剰余金の配当の基準日
                  毎年３月31日
    １単元の株式数              100株
    株式の名義書換え(注)１

    　　取扱場所              東京都千代田区丸の内一丁目４番５号　三菱UFJ信託銀行株式会社　証券代行部

    　　株主名簿管理人              東京都千代田区丸の内一丁目４番５号　三菱UFJ信託銀行株式会社

    　　取次所              三菱UFJ信託銀行株式会社　全国各支店

    　　名義書換手数料              無料

    　　新券交付手数料              ―

    単元未満株式の買取り

    　　取扱場所              東京都千代田区丸の内一丁目４番５号　三菱UFJ信託銀行株式会社　証券代行部

    　　株主名簿管理人              東京都千代田区丸の内一丁目４番５号　三菱UFJ信託銀行株式会社

    　　取次所              三菱UFJ信託銀行株式会社　全国各支店　(注)１

    　　買取手数料              無料　(注)２

                  電子公告とする。但し、事故その他やむを得ない事由によって電子公告による公告をす
                  ることができない場合は、日本経済新聞に掲載して行う。
    公告掲載方法
                  広告掲載URL
                  https://hd.finatext.com/
    株主に対する特典              該当事項はありません。
     (注)   １．当社株式は、東京証券取引所マザーズへの上場に伴い、社債、株式等の振替に関する法律第128条第1項に規
         定する振替株式となることから、該当事項はなくなる予定です。
       ２．  単元未満株式の買取手数料は、当社株式が東京証券取引所マザーズに上場された日から「株式の売買の委託
         に係る手数料相当額として別途定める金額」に変更されます。
       ３．  当社の単元未満株式を有する株主は、その有する単元未満株式について、次に掲げる権利以外の権利を行使
         することができない旨、定款に定めております。
        (1)会社法第189条第２項各号に掲げる権利
        (2)会社法第166条第１項の規定による請求をする権利
        (3)株主の有する株式数に応じて募集株式の割当及び募集新株予約権の割当を受ける権利
                                159/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第７ 【提出会社の参考情報】
    １ 【提出会社の親会社等の情報】
      当社は、金融商品取引法第24条の７第１項に規定する親会社等はありません。
    ２ 【その他の参考情報】

      該当事項はありません。
                                160/175


















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第三部 【特別情報】
    第１   【連動子会社の最近の財務諸表】

     当社は連動子会社を有しておりませんので、該当事項はありません。
                                161/175



















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第四部 【株式公開情報】
    第１   【特別利害関係者等の株式等の移動状況】

          移動前        移動前
                       移動後           移動後
                             移動後
           所有者    移動前     所有者の
      移動                  所有者の                 移動株数      価格(単価)
                                  所有者の
          の氏名     所有者                                       移動理由
                   提出会社            所有者の
      年月日                   氏名          提出会社との         (株)       (円)
          又は    の住所    との関係            住所
                       又は名称           関係等
          名称         等
                                                   移動年月日現在の
                            東京都中
                                                   当社定款第13条の
                      auフィナン
                            央区日本
                                      Ｃ種優先株式            ６に基づく普通株
                      シャルホール
                            橋一丁目    特別利害関
                                       △6,406,685           式の交付と引き換
                      ディングス株
    2021年                        19番１    係者等（大              ―
           ―    ―    ―                   普通株式            えに行う取得請求
                      式会社
    ７月28日                        号　日本    株主上位10            （注）５
                                        6,406,685           権の行使、取得後
                      代表取締役
                            橋ダイヤ    名）
                                                   の自己株式は同日
                      勝木  朋彦
                            ビルディ
                                                   付で消却（注）
                            ング17階
                                                   ６、７
                      UTEC３号投資
                      事業有限責任
                                                   移動年月日現在の
                      組合
                            東京都文                      当社定款第13条の
                      無限責任組合
                            京区本郷                      ６に基づく普通株
                                 特別利害関     Ａ種優先株式
                      員 株式会社
                            七丁目３                      式の交付と引き換
    2021年                             係者等（大       △933,408       ―
           ―    ―    ―   東京大学エッ      番１号　                      えに行う取得請求
    ７月28日                             株主上位10     普通株式       （注）５
                      ジキャピタル      東京大学                      権の行使、取得後
                                 名）        933,408
                      パートナーズ      南研究棟                      の自己株式は同日
                      代表取締役社      ３階                      付で消却（注）
                      長                             ６、７
                      郷治  友孝
                                                   移動年月日現在の
                                                   当社定款第13条の
                      株式会社日本
                                                   ６に基づく普通株
                            東京都大    特別利害関     Ａ種優先株式
                      経済新聞社
                                                   式の交付と引き換
    2021年                        手町一丁    係者等（大       △933,408       ―
                      代表取締役社
           ―    ―    ―                                えに行う取得請求
    ７月28日                        目３番７    株主上位10     普通株式       （注）５
                      長
                                                   権の行使、取得後
                            号    名）        933,408
                      長谷部   剛
                                                   の自己株式は同日
                                                   付で消却（注）
                                                   ６、７
                      ジャフコSV５
                                                   移動年月日現在の
                      共有投資事業
                                                   当社定款第13条の
                      有限責任組合
                                      Ｂ種優先株式            ６に基づく普通株
                      無限責任組合
                            東京都港    特別利害関
                                       △4,000,000           式の交付と引き換
                      員
    2021年                        区虎ノ門    係者等（大              ―
           ―    ―    ―                   普通株式            えに行う取得請求
                      ジャフコ    グ
    ７月28日                        一丁目23    株主上位10            （注）５
                                        4,000,000           権の行使、取得後
                            番１号    名）
                      ループ株式会
                                                   の自己株式は同日
                      社
                                                   付で消却（注）
                      代表取締役
                                                   ６、７
                      豊貴　伸一
                      ジャフコSV５
                                                   移動年月日現在の
                      共有投資事業
                                                   当社定款第13条の
                      有限責任組合
                                      Ｃ種優先株式            ６に基づく普通株
                      無限責任組合
                            東京都港    特別利害関
                                       △1,003,482           式の交付と引き換
                      員
    2021年                        区虎ノ門    係者等（大              ―
           ―    ―    ―                   普通株式            えに行う取得請求
                      ジャフコ    グ
    ７月28日                        一丁目23    株主上位10            （注）５
                                        1,003,482           権の行使、取得後
                            番１号    名）
                      ループ株式会
                                                   の自己株式は同日
                      社
                                                   付で消却（注）
                      代表取締役
                                                   ６、７
                      豊貴　伸一
                      ジャフコSV５
                      スター投資事
                                                   移動年月日現在の
                      業有限責任組
                                                   当社定款第13条の
                      合
                                      Ｂ種優先株式            ６に基づく普通株
                            東京都港    特別利害関
                      無限責任組合
                                       △1,000,000           式の交付と引き換
    2021年                        区虎ノ門    係者等（大              ―
                      員
           ―    ―    ―                   普通株式            えに行う取得請求
    ７月28日                        一丁目23    株主上位10            （注）５
                      ジャフコ    グ
                                        1,000,000           権の行使、取得後
                            番１号    名）
                                                   の自己株式は同日
                      ループ株式会
                                                   付で消却（注）
                      社
                                                   ６、７
                      代表取締役
                      豊貴　伸一
                                162/175


                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                      ジャフコSV５
                      スター投資事
                                                   移動年月日現在の
                      業有限責任組
                                                   当社定款第13条の
                      合
                                      Ｃ種優先株式            ６に基づく普通株
                            東京都港    特別利害関
                      無限責任組合
                                        △250,000           式の交付と引き換
    2021年                        区虎ノ門    係者等（大              ―
                      員
           ―    ―    ―                   普通株式            えに行う取得請求
    ７月28日                        一丁目23    株主上位10            （注）５
                      ジャフコ    グ
                                         250,000          権の行使、取得後
                            番１号    名）
                                                   の自己株式は同日
                      ループ株式会
                                                   付で消却（注）
                      社
                                                   ６、７
                      代表取締役
                      豊貴　伸一
                                                   移動年月日現在の
                                                   当社定款第13条の
                      株式会社SMBC
                            東京都千          Ｃ種優先株式            ６に基づく普通株
                      信託銀行　特
                                 特別利害関
                            代田区丸            △696,379           式の交付と引き換
                      定運用金外信
    2021年                             係者等（大              ―
           ―    ―    ―         の内一丁          普通株式            えに行う取得請求
                      託口12100440
    ７月28日                             株主上位10            （注）５
                            目３番２            696,379          権の行使、取得後
                      代表取締役
                                 名）
                            号                      の自己株式は同日
                      荻野  浩三
                                                   付で消却（注）
                                                   ６、７
                      UTEC３号投資
                      事業有限責任
                      組合
                            東京都文
                      無限責任組合
                            京区本郷
                                 特別利害関
                      員 株式会社
                            七丁目３                 150,000,000
    2021年
                                 係者等（大                  新株予約権の権利
           ―    ―    ―   東京大学エッ      番１号　            2,430,625     (61.7125224)
                                 株主上位10                  行使
    ８月６日
                      ジキャピタル      東京大学                  （注）８
                                 名）
                      パートナーズ      南研究棟
                      代表取締役社      ３階
                      長
                      郷治  友孝
     (注) １．当社は、東京証券取引所マザーズへの上場を予定しておりますが、同取引所が定める有価証券上場規程施行
         規則(以下「同施行規則」という。)第253条の規定に基づき、特別利害関係者等が、新規上場申請日の直前
         事業年度の末日から起算して２年前の日(2019年４月１日)から上場日の前日までの期間において、当社の発
         行する株式又は新株予約権の譲受け又は譲渡(上場前の公募等を除き、新株予約権の行使を含む。以下「株
         式等の移動」という。)を行っている場合には、当該株式等の移動の状況を同施行規則第219条第１項第２号
         に規定する「新規上場申請のための有価証券報告書(Ⅰの部)」に記載するものとするとされております。
       ２．当社は、同施行規則第254条の規定に基づき、上場日から５年間、上記株式等の移動状況に係る記載内容に
         ついての記録を保存することとし、幹事取引参加者は、当社が当該記録を把握し、かつ、保存するための事
         務組織を適切に整備している状況にあることを確認するものとするとされております。また、当社は、当該
         記録につき、同取引所が必要に応じて行う提出請求に応じなければならないとされております。同取引所
         は、当社が当該提出請求に応じない場合は、当社の名称及び当該請求に応じない状況にある旨を公表するこ
         とができるとされております。また、同取引所は、当該提出請求により提出された記録を検討した結果、上
         記株式等の移動の状況に係る記載内容が明らかに正確でなかったと認められる場合には、当社及び幹事取引
         参加者の名称並びに当該記載内容が正確でなかったと認められる旨を公表することができるとされておりま
         す。
       ３．特別利害関係者等の範囲は次のとおりであります。
        (1)  当社の特別利害関係者…………役員、その配偶者及び二親等内の血族(以下、「役員等」という。)、役員
                         等により総株主等の議決権の過半数を所有されている会社並びに関係会社
                         及びその役員
        (2)  当社の大株主上位10名
        (3)  当社の人的関係会社及び資本的関係会社並びにこれらの役員
        (4)  金融商品取引業者(金融商品取引法第28条第８項に規定する有価証券関連業務を行う者に限る。)及びその
          役員並びに金融商品取引業者の人的関係会社及び資本的関係会社
       ４．移動価格算定方式は次のとおりです。
         DCF法(ディスカウントキャッシュフロー法)、純資産方式及び類似会社比準方式により算出した価格を総合
         的に勘案して、譲渡人と譲受人が協議の上、決定いたしました。
       ５．  Ａ種優先株式、Ｂ種優先株式及びＣ種優先株式は普通株式と比較して残余財産の分配等の点で権利内容が異
         なっており、それぞれの発行価格は当社の株式が証券取引所に上場する場合に種類株式１株につき普通株式
         １株を交付することを前提として、その権利内容を踏まえてDCF法（ディスカウントキャッシュフロー法）
         及び類似会社比準方式により算出した価格を総合的に勘案して算定しております。優先株式１株の発行時の
         価格は、Ａ種優先株式53.57円、Ｂ種優先株式285円、Ｃ種優先株式718円であります。
                                163/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
       ６．2021年７月28日の取締役会において、Ａ種優先株式、Ｂ種優先株式及びＣ種優先株式のすべてにつき、定款
         に定める取得条項に基づき取得することを決議し、2021年７月28日付で自己株式として取得し、対価として
         普通株式を交付しております。加えて、当社が取得したＡ種優先株式、Ｂ種優先株式、Ｃ種優先株式のすべ
         てについて、2021年７月28日付で消却しております。また、当社は、2021年８月６日開催の臨時株主総会に
         より、同日付で種類株式を発行する旨の定款の定めを廃止しております。
       ７．取得請求権の行使にあたって、Ａ種優先株式、Ｂ種優先株式、Ｃ種優先株式１株につき普通株式１株を交付
         しております。
       ８．移動価格は、新株予約権の行使条件による価格であります。
                                164/175


















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第２ 【第三者割当等の概況】
    １ 【第三者割当等による株式等の発行の内容】

      　該当事項はありません。
    ２ 【取得者の概況】

      　該当事項はありません。
    ３ 【取得者の株式等の移動状況】

       該当事項はありません。
                                165/175

















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    第３   【株主の状況】
                                                   株式(自己株式
                                                     を除く。)の
                                            所有株式数
         氏名又は名称                     住所                      総数に対する
                                              (株)
                                                    所有株式数の
                                                     割合(％)
                                             19,109,330           38.12
    林　良太　（注）１、２、６                 東京都千代田区
                                             (821,700)          (1.64)
    auフィナンシャルホールディング                 東京都中央区日本橋一丁目19番１号　日本橋
                                             6,406,685          12.78
    ス株式会社　（注）１                 ダイヤビルディング17階
    UTEC３号投資事業有限責任組合                 東京都文京区本郷七丁目３番１号　東京大学
                                             5,794,658          11.56
    （注）１                 南研究棟３階
    ジャフコSV５共有投資事業有限責
                     東京都港区虎ノ門一丁目23番１号                         5,003,482           9.98
    任組合　（注）１
                                             1,797,874           3.59
    伊藤　祐一郎　（注）３、６                 東京都港区
                                            (1,214,524)           (2.42)
    伊藤　英佑                                         1,719,000           3.43
                     東京都世田谷区
    （注）４                                        (1,719,000)           (3.43)
    株式会社GCIキャピタル                 東京都千代田区大手町二丁目６番４号　常盤
                                             1,430,625           2.85
    （注）１                 橋タワー９階
    ジャフコSV５スター投資事業有限
                     東京都港区虎ノ門一丁目23番１号                         1,250,000           2.49
    責任組合　（注）１
    渡辺　努　（注）１                 東京都町田市                         1,198,800           2.39
                                             1,122,220           2.24
    戸田　真史　（注）１、３、６                 東京都世田谷区
                                             (422,200)          (0.84)
    株式会社日本経済新聞社　（注）
                     東京都千代田区大手町一丁目３番７号                          933,408          1.86
    １
    株式会社SMBC信託銀行　特定運用
    金外信託口12100440（注）１、                 東京都千代田区丸の内一丁目３番２号                          696,379          1.39
    ８
    保田　容之介　（注）９                 神奈川県大和市                          622,240          1.24
    渡辺　広太                 東京都江東区                          500,000          1.00

    西村　清彦                 東京都品川区                          469,503          0.94

                     東京都千代田区九段北三丁目２番11号　住友
    Ｆｉｎａｔｅｘｔ従業員持株会                                          463,467          0.92
                     不動産九段北ビル４階
    石橋　淳志　（注）９                 東京都台東区                          427,790          0.85
    齋藤　祐輝　（注）９                 東京都港区                          427,790          0.85

    高橋　充　（注）９                 東京都板橋区                          350,010          0.70

    今井　聡　（注）９                 東京都西東京市                          201,600          0.40

    辻中　仁士　（注）５                 東京都江東区                          84,000         0.17

    染原　友博                 東京都武蔵野市                          67,200         0.13

    赤井　厚雄　（注）６、７                 東京都渋谷区                          55,991         0.11

                                             50,132,052          100.00
           計                   ―
                                            (4,177,424)           (8.33)
     (注)　１．特別利害関係者等（大株主上位10名）
        ２．特別利害関係者等（当社の代表取締役）
        ３．特別利害関係者等（当社の取締役）
        ４．時価発行新株予約権信託の受託者であります。
        ５．特別利害関係者等（当社子会社の代表取締役）
        ６．特別利害関係者等（当社子会社の取締役）
        ７．特別利害関係者等（当社子会社の監査役）
                                166/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
        ８．未来創生投資事業有限責任組合が委託した信託財産であり、未来創生投資事業有限責任組合の無限責任組
          合員及び運営者はスパークス・グループ株式会社であります。また、議決権行使に関する指図権者兼未来
          創生投資事業有限責任組合に係る投資一任業者は、スパークス・アセット・マネジメント株式会社であり
          ます。
        ９．当社子会社の従業員
        10．（）内は、新株予約権による潜在株式数及びその割合であり、内数であります。
                                167/175



















                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                        独立監査人の監査報告書
                                                    2021年11月９日

    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス
     　取　締　役　会　御　中
                         ＰｗＣあらた有限責任監査法人

                          東京事務所

                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       遠　　藤　　英　　昭
                          業務執行社員
                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       森　　　直　　子
                          業務執行社員
    監査意見

     当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「経理の状況」に掲げられて
    いる株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスの2019年12月１日から2021年３月31日までの連結会計年度の連結財務
    諸表、すなわち、連結貸借対照表、連結損益計算書、連結包括利益計算書、連結株主資本等変動計算書、連結キャッ
    シュ・フロー計算書、連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項、その他の注記及び連結附属明細表について監
    査を行った。
     当監査法人は、上記の連結財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠し
    て、　　株式会社        Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス                 及び連結子会社の2021年３月31日現在の財政状態並びに同日を
    もって終了する連結会計年度の経営成績及びキャッシュ・フローの状況を、全ての重要な点において適正に表示してい
    るものと認める。
    監査意見の根拠

     当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準におけ
    る当監査法人の責任は、「連結財務諸表監査における監査人の責任」に記載されている。当監査法人は、我が国におけ
    る職業倫理に関する規定に従って、会社及び連結子会社から独立しており、また、監査人としてのその他の倫理上の責
    任を果たしている。当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
    連結財務諸表に対する経営者並びに監査役及び監査役会の責任

     経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して連結財務諸表を作成し適正
    に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない連結財務諸表を作成し適正に表示するた
    めに経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
     連結財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき連結財務諸表を作成することが適切であるか
    どうかを評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に基づいて継続企業に関する事項を開示
    する必要がある場合には当該事項を開示する責任がある。
     監査役及び監査役会の責任は、財務報告プロセスの整備及び運用における取締役の職務の執行を監視することにあ
    る。
                                168/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    連結財務諸表監査における監査人の責任
     監査人の責任は、監査人が実施した監査に基づいて、全体としての連結財務諸表に不正又は誤謬による重要な虚偽表
    示がないかどうかについて合理的な保証を得て、監査報告書において独立の立場から連結財務諸表に対する意見を表明
    することにある。虚偽表示は、不正又は誤謬により発生する可能性があり、個別に又は集計すると、連結財務諸表の利
    用者の意思決定に影響を与えると合理的に見込まれる場合に、重要性があると判断される。
     監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に従って、監査の過程を通じて、職業的専門家と
    しての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
    ・　不正又は誤謬による重要な虚偽表示リスクを識別し、評価する。また、重要な虚偽表示リスクに対応した監査手続
     を立案し、実施する。監査手続の選択及び適用は監査人の判断による。さらに、意見表明の基礎となる十分かつ適切
     な監査証拠を入手する。
    ・　連結財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、監査人は、リスク評
     価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、監査に関連する内部統制を検討する。
    ・　経営者が採用した会計方針及びその適用方法の適切性、並びに経営者によって行われた会計上の見積りの合理性及
     び関連する注記事項の妥当性を評価する。
    ・　経営者が継続企業を前提として連結財務諸表を作成することが適切であるかどうか、また、入手した監査証拠に基
     づき、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な不確実性が認められるかどうか
     結論付ける。継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる場合は、監査報告書において連結財務諸表の注記
     事項に注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関する連結財務諸表の注記事項が適切でない場合は、連結財務諸
     表に対して除外事項付意見を表明することが求められている。監査人の結論は、監査報告書日までに入手した監査証
     拠に基づいているが、将来の事象や状況により、企業は継続企業として存続できなくなる可能性がある。
    ・　連結財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠している
     かどうかとともに、関連する注記事項を含めた連結財務諸表の表示、構成及び内容、並びに連結財務諸表が基礎とな
     る取引や会計事象を適正に表示しているかどうかを評価する。
    ・　連結財務諸表に対する意見を表明するために、会社及び連結子会社の財務情報に関する十分かつ適切な監査証拠を
     入手する。監査人は、連結財務諸表の監査に関する指示、監督及び実施に関して責任がある。監査人は、単独で監査
     意見に対して責任を負う。
     監査人は、監査役及び監査役会に対して、計画した監査の範囲とその実施時期、監査の実施過程で識別した内部統制
    の重要な不備を含む監査上の重要な発見事項、及び監査の基準で求められているその他の事項について報告を行う。
     監査人は、監査役及び監査役会に対して、独立性についての我が国における職業倫理に関する規定を遵守したこと、
    並びに監査人の独立性に影響を与えると合理的に考えられる事項、及び阻害要因を除去又は軽減するためにセーフガー
    ドを講じている場合はその内容について報告を行う。
    利害関係

     会社及び連結子会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はな
    い。
                                                       以　上

     （注）１．     上記の監査報告書の原本は当社（有価証券届出書提出会社）が別途保管しております。
     　　　２．XBRLデータは監査の対象には含まれておりません。
                                169/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                        独立監査人の監査報告書
                                                    2021年11月９日

    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス
     取　締　役　会　御　中
                         ＰｗＣあらた有限責任監査法人

                          東京事務所

                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       遠　　藤　　英　　昭
                          業務執行社員
                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       森　　　直　　子
                          業務執行社員
    監査意見

     当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「経理の状況」に掲げられて
    いる株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスの2019年12月１日から2021年３月31日までの第７期事業年度の財務諸
    表、すなわち、貸借対照表、損益計算書、株主資本等変動計算書、重要な会計方針、その他の注記及び附属明細表につ
    いて監査を行った。
     当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、　　　
    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスの2021年３月31日現在の財政状態及び同日をもって終了する事業年度の経
    営成績を、全ての重要な点において適正に表示しているものと認める。
    監査意見の根拠

     当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準におけ
    る当監査法人の責任は、「財務諸表監査における監査人の責任」に記載されている。当監査法人は、我が国における職
    業倫理に関する規定に従って、会社から独立しており、また、監査人としてのその他の倫理上の責任を果たしている。
    当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
    財務諸表に対する経営者並びに監査役及び監査役会の責任

     経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し適正に表
    示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表示するために経営
    者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
     財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき財務諸表を作成することが適切であるかどうかを
    評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に基づいて継続企業に関する事項を開示する必要
    がある場合には当該事項を開示する責任がある。
     監査役及び監査役会の責任は、財務報告プロセスの整備及び運用における取締役の職務の執行を監視することにあ
    る。
                                170/175






                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    財務諸表監査における監査人の責任
     監査人の責任は、監査人が実施した監査に基づいて、全体としての財務諸表に不正又は誤謬による重要な虚偽表示が
    ないかどうかについて合理的な保証を得て、監査報告書において独立の立場から財務諸表に対する意見を表明すること
    にある。虚偽表示は、不正又は誤謬により発生する可能性があり、個別に又は集計すると、財務諸表の利用者の意思決
    定に影響を与えると合理的に見込まれる場合に、重要性があると判断される。
     監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に従って、監査の過程を通じて、職業的専門家と

    しての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
    ・　不正又は誤謬による重要な虚偽表示リスクを識別し、評価する。また、重要な虚偽表示リスクに対応した監査手続
     を立案し、実施する。監査手続の選択及び適用は監査人の判断による。さらに、意見表明の基礎となる十分かつ適切
     な監査証拠を入手する。
    ・　財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、監査人は、リスク評価の
     実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、監査に関連する内部統制を検討する。
    ・　経営者が採用した会計方針及びその適用方法の適切性、並びに経営者によって行われた会計上の見積りの合理性及
     び関連する注記事項の妥当性を評価する。
    ・　経営者が継続企業を前提として財務諸表を作成することが適切であるかどうか、また、入手した監査証拠に基づ
     き、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な不確実性が認められるかどうか結
     論付ける。継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる場合は、監査報告書において財務諸表の注記事項に
     注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関する財務諸表の注記事項が適切でない場合は、財務諸表に対して除外
     事項付意見を表明することが求められている。監査人の結論は、監査報告書日までに入手した監査証拠に基づいてい
     るが、将来の事象や状況により、企業は継続企業として存続できなくなる可能性がある。
    ・　財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠しているかど
     うかとともに、関連する注記事項を含めた財務諸表の表示、構成及び内容、並びに財務諸表が基礎となる取引や会計
     事象を適正に表示しているかどうかを評価する。
     監査人は、監査役及び監査役会に対して、計画した監査の範囲とその実施時期、監査の実施過程で識別した内部統制
    の重要な不備を含む監査上の重要な発見事項、及び監査の基準で求められているその他の事項について報告を行う。
     監査人は、監査役及び監査役会に対して、独立性についての我が国における職業倫理に関する規定を遵守したこと、
    並びに監査人の独立性に影響を与えると合理的に考えられる事項、及び阻害要因を除去又は軽減するためにセーフガー
    ドを講じている場合はその内容について報告を行う。
    利害関係

     会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
                                                       以　上

     （注）１．     上記の監査報告書の原本は当社（有価証券届出書提出会社）が別途保管しております。
     　　　２．XBRLデータは監査の対象には含まれておりません。
                                171/175







                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                        独立監査人の監査報告書
                                                    2021年11月９日

    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス
     取　締　役　会　御　中
                         ＰｗＣあらた有限責任監査法人

                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       遠　　藤　　英　　昭
                          業務執行社員
                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       森　　　直　　子
                          業務執行社員
    　当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「経理の状況」に掲げられて

    いる株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスの2018年12月１日から2019年11月30日までの連結会計年度の連結財務
    諸表、すなわち、連結貸借対照表、連結損益計算書、連結包括利益計算書、連結株主資本等変動計算書、連結キャッ
    シュ・フロー計算書、連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項及びその他の注記について監査を行った。
    連結財務諸表に対する経営者の責任

     経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して連結財務諸表を作成し適正に
    表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない連結財務諸表を作成し適正に表示するため
    に経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
    監査人の責任

     当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から連結財務諸表に対する意見を表明するこ
    とにある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基
    準は、当監査法人に連結財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策
    定し、これに基づき監査を実施することを求めている。
     監査においては、連結財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続は、当
    監査法人の判断により、不正又は誤謬による連結財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択及び適用さ
    れる。財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法人は、リスク
    評価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、連結財務諸表の作成と適正な表示に関連する内
    部統制を検討する。また、監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに経営者によって行われた見積
    りの評価も含め全体としての連結財務諸表の表示を検討することが含まれる。
    　当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
    監査意見

     当監査法人は、上記の連結財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、
    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス及び連結子会社の2019年11月30日現在の財政状態並びに同日をもって終了
    する連結会計年度の経営成績及びキャッシュ・フローの状況をすべての重要な点において適正に表示しているものと認
    める。
    利害関係

     会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
                                                       以　上
     （注）１．     上記の監査報告書の原本は当社（有価証券届出書提出会社）が別途保管しております。
     　　　２．XBRLデータは監査の対象には含まれておりません。
                                172/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                        独立監査人の監査報告書
                                                    2021年11月９日

    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス
     取　締　役　会　御　中
                         ＰｗＣあらた有限責任監査法人

                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       遠　　藤　　英　　昭
                          業務執行社員
                          指定有限責任社員

                                    公認会計士       森　　　直　　子
                          業務執行社員
     当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「経理の状況」に掲げられて

    いる株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスの2018年12月１日から2019年11月30日までの第６期事業年度の財務諸
    表、すなわち、貸借対照表、損益計算書、株主資本等変動計算書、重要な会計方針、その他の注記について監査を行っ
    た。
    財務諸表に対する経営者の責任

     経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し適正に表
    示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表示するために経営
    者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
    監査人の責任

     当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から財務諸表に対する意見を表明すること
    にある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準
    は、当監査法人に財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策定し、
    これに基づき監査を実施することを求めている。
    　監査においては、財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続は、当監
    査法人の判断により、不正又は誤謬による財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択及び適用される。
    財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法人は、リスク評価の
    実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、財務諸表の作成と適正な表示に関連する内部統制を検
    討する。また、監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに経営者によって行われた見積りの評価も
    含め全体としての財務諸表の表示を検討することが含まれる。
    　当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
    監査意見

     当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、　株式
    会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングスの2019年11月30日現在の財政状態及び同日をもって終了する事業年度の経営成
    績をすべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
    利害関係

     会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
                                                       以　上
     （注）１．     上記の監査報告書の原本は当社（有価証券届出書提出会社）が別途保管しております。
     　　　２．XBRLデータは監査の対象には含まれておりません。
                                173/175



                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
                    独立監査人の四半期レビュー報告書
                                                    2021年11月９日

    株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス
     取　締　役　会　御　中
                       ＰｗＣあらた有限責任監査法人

                        東京事務所

                        指定有限責任社員

                                   公認会計士       遠　　藤　　英　　昭
                        業務執行社員
                        指定有限責任社員

                                   公認会計士       森　　　直　　子
                        業務執行社員
    監査人の結論

     当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、「経理の状況」に掲げられている株式会社Ｆｉｎ
    ａｔｅｘｔホールディングスの2021年４月１日から2022年３月31日までの連結会計年度の第２四半期連結会計期間(2021
    年７月１日から2021年９月30日まで)及び第２四半期連結累計期間(2021年４月１日から2021年９月30日まで)に係る四半
    期連結財務諸表、すなわち、四半期連結貸借対照表、四半期連結損益計算書、四半期連結包括利益計算書、四半期連結
    キャッシュ・フロー計算書及び注記について四半期レビューを行った。
     当監査法人が実施した四半期レビューにおいて、上記の四半期連結財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認
    められる四半期連結財務諸表の作成基準に準拠して、株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス及び連結子会社の
    2021年９月30日現在の財政状態並びに同日をもって終了する第２四半期連結累計期間の経営成績及びキャッシュ・フ
    ローの状況を適正に表示していないと信じさせる事項が全ての重要な点において認められなかった。
    監査人の結論の根拠

     当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期レビューの基準に準拠して四半期レビューを行っ
    た。四半期レビューの基準における当監査法人の責任は、「四半期連結財務諸表の四半期レビューにおける監査人の責
    任」に記載されている。当監査法人は、我が国における職業倫理に関する規定に従って、会社及び連結子会社から独立
    しており、また、監査人としてのその他の倫理上の責任を果たしている。当監査法人は、結論の表明の基礎となる証拠
    を入手したと判断している。
    四半期連結財務諸表に対する経営者並びに監査役及び監査役会の責任

     経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期連結財務諸表の作成基準に準拠して四半期連結
    財務諸表を作成し適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない四半期連結財務諸
    表を作成し適正に表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
     四半期連結財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき四半期連結財務諸表を作成することが
    適切であるかどうかを評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期連結財務諸表の作成基準に基づいて
    継続企業に関する事項を開示する必要がある場合には当該事項を開示する責任がある。
     監査役及び監査役会の責任は、財務報告プロセスの整備及び運用における取締役の職務の執行を監視することにあ
    る。
                                174/175





                                                          EDINET提出書類
                                            株式会社Ｆｉｎａｔｅｘｔホールディングス(E37145)
                                                     有価証券届出書（新規公開時）
    四半期連結財務諸表の四半期レビューにおける監査人の責任
     監査人の責任は、監査人が実施した四半期レビューに基づいて、四半期レビュー報告書において独立の立場から四半
    期連結財務諸表に対する結論を表明することにある。
     監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期レビューの基準に従って、四半期レビューの過程を通
    じて、職業的専門家としての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
    ・　主として経営者、財務及び会計に関する事項に責任を有する者等に対する質問、分析的手続その他の四半期レ
     ビュー手続を実施する。四半期レビュー手続は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して
     実施される年度の財務諸表の監査に比べて限定された手続である。
    ・　継続企業の前提に関する事項について、重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な不確実性が認
     められると判断した場合には、入手した証拠に基づき、四半期連結財務諸表において、我が国において一般に公正妥
     当と認められる四半期連結財務諸表の作成基準に準拠して、適正に表示されていないと信じさせる事項が認められな
     いかどうか結論付ける。また、継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる場合は、四半期レビュー報告書
     において四半期連結財務諸表の注記事項に注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関する四半期連結財務諸表の
     注記事項が適切でない場合は、四半期連結財務諸表に対して限定付結論又は否定的結論を表明することが求められて
     いる。監査人の結論は、四半期レビュー報告書日までに入手した証拠に基づいているが、将来の事象や状況により、
     企業は継続企業として存続できなくなる可能性がある。
    ・　四半期連結財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる四半期連結財務諸表の作
     成基準に準拠していないと信じさせる事項が認められないかどうかとともに、関連する注記事項を含めた四半期連結
     財務諸表の表示、構成及び内容、並びに四半期連結財務諸表が基礎となる取引や会計事象を適正に表示していないと
     信じさせる事項が認められないかどうかを評価する。
    ・　四半期連結財務諸表に対する結論を表明するために、会社及び連結子会社の財務情報に関する証拠を入手する。監
     査人は、四半期連結財務諸表の四半期レビューに関する指示、監督及び実施に関して責任がある。監査人は、単独で
     監査人の結論に対して責任を負う。
     監査人は、監査役及び監査役会に対して、計画した四半期レビューの範囲とその実施時期、四半期レビュー上の重要
    な発見事項について報告を行う。
     監査人は、監査役及び監査役会に対して、独立性についての我が国における職業倫理に関する規定を遵守したこと、
    並びに監査人の独立性に影響を与えると合理的に考えられる事項、及び阻害要因を除去又は軽減するためにセーフガー
    ドを講じている場合はその内容について報告を行う。
    利害関係

     会社及び連結子会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はな
    い。
                                                       以　上
     （注）１．     上記の四半期レビュー報告書の原本は当社（有価証券届出書提出会社）が別途保管しております。
     　　　２．XBRLデータは四半期レビューの対象には含まれておりません。
                                175/175

PDFをダウンロード

関連コンテンツ