ブラックロック世界好配当株式オープン 有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
| 提出書類 | 有価証券届出書（内国投資信託受益証券） |
|---|---|
| 提出日 | |
| 提出者 | ブラックロック世界好配当株式オープン |
| カテゴリ | 有価証券届出書（内国投資信託受益証券） |
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
【表紙】
【提出書類】 有価証券届出書
【提出先】 関東財務局長
【提出日】 2020年11月20日
【発行者名】 ブラックロック・ジャパン株式会社
【代表者の役職氏名】 代表取締役会長 井澤 吉幸
【本店の所在の場所】 東京都千代田区丸の内一丁目８番３号
【事務連絡者氏名】 猪浦 純子
【電話番号】 03-6703-7940
【届出の対象とした募集内国投資信託 ブラックロック世界好配当株式オープン
受益証券に係るファンドの名称】
(愛称：世界の息吹)
【届出の対象とした募集内国投資信託 1,000億円を上限とします。
受益証券の金額】
【縦覧に供する場所】 該当事項はありません。
(注) 本書において文中および表中の数字は四捨五入された数値として表示されている場合があり、従って合計とし
て表示された数字はかかる数値の総和と必ずしも一致するとは限りません。
1/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第一部【証券情報】
(1)【ファンドの名称】
ブラックロック世界好配当株式オープン
（ファンドの愛称を「世界の息吹」とします。以下「当ファンド」または「ファンド」といいます。）
(2)【内国投資信託受益証券の形態等】
追加型証券投資信託の受益権です。
当初元本は、１口当り１円です。
ファンドの受益権は、社債、株式等の振替に関する法律（以下「社振法」といいます。）の規定の適用を受け、受
益権の帰属は、後述の「(11)振替機関に関する事項」に記載の振替機関および当該振替機関の下位の口座管理機関
（社振法第２条に規定する「口座管理機関」をいい、振替機関を含め、以下「振替機関等」といいます。）の振替口
座簿に記載または記録されることにより定まります（以下、振替口座簿に記載または記録されることにより定まる受
益権を「振替受益権」といいます。）。委託会社であるブラックロック・ジャパン株式会社は、やむを得ない事情等
がある場合を除き、当該振替受益権を表示する受益証券を発行しません。また、振替受益権には無記名式や記名式の
形態はありません。
当ファンドについて、委託会社の依頼により、信用格付業者から提供され、もしくは閲覧に供された信用格付また
は信用格付業者から提供され、もしくは閲覧に供される予定の信用格付はありません。
(3)【発行（売出）価額の総額】
1,000億円を上限とします。
(4)【発行（売出）価格】
購入受付日の翌営業日の基準価額とします。
基準価額につきましては、販売会社または下記にお問い合わせください。
ブラックロック・ジャパン株式会社
電話番号：03-6703-4300（受付時間 営業日の９：00～17：00）
ホームページアドレス：www.blackrock.com/jp/
(5)【申込手数料】
① 購入時の申込手数料（以下「購入時手数料」といいます。）は、購入受付日の翌営業日の基準価額に3.30％(税抜
3.00％)を上限として、販売会社が独自に定める率を乗じて得た額とします。
詳細は、販売会社にお問い合わせください。
（販売会社につきましては、「(8)申込取扱場所」に記載の照会先までお問い合わせください。）
なお、購入時手数料には消費税に相当する金額および地方消費税に相当する金額（以下「消費税等相当額」とい
います。）が含まれています。
② 分配金の受取方法により、「一般コース」、「累積投資コース」の２つのコースがあります。「累積投資コー
ス」を選択した投資者が、分配金を再投資する場合は、無手数料とします。
(6)【申込単位】
分配金の受取方法により、収益の分配時に分配金を受け取る「一般コース」と、分配金が税引き後、無手数料で再
投資される「累積投資コース」の２つの申込方法があります。
取扱いを行なうコースおよび申込単位（以下「購入単位」といいます。）は、各販売会社により異なりますので、
詳細は販売会社にお問い合わせください。
2/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(7)【申込期間】
2020年11月21日から2021年５月21日まで
※ 申込期間は、上記期間満了前に有価証券届出書を提出することによって更新されます。
(8)【申込取扱場所】
ファンドの申込取扱場所（以下「販売会社」といいます。）については下記にお問い合わせください。
ブラックロック・ジャパン株式会社
電話番号：03-6703-4300 （受付時間 営業日の９：00～17：00）
ホームページアドレス：www.blackrock.com/jp/
(9)【払込期日】
受益権の投資者は、販売会社が定める日までに、購入代金（購入受付日の翌営業日の基準価額に購入口数を乗じた
金額に、購入時手数料を加算した金額をいいます。）を販売会社に支払うものとします。
振替受益権に係る各購入受付日の発行価額の総額は、販売会社によって追加信託が行なわれる日に委託会社の指定
する口座を経由して、受託会社の指定するファンド口座に払い込まれます。
(10)【払込取扱場所】
上記「(8)申込取扱場所」で払い込みください。
(11)【振替機関に関する事項】
振替機関は、株式会社証券保管振替機構です。
(12)【その他】
① 購入代金の利息
購入代金には利息をつけません。
② 日本以外の地域における発行
行ないません。
③ 購入不可日
申込期間中は、ニューヨーク証券取引所、ニューヨークの銀行、ルクセンブルグの銀行のいずれかの休業日に該
当する場合は、販売会社の営業日であってもお申込は受付けません。
④ 振替受益権について
ファンドの受益権は、社振法の規定の適用を受け、上記「(11)振替機関に関する事項」に記載の振替機関の振替
業にかかる業務規程等の規則にしたがって取り扱われるものとします。
ファンドの分配金、償還金、換金代金は、社振法および上記「(11)振替機関に関する事項」に記載の振替機関の
業務規程その他の規則にしたがって支払われます。
(参考)
◆投資信託振替制度とは、
・ファンドの受益権の発生、消滅、移転をコンピュータシステムにて管理します。
・ファンドの設定、換金、償還等がコンピュータシステム上の帳簿（「振替口座簿」といいます。）への記
載・記録によって行なわれますので、受益証券は発行されません。
3/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第二部【ファンド情報】
第１【ファンドの状況】
１【ファンドの性格】
(1)【ファンドの目的及び基本的性格】
① 「ブラックロック世界好配当株式オープン」（ファンドの愛称を「世界の息吹」とします。以下「当ファン
ド」または「ファンド」という場合があります。）は、継続的な配当収入の確保を目指して運用を行ないます。
② 当ファンドは、追加型証券投資信託であり、追加型投信／海外／株式に属しています。下記は、一般社団法人
投資信託協会の「商品分類に関する指針」に基づき当ファンドが該当する商品分類・属性区分を網掛け表示して
います。
＜商品分類表＞
単位型・追加型 投資対象地域 投資対象資産（収益の源泉）
単位型投信 国内 株式
追加型投信 海外 債券
内外 不動産投信
その他資産（ ）
資産複合
＜属性区分表＞
投資対象資産 決算頻度 投資対象地域 投資形態 為替ヘッジ
株式 年１回 グローバル ファミリー あり
一般 年２回 （日本を含む） ファンド （ ）
大型株 年４回 日本
中小型株 年６回 北米 ファンド・ なし
債券 （隔月） 欧州 オブ・
一般 年12回 アジア ファンズ
公債 （毎月） オセアニア
社債 日々 中南米
その他債券 その他 アフリカ
クレジット属性 中近東
不動産投信 （中東）
その他資産 エマージング
（投資信託証券（株式））
資産複合
資産配分固定型
資産配分変更型
4/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
＜各分類および区分の定義＞
Ⅰ．商品分類
単位型投信・追加型 追加型投信 一度設定されたファンドであってもその後追加設定が行なわれ従来
投信の区分 の信託財産とともに運用されるファンドをいう。
投資対象地域による 海外 目論見書又は投資信託約款において、組入資産による主たる投資収
区分 益が実質的に海外の資産を源泉とする旨の記載があるものをいう。
投資対象資産による 株式 目論見書又は投資信託約款において、組入資産による主たる投資収
区分 益が実質的に株式を源泉とする旨の記載があるものをいう。
Ⅱ．属性区分
投資対象資産による その他資産（投資信 目論見書又は投資信託約款において、主として投資信託証券に投資
属性区分 託証券（株式）） する旨の記載があるものをいう。ただし、当ファンドは、投資信託
証券を通じて主として株式に投資する。
決算頻度による属性 年12回（毎月） 目論見書又は投資信託約款において、年12回（毎月）決算する旨の
区分 記載があるものをいう。
投資対象地域による グローバル 目論見書又は投資信託約款において、組入資産による投資収益が日
属性区分 （日本を含む） 本を含む世界の資産を源泉とする旨の記載があるものをいう。
投資形態による属性 ファンド・オブ・ 「投資信託等の運用に関する規則」第２条に規定するファンド・オ
区分 ファンズ ブ・ファンズをいう。
為替ヘッジによる属 為替ヘッジなし 目論見書又は投資信託約款において、為替のヘッジを行なわない旨
性区分 の記載があるもの又は為替のヘッジを行なう旨の記載がないものを
いう。なお、「為替ヘッジ」とは、対円での為替リスクに対する
ヘッジの有無をいう。
上記は、一般社団法人投資信託協会の定義を基に委託会社が作成したものを含みます。なお、上記以外の商品分
類・属性区分の定義については、一般社団法人投資信託協会のホームページ（http://www.toushin.or.jp/）をご参
照ください。
③ 信託金の限度額は、5,000億円です。ただし、委託会社は受託会社と合意のうえ、当該限度額を変更することが
できます。
5/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
④ ファンドの特色
ａ．当ファンドは、世界の好配当株に投資します。
日本を含む世界各国の配当利回りの高い株式への投資等を通じて、配当収益を含む中長期的なリターンが期
待できる投資信託証券を投資対象とします。実質的には、先進国のみならず、新興国を含めた、成長性の高い
と考えられる世界各国の配当利回りの高い企業の株式に投資します。
ｂ．投資対象とする投資信託証券（以下「投資対象ファンド」ということがあります。）は、本届出書提出日現
在、以下の通りです。
・ブラックロック・グローバル・インベストメント・シリーズ グローバル・エクイティ・インカム・ポート
フォリオ クラスＦ受益証券
（ルクセンブルグ籍証券投資信託、以下「ＢＧＩＳ グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリ
オ」といいます。)
・ブラックロック・グローバル・ファンズ ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド ク
ラスＸ投資証券
（ルクセンブルグ籍証券投資法人、以下「ＢＧＦ ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファ
ンド」といいます。)
※ 投資対象ファンドは、委託会社の判断により、変更することがあります。
ｃ．当ファンドはファンド・オブ・ファンズ形式で運用します。各投資信託証券への投資比率は、原則として、
市況環境および投資対象ファンドの収益性等を勘案して委託会社が決定します。通常、ＢＧＩＳ グローバ
ル・エクイティ・インカム・ポートフォリオ（ファンド・オブ・ファンズにのみ取得される投資信託証券）へ
の投資比率を高位に保ちます。
ｄ．投資対象ファンドには、以下のような特徴があります。
ＢＧＩＳ グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリオ
・世界の株式に分散投資することにより、継続的な配当収入の確保を目指して運用を行ないます。
＊
・配当利回りに関しては、MSCI ACWI を上回ることを目指します。
＊ MSCI ACWIとは、新興国を含む世界各国を対象とする株価指数であり、MSCI Inc.が開発、計算した株価
指数です。同指数に関する著作権、知的財産その他の一切の権利は、MSCI Inc.に帰属します。また、
MSCI Inc.は同指数の内容を変更する権利および公表を停止する権利を有しています。
ＢＧＦ ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド
・トータル・リターンを最大化することを目指します。
・ファンドは、少なくともその純資産の80％を譲渡性のある投資適格債券に投資します。また、少なくとも
＊
ファンドの純資産の70％を５年未満のデュレーション の米ドル建て債券に投資します。
・平均デュレーションは３年を超えないものとします。
・通貨エクスポージャーについては柔軟に運用します。
＊ デュレーションとは、金利がある一定の割合で変動した場合、債券の価格がどの程度変化するかを示す
指標です。この数値が大きいほど、金利変動に対する債券価格の変動率が大きくなります。
6/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ｅ．主要投資対象ファンドであるＢＧＩＳ グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリオは、ブラック
ロック・インベストメント・マネジメント（ＵＫ）リミテッドの株式運用部門のグローバル株式チームによっ
て運用されます。
グローバル株式チームの概要
グローバル株式チームは、世界株式運用のスペシャリストで構成され、ブラックロック・グループの海外
拠点の調査・運用チームと情報を共有しながら、運用を行なっています。
ｆ．外貨建資産については原則として為替ヘッジを行ないません。
7/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ｇ．毎月決算を行ないます。さらに半年毎にボーナス分配を行ないます。
・原則として、月１回の毎決算時（原則として毎月25日。休業日の場合は翌営業日。）に、安定分配を行なう
ことを目指します。
・２月および８月の決算時に、基準価額水準、市況動向等を勘案し、期間中の売買益を上乗せして分配するこ
とがあります。
※ ただし、分配対象額が少額の場合には分配を行なわないことがあります。
8/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
（追加的記載事項）
9/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
10/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(2)【ファンドの沿革】
2005年９月28日 信託契約締結、ファンドの設定日、運用開始
2006年10月１日 ファンド名称を変更
「メリルリンチ世界好配当株式オープン」から「ブラックロック世界好配当株式オープン」へ
変更
2007年１月４日 投資信託振替制度への移行
2009年12月２日 ファンドの委託会社としての業務をブラックロック・ジャパン株式会社からバークレイズ・グ
ローバル・インベスターズ株式会社（新社名：ブラックロック・ジャパン株式会社）に承継
(3)【ファンドの仕組み】
ファンドの仕組み
＜契約等の概要＞
ａ．「証券投資信託契約」
ファンドの設定・運営に関する事項、信託財産の運用・管理に関する事項、委託会社および受託会社の業務
に関する事項、投資者に関する事項等について規定しています。
ｂ．「受益権の募集・販売の取扱い等に関する契約」
委託会社が販売会社に委託する受益権の募集販売の取扱い、換金事務、投資者に対する収益分配金および換
金代金の支払い、その他これらの業務に付随する業務等について規定しています。
11/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
＜ファンド・オブ・ファンズの仕組みについて＞
当ファンドは、投資信託証券に投資するファンド・オブ・ファンズです。
＜委託会社の概況＞
2020年８月末現在の委託会社の概況は、以下のとおりです。
ａ．資本金 3,120百万円
ｂ．沿革
1985年１月 メリルリンチ投資顧問株式会社
（後のメリルリンチ・インベストメント・マネジャーズ株式会社）設立
1987年３月 証券投資顧問業者として登録
1987年６月 投資一任業務認可を取得
1997年12月 投資信託委託業務免許を取得
1988年３月 バークレイズ・デズート・ウェッド投資顧問株式会社
（後のバークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社）設立
1988年６月 証券投資顧問業者として登録
1989年１月 投資一任業務認可を取得
1998年３月 投資信託委託業務免許を取得
1999年４月 野村ブラックロック・アセット・マネジメント株式会社
（後のブラックロック・ジャパン株式会社）設立
1999年６月 証券投資顧問業者として登録
1999年８月 投資一任業務認可を取得
2006年10月 メリルリンチ・インベストメント・マネジャーズ株式会社を存続会社として、
ブラックロック・ジャパン株式会社と合併
新会社商号：「ブラックロック・ジャパン株式会社」
2009年12月 バークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社を存続会社として、
ブラックロック・ジャパン株式会社と合併
新会社商号：「ブラックロック・ジャパン株式会社」
ｃ．大株主の状況
所有
株主名 住所 所有比率
株式数
ブラックロック・ジャパン・
東京都千代田区丸の内一丁目８番３号 15,000株 100％
ホールディングス合同会社
12/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
２【投資方針】
(1)【投資方針】
① 主として、世界の配当利回りの高い株式を主要な投資対象とし、弊社グループの運用会社が運用する投資信託
証券に投資します。副次的な投資対象として、海外の短期債券等に投資する投資信託証券にも投資を行ないま
す。投資対象とする投資信託証券は別に定めるものとします。
② 各投資信託証券への投資比率は、原則として、市況動向および各投資信託証券の収益性等を勘案して委託会社
が決定します。通常、ファンド・オブ・ファンズにのみ取得される投資信託証券への投資比率を高位に保ちま
す。
③ 別に定める投資信託証券は、委託会社の判断により、変更することがあります。
④ 外貨建資産については、原則として為替ヘッジを行ないません。
⑤ 資金動向、市況動向、残存信託期間等によっては、上記のような運用ができない場合もあります。
⑥ 約款で別に定める投資対象とする投資信託証券の選定にあたっては、上記の投資方針の他、当ファンドの運営
上の効率性等を勘案します。
※委託会社は、自己または第三者の利益を図るために投資者の利益を害することとなる潜在的なおそれのある取
引を行ないまたは行なうことがある場合、投資者の利益を害しないことを確保するため、売買執行管理規程等
の社内規程により管理します。
(2)【投資対象】
① 投資対象とする資産の種類
この信託において投資の対象とする資産の種類は、次に掲げる特定資産（「特定資産」とは、投資信託及び投
資法人に関する法律（以下「投信法」といいます。）第２条第１項で定めるものをいいます。以下同じ。）とし
ます。
ａ．有価証券
ｂ．金銭債権
ｃ．約束手形（手形割引市場において売買される手形に限ります。）
② 投資対象とする有価証券
委託会社は、信託金を、主として別に定める投資信託または外国投資信託の受益証券（金融商品取引法第２条
第１項第10号で定めるものをいいます。）および投資証券または外国投資証券（金融商品取引法第２条第１項第
11号で定めるものをいいます。）のほか、次の有価証券（金融商品取引法第２条第２項の規定により有価証券と
みなされる同項各号に掲げる権利を除きます。）に投資することを指図します。
ａ．国債証券
ｂ．短期社債等（社振法第66条第１号に規定する短期社債、保険業法第61条の10第１項に規定する短期社債、資
産の流動化に関する法律第２条第８項に関する特定短期社債、信用金庫法第54条の４第１項に規定する短期債
および農林中央金庫法第62条の２第１項に規定する短期農林債をいいます。）
ｃ．コマーシャル・ペーパー
ｄ．外国または外国の者の発行する証券または証書で、前各号の証券または証書の性質を有するもの
ｅ．外国法人が発行する譲渡性預金証書
13/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
③ 投資対象とする金融商品
この信託の設定、換金、償還、投資環境の変動等への対応等、委託会社が運用上必要と認めるときには、②に
掲げる有価証券のほか、次に掲げる金融商品（金融商品取引法第２条第２項の規定により有価証券とみなされる
同項各号に掲げる権利を含みます。）により運用を指図することができます。
ａ．預金
ｂ．指定金銭信託（金融商品取引法第２条第１項第14号に規定する受益証券発行信託を除きます。）
ｃ．コール・ローン
ｄ．手形割引市場において売買される手形
投資対象ファンドの概要
投資方針における「別に定める投資信託証券」の概要は以下の通りです。
(a) ＢＧＩＳ グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリオ（ファンド・オブ・ファンズにのみ取得され
る投資信託証券）
形態 ルクセンブルグ籍（オープン・エンド型）契約型外国投資信託（米ドル建て）
世界の株式に分散投資することにより、継続的な配当収入の確保を目指して運用を行ないます。配
投資目的
当利回りに関しては、MSCI ACWIを上回ることを目指します。
設定日 2005年９月29日
信託期間 無期限
＊
・ポートフォリオは、MSCI ACWIを構成する国に法人籍をもつ企業 が発行する株式に投資します。
・ポートフォリオは、純資産総額の20％を上限として MSCI Emerging Market Indexを構成する国
＊
に法人籍をもつ企業 が発行する株式に投資することができます。
(＊なお、上記各インデックスを構成する国において、その活動の大半が行なわれている企業を
含みます。)
主な投資対象
・通常、ポートフォリオは少なくとも50銘柄以上の株式に投資します。
・ポートフォリオが保有する外貨建資産については、原則として為替ヘッジを行ないません。
・投資顧問会社は、ポートフォリオの市場リスクを避けるため、あるいはその収益を高めるために
いろいろなポートフォリオ戦略を使用することができます。これらの戦略は、一つの証券取引所
で取引されるコール・オプション、プット・オプションおよびＣＦＤ取引のような派生商品の使
用を含みます。
・ポートフォリオの資産総額の10％を超えて借入れを行なうことはできません。
主な投資制限
・他の発行体の証券の引受を行なうことはできません。
管理報酬 管理会社と委託会社間の契約により、免除されます。（注）
その他費用 保管報酬、登録・名義書換事務代行会社報酬等がファンドから差し引かれます。
決算日 年１回（原則として１月末日）決算を行ないます。
収益分配方針 毎月原則として20日（営業日でない場合は翌営業日）に分配を行ないます。
申込手数料 ありません。
管理会社 ブラックロック・ファンド・マネジメント・カンパニー・エス・エー
投資顧問会社 ブラックロック・インベストメント・マネジメント（ＵＫ）リミテッド
保管受託銀行 ステート・ストリート・バンク・インターナショナルＧｍｂＨ、ルクセンブルグ支店
(注) 投資対象ファンドにかかる報酬相当額は、委託会社の信託報酬より支払われます。
14/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(b) ＢＧＦ ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド
形態 ルクセンブルグ籍（オープン・エンド型）会社型外国投資証券（米ドル建て）
純資産総額の80％以上を投資適格債に投資し、トータル・リターンを最大化することを目指しま
す。純資産総額の70％以上をデュレーションが５年未満の米ドル建て投資適格債に投資し、ファン
投資態度
ドの平均デュレーションは３年以下を原則とします。
通貨エクスポージャーについては柔軟に運用します。
設定日 2002年10月31日
存続期間 無期限
主な投資対象 主として米ドル建ての投資適格債に投資します。
・ 同一発行体の譲渡性のある証券への投資は、原則としてファンドの純資産総額の10％以下とし
ます。
主な投資制限
・ 純資産総額の５％を超えて投資しているすべての発行体について、ファンドが保有する譲渡性
のある証券の総額は原則として純資産総額の40％を超えないものとします。
管理報酬 ありません。（注）
その他費用 保管報酬および事務の処理に要する諸費用がファンドから差し引かれます。
決算日 年１回（原則として８月末日）に決算を行ないます。
収益分配方針 原則として、分配を行ないません。
申込手数料 ありません。
管理会社 ブラックロック（ルクセンブルグ）エス・エー
ブラックロック・ファイナンシャル・マネジメント・インク
投資顧問会社 (副投資顧問会社：ブラックロック・インベストメント・マネジメント（オーストラリア）リミ
テッド)
保管会社 ザ・バンク・オブ・ニューヨーク・メロン・エス・エー／エヌ・ブイ
(注) 投資対象ファンドにかかる報酬相当額は、委託会社の信託報酬より支払われます。
(3)【運用体制】
① ファンドの運用・管理の各業務の役割分担を社内規程により定めております。
② ファンドの運用については委託会社の運用部門が統括しています。
社内には内部監査を担当する部門、ファンドの運用状況やリスク状況等をモニターし関連部署にフィードバッ
クする部門、あるいは投資委員会等開催により、各ファンドの投資方針等にしたがって運用が行なわれているか
確認する組織、機能が確立しています。
③ 当ファンドの運用は、株式インデックス運用部（当ファンド担当：８名程度）が担当いたします。
15/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
運用体制図
※ 運用体制は、変更となる場合があります。
ブラックロック・グループ
＊
ブラックロック・グループは、運用資産残高約7.32兆ドル (約789兆円)を持つ世界最大級の独立系資産運用グ
ループであり、当社はその日本法人です。
当グループは、世界各国の機関投資家および個人投資家のため、株式、債券、キャッシュ・マネジメントおよ
びオルタナティブ商品といった様々な資産クラスの運用を行なっております。また、機関投資家向けに、リスク
管理、投資システム・アウトソーシングおよびファイナンシャル・アドバイザリー・サービスの提供を行なって
おります。
＊ 2020年６月末現在。（円換算レートは１ドル＝107.885円を使用）
(4)【分配方針】
① 収益分配方針
月１回の毎決算時（原則として毎月25日。休業日の場合は翌営業日。）に、原則として以下の方針に基づき、
分配を行ないます。
ａ．分配対象額の範囲
分配対象額の範囲は、経費控除後の繰越分を含めた利子・配当等収益および売買損益（繰越欠損補填後、評
価損益を含みます。）等の全額とします。
16/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ｂ．分配対象収益についての分配方針
・ 委託会社がａ．の範囲内で決定するものとし、原則として配当等収益を中心に安定分配を行なうことを目
指します。
・ 毎年２月および８月の決算時には、基準価額水準、市況動向等を勘案し、前記に加え、売買益（評価益を
含みます。）等より分配を行なう場合があります。
・ 分配金額は委託会社が基準価額水準、市況動向等を勘案して決定します。基準価額水準、市況動向等に
よっては分配を行なわないことがあります。将来の分配金の支払いおよびその金額について保証するもの
ではありません。
ｃ．留保益の運用方針
留保益の運用については特に制限を設けず、委託会社の判断に基づき、元本部分と同一の運用を行ないま
す。
② 収益の分配
ａ．信託財産から生じる毎計算期末における利益は、次の方法により処理するものとします。
(a) 配当金、利子およびこれ等に類する収益から支払利息を控除した額（「配当等収益」といいます。）は、
諸経費、諸費用（消費税に相当する金額および地方消費税に相当する金額(以下「消費税相当額」といいま
す。）を含みます。以下同じ。）、信託報酬（消費税等相当額を含みます。以下同じ。）を控除した後、そ
の残額を投資者に分配することができます。なお、次期以降の分配に充てるため、その一部を分配準備積立
金として積み立てることができます。
(b) 売買損益に評価損益を加減した利益金額（「売買益」といいます。）は、諸経費、諸費用および信託報酬
を控除し、繰越欠損金のあるときは、その全額を売買益をもって補てんした後、投資者に分配することがで
きます。なお、次期以降の分配に充てるため、分配準備積立金として積み立てることができます。
ｂ．毎計算期末において、信託財産につき生じた損失は、次期に繰り越すものとします。
③ 収益分配金の支払い
ａ．支払時期と支払場所
(a) 一般コースの場合
毎計算期間終了日後１ヵ月以内の委託会社の指定する日（原則として５営業日以内）に、毎計算期間の末
日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている投資者にお支払いを開始します。収益分配
金は販売会社の営業所等において支払います。
(b) 累積投資コースの場合
委託会社は、原則として、毎計算期間終了日の翌営業日に、収益分配金を販売会社に交付します。販売会
＊
社は累積投資契約 に基づき、投資者に対し遅滞なく収益分配金の再投資に係る受益権の売り付けを行ない
ます。
＊ 当該契約または規定については、同様の権利義務関係を規定する名称の異なる契約または規定を使用す
ることがあり、この場合、当該別の名称に読み替えるものとします。
ｂ．時効
投資者が、ａ．(a)に規定する支払開始日から５年間支払い請求を行なわない場合はその権利を失い、委託会
社が受託会社から交付を受けた金銭は委託会社に帰属します。
17/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
18/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(5)【投資制限】
以下は、当ファンドの約款で定める投資制限です。
① 投資信託証券および短期金融商品（短期運用の有価証券を含みます。）以外への直接投資は行ないません。
② 投資信託証券への投資制限
投資信託証券への投資割合には制限を設けません。
③ 外貨建資産への投資制限
外貨建資産への投資割合には制限を設けません。
④ 信用リスク集中回避のための投資制限
一般社団法人投資信託協会規則に定める一の者に係る株式等エクスポージャー、債券等エクスポージャーおよ
びデリバティブ等エクスポージャーの信託財産の純資産総額に対する比率は、原則としてそれぞれ10％、合計で
20％を超えないものとし、当該比率を超えることとなった場合には、同規則にしたがい当該比率以内となるよう
調整を行ないます。
⑤ 特別な場合の外貨建有価証券への投資制限
外貨建有価証券への投資については、わが国の国際収支上の理由等により、特に必要と認められる場合には、
制約されることがあります。
⑥ 外国為替予約の指図および範囲
委託会社は、信託財産に属する外貨建資産について当該外貨建資産の為替ヘッジのため、外国為替の売買の予
約取引の指図をすることができます。
⑦ 資金の借入れ
ａ．委託会社は、信託財産の効率的な運用ならびに運用の安定性に資するため、換金に伴う支払資金の手当て
（換金に伴う支払資金の手当てのために借入れた資金の返済を含みます。）を目的として、または再投資に係
る収益分配金の支払資金の手当てを目的として、資金借入れ（コール市場を通じる場合を含みます。）の指図
をすることができます。なお、当該借入金をもって有価証券等の運用は行なわないものとします。
ｂ．換金に伴う支払資金の手当てに係る借入期間は、投資者への換金代金支払開始日から信託財産で保有する有
価証券等の売却代金の受渡日までの間または投資者への換金代金支払開始日から信託財産で保有する有価証券
等の換金代金入金日までの間もしくは投資者への換金代金支払開始日から信託財産で保有する有価証券等の償
還金の入金日までの期間が５営業日以内である場合の当該期間とし、資金借入額は当該有価証券等の売却また
は換金代金および有価証券等の償還金の合計額を限度とします。
ただし、資金の借入額は、借入れ指図を行なう日における信託財産の純資産総額の10％を超えないこととしま
す。
ｃ．収益分配金の再投資に係る借入期間は信託財産から収益分配金が支弁される日からその翌営業日までとし、
資金借入額は収益分配金の再投資額を限度とします。
ｄ．借入金の利息は信託財産中より支弁します。
19/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
３【投資リスク】
(1) 投資リスク
ファンドの基準価額は、組入れられている有価証券の値動きの他、為替変動による影響を受けます。これらの信
託財産の運用によりに生じた損益はすべて投資者の皆様に帰属します。したがって、当ファンドは元金および元金
からの収益の確保が保証されているものではなく、基準価額の下落により投資者は損失を被り、元金を割り込むこ
とがあります。また、投資信託は預貯金と異なります。
当ファンドに係る主なリスクは以下のとおりです。
① 基準価額の変動要因
ａ．株価変動リスク
当ファンドの投資対象ファンドは、世界の株式に投資します。したがって、世界の経済および市場動向また
は組入株式の発行会社の経営・財務状況等に応じて組入株式の株価および配当金が変動し、当ファンドの運用
成果に影響を与えます。
ｂ．為替変動リスク
外貨建ての投資信託証券を投資対象とします。当該投資信託証券に対して為替ヘッジを行ないません。ま
た、当ファンドの投資対象ファンドは、外貨建資産に投資を行ないます。したがって、為替レートの変動が当
ファンドの運用成果に影響を与えます。
ｃ．カントリー・リスク
当ファンドの投資対象ファンドは、エマージング（新興）市場の発行体が発行する株式にも一部投資しま
す。エマージング諸国の経済は、先進諸国に比べて不安定であり、その株式市場を取り巻く社会的・経済的環
境はより不透明な場合が多く、エマージング諸国の政府は自国経済を規制または監督するうえで大きな影響力
を行使することがあります。したがって、先進国市場に投資する場合に比べて、投資先の国の政治・経済事
情、通貨・資本規制等の要因により、より大幅に株価が変動することが考えられ、それに伴い当ファンドの運
用成果に影響を与えます。
ｄ．債券投資のリスク
当ファンドの投資対象ファンドは、債券に投資します。債券の価格は、政治、経済、社会情勢等の影響によ
り金利が上昇すれば下落し、金利が低下すれば上昇します。したがって、金利の変動が当ファンドの運用成果
に影響を与えます。また、投資した債券の発行体の財務状況により、債務不履行が生じることがあります。債
務不履行が生じた場合には、債券価格が下落する等、当ファンドの運用成果に影響を与えます。
ｅ．デリバティブ取引のリスク
当ファンドの投資対象ファンドは、先物・オプション取引などのデリバティブ取引を用いることができま
す。このような投資手法は現物資産への投資に代わって運用の効率を高めるため、または証券価格、市場金
利、為替等の変動による影響から投資対象ファンドを守るために用いられます。デリバティブ取引を用いた結
果、コストとリスクが伴い、当ファンドの運用成果に影響を与えます。また、デリバティブ取引は必ず用いら
れるわけでなく、用いられたとしても本来の目的を達成できる保証はありません。
② ファンド運営上のリスク
ａ．購入および換金の受付の中止・取消
金融商品取引所等における取引の停止、外国為替取引の停止、決済機能の停止その他やむを得ない事情があ
るときは、受益権の購入の受付および換金の受付を中止する場合があります。また、この場合、既に受付けた
受益権の購入および換金の受付についても取り消す場合があります。
20/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ｂ．ファンドの繰上償還
当ファンドは換金により受益権の口数が30億口を下回ることとなった場合、または投資者のため有利と認め
られる場合、その他やむを得ない事情が発生したとき等は、ファンドを償還させる場合があります。
ｃ．法令・税制・会計等の変更
法令・税制・会計方法等は今後変更される可能性があります。
(2) リスクの管理体制
委託会社ではリスク管理を重視しており、独自開発のシステムを用いてリスク管理を行なっております。具体的
には、運用担当部門とは異なる部門においてファンドの投資リスクの計測・分析、投資制限のモニタリングなどを
行なうことにより、ファンドの投資リスクが運用方針に合致していることを確認し、その結果を運用担当部門に
フィードバックするほか、社内の関係者で共有しております。また、委託会社の業務に関するリスクについて社内
規程を定めて管理を行なっております。
※ リスクの管理体制は、変更となる場合があります。
21/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
（参考情報）
22/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
４【手数料等及び税金】
(1)【申込手数料】
① 購入時の申込手数料（以下、「購入時手数料」といいます。）は、購入受付日の翌営業日の基準価額に3.30％
（税抜3.00％）を上限として、販売会社が独自に定める率を乗じて得た額とします。
詳細は、販売会社にお問い合わせください。
販売会社につきましては、下記にお問い合わせください。
ブラックロック・ジャパン株式会社
電話番号：03-6703-4300（受付時間 営業日の９：00～17：00）
ホームページアドレス：www.blackrock.com/jp/
なお、購入時手数料には消費税等相当額が含まれています (以下同じ。) 。
購入時手数料は、購入時の商品説明、販売に関する事務手続き等の役務の対価として販売会社にお支払いいた
だくものです。
② 分配金の受取方法により、「一般コース」、「累積投資コース」の２つのコースがあります。「累積投資コー
ス」を選択した投資者が分配金を再投資する場合は、無手数料とします。
(2)【換金（解約）手数料】
① 換金手数料
ありません。
② 信託財産留保額
ありません。
(3)【信託報酬等】
① 信託報酬の総額
計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に年1.298％（税抜1.18％）の率を乗じて得た金額とします。信
託報酬に係る、委託会社、販売会社、受託会社の間の配分および当該報酬を対価とする役務の内容は次の通りと
します。
信託報酬の配分 役務の内容
ファンドの運用、基準価額の計算、運用報告書等各種書類の
年0.660％
委託会社
(税抜0.60％)
作成等
運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管理、
年0.605％
販売会社
(税抜0.55％)
購入後の情報提供等
年0.033％
受託会社 運用財産の管理、委託会社からの指図の実行等
(税抜0.03％)
※ 投資対象ファンドに係る報酬相当額は、委託会社の信託報酬より支払われます。
② 信託報酬の支払時期と支払方法等
信託報酬は、日々計上され、毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支弁するものとします。
委託会社および販売会社に対する信託報酬は、ファンドから委託会社に対して支弁されます。信託報酬の販売
会社への配分は、ファンドから委託会社に支弁された後、委託会社より販売会社に対して支払われます。受託会
社の報酬は、ファンドから受託会社に対して支弁されます。
(4)【その他の手数料等】
① 信託財産において換金代金等の支払資金に不足が生じるときに資金借入れの指図を行なった場合はその都度、
当該借入金の利息は信託財産中より支弁します。
23/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
② 信託財産に関する租税、信託事務の処理に要する諸費用および受託会社の立替えた立替金の利息（以下「諸経
費」といいます。）は、投資者の負担とし、その都度、信託財産中から支弁します。
③ 下記の諸費用（以下「諸費用」といいます。）および諸費用に係る消費税等相当額は、投資者の負担とし、信
託財産中から支弁することができます。
１．受益権の管理事務に関連する費用
２．有価証券届出書、有価証券報告書等法定提出書類の作成、印刷および提出に係る費用
３．目論見書の作成、印刷および交付に係る費用
４．信託約款の作成、印刷および届出に係る費用
５．運用報告書の作成、印刷、交付および提出に係る費用
６．公告に係る費用ならびに信託約款の変更またはファンドの償還に係る事項を記載した書面の作成、印刷およ
び交付に係る費用
７．この信託の監査人、法律顧問および税務顧問に対する報酬および費用
委託会社は、年0.11％（税抜0.10％）を上限とする、上記の諸費用の金額をあらかじめ合理的に見積もった上
で算出する率を毎日純資産総額に対して乗じて得た額、または上記の諸費用の金額をあらかじめ合理的に見積
もった上で算出する額を、上記の諸費用の支払の合計額とみなして、ファンドから受領することができます。諸
費用および諸費用に係る消費税等相当額は、日々計上され、毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支
払われるものとします。
＊
④ 外貨建資産の保管等に要する費用 は、その都度、信託財産中より支弁します。
＊ 海外における保管銀行等に支払う有価証券の保管および資金の送金・資産の移転等に要する費用
⑤ 投資対象ファンドに係る保管報酬および事務処理に要する諸費用等が別途投資対象ファンドから支払われま
す。
(5)【課税上の取扱い】
課税上は株式投資信託として取扱われます。
日本の居住者（法人を含む。）である投資者に対する課税については、以下のような取扱いとなります。
① 個別元本方式について
ａ．追加型株式投資信託について、投資者毎の信託時の受益権の価額等（購入時手数料は含まれません。）が当
該投資者の元本（「個別元本」といいます。）にあたります。
ｂ．投資者が同一ファンドの受益権を複数回購入した場合、個別元本は、当該投資者が追加信託を行なうつど当
該投資者の受益権口数で加重平均することにより算出されます。
ｃ．同一ファンドを複数の販売会社で購入する場合については各販売会社毎に、個別元本の算出が行なわれま
す。また、同一販売会社であっても複数支店等で同一ファンドを購入する場合は当該支店等毎に個別元本の算
出が行なわれる場合があります。
ｄ．投資者が元本払戻金（特別分配金）を受け取った場合、収益分配金発生時にその個別元本から当該元本払戻
金（特別分配金）を控除した額が、その後の当該投資者の個別元本となります。(「元本払戻金（特別分配
金）」については、下記「③収益分配金の課税について」を参照。)
② 換金時および償還時の課税について
ａ．個人の投資者の場合
換金時および償還時の差益（譲渡益）が課税対象となります。
ｂ．法人の投資者の場合
換金時および償還時の個別元本超過額が課税対象となります。
24/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
③ 収益分配金の課税について
追加型株式投資信託の収益分配金には、課税扱いとなる「普通分配金」と、非課税扱いとなる「元本払戻金
（特別分配金）」(投資者毎の元本の一部払戻しに相当する部分)の区分があります。
投資者が収益分配金を受け取る際、①当該収益分配金落ち後の基準価額が当該投資者の個別元本と同額の場合
または当該投資者の個別元本を上回っている場合には、当該収益分配金の全額が普通分配金となり、②当該収益
分配金落ち後の基準価額が当該投資者の個別元本を下回っている場合には、その下回る部分の額が元本払戻金
（特別分配金）となり、当該収益分配金から当該元本払戻金（特別分配金）を控除した額が普通分配金となりま
す。
なお、投資者が元本払戻金（特別分配金）を受け取った場合、収益分配金発生時にその個別元本から当該元本
払戻金（特別分配金）を控除した額が、その後の当該投資者の個別元本となります。
④ 個人、法人の課税の取扱いについて
ａ．個人の投資者に対する課税
(a) 収益分配金の課税について
支払いを受ける収益分配金のうち、課税扱いとなる普通分配金については、配当所得として、20.315％
（所得税15.315％、地方税５％）の税率による源泉徴収が行なわれます。原則として、申告は不要です。
また、確定申告を行なうことにより総合課税（配当控除なし）と申告分離課税（20.315％（所得税
15.315％、地方税５％））のいずれかを選択することができます。
(b) 換金時および償還時の差益の課税について
換金時および償還時の差益（換金価額および償還価額から購入費用（購入時手数料および当該購入時手数
料にかかる消費税等相当額を含みます。）を控除した利益）は、譲渡益として課税対象（譲渡所得等）とな
り、20.315％（所得税15.315％、地方税５％）の税率による申告分離課税が適用されます。原則として確定
申告が必要ですが、特定口座（源泉徴収口座）の利用が可能な場合があります。
換金時および償還時に損失（譲渡損）が生じた場合には、確定申告することで、他の株式等の譲渡益、上
場株式等の配当所得および特定公社債等の利子所得の金額（申告分離課税を選択したものに限ります。）と
の損益通算ならびに３年間の繰越控除の対象とすることができます。
また、換金時および償還時の差益（譲渡益）については、他の株式等の譲渡損と損益を相殺することがで
きます。
※少額投資非課税制度「愛称：ＮＩＳＡ（ニーサ）」がご利用になれます。ＮＩＳＡをご利用の場合、毎年、一
定額の範囲で新たに購入した公募株式投資信託等から生じる配当所得および譲渡所得が一定期間非課税となり
ます。ご利用になれるのは、販売会社で非課税口座を開設するなど、一定の条件に該当する方が対象となりま
す。なお、ＮＩＳＡの口座では、特定口座や一般口座で生じた配当所得および譲渡所得との損益通算はできま
せん。非課税の対象となる金額、期間等を含めて詳しくは販売会社にお問い合わせください。
ｂ．法人の投資者に対する課税
法人の投資者が支払いを受ける収益分配金のうち課税扱いとなる普通分配金ならびに換金時および償還時の
個別元本超過額については、15.315％（所得税15.315％、地方税の源泉徴収はありません。）の税率による源
泉徴収が行なわれます。なお、当ファンドについては、法人税の課税対象となりますが、益金不算入制度の適
用はありません。
※ 外貨建資産への投資により外国税額控除の適用となった場合には、分配時の税金が異なる場合があります。
※ 上記は2020年８月末現在のものですので、税法が改正された場合等には、税率等が変更される場合がありま
す。税金の取扱いの詳細については、税務専門家等にご確認されることをお勧めします。
25/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
５【運用状況】
以下の運用状況は2020年８月末現在のものです。
「ブラックロック世界好配当株式オープン」
(1)【投資状況】
資産の種類 金額(円) 投資比率(％)
投資信託受益証券 5,848,460,003 98.50
内 ルクセンブルグ 5,848,460,003 98.50
投資証券 56,427,692 0.95
内 ルクセンブルグ 56,427,692 0.95
コール・ローン、その他の資産(負債控除後) 32,513,085 0.55
純資産総額 5,937,400,780 100.00
(2)【投資資産】
①【投資有価証券の主要銘柄】
投資
簿価単価 簿価金額 評価単価 評価金額
順位 銘柄 国／地域 種類 投資口数 比率
(円) (円) (円) (円)
(％)
ブラックロック・グローバ
ル・インベストメント・シ
ルクセン 投資信託
1 リーズ グローバル・エクイ 3,347,967 1,735.27 5,809,658,399 1,746.86 5,848,460,003 98.50
ブルグ 受益証券
ティ・インカム・ポートフォ
リオ クラスＦ受益証券
ブラックロック・グローバ
ル・ファンズ ＵＳダラー・
ルクセン
2 ショート・デュレーション・ 投資証券 33,683 1,674.17 56,392,202 1,675.22 56,427,692 0.95
ブルグ
ボンド・ファンド クラスＸ
投資証券
(注) 投資比率は、純資産総額に対する評価金額の比率です。
種類別投資比率
種類 投資比率(％)
投資信託受益証券 98.50
投資証券 0.95
合計 99.45
(注) 投資比率は、純資産総額に対する評価金額の比率です。
②【投資不動産物件】
該当事項はありません。
③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。
26/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3)【運用実績】
①【純資産の推移】
2020年８月末現在、同日前１年以内における各月末および直近20特定期間末の純資産の推移は次の通りです。
純資産総額(円) １口当たりの純資産額(円)
特定期間 計算期間
(分配落) (分配付) (分配落) (分配付)
第58期(2010年９月27日) 7,976,548,041 8,028,328,905 0.6162 0.6202
第59期(2010年10月25日) 7,902,541,558 7,954,603,419 0.6072 0.6112
第60期(2010年11月25日) 8,149,136,217 8,202,717,371 0.6084 0.6124
第11特定期間
第61期(2010年12月27日) 8,637,784,548 8,693,901,218 0.6157 0.6197
第62期(2011年１月25日) 9,053,657,617 9,112,375,436 0.6168 0.6208
第63期(2011年２月25日) 9,308,564,333 9,369,634,112 0.6097 0.6137
第64期(2011年３月25日) 9,606,084,565 9,668,984,810 0.6109 0.6149
第65期(2011年４月25日) 9,792,160,154 9,852,869,933 0.6452 0.6492
第66期(2011年５月25日) 9,780,824,837 9,841,403,020 0.6458 0.6498
第12特定期間
第67期(2011年６月27日) 8,952,247,404 9,010,199,823 0.6179 0.6219
第68期(2011年７月25日) 9,152,543,257 9,211,951,210 0.6163 0.6203
第69期(2011年８月25日) 8,413,127,714 8,472,155,684 0.5701 0.5741
第70期(2011年９月26日) 7,744,649,467 7,804,136,944 0.5208 0.5248
第71期(2011年10月25日) 8,142,213,135 8,200,150,415 0.5621 0.5661
第72期(2011年11月25日) 7,805,540,442 7,862,401,101 0.5491 0.5531
第13特定期間
第73期(2011年12月26日) 8,001,159,410 8,057,315,925 0.5699 0.5739
第74期(2012年１月25日) 8,014,317,684 8,042,482,209 0.5691 0.5711
第75期(2012年２月27日) 8,234,203,367 8,261,041,757 0.6136 0.6156
第76期(2012年３月26日) 8,276,066,136 8,302,527,869 0.6255 0.6275
第77期(2012年４月25日) 7,909,395,930 7,935,217,945 0.6126 0.6146
第78期(2012年５月25日) 7,183,223,219 7,208,410,114 0.5704 0.5724
第14特定期間
第79期(2012年６月25日) 7,387,955,656 7,412,937,766 0.5915 0.5935
第80期(2012年７月25日) 7,098,832,086 7,123,280,159 0.5807 0.5827
第81期(2012年８月27日) 7,278,407,386 7,302,442,183 0.6057 0.6077
第82期(2012年９月25日) 6,901,385,375 6,912,682,952 0.6109 0.6129
第83期(2012年10月25日) 6,751,238,174 6,773,287,735 0.6124 0.6144
第84期(2012年11月26日) 6,653,251,879 6,674,567,409 0.6243 0.6263
第15特定期間
第85期(2012年12月25日) 6,891,110,327 6,911,977,467 0.6605 0.6625
第86期(2013年１月25日) 7,474,904,408 7,495,567,411 0.7235 0.7255
第87期(2013年２月25日) 8,694,602,963 8,717,590,299 0.7565 0.7585
第88期(2013年３月25日) 9,054,113,898 9,077,352,690 0.7792 0.7812
第89期(2013年４月25日) 9,364,167,580 9,386,641,059 0.8334 0.8354
第90期(2013年５月27日) 9,676,428,237 9,699,008,396 0.8571 0.8591
第16特定期間
第91期(2013年６月25日) 8,891,325,196 8,914,186,341 0.7779 0.7799
第92期(2013年７月25日) 9,567,484,930 9,590,094,972 0.8463 0.8483
第93期(2013年８月26日) 9,169,319,882 9,191,620,269 0.8223 0.8243
第94期(2013年９月25日) 9,298,982,208 9,320,923,810 0.8476 0.8496
第95期(2013年10月25日) 8,979,195,400 9,000,347,880 0.8490 0.8510
第96期(2013年11月25日) 8,834,359,350 8,854,129,432 0.8937 0.8957
第17特定期間
第97期(2013年12月25日) 8,654,672,551 8,673,804,674 0.9047 0.9067
第98期(2014年１月27日) 8,565,037,014 8,584,375,132 0.8858 0.8878
第99期(2014年２月25日) 8,584,627,630 8,603,749,996 0.8979 0.8999
27/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
純資産総額(円) １口当たりの純資産額(円)
特定期間 計算期間
(分配落) (分配付) (分配落) (分配付)
0.8930 0.8950
第100期(2014年３月25日) 8,382,036,757 8,400,809,983
0.9243 0.9263
第101期(2014年４月25日) 8,454,313,790 8,472,607,140
0.9401 0.9421
第102期(2014年５月26日) 8,934,012,997 8,953,020,394
第18特定期間
0.9537 0.9557
第103期(2014年６月25日) 9,031,367,352 9,050,307,233
0.9424 0.9444
第104期(2014年７月25日) 8,719,462,539 8,737,967,767
0.9452 0.9472
第105期(2014年８月25日) 8,784,413,492 8,803,001,791
第106期(2014年９月25日) 9,290,112,851 9,309,002,238 0.9836 0.9856
第107期(2014年10月27日) 9,373,920,239 9,393,833,920 0.9415 0.9435
第108期(2014年11月25日) 11,038,224,140 11,058,791,813 1.0734 1.0754
第19特定期間
第109期(2014年12月25日) 11,508,414,701 11,530,083,583 1.0622 1.0642
第110期(2015年１月26日) 11,468,280,671 11,490,250,797 1.0440 1.0460
第111期(2015年２月25日) 11,676,908,042 11,698,764,638 1.0685 1.0705
1.0677 1.0697
第112期(2015年３月25日) 12,212,104,769 12,234,980,408
1.0789 1.0819
第113期(2015年４月27日) 12,166,875,000 12,200,706,496
1.1081 1.1111
第114期(2015年５月25日) 12,601,449,667 12,635,567,195
第20特定期間
1.1107 1.1137
第115期(2015年６月25日) 12,194,801,672 12,227,739,324
1.0946 1.0976
第116期(2015年７月27日) 11,961,961,590 11,994,745,578
0.9681 0.9711
第117期(2015年８月25日) 10,553,863,261 10,586,568,132
第118期(2015年９月25日) 11,032,641,282 11,066,423,538 0.9797 0.9827
第119期(2015年10月26日) 11,966,022,853 11,999,597,879 1.0692 1.0722
第120期(2015年11月25日) 12,365,052,551 12,400,024,696 1.0607 1.0637
第21特定期間
第121期(2015年12月25日) 11,702,676,030 11,737,178,376 1.0176 1.0206
第122期(2016年１月25日) 11,041,440,882 11,075,947,337 0.9599 0.9629
第123期(2016年２月25日) 11,057,175,263 11,093,302,455 0.9182 0.9212
第124期(2016年３月25日) 11,376,190,982 11,411,422,398 0.9687 0.9717
第125期(2016年４月25日) 11,251,143,558 11,285,837,617 0.9729 0.9759
第126期(2016年５月25日) 10,817,230,691 10,851,537,799 0.9459 0.9489
第22特定期間
第127期(2016年６月27日) 9,886,739,142 9,920,701,122 0.8733 0.8763
第128期(2016年７月25日) 10,614,323,153 10,647,913,952 0.9480 0.9510
第129期(2016年８月25日) 9,636,760,235 9,668,419,285 0.9132 0.9162
第130期(2016年９月26日) 9,478,935,761 9,510,404,120 0.9037 0.9067
第131期(2016年10月25日) 9,481,263,353 9,512,801,224 0.9019 0.9049
第132期(2016年11月25日) 10,005,614,589 10,036,805,941 0.9623 0.9653
第23特定期間
第133期(2016年12月26日) 10,257,258,272 10,287,917,732 1.0037 1.0067
第134期(2017年１月25日) 9,903,537,499 9,933,422,744 0.9942 0.9972
第135期(2017年２月27日) 9,839,539,734 9,868,838,480 1.0075 1.0105
第136期(2017年３月27日) 9,876,134,213 9,905,608,769 1.0052 1.0082
第137期(2017年４月25日) 11,053,908,855 11,086,882,183 1.0057 1.0087
第138期(2017年５月25日) 11,373,333,942 11,405,799,337 1.0510 1.0540
第24特定期間
第139期(2017年６月26日) 11,338,327,348 11,370,214,041 1.0667 1.0697
第140期(2017年７月25日) 11,084,831,836 11,116,036,746 1.0657 1.0687
第141期(2017年８月25日) 8,256,429,166 8,280,473,293 1.0302 1.0332
第142期(2017年９月25日) 8,488,650,887 8,512,270,028 1.0782 1.0812
第143期(2017年10月25日) 8,643,750,788 8,667,275,624 1.1023 1.1053
第144期(2017年11月27日) 8,567,434,769 8,591,146,710 1.0839 1.0869
第25特定期間
第145期(2017年12月25日) 8,856,871,149 8,880,729,087 1.1137 1.1167
第146期(2018年１月25日) 8,962,525,751 8,986,306,641 1.1306 1.1336
第147期(2018年２月26日) 7,999,098,155 8,022,278,673 1.0352 1.0382
28/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
純資産総額(円) １口当たりの純資産額(円)
特定期間 計算期間
(分配落) (分配付) (分配落) (分配付)
第148期(2018年３月26日) 7,719,343,100 7,743,192,984 0.9710 0.9740
第149期(2018年４月25日) 8,134,044,648 8,158,508,585 0.9975 1.0005
第150期(2018年５月25日) 8,019,914,181 8,043,931,391 1.0018 1.0048
第26特定期間
第151期(2018年６月25日) 7,930,668,781 7,954,611,400 0.9937 0.9967
第152期(2018年７月25日) 7,935,437,322 7,958,466,319 1.0338 1.0368
第153期(2018年８月27日) 8,007,533,338 8,030,583,969 1.0422 1.0452
第154期(2018年９月25日) 8,210,468,506 8,233,526,933 1.0682 1.0712
第155期(2018年10月25日) 7,663,502,139 7,686,562,060 0.9970 1.0000
第156期(2018年11月26日) 7,759,666,942 7,782,824,140 1.0053 1.0083
第27特定期間
第157期(2018年12月25日) 7,195,477,411 7,218,795,369 0.9257 0.9287
第158期(2019年１月25日) 7,242,067,336 7,265,039,143 0.9458 0.9488
第159期(2019年２月25日) 7,699,070,208 7,721,924,736 1.0106 1.0136
第160期(2019年３月25日) 7,779,326,868 7,802,227,850 1.0191 1.0221
第161期(2019年４月25日) 7,745,432,062 7,767,570,360 1.0496 1.0526
第162期(2019年５月27日) 7,482,748,345 7,504,922,805 1.0123 1.0153
第28特定期間
第163期(2019年６月25日) 7,403,406,940 7,425,456,838 1.0073 1.0103
第164期(2019年７月25日) 7,421,003,025 7,442,664,131 1.0278 1.0308
第165期(2019年８月26日) 6,915,184,568 6,936,797,329 0.9599 0.9629
第166期(2019年９月25日) 7,102,759,983 7,124,150,486 0.9962 0.9992
第167期(2019年10月25日) 7,100,154,866 7,121,154,336 1.0143 1.0173
第168期(2019年11月25日) 7,027,295,108 7,047,665,932 1.0349 1.0379
第29特定期間
第169期(2019年12月25日) 7,132,900,326 7,152,753,335 1.0779 1.0809
第170期(2020年１月27日) 7,173,322,267 7,193,064,911 1.0900 1.0930
第171期(2020年２月25日) 6,938,486,674 6,957,740,745 1.0811 1.0841
第172期(2020年３月25日) 4,882,856,912 4,901,683,345 0.7781 0.7811
第173期(2020年４月27日) 5,451,503,859 5,470,174,748 0.8759 0.8789
第174期(2020年５月25日) 5,537,628,311 5,556,323,113 0.8886 0.8916
第30特定期間
第175期(2020年６月25日) 5,676,046,354 5,694,409,388 0.9273 0.9303
第176期(2020年７月27日) 5,806,938,457 5,825,213,825 0.9532 0.9562
第177期(2020年８月25日) 5,932,142,055 5,950,320,830 0.9790 0.9820
0.9716
2019年８月末現在 7,005,519,970 ― ―
2019年９月末現在 7,004,908,918 ― 0.9974 ―
2019年10月末現在 7,038,198,289 ― 1.0221 ―
2019年11月末現在 7,121,738,925 ― 1.0546 ―
2019年12月末現在 7,150,018,068 ― 1.0838 ―
2020年１月末現在 6,897,211,855 ― 1.0635 ―
2020年２月末現在 6,358,191,068 ― 0.9970 ―
2020年３月末現在 5,244,487,583 ― 0.8355 ―
2020年４月末現在 5,617,897,598 ― 0.9018 ―
2020年５月末現在 5,770,477,296 ― 0.9257 ―
2020年６月末現在 5,648,800,598 ― 0.9216 ―
2020年７月末現在 5,745,228,164 ― 0.9434 ―
2020年８月末現在 5,937,400,780 ― 0.9792 ―
29/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
②【分配の推移】
特定期間 計算期間 １口当たりの分配金(円)
第58期 0.0040
第59期 0.0040
第60期 0.0040
第11特定期間
第61期 0.0040
第62期 0.0040
第63期 0.0040
第64期 0.0040
第65期 0.0040
第66期 0.0040
第12特定期間
第67期 0.0040
第68期 0.0040
第69期 0.0040
第70期 0.0040
第71期 0.0040
第72期 0.0040
第13特定期間
第73期 0.0040
第74期 0.0020
第75期 0.0020
第76期 0.0020
第77期 0.0020
第78期 0.0020
第14特定期間
第79期 0.0020
第80期 0.0020
第81期 0.0020
第82期 0.0020
第83期 0.0020
第84期 0.0020
第15特定期間
第85期 0.0020
第86期 0.0020
第87期 0.0020
第88期 0.0020
第89期 0.0020
第90期 0.0020
第16特定期間
第91期 0.0020
第92期 0.0020
第93期 0.0020
第94期 0.0020
第95期 0.0020
第96期 0.0020
第17特定期間
第97期 0.0020
第98期 0.0020
第99期 0.0020
第100期 0.0020
第101期 0.0020
第102期 0.0020
第18特定期間
第103期 0.0020
第104期 0.0020
第105期 0.0020
30/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
特定期間 計算期間 １口当たりの分配金(円)
第106期 0.0020
第107期 0.0020
第108期 0.0020
第19特定期間
第109期 0.0020
第110期 0.0020
第111期 0.0020
第112期 0.0020
第113期 0.0030
第114期 0.0030
第20特定期間
第115期 0.0030
第116期 0.0030
第117期 0.0030
第118期 0.0030
第119期 0.0030
第120期 0.0030
第21特定期間
第121期 0.0030
第122期 0.0030
第123期 0.0030
第124期 0.0030
第125期 0.0030
第126期 0.0030
第22特定期間
第127期 0.0030
第128期 0.0030
第129期 0.0030
第130期 0.0030
第131期 0.0030
第132期 0.0030
第23特定期間
第133期 0.0030
第134期 0.0030
第135期 0.0030
第136期 0.0030
第137期 0.0030
第138期 0.0030
第24特定期間
第139期 0.0030
第140期 0.0030
第141期 0.0030
第142期 0.0030
第143期 0.0030
第144期 0.0030
第25特定期間
第145期 0.0030
第146期 0.0030
第147期 0.0030
第148期 0.0030
第149期 0.0030
第150期 0.0030
第26特定期間
第151期 0.0030
第152期 0.0030
第153期 0.0030
31/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
特定期間 計算期間 １口当たりの分配金(円)
第154期 0.0030
第155期 0.0030
第156期 0.0030
第27特定期間
第157期 0.0030
第158期 0.0030
第159期 0.0030
第160期 0.0030
第161期 0.0030
第162期 0.0030
第28特定期間
第163期 0.0030
第164期 0.0030
第165期 0.0030
第166期 0.0030
第167期 0.0030
第168期 0.0030
第29特定期間
第169期 0.0030
第170期 0.0030
第171期 0.0030
第172期 0.0030
第173期 0.0030
第174期 0.0030
第30特定期間
第175期 0.0030
第176期 0.0030
第177期 0.0030
32/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
③【収益率の推移】
特定期間 計算期間 収益率(％)
第58期 9.4
第59期 △0.8
第60期 0.9
第11特定期間
第61期 1.9
第62期 0.8
第63期 △0.5
第64期 0.9
第65期 6.3
第66期 0.7
第12特定期間
第67期 △3.7
第68期 0.4
第69期 △6.8
第70期 △7.9
第71期 8.7
第72期 △1.6
第13特定期間
第73期 4.5
第74期 0.2
第75期 8.2
第76期 2.3
第77期 △1.7
第78期 △6.6
第14特定期間
第79期 4.0
第80期 △1.5
第81期 4.6
第82期 1.2
第83期 0.6
第84期 2.3
第15特定期間
第85期 6.1
第86期 9.8
第87期 4.8
第88期 3.3
第89期 7.2
第90期 3.1
第16特定期間
第91期 △9.0
第92期 9.1
第93期 △2.6
第94期 3.3
第95期 0.4
第96期 5.5
第17特定期間
第97期 1.5
第98期 △1.9
第99期 1.6
第100期 △0.3
3.7
第101期
1.9
第102期
第18特定期間
1.7
第103期
第104期 △1.0
0.5
第105期
33/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
特定期間 計算期間 収益率(％)
第106期 4.3
第107期 △4.1
第108期 14.2
第19特定期間
第109期 △0.9
第110期 △1.5
第111期 2.5
第112期 0.1
第113期 1.3
第114期 3.0
第20特定期間
0.5
第115期
第116期 △1.2
第117期 △11.3
第118期 1.5
第119期 9.4
第120期 △0.5
第21特定期間
第121期 △3.8
第122期 △5.4
第123期 △4.0
第124期 5.8
第125期 0.7
第126期 △2.5
第22特定期間
第127期 △7.4
第128期 8.9
第129期 △3.4
第130期 △0.7
第131期 0.1
第132期 7.0
第23特定期間
第133期 4.6
第134期 △0.6
第135期 1.6
第136期 0.1
第137期 0.3
第138期 4.8
第24特定期間
第139期 1.8
第140期 0.2
第141期 △3.0
第142期 5.0
第143期 2.5
第144期 △1.4
第25特定期間
第145期 3.0
第146期 1.8
第147期 △8.2
第148期 △5.9
第149期 3.0
第150期 0.7
第26特定期間
第151期 △0.5
第152期 4.3
第153期 1.1
34/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
特定期間 計算期間 収益率(％)
第154期 2.8
第155期 △6.4
第156期 1.1
第27特定期間
第157期 △7.6
第158期 2.5
第159期 7.2
第160期 1.1
第161期 3.3
第162期 △3.3
第28特定期間
第163期 △0.2
第164期 2.3
第165期 △6.3
第166期 4.1
第167期 2.1
第168期 2.3
第29特定期間
第169期 4.4
第170期 1.4
第171期 △0.5
第172期 △27.7
第173期 13.0
第174期 1.8
第30特定期間
第175期 4.7
第176期 3.1
第177期 3.0
(注) 収益率とは、計算期間末の基準価額(分配付の額)から当該計算期間の直前の計算期間末の基準価額(分配落の
額。以下「前期末基準価額」といいます。)を控除した額を前期末基準価額で除して得た数に100を乗じて得た
数です。
35/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(4)【設定及び解約の実績】
特定期間 計算期間 設定数量(口) 解約数量(口) 発行済数量(口)
第58期 408,582,710 356,436,935 12,945,216,138
第59期 193,058,737 122,809,600 13,015,465,275
第60期 546,383,788 166,560,420 13,395,288,643
第11特定期間
第61期 759,922,386 126,043,492 14,029,167,537
第62期 719,627,280 69,339,847 14,679,454,970
第63期 716,799,211 128,809,418 15,267,444,763
第64期 585,974,605 128,358,055 15,725,061,313
第65期 690,973,476 1,238,589,908 15,177,444,881
第66期 385,028,096 417,927,116 15,144,545,861
第12特定期間
第67期 229,582,912 886,023,784 14,488,104,989
第68期 708,956,910 345,073,495 14,851,988,404
第69期 559,095,729 654,091,461 14,756,992,672
第70期 438,622,430 323,745,806 14,871,869,296
第71期 99,635,504 487,184,663 14,484,320,137
第72期 73,275,082 342,430,424 14,215,164,795
第13特定期間
第73期 96,314,626 272,350,605 14,039,128,816
第74期 203,733,001 160,599,218 14,082,262,599
第75期 130,276,241 793,343,584 13,419,195,256
第76期 339,375,964 527,704,560 13,230,866,660
第77期 216,707,483 536,566,458 12,911,007,685
第78期 130,000,133 447,560,255 12,593,447,563
第14特定期間
第79期 26,301,867 128,694,126 12,491,055,304
第80期 112,372,899 379,391,494 12,224,036,709
第81期 83,185,719 289,823,641 12,017,398,787
第82期 62,387,797 782,209,777 11,297,576,807
第83期 14,689,612 287,485,883 11,024,780,536
第84期 57,161,467 424,176,984 10,657,765,019
第15特定期間
第85期 242,090,956 466,285,958 10,433,570,017
第86期 318,999,187 421,067,359 10,331,501,845
第87期 1,316,363,728 154,197,176 11,493,668,397
第88期 648,734,999 523,007,281 11,619,396,115
第89期 472,488,369 855,144,909 11,236,739,575
第90期 608,536,585 555,196,505 11,290,079,655
第16特定期間
第91期 489,415,631 348,922,517 11,430,572,769
第92期 123,908,305 249,459,715 11,305,021,359
第93期 247,299,691 402,127,277 11,150,193,773
第94期 136,845,258 316,237,805 10,970,801,226
第95期 144,565,771 539,126,737 10,576,240,260
第96期 121,895,304 813,094,133 9,885,041,431
第17特定期間
第97期 590,656,683 909,636,321 9,566,061,793
第98期 230,540,538 127,543,123 9,669,059,208
第99期 205,047,017 312,922,911 9,561,183,314
179,668,725 354,238,710 9,386,613,329
第100期
165,815,099 405,753,333 9,146,675,095
第101期
608,446,121 251,422,224 9,503,698,992
第102期
第18特定期間
272,525,862 306,284,305 9,469,940,549
第103期
78,474,434 295,800,890 9,252,614,093
第104期
174,352,039 132,816,423 9,294,149,709
第105期
36/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
特定期間 計算期間 設定数量(口) 解約数量(口) 発行済数量(口)
第106期 798,424,725 647,880,659 9,444,693,775
第107期 631,694,141 119,547,117 9,956,840,799
第108期 809,049,690 482,053,494 10,283,836,995
第19特定期間
第109期 971,319,269 420,715,234 10,834,441,030
第110期 281,928,605 131,306,220 10,985,063,415
第111期 507,401,626 564,166,978 10,928,298,063
822,534,536 313,013,074 11,437,819,525
第112期
377,639,714 538,293,826 11,277,165,413
第113期
329,875,972 234,531,974 11,372,509,411
第114期
第20特定期間
223,279,170 616,571,244 10,979,217,337
第115期
264,172,897 315,394,085 10,927,996,149
第116期
112,320,932 138,693,216 10,901,623,865
第117期
第118期 497,719,505 138,591,154 11,260,752,216
第119期 63,634,333 132,711,076 11,191,675,473
第120期 773,939,745 308,233,448 11,657,381,770
第21特定期間
第121期 76,157,942 232,757,439 11,500,782,273
第122期 58,882,903 57,513,484 11,502,151,692
第123期 590,012,248 49,766,594 12,042,397,346
第124期 36,468,785 335,060,498 11,743,805,633
第125期 47,257,361 226,376,444 11,564,686,550
第126期 14,344,009 143,327,591 11,435,702,968
第22特定期間
第127期 21,736,631 136,779,398 11,320,660,201
第128期 31,928,951 155,655,846 11,196,933,306
第129期 19,003,227 662,919,641 10,553,016,892
14,043,553 77,607,280 10,489,453,165
第130期
10,512,623,995
第131期 92,349,744 69,178,914
10,397,117,650
第132期 14,154,723 129,661,068
第23特定期間
10,219,820,318
第133期 68,247,570 245,544,902
9,961,748,568
第134期 13,901,518 271,973,268
9,766,248,845
第135期 71,556,394 267,056,117
215,660,998 157,057,759 9,824,852,084
第136期
1,210,546,482 44,289,152 10,991,109,414
第137期
60,455,075 229,766,042 10,821,798,447
第138期
第24特定期間
100,194,155 293,094,920 10,628,897,682
第139期
200,661,224 427,922,059 10,401,636,847
第140期
76,522,499 2,463,450,186 8,014,709,160
第141期
第142期 12,526,034 154,188,166 7,873,047,028
第143期 127,055,922 158,490,920 7,841,612,030
第144期 236,951,552 174,583,059 7,903,980,523
第25特定期間
第145期 206,106,877 157,441,194 7,952,646,206
第146期 89,970,080 115,652,916 7,926,963,370
第147期 134,995,030 335,118,802 7,726,839,598
287,295,411 64,173,350 7,949,961,659
第148期
309,683,181 104,999,098 8,154,645,742
第149期
21,556,913 170,465,881 8,005,736,774
第150期
第26特定期間
79,358,613 104,222,136 7,980,873,251
第151期
57,741,263 362,282,144 7,676,332,370
第152期
69,091,350 61,879,974 7,683,543,746
第153期
37/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
特定期間 計算期間 設定数量(口) 解約数量(口) 発行済数量(口)
第154期 67,928,876 65,330,269 7,686,142,353
第155期 88,556,352 88,058,258 7,686,640,447
第156期 73,822,624 41,396,925 7,719,066,146
第27特定期間
第157期 149,265,887 95,679,226 7,772,652,807
第158期 143,951,294 259,335,059 7,657,269,042
第159期 32,208,896 71,301,901 7,618,176,037
134,601,429 119,116,634 7,633,660,832
第160期
94,863,816 349,091,660 7,379,432,988
第161期
30,739,880 18,686,097 7,391,486,771
第162期
第28特定期間
74,018,064 115,538,574 7,349,966,261
第163期
27,311,883 156,909,333 7,220,368,811
第164期
46,304,739 62,419,860 7,204,253,690
第165期
第166期 19,499,378 93,585,111 7,130,167,957
第167期 48,727,238 179,071,675 6,999,823,520
第168期 56,029,035 265,577,668 6,790,274,887
第29特定期間
第169期 18,685,303 191,290,349 6,617,669,841
第170期 111,400,978 148,189,259 6,580,881,560
第171期 20,932,198 183,789,770 6,418,023,988
第172期 57,401,545 199,947,609 6,275,477,924
第173期 19,079,196 70,927,156 6,223,629,964
第174期 19,668,065 11,697,086 6,231,600,943
第30特定期間
第175期 26,959,682 137,548,968 6,121,011,657
第176期 21,941,289 51,163,475 6,091,789,471
第177期 10,501,911 42,699,544 6,059,591,838
38/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
（参考情報）
39/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第２【管理及び運営】
１【申込（販売）手続等】
(1) 申込方法
受益権の投資者は、販売会社と有価証券の取引に関する契約を締結します。このため、販売会社は有価証券の取
引にかかわる約款を投資者に交付し、投資者は当該約款に基づく取引口座の設定を申込む旨の申込書を提出しま
す。
分配金の受取方法により、収益の分配時に分配金を受け取る「一般コース」と分配金が税引き後無手数料で再投
資される「累積投資コース」の２つの申込方法があります。
＊
「累積投資コース」を選択する投資者は、当該販売会社との間で「累積投資約款 」にしたがって契約を締結し
ます。
＊ 当該契約または規定については、同様の権利義務関係を規定する名称の異なる契約または規定を使用するこ
とがあり、この場合、当該別の名称に読み替えるものとします。
取り扱いを行なうコースは各販売会社により異なりますので、詳細は販売会社までお問い合わせください。
販売会社につきましては、下記にお問い合わせください。
ブラックロック・ジャパン株式会社
電話番号：03-6703-4300（受付時間 営業日の９：00～17：00）
ホームページアドレス：www.blackrock.com/jp/
投資者は販売会社に、購入と同時にまたは予め当該投資者が受益権の振替を行なうための振替機関等の口座を申
し出るものとし、当該口座に当該投資者に係る口数の増加の記載または記録が行なわれます。なお、販売会社は、
当該購入の代金の支払いと引き換えに、当該口座に当該投資者に係る口数の増加の記載または記録を行なうことが
できます。委託会社は、追加信託により分割された受益権について、振替機関等の振替口座簿への新たな記載また
は記録をするため社振法に定める事項の振替機関への通知を行なうものとします。振替機関等は、委託会社から振
替機関への通知があった場合、社振法の規定にしたがい、その備える振替口座簿への新たな記載または記録を行な
います。受託会社は、信託契約締結日に生じた受益権については信託契約締結時に、追加信託により生じた受益権
については追加信託のつど、振替機関の定める方法により、振替機関へ当該受益権に係る信託を設定した旨の通知
を行ないます。
(2) 申込期間
当ファンドの購入は、申込期間における販売会社の各営業日に、販売会社の本・支店、営業所等でお受けしてい
ます。なお、申込期間は、有価証券届出書を提出することによって更新されます。
(3) 受付時間
購入の受付は、申込期間中の午後３時までに受付けたものを当日のお申込みとします。受付時間を過ぎてのお申
込みは翌営業日の取扱いとします。ただし、受付時間は販売会社により異なることがあります。詳細は販売会社に
お問い合わせください。
(4) 購入不可日
申込期間中は、ニューヨーク証券取引所、ニューヨークの銀行、ルクセンブルグの銀行のいずれかの休業日に該
当する場合は、販売会社の営業日であっても購入は受付けません。
40/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(5) 購入単位
分配金の受取方法により、収益の分配時に分配金を受け取る「一般コース」と、分配金が税引き後、無手数料で
再投資される「累積投資コース」の２つの申込方法があります。
取り扱いを行なうコースおよび購入単位は、各販売会社により異なりますので、詳細は販売会社にお問い合わせ
ください。
(6) 購入価額
受益権の購入価額は、購入受付日の翌営業日の基準価額とします。なお、購入価額には購入時手数料は含まれて
おりません。
(7) 購入時手数料
ａ．購入受付日の翌営業日の基準価額に3.30％（税抜3.00％）を上限として、販売会社が独自に定める率を乗じて
得た額とします。詳細は、販売会社にお問い合わせください。
なお、購入時手数料には消費税等相当額が含まれています。
ｂ．累積投資契約に基づく収益分配金の再投資は無手数料となります。
(8) 購入代金の支払い
受益権の投資者は、販売会社が定める日までに購入代金（購入受付日の翌営業日の基準価額に購入口数を乗じた
金額に、購入時手数料（消費税等相当額を含みます。）を加算した金額をいいます。）を販売会社に支払うものと
します。
(9) 購入の受付の中止、既に受付けた購入の受付の取消
金融商品取引所等における取引の停止、外国為替取引の停止、決済機能の停止その他やむを得ない事情があると
きは、委託会社の判断により、受益権の購入の受付を中止することおよび既に受付けた購入の受付を取り消すこと
があります。
41/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
２【換金（解約）手続等】
(1) 換金の申込と受付
投資者は、自己に帰属する受益権について、委託会社に換金の申込をすることができます。
取扱いを行なうコースおよび換金単位は、各販売会社により異なりますので、詳細は販売会社にお問い合わせく
ださい。
投資者が換金の申込をするときは、販売会社に対し、振替受益権をもって行なうものとします。換金の申込の受
付は、午後３時までとなっております。ただし、受付時間は販売会社によって異なることがあります。詳細は販売
会社にお問い合わせください。
(2) 換金不可日
ニューヨーク証券取引所、ニューヨークの銀行、ルクセンブルグの銀行のいずれかの休業日に該当する場合は、
販売会社の営業日であっても換金は受付けません。
(3) 換金価額
換金価額は、換金受付日の翌営業日の基準価額とします。なお手取額は、換金受付日の翌営業日の基準価額から
所得税および地方税を差し引いた金額となります。
当ファンドの換金価額等につきましては販売会社または下記に問い合わせることにより知ることができます。
ブラックロック・ジャパン株式会社
電話番号：03-6703-4300（受付時間 営業日の９：00～17：00）
(4) 換金受付の制限
信託財産の資金管理を円滑に行なうため、大口の換金の申込には制限があります。
(5) 換金代金の支払い
換金代金は原則として換金受付日から起算して５営業日目から販売会社においてお支払いします。
(6) 換金の受付中止および取消
委託会社は、金融商品取引所等における取引の停止、外国為替取引の停止、決済機能の停止その他やむを得ない
事情があるときは、換金の受付を中止することおよび既に受付けた換金の申込の受付を取り消すことができます。
換金の受付が中止された場合には、投資者は当該受付中止以前に行なった当日の換金の申込を撤回できます。ただ
し、投資者がその換金の申込を撤回しない場合には、当該受付中止を解除した後の最初の基準価額の計算日に換金
を受付けたものとします。
42/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
３【資産管理等の概要】
(1)【資産の評価】
当ファンドにおいて基準価額とは、信託財産に属する資産（受入担保金代用有価証券を除きます。）を法令およ
び一般社団法人投資信託協会規則に従って時価評価して得た信託財産の資産総額から負債総額を控除した金額
（「純資産総額」といいます。）を、計算日における受益権総口数で除した金額をいいます。なお、外貨建資産
（外国通貨表示の有価証券（「外貨建有価証券」といいます。）、預金その他の資産をいいます。以下同じ。）の
円換算については、原則として、わが国における計算日の対顧客電信売買相場の仲値によって計算します。また、
予約為替の評価は、原則として、わが国における計算日の対顧客先物売買相場の仲値によるものとします。
基準価額（１万口当り）は委託会社の営業日に毎日算出されます。投資者は、販売会社または下記に問い合わせ
ることにより知ることができます。
また、日々の基準価額（１万口当り）は翌日の日本経済新聞に掲載されております。ファンド名は「好配当株」
と省略されて記載されております。
当ファンドの主たる投資対象の評価方法は以下の通りです。
投資信託証券：金融商品取引所（海外取引所を含む）に上場されているものは、当該取引所における計算日の最
終相場（海外取引所に上場されているものについては、計算日に知りうる直近の最終相場）で評
価します。金融商品取引所に上場されていないものは、第一種金融商品取引業者、銀行等の提示
する価格（原則として、計算日に知りうる直近の日の純資産価格）で評価します。
ブラックロック・ジャパン株式会社
電話番号：03-6703-4300（受付時間 営業日の９：00～17：00）
ホームページアドレス：www.blackrock.com/jp/
(2)【保管】
該当事項はありません。
(3)【信託期間】
この信託の期間は、無期限とします。
(4)【計算期間】
計算期間は毎月26日から翌月25日までとすることを原則とします。計算期間終了日に該当する日が休業日のとき
は該当日の翌営業日を計算期間の終了日とし、その翌日より次の計算期間が開始されるものとします。
(5)【その他】
① ファンドの償還条件等
ａ．委託会社は、このファンドを償還することが投資者のため有利であると認めるとき、またはやむを得ない事
情が発生したときは、受託会社と合意のうえ、このファンドを償還させることができます。この場合におい
て、委託会社は、あらかじめ、償還しようとする旨を監督官庁に届け出ます。
ｂ．委託会社は、換金により、受益権の口数が30億口を下回ることとなった場合には、受託会社と合意のうえ、
このファンドを償還させることができます。この場合において、委託会社は、あらかじめ、償還しようとする
旨を監督官庁に届け出ます。
ｃ．ａ．およびｂ．の場合において、委託会社は、この事項について、あらかじめ償還しようとする旨を公告
し、かつ、その旨を記載した書面をこの信託契約に係る知られたる投資者に対して交付します。ただし、この
信託契約に係る全ての投資者に対して書面を交付したときは、原則として公告を行ないません。
43/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ｄ．ｃ．の公告および書面には、投資者で異議のある者は一定の期間内に委託会社に対して異議を述べる旨を付
記します。なお、一定の期間は一月を下らないものとします。
ｅ．ｄ．の一定の期間内に異議を述べた投資者の受益権の口数が受益権の総口数の二分の一を超えるときは、
ａ．およびｂ．のファンドの償還を行ないません。
ｆ．委託会社は、このファンドの償還をしないこととしたときは、償還しない旨およびその理由を公告し、か
つ、これらの事項を記載した書面を知られたる投資者に対して交付します。ただし、全ての投資者に対して書
面を交付したときは、原則として、公告を行ないません。
ｇ．ｄ．～ ｆ．までの規定は、信託財産の状態に照らし、真にやむを得ない事情が生じている場合であって、
ｄ．の一定の期間が一月を下らずにその公告および書面の交付を行なうことが困難な場合には適用しません。
ｈ．委託会社は、監督官庁よりこのファンドの償還の命令を受けたときはその命令に従い、ファンドを償還させ
ます。
ｉ．委託会社が監督官庁より登録の取消を受けたとき、解散したときまたは業務を廃止したときは、委託会社は
このファンドを償還させます。
ｊ．ｉ．にかかわらず、監督官庁がこの信託契約に関する委託会社の業務を他の投資信託委託会社に引き継ぐこ
とを命じたときは、この信託は、「②信託約款の変更ｄ．」に該当する場合を除き、当該投資信託委託会社と
受託会社との間において存続します。
ｋ．受託会社は、委託会社の承諾を受けてその任務を辞任することができます。受託会社がその任務に背いた場
合、その他重要な事由が生じたときは、委託会社または投資者は、裁判所に受託会社の解任を請求することが
できます。受託会社が辞任した場合、または裁判所が受託会社を解任した場合、委託会社は、信託約款の変更
の規定にしたがい、新受託会社を選任します。委託会社が新受託会社を選任できないときは、委託会社はこの
ファンドを償還させます。
② 信託約款の変更
ａ．委託会社は、投資者の利益のため必要と認めるとき、またはやむを得ない事情が発生したときは受託会社と
合意の上、この信託約款を変更することができるものとし、あらかじめ、変更しようとする旨およびその内容
を監督官庁に届け出ます。
ｂ．委託会社は、変更事項のうち、その内容が重大なものについて、あらかじめ変更しようとする旨およびその
内容を公告し、かつ、これらの事項を記載した書面をこの信託約款に係る知られたる投資者に対して交付しま
す。ただし、この信託約款に係る全ての投資者に対して書面を交付したときは、原則として、公告を行ないま
せん。
ｃ．ｂ．の公告および書面には、投資者で異議のある者は一定の期間内に委託会社に対して異議を述べる旨を付
記します。なお、一定の期間は一月を下らないものとします。
ｄ．ｃ．の一定の期間内に異議を述べた投資者の受益権の口数が受益権の総口数の二分の一を超えるときは、信
託約款の変更を行ないません。
44/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ｅ．委託会社は、この信託約款の変更を行なわないこととしたときは、変更しない旨およびその理由を公告し、
かつ、これらの事項を記載した書面を知られたる投資者に対して交付します。ただし、全ての投資者に対して
書面を交付したときは、原則として、公告を行ないません。
ｆ．委託会社は、監督官庁の命令に基づいてこの信託約款を変更しようとするときはａ．～ｅ．の規定にしたが
います。
③ 運用報告書の作成
毎年２月および８月の決算時および償還時に、委託会社が期間中の運用経過のほか信託財産の内容、有価証券
売買状況などを記載した「交付運用報告書」を作成し、ご購入いただいた販売会社からあらかじめお申し出いた
だいた方法にて知れている受益者にお届けいたします。
④ 信託事務の委託
受託会社は、当ファンドにかかる信託事務の処理の一部について株式会社日本カストディ銀行と再信託契約を
締結し、これを委託することがあります。その場合には、再信託にかかる契約書類に基づいて所定の事務を行な
います。
⑤ 関係法人との契約の更改等に関する手続
「受益権の募集・販売の取扱い等に関する契約」の期間は１年とし、委託会社、販売会社いずれからも別段の
意思表示のないときは、自動的に１年間延長されるものとし、自動延長後の取扱いについてもこれと同様です。
⑥ 公告
委託会社が投資者に対してする公告は日本経済新聞に掲載します。
45/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
４【受益者の権利等】
当ファンドの受益者（投資者）の有する主な権利は次の通りです。
(1) 収益分配金受領権
投資者は、委託会社の決定した収益分配金を、持ち分に応じて委託会社から受領する権利を有します。
＜一般コース＞
収益分配金は、原則として、当ファンドの毎計算期間終了日から起算して５営業日以内に振替機関等の振替口
座簿に記載または記録されている投資者（当該収益分配金に係る計算期間の末日以前において換金が行なわれた
受益権に係る投資者を除きます。また、当該収益分配金に係る計算期間の末日以前に設定された受益権で購入代
金支払前のため販売会社の名義で記載または記録されている受益権については原則として投資者とします。）に
お支払いを開始します。
投資者が収益分配金について支払開始日から５年間その支払を請求しないときは、その権利を失い、委託会社
が受託会社から交付を受けた金銭は委託会社に帰属するものとします。
＜累積投資コース＞
「累積投資契約」に基づいて収益分配金を再投資する投資者に対しては、受託会社が委託会社の指定する預金
口座等に払い込むことにより、原則として毎計算期間終了日の翌営業日に収益分配金が販売会社に支払われま
す。この場合、販売会社は、投資者に対し遅滞なく収益分配金の再投資に係る受益権の売付けを行ないます。当
該売付けにより増加した受益権は、振替口座簿に記載または記録されます。
(2) 償還金受領権
償還金は、信託終了日後１ヵ月以内の委託会社の指定する日（原則として償還日から起算して５営業日以内）に
償還日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている投資者（償還日以前において換金が行なわれ
た受益権にかかる投資者を除きます。また、当該償還日以前に設定された受益権で購入代金支払前のため販売会社
の名義で記載または記録されている受益権については原則として投資者とします。）にお支払いを開始します。な
お、当該投資者は、その口座が開設されている振替機関等に対して委託会社がこの信託の償還をするのと引き換え
に、当該償還に係る受益権の口数と同口数の抹消の申請を行なうものとし、社振法の規定にしたがい当該振替機関
等の口座において当該口数の減少の記載または記録が行なわれます。
償還金の支払いは、販売会社において行ないます。
投資者が、償還金について支払開始日から10年間支払いの請求を行なわない場合はその権利を失い、委託会社が
受託会社から交付を受けた金銭は委託会社に帰属するものとします。
(3) 受益権の換金請求権
投資者は、自己に帰属する受益権について、委託会社に換金を請求する権利を有します。換金代金は、投資者の
請求を受けた日から起算して、原則として、５営業日目から投資者に支払います。
換金の請求を行なう投資者は、その口座が開設されている振替機関等に対して当該投資者の請求に係るこのファ
ンドの換金を委託会社が行なうのと引き換えに、当該換金に係る受益権の口数と同口数の抹消の申請を行なうもの
とし、社振法の規定にしたがい当該振替機関等の口座において当該口数の減少の記載または記録が行なわれます。
(4) 反対者の買取請求権
ファンドの償還または信託約款の変更を行なう場合において、一定の期間内に委託会社に対して異議を述べた投
資者は、受託会社に対し、自己に帰属する受益権を、信託財産をもって買取るべき旨を請求することができます。
(5) 帳簿書類の閲覧または謄写の請求権
投資者は、委託会社に対し、その営業時間内に当ファンドの信託財産に関する帳簿書類の閲覧または謄写を請求
することができます。
46/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第３【ファンドの経理状況】
(1) 当ファンドの財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第59号)及び
同規則第２条の２の規定により、「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)に基づいて作成し
ております。
なお、財務諸表に記載している金額は、円単位で表示しております。
(2) 当ファンドの計算期間は６ヶ月未満であるため、財務諸表は６ヶ月毎に作成しております。
(3) 当ファンドは、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づき、当特定期間(2020年２月26日から2020年８月25
日まで)の財務諸表について、ＰｗＣあらた有限責任監査法人による監査を受けております。
47/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
１【財務諸表】
【ブラックロック世界好配当株式オープン】
(1)【貸借対照表】
(単位：円)
前特定期間末 当特定期間末
(2020年２月25日現在) (2020年８月25日現在)
資産の部
流動資産
預金 2,293 14
金銭信託 79,177,131 41,797,998
投資信託受益証券 6,826,601,845 5,845,500,066
投資証券 76,286,306 56,740,104
10,065,868 17,613,163
未収配当金
流動資産合計 6,992,133,443 5,961,651,345
資産合計 6,992,133,443 5,961,651,345
負債の部
流動負債
未払収益分配金 19,254,071 18,178,775
未払解約金 26,924,975 4,992,614
未払受託者報酬 182,766 154,092
未払委託者報酬 7,006,316 5,907,079
278,641 276,730
その他未払費用
流動負債合計 53,646,769 29,509,290
負債合計 53,646,769 29,509,290
純資産の部
元本等
元本 6,418,023,988 6,059,591,838
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金（△） 520,462,686 △ 127,449,783
710,510,491 624,480,278
（分配準備積立金）
元本等合計 6,938,486,674 5,932,142,055
純資産合計 6,938,486,674 5,932,142,055
負債純資産合計 6,992,133,443 5,961,651,345
48/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(2)【損益及び剰余金計算書】
(単位：円)
前特定期間 当特定期間
(自 2019年８月27日 (自 2020年２月26日
至 2020年２月25日) 至 2020年８月25日)
営業収益
受取配当金 73,649,707 89,206,349
受取利息 19,584 2,136
有価証券売買等損益 556,037,984 △ 400,122,554
379,234,391 △ 220,546,654
為替差損益
営業収益合計 1,008,941,666 △ 531,460,723
営業費用
受託者報酬 1,163,692 932,921
委託者報酬 44,610,283 35,763,808
1,838,101 1,803,683
その他費用
営業費用合計 47,612,076 38,500,412
営業利益又は営業損失（△） 961,329,590 △ 569,961,135
経常利益又は経常損失（△） 961,329,590 △ 569,961,135
当期純利益又は当期純損失（△） 961,329,590 △ 569,961,135
一部解約に伴う当期純利益金額の分配額又は一部解
10,160,305 △ 24,255,145
約に伴う当期純損失金額の分配額（△）
期首剰余金又は期首欠損金（△） △ 289,069,122 520,462,686
剰余金増加額又は欠損金減少額 14,122,776 22,131,596
当期一部解約に伴う剰余金増加額又は欠損金減
－ 22,131,596
少額
当期追加信託に伴う剰余金増加額又は欠損金減
14,122,776 －
少額
剰余金減少額又は欠損金増加額 34,149,732 13,328,774
当期一部解約に伴う剰余金減少額又は欠損金増
34,149,732 －
加額
当期追加信託に伴う剰余金減少額又は欠損金増
－ 13,328,774
加額
121,610,521 111,009,301
分配金
期末剰余金又は期末欠損金（△） 520,462,686 △ 127,449,783
49/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3)【注記表】
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)
１ 有価証券の評価基準及び評価方法
投資信託受益証券及び投資証券は移動平均法に基づき、原則として以下の通り時価評価しております。
(1) 金融商品取引所等に上場されている有価証券
金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として当該取引所等における特定期間末日において知りうる直近
の最終相場で評価しております。
(2) 金融商品取引所等に上場されていない有価証券
当該有価証券については、原則として、金融機関の提示する価額又は価格情報会社の提供する価額のいずれかから入手
した価額で評価しております。
(3) 時価が入手できなかった有価証券
適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、委託会社が
忠実義務に基づいて合理的事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価
と認めた価額で評価しております。
２ デリバティブの評価基準及び評価方法
為替予約取引
個別法に基づき、原則としてわが国における特定期間末日の対顧客先物売買相場の仲値で評価しております。
３ 外貨建資産・負債の本邦通貨への換算基準
外貨建資産・負債の円換算については原則として、わが国における特定期間末日の対顧客電信売買相場の仲値によって
計算しております。
４ 収益及び費用の計上基準
(1) 受取配当金の計上基準
受取配当金は原則として、投資信託受益証券は、その収益分配金落ち日に予想収益分配金額を、投資証券は、その配当
落ち日に予想配当金額を計上し、入金金額との差額についてはそれぞれ入金時に計上しております。
(2) 有価証券売買等損益及び為替予約取引による為替差損益の計上基準
約定日基準で計上しております。
５ その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項
外貨建資産等の会計処理
外貨建資産等については、「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条の規定に基づき、通
貨の種類ごとに勘定を設けて、邦貨建資産等と区分する方法を採用しております。従って、外貨の売買については、同
規則第61条の規定により処理し、為替差損益を算定しております。
50/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(貸借対照表に関する注記)
前特定期間末 当特定期間末
項目
（2020年２月25日現在） （2020年８月25日現在）
１ 当該特定期間の末日にお
6,418,023,988口 6,059,591,838口
ける受益権総数
２ 投資信託財産の計算に関
元本の欠損 元本の欠損
する規則第55条の6第10号
－円 127,449,783円
に規定する額
３ １口当たり純資産額 1.0811円 0.9790円
51/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(損益及び剰余金計算書に関する注記)
前特定期間
項目 (自 2019年８月27日
至 2020年２月25日)
分配金の計算過程 第166期計算期間（2019年８月27日～2019年９月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（18,412,273円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,621,960,535円）、分
配準備積立金(807,476,768円）により、分配対象収益は3,447,849,576円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、21,390,503円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第167期計算期間（2019年９月26日～2019年10月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（10,663,914円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,579,475,272円）、分
配準備積立金(784,351,994円）により、分配対象収益は3,374,491,180円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、20,999,470円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第168期計算期間（2019年10月26日～2019年11月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（9,446,023円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,508,375,649円）、分
配準備積立金(744,728,504円）により、分配対象収益は3,262,550,176円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、20,370,824円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第169期計算期間（2019年11月26日～2019年12月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（14,913,197円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,446,598,115円）、分
配準備積立金(713,170,313円）により、分配対象収益は3,174,681,625円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、19,853,009円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第170期計算期間（2019年12月26日～2020年１月27日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（7,434,088円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(67,876,836円）、収益調整金（有価証
券売買等損益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）
（2,444,771,979円）、分配準備積立金(692,518,043円）により、分配対象収益
は3,212,600,946円となり、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、
19,742,644円（１万口当り30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第171期計算期間（2020年１月28日～2020年２月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（2,548,147円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,386,627,877円）、分
配準備積立金(727,216,415円）により、分配対象収益は3,116,392,439円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、19,254,071円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
52/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
当特定期間
項目 (自 2020年２月26日
至 2020年８月25日)
分配金の計算過程 第172期計算期間（2020年２月26日～2020年３月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（11,431,050円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,339,847,273円）、分
配準備積立金(688,502,372円）により、分配対象収益は3,039,780,695円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、18,826,433円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第173期計算期間（2020年３月26日～2020年４月27日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（11,652,532円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,322,569,260円）、分
配準備積立金(673,427,727円）により、分配対象収益は3,007,649,519円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、18,670,889円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第174期計算期間（2020年４月28日～2020年５月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（21,187,568円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,327,649,139円）、分
配準備積立金(665,159,016円）により、分配対象収益は3,013,995,723円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、18,694,802円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第175期計算期間（2020年５月26日～2020年６月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（11,710,540円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,289,202,496円）、分
配準備積立金(652,948,361円）により、分配対象収益は2,953,861,397円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、18,363,034円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第176期計算期間（2020年６月26日～2020年７月27日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（7,453,116円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,280,574,727円）、分
配準備積立金(640,909,554円）により、分配対象収益は2,928,937,397円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、18,275,368円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
第177期計算期間（2020年７月28日～2020年８月25日）
当計算期末における、費用控除後の配当等収益（16,983,649円）、費用控除及び
繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円）、収益調整金（有価証券売買等損
益相当額）(0円）、収益調整金（その他収益調整金）（2,269,603,040円）、分
配準備積立金(625,675,404円）により、分配対象収益は2,912,262,093円とな
り、委託会社が基準価額水準・市況動向等を勘案し、18,178,775円（１万口当り
30円）を分配に充てる事と決定いたしました。
53/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(金融商品に関する注記)
Ｉ 金融商品の状況に関する事項
１ 金融商品に対する取組方針
当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第２条第４項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する
「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。
２ 金融商品の内容及び金融商品に係るリスク
当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務で
あります。当ファンドが保有する有価証券は投資信託受益証券及び投資証券であります。
当ファンドの主な投資リスクとして、「株価変動リスク」、「為替変動リスク」、「カントリー・リスク」、「債券投
資のリスク」、「デリバティブ取引のリスク」等があります。
当ファンドの利用しているデリバティブ取引は、為替予約取引であり、外貨建有価証券の売買の決済等に伴い必要とな
る外貨の売買の為に、その受渡日までの数日間の為替予約を利用しております。なお、当ファンドは外貨建資産の為替
変動リスクの低減を目的としており、投機を目的とする為替予約は行わない方針であります。為替予約取引に係る主要
なリスクは、為替相場の変動による価格変動リスク及び取引相手の信用状況の変化により損失が発生する信用リスクで
あります。
３ 金融商品に係るリスク管理体制
(1) 市場リスクの管理
ブラックロックソリューション・グリーンパッケージプロダクションチームが日次で計測し、運用部、その他の関係部
署等にレポートをイントラネットで配信しております。また、運用ガイドラインのモニタリングはポートフォリオ・コ
ンプライアンスチームが行っており、ガイドライン等を逸脱していた場合、関係部署へ報告され、適切な調整を行いま
す。
(2) 信用リスクの管理
ファンダメンタル債券運用部により、国内債券の個別信用リスク及び銘柄間の相対価値については独自の定量・定性分
析等を行っております。外国債券銘柄等については、社内のリサーチ・データベースによりグローバル・クレジット・
チームとの情報・分析結果を共有しております。
(3) 取引先リスクの管理
リスク・クオンツ分析部は当社の親会社である米国のBlackRock, Inc.のRQA Counterparty & Concentration Riskチー
ムと共に既存の承認済み取引先の信用悪化のモニタリングを行っており、取引先のデフォルトに対する取引先リスク、
発行体リスクのファンドへの影響を分析しております。また、新規取引先の承認に際しては、リスク・クオンツ分析部
が新規取引先申請の内容に問題がないかどうか確認を行い、当社の親会社である米国のBlackRock, Inc.のRQA
Counterparty & Concentration Riskチームへ申請を行っております。
また、毎月開催される投資委員会では、リスク管理・運用分析手法等について審議を行っております。
54/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
Ⅱ 金融商品の時価等に関する事項
前特定期間末 当特定期間末
（2020年２月25日現在） （2020年８月25日現在）
１ 貸借対照表計上額、時価及び差額 １ 貸借対照表計上額、時価及び差額
貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価 同左
で評価しているため、貸借対照表計上額と時価と
の差額はありません。
２ 時価の算定方法 ２ 時価の算定方法
(1) 有価証券 (1) 有価証券
「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に 同左
記載しております。
(2)コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 (2) コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務
これらの科目は短期間で決済されるため、時価は
同左
帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額
によっております。
３ 金融商品の時価等に関する事項の補足説明 ３ 金融商品の時価等に関する事項の補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほ 同左
か、市場価格がない場合には合理的に算定された
価額が含まれております。当該価額の算定におい
ては一定の前提条件等を採用しているため、異な
る前提条件等によった場合、当該価額が異なるこ
ともあります。
４ 金銭債権の特定期間末日後の償還予定額 ４ 金銭債権の特定期間末日後の償還予定額
金銭債権については全て１年以内に償還予定であ 同左
ります。
(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
55/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(その他の注記)
１ 期中元本変動額
前特定期間末 当特定期間末
項目
(2020年２月25日現在) (2020年８月25日現在)
期首元本額 7,204,253,690円 6,418,023,988円
期中追加設定元本額 275,274,130円 155,551,688円
期中一部解約元本額 1,061,503,832円 513,983,838円
２ 有価証券関係
前特定期間末(2020年２月25日現在)
売買目的有価証券
種類 最終の計算期間の損益に含まれた評価差額(円)
投資信託受益証券 △158,573,794
投資証券 342,091
合計 △158,231,703
当特定期間末(2020年８月25日現在)
売買目的有価証券
種類 最終の計算期間の損益に含まれた評価差額(円)
投資信託受益証券 152,614,755
投資証券 214,248
合計 152,829,003
３ デリバティブ取引関係
該当事項はありません。
56/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(4)【附属明細表】
第１ 有価証券明細表
(1) 株式
該当事項はありません。
(2) 株式以外の有価証券
種類 通貨 銘柄 券面総額 評価額 備考
ブラックロック・グローバル・インベストメ
ント・シリーズ グローバル・エクイティ・
アメリカドル 3,347,967.520 55,141,025.050
インカム・ポートフォリオ クラスＦ受益証
投資信託
券
受益証券
55,141,025.050
アメリカドル 小計 3,347,967.520
(5,845,500,066)
5,845,500,066
投資信託受益証券 合計
(5,845,500,066)
ブラックロック・グローバル・ファンズ Ｕ
アメリカドル Ｓダラー・ショート・デュレーション・ボン 33,683.670 535,233.510
ド・ファンド クラスＸ投資証券
投資証券
535,233.510
アメリカドル 小計 33,683.670
(56,740,104)
56,740,104
投資証券 合計
(56,740,104)
5,902,240,170
合計
(5,902,240,170)
(注１) 上記における券面総額欄の数値は、口数を表示しております。
(注２) １ 各種通貨毎の小計の欄における( )内の金額は、邦貨換算額であります。
２ 合計欄における( )内の金額は、外貨建有価証券の邦貨換算額の合計額であり、内数で表示しておりま
す。
３ 外貨建有価証券の内訳
組入 組入
合計金額に
通貨 銘柄数 投資信託受益証券 投資証券
対する比率
時価比率 時価比率
アメリカドル 投資信託受益証券 １銘柄 99.0％ -％ 100.0％
投資証券 １銘柄 -％ 1.0％
第２ 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第３ デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
57/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(参考情報)
当ファンドは、「ブラックロック・グローバル・ファンズ ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・
ファンド クラスＸ投資証券」及び「ブラックロック・グローバル・インベストメント・シリーズ グローバル・
エクイティ・インカム・ポートフォリオ クラスＦ受益証券」を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部
に計上された投資証券及び投資信託受益証券は、これらの投資証券及び投資信託受益証券であります。各ファンド
の状況は以下の通りであります。
なお、以下に記載した情報は監査意見の対象外であります。
各ファンドの状況
(1) 「ブラックロック・グローバル・ファンズ ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド クラ
スＸ投資証券」はルクセンブルグにおいて設立されたオープンエンド型投資法人が発行するファンドであり、同
ファンドの現時点で日本語に翻訳された直近の情報は、2020年２月29日に終了する中間計算期間(2019年９月１日
から2020年２月29日まで)に係る中間財務書類であります。
当該中間財務書類は、同ファンドを含む「ブラックロック・グローバル・ファンズ」の2020年２月29日現在の
中間財務書類のうち、同ファンドにかかる部分を、委託会社において抜粋し、その原文を翻訳したものです。中
間財務書類に含まれる「投資有価証券明細表」の銘柄については原文通り英語表記で行っております。なお、ル
クセンブルグにおける独立監査人の監査を受けておりません。
(2)「ブラックロック・グローバル・インベストメント・シリーズ グローバル・エクイティ・インカム・ポート
フォリオ クラスＦ受益証券」はルクセンブルグにおいて設立されたオープンエンド型投資信託であり、同ファ
ンドの現時点で日本語に翻訳された直近の情報は、2020年１月31日に終了する計算期間(2019年２月１日から2020
年１月31日まで)に係る財務書類であります。
当該財務書類は、同ファンドを含む「ブラックロック・グローバル・インベストメント・シリーズ」の2020年
１月31日現在の財務書類のうち、同ファンドにかかる部分を、委託会社において抜粋し、その原文を翻訳したも
のです。財務書類に含まれる「投資有価証券明細表」の銘柄については原文通り英語表記で行っております。
58/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
純資産計算書 2020年２月29日現在（未監査）
ＵＳダラー・ショート・
デュレーション・ボンド・
ファンド
注記
米ドル
資産
投資有価証券－取得原価 1,907,236,178
15,625,762
未実現評価益
投資有価証券－時価 ２(a)
1,922,861,940
銀行預金 ２(a) 3,686,404
ブローカーに対する債権 15 3,783,547
未収利息および未収配当金 ２(a) 9,101,373
*
売却投資有価証券未収金 ２(a)
131,910,963
販売投資証券未収金 ２(a) 5,560,553
以下に係る未実現評価益：
未決済上場先物取引 ２(c) 3,096,516
未決済先渡為替予約 ２(c) 2,911,955
事後通告証券契約の時価 ２(c) 69,594,831
599,816
スワップの時価 ２(c)
資産合計 2,153,107,898
負債
銀行からの借入金 ２(a) 97,375
ブローカーに対する債務 15 3,514,777
未払収益分配金 ２(a) 121,909
*
購入投資有価証券未払金 ２(a)
202,128,431
買戻し投資証券未払金 ２(a) 2,358,953
1,694,310
その他の負債 ５,６,７,８
負債合計 209,915,755
純資産合計 1,943,192,143
*
ＴＢＡを含む。詳細については、注記２を参照のこと。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
59/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
３会計年度末における純資産価額の概要 2020年２月29日現在（未監査）
ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド
2020 2019 2018年 2017年
通貨
２月29日現在 ８月31日現在 ８月31日現在 ８月31日現在
純資産合計 米ドル 1,943,192,143 1,756,701,574 1,968,227,941 1,693,798,830
以下の１口当たり純資産価額：
*
クラスＡ毎日分配型投資証券 米ドル 8.58 8.56 8.57
8.41
*
クラスＡ毎月分配型投資証券 米ドル 8.58 8.55 8.56
8.40
クラスＡシンガポール・ドル・
シンガポー
*
9.66 9.65 9.82
9.56
ル・ドル
ヘッジ毎月分配型投資証券
*
クラスＡ無分配投資証券 米ドル 13.92 13.74 13.18
13.19
クラスＡユーロ・ヘッジ無分配投
*
ユーロ 10.02 10.03 10.18
9.92
資証券
クラスＡＩ無分配投資証券 米ドル 10.34 10.21 － －
*
クラスＣ毎日分配型投資証券 米ドル 8.59 8.57 8.58
8.42
*
クラスＣ無分配投資証券 米ドル 11.21 11.14 10.95
10.82
*
クラスＤ毎月分配型投資証券 米ドル 9.85 9.82 9.83
9.64
*
クラスＤ無分配投資証券 米ドル 14.28 14.07 13.40
13.45
クラスＤユーロ・ヘッジ無分配投
*
ユーロ 9.97 9.96 10.04
9.82
資証券
*
クラスＥ無分配投資証券 米ドル 12.67 12.54 12.15
12.09
クラスＩ毎四半期分配型投資証券 米ドル 10.27 10.25 － －
*
クラスＩ無分配投資証券 米ドル 10.88 10.72 10.19
10.24
クラスＩユーロ・ヘッジ無分配投
*
ユーロ 10.02 10.00 10.06
9.85
資証券
*
米ドル 15.63 15.37 14.50
クラスＸ無分配投資証券
14.63
ヘッジおよび英国報告型の投資証券クラスを除き、各投資証券クラスの価格はファンドの基準通貨で設定される。２種
類以上の取引通貨が入手可能な当該投資証券クラスの場合、追加の取引通貨額は評価時点の関連する直物為替レートで
当該額を換算することによって算定される。
*
希薄化調整を含む。詳細については、注記２(g)を参照のこと。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
60/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
損益および純資産変動計算書 2019年９月１日から2020年２月29日までの期間（未監査）
ＵＳダラー・ショート・
デュレーション・ボンド・
ファンド
注記
米ドル
期首純資産
1,756,701,574
収益
預金利息 ２(b) 364,584
債券利息、源泉徴収税控除後 ２(b) 25,160,346
スワップ利息 ２(c) 947,061
短期金融商品預け入れによる利息 ２(b) 252,202
16,105
有価証券貸付による収益 ２(b)
収益合計 ２(b) 26,740,298
費用
スワップ利息 ２(c) 1,353,640
管理事務代行報酬 ７ 521,594
保管および預託報酬 ２(h),８ 126,306
販売報酬 ６ 435,340
税金 ９ 302,746
3,936,624
投資運用報酬 ５
費用合計 6,676,250
純利益
20,064,048
以下に係る実現純評価益／（損）：
投資有価証券 ２(a) 2,325,718
事後通告証券契約 ２(c) 646,953
上場先物取引 ２(c) (6,307,810)
スワップ取引 ２(c) 1,937,416
先渡為替予約 ２(c) (8,002,040)
310,181
その他の取引に係る外国通貨 ２(i)
当期実現純評価損 (9,089,582)
以下に係る未実現評価益／（損）の純変動額：
投資有価証券 ２(a) 4,881,426
事後通告証券契約 ２(c) 380,230
上場先物取引 ２(c) 3,675,979
スワップ取引 ２(c) (2,680,794)
先渡為替予約 ２(c) 4,535,866
(61,941)
その他の取引に係る外国通貨 ２(i)
当期未実現評価益／（損）の純変動 10,730,766
運用成績による純資産の増加 21,705,232
資本の変動
投資証券発行による正味受取額 576,291,061
(410,224,524)
投資証券買戻しによる正味支払額
166,066,537
資本の変動による純資産の増加
配当金宣言額 16
(1,281,200)
1,943,192,143
期末純資産
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
61/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
発行済投資証券口数変動表 2019年９月１日から2020年２月29日までの期間（未監査）
ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド
期首発行済 当期発行 当期買戻し 期末発行済
投資証券口数 投資証券口数 投資証券口数 投資証券口数
クラスＡ毎日分配型投資証券
3,330,677 555,950 674,851 3,211,776
クラスＡ毎月分配型投資証券 1,286,263 1,158,837 952,754 1,492,346
クラスＡシンガポール・ドル・ヘッジ毎月分配型
57,625 3,328 5,349 55,604
投資証券
クラスＡ無分配投資証券 34,454,083 8,301,060 7,499,901 35,255,242
クラスＡユーロ・ヘッジ無分配投資証券 2,222,009 510,203 250,072 2,482,140
クラスＡＩ無分配投資証券 1,000 － － 1,000
クラスＣ毎日分配型投資証券 267,527 270 38,793 229,004
クラスＣ無分配投資証券 844,743 2,145,325 759,708 2,230,360
クラスＤ毎月分配型投資証券 4,012,094 750,056 620,959 4,141,191
クラスＤ無分配投資証券 22,225,680 4,125,196 3,451,074 22,899,802
クラスＤユーロ・ヘッジ無分配投資証券 287,968 189,112 129,533 347,547
クラスＥ無分配投資証券 10,630,759 1,270,635 2,627,622 9,273,772
クラスＩ毎四半期分配型投資証券 2,949,440 38,480 － 2,987,920
クラスＩ無分配投資証券 2,136,243 4,644,779 210,019 6,571,003
クラスＩユーロ・ヘッジ無分配投資証券 12,098,697 25,472,581 9,993,529 27,577,749
34,588,865 200,339 5,149,616 29,639,588
クラスＸ無分配投資証券
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
62/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
ＵＳダラー・ショート・デュレーション・ボンド・ファンド
投資有価証券明細表 2020年２月29日現在（未監査）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融商品
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
コマーシャル・ペーパー
英国
USD B.A.T International Finance Plc 1/4/2020 (Zero Coupon)
5,989,981 0.31
6,000,000
米国
Boeing Co/The 18/11/2020 (Zero Coupon)
USD 12,000,000 11,819,447 0.61
Broadcom Inc 4/3/2020 (Zero Coupon)
USD 10,000,000 9,995,623 0.52
Broadcom Inc 17/3/2020 (Zero Coupon)
USD 10,000,000 9,986,658 0.51
USD Ford Motor Credit Co LLC 25/9/2020 (Zero Coupon)
8,000,000 7,889,624 0.41
USD General Electric Co 1/4/2020 (Zero Coupon)
4,600,000 4,592,319 0.24
USD Nissan Motor Acceptance Corp 12/6/2020 (Zero Coupon)
9,000,000 8,949,385 0.46
USD Southern California Edison Co 9/3/2020 (Zero Coupon) 9,994,454 0.51
10,000,000
63,227,510 3.26
コマーシャル・ペーパー合計 69,217,491 3.57
債券
アルゼンチン
Aeropuertos Argentina 2000 SA ‘144A’ 6.875% 1/2/2027
USD 236,250 222,444 0.01
Arcor SAIC ‘144A’ 6% 6/7/2023
USD 650,000 627,555 0.03
Pampa Energia SA ‘144A’ 7.375% 21/7/2023
USD 440,000 388,781 0.02
Telecom Argentina SA ‘144A’ 6.5% 15/6/2021
USD 540,000 529,200 0.03
YPF SA ‘144A’ 8.75% 4/4/2024* 365,000 0.02
USD 400,000
2,132,980 0.11
オーストラリア
National Rmbs Trust 2012-2 ‘Series 2012-2 A1’ FRN
AUD 152,369 99,577 0.01
20/6/2044
Telstra Corp Ltd 3.5% 21/9/2022*
EUR 1,100,000 1,320,315 0.07
TORRENS Series 2013-1 Trust ‘Series 2013-1 A’ FRN
AUD 964,471 628,790 0.03
12/4/2044
Westpac Banking Corp ‘144A’ 3.15% 16/1/2024 8,985,266 0.46
USD 8,450,000
11,033,948 0.57
オーストリア
BRF GmbH 4.35% 29/9/2026
USD 200,000 203,438 0.01
Suzano Austria GmbH 5.75% 14/7/2026
227,500 0.01
USD 200,000
430,938 0.02
バーレーン
CBB International Sukuk Co 7 SPC 6.875% 5/10/2025
605,150 0.03
USD 520,000
ベルギー
KBC Group NV 1.125% 25/1/2024 1,019,257 0.05
EUR 900,000
63/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
バミューダ諸島
Geopark Ltd ‘144A’ 5.5% 17/1/2027 194,400 0.01
USD 200,000
ブラジル
Banco Bradesco SA/Cayman Islands ‘144A’ 2.85% 27/1/2023
USD 5,000,000 4,990,625 0.26
Banco Bradesco SA/Cayman Islands ‘144A’ 3.2% 27/1/2025
USD 260,000 260,487 0.01
Banco Votorantim SA ‘144A’ 4.5% 24/9/2024
USD 230,000 242,470 0.01
Brazilian Government International Bond 4.625% 13/1/2028
USD 510,000 563,938 0.03
Brazilian Government International Bond 4.875% 22/1/2021
USD 640,000 658,500 0.04
Centrais Eletricas Brasileiras SA ‘144A’ 3.625%
USD 270,000 268,453 0.01
4/2/2025
Itau Unibanco Holding SA/ Cayman Island ‘144A’ 3.25%
248,675 0.01
USD 250,000
24/1/2025
7,233,148 0.37
英領バージン諸島
Central American Bottling Corp ‘144A’ 5.75% 31/1/2027
USD 520,000 549,981 0.03
Gold Fields Orogen Holdings BVI Ltd ‘144A’ 5.125%
361,092 0.02
USD 330,000
15/5/2024
911,073 0.05
カナダ
Air Canada 2013-1 Class B Pass Through Trust ‘144A’
USD 1,347,619 1,390,753 0.07
5.375% 15/5/2021
Toronto-Dominion Bank/The 0.375% 25/4/2024
EUR 1,480,000 1,639,531 0.08
TransCanada PipeLines Ltd 3.75% 16/10/2023 503,243 0.03
USD 475,000
3,533,527 0.18
ケイマン諸島
Baidu Inc 2.875% 6/7/2022*
USD 2,780,000 2,838,630 0.15
OFSI Fund VI Ltd FRN 20/3/2025
USD 1,720,000 1,703,748 0.09
Vale Overseas Ltd 6.25% 10/8/2026 246,750 0.01
USD 210,000
4,789,128 0.25
チリ
Chile Government International Bond 2.25% 30/10/2022*
USD 250,000 253,265 0.01
Chile Government International Bond 3.125% 27/3/2025
USD 1,040,000 1,097,460 0.06
Chile Government International Bond 3.125% 21/1/2026
USD 360,000 381,937 0.02
Chile Government International Bond 3.24% 6/2/2028
USD 1,080,000 1,166,569 0.06
Empresa Nacional del Petroleo ‘144A’ 5.25% 10/8/2020
USD 2,000,000 2,034,062 0.10
Enel Americas SA 4% 25/10/2026
USD 550,000 593,192 0.03
GNL Quintero SA 4.634% 31/7/2029
USD 790,000 854,558 0.04
Inversiones CMPC SA ‘144A’ 3.85% 13/1/2030 319,688 0.02
USD 310,000
6,700,731 0.34
64/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
コロンビア
Bancolombia SA 3% 29/1/2025
USD 200,000 200,750 0.01
Colombia Government International Bond 3.875% 25/4/2027
USD 660,000 710,428 0.04
Colombia Government International Bond 4% 26/2/2024
USD 700,000 744,297 0.04
Colombia Government International Bond 4.5% 28/1/2026
USD 980,000 1,081,828 0.05
Colombia Government International Bond 4.5% 15/3/2029
USD 450,000 509,625 0.03
Colombia Government International Bond 8.125% 21/5/2024
USD 790,000 977,749 0.05
Ecopetrol SA 5.375% 26/6/2026
USD 540,000 605,981 0.03
SURA Asset Management SA ‘144A’ 4.875% 17/4/2024 735,356 0.04
USD 680,000
5,566,014 0.29
クロアチア
Croatia Government International Bond 6.625% 14/7/2020
579,619 0.03
USD 570,000
デンマーク
Danske Bank A/S ‘144A’ FRN 20/9/2022
4,107,582 0.21
USD 4,060,000
ドミニカ共和国
Aeropuertos Dominicanos Siglo XXI SA ‘144A’ 6.75%
USD 200,000 222,943 0.01
30/3/2029
Dominican Republic International Bond 5.5% 27/1/2025
USD 290,000 312,067 0.02
Dominican Republic International Bond 6.875% 29/1/2026
308,644 0.01
USD 270,000
843,654 0.04
エジプト
Egypt Government Bond 14.3% 3/9/2022
EGP 8,230,000 534,327 0.03
Egypt Government Bond 16% 11/6/2022
EGP 7,590,000 501,755 0.02
Egypt Government International Bond ‘144A’ 4.75%
EUR 100,000 113,654 0.00
11/4/2025
Egypt Government International Bond ‘144A’ 5.577%
USD 310,000 318,913 0.02
21/2/2023
Egypt Government International Bond 5.75% 29/4/2020
USD 550,000 553,953 0.03
Egypt Government International Bond ‘144A’ 6.125%
USD 360,000 374,231 0.02
31/1/2022
Egypt Government International Bond 6.125% 31/1/2022
USD 950,000 987,555 0.05
Egypt Government International Bond ‘144A’ 6.375%
EUR 330,000 377,772 0.02
11/4/2031
Egypt Treasury Bills 26/5/2020 (Zero Coupon)
713,835 0.04
EGP 11,500,000
4,475,995 0.23
フランス
Air Liquide Finance SA 0.375% 18/4/2022
EUR 600,000 665,902 0.03
APRR SA 20/1/2023 (Zero Coupon)
EUR 400,000 441,934 0.02
Autoroutes du Sud de la France SA 2.95% 17/1/2024
EUR 600,000 732,545 0.04
65/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
フランス（続き）
Banque Federative du Credit Mutuel SA 0.125% 5/2/2024
EUR 800,000 878,924 0.04
Banque Federative du Credit Mutuel SA 0.75% 15/6/2023
EUR 700,000 786,529 0.04
Banque Federative du Credit Mutuel SA 2.625% 18/3/2024
EUR 100,000 121,070 0.01
BNP Paribas SA 1.125% 15/1/2023
EUR 1,375,000 1,560,562 0.08
BPCE SA 0.25% 15/1/2026
EUR 500,000 549,215 0.03
Dassault Systemes SE 16/9/2022 (Zero Coupon)
EUR 1,700,000 1,873,224 0.10
Engie SA 0.375% 28/2/2023
EUR 900,000 1,003,363 0.05
HSBC France SA 0.25% 17/5/2024
EUR 900,000 993,242 0.05
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE 28/2/2021 (Zero
EUR 1,600,000 1,760,788 0.09
Coupon)
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE 11/2/2024 (Zero
EUR 700,000 768,586 0.04
Coupon)
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE 11/2/2026 (Zero
EUR 1,100,000 1,202,386 0.06
Coupon)
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE 0.125% 28/2/2023
EUR 700,000 774,041 0.04
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE 0.375% 26/5/2022
EUR 80,000 88,787 0.00
Orange SA 0.5% 15/1/2022
EUR 800,000 887,751 0.05
Orange SA 0.75% 11/9/2023
EUR 2,000,000 2,257,003 0.12
Pernod Ricard SA 24/10/2023 (Zero Coupon)
EUR 2,400,000 2,635,140 0.14
RTE Reseau de Transport d’Electricite SADIR 1.625%
EUR 300,000 354,742 0.02
8/10/2024
Schneider Electric SE 0.25% 9/9/2024
EUR 600,000 668,434 0.03
Societe Generale SA 27/5/2022 (Zero Coupon)
EUR 1,800,000 1,979,721 0.10
Thales SA 31/5/2022 (Zero Coupon)
EUR 900,000 988,267 0.05
Thales SA 0.75% 7/6/2023*
EUR 900,000 1,009,471 0.05
Total Capital International SA 0.25% 12/7/2023
EUR 1,100,000 1,225,074 0.06
Total Capital International SA 2.125% 15/3/2023
EUR 600,000 705,279 0.04
Veolia Environnement SA 0.672% 30/3/2022* 1,335,947 0.07
EUR 1,200,000
28,247,927 1.45
ドイツ
BASF SE 2% 5/12/2022
EUR 1,105,000 1,287,028 0.07
Deutsche Bank AG/New York NY 4.25% 4/2/2021
USD 3,695,000 3,765,421 0.19
E.ON SE 24/10/2022 (Zero Coupon)
EUR 1,315,000 1,447,212 0.07
Merck Financial Services GmbH 0.005% 15/12/2023
EUR 2,100,000 2,303,733 0.12
SAP SE 0.25% 10/3/2022
EUR 1,200,000 1,330,297 0.07
Volkswagen Bank GmbH 1.875% 31/1/2024
EUR 1,100,000 1,267,209 0.06
Volkswagen Leasing GmbH FRN 2/8/2021
EUR 1,900,000 2,084,819 0.11
Volkswagen Leasing GmbH 1% 16/2/2023 2,744,373 0.14
EUR 2,455,000
16,230,092 0.83
ガーンジー島
Credit Suisse Group Funding Guernsey Ltd 3.125%
2,085,824 0.11
USD 2,065,000
10/12/2020
66/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
インド
Adani Electricity Mumbai Ltd ‘144A’ 3.949% 12/2/2030
USD 200,000 204,917 0.01
Future Retail Ltd ‘144A’ 5.6% 22/1/2025
USD 250,000 250,625 0.01
Muthoot Finance Ltd ‘144A’ 6.125% 31/10/2022
299,942 0.02
USD 290,000
755,484 0.04
インドネシア
Indonesia Government International Bond 0.9% 14/2/2027
EUR 490,000 540,429 0.03
Indonesia Government International Bond 3.5% 11/1/2028
USD 420,000 444,942 0.02
Indonesia Government International Bond 3.75% 25/4/2022
USD 340,000 352,963 0.02
Indonesia Government International Bond 4.1% 24/4/2028
USD 310,000 344,502 0.02
Indonesia Government International Bond 4.75% 8/1/2026
USD 530,000 596,498 0.03
Indonesia Government International Bond 4.75% 11/2/2029
USD 200,000 233,922 0.01
Indonesia Treasury Bond 6.125% 15/5/2028 1,129,443 0.06
IDR 17,285,000,000
3,642,699 0.19
アイルランド
Abbott Ireland Financing DAC 0.1% 19/11/2024
EUR 820,000 899,180 0.05
Abbott Ireland Financing DAC 0.875% 27/9/2023
EUR 1,030,000 1,161,196 0.06
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 1,700,000 1,725,537 0.09
2.875% 14/8/2024
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 2,160,000 2,227,309 0.12
3.3% 23/1/2023
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 4,300,000 4,437,200 0.23
3.5% 26/5/2022
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 3,016,000 3,146,629 0.16
3.5% 15/1/2025
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 3,000,000 3,099,325 0.16
3.95% 1/2/2022
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 1,010,000 1,018,177 0.05
4.25% 1/7/2020
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 2,889,000 2,979,078 0.15
4.5% 15/5/2021
AerCap Ireland Capital DAC / AerCap Global Aviation Trust
USD 325,000 343,664 0.02
4.625% 1/7/2022
AIB Group Plc ‘144A’ FRN 10/4/2025
USD 790,000 846,777 0.04
Eaton Capital Unlimited Co 0.021% 14/5/2021
EUR 1,590,000 1,747,803 0.09
ESB Finance DAC 3.494% 12/1/2024
EUR 525,000 655,749 0.03
GE Capital International Funding Co Unlimited Co 2.342%
USD 11,000,000 11,027,922 0.57
15/11/2020
Phosagro OAO Via Phosagro Bond Funding DAC ‘144A’ 3.05%
USD 310,000 311,163 0.02
23/1/2025
River Green Finance 2020 DAC 22/1/2032
EUR 470,000 517,717 0.03
River Green Finance 2020 DAC 22/1/2032
EUR 245,000 270,011 0.01
River Green Finance 2020 DAC 22/1/2032
EUR 945,000 1,040,020 0.05
Shire Acquisitions Investments Ireland DAC 2.875%
USD 1,200,000 1,243,369 0.06
23/9/2023
67/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
アイルランド(続き)
Willis Towers Watson Plc 5.75% 15/3/2021 783,574 0.04
USD 754,000
39,481,400 2.03
イスラエル
Bank Leumi Le-Israel BM ‘144A’ FRN 29/1/2031 516,391 0.03
USD 515,000
日本
Mitsubishi UFJ Financial Group Inc (Restricted) 2.95%
USD 3,441,000 3,488,186 0.18
1/3/2021
Mitsubishi UFJ Financial Group Inc 3.535% 26/7/2021
USD 705,000 725,406 0.04
Mizuho Financial Group Inc 0.523% 10/6/2024
EUR 1,045,000 1,162,077 0.06
Sumitomo Mitsui Financial Group Inc 2.846% 11/1/2022
USD 5,395,000 5,513,893 0.28
Takeda Pharmaceutical Co Ltd 4.4% 26/11/2023*
1,612,868 0.08
USD 1,480,000
12,502,430 0.64
ルクセンブルク
Allergan Funding SCS 1.25% 1/6/2024
EUR 320,000 366,122 0.02
Allergan Funding SCS (Restricted) 3.45% 15/3/2022
USD 8,459,000 8,732,312 0.45
Becton Dickinson Euro Finance Sarl 0.632% 4/6/2023
EUR 440,000 490,350 0.03
DH Europe Finance II Sarl 0.2% 18/3/2026
EUR 625,000 683,929 0.04
DH Europe Finance Sarl FRN 30/6/2022
EUR 1,500,000 1,646,568 0.08
Gol Finance SA ‘144A’ 7% 31/1/2025
USD 160,000 152,950 0.01
Klabin Finance SA ‘144A’ 4.875% 19/9/2027
USD 230,000 242,938 0.01
Medtronic Global Holdings SCA 2/12/2022 (Zero Coupon)
EUR 2,560,000 2,813,919 0.14
Medtronic Global Holdings SCA 0.375% 7/3/2023
EUR 1,175,000 1,304,484 0.07
Millicom International Cellular SA ‘144A’ 5.125%
USD 430,000 447,737 0.02
15/1/2028
Minerva Luxembourg SA ‘144A’ 6.5% 20/9/2026
USD 210,000 219,253 0.01
Nexa Resources SA ‘144A’ 5.375% 4/5/2027
USD 200,000 211,250 0.01
Rumo Luxembourg Sarl ‘144A’ 5.875% 18/1/2025
USD 230,000 245,561 0.01
Simon International Finance SCA 1.375% 18/11/2022
EUR 360,000 409,496 0.02
Usiminas International Sarl ‘144A’ 5.875% 18/7/2026 204,250 0.01
USD 200,000
18,171,119 0.93
メキシコ
BBVA Bancomer SA/Texas ‘144A’ 6.75% 30/9/2022
USD 150,000 163,898 0.01
Braskem Idesa SAPI ‘144A’ 7.45% 15/11/2029
USD 200,000 201,000 0.01
Grupo Bimbo SAB de CV 4.5% 25/1/2022
USD 520,000 547,056 0.03
Grupo KUO SAB De CV ‘144A’ 5.75% 7/7/2027
USD 200,000 205,106 0.01
Mexico Cetes 2/4/2020 (Zero Coupon)
MXN 12,770,000 6,430,205 0.33
Mexico City Airport Trust ‘144A’ 4.25% 31/10/2026
USD 550,000 596,149 0.03
Mexico Government International Bond 3.6% 30/1/2025
USD 250,000 266,484 0.01
Mexico Government International Bond 4.125% 21/1/2026
USD 380,000 416,456 0.02
Mexico Government International Bond 4.5% 22/4/2029
USD 400,000 452,813 0.02
Operadora de Servicios Mega SA de CV Sofom ER ‘144A’
USD 260,000 266,890 0.02
8.25% 11/2/2025
68/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
メキシコ(続き)
Petroleos Mexicanos ‘144A’ 5.95% 28/1/2031
USD 1,400,000 1,387,414 0.07
Petroleos Mexicanos ‘144A’ 6.84% 23/1/2030
USD 410,000 433,370 0.02
Petroleos Mexicanos 6.875% 4/8/2026
493,875 0.03
USD 450,000
11,860,716 0.61
オランダ
Allianz Finance II BV 14/1/2025 (Zero Coupon)
EUR 300,000 330,760 0.02
Allianz Finance II BV 0.25% 6/6/2023
EUR 1,400,000 1,555,324 0.08
BMW Finance NV 14/4/2023 (Zero Coupon)
EUR 1,530,000 1,677,662 0.09
Daimler International Finance BV 0.25% 9/8/2021
EUR 150,000 165,320 0.01
Daimler International Finance BV 0.25% 6/11/2023
EUR 450,000 494,328 0.03
Enel Finance International NV 17/6/2024 (Zero Coupon)*
EUR 1,860,000 2,032,085 0.10
Enexis Holding NV 3.375% 26/1/2022
EUR 600,000 704,133 0.04
ING Bank NV 8/4/2022 (Zero Coupon)
EUR 600,000 660,002 0.03
ING Bank NV FRN 8/4/2022
EUR 1,300,000 1,433,541 0.07
ING Bank NV FRN 25/2/2026
EUR 1,094,000 1,239,788 0.06
ING Groep NV 1% 20/9/2023
EUR 1,100,000 1,239,738 0.06
innogy Finance BV 0.75% 30/11/2022
EUR 275,000 308,194 0.02
Magoi 2019 BV FRN 27/7/2039
EUR 300,000 329,758 0.02
MDGH - GMTN BV ‘144A’ 2.5% 7/11/2024
USD 470,000 479,106 0.02
NXP BV / NXP Funding LLC ‘144A’ 3.875% 1/9/2022
USD 3,393,000 3,544,118 0.18
NXP BV / NXP Funding LLC ‘144A’ 4.125% 1/6/2021
USD 1,967,000 2,019,425 0.10
NXP BV / NXP Funding LLC ‘144A’ 4.625% 15/6/2022
USD 1,195,000 1,265,171 0.07
NXP BV / NXP Funding LLC / NXP USA Inc ‘144A’ 3.875%
USD 3,200,000 3,437,120 0.18
18/6/2026
Petrobras Global Finance BV 4.375% 20/5/2023
USD 200,000 210,625 0.01
Petrobras Global Finance BV 5.299% 27/1/2025
USD 1,040,000 1,141,400 0.06
Petrobras Global Finance BV 7.375% 17/1/2027
USD 140,000 171,444 0.01
Siemens Financieringsmaatschappij NV 5/9/2021 (Zero
EUR 1,905,000 2,099,687 0.11
Coupon)
Siemens Financieringsmaatschappij NV 20/2/2023 (Zero
EUR 1,100,000 1,211,579 0.06
Coupon)
Siemens Financieringsmaatschappij NV 0.375% 6/9/2023
EUR 1,450,000 1,618,352 0.08
VEON Holdings BV ‘144A’ 4% 9/4/2025
USD 240,000 250,500 0.01
Vonovia Finance BV 0.125% 6/4/2023 1,099,258 0.06
EUR 1,000,000
30,718,418 1.58
ナイジェリア
Nigeria Government International Bond 6.375% 12/7/2023
USD 260,000 277,306 0.01
Nigeria Government International Bond 7.625% 21/11/2025
779,669 0.04
USD 710,000
1,056,975 0.05
ノルウェー
Telenor ASA 25/9/2023 (Zero Coupon)
506,368 0.03
EUR 460,000
69/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
パナマ
AES Panama SRL ‘144A’ 6% 25/6/2022
USD 640,000 655,912 0.03
Avianca Holdings SA ‘144A’ 9% 10/5/2023
USD 240,000 216,600 0.01
Cable Onda SA ‘144A’ 4.5% 30/1/2030
USD 200,000 205,750 0.01
Panama Government International Bond 3.875% 17/3/2028
USD 670,000 745,898 0.04
Panama Government International Bond 4% 22/9/2024 801,859 0.04
USD 740,000
2,626,019 0.13
ペルー
Banco Internacional del Peru SAA Interbank ‘144A’ 3.25%
552,403 0.03
USD 540,000
4/10/2026
フィリピン
Philippine Government International Bond 4.2% 21/1/2024
USD 960,000 1,046,550 0.06
Philippine Government International Bond 5.5% 30/3/2026 805,152 0.04
USD 670,000
1,851,702 0.10
ポーランド
Republic of Poland Government International Bond 3%
USD 510,000 532,392 0.03
17/3/2023
Republic of Poland Government International Bond 3.25%
563,144 0.03
USD 520,000
6/4/2026
1,095,536 0.06
カタール
Qatar Government International Bond ‘144A’ 4% 14/3/2029
USD 980,000 1,112,147 0.06
Qatar Government International Bond 4.5% 23/4/2028 1,715,875 0.09
USD 1,480,000
2,828,022 0.15
ロシア連邦
Russian Foreign Bond - Eurobond 4.25% 23/6/2027
USD 1,400,000 1,548,750 0.08
Russian Foreign Bond - Eurobond 4.75% 27/5/2026 1,127,031 0.06
USD 1,000,000
2,675,781 0.14
サウジアラビア
Saudi Arabian Oil Co ‘144A’ 2.875% 16/4/2024
USD 865,000 887,274 0.05
Saudi Arabian Oil Co ‘144A’ 3.5% 16/4/2029
USD 240,000 254,962 0.01
Saudi Government International Bond 3.25% 26/10/2026
USD 1,040,000 1,095,900 0.06
Saudi Government International Bond 4% 17/4/2025
USD 540,000 585,900 0.03
Saudi Government International Bond ‘144A’ 4.375%
650,156 0.03
USD 570,000
16/4/2029
3,474,192 0.18
スペイン
Amadeus Capital Markets SAU 1.625% 17/11/2021
EUR 800,000 900,080 0.04
Banco de Sabadell SA FRN 7/11/2025
EUR 500,000 546,273 0.03
Banco de Sabadell SA 0.875% 22/7/2025
EUR 300,000 332,464 0.02
Banco Santander SA 2.706% 27/6/2024 2,894,094 0.15
USD 2,800,000
4,672,911 0.24
70/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
スウェーデン
Atlas Copco AB 2.5% 28/2/2023
EUR 1,355,000 1,609,102 0.08
Skandinaviska Enskilda Banken AB ‘144A’ 2.2% 12/12/2022
USD 5,690,000 5,764,909 0.30
Swedbank AB ‘144A’ 2.8% 14/3/2022
USD 1,500,000 1,532,344 0.08
Volvo Treasury AB FRN 13/9/2021
EUR 1,000,000 1,103,514 0.06
Volvo Treasury AB 11/2/2023 (Zero Coupon) 265,166 0.01
EUR 241,000
10,275,035 0.53
スイス
Credit Suisse Group AG ‘144A’ 3.574% 9/1/2023
USD 3,430,000 3,535,427 0.18
UBS AG FRN 12/2/2026
EUR 1,460,000 1,668,601 0.09
UBS Group AG ‘144A’ FRN 15/8/2023
USD 2,215,000 2,267,116 0.12
UBS Group AG FRN 29/1/2026
792,549 0.04
EUR 715,000
8,263,693 0.43
トルコ
Turkey Government International Bond 7.625% 26/4/2029
264,064 0.01
USD 245,000
ウクライナ
Ukraine Government International Bond 8.994% 1/2/2024*
USD 250,000 280,937 0.02
Ukraine Government International Bond 9.75% 1/11/2028 471,108 0.02
USD 390,000
752,045 0.04
英国
Anglo American Capital Plc ‘144A’ 4.125% 15/4/2021
USD 677,000 693,204 0.04
Aon Plc 2.8% 15/3/2021
USD 1,665,000 1,683,179 0.09
Barclays Bank Plc 5.14% 14/10/2020
USD 2,200,000 2,245,126 0.12
Barclays Plc FRN 15/2/2023
USD 2,125,000 2,229,728 0.11
Barclays Plc 2.875% 8/6/2020
USD 6,600,000 6,610,831 0.34
BAT International Finance Plc 0.875% 13/10/2023
EUR 545,000 610,537 0.03
BP Capital Markets Plc 1.109% 16/2/2023
EUR 970,000 1,101,728 0.06
BP Capital Markets Plc 1.526% 26/9/2022
EUR 1,605,000 1,835,730 0.09
CMF 2020-1 Plc FRN 16/1/2057
GBP 105,000 131,130 0.01
CMF 2020-1 Plc FRN 16/1/2057
GBP 1,100,000 1,411,215 0.07
CMF 2020-1 Plc FRN 16/1/2057
GBP 220,000 282,106 0.01
Compartment Driver UK Four FRN 25/3/2025
GBP 750,214 963,401 0.05
Finsbury Square 2020-1 Plc FRN 16/3/2070
GBP 225,000 289,138 0.01
Finsbury Square 2020-1 Plc FRN 16/3/2070
GBP 620,000 796,043 0.04
HSBC Holdings Plc FRN 18/5/2024
USD 600,000 637,179 0.03
Lanark Master Issuer Plc FRN 22/12/2069
USD 3,319,333 3,332,407 0.17
Lanark Master Issuer Plc ‘Series 2020-1A 2A’ ‘144A’
GBP 335,000 435,512 0.02
FRN 22/12/2069
MARB BondCo Plc 7% 15/3/2024
USD 200,000 205,450 0.01
Motability Operations Group Plc 1.625% 9/6/2023
EUR 1,265,000 1,468,861 0.08
National Grid Electricity Transmission Plc 0.19%
EUR 370,000 410,897 0.02
20/1/2025
71/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
英国（続き）
Oat Hill No 1 Plc FRN 25/2/2046
GBP 5,073,586 6,511,395 0.33
Orbita Funding 2020-1 Plc FRN 17/3/2027
GBP 375,000 481,940 0.02
Precise Mortgage Funding 2020-1B Plc FRN 16/10/2056
GBP 100,000 128,627 0.01
Precise Mortgage Funding 2020-1B Plc FRN 16/10/2056
GBP 115,000 147,927 0.01
Precise Mortgage Funding 2020-1B Plc FRN 16/10/2056
GBP 154,330 198,262 0.01
Precise Mortgage Funding 2020-1B Plc FRN 16/10/2056
GBP 100,000 128,792 0.01
Rolls-Royce Plc 2.125% 18/6/2021
EUR 140,000 157,618 0.01
Royal Bank of Scotland Group Plc 3.875% 12/9/2023
USD 2,650,000 2,802,832 0.14
Santander UK Group Holdings Plc FRN 5/1/2024
USD 2,235,000 2,314,972 0.12
Santander UK Group Holdings Plc 3.571% 10/1/2023
USD 475,000 489,053 0.03
Silk Road Finance Number Six Plc FRN 21/9/2067
GBP 7,370,000 9,491,453 0.49
Silverstone Master Issuer Plc FRN 21/1/2070
GBP 1,745,000 2,240,165 0.12
Sky Ltd 1.5% 15/9/2021
EUR 515,000 579,879 0.03
Twin Bridges 2019-1 Plc FRN 12/12/2052
GBP 3,218,806 4,132,753 0.21
Unique Pub Finance Co Plc/The 7.395% 28/3/2024 1,582,574 0.08
GBP 1,080,000
58,761,644 3.02
米国
1211 Avenue of the Americas Trust 2015-1211 ‘Series
USD 2,073,000 2,293,012 0.12
2015-1211 A1A2’ ‘144A’ 3.901% 10/8/2035
280 Park Avenue 2017-280P Mortgage Trust ‘Series 2017-
USD 1,865,000 1,874,042 0.10
280P D’ ‘144A’ FRN 15/9/2034
3M Co 0.95% 15/5/2023
EUR 930,000 1,058,412 0.05
AbbVie Inc 1.375% 17/5/2024
EUR 380,000 433,882 0.02
AbbVie Inc ‘144A’ 2.6% 21/11/2024
USD 1,900,000 1,954,277 0.10
AbbVie Inc ‘144A’ 2.95% 21/11/2026
USD 995,000 1,029,921 0.05
Adams Mill CLO Ltd ‘Series 2014-1A A2R’ ‘144A’ FRN
USD 3,243,705 3,247,204 0.17
15/7/2026
Air Lease Corp 2.625% 1/7/2022
USD 855,000 867,342 0.04
Allegro CLO II-S Ltd ‘Series 2014-1RA B’ ‘144A’ FRN
USD 650,000 642,194 0.03
21/10/2028
Allergan Finance LLC (Restricted) 3.25% 1/10/2022
USD 6,325,000 6,560,345 0.34
Allergan Inc/United States (Restricted) 2.8% 15/3/2023
USD 1,300,000 1,333,886 0.07
Alliant Energy Finance LLC ‘144A’ 3.75% 15/6/2023
USD 2,815,000 2,976,437 0.15
ALM V Ltd ‘Series 2012-5A A1R3’ ‘144A’ FRN 18/10/2027
USD 4,500,000 4,500,930 0.23
ALM XII Ltd ‘Series 2015-12A A1R2’ ‘144A’ FRN
USD 1,857,808 1,857,754 0.10
16/4/2027
ALM XVII Ltd ‘Series 2015-17A A1AR’ ‘144A’ FRN
USD 8,000,000 8,007,924 0.41
15/1/2028
72/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Altria Group Inc 1% 15/2/2023
EUR 580,000 650,798 0.03
Altria Group Inc 1.7% 15/6/2025
EUR 315,000 364,946 0.02
Altria Group Inc 2.85% 9/8/2022
USD 4,950,000 5,086,844 0.26
Altria Group Inc 3.49% 14/2/2022
USD 1,495,000 1,543,307 0.08
Altria Group Inc 3.8% 14/2/2024
USD 2,030,000 2,166,001 0.11
American Airlines 2013-2 Class B Pass Through Trust ‘
USD 678,203 686,695 0.04
144A’ 5.6% 15/7/2020
American Airlines Group Inc ‘144A’ 5% 1/6/2022
USD 290,000 294,713 0.02
American Express Co 2.5% 1/8/2022
USD 915,000 932,814 0.05
American Honda Finance Corp 0.55% 17/3/2023
EUR 1,035,000 1,155,242 0.06
American Honda Finance Corp 1.375% 10/11/2022
EUR 220,000 250,599 0.01
American Tower Corp 1.95% 22/5/2026
EUR 715,000 856,521 0.04
American Tower Corp 2.4% 15/3/2025
USD 950,000 971,203 0.05
American Tower Corp 3.45% 15/9/2021
USD 2,300,000 2,360,030 0.12
American Tower Corp 3.5% 31/1/2023
USD 1,370,000 1,434,227 0.07
Americold 2010 LLC ‘Series 2010-ARTA A1’ ‘144A’
USD 1,239,042 1,246,510 0.06
3.847% 14/1/2029
AmeriCredit Automobile Receivables Trust 2017-2 ‘Series
USD 192,715 192,767 0.01
2017-2 A3’ 1.98% 20/12/2021
Americredit Automobile Receivables Trust 2018-1 ‘Series
USD 3,936,232 3,966,164 0.20
2018-1 A3’ 3.07% 19/12/2022
Americredit Automobile Receivables Trust 2018-2 ‘Series
USD 2,470,000 2,500,732 0.13
2018-2 A3’ 3.15% 20/3/2023
AMMC CLO XIII Ltd ‘Series 2013-13A A1LR’ ‘144A’ FRN
USD 3,400,000 3,417,746 0.18
24/7/2029
Analog Devices Inc 2.85% 12/3/2020
USD 335,000 335,098 0.02
Anheuser-Busch InBev Worldwide Inc 4.15% 23/1/2025
USD 1,900,000 2,103,209 0.11
Anthem Inc 3.125% 15/5/2022
USD 1,110,000 1,144,173 0.06
AOA 2015-1177 Mortgage Trust ‘Series 2015-1177 D’ ‘
USD 1,300,000 1,315,243 0.07
144A’ FRN 13/12/2029
Apache Corp 3.25% 15/4/2022
USD 887,000 907,226 0.05
Apache Corp 3.625% 1/2/2021
USD 168,000 169,953 0.01
Apache Corp 4.375% 15/10/2028
USD 1,300,000 1,383,884 0.07
Apache Corp 4.75% 15/4/2043
USD 1,350,000 1,296,466 0.07
Apache Corp 5.35% 1/7/2049
USD 1,350,000 1,390,234 0.07
Apple Inc 1% 10/11/2022
EUR 1,895,000 2,150,566 0.11
Arconic Rolled Products Corp ‘144A’ 6.125% 15/2/2028
USD 170,000 176,423 0.01
ARI Fleet Lease Trust 2017-A ‘Series 2017-A A2’ ‘144A
USD 641,952 642,169 0.03
’ 1.91% 15/4/2026
ARI Fleet Lease Trust 2017-A ‘Series 2017-A A3’ ‘144A
USD 5,245,000 5,272,034 0.27
’ 2.28% 15/4/2026
AT&T Inc 3.9% 11/3/2024
USD 1,500,000 1,617,817 0.08
AT&T Inc 3.95% 15/1/2025
USD 1,100,000 1,197,954 0.06
AvalonBay Communities Inc 2.3% 1/3/2030
USD 730,000 736,753 0.04
Aventura Mall Trust 2013-AVM ‘Series 2013-AVM A’ ‘144A
USD 15,000,000 15,081,424 0.78
’ FRN 5/12/2032
B2R Mortgage Trust 2015-2 ‘Series 2015-2 A’ ‘144A’
USD 1,269,718 1,273,412 0.07
3.336% 15/11/2048
73/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
B2R Mortgage Trust 2016-1 ‘Series 2016-1 A’ ‘144A’
USD 3,268,183 3,278,252 0.17
2.567% 15/6/2049
Banc of America Commercial Mortgage Trust 2016-UBS10 ‘
USD 7,425,000 7,485,922 0.39
Series 2016-UB10 A2’ 2.723% 15/7/2049
Banc of America Mortgage 2003-J Trust ‘Series 2003-J 2A1
USD 22,567 23,105 0.00
’ FRN 25/11/2033
Bank of America Corp FRN 21/7/2021
USD 3,555,000 3,564,796 0.18
Bank of America Corp FRN 23/1/2022
USD 975,000 984,448 0.05
Bank of America Corp FRN 24/4/2023
USD 3,410,000 3,488,203 0.18
Bank of America Corp FRN 21/7/2023
USD 3,000,000 3,076,225 0.16
Bank of America Corp FRN 20/12/2023
USD 8,100,000 8,365,544 0.43
Bank of America Corp FRN 23/7/2024
USD 6,900,000 7,351,998 0.38
Bank of America Corp 2.503% 21/10/2022
USD 6,665,000 6,748,902 0.35
Bank of America Corp 3.3% 11/1/2023
USD 3,755,000 3,924,797 0.20
Bank of America NA FRN 25/1/2023
USD 405,000 417,959 0.02
BAT Capital Corp 2.764% 15/8/2022
USD 55,000 56,221 0.00
BAT Capital Corp 2.789% 6/9/2024*
USD 7,800,000 8,027,893 0.41
BBCMS Trust 2013-TYSN ‘Series 2013-TYSN E’ ‘144A’
USD 1,880,000 1,887,005 0.10
3.708% 5/9/2032
Becton Dickinson and Co FRN 29/12/2020*
USD 8,506,000 8,511,245 0.44
Becton Dickinson and Co 1.401% 24/5/2023
EUR 885,000 1,008,729 0.05
Becton Dickinson and Co 2.404% 5/6/2020
USD 2,040,000 2,043,249 0.11
BellSouth LLC ‘144A’ 4.266% 26/4/2020
USD 10,000,000 10,040,350 0.52
Benefit Street Partners CLO II Ltd ‘Series 2013-IIA A2R
USD 2,000,000 1,994,536 0.10
’ ‘144A’ FRN 15/7/2029
Benefit Street Partners CLO V-B Ltd ‘Series 2018-5BA A1A
USD 520,000 519,871 0.03
’ ‘144A’ FRN 20/4/2031
Black Diamond CLO 2013-1 Ltd ‘Series 2013-1A A2R’ ‘
USD 870,000 869,237 0.04
144A’ FRN 6/2/2026
Bristol-Myers Squibb Co ‘144A’ 2.75% 15/2/2023
USD 765,000 790,407 0.04
Broadcom Corp / Broadcom Cayman Finance Ltd 3% 15/1/2022
USD 3,564,000 3,630,923 0.19
BX Commercial Mortgage Trust 2018-IND ‘Series 2018-IND A
USD 2,148,740 2,149,978 0.11
’ ‘144A’ FRN 15/11/2035
Capital One Bank USA NA FRN 27/1/2023
USD 6,400,000 6,444,567 0.33
Capital One Financial Corp 2.4% 30/10/2020
USD 1,485,000 1,492,989 0.08
Capital One Financial Corp 3.05% 9/3/2022
USD 5,155,000 5,279,868 0.27
Carlyle Global Market Strategies CLO 2014-5 Ltd ‘Series
USD 2,335,000 2,338,595 0.12
2014-5A A1RR’ ‘144A’ FRN 15/7/2031
Carrier Global Corp ‘144A’ 2.242% 15/2/2025
USD 2,000,000 2,026,712 0.10
Catamaran CLO 2015-1 Ltd ‘Series 2015-1A AR’ ‘144A’
USD 1,309,215 1,308,094 0.07
FRN 22/4/2027
CCRESG Commercial Mortgage Trust 2016-HEAT ‘Series 2016-
USD 1,095,000 1,106,004 0.06
HEAT A’ ‘144A’ 3.357% 10/4/2029
CD 2016-CD1 Mortgage Trust ‘Series 2016-CD1 ASB’2.622%
USD 5,000,000 5,170,772 0.27
10/8/2049
CD 2018-CD7 Mortgage Trust ‘Series 2018-CD7 A4’ 4.279%
USD 4,350,000 5,076,012 0.26
15/8/2051
Cedar Funding VI CLO Ltd ‘Series 2016-6A AR’ ‘144A’
USD 6,580,000 6,592,613 0.34
FRN 20/10/2028
74/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
CenterPoint Energy Inc 2.5% 1/9/2022
USD 1,820,000 1,856,505 0.10
CFCRE Commercial Mortgage Trust 2016-C4 ‘Series 2016- C4
USD 1,896,000 1,991,334 0.10
ASB’ 3.091% 10/5/2058
CGDBB Commercial Mortgage Trust 2017-BIOC ‘Series 2017-
USD 2,877,662 2,880,018 0.15
BIOC A’ ‘144A’ FRN 15/7/2032
Charter Communications Operating LLC / Charter
USD 633,000 688,661 0.04
Communications Operating Capital 4.5% 1/2/2024
Chesapeake Funding II LLC ‘Series 2017-2A A2’ ‘144A’
USD 2,353,097 2,355,671 0.12
FRN 15/5/2029
Chesapeake Funding II LLC ‘Series 2017-3A A2’ ‘144A’
USD 1,014,445 1,015,309 0.05
FRN 15/8/2029
CHL Mortgage Pass-Through Trust 2005-HYB8 ‘Series 2005-
USD 214,034 194,926 0.01
HYB8 2A1’ FRN 20/12/2035
Chubb INA Holdings Inc 0.3% 15/12/2024
EUR 340,000 374,844 0.02
Cifc Funding 2014-IV-R Ltd ‘Series 2014-4RA A1A’ ‘144A
USD 1,975,000 1,975,727 0.10
’ FRN 17/10/2030
CIFC Funding 2015-II Ltd ‘Series 2015-2A AR’ ‘144A’
USD 5,687,135 5,689,713 0.29
FRN 15/4/2027
Citigroup Commercial Mortgage Trust 2013-375P ‘Series
USD 4,735,000 4,954,791 0.26
2013-375P A’ ‘144A’ 3.251% 10/5/2035
Citigroup Commercial Mortgage Trust 2013-GC11 ‘Series
USD 4,105,233 4,234,281 0.22
2013-GC11 A3’ 2.815% 10/4/2046
Citigroup Commercial Mortgage Trust 2014-GC19 ‘Series
USD 5,879,506 6,113,040 0.31
2014-GC19 AAB’ 3.552% 10/3/2047
Citigroup Inc FRN 24/1/2023
USD 115,000 117,854 0.01
Citigroup Inc 0.75% 26/10/2023
EUR 1,020,000 1,141,836 0.06
Citizens Bank NA/Providence RI 3.7% 29/3/2023
USD 3,000,000 3,177,970 0.16
Coca-Cola Co/The 1.125% 22/9/2022
EUR 1,830,000 2,076,886 0.11
COMM 2005-C6 Mortgage Trust ‘Series 2005-C6 F’ ‘144A’
USD 2,242,144 2,265,715 0.12
FRN 10/6/2044
COMM 2013-CCRE7 Mortgage Trust ‘Series 2013-CR7 ASB’
USD 3,494,385 3,557,658 0.18
2.739% 10/3/2046
COMM 2013-GAM ‘Series 2013-GAM A1’ ‘144A’ 1.705%
USD 406,269 405,366 0.02
10/2/2028
COMM 2013-LC6 Mortgage Trust ‘Series 2013-LC6 ASB’
USD 933,242 943,780 0.05
2.478% 10/1/2046
COMM 2013-SFS Mortgage Trust ‘Series 2013-SFS A1’ ‘
USD 585,032 587,415 0.03
144A’ 1.873% 12/4/2035
COMM 2014-CCRE18 Mortgage Trust ‘Series 2014- CR18 A5’
USD 3,000,000 3,258,226 0.17
3.828% 15/7/2047
COMM 2014-UBS3 Mortgage Trust ‘Series 2014-UBS3 ASB’
USD 6,324,083 6,536,740 0.34
3.367% 10/6/2047
COMM 2014-UBS5 Mortgage Trust ‘Series 2014-UBS5 ASB’
USD 2,518,230 2,612,122 0.13
3.548% 10/9/2047
COMM 2015-3BP Mortgage Trust ‘Series 2015-3BP A’ ‘144A
USD 4,450,000 4,767,858 0.25
’ 3.178% 10/2/2035
COMM 2015-CCRE22 Mortgage Trust ‘Series 2015- CR22 A2’
USD 1,618,353 1,617,681 0.08
2.856% 10/3/2048
COMM 2015-CCRE23 Mortgage Trust ‘Series 2015- CR23 XA’
USD 9,432,262 338,067 0.02
FRN 10/5/2048
COMM 2015-CCRE24 Mortgage Trust ‘Series 2015- CR24 ASB’
USD 2,655,000 2,779,467 0.14
3.445% 10/8/2048
COMM 2015-LC21 Mortgage Trust ‘Series 2015-LC21 A2’
USD 3,192,746 3,196,999 0.16
2.976% 10/7/2048
75/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
COMM 2015-LC21 Mortgage Trust ‘Series 2015-LC21 ASB’
USD 4,100,000 4,285,862 0.22
3.421% 10/7/2048
Conagra Brands Inc FRN 22/10/2020
USD 2,061,000 2,061,273 0.11
Concho Resources Inc 4.375% 15/1/2025
USD 3,220,000 3,332,747 0.17
Continental Airlines 2000-1 Class B Pass Through Trust
USD 258 265 0.00
8.388% 1/11/2020
Continental Resources Inc/OK 3.8% 1/6/2024
USD 980,000 990,803 0.05
Cox Communications Inc ‘144A’ 3.15% 15/8/2024
USD 1,895,000 1,988,690 0.10
Credit Acceptance Auto Loan Trust 2018-1 ‘Series 2018-1A
USD 8,160,000 8,207,965 0.42
A’ ‘144A’ 3.01% 16/2/2027
Credit Acceptance Auto Loan Trust 2018-2 ‘Series 2018-2A
USD 9,890,000 10,047,680 0.52
A’ ‘144A’ 3.47% 17/5/2027
Credit Acceptance Auto Loan Trust 2018-3 ‘Series 2018-3A
USD 4,760,000 4,856,649 0.25
A’ ‘144A’ 3.55% 15/8/2027
Crown Castle International Corp 3.2% 1/9/2024
USD 635,000 667,199 0.03
CSAIL 2015-C1 Commercial Mortgage Trust ‘Series 2015- C1
USD 1,645,000 1,777,783 0.09
A4’ 3.505% 15/4/2050
CSWF 2018-TOP ‘Series 2018-TOP A’ ‘144A’ FRN
USD 4,225,976 4,231,224 0.22
15/8/2035
CVS Health Corp 3.7% 9/3/2023
USD 1,500,000 1,580,614 0.08
CVS Health Corp 4.1% 25/3/2025
USD 2,450,000 2,671,841 0.14
Daimler Finance North America LLC ‘144A’ 3.35% 4/5/2021
USD 1,490,000 1,516,326 0.08
DBGS 2018-BIOD Mortgage Trust ‘Series 2018-BIOD A’ ‘
USD 4,640,695 4,643,014 0.24
144A’ FRN 15/5/2035
DBWF 2018-GLKS Mortgage Trust ‘Series 2018-GLKS A’ ‘
USD 2,076,000 2,081,701 0.11
144A’ FRN 19/11/2035
Delta Air Lines Inc 2.6% 4/12/2020
USD 1,575,000 1,585,403 0.08
Delta Air Lines Inc 2.875% 13/3/2020
USD 2,115,000 2,115,261 0.11
Diamondback Energy Inc 2.875% 1/12/2024
USD 2,180,000 2,205,534 0.11
Diamondback Energy Inc 3.5% 1/12/2029
USD 2,300,000 2,300,052 0.12
Discover Bank 3.35% 6/2/2023
USD 1,000,000 1,041,385 0.05
Discovery Communications LLC 3.3% 15/5/2022
USD 2,800,000 2,886,455 0.15
Discovery Communications LLC 4.375% 15/6/2021
USD 1,265,000 1,307,221 0.07
Dominion Energy Inc 2.579% 1/7/2020
USD 830,000 831,512 0.04
Dominion Energy Inc (Step-up coupon) 2.715% 15/8/2021
USD 2,790,000 2,829,451 0.15
Dow Chemical Co/The 3% 15/11/2022
USD 3,600,000 3,738,587 0.19
Duke Energy Corp 3.95% 15/10/2023
USD 2,835,000 3,040,069 0.16
DuPont de Nemours Inc 4.205% 15/11/2023
USD 2,400,000 2,608,321 0.13
Energy Transfer Operating LP 2.9% 15/5/2025
USD 1,215,000 1,235,735 0.06
Energy Transfer Operating LP 3.6% 1/2/2023
USD 1,250,000 1,292,801 0.07
Energy Transfer Operating LP 4.25% 15/3/2023
USD 5,275,000 5,549,311 0.29
Energy Transfer Operating LP 4.5% 15/4/2024
USD 1,435,000 1,552,276 0.08
Energy Transfer Operating LP 5.875% 15/1/2024
USD 4,400,000 4,913,222 0.25
Enterprise Fleet Financing LLC ‘Series 2017-1 A2’ ‘
USD 71,280 71,320 0.00
144A’ 2.13% 20/7/2022
Enterprise Fleet Financing LLC ‘Series 2018-1 A2’ ‘
USD 4,523,076 4,553,447 0.23
144A’ 2.87% 20/10/2023
Equinix Inc 2.625% 18/11/2024
USD 2,955,000 3,023,925 0.16
76/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Exantas Capital Corp 2018- RSO6 Ltd ‘Series 2018-RSO6 A
USD 510,446 509,514 0.03
’ ‘144A’ FRN 15/6/2035
Exelon Corp 2.45% 15/4/2021
USD 2,125,000 2,137,714 0.11
Express Scripts Holding Co 2.6% 30/11/2020
USD 2,400,000 2,417,373 0.12
Fannie Mae Connecticut Avenue Securities ‘Series 2017-
USD 207,256 207,328 0.01
C02 2M1’ FRN 25/9/2029
Fannie Mae Connecticut Avenue Securities ‘Series 2017-
USD 666,753 666,898 0.03
C04 2M1’ FRN 25/11/2029
Fannie Mae Connecticut Avenue Securities ‘Series 2017-
USD 357,155 357,190 0.02
C07 1M1’ FRN 25/5/2030
Fannie Mae Pool ‘AB4997’ 3% 1/4/2027
USD 56,711 58,667 0.00
Fannie Mae Pool ‘AD0454’ 5% 1/11/2021
USD 207 210 0.00
Fannie Mae Pool ‘AE0812’ 5% 1/7/2025
USD 6,371 6,478 0.00
Fannie Mae Pool ‘AL4364’ FRN 1/9/2042
USD 1,481,870 1,518,664 0.08
Fannie Mae Pool ‘AL7139’ 3% 1/7/2030
USD 68,576 71,782 0.00
Fannie Mae Pool ‘AL7227’ 3% 1/8/2030
USD 48,511 50,636 0.00
Fannie Mae Pool ‘AL9376’ 3% 1/8/2031
USD 574,397 601,002 0.03
Fannie Mae Pool ‘AL9378’ 3% 1/9/2031
USD 58,283 61,210 0.00
Fannie Mae Pool ‘AL9899’ 3% 1/3/2032
USD 344,607 360,247 0.02
Fannie Mae Pool ‘AS5622’ 3% 1/8/2030
USD 26,167 27,392 0.00
Fannie Mae Pool ‘AS5728’ 3% 1/9/2030
USD 92,971 97,362 0.01
Fannie Mae Pool ‘AS5794’ 3% 1/9/2030
USD 843,508 881,724 0.05
Fannie Mae Pool ‘AS8604’ 3% 1/1/2032
USD 88,304 92,416 0.00
Fannie Mae Pool ‘AS8980’ 4.5% 1/3/2047
USD 1,987,549 2,167,376 0.11
Fannie Mae Pool ‘AS9610’ 4.5% 1/5/2047
USD 6,385,569 6,971,127 0.36
Fannie Mae Pool ‘AU0967’ 3% 1/8/2028
USD 69,967 72,376 0.00
Fannie Mae Pool ‘AX0000’ FRN 1/9/2044
USD 2,753,678 2,850,933 0.15
Fannie Mae Pool ‘AX5552’ 3% 1/10/2031
USD 665,394 691,530 0.04
Fannie Mae Pool ‘AY4218’ 3% 1/5/2030
USD 321,617 333,221 0.02
Fannie Mae Pool ‘AY6268’ 3% 1/3/2030
USD 816,655 846,164 0.04
Fannie Mae Pool ‘AZ4080’ 3% 1/12/2031
USD 119,154 124,926 0.01
Fannie Mae Pool ‘AZ5005’ 3% 1/12/2030
USD 609,910 631,896 0.03
Fannie Mae Pool ‘AZ5798’ 3% 1/9/2030
USD 72,845 75,414 0.00
Fannie Mae Pool ‘BA0776’ 3% 1/9/2030
USD 36,759 38,260 0.00
Fannie Mae Pool ‘BA2882’ 3% 1/11/2030
USD 25,990 26,887 0.00
Fannie Mae Pool ‘BA5803’ 3% 1/12/2030
USD 690,941 716,655 0.04
Fannie Mae Pool ‘BC0853’ 3% 1/4/2031
USD 576,566 600,697 0.03
Fannie Mae Pool ‘BC1707’ 3% 1/1/2031
USD 98,716 102,272 0.01
Fannie Mae Pool ‘BC1774’ 3% 1/1/2031
USD 38,897 40,300 0.00
Fannie Mae Pool ‘BC4017’ 3% 1/3/2031
USD 85,847 88,806 0.00
Fannie Mae Pool ‘BC4263’ 3% 1/5/2031
USD 92,400 96,411 0.00
Fannie Mae Pool ‘BC7657’ 3% 1/4/2031
USD 69,064 72,059 0.00
Fannie Mae Pool ‘BD1996’ 3% 1/8/2031
USD 29,262 30,317 0.00
Fannie Mae Pool ‘BD4404’ 3% 1/7/2031
USD 87,471 90,931 0.00
Fannie Mae Pool ‘BD6154’ 3% 1/11/2031
USD 467,923 486,292 0.03
Fannie Mae Pool ‘BE3155’ 3% 1/1/2032
USD 566,321 591,239 0.03
77/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Fannie Mae Pool ‘BE6942’ 3% 1/2/2032
USD 804,539 839,196 0.04
Fannie Mae Pool ‘BH2512’ 3% 1/7/2032
USD 46,287 48,383 0.00
Fannie Mae Pool ‘BH4308’ 3% 1/6/2032
USD 669,576 697,476 0.04
Fannie Mae Pool ‘BH5232’ 3% 1/7/2032
USD 24,666 25,505 0.00
Fannie Mae Pool ‘BH5623’ 3% 1/6/2032
USD 774,567 812,191 0.04
Fannie Mae Pool ‘BH6399’ 3% 1/11/2032
USD 390,642 405,085 0.02
Fannie Mae Pool ‘BH6518’ 3% 1/9/2032
USD 473,736 492,304 0.03
Fannie Mae Pool ‘BJ2716’ 4% 1/4/2033
USD 2,648,670 2,837,864 0.15
Fannie Mae Pool ‘BJ2995’ 3% 1/1/2033
USD 23,024 24,155 0.00
Fannie Mae Pool ‘BJ3883’ 3% 1/1/2033
USD 116,391 121,449 0.01
Fannie Mae Pool ‘BJ4268’ 3% 1/12/2032
USD 117,958 123,085 0.01
Fannie Mae Pool ‘BJ4734’ 3% 1/12/2032
USD 32,316 33,719 0.00
Fannie Mae Pool ‘BJ5289’ 3% 1/2/2033
USD 64,159 67,071 0.00
Fannie Mae Pool ‘BJ9249’ 4.5% 1/6/2048
USD 761,422 854,625 0.04
Fannie Mae Pool ‘BK7893’ 3% 1/10/2033
USD 57,819 60,436 0.00
Fannie Mae Pool ‘BK9849’ 4% 1/9/2033
USD 540,642 584,678 0.03
Fannie Mae Pool ‘BM1775’ 4.5% 1/7/2047
USD 665,727 731,089 0.04
Fannie Mae Pool ‘BM3280’ 4.5% 1/11/2047
USD 7,288,136 7,958,684 0.41
Fannie Mae Pool ‘BM3947’ 3% 1/1/2033
USD 347,564 360,349 0.02
Fannie Mae Pool ‘BM5082’ 4.5% 1/11/2048
USD 2,457,185 2,747,071 0.14
Fannie Mae Pool ‘BM5568’ 4.5% 1/2/2049
USD 6,438,010 7,305,829 0.38
Fannie Mae Pool ‘BN5294’ 4% 1/2/2034
USD 893,359 963,814 0.05
Fannie Mae Pool ‘BN5357’ 4% 1/3/2034
USD 76,253 81,486 0.00
Fannie Mae Pool ‘BN5360’ 4% 1/3/2034
USD 487,692 522,549 0.03
Fannie Mae Pool ‘BN5404’ 4.5% 1/4/2049
USD 1,674,432 1,894,551 0.10
Fannie Mae Pool ‘BN6416’ 3.5% 1/4/2034
USD 197,901 211,124 0.01
Fannie Mae Pool ‘BN6570’ 3.5% 1/4/2034
USD 986,326 1,051,996 0.05
Fannie Mae Pool ‘CA0780’ 3% 1/11/2032
USD 807,420 844,102 0.04
Fannie Mae Pool ‘CA1095’ 3% 1/2/2033
USD 414,744 435,538 0.02
Fannie Mae Pool ‘CA1937’ 4% 1/6/2033
USD 1,956,463 2,101,693 0.11
Fannie Mae Pool ‘CA3287’ 4% 1/3/2034
USD 531,170 563,836 0.03
Fannie Mae Pool ‘FM1245’ 4% 1/9/2033
USD 20,247,994 21,287,652 1.10
Fannie Mae Pool ‘MA0909’ 3% 1/11/2021
USD 18,141 18,736 0.00
Fannie Mae Pool ‘MA2561’ 3% 1/3/2031
USD 599,970 621,585 0.03
Fannie Mae Pool ‘MA2684’ 3% 1/7/2031
USD 113,417 117,502 0.01
Fannie Mae Pool ‘MA3090’ 3% 1/8/2032
USD 37,150 38,514 0.00
Fidelity National Information Services Inc 0.125%
EUR 1,530,000 1,686,111 0.09
3/12/2022
Fidelity National Information Services Inc 0.4% 15/1/2021
EUR 2,385,000 2,626,610 0.14
Fidelity National Information Services Inc 0.75%
EUR 1,945,000 2,178,418 0.11
21/5/2023*
Fifth Third Bancorp 2.6% 15/6/2022
USD 990,000 1,013,397 0.05
Fifth Third Bank/Cincinnati OH 1.8% 30/1/2023
USD 950,000 956,740 0.05
FirstEnergy Corp 2.85% 15/7/2022
USD 1,330,000 1,365,631 0.07
78/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Ford Credit Auto Owner Trust 2018-B ‘Series 2018-B A4’
USD 11,462,000 11,944,097 0.61
3.38% 15/3/2024
Ford Credit Floorplan Master Owner Trust A ‘Series 2017-
USD 3,850,000 3,858,475 0.20
2 A1’ 2.16% 15/9/2022
Ford Motor Credit Co LLC 3.157% 4/8/2020
USD 3,500,000 3,516,479 0.18
Ford Motor Credit Co LLC 4.063% 1/11/2024
USD 3,645,000 3,715,230 0.19
Ford Motor Credit Co LLC 5.085% 7/1/2021
USD 1,895,000 1,941,680 0.10
Ford Motor Credit Co LLC 5.584% 18/3/2024
USD 3,176,000 3,418,922 0.18
Freddie Mac Gold Pool ‘G15602’ 2.5% 1/11/2027
USD 5,661,477 5,867,340 0.30
Freddie Mac Gold Pool ‘G16763’ 4% 1/2/2034
USD 2,323,236 2,489,973 0.13
Freddie Mac Gold Pool ‘G16789’ 4% 1/2/2034
USD 3,015,762 3,255,514 0.17
Freddie Mac Gold Pool ‘G16792’ 4% 1/3/2034
USD 2,437,446 2,637,800 0.14
Freddie Mac Gold Pool ‘G61047’ 4.5% 1/7/2047
USD 556,362 615,196 0.03
Freddie Mac Gold Pool ‘G67720’ 4.5% 1/3/2049
USD 28,100,750 31,501,825 1.62
Freddie Mac Multifamily Structured Pass Through
USD 106,350,024 3,044,301 0.16
Certificates FRN 25/9/2024
Freddie Mac Multifamily Structured Pass Through
USD 1,941,934 1,961,191 0.10
Certificates 2.158% 25/10/2021
Freddie Mac Multifamily Structured Pass Through
USD 2,890,000 2,978,391 0.15
Certificates 3.065% 25/8/2022
Freddie Mac Non Gold Pool ‘849692’ FRN 1/5/2045
USD 5,732,259 5,946,395 0.31
Freddie Mac REMICS ‘Series 4459 BN’ 3% 15/8/2043
USD 2,958,798 3,096,852 0.16
Freddie Mac REMICS ‘Series 4748 HC’ 3% 15/1/2044
USD 3,635,664 3,752,226 0.19
Freddie Mac REMICS ‘Series 4286 MP’ 4% 15/12/2043
USD 2,575,720 2,777,432 0.14
Freddie Mac REMICS ‘Series 3986 M’ 4.5% 15/9/2041
USD 222,448 235,607 0.01
Freddie Mac REMICS ‘Series 3959 MA’ 4.5% 15/11/2041
USD 165,240 179,081 0.01
Freddie Mac Structured Agency Credit Risk Debt Notes ‘
USD 3,273,988 3,285,903 0.17
Series 2017-DNA2 M1’ FRN 25/10/2029
General Mills Inc 0.45% 15/1/2026
EUR 360,000 399,456 0.02
General Motors Financial Co Inc 3.2% 6/7/2021
USD 4,261,000 4,322,155 0.22
General Motors Financial Co Inc 3.7% 24/11/2020
USD 2,435,000 2,461,779 0.13
General Motors Financial Co Inc 4.2% 1/3/2021
USD 3,190,000 3,248,267 0.17
General Motors Financial Co Inc 4.2% 6/11/2021
USD 1,610,000 1,667,239 0.09
Global Payments Inc 3.75% 1/6/2023
USD 420,000 443,282 0.02
Global Payments Inc 4% 1/6/2023
USD 1,350,000 1,440,768 0.07
Goldentree Loan Opportunities XI Ltd ‘Series 2015-11A
USD 1,000,000 1,000,389 0.05
AR2’ ‘144A’ FRN 18/1/2031
Goldman Sachs Group Inc/The FRN 21/4/2023
EUR 1,220,000 1,346,427 0.07
Gosforth Funding 2018-1 plc ‘Series 2018-1A A1’ ‘144A
USD 3,041,300 3,040,751 0.16
’ FRN 25/8/2060
Government National Mortgage Association ‘Series 2012-
USD 8,051,630 378,679 0.02
120 IO’ FRN 16/2/2053
Government National Mortgage Association ‘Series 2018-36
USD 4,279,781 4,406,060 0.23
AM’ 3% 20/7/2045
GRACE 2014-GRCE Mortgage Trust ‘Series 2014-GRCE A’ ‘
USD 13,350,000 13,543,870 0.70
144A’ 3.369% 10/6/2028
GS Mortgage Securities Corp Trust 2017-500K ‘Series
USD 3,375,000 3,373,705 0.17
2017-500K A’ ‘144A’ FRN 15/7/2032
79/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
GS Mortgage Securities Trust 2011-GC5 ‘Series 2011-GC5
USD 2,495,000 2,584,076 0.13
AS’ ‘144A’ FRN 10/8/2044
GS Mortgage Securities Trust 2012-GCJ7 ‘Series 2012-
USD 4,818,938 4,904,870 0.25
GCJ7 A4’ 3.377% 10/5/2045
GS Mortgage Securities Trust 2013-GC16 ‘Series 2013-
USD 2,636,467 2,747,591 0.14
GC16 AAB’ 3.813% 10/11/2046
GS Mortgage Securities Trust 2013-GC16 ‘Series 2013-
USD 3,955,603 4,260,458 0.22
GC16 A3’ 4.244% 10/11/2046
GS Mortgage Securities Trust 2014-GC18 ‘Series 2014-
USD 3,495,242 3,779,074 0.19
GC18 A4’ 4.074% 10/1/2047
GS Mortgage Securities Trust 2016-GS3 ‘Series 2016-GS3
USD 6,361,000 6,609,001 0.34
AAB’ 2.777% 10/10/2049
Halcyon Loan Advisors Funding 2015-2 Ltd ‘Series 2015-2A
USD 3,247,372 3,242,621 0.17
AR’ ‘144A’ FRN 25/7/2027
Halliburton Co (Restricted) 3.8% 15/11/2025
USD 1,500,000 1,640,242 0.08
Halliburton Co 5% 15/11/2045
USD 1,100,000 1,213,826 0.06
Hewlett Packard Enterprise Co 3.6% 15/10/2020
USD 3,350,000 3,378,249 0.17
Holmes Master Issuer Plc ‘Series 2018-2A A2’ ‘144A’
USD 3,686,032 3,688,133 0.19
FRN 15/10/2054
Honeywell International Inc 1.3% 22/2/2023
EUR 2,920,000 3,335,969 0.17
Huntington National Bank/The 1.8% 3/2/2023
USD 1,925,000 1,939,682 0.10
Huntington National Bank/The 2.875% 20/8/2020
USD 3,260,000 3,276,168 0.17
Huntington National Bank/The 3.125% 1/4/2022
USD 1,290,000 1,329,092 0.07
Hyundai Capital America ‘144A’ 2.55% 3/4/2020
USD 1,575,000 1,577,953 0.08
ICG US CLO 2015-1 Ltd ‘Series 2015-1A A1R’ ‘144A’ FRN
USD 1,750,000 1,751,046 0.09
19/10/2028
Illinois Tool Works Inc 0.25% 5/12/2024
EUR 945,000 1,049,304 0.05
International Lease Finance Corp 4.625% 15/4/2021
USD 3,151,000 3,247,080 0.17
Interpublic Group of Cos Inc/The 3.5% 1/10/2020
USD 1,455,000 1,470,470 0.08
Interpublic Group of Cos Inc/The 3.75% 1/10/2021
USD 500,000 514,541 0.03
ITC Holdings Corp 2.7% 15/11/2022
USD 900,000 923,851 0.05
J.P. Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 3,780,000 2018-BCON ‘Series 2018- BCON A’ ‘144A’ 3.735% 3,970,002 0.20
5/1/2031
John Deere Capital Corp 2.6% 7/3/2024
USD 620,000 643,380 0.03
John Deere Owner Trust 2017- B ‘Series 2017-B A3’ 1.82%
USD 2,205,793 2,207,580 0.11
15/10/2021
JP Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 3,236,814 3,308,855 0.17
2011-C4 ‘Series 2011-C4 A4’ ‘144A’ 4.388% 15/7/2046
JP Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 4,787,207 4,905,926 0.25
2012-CIBX ‘Series 2012-CBX A4’ 3.483% 15/6/2045
JP Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 3,615,000 3,801,605 0.20
2012-HSBC ‘Series 2012- HSBC D’ ‘144A’ FRN 5/7/2032
JP Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 3,099,316 3,208,343 0.17
2013-C16 ‘Series 2013-C16 ASB’ 3.674% 15/12/2046
JP Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 4,695,257 4,769,159 0.25
2013-LC11 ‘Series 2013- LC11 ASB’ 2.554% 15/4/2046
80/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
JP Morgan Chase Commercial Mortgage Securities Trust
USD 3,889,000 4,023,184 0.21
2016-JP2 ‘Series 2016-JP2 ASB’ 2.713% 15/8/2049
JP Morgan Mortgage Trust 2016-2 ‘Series 2016-2 A1’ ‘
USD 3,250,188 3,277,674 0.17
144A’ FRN 25/6/2046
JP Morgan Mortgage Trust 2017-1 ‘Series 2017-1 A4’ ‘
USD 3,758,610 3,895,203 0.20
144A’ FRN 25/1/2047
JP Morgan Mortgage Trust 2017-3 ‘Series 2017-3 1A6’ ‘
USD 8,323,154 8,474,011 0.44
144A’ FRN 25/8/2047
JPMBB Commercial Mortgage Securities Trust 2013-C17 ‘
USD 6,592,092 6,875,068 0.35
Series 2013-C17 ASB’ 3.705% 15/1/2047
JPMBB Commercial Mortgage Securities Trust 2014-C23 ‘
USD 3,475,657 3,631,636 0.19
Series 2014-C23 ASB’ 3.657% 15/9/2047
JPMBB Commercial Mortgage Securities Trust 2014-C26 ‘
USD 991,540 1,027,598 0.05
Series 2014-C26 ASB’ 3.288% 15/1/2048
JPMorgan Chase & Co FRN 18/6/2022
USD 3,380,000 3,402,326 0.18
JPMorgan Chase & Co FRN 25/4/2023
USD 6,115,000 6,247,643 0.32
JPMorgan Chase & Co FRN 23/4/2024
USD 2,305,000 2,427,674 0.12
JPMorgan Chase & Co FRN 23/7/2024
USD 1,800,000 1,917,691 0.10
JPMorgan Chase & Co 2.625% 23/4/2021
EUR 430,000 486,898 0.03
Keurig Dr Pepper Inc 4.057% 25/5/2023
USD 900,000 962,868 0.05
KeyBank NA/Cleveland OH 2.25% 16/3/2020
USD 2,500,000 2,500,604 0.13
Kinder Morgan Energy Partners LP 4.25% 1/9/2024
USD 365,000 398,176 0.02
Kinder Morgan Inc/DE ‘144A’ 5% 15/2/2021
USD 2,715,000 2,788,904 0.14
Kraft Heinz Foods Co 3.95% 15/7/2025
USD 2,400,000 2,491,696 0.13
Kraft Heinz Foods Co ‘144A’ 4.875% 15/2/2025
USD 1,155,000 1,188,372 0.06
Lam Research Corp 3.75% 15/3/2026
USD 7,600,000 8,358,466 0.43
Lendmark Funding Trust 2018-1 ‘Series 2018-1A A’ ‘144A
USD 6,790,000 6,955,074 0.36
’ 3.81% 21/12/2026
LFRF ‘2015-1’ ‘144A’ 4% 30/10/2027
USD 1,645,644 1,640,441 0.08
Madison Avenue Trust 2013- 650M ‘Series 2013-650M A’ ‘
USD 1,385,000 1,392,187 0.07
144A’ 3.843% 12/10/2032
Marathon Oil Corp 4.4% 15/7/2027
USD 2,700,000 2,930,005 0.15
Marsh & McLennan Cos Inc 3.5% 10/3/2025
USD 2,590,000 2,781,142 0.14
Mastercard Inc 1.1% 1/12/2022
EUR 1,550,000 1,760,489 0.09
McDonald’s Corp 1% 15/11/2023
EUR 500,000 570,151 0.03
McDonald’s Corp 1.125% 26/5/2022
EUR 1,100,000 1,242,119 0.06
Mercedes-Benz Master Owner Trust 2017-B ‘Series 2017-BA
USD 9,820,000 9,827,976 0.51
A’ ‘144A’ FRN 16/5/2022
Mercedes-Benz Master Owner Trust 2018-BA ‘Series 2018-
USD 4,595,000 4,603,452 0.24
BA A’ ‘144A’ FRN 15/5/2023
Metropolitan Life Global Funding I 23/9/2022 (Zero
EUR 190,000 208,628 0.01
Coupon)
Metropolitan Life Global Funding I 0.375% 9/4/2024
EUR 500,000 555,215 0.03
Metropolitan Life Global Funding I 2.375% 11/1/2023
EUR 310,000 362,924 0.02
Mill City Mortgage Loan Trust 2016-1 ‘Series 2016-1 A1’
USD 3,140,818 3,164,930 0.16
‘144A’ FRN 25/4/2057
Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust2013-
USD 1,334,945 1,377,790 0.07
C10 ‘Series 2013-C10 ASB’ FRN 15/7/2046
81/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust2013-
USD 3,480,000 3,762,497 0.19
C13 ‘Series 2013-C13 A4’ 4.039% 15/11/2046
Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust2013-C9
USD 3,163,220 3,208,320 0.17
‘Series 2013-C9 AAB’ 2.657% 15/5/2046
Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust2014-
USD 3,516,567 3,656,702 0.19
C18 ‘Series 2014-C18 ASB’ 3.621% 15/10/2047
Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust2015-
USD 5,385,000 5,672,265 0.29
C25 ‘Series 2015-C25 ASB’ 3.383% 15/10/2048
Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust2016-
USD 3,438,000 3,574,769 0.18
C30 ‘Series 2016-C30 ASB’ 2.729% 15/9/2049
Morgan Stanley Capital I 2017-HR2 ‘Series 2017-HR2 A4’
USD 5,900,000 6,543,956 0.34
3.587% 15/12/2050
Morgan Stanley Capital I Trust 2007-TOP27 ‘Series 2007-
USD 1,659,795 1,759,181 0.09
T27 AJ’ FRN 11/6/2042
Morgan Stanley Capital I Trust 2014-MP ‘Series 2014-MP A
USD 4,940,000 5,052,912 0.26
’ ‘144A’ 3.469% 11/8/2033
Morgan Stanley Capital I Trust 2018-L1 ‘Series 2018-L1
USD 4,176,000 4,921,268 0.25
A4’ FRN 15/10/2051
MPLX LP FRN 9/9/2021
USD 1,945,000 1,951,798 0.10
MPLX LP ‘144A’ 3.5% 1/12/2022
USD 1,995,000 2,077,267 0.11
MPLX LP ‘144A’ 6.25% 15/10/2022
USD 1,435,000 1,458,853 0.08
Navient Private Education Loan Trust 2014-A ‘Series
USD 731,401 737,058 0.04
2014-AA A2B’ ‘144A’ FRN 15/2/2029
Navient Private Education Loan Trust 2014-A ‘Series
USD 1,181,212 1,196,854 0.06
2014-AA A2A’ ‘144A’ 2.74% 15/2/2029
Navient Private Education Loan Trust 2014-CT ‘Series
USD 16,107 16,111 0.00
2014-CTA A’ ‘144A’ FRN 16/9/2024
Navient Private Education Loan Trust 2018-B ‘Series
USD 1,446,493 1,446,826 0.07
2018-BA A1’ ‘144A’ FRN 15/12/2059
Navient Private Education Refi Loan Trust 2020-A ‘Series
USD 620,000 621,796 0.03
2020-A A2B’ ‘144A’ FRN 15/11/2068
Navient Private Education Refi Loan Trust 2020-A ‘Series
USD 2,000,000 2,097,374 0.11
2020-A B’ ‘144A’ 3.16% 15/11/2068
Navient Student Loan Trust 2018-EA ‘Series 2018-EA A2’
USD 897,000 943,546 0.05
‘144A’ 4% 15/12/2059
Neuberger Berman CLO XX Ltd ‘Series 2015-20A AR’ ‘144A
USD 4,540,000 4,542,154 0.23
’ FRN 15/1/2028
Neuberger Berman Loan Advisers CLO 26 Ltd ‘Series 2017-
USD 12,870,000 12,879,536 0.66
26A A’ ‘144A’ FRN 18/10/2030
New Residential Mortgage Loan Trust 2016-3 ‘Series 2016-
USD 744,768 776,756 0.04
3A A1B’ ‘144A’ FRN 25/9/2056
New Residential Mortgage Loan Trust 2018-1 ‘Series 2018-
USD 3,424,540 3,635,070 0.19
1A A1A’ ‘144A’ FRN 25/12/2057
Newfield Exploration Co 5.625% 1/7/2024
USD 3,850,000 4,242,591 0.22
Nissan Motor Acceptance Corp ‘144A’ 2.125% 3/3/2020
USD 2,925,000 2,925,059 0.15
Northwest Airlines 2002-1 Class G-2 Pass Through Trust
USD 75,294 77,880 0.00
6.264% 20/11/2021
Occidental Petroleum Corp 2.6% 13/8/2021
USD 560,000 565,631 0.03
82/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Occidental Petroleum Corp 2.7% 15/8/2022
USD 665,000 677,370 0.03
Occidental Petroleum Corp 2.9% 15/8/2024
USD 5,700,000 5,833,794 0.30
OneMain Direct Auto Receivables Trust 2018-1 ‘Series
USD 7,525,000 7,641,760 0.39
2018-1A A’ ‘144A’ 3.43% 16/12/2024
Onemain Financial Issuance Trust 2018-1 ‘Series 2018-1A
USD 1,415,000 1,446,012 0.07
A’ ‘144A’ 3.3% 14/3/2029
OneMain Financial Issuance Trust 2019-2 ‘Series 2019-2A
USD 1,900,000 1,976,058 0.10
A’ ‘144A’ 3.14% 14/10/2036
Otis Worldwide Corp ‘144A’ 2.056% 5/4/2025
USD 1,015,000 1,026,911 0.05
Ovintiv Inc 3.9% 15/11/2021
USD 2,175,000 2,237,407 0.12
Parker-Hannifin Corp 2.7% 14/6/2024
USD 575,000 597,896 0.03
Penske Truck Leasing Co Lp / PTL Finance Corp ‘144A’
USD 1,450,000 1,489,734 0.08
2.7% 14/3/2023
Penske Truck Leasing Co Lp / PTL Finance Corp ‘144A’
USD 855,000 884,749 0.05
2.7% 1/11/2024
Penske Truck Leasing Co Lp / PTL Finance Corp ‘144A’
USD 4,635,000 4,973,339 0.26
4.125% 1/8/2023
Penske Truck Leasing Co Lp / PTL Finance Corp ‘144A’
USD 1,075,000 1,149,073 0.06
4.25% 17/1/2023
PFS Financing Corp ‘Series 2018-B A’ ‘144A’ 2.89%
USD 3,630,000 3,676,852 0.19
15/2/2023
PFS Financing Corp ‘Series 2018-D A’ ‘144A’ 3.19%
USD 2,830,000 2,882,085 0.15
17/4/2023
PFS Financing Corp ‘Series 2018-F A’ ‘144A’ 3.52%
USD 9,430,000 9,692,666 0.50
15/10/2023
Philip Morris International Inc 0.125% 3/8/2026
EUR 170,000 182,910 0.01
Philip Morris International Inc 2.875% 3/3/2026
EUR 280,000 351,524 0.02
Pricoa Global Funding I ‘144A’ 2.45% 21/9/2022
USD 1,445,000 1,476,085 0.08
Procter & Gamble Co/The 0.625% 30/10/2024
EUR 210,000 239,175 0.01
Rockwell Collins Inc 2.8% 15/3/2022
USD 812,000 832,275 0.04
Rosslyn Portfolio Trust 2017- ROSS ‘Series 2017-ROSS B’
USD 2,455,000 2,455,637 0.13
‘144A’ FRN 15/6/2033
Ryder System Inc 2.5% 1/9/2024
USD 3,240,000 3,303,269 0.17
Ryder System Inc 2.875% 1/9/2020
USD 885,000 888,570 0.05
Sabine Pass Liquefaction LLC 5.75% 15/5/2024
USD 782,000 877,012 0.05
Santander Holdings USA Inc 3.5% 7/6/2024
USD 700,000 736,107 0.04
Santander Holdings USA Inc 3.7% 28/3/2022
USD 1,535,000 1,593,291 0.08
Seasoned Credit Risk Transfer Trust Series 2019-4 ‘
USD 5,403,051 5,655,285 0.29
Series 2019-4 MA’ 3% 25/2/2059
Sempra Energy FRN 15/1/2021
USD 2,755,000 2,755,810 0.14
Sequoia Mortgage Trust 2017-CH1 ‘Series 2017-CH1 A2’ ‘
USD 2,446,168 2,519,679 0.13
144A’ FRN 25/8/2047
Sequoia Mortgage Trust 2017-CH2 ‘Series 2017-CH2 A10’
USD 1,124,616 1,137,307 0.06
‘144A’ FRN 25/12/2047
Sesac Finance LLC ‘Series 2019-1 A2’ ‘144A’ 5.216%
USD 766,150 816,009 0.04
25/7/2049
SLM Private Credit Student Loan Trust 2005-A ‘Series
USD 8,050,000 7,868,523 0.40
2005-A A4’ FRN 15/12/2038
SLM Private Credit Student Loan Trust 2005-B ‘Series
USD 6,242,147 6,144,922 0.32
2005-B A4’ FRN 15/6/2039
SLM Private Credit Student Loan Trust 2006-A ‘Series
USD 4,260,818 4,174,238 0.21
2006-A A5’ FRN 15/6/2039
83/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
SLM Private Credit Student Loan Trust 2006-B ‘Series
USD 3,184,901 3,106,504 0.16
2006-B A5’ FRN 15/12/2039
SLM Private Credit Student Loan Trust 2007-A ‘Series
USD 1,883,367 1,847,110 0.10
2007-A A4A’ FRN 16/12/2041
SLM Private Education Loan Trust 2010-C ‘Series 2010-C
USD 1,900,000 2,117,034 0.11
A5’ ‘144A’ FRN 15/10/2041
SLM Private Education Loan Trust 2011-B ‘Series 2011-B
USD 812,193 817,157 0.04
A3’ ‘144A’ FRN 16/6/2042
SLM Private Education Loan Trust 2011-C ‘Series 2011-C
USD 12,090 12,104 0.00
A2B’ ‘144A’ 4.54% 17/10/2044
SLM Student Loan Trust 2013-4 ‘Series 2013-4 A’ FRN
USD 1,231,866 1,224,054 0.06
25/6/2043
SMB Private Education Loan Trust 2015-C ‘Series 2015-C
USD 1,517,305 1,536,467 0.08
A2A’ ‘144A’ 2.75% 15/7/2027
SMB Private Education Loan Trust 2016-A ‘Series 2016-A
USD 1,391,883 1,418,589 0.07
A2A’ ‘144A’ 2.7% 15/5/2031
SMB Private Education Loan Trust 2016-B ‘Series 2016-B
USD 1,636,372 1,659,013 0.09
A2A’ ‘144A’ 2.43% 17/2/2032
SMB Private Education Loan Trust 2017-A ‘Series 2017-A
USD 3,930,602 3,941,590 0.20
A2B’ ‘144A’ FRN 15/9/2034
SMB Private Education Loan Trust 2019-A ‘Series 2019-A
USD 2,150,000 2,282,052 0.12
A2A’ ‘144A’ 3.44% 15/7/2036
SMB Private Education Loan Trust 2020-A ‘Series 2020-A
USD 5,880,000 5,866,072 0.30
A1’ ‘144A’ FRN 15/3/2027
SMB Private Education Loan Trust 2020-A ‘Series 2020-A
USD 680,000 679,486 0.03
A2B’ ‘144A’ FRN 15/9/2037
SoFi Professional Loan Program 2015-d LLC ‘Series 2015-D
USD 2,406,441 2,432,384 0.13
A2’ ‘144A’ 2.72% 27/10/2036
Sofi Professional Loan Program 2016-A LLC ‘Series 2016-A
USD 943,749 954,616 0.05
A2’ ‘144A’ 2.76% 26/12/2036
SoFi Professional Loan Program 2016-C LLC ‘Series2016-C
USD 634,984 642,235 0.03
A2B’ ‘144A’ 2.36% 27/12/2032
SoFi Professional Loan Program 2016-D LLC ‘Series2016-D
USD 617,416 623,606 0.03
A2B’ ‘144A’ 2.34% 25/4/2033
Sofi Professional Loan Program 2016-E LLC ‘Series 2016-E
USD 3,717,529 3,750,796 0.19
A2B’ ‘144A’ 2.49% 25/1/2036
SoFi Professional Loan Program 2017-D LLC ‘Series2017-D
USD 17,977,294 18,338,146 0.94
A2FX’ ‘144A’ 2.65% 25/9/2040
Sofi Professional Loan Program 2018-B Trust ‘Series
USD 1,701,169 1,704,223 0.09
2018-B A1FX’ ‘144A’ 2.64% 25/8/2047
Sofi Professional Loan Program 2018-C Trust ‘Series
USD 4,425,000 4,679,615 0.24
2018-C A2FX’ ‘144A’ 3.59% 25/1/2048
Sofi Professional Loan Program 2018-D Trust ‘Series
USD 4,375,000 4,589,564 0.24
2018-D A2FX’ ‘144A’ 3.6% 25/2/2048
Soundview Home Loan Trust 2003-2 ‘Series 2003-2 A2’ FRN
USD 75,344 76,253 0.00
25/11/2033
South Carolina Public Service Authority 2.388% 1/12/2023
USD 2,480,000 2,536,631 0.13
South Carolina Public Service Authority 3.722% 1/12/2023
USD 2,197,000 2,335,708 0.12
Spectra Energy Partners LP 4.75% 15/3/2024
USD 620,000 685,816 0.04
Springleaf Funding Trust 2015- B ‘Series 2015-BA A’ ‘
USD 4,705,000 4,732,064 0.24
144A’ 3.48% 15/5/2028
Springleaf Funding Trust 2017- A ‘Series 2017-AA A’ ‘
USD 2,625,000 2,638,234 0.14
144A’ 2.68% 15/7/2030
84/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
Sprint Spectrum Co LLC / Sprint Spectrum Co II LLC /
USD 404,688 408,471 0.02
Sprint Spectrum Co III LLC ‘144A’ 3.36% 20/9/2021
Sprint Spectrum Co LLC / Sprint Spectrum Co II LLC /
USD 2,975,000 3,174,578 0.16
Sprint Spectrum Co III LLC ‘144A’ 4.738% 20/3/2025
Stryker Corp 0.25% 3/12/2024
EUR 655,000 722,209 0.04
Stryker Corp 1.125% 30/11/2023
EUR 485,000 553,651 0.03
Sunoco LP / Sunoco Finance Corp 4.875% 15/1/2023
USD 390,000 395,045 0.02
Synchrony Financial 2.85% 25/7/2022
USD 1,140,000 1,165,467 0.06
Towd Point Mortgage Trust 2016-3 ‘Series 2016-3 A1’ ‘
USD 2,034,740 2,049,625 0.11
144A’ FRN 25/4/2056
Towd Point Mortgage Trust 2016-4 ‘Series 2016-4 A1’ ‘
USD 2,830,794 2,847,429 0.15
144A’ FRN 25/7/2056
Toyota Auto Receivables 2018- C Owner Trust ‘Series
USD 2,500,000 2,593,444 0.13
2018- C A4’ 3.13% 15/2/2024
Toyota Motor Credit Corp 2.375% 1/2/2023
EUR 910,000 1,073,122 0.06
TRESTLES CLO 2017-1 Ltd ‘Series 2017-1A B’ ‘144A’ FRN
USD 1,750,000 1,742,038 0.09
25/7/2029
Truist Financial Corp 2.7% 27/1/2022
USD 290,000 295,931 0.02
UBS Commercial Mortgage Trust 2017-C1 ‘Series 2017- C1
USD 2,900,000 3,194,563 0.16
A4’ 3.46% 15/6/2050
Union Pacific Corp 2.15% 5/2/2027
USD 1,595,000 1,614,734 0.08
United States Treasury Inflation Indexed Bonds 0.25%
USD 20,295,000 21,501,872 1.11
15/7/2029
United States Treasury Note/ Bond 1.375% 30/9/2020*
USD 13,000,000 13,010,156 0.67
United States Treasury Note/ Bond 1.375% 15/10/2022
USD 45,335,000 45,880,437 2.36
United States Treasury Note/ Bond 1.375% 15/2/2023
USD 5,000,000 5,068,945 0.26
United States Treasury Note/ Bond 1.5% 15/8/2022
USD 10,100,000 10,245,582 0.53
United States Treasury Note/ Bond 1.5% 15/9/2022†
USD 52,270,000 53,054,050 2.73
United States Treasury Note/ Bond 1.5% 15/1/2023
USD 63,400,000 64,462,446 3.32
United States Treasury Note/ Bond 1.75% 31/10/2020
USD 20,000,000 20,070,703 1.03
United States Treasury Note/ Bond 2% 30/11/2020
USD 18,000,000 18,112,852 0.93
United States Treasury Note/ Bond 2% 15/1/2021
USD 63,500,000 63,978,730 3.29
United States Treasury Note/ Bond 2.5% 31/12/2020*
USD 45,000,000 45,506,250 2.34
United Technologies Corp 1.125% 15/12/2021
EUR 705,000 787,222 0.04
United Technologies Corp 1.15% 18/5/2024*
EUR 1,180,000 1,344,913 0.07
United Technologies Corp 1.25% 22/5/2023
EUR 525,000 597,268 0.03
United Technologies Corp 3.65% 16/8/2023
USD 2,295,000 2,462,882 0.13
Verizon Communications Inc 0.5% 2/6/2022
EUR 410,000 456,171 0.02
Verizon Communications Inc 3.376% 15/2/2025
USD 2,300,000 2,470,324 0.13
Verizon Communications Inc 3.5% 1/11/2024
USD 2,745,000 2,949,789 0.15
Verizon Communications Inc 3.875% 8/2/2029
USD 2,000,000 2,280,604 0.12
ViacomCBS Inc 2.5% 15/2/2023
USD 905,000 922,691 0.05
ViacomCBS Inc 2.9% 1/6/2023
USD 2,930,000 3,025,258 0.16
ViacomCBS Inc 3.375% 1/3/2022
USD 70,000 71,987 0.00
ViacomCBS Inc 3.875% 1/4/2024
USD 965,000 1,032,329 0.05
ViacomCBS Inc 4.25% 1/9/2023
USD 800,000 860,714 0.04
85/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融 商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
米国（続き）
ViacomCBS Inc 4.5% 1/3/2021
USD 500,000 513,639 0.03
Volkswagen Group of America Finance LLC ‘144A’ 2.7%
USD 430,000 438,963 0.02
26/9/2022
Voya CLO 2014-3 Ltd ‘Series 2014-3A A1R’ ‘144A’ FRN
USD 2,379,250 2,379,424 0.12
25/7/2026
Waste Management Inc 2.95% 15/6/2024
USD 735,000 773,387 0.04
WEC Energy Group Inc 3.375% 15/6/2021
USD 2,300,000 2,351,557 0.12
Wells Fargo & Co 2.5% 4/3/2021
USD 2,825,000 2,849,955 0.15
Wells Fargo & Co 3.069% 24/1/2023
USD 1,195,000 1,225,140 0.06
Wells Fargo & Co 3.75% 24/1/2024
USD 3,215,000 3,436,738 0.18
Wells Fargo Bank NA FRN 23/7/2021
USD 8,000,000 8,052,015 0.41
Wells Fargo Commercial Mortgage Trust 2014-LC16 ‘Series
USD 3,496,376 3,628,472 0.19
2014-LC16 ASB’ 3.477% 15/8/2050
Wells Fargo Commercial Mortgage Trust 2015-LC22 ‘Series
USD 500,000 527,777 0.03
2015-LC22 ASB’ 3.571% 15/9/2058
Wells Fargo Commercial Mortgage Trust 2015-NXS1 ‘Series
USD 1,579,000 1,680,565 0.09
2015-NXS1 A5’ 3.148% 15/5/2048
WFRBS Commercial Mortgage Trust 2012-C8 ‘Series 2012- C8
USD 3,438,623 3,452,898 0.18
AFL’ ‘144A’ FRN 15/8/2045
WFRBS Commercial Mortgage Trust 2014-C21 ‘Series 2014-
USD 4,886,549 5,033,723 0.26
C21 ASB’ 3.393% 15/8/2047
Wheels SPV 2 LLC ‘Series 2017-1A A2’ ‘144A’ 1.88%
USD 58,670 58,754 0.00
20/4/2026
Williams Cos Inc/The 3.7% 15/1/2023
USD 2,400,000 2,499,393 0.13
Williams Cos Inc/The 4% 15/11/2021
USD 1,765,000 1,822,760 0.09
WRKCo Inc 3.75% 15/3/2025
USD 2,000,000 2,162,681 0.11
Xerox Corp 3.5% 20/8/2020
USD 3,205,000 3,222,267 0.17
ZF North America Capital Inc ‘144A’ 4.5% 29/4/2022 743,650 0.04
USD 719,000
1,535,618,415 79.03
債券合計 1,853,644,449 95.39
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能
1,922,861,940 98.96
な有価証券および短期金融商品合計
86/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
その他の譲渡可能な有価証券
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
債券
米国
Structured Asset Receivables Trust Series 2003-2 0.649%
USD 350,000 – 0.00
**
31/12/2049
債券合計 – 0.00
その他の譲渡可能な有価証券合計 – 0.00
投資有価証券合計 1,922,861,940 98.96
その他の純資産 20,330,203 1.04
純資産合計（米ドル） 1,943,192,143 100.00
†
差入れた有価証券または保証として引渡した有価証券。詳細については注記14を参照のこと。
*
当証券のすべてまたは一部は貸付有価証券を表す。
**
注記２(j)に記載のとおり、公正価値調整の対象である有価証券。
未決済上場先物取引 2020年２月29日現在
未実現評価益／（損）
契約数 通貨 契約／摘要 満期日
（米ドル）
Australian 10 Year Bond
117 AUD 2020年３月 432,684
Euro Bund
(4) EUR 2020年３月 (26,936)
Euro Schatz
(226) EUR 2020年３月 (99,456)
Euro BOBL
(289) EUR 2020年３月 (437,231)
US Treasury 2 Year Note (CBT)
4,000 USD 2020年６月 6,609,162
US Ultra Bond (CBT)
(46) USD 2020年６月 (397,759)
US Long Bond (CBT)
(68) USD 2020年６月 (391,335)
US Ultra 10 Year Note
(149) USD 2020年６月 (358,751)
US Treasury 10 Year Note (CBT)
(507) USD 2020年６月 (916,969)
US Treasury 5 Year Note (CBT)
(1,316,893)
(1,334) USD 2020年６月
合計 3,096,516
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
87/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
スワップ 2020年２月29日現在
未実現評価
時価
種類 想定金額 摘要 取引相手 満期日 益／（損)
(米ドル)
(米ドル)
CDS USD (575,434) ファンドはMexico Government
International Bondに係るデフォル
ト・プロテクションを提供し、１％の
固定金利を受け取る Bank of America
20/6/2020 8,540 1,254
CDS USD 575,434 ファンドはMexico Government
International Bondに係るデフォル
ト・プロテクションを受け取り、１％
Bank of America
の固定金利を支払う 20/9/2020 (2,996) (2,031)
CDS USD 18,619,200 ファンドはCDX.NA.HY.29.V5に係るデ
フォルト・プロテクションを受け取
Bank of America
り、５％の固定金利を支払う 20/12/2022 226,367 (753,692)
CDS USD (9,000,000) ファンドはCDX.NA.IG.32.V1に係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
Bank of America
１％の固定金利を受け取る 20/6/2024 (49,156) 141,226
CDS USD (39,055,500) ファンドはCDX.NA.HY.33.V2に係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
Bank of America
５％の固定金利を受け取る 20/12/2024 (861,692) 1,855,173
CDS USD (6,500,000) ファンドはBoeing Co/Theに係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
BNP Paribas
１％の固定金利を受け取る 20/12/2020 (4,167) 34,890
CDS USD 842,012 ファンドはTWDC Enterprises 18 Corp
に係るデフォルト・プロテクションを
BNP Paribas
受け取り、１％の固定金利を支払う 20/6/2024 881 (27,164)
CDS USD (898,113) ファンドは21st Century Fox America
Incに係るデフォルト・プロテクショ
ンを提供し、１％の固定金利を受け取
BNP Paribas
る 20/6/2024 (4,696) 26,666
CDS USD 844,970 ファンドはTWDC Enterprises 18 Corp
に係るデフォルト・プロテクションを
BNP Paribas
受け取り、１％の固定金利を支払う 20/6/2024 256 (27,259)
CDS USD (788,869) ファンドは21st Century Fox America
Incに係るデフォルト・プロテクショ
ンを提供し、１％の固定金利を受け取
BNP Paribas
る 20/6/2024 (5,553) 23,423
CDS USD (1,767,105) ファンドはInternational Business
Machines Corpに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、１％の固定金
BNP Paribas
利を受け取る 20/12/2024 9 48,335
CDS USD (1,791,844) ファンドはInternational Business
Machines Corpに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、１％の固定金
BNP Paribas
利を受け取る 20/12/2024 (1,671) 49,012
CDS USD (2,120,526) ファンドはInternational Business
Machines Corpに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、１％の固定金
BNP Paribas
利を受け取る 20/12/2024 (3,984) 58,002
CDS USD (144,000) ファンドはCDX.NA.HY.29.V5に係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
５％の固定金利を受け取る Citigroup 20/12/2022 (4,629) 5,829
CDS USD (3,555,000) ファンドはBroadcom Incに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、１％
の固定金利を受け取る Citigroup 20/6/2024 219,292 (39,527)
CDS USD (8,640,000) ファンドはCDX.NA.HY.29.V5に係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
Credit Suisse
５％の固定金利を受け取る 20/12/2022 (332,147) 349,741
88/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
スワップ 2020年２月29日現在（続き）
未実現評価
時価
種類 想定金額 摘要 取引相手 満期日 益／（損)
(米ドル)
(米ドル)
CDS USD (9,835,200) ファンドはCDX.NA.HY.29.V5に係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
Deutsche Bank
５％の固定金利を受け取る 20/12/2022 (186,526) 398,122
CDS USD (100,000) ファンドはCDX.NA.IG.33.V1に係るデ
フォルト・プロテクションを提供し、
Goldman Sachs
１％の固定金利を受け取る 20/12/2024 (748) 1,445
CDS USD 1,800,000 ファンドはHalliburton Coに係るデ
フォルト・プロテクションを受け取
Goldman Sachs
り、１％の固定金利を支払う 20/12/2024 (15,653) (15,468)
CDS USD (2,120,525) ファンドはInternational Business
Machines Corpに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、１％の固定金
Goldman Sachs
利を受け取る 20/12/2024 (8,816) 58,002
CDS USD (1,800,000) ファンドはApache Corpに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、１％
Goldman Sachs
の固定金利を受け取る 20/12/2024 22,995 (55,934)
CDS USD (1,248,409) ファンドはApache Corpに係るデフォ
ルト・プロテクションを提供し、１％
Goldman Sachs
の固定金利を受け取る 20/12/2024 6,597 (38,794)
CDS USD 575,434 ファンドはMexico Government
International Bondに係るデフォル
ト・プロテクションを受け取り、１％
JP Morgan
の固定金利を支払う 20/6/2020 (1,655) (1,254)
CDS USD (575,434) ファンドはMexico Government
International Bondに係るデフォル
ト・プロテクションを提供し、１％の
JP Morgan
固定金利を受け取る 20/9/2020 10,067 2,031
CDS USD (5,000,000) ファンドはInternational Business
Machines Corpに係るデフォルト・プ
ロテクションを提供し、１％の固定金
JP Morgan
利を受け取る 20/6/2024 188 133,520
CDS USD 400,000 ファンドはBroadcom Incに係るデフォ
ルト・プロテクションを受け取り、
JP Morgan
１％の固定金利を支払う 20/12/2024 (3,410) 8,405
CDS USD 1,750,000 ファンドはAllstate Corp/Theに係る
デフォルト・プロテクションを受け取
り、１％の固定金利を支払う Morgan Stanley
20/6/2024 931 (55,587)
CDS USD 1,750,000 ファンドはPfizer Incに係るデフォル
ト・プロテクションを受け取り、１％
の固定金利を支払う Morgan Stanley
20/6/2024 1,442 (49,789)
CDS USD 1,750,000 ファンドはLowes Companies Incに係
るデフォルト・プロテクションを受け
取り、１％の固定金利を支払う Morgan Stanley
20/6/2024 (11,675) (54,114)
IRS USD 32,480,000 ファンドはUSD１日LIBORの変動金利を
受け取り、1.27654％の固定金利を支
Bank of America
払う 15/12/2021 (302,933) (302,933)
IRS USD 32,480,000 ファンドはUSD１日LIBORの変動金利を
受け取り、1.28395％の固定金利を支
Bank of America
払う 15/12/2021 (307,037) (307,037)
IRS USD 94,360,000 ファンドはUSD１日LIBORの変動金利を
受け取り、1.40083％の固定金利を支
Bank of America
払う 15/12/2021 (1,080,082) (1,080,082)
IRS USD 4,470,000 ファンドはUSD１日LIBORの変動金利を
Bank of America
受け取り、1.12％の固定金利を支払う 31/8/2024 (74,971) (75,142)
89/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
スワップ 2020年２月29日現在（続き）
未実現評価
時価
種類 想定金額 摘要 取引相手 満期日 益／（損)
(米ドル)
(米ドル)
IRS USD 27,400,000 ファンドはUSD３ヶ月LIBORの変動金利
を受け取り、1.323％の固定金利を支
Bank of America
払う 31/8/2024 (457,943) (462,124)
IRS USD 18,140,000 ファンドは1.37％の固定金利を受け取
り、USD３ヶ月LIBORの変動金利を支払
Bank of America
う 15/2/2027 438,790 436,224
IRS USD 12,940,000 ファンドはUSD３ヶ月LIBORの変動金利
を受け取り、1.44％の固定金利を支払
Bank of America
う 15/11/2029 (417,376) (414,219)
IRS USD 8,560,000 ファンドは1.562％の固定金利を受け
取り、USD３ヶ月LIBORの変動金利を支
Bank of America
払う 15/2/2036 430,653 427,988
IRS USD 3,040,000 ファンドは1.627％の固定金利を受け
取り、USD３ヶ月LIBORの変動金利を支
Bank of America
払う 15/11/2045 236,312 234,625
IRS USD 37,040,000 ファンドはUSD３ヶ月LIBORの変動金利
を受け取り、1.135％の固定金利を支
68,053 68,053
払う Barclays 31/8/2020
合計 (2,468,143) 599,816
CDS: クレジット・デフォルト・スワップ
IRS: 金利スワップ
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
90/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
未決済先渡為替予約 2020年２月29日現在
未実現評価益／（損）
通貨 買予約 通貨 売予約 取引相手 期日
（米ドル）
JP Morgan
USD 539,878 EUR 494,000 4/3/2020 (1,965)
Bank of America
USD 123,099,774 EUR 111,480,000 4/3/2020 823,175
Morgan Stanley
USD 1,743,113 EUR 1,576,000 4/3/2020 14,481
Goldman Sachs
USD 1,028,043 EUR 925,000 4/3/2020 13,459
USD 1,582,751 GBP 1,216,000 Citibank 4/3/2020 23,430
State Street
USD 2,274,678 GBP 1,745,000 4/3/2020 37,001
BNP Paribas
USD 23,055,579 GBP 17,681,000 4/3/2020 382,590
Bank of America
AUD 14,050,000 NZD 14,678,810 18/3/2020 (11,981)
Morgan Stanley
CAD 6,290,000 NOK 42,392,084 18/3/2020 207,638
JP Morgan
CAD 12,720,000 NOK 86,886,523 18/3/2020 297,667
Morgan Stanley
NOK 42,718,063 CAD 6,290,000 18/3/2020 (173,254)
JP Morgan
NOK 43,588,610 CAD 6,360,000 18/3/2020 (133,501)
Bank of America
NOK 43,763,160 CAD 6,360,000 18/3/2020 (115,090)
Morgan Stanley
NOK 87,500,000 SEK 90,725,436 18/3/2020 (91,292)
Bank of America
NZD 7,243,216 AUD 7,010,000 18/3/2020 (44,274)
JP Morgan
NZD 7,381,915 AUD 7,040,000 18/3/2020 22,754
Deutsche Bank
SEK 45,507,706 NOK 43,900,000 18/3/2020 44,719
Morgan Stanley
SEK 45,457,534 NOK 43,600,000 18/3/2020 71,209
RBS Plc
USD 6,361,449 MXN 124,818,564 2/4/2020 64,060
HSBC Bank Plc
USD 146,802 MXN 2,881,436 2/4/2020 1,427
State Street
USD 484,358 EUR 445,000 3/4/2020 (4,648)
Goldman Sachs
USD 304,483 EUR 281,000 3/4/2020 (4,305)
USD 125,864,690 EUR 114,475,000 UBS 3/4/2020 69,198
USD 1,839,799 GBP 1,425,000 Citibank 3/4/2020 10,923
RBS Plc 131,379
USD 26,508,257 GBP 20,552,000 3/4/2020
未実現純評価益 1,634,800
ヘッジを使用したユーロ建投資証券クラス
304,715,867 BNY Mellon
EUR USD 333,121,152 13/3/2020 1,291,928
989,375 BNY Mellon (12,414)
USD EUR 912,832 13/3/2020
未実現純評価益 1,279,514
ヘッジを使用したシンガポール・ドル建投資証券クラス
BNY Mellon
(2,359)
SGD 537,038 USD 387,209 13/3/2020
未実現純評価損 (2,359)
未実現純評価益合計 2,911,955
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
91/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
事後通告証券契約 2020年２月29日現在
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
ＴＢＡ
米国
USD 5,250,000 Fannie Mae or Freddie Mac ‘2 3/20’ 2% TBA
5,288,759 0.27
USD 32,302,000 Fannie Mae or Freddie Mac ‘2.5 3/20’ 2.5% TBA
33,006,082 1.70
USD 19,353,000 Fannie Mae or Freddie Mac ‘3 3/20’ 3% TBA
19,983,484 1.03
USD 5,855,000 Fannie Mae or Freddie Mac ‘4 3/20’ 4% TBA
6,134,374 0.31
USD 5,000,000 Fannie Mae or Freddie Mac ‘4.5 3/20’ 4.5% TBA
5,182,132 0.27
ＴＢＡ合計 69,594,831 3.58
事後通告（以下「ＴＢＡ」という。）契約は、主にパス・スルー代理人の発行体の所在国により分類される。
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
92/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
純資産計算書 2020年１月31日現在
グローバル・エクイティ・
インカム・ポートフォリオ
注記
米ドル
資産
投資有価証券－取得原価 86,174,049
14,462,915
未実現評価益
投資有価証券－時価 ２(a)
100,636,964
銀行預金 ２(a) 146,612
143,315
未収利息および未収配当金 ２(a)
資産合計 100,926,891
負債
193,472
未払費用およびその他の負債 ４,５,６,７,８
負債合計 193,472
純資産合計 100,733,419
管理会社の取締役会を代表して署名
（署名） （署名）
取締役 取締役
2020年５月19日 2020年５月19日
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
93/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
３会計年度末における純資産価額の概要 2020年１月31日現在
グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリオ
2020年 2019年 2018年
通貨
１月31日現在 １月31日現在 １月31日現在
純資産合計 米ドル 100,733,419 103,966,269 131,523,009
以下の１口当たり純資産価額：
クラスＡ分配型受益証券 米ドル 14.95 13.27 15.43
クラスＦ分配型受益証券 米ドル 17.21 15.18 17.45
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
94/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
損益および純資産変動計算書 2020年１月31日に終了した会計年度
グローバル・エクイティ・
インカム・ポートフォリオ
注記
米ドル
期首純資産
103,966,269
収益
受取配当金（外国源泉徴収税控除後） ２(c) 3,567,280
2,482
その他の収益
収益合計 3,569,762
費用
銀行利息 ２(c) 35
投資運用報酬 ４ 235,247
販売報酬 ４ 235,247
管理事務代行報酬 ６ 55,737
監査報酬 ７ 19,119
法務報酬 44,024
印刷およびその他の報告費用 42,326
年次税 10 27,389
調整報酬 ５ 9,802
保管報酬 ８ 77,188
15,572
その他の報酬 ２(c)
費用合計 761,686
純投資利益 2,808,076
投資有価証券に係る実現利益 ２(a),２(b)
7,854,681
投資有価証券に係る実現（損失） ２(a),２(b) (2,484,154)
以下に係る実現純利益／（損失）：
(1,662,787)
外国通貨および先渡為替予約 ２(d),２(e)
当期における実現純利益 3,707,740
投資有価証券に係る未実現評価益の変動額
5,413,274
投資有価証券に係る未実現評価（損）の変動額 4,193,007
以下に係る未実現評価益／（損）の純変動額：
136
外国通貨および先渡為替予約 ２(d),２(e)
当期における未実現評価益／（損）の純変動 9,606,417
運用成績による純資産の増加 16,122,233
資本の変動
受益証券発行による正味受取額 ２(h) 7,475,320
(23,781,209)
受益証券買戻しによる正味支払額 ２(h)
資本の変動による純資産の減少
(16,305,889)
(3,049,194)
配当金宣言額 11
期末純資産 100,733,419
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
95/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
発行済受益証券口数変動計算書 2020年１月31日現在
グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリオ
期首発行済 発行 買戻 期末発行済
受益証券口数 受益証券口数 受益証券口数 受益証券口数
クラスＡ分配型受益証券
2,863,347 184,128 470,798 2,576,677
4,346,625 294,552 1,027,994 3,613,183
クラスＦ分配型受益証券
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
96/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
グローバル・エクイティ・インカム・ポートフォリオ
投資有価証券明細表 2020年１月31日現在
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融商品
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
普通株式
オーストラリア
Ansell Ltd
47,287 1,015,176 1.01
Sonic Healthcare Ltd 1,653,564 1.64
77,923
2,668,740 2.65
カナダ
Rogers Communications Inc 'B'
59,245 2,959,674 2.94
TELUS Corp
289,801 0.28
7,221
3,249,475 3.22
デンマーク
Novo Nordisk A/S'B'
1,790,652 1.78
29,180
1,790,652 1.78
フィンランド
Kone Oyj 'B' 1,065,572 1.06
16,488
1,065,572 1.06
フランス
20,428 Sanofi 1,984,598 1.97
Schneider Electric SE 1,023,437 1.01
10,153
3,008,035 2.98
ドイツ
Deutsche Post AG Reg 1,923,143 1.91
54,728
1,923,143 1.91
アイルランド
Medtronic Plc
2,128,976 2.11
18,102
2,128,976 2.11
オランダ
Heineken NV
11,981 1,300,745 1.29
Koninklijke Philips NV 2,060,661 2.05
44,441
3,361,406 3.34
シンガポール
DBS Group Holdings Ltd
89,100 1,655,656 1.64
United Overseas Bank Ltd
1,507,311 1.50
80,200
3,162,967 3.14
スウェーデン
Tele2 AB 'B'
1,084,711 1.08
71,608
1,084,711 1.08
スイス
Cie Financiere Richemont SA Reg
10,646 783,010 0.78
Nestle SA Reg
26,182 2,896,374 2.87
Novartis AG Reg
30,480 2,898,936 2.88
SGS SA Reg 936,755 0.93
323
7,515,075 7.46
97/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されている譲渡可能な有価証券および短期金融商品
（続き）
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
台湾
Taiwan Semiconductor Manufacturing Co Ltd 858,023 0.85
81,000
858,023 0.85
英国
Amcor Plc- CDI
275,714 2,935,553 2.91
AstraZeneca Plc
11,355 1,117,178 1.11
BAE Systems Plc
250,113 2,078,323 2.06
British American Tobacco Plc 2,896,671
65,579 2.88
Diageo Plc
30,233 1,197,082 1.19
GlaxoSmithKline Plc
120,842 2,851,633 2.83
RELX Plc
41,670 1,107,260 1.10
Unilever Plc
2,948,201 2.93
49,298
17,131,901
17.01
米国
3M Co
9,089 1,458,421 1.45
AbbVie Inc 2,291,877
28,135 2.28
Altria Group Inc 2,169,403
44,878 2.15
Cisco Systems Inc
63,134 2,945,832 2.92
Citizens Financial Group Inc
40,382 1,512,710 1.50
Coca-Cola Co 2,867,811
48,735 2.85
Darden Restaurants Inc 1,959,301
16,682 1.94
Genuine Parts Co
29,933 2,879,555 2.86
Hasbro Inc
18,614 1,917,428 1.90
Home Depot Inc 1,339,202
5,761 1.33
International Paper Co
60,455 2,455,682 2.44
Johnson & Johnson 3,693,339
24,698 3.67
M&T Bank Corp
9,637 1,635,110 1.62
Paychex Inc
25,438 2,216,159 2.20
PepsiCo Inc 2,705,622
18,776 2.69
Pfizer Inc
67,210 2,511,638 2.49
Philip Morris International Inc 2,728,721
32,508 2.71
Procter & Gamble Co 2,624,252
20,750 2.61
Texas Instruments Inc 1,532,764
12,494 1.52
United Technologies Corp 1,785,277
11,696 1.77
US Bancorp 1,448,816
27,010 1.44
1,258,796
Wells Fargo & Co
1.25
26,644
47,937,716
47.59
96,886,392
普通株式合計 96.18
公認の証券取引所に上場されているまたはその他の規制市場で取引されて
96,886,392
96.18
いる譲渡可能な有価証券および短期金融商品合計
98/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
その他の譲渡可能な有価証券および短期金融商品
時価 純資産比率
保有高 銘柄
（米ドル） （％）
普通株式
カナダ
3,750,453
TELUS Corp 3.72
93,468
3,750,453
3.72
3,750,453
普通株式合計 3.72
3,750,453
その他の譲渡可能な有価証券および短期金融商品合計 3.72
集団投資スキーム~
アイルランド
BlackRock ICS US Dollar Liquid Environmentally Aware
119 0.00
1
Fund
119 0.00
119
集団投資スキーム合計 0.00
投資有価証券－時価 100,636,964
99.90
96,455
0.10
その他の純資産
100,733,419
純資産合計（米ドル） 100.00
~ 関連当事者ファンドへの投資。詳細については注記９を参照のこと。
業種別内訳 2020年１月31日現在
純資産比率
（％）
消費財、非循環型
51.01
工業 13.18
通信 10.94
金融 8.95
消費財、循環型 8.81
技術 4.57
資材 2.44
0.00
集団投資スキーム
投資有価証券－時価
99.90
0.10
その他の純資産
100.00
添付の注記は、これらの財務書類の不可分の一部である。
99/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
２【ファンドの現況】
【純資産額計算書】（2020年８月末現在）
「ブラックロック世界好配当株式オープン」
Ⅰ 資産総額 5,939,778,601円
Ⅱ 負債総額 2,377,821円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ－Ⅱ) 5,937,400,780円
Ⅳ 発行済数量 6,063,543,681口
Ⅴ １単位当たり純資産額(Ⅲ／Ⅳ) 0.9792円
100/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第４【内国投資信託受益証券事務の概要】
１ 受益証券の名義書換え等
該当事項はありません。
２ 受益者名簿の閉鎖の時期
受益者名簿は作成していません。
３ 投資者に対する特典
該当事項はありません。
４ 内国投資信託受益証券の譲渡制限の内容
ファンド受益証券の譲渡制限は設けておりません。
５ 受益証券の再発行
投資者は、委託会社がやむを得ない事情等により受益証券を発行する場合を除き、無記名式受益証券から記名式受
益証券への変更の請求、記名式受益証券から無記名式受益証券への変更の請求、受益証券の再発行の請求を行なわな
いものとします。
６ 受益権の譲渡
① 投資者は、その保有する受益権を譲渡する場合には、当該投資者の譲渡の対象とする受益権が記載または記録さ
れている振替口座簿に係る振替機関等に振替の申請をするものとします。
② ①の申請のある場合には、①の振替機関等は、当該譲渡に係る譲渡人の保有する受益権の口数の減少および譲受
人の保有する受益権の口数の増加につき、その備える振替口座簿に記載または記録するものとします。ただし、①
の振替機関等が振替先口座を開設したものでない場合には、譲受人の振替先口座を開設した他の振替機関等（当該
他の振替機関等の上位機関を含みます。）に社振法の規定にしたがい、譲受人の振替先口座に受益権の口数の増加
の記載または記録が行なわれるよう通知するものとします。
③ ①の振替について、委託会社は、当該投資者の譲渡の対象とする受益権が記載または記録されている振替口座簿
に係る振替機関等と譲受人の振替先口座を開設した振替機関等が異なる場合等において、委託会社が必要と認めた
ときまたはやむをえない事情があると判断したときは、振替停止日や振替停止期間を設けることができます。
７ 受益権の譲渡の対抗要件
受益権の譲渡は、振替口座簿への記載または記録によらなければ、委託会社および受託会社に対抗することができ
ません。
８ 受益権の再分割
委託会社は、受益権の再分割を行ないません。ただし、受託会社と協議のうえ、社振法に定めるところにしたが
い、一定日現在の受益権を均等に再分割できるものとします。
９ 償還金
償還金は、償還日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている投資者（償還日以前において換金
が行なわれた受益権に係る投資者を除きます。また、当該償還日以前に設定された受益権で購入代金支払前のため販
売会社の名義で記載または記録されている受益権については原則として投資者とします。）に支払います。なお、当
該投資者は、その口座が開設されている振替機関等に対して委託会社がこの信託の償還をするのと引き換えに、当該
償還に係る受益権の口数と同口数の抹消の申請を行なうものとし、社振法の規定にしたがい当該振替機関等の口座に
おいて当該口数の減少の記載または記録が行なわれます。また、受益証券を保有している投資者に対しては、償還金
は、信託終了日後１ヵ月以内の委託会社の指定する日から受益証券と引き換えに当該投資者に支払います。
101/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
10 質権口記載または記録の受益権の取り扱いについて
振替機関等の振替口座簿の質権口に記載または記録されている受益権に係る収益分配金の支払い、換金の受付、換
金代金および償還金の支払い等については、約款の規定によるほか、民法その他の法令等にしたがって取り扱われま
す。
102/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第三部【委託会社等の情報】
第１【委託会社等の概況】
１【委託会社等の概況】
(1) 資本金の額等
①資本金 3,120百万円
②発行する株式の総数 36,000株
③発行済株式の総数 15,000株
④直近５ヵ年における主な資本金の額の増減
2017年12月７日付で、資本金を2,435百万円から3,120百万円に増額しました。
(2) 委託会社の機構
①経営の意思決定機構
＜株主総会＞
株主により構成される会社における最高の意思決定機関として、取締役の選任、利益処分の承認、定款の変更
等、会社法および定款の定めにしたがって重要事項の決定を行ないます。
＜取締役会＞
取締役により構成され、当社の業務執行を決定し、その執行について監督します。
＜エグゼクティブ委員会他各委員会＞
当社における適切な経営戦略の構築、業務執行体制の構築及び業務運営の推進を目的として、エグゼクティブ委
員会を設置します。また、その他各種委員会を設置し、業務の能率的運営および責任体制の確立を図っていま
す。
②運用の意思決定機構
投資委員会
・投資委員会にて運用に係る投資方針、パフォーマンスおよびリスク管理に関する重要事項を審議します。
運用担当部署
・各運用担当部署では、投資委員会の決定にしたがい、ファンドの個別の運用計画を策定し、各部署の投資プロ
セスを通して運用を行ないます。
ポートフォリオ・マネジャー
・ポートフォリオ・マネジャーは、策定された運用計画に基づき、個別銘柄を選択し売買に関する指図を行ない
ます。
リスク管理
・委託会社ではリスク管理を重視しており、独自開発のシステムを用いてリスク管理を行なっております。具体
的には、運用担当部門とは異なる部門においてファンドの投資リスクの計測・分析、投資制限のモニタリング
などを行なうことにより、ファンドの投資リスクが運用方針に合致していることを確認し、その結果を運用担
当部門にフィードバックするほか、社内の関係者で共有しております。また、委託会社の業務に関するリスク
について社内規程を定めて管理を行なっております。
103/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
２【事業の内容及び営業の概況】
投信法に定める投資信託委託会社である委託会社は、証券投資信託の設定を行なうとともに金融商品取引法に定め
る金融商品取引業者としてその運用（投資運用業）を行なっています。また、金融商品取引法に定める投資助言業
務、第一種金融商品取引業務および第二種金融商品取引業務等を行なっています。
委託会社の運用する証券投資信託は2020年８月末現在、以下の通りです(親投資信託を除きます。)。
種類 本数（本） 純資産総額（百万円）
追加型株式投資信託 165 8,900,411
単位型株式投資信託 31 271,025
合計 196 9,171,436
104/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
３【委託会社等の経理状況】
１．財務諸表の作成方法について
委託会社であるブラックロック・ジャパン株式会社（以下「当社」という。）の財務諸表は、「財務諸表等の
用語、様式及び作成方法に関する規則」（1963年大蔵省令第59号。）第2条及び「金融商品取引業等に関する内閣
府令」（2007年8月6日内閣府令第52号。）に基づいて作成しております。
２．監査証明について
当社は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、第33期事業年度（自2019年1月1日 至2019年12月31
日）の財務諸表について有限責任監査法人トーマツによる監査を受けております。
３．財務諸表に記載している金額については、百万円未満の端数を切り捨てて表示しております。
105/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(1)【貸借対照表】
(単位：百万円)
第32期 第33期
(2018年12月31日現在) (2019年12月31日現在)
資産の部
流動資産
現金・預金 23,891 20,388
立替金 2 26
前払費用 151 175
未収入金 ※２ 11 30
未収委託者報酬 1,588 1,696
未収運用受託報酬 2,291 2,268
未収収益 ※２ 1,402 1,832
18 0
その他流動資産
流動資産計 29,359 26,418
固定資産
有形固定資産
建物附属設備 ※１ 1,484 1,240
380 475
器具備品 ※１
有形固定資産計 1,864 1,716
無形固定資産
8 5
ソフトウエア
無形固定資産計 8 5
投資その他の資産
投資有価証券 11 49
長期差入保証金 1,119 1,120
前払年金費用 696 800
長期前払費用 27 45
848 824
繰延税金資産
投資その他の資産計 2,702 2,839
固定資産計 4,575 4,561
資産合計 33,935 30,980
106/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(単位：百万円)
第32期 第33期
(2018年12月31日現在) (2019年12月31日現在)
負債の部
流動負債
預り金 97 94
未払金 ※２
未払収益分配金 4 4
未払償還金 74 74
未払手数料 515 487
その他未払金 1,184 985
未払費用 ※２ 1,039 1,102
未払消費税等 97 117
未払法人税等 440 363
為替予約 3 -
前受金 78 97
賞与引当金 1,939 2,017
役員賞与引当金 142 139
42 10
早期退職慰労引当金
流動負債計 5,661 5,493
固定負債
退職給付引当金 60 67
781 782
資産除去債務
固定負債計 842 850
負債合計 6,503 6,344
純資産の部
株主資本
資本金 3,120 3,120
資本剰余金
資本準備金 3,001 3,001
3,846 3,846
その他資本剰余金
資本剰余金合計 6,847 6,847
利益剰余金
利益準備金 336 336
その他利益剰余金
17,127 14,330
繰越利益剰余金
利益剰余金合計 17,464 14,666
株主資本合計 27,432 24,634
評価・換算差額等
0 1
その他有価証券評価差額金
評価・換算差額等合計 0 1
純資産合計 27,431 24,636
負債・純資産合計 33,935 30,980
107/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(2)【損益計算書】
(単位：百万円)
第32期 第33期
(自 2018年 1月 1日 (自 2019年 1月 1日
至 2018年12月31日) 至 2019年12月31日)
営業収益
委託者報酬 5,639 5,643
運用受託報酬 ※１ 8,523 7,545
13,511 13,290
その他営業収益 ※１
営業収益計
27,674 26,480
営業費用
支払手数料 1,856 1,632
広告宣伝費 191 167
調査費
調査費 363 381
4,164 3,587
委託調査費 ※１
調査費計
4,528 3,968
委託計算費 84 82
営業雑経費
通信費 59 53
印刷費 11 82
34 43
諸会費
営業雑経費計 106 178
営業費用計
6,767 6,029
一般管理費
給料
役員報酬 406 482
給料・手当 4,213 4,441
2,359 2,343
賞与
給料計
6,979 7,268
退職給付費用 275 308
福利厚生費 940 977
事務委託費 ※１ 2,568 2,339
交際費 66 57
寄付金 3 2
旅費交通費 238 233
租税公課 245 257
不動産賃借料 804 875
水道光熱費 72 76
固定資産減価償却費 315 404
のれん償却額 42 -
資産除去債務利息費用 3 0
424 312
諸経費
一般管理費計 12,980 13,114
営業利益
7,926 7,335
108/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(単位：百万円)
第32期 第33期
(自 2018年 1月 1日 (自 2019年 1月 1日
至 2018年12月31日) 至 2019年12月31日)
営業外収益
1 1
その他
営業外収益計
1 1
営業外費用
為替差損 26 32
固定資産除却損 - 3
- 0
その他
営業外費用計 26 36
経常利益
7,901 7,300
特別利益
特別利益計
- -
特別損失
84 36
特別退職金
特別損失計 84 36
税引前当期純利益
7,817 7,263
法人税、住民税及び事業税 2,491 2,338
△61 22
法人税等調整額
当期純利益 5,387 4,902
109/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3)【株主資本等変動計算書】
第32期 (自 2018年1月1日 至 2018年12月31日)
(単位：百万円)
株主資本 評価・換算差額等
資本剰余金 利益剰余金
純資産
その他利益
株主資本 その他有価証 評価・換算
合計
資本
資本金
剰余金
資本 その他資本 利益 利益剰余金
合計 券評価差額金 差額等合計
剰余金
準備金 剰余金 準備金 合計
繰越利益
合計
剰余金
2018年1月1日残高 3,120 3,001 3,846 6,847 336 11,739 12,076 22,044 0 0 22,044
当期変動額
当期純利益 5,387 5,387 5,387 5,387
株主資本以外の項目の
0 0 0
当期変動額（純額）
当期変動額合計 - - - - - 5,387 5,387 5,387 0 0 5,387
2018年12月31日残高 3,120 3,001 3,846 6,847 336 17,127 17,464 27,432 0 0 27,431
第33期 (自 2019年1月1日 至 2019年12月31日)
(単位：百万円)
株主資本 評価・換算差額等
資本剰余金 利益剰余金
純資産
その他利益
株主資本 その他有価証 評価・換算
合計
資本
資本金
剰余金
資本 その他資本 利益 利益剰余金
合計 券評価差額金 差額等合計
剰余金
準備金 剰余金 準備金 合計
繰越利益
合計
剰余金
2019年1月1日残高 3,120 3,001 3,846 6,847 336 17,127 17,464 27,432 0 0 27,431
当期変動額
剰余金の配当 △7,700 △7,700 △7,700 △7,700
当期純利益 4,902 4,902 4,902 4,902
株主資本以外の項目の
1 1 1
当期変動額（純額）
当期変動額合計 - - - - - △2,797 △2,797 △2,797 1 1 △2,795
2019年12月31日残高 3,120 3,001 3,846 6,847 336 14,330 14,666 24,634 1 1 24,636
110/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
注 記 事 項
［重要な会計方針］
1. 有価証券の評価基準及び評価方法
有価証券
その他有価証券
時価のあるもの
決算日の市場価格等に基づく時価法（評価差額は、全部純資産直入法により処理し、売却原価は、 移動平
均法により算定）を採用しております。
2. デリバティブ取引等の評価基準及び評価方法
時価法を採用しております。
3. 固定資産の減価償却方法
(1) 有形固定資産
定額法により償却しております。なお、主な耐用年数は建物附属設備6～18年、器具備品2～15年であります。
(2) 無形固定資産
自社利用のソフトウエアの減価償却方法については、社内における利用可能期間（5年）に基づく定額法によっ
ております。
のれんの償却方法については、その効果の及ぶ期間（5～9年）に基づく定額法によっております。
4. 引当金の計上基準
(1) 貸倒引当金の計上方法
債権の貸倒損失に備えるため、貸倒懸念債権等特定の債権については個別に回収可能性を検討し、回収不能見
込額を計上しております。
(2) 退職給付引当金の計上方法
① 旧退職金制度
適格退職年金制度移行日現在在籍していた従業員については、旧退職金制度に基づく給付額を保証してい
るため、期末現在の当該給付額と年金制度に基づく給付額との差額を引当て計上しております。
② 確定拠出年金制度
確定拠出年金制度（DC）による退職年金制度を有しております。
③ 確定給付年金制度
キャッシュ・バランス型の年金制度（CB）の退職年金制度を有しております。CBには、一定の利回り保証
を付しており、これの将来の支払に備えるため、確定給付型の会計基準に準じた会計処理方法により引当
金を計上しております。
退職給付債務の算定にあたり、退職給付見込額を当期までの期間に帰属させる方法については、ポイント
基準によっております。
過去勤務債務は、その発生時の従業員の平均残存勤務期間以内の一定の年数（9年）による定額法により費
用処理しております。
数理計算上の差異は各事業年度の発生時における従業員の平均残存勤務期間以内の一定の年数（9年）によ
る定額法により按分した額をそれぞれ発生の翌事業年度から費用処理または費用から控除することとして
おります。
111/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3) 賞与引当金の計上方法
従業員の賞与の支払に備えて、賞与支給見込額の当事業年度負担額を計上しております。
(4) 役員賞与引当金の計上方法
役員の賞与の支払に備えて、賞与支給見込額の当事業年度負担額を計上しております。
(5) 早期退職慰労引当金の計上方法
早期退職慰労の支払に備えて、早期退職慰労支給見込額の当事業年度負担額を計上しております。
5. 外貨建の資産又は負債の本邦通貨への換算基準
外貨建金銭債権債務は、期末の直物為替相場により円貨に換算し、換算差額は損益として処理しております。
6. その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項
(1) 消費税等の処理方法
消費税等の会計処理は、税抜方式によっております。
(2) 連結納税制度の適用
親会社であるブラックロック・ジャパン・ホールディングス合同会社を連結納税親会社として、連結納税制度
を適用しております。
（未適用の会計基準等）
「収益認識に関する会計基準」（企業会計基準第29号 2018年3月30日）
「収益認識に関する会計基準の適用指針」（企業会計基準適用指針第30号 2018年3月30日）
(1) 概要
収益認識に関する包括的な会計基準であります。収益は、次の５つのステップを適用し認識されます。
ステップ１：顧客との契約を識別する。
ステップ２：契約における履行義務を識別する。
ステップ３：取引価格を算定する。
ステップ４：契約における履行義務に取引価格を配分する。
ステップ５：履行義務を充足したときに又は充足するにつれて収益を認識する。
(2) 適用予定日
2022年12月期の期首より適用予定であります。
(3) 当該会計基準等の適用による影響
影響額は、当財務諸表の作成時において評価中であります。
112/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
（貸借対照表関係）
※１ 有形固定資産の減価償却累計額
前事業年度 当事業年度
(2018年12月31日) (2019年12月31日)
建物附属設備 1,525 百万円 1,769 百万円
器具備品 950 百万円 1,104 百万円
※２ 関係会社に対する資産及び負債
各科目に含まれているものは次のとおりであります。
前事業年度 当事業年度
(2018年12月31日) (2019年12月31日)
未収入金 - 百万円 3 百万円
未収収益 554 百万円 917 百万円
未払金 1,168 百万円 969 百万円
未払費用 385 百万円 445 百万円
※３ 当社は、運転資金の効率的な調達を行うため取引銀行２行と当座貸越契約を締結しております。これら契約に基
づく事業年度末の借入未実行残高は次のとおりであります。
前事業年度 当事業年度
(2018年12月31日) (2019年12月31日)
当座貸越極度額 1,000 百万円 1,000 百万円
借入実行残高 － －
差引額 1,000 百万円 1,000 百万円
（損益計算書関係）
※１ 関係会社に対する営業収益及び営業費用
各科目に含まれているものは次のとおりであります。
前事業年度 当事業年度
(自 2018年 1月 1日 (自 2019年 1月 1日
至 2018年12月31日) 至 2019年12月31日)
その他営業収益 5,680 百万円 5,554 百万円
委託調査費 704 百万円 698 百万円
事務委託費 864 百万円 954 百万円
運用受託報酬 149 百万円 225 百万円
113/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(株主資本等変動計算書関係)
前事業年度 (自 2018年1月1日 至 2018年12月31日)
1. 発行済株式に関する事項
前事業年度期首 増加 減少 前事業年度末
普通株式（株） 15,000 － － 15,000
2. 自己株式に関する事項
該当事項はありません。
3. 新株予約権及び自己新株予約権に関する事項
該当事項はありません。
4. 配当に関する事項
該当事項はありません。
当事業年度 (自 2019年1月1日 至 2019年12月31日)
1. 発行済株式に関する事項
当事業年度期首 増加 減少 当事業年度末
普通株式（株） 15,000 － － 15,000
2. 自己株式に関する事項
該当事項はありません。
3. 新株予約権及び自己新株予約権に関する事項
該当事項はありません。
4. 配当に関する事項
(1) 配当金支払額
配当金の総額 1株当たり
決議 株式の種類 基準日 効力発生日
(百万円) 配当額（円）
2019年3月28日
普通株式 7,700 513,333 2018年12月31日 2019年3月29日
株主総会決議
114/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(金融商品関係)
1. 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社は、資金運用については短期的な預金等に限定し、また、資金調達については関連当事者からの長期借入
に限定しています。
投資有価証券は、当社設定の投資信託であり、通常の営業過程において保有しております。
デリバティブについては、外貨建て営業債権及び債務の為替変動リスクを回避するために利用し、投機的な取
引は行っておりません。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である未収委託者報酬及び未収運用受託報酬は、顧客の信用リスクに晒されています。当該リスクに
関しては、当社の経理規程に従い、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行い、個別に未収債権の回収可能性
を管理する体制をしいております。
営業債務である未払手数料はその全てが1年以内の支払期日となっております。
営業債務は流動性リスクに晒されていますが、当社では資金繰計画を作成するなどの方法により管理しており
ます。
2. 金融商品の時価等に関する事項
貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、金額的重要性が低いものに
ついては含めておりません。
前事業年度 （2018年12月31日）
貸借対照表計上額 時価 差額
（百万円） （百万円） （百万円）
(1) 現金・預金 23,891 23,891 －
(2) 未収委託者報酬 1,588 1,588 －
(3) 未収運用受託報酬 2,291 2,291 －
(4) 未収収益 1,402 1,402 －
(5) 長期差入保証金 1,119 1,112 △6
資産計 30,293 30,287 △6
(1) 未払手数料 515 515 －
(2) 未払費用 1,039 1,039 －
負債計 1,554 1,554 －
当事業年度 （2019年12月31日）
貸借対照表計上額 時価 差額
（百万円） （百万円） （百万円）
(1) 現金・預金 20,388 20,388 －
(2) 未収委託者報酬 1,696 1,696 －
(3) 未収運用受託報酬 2,268 2,268 －
(4) 未収収益 1,832 1,832 －
(5) 長期差入保証金 1,120 1,116 △4
資産計 27,306 27,302 △4
(1) 未払手数料 487 487 －
(2) 未払費用 1,102 1,102 －
負債計 1,590 1,590 －
115/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(注1) 金融商品の時価の算定方法に関する事項
資 産
(1) 現金・預金、(2) 未収委託者報酬、(3) 未収運用受託報酬及び(4) 未収収益
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
(5) 長期差入保証金
事務所敷金の時価については、事務所の敷金を当該賃貸借契約期間を基にしたインターバンク市場で取引されてい
る円金利スワップレートで割り引いて算定する方法によっています。また従業員社宅敷金の時価については、平均
残存勤務期間を基にしたインターバンク市場で取引されている円金利スワップレートで割り引いて算定する方法に
よっています。
負 債
(1)未払手数料、(2) 未払費用
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
(注2) 金銭債権の決算日後の償還予定額
前事業年度（2018年12月31日）
1年以内 1年超 5年超 10年超
5年以内 10年以内
（百万円） （百万円） （百万円） （百万円）
(1) 現金・預金 23,891 － － －
(2) 未収委託者報酬 1,588 － － －
(3) 未収運用受託報酬 2,291 － － －
(4) 未収収益 1,402 － － －
(5) 長期差入保証金 － 1,051 56 11
合計 29,174 1,051 56 11
当事業年度（2019年12月31日）
1年以内 1年超 5年超 10年超
5年以内 10年以内
（百万円） （百万円） （百万円） （百万円）
(1) 現金・預金 20,388 － － －
(2) 未収委託者報酬 1,696 － － －
(3) 未収運用受託報酬 2,268 － － －
(4) 未収収益 1,832 － － －
(5) 長期差入保証金 － 1,051 57 11
合計 26,186 1,051 57 11
116/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(有価証券関係)
前事業年度 (2018年12月31日)
その他有価証券
種類 貸借対照表計上額 取得原価 差額
（百万円） （百万円） （百万円）
その他
貸借対照表計上額が取得原
価を超えないもの
投資信託 11 12 0
合計 11 12 0
当事業年度 (2019年12月31日)
その他有価証券
種類 貸借対照表計上額 取得原価 差額
（百万円） （百万円） （百万円）
その他
貸借対照表計上額が取得原
価を超えるもの
投資信託 49 47 1
合計 49 47 1
117/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(退職給付関係)
前事業年度 (自 2018年1月1日 至 2018年12月31日)
1. 採用している退職給付制度の概要
当社は、旧バークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社で設けられていた、①旧退職金制度を引き続き有
しています。当社は、平成21年12月2日に旧ブラックロック・ジャパン株式会社との合併に伴い、旧ブラックロッ
ク・ジャパン株式会社における退職年金制度（②確定拠出年金制度及び③確定給付年金制度）を承継しました。ま
た、平成23年1月1日付で旧バークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社から引き継いだ適格退職年金制度
はキャッシュ・バランス型の③確定給付年金制度に移行しました。従って、平成23年1月1日以降、①から③の三つ
の制度を有しています。
2. 確定給付制度
(1) 退職給付債務の期首残高と期末残高の調整表
（単位：百万円）
前事業年度
(自 2018年 1月 1日
至 2018年12月31日)
退職給付債務の期首残高 1,832
勤務費用 269
利息費用
7
数理計算上の差異の発生額 11
退職給付の支払額 △138
過去勤務費用の発生額
△47
退職給付債務の期末残高 1,934
(2) 年金資産の期首残高と期末残高の調整表
（単位：百万円）
前事業年度
(自 2018年 1月 1日
至 2018年12月31日)
年金資産の期首残高 2,621
期待運用収益 23
数理計算上の差異の発生額 △113
事業主からの拠出額 303
退職給付の支払額 △138
年金資産の期末残高 2,696
118/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3) 退職給付債務及び年金資産の期末残高と貸借対照表に計上された退職給付引当金及び前払年金費用の調整表
（単位：百万円）
前事業年度
(2018年12月31日)
積立型制度の退職給付債務 1,874
年金資産 △2,696
△821
非積立型制度の退職給付債務 60
未積立退職給付債務 △761
未認識数理計算上の差異 73
未認識過去勤務費用 52
貸借対照表に計上された負債と資産の純額 △635
退職給付引当金 60
前払年金費用 △696
貸借対照表に計上された負債と資産の純額 △635
(4) 退職給付費用及びその内訳項目の金額
（単位：百万円）
前事業年度
(自 2018年 1月 1日
至 2018年12月31日)
勤務費用 269
利息費用 7
期待運用収益 △23
数理計算上の差異の費用処理額 △44
過去勤務費用の処理額 △8
確定給付制度に係る退職給付費用合計 200
特別退職金 84
合計 285
(5) 年金資産に関する事項
①年金資産の主な内訳
年金資産合計に対する主な分類ごとの比率は、次のとおりであります。
前事業年度
(2018年12月31日)
合同運用 100%
合計 100%
合同運用による年金資産の主な商品分類ごとの比率は、債券77%、株式20%及びその他3%となっております。
②長期期待運用収益率の算定方法
年金資産の長期期待運用収益率を決定するため、現在及び予想される年金資産の配分と、年金資産を構成する
多様な資産からの現在及び将来期待される長期の収益率を考慮しております。
(6) 数理計算上の計算基礎に関する事項
前事業年度
(自 2018年 1月 1日
至 2018年12月31日)
割引率 0.6%
長期期待運用収益率 1.0%
119/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
3. 確定拠出制度
当社の確定拠出制度への要拠出額は、75百万円でありました。
当事業年度 (自 2019年1月1日 至 2019年12月31日)
1. 採用している退職給付制度の概要
当社は、旧バークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社で設けられていた、①旧退職金制度を引き続き有
しています。当社は、平成21年12月2日に旧ブラックロック・ジャパン株式会社との合併に伴い、旧ブラックロッ
ク・ジャパン株式会社における退職年金制度（②確定拠出年金制度及び③確定給付年金制度）を承継しました。ま
た、平成23年1月1日付で旧バークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社から引き継いだ適格退職年金制度
はキャッシュ・バランス型の③確定給付年金制度に移行しました。従って、平成23年1月1日以降、①から③の三つ
の制度を有しています。
2. 確定給付制度
(1) 退職給付債務の期首残高と期末残高の調整表
（単位：百万円）
当事業年度
(自 2019年 1月 1日
至 2019年12月31日)
退職給付債務の期首残高 1,934
勤務費用 290
利息費用
11
数理計算上の差異の発生額 14
退職給付の支払額 △204
過去勤務費用の発生額
-
退職給付債務の期末残高 2,047
(2) 年金資産の期首残高と期末残高の調整表
（単位：百万円）
当事業年度
(自 2019年 1月 1日
至 2019年12月31日)
年金資産の期首残高 2,696
期待運用収益 26
数理計算上の差異の発生額 132
事業主からの拠出額 328
退職給付の支払額 △204
年金資産の期末残高 2,979
120/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3) 退職給付債務及び年金資産の期末残高と貸借対照表に計上された退職給付引当金及び前払年金費用の調整表
（単位：百万円）
当事業年度
(2019年12月31日)
積立型制度の退職給付債務 1,979
年金資産 △2,979
△999
非積立型制度の退職給付債務 67
未積立退職給付債務 △931
未認識数理計算上の差異 157
未認識過去勤務費用 41
貸借対照表に計上された負債と資産の純額 △732
退職給付引当金 67
前払年金費用 △800
貸借対照表に計上された負債と資産の純額 △732
(4) 退職給付費用及びその内訳項目の金額
（単位：百万円）
当事業年度
(自 2019年 1月 1日
至 2019年12月31日)
勤務費用 290
利息費用 11
期待運用収益 △26
数理計算上の差異の費用処理額 △33
過去勤務費用の処理額 △10
確定給付制度に係る退職給付費用合計 231
特別退職金 36
合計 267
(5) 年金資産に関する事項
①年金資産の主な内訳
年金資産合計に対する主な分類ごとの比率は、次のとおりであります。
当事業年度
(2019年12月31日)
合同運用 100%
合計 100%
合同運用による年金資産の主な商品分類ごとの比率は、債券76%、株式21%及びその他3%となっております。
②長期期待運用収益率の算定方法
年金資産の長期期待運用収益率を決定するため、現在及び予想される年金資産の配分と、年金資産を構成する
多様な資産からの現在及び将来期待される長期の収益率を考慮しております。
(6) 数理計算上の計算基礎に関する事項
当事業年度
(自 2019年 1月 1日
至 2019年12月31日)
割引率 0.6%
長期期待運用収益率 1.0%
121/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
3. 確定拠出制度
当社の確定拠出制度への要拠出額は、75百万円でありました。
(税効果会計関係)
1. 繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
（単位：百万円）
前事業年度 当事業年度
(2018年12月31日) (2019年12月31日)
繰延税金資産
未払費用 167 191
賞与引当金 591 617
資産除去債務 239 239
未払事業税 83 72
早期退職慰労引当金 13 3
退職給付引当金 18 20
有形固定資産 3 1
96 45
その他
繰延税金資産合計
1,213 1,191
繰延税金負債
退職給付引当金 △213 △245
資産除去債務に対応する除去費用 △152 △121
- △0
その他
繰延税金負債合計 △365 △366
繰延税金資産の純額 848 824
（注） 前事業年度及び当事業年度における繰延税金資産の純額は、貸借対照表の以下の項目に含まれております。
（単位：百万円）
前事業年度 当事業年度
(2018年12月31日) (2019年12月31日)
固定資産－繰延税金資産
848 824
2. 法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との差異の原因となった主な項目別の内訳
前事業年度 当事業年度
(2018年12月31日) (2019年12月31日)
法定実効税率
30.9 ％ 30.6 ％
（調整）
交際費等永久に損金に算入されない項目 1.0 1.9
損金不算入ののれん償却額 0.2 -
税率変更による期末繰延税金資産の減額修正 0.1 -
所得拡大促進税制による税額控除 △1.9 -
0.8 0.0
その他
税効果会計適用後の法人税等の負担率 31.1 ％ 32.5 ％
122/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(資産除去債務関係)
資産除去債務のうち貸借対照表に計上しているもの
1. 当該資産除去債務の概要
当社事業所の定期建物賃貸借契約に伴う原状回復義務等であります。
2. 当該資産除去債務の金額の算定方法
使用見込期間を当該定期建物賃貸借契約上の賃貸借期間約5年と見積り、割引率は0.16%～0.18%を使用して資産除去
債務の金額を計算しております。
3. 当該資産除去債務の総額の増減
（単位：百万円）
前事業年度 当事業年度
(自 2018年 1月 1日 (自 2019年 1月 1日
至 2018年12月31日) 至 2019年12月31日)
期首残高 262 781
有形固定資産の取得に伴う増加額 75 -
見積りの変更による増加額 440 -
時の経過による調整額 3 0
資産除去債務の履行による減少額 - -
期末残高 781 782
(デリバティブ取引関係)
前事業年度 (2018年12月31日)
ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連 （単位：百万円）
区分 種類 契約額等 時価 評価損益
うち１年超
為替予約取引
市場取引以外の取引 買建
米ドル 164 - △3 △3
合計 164 - △3 △3
（注）時価の算定方法 先物為替相場に基づき算定しております。
当事業年度 (2019年12月31日)
ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連 （単位：百万円）
区分 種類 契約額等 時価 評価損益
うち１年超
為替予約取引
売建
市場取引以外の取引 米ドル 79 - 0 0
買建
英ポンド 0 - 0 0
合計 79 - 0 0
（注）時価の算定方法 先物為替相場に基づき算定しております。
123/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(セグメント情報等)
前事業年度 (自 2018年1月1日 至 2018年12月31日)
1. セグメント情報
当社は主として投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
2. 関連情報
(1) 製品及びサービスごとの情報
（単位：百万円）
委託者報酬 運用受託報酬 その他 合計
外部顧客営業収益 5,639 8,523 13,511 27,674
(2) 地域ごとの情報
① 売上高
（単位：百万円）
日本 北米 その他 合計
13,237 11,293 3,143 27,674
（注） 売上高は顧客の所在地を基礎とし、国又は地域に分類しております。
② 有形固定資産
本邦に所在している有形固定資産の金額が貸借対照表の有形固定資産の金額の90%を超えるため、記載を省
略しております。
(3) 主要な顧客ごとの情報
営業収益の10%以上を占める主要な顧客は以下のとおりです。
（単位：百万円）
相手先 営業収益 関連するセグメント名
ブラックロック・ファイナンシャル・
5,830 投資運用業
マネジメント・インク
ブラックロック・ファンド・アドバイザーズ 3,458 投資運用業
3. 報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報
該当事項はありません。
4. 報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報
当社は主として投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
5. 報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報
該当事項はありません。
124/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
当事業年度 (自 2019年1月1日 至 2019年12月31日)
1. セグメント情報
当社は主として投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
2. 関連情報
(1) 製品及びサービスごとの情報
（単位：百万円）
委託者報酬 運用受託報酬 その他 合計
外部顧客営業収益 5,643 7,545 13,290 26,480
(2) 地域ごとの情報
① 売上高
（単位：百万円）
日本 北米 その他 合計
12,538 11,197 2,744 26,480
（注） 売上高は顧客の所在地を基礎とし、国又は地域に分類しております。
② 有形固定資産
本邦に所在している有形固定資産の金額が貸借対照表の有形固定資産の金額の90%を超えるため、記載を省
略しております。
(3) 主要な顧客ごとの情報
営業収益の10%以上を占める主要な顧客は以下のとおりです。
（単位：百万円）
相手先 営業収益 関連するセグメント名
ブラックロック・ファイナンシャル・
5,779 投資運用業
マネジメント・インク
ブラックロック・ファンド・アドバイザーズ 3,314 投資運用業
3. 報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報
該当事項はありません。
4. 報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報
当社は主として投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
5. 報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報
該当事項はありません。
125/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(関連当事者情報)
1. 関連当事者との取引
財務諸表提出会社と関連当事者との取引
(1) 財務諸表提出会社の親会社及び主要株主（会社等に限る。）等
前事業年度 （自 2018年1月1日 至 2018年12月31日）
関連
議決権等
会社等の 事業の
当事者 取引の 取引金額 期末残高
資本金又 の所有
種類 名称又は 所在地 内容又は 科目
は出資金 (被所有)
との 内容 (百万円) (百万円)
氏名 職業
割合(%)
関係
運用
149
受託報酬
未収収益 554
受入
5,680
73 (被所有)
ブラックロック・ファイ 米国 投資顧問
手数料
投資
親会社 ナンシャル・マネジメン ニュー 百万 間接 契約の
顧問業
委託
ト・インク ヨーク州 再委任等
米ドル 100
704 未払費用 385
調査費
事務
864 その他未払金 165
委託費
(被所有)
ブラックロック・ジャパ
日本 株式の
親会社 ン・ホールディングス合 1万円 持株会社 直接 営業外収益 - その他未払金 1,002
東京都 保有等
同会社
100
当事業年度 （自 2019年1月1日 至 2019年12月31日）
関連
議決権等
会社等の 事業の
当事者 取引の 取引金額 期末残高
資本金又 の所有
種類 名称又は 所在地 内容又は 科目
は出資金 (被所有)
との 内容 (百万円) (百万円)
氏名 職業
割合(%)
関係
運用
225
受託報酬
未収収益 917
受入
5,554
73 (被所有)
ブラックロック・ファイ 米国 投資顧問
手数料
投資
親会社 ナンシャル・マネジメン ニュー 百万 間接 契約の
顧問業
委託
ト・インク ヨーク州 再委任等
米ドル 100
698 未払費用 445
調査費
事務
954 その他未払金 74
委託費
(被所有)
ブラックロック・ジャパ
未収入金 3
日本 株式の
親会社 ン・ホールディングス合 1万円 持株会社 直接 営業外収益 -
東京都 保有等
その他未払金 894
同会社
100
(2) 財務諸表提出会社の子会社及び関連会社等
前事業年度 （自 2018年1月1日 至 2018年12月31日）
該当事項はありません。
当事業年度 （自 2019年1月1日 至 2019年12月31日）
該当事項はありません。
126/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3) 財務諸表提出会社と同一の親会社を持つ会社等及び財務諸表提出会社のその他の関係会社の子会社等
前事業年度 （自 2018年1月1日 至 2018年12月31日）
関連
議決権等
事業の
会社等の
当事者 取引の 取引金額 期末残高
資本金又 の所有
種類 名称又は 所在地 科目
内容又は
は出資金 (被所有)
との 内容 (百万円) (百万円)
氏名
職業
割合(%)
関係
受入手数料 3,458 未収収益 330
同一の 米国 投資顧問
1,000 投資
ブラックロック・ファン
親会社を カリフォル なし 契約の 委託調査費 37
ド・アドバイザーズ
米ドル 顧問業
未払費用 4
持つ会社 ニア州 再委任等
事務委託費 8
当事業年度 （自 2019年1月1日 至 2019年12月31日）
関連
議決権等
事業の
会社等の
当事者 取引の 取引金額 期末残高
資本金又 の所有
種類 名称又は 所在地 科目
内容又は
は出資金 (被所有)
との 内容 (百万円) (百万円)
氏名
職業
割合(%)
関係
受入手数料 3,314 未収収益 360
同一の 米国 投資顧問
1,000 投資
ブラックロック・ファン
親会社を カリフォル なし 契約の 委託調査費 145
ド・アドバイザーズ
米ドル 顧問業
未払費用 9
持つ会社 ニア州 再委任等
事務委託費 28
（注) １．取引条件及び取引条件の決定方針等
(1) 運用受託報酬については、一般取引条件と同様に決定しております。
(2) 受入手数料については、一般取引条件と同様に決定しております。
(3) 委託調査費については、一般取引条件と同様に決定しております。
(4) 事務委託費については、一般取引条件と同様に決定しております。
2. 親会社に関する注記
(1) 親会社情報
ブラックロック・インク（ニューヨーク証券取引所に上場）
ブラックロック・ファイナンシャル・マネジメント・インク（非上場）
ブラックロック・ジャパン・ホールディングス合同会社（非上場）
(１株当たり情報)
前事業年度 当事業年度
(自 2018年 1月 1日 (自 2019年 1月 1日
項目
至 2018年12月31日) 至 2019年12月31日)
１株当たり純資産額 1,828,761 円 92 銭 1,642,418 円 94 銭
１株当たり当期純利益金額 359,180 円 40 銭 326,833 円 15 銭
（注) １．潜在株式調整後１株当たり当期純利益金額については、潜在株式が存在しないため記載しておりません。
２．１株当たり当期純利益金額の算定上の基礎は、以下のとおりであります。
前事業年度 当事業年度
(自 2018年 1月 1日 (自 2019年 1月 1日
項目
至 2018年12月31日) 至 2019年12月31日)
当期純利益 （百万円） 5,387 4,902
普通株主に帰属しない金額 （百万円） － －
普通株式に係る当期純利益 （百万円） 5,387 4,902
普通株式の期中平均株式数 （株） 15,000 15,000
独立監査人の監査報告書は、当事業年度（自 2019年1月1日 至2019年12月31日）を対象としております。
127/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
【中間財務諸表】
１．中間財務諸表の作成方法について
委託会社であるブラックロック・ジャパン株式会社（以下「当社」という。）の中間財務諸表すなわち中間貸借対照
表、中間損益計算書及び中間株主資本等変動計算書は、「中間財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」
(1977年大蔵省令第38号)並びに同規則第38条及び第57条の規定により「金融商品取引業等に関する内閣府令」(2007年内
閣府令第52号)に基づいて作成しております。
２．監査証明について
当社は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、中間会計期間（自2020年1月1日 至2020年6月30日）の中
間財務諸表について有限責任監査法人トーマツによる中間監査を受けております。
３．財務諸表に記載している金額については、百万円未満の端数を切り捨てて表示しております。
128/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(1) 中間貸借対照表
(単位：百万円)
中間会計期間末
(2020年6月30日)
資産の部
流動資産
現金・預金 ※2 14,477
立替金 20
前払費用 189
未収入金 6
未収委託者報酬 1,585
未収運用受託報酬 1,640
未収収益 829
1
為替予約
流動資産計 18,750
固定資産
有形固定資産
建物附属設備 ※1 1,120
518
器具備品 ※1
有形固定資産計 1,638
無形固定資産
7
ソフトウエア
無形固定資産計 7
投資その他の資産
投資有価証券 36
長期差入保証金 1,119
前払年金費用 849
長期前払費用 36
481
繰延税金資産
投資その他の資産計 2,523
固定資産計 4,169
資産合計 22,920
129/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(単位：百万円)
中間会計期間末
(2020年6月30日)
負債の部
流動負債
預り金 117
未払金
未払収益分配金 4
未払償還金 74
未払手数料 418
その他未払金 522
未払費用 672
未払消費税等 150
未払法人税等 279
前受金 26
賞与引当金 883
70
役員賞与引当金
流動負債計 3,221
固定負債
退職給付引当金 68
783
資産除去債務
固定負債計 851
負債合計 4,073
純資産の部
株主資本
資本金 3,120
資本剰余金
資本準備金 3,001
3,846
その他資本剰余金
資本剰余金合計 6,847
利益剰余金
利益準備金 336
その他利益剰余金
8,543
繰越利益剰余金
利益剰余金合計 8,880
株主資本合計 18,848
評価・換算差額等
△1
その他有価証券評価差額金
評価・換算差額等合計 △1
純資産合計 18,846
負債・純資産合計 22,920
130/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(2) 中間損益計算書
(単位：百万円)
中間会計期間
(自 2020年1月1日
至 2020年6月30日)
営業収益
委託者報酬 2,714
運用受託報酬 3,593
6,146
その他営業収益
営業収益計
12,454
営業費用
支払手数料 695
広告宣伝費 46
調査費
調査費 181
1,687
委託調査費
調査費計
1,869
委託計算費 39
営業雑経費
通信費 29
印刷費 45
22
諸会費
営業雑経費計 98
営業費用計
2,749
一般管理費
給料
役員報酬 425
給料・手当 2,334
1,196
賞与
給料計
3,956
退職給付費用 165
福利厚生費 498
事務委託費 1,118
交際費 11
旅費交通費 29
租税公課 137
不動産賃借料 457
水道光熱費 28
固定資産減価償却費 ※1 214
資産除去債務利息費用 0
155
諸経費
一般管理費計 6,775
営業利益
2,929
131/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(単位：百万円)
中間会計期間
(自 2020年1月1日
至 2020年6月30日)
営業外収益
受取利息 0
有価証券売却益 0
為替差益 17
0
雑益
営業外収益計 18
経常利益
2,947
税引前中間純利益 2,947
法人税、住民税及び事業税 690
344
法人税等調整額
中間純利益 1,913
132/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(3) 中間株主資本等変動計算書
中間会計期間 (自 2020年1月1日 至 2020年6月30日)
(単位：百万円)
株主資本 評価・換算差額等
資本剰余金 利益剰余金
純資産
その他有価
その他利益
株主資本 評価・換算
合計
資本
資本金 証券評価
剰余金
資本 その他資本 利益 利益剰余金
合計 差額等合計
剰余金
差額金
準備金 剰余金 準備金 合計
繰越利益
合計
剰余金
当期首残高 3,120 3,001 3,846 6,847 336 14,330 14,666 24,634 1 1 24,636
当中間期変動額
剰余金の配当 △7,700 △7,700 △7,700 △7,700
中間純利益 1,913 1,913 1,913 1,913
株主資本以外の項目の当
△2 △2 △2
中間期変動額（純額）
当中間期変動額合計 - - - - - △5,786 △5,786 △5,786 △2 △2 △5,789
当中間期末残高 3,120 3,001 3,846 6,847 336 8,543 8,880 18,848 △1 △1 18,846
133/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
注 記 事 項
(重要な会計方針)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
項 目
至 2020年6月30日
1. 有価証券の評価基準及び評価方法 その他有価証券
時価のあるもの
決算日の市場価格等に基づく時価法（評価差額は、全部純資産直入法
により処理し、売却原価は、移動平均法により算定）を採用しておりま
す。
2. デリバティブ取引等の評価基準及び 時価法を採用しております。
評価方法
3. 固定資産の減価償却方法 (1) 有形固定資産
定額法により償却しております。
なお、主な耐用年数は建物附属設備5～18年、器具備品3～15年でありま
す。
(2) 無形固定資産
自社利用のソフトウエアの減価償却方法については、社内における利
用可能期間（5年）に基づく定額法によっております。
4. 引当金の計上基準 (1) 貸倒引当金の計上方法
債権の貸倒損失に備えるため、貸倒懸念債権等特定の債権については
個別に回収可能性を検討し、回収不能見込額を計上しております。
(2) 退職給付引当金の計上方法
① 旧退職金制度
適格退職年金制度移行日現在在籍していた従業員については、旧退
職制度に基づく給付額を保証しているため、中間会計期間末現在の当
該給付額と年金制度に基づく給付額との差額を引当て計上しておりま
す。
② 確定拠出年金制度
確定拠出年金制度（DC）による退職年金制度を有しております。
③ 確定給付年金制度
キャッシュ・バランス型の年金制度（CB）の退職年金制度を有して
おります。CBには、一定の利回り保証を付しており、これの将来の支
払に備えるため、確定給付型の会計基準に準じた会計処理方法により
引当金を計上しております。
退職給付債務の算定にあたり、退職給付見込額を当期までの期間に
帰属させる方法については、ポイント基準によっております。
過去勤務債務は、その発生時の従業員の平均残存勤務期間以内の一
定の年数（9年）による定額法により費用処理しております。
数理計算上の差異は各事業年度の発生時における従業員の平均残存
勤務期間以内の一定の年数（9年）による定額法により按分した額をそ
れぞれ発生の翌事業年度から費用処理または費用から控除することと
しております。
(3) 賞与引当金の計上方法
従業員の賞与の支払に備えて、賞与支給見込額の当中間会計期間負担
額を計上しております。
134/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
中間会計期間
自 2020年1月 1日
項 目
至 2020年6月30日
(4) 役員賞与引当金の計上方法
役員の賞与の支払に備えて、賞与支給見込額の当中間会計期間負担額
を計上しております。
(5) 早期退職慰労引当金の計上方法
早期退職慰労金の支払に備えて、早期退職慰労金支給見込額の当中間
会計期間負担額を計上しております。
5. 外貨建の資産又は負債の本邦通貨へ 外貨建金銭債権債務は、中間会計期間末の直物為替相場により円貨に換算
し、換算差額は損益として処理しております。
の換算基準
6. その他中間財務諸表作成のための基 (1) 消費税等の会計処理
本となる重要な事項 税抜方式によっております。
(2) 連結納税制度の適用
親会社であるブラックロック・ジャパン・ホールディングス合同会社
を連結納税親会社として、連結納税制度を適用しております。
(会計方針の変更)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
（金銭債権と金銭債務の相殺表示に関わる会計方針の変更）
当社は、当社グループ会社間の債権債務を含む金銭債権及び金銭債務を従来総額で表示しておりましたが、グループ
会社間でのマスター・ネッティング契約締結を契機に見直しを行った結果、「金融商品会計に関する実務指針」(日本
公認会計士協会 会計制度委員会報告第14号)第140項に基づき、金銭債権と金銭債務を相殺表示する方が当社の財政状
態をより適切に表示できると判断し、当中間会計期間から相殺表示する方法へ変更しております。
(中間貸借対照表関係)
中間会計期間末
2020年6月30日
※1 有形固定資産の減価償却累計額
建物附属設備 1,889百万円
器具備品 1,197百万円
※2 当社は、運転資金の効率的な調達を行うため取引銀行２行と当座貸越契約を締結しております。これら契約に基
づく当中間会計期間末の借入未実行残高は次のとおりであります。
当座貸越極度額 1,000百万円
借入実行残高 －
差引額 1,000百万円
135/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(中間損益計算書関係)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
※1 減価償却実施額
有形固定資産 213百万円
無形固定資産 1百万円
(中間株主資本等変動計算書関係)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
1．発行済株式の種類及び総数に関する事項
前事業年度末 当中間会計期間 当中間会計期間 当中間会計
株式数 増加株式数 減少株式数 期間末株式数
発行済株式
普通株式 15,000 － － 15,000
合計 15,000 － － 15,000
2．自己株式の種類及び株式数に関する事項
該当事項はありません。
3. 新株予約権及び自己新株予約権に関する事項
該当事項はありません。
4. 配当に関する事項
(1) 配当金支払額
配当金の総額 1株当たり
決議 株式の種類 基準日 効力発生日
(百万円) 配当額（円）
2020年3月30日
普通株式 7,700 513,333 2019年12月31日 2020年3月31日
株主総会決議
(2) 基準日が当中間会計期間に属する配当のうち、配当の効力発生日が当中間会計期間後となるもの
該当事項はありません。
136/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(金融商品関係)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
1. 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社は、資金運用については短期的な預金等に限定し、また、資金調達については関連当事者からの長期借入
に限定しています。
投資有価証券は、当社設定の投資信託であり、通常の営業過程において保有しております。
デリバティブについては、外貨建て営業債権及び債務の為替変動リスクを回避するために利用し、投機的な取
引は行っておりません。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である未収委託者報酬及び未収運用受託報酬は、顧客の信用リスクに晒されています。当該リスクに
関しては、当社の経理規程に従い、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行い、個別に未収債権の回収可能性
を管理する体制をしいております。
営業債務である未払手数料はその全てが1年以内の支払期日となっております。
営業債務は流動性リスクに晒されていますが、当社では資金繰計画を作成するなどの方法により管理しており
ます。
2. 金融商品の時価等に関する事項
2020年6月30日（中間期の決算日）における中間貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとお
りです。
（単位：百万円）
中間貸借対照表計上額 時価 差額
① 現金・預金
14,477 14,477 －
② 未収委託者報酬
1,585 1,585 －
③ 未収運用受託報酬
1,640 1,640 －
④ 未収収益
829 829 －
⑤ 投資有価証券
36 36 －
その他有価証券
⑥ 長期差入保証金
1,119 1,117 △2
資産計 19,689 19,686 △2
⑦ 未払手数料
418 418 －
⑧ 未払費用
672 672 －
負債計 1,091 1,091 －
⑨ デリバティブ取引
ヘッジ会計が適用されていない
1 1 －
もの
デリバティブ計
1 1 －
（注）
金融商品の時価の算定方法に関する事項
①現金・預金、②未収委託者報酬、③未収運用受託報酬及び④未収収益
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
⑤投資有価証券
投資有価証券は、投資信託であり、決算日の基準価格によっております。
137/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
⑥長期差入保証金
事務所敷金の時価については、事務所の敷金を当該賃貸借契約期間を基にしたインターバンク市場で取引され
ている円金利スワップレートで割り引いて算定する方法によっています。また従業員社宅敷金の時価について
は、平均残存勤務期間を基にしたインターバンク市場で取引されている円金利スワップレートで割り引いて算
定する方法によっています。
但し、上記レートがマイナスとなる場合は、割引率はゼロを使用しております。
⑦未払手数料、⑧未払費用
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
⑨デリバティブ取引
デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目につ
いては、（）で示しております。
(有価証券関係)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
その他有価証券
（単位：百万円）
中間貸借対照表
種類 取得原価 差額
計上額
貸借対照表計上額が取得原 その他
価を超えるもの 投資信託 1 1 0
貸借対照表計上額が取得原 その他
価を超えないもの 投資信託 35 37 △1
合計 36 38 △1
(資産除去債務関係)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
資産除去債務のうち貸借対照表に計上しているもの
1. 当該資産除去債務の概要
当社事業所の定期建物賃貸借契約に伴う原状回復義務等であります。
2. 当該資産除去債務の金額の算定方法
使用見込期間を当該定期建物賃貸借契約上の賃貸借期間5年と見積り、割引率は0.16％～0.18％を使用して資産除
去債務の金額を計算しております。
3. 当中間会計期間における当該資産除去債務の総額の増減
期首残高 782 百万円
有形固定資産の取得に伴う増加額 - 百万円
0
時の経過による調整額 百万円
783
中間会計期間末残高 百万円
138/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(セグメント情報等)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
1. セグメント情報
当社は主として投資運用業の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
2. 関連情報
(1) 製品及びサービスに関する情報
（単位：百万円）
委託者 運用受託
その他 合計
報酬 報酬
外部顧客
2,714 3,593 6,146 12,454
営業収益
(2) 地域に関する情報
① 売上高
（単位：百万円）
日本 北米 その他 合計
5,978 5,132 1,343 12,454
（注）売上高は顧客の所在地を基礎とし、国又は地域に分類しております。
② 有形固定資産
本邦に所在している有形固定資産の金額が中間貸借対照表の有形固定資産の金額の90％を超えるため、記
載を省略しております。
(3) 主要な顧客に関する情報
営業収益の10％以上を占める主要な顧客は以下のとおりです。
（単位：百万円）
関連する
相手先 営業収益
セグメント名
ブラックロック・ファイナンシャル・
2,637 投資運用業
マネジメント・インク
ブラックロック・ファンド・アドバイ
1,436 投資運用業
ザーズ
(デリバティブ取引関係)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連 （単位：百万円）
契約額等
区分 種類 時価 評価損益
うち１年超
為替予約取引
市場取引以外の
買建
取引
208 1
－ 1
米ドル
合計 208 － 1 1
（注）時価の算定方法 先物為替相場に基づき算定しております。
139/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
(１株当たり情報)
中間会計期間
自 2020年1月 1日
至 2020年6月30日
１株当たり純資産額 1,256,452円20銭
１株当たり中間純利益 127,565円16銭
なお、潜在株式調整後１株当たり中間純利益金額については、潜在株式が存在しないため記載しておりません。
１株当たり中間純利益の算定上の基礎
損益計算書上の中間純利益 1,913百万円
１株当たり中間純利益の算定に
1,913百万円
用いられた普通株式に係る中間純利益
期中平均株式数 15,000株
(重要な後発事象)
該当事項はありません。
140/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
４【利害関係人との取引制限】
委託会社は、金融商品取引法の定めるところにより、利害関係人との取引について、次に掲げる行為が禁止されて
います。
(1) 自己又はその取締役若しくは執行役との間における取引を行なうことを内容とした運用を行なうこと(投資者の保
護に欠け、若しくは取引の公正を害し、又は金融商品取引業の信用を失墜させるおそれがないものとして内閣府令
で定めるものを除きます。)。
(2) 運用財産相互間において取引を行なうことを内容とした運用を行なうこと(投資者の保護に欠け、若しくは取引の
公正を害し、又は金融商品取引業の信用を失墜させるおそれがないものとして金融商品取引業等に関する内閣府令
で定めるものを除きます。)。
(3) 通常の取引の条件と異なる条件であって取引の公正を害するおそれのある条件で、委託会社の親法人等(委託会社
の総株主等の議決権の過半数を保有していることその他の委託会社と密接な関係を有する法人その他の団体として
金融商品取引法施行令で定める要件に該当する者をいいます。以下(4)(5)において同じ。)又は子法人等(委託会社
が総株主等の議決権の過半数を保有していることその他の委託会社と密接な関係を有する法人その他の団体として
政令で定める要件に該当する者をいいます。以下同じ。)と有価証券の売買その他の取引又は金融デリバティブ取引
を行なうこと。
(4) 委託会社の親法人等又は子法人等の利益を図るため、その行なう投資運用業に関して運用の方針、運用財産の額
若しくは市場の状況に照らして不必要な取引を行なうことを内容とした運用を行なうこと。
(5) 上記に掲げるもののほか、投資者の保護に欠け、若しくは取引の公正を害し、又は金融商品取引業の信用を失墜
させるおそれのあるものとして金融商品取引業等に関する内閣府令で定める行為。
141/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
５【その他】
定款の変更、事業譲渡または事業譲受、出資の状況その他の重要事項
変更年月日 変更事項
2007年９月18日 証券業登録に伴う商号変更（「バークレイズ・グローバル・インベスターズ証券投信投
資顧問株式会社」に変更）のため、定款変更を行ないました。
2007年９月30日 商号変更（「バークレイズ・グローバル・インベスターズ株式会社」に変更）のため、
定款変更を行ないました。
2007年９月30日 公告の方法を変更するため、定款変更を行ないました。
2007年12月27日 事業を営むことの目的を変更するため、定款変更を行ないました。
2008年７月１日 グループ会社の１つであるバークレイズ・グローバル・インベスターズ・サービス株式
会社を吸収合併し、それに伴い資本金の額を変更いたしました。
2008年７月１日 株式取扱規則に関する記述を追加するため、定款変更を行ないました。
2009年６月22日 本店所在地変更のため、定款変更を行ないました。
2009年12月２日 ブラックロック・ジャパン株式会社と合併
商号変更（「ブラックロック・ジャパン株式会社」に変更）および定款変更を行ないま
した。
2011年４月１日 グループ会社であるブラックロック証券株式会社を吸収合併し、それに先立ち定款変更
および資本金の額の変更を行ないました。
2013年10月５日 MGPA Japan LLCより不動産投資関連の事業を譲受し、それに先立ち定款変更を行ないま
した。
2014年12月１日 決算期を３月31日から12月31日に変更するため、定款変更を行ないました。
142/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第２【その他の関係法人の概況】
１【名称、資本金の額及び事業の内容】
(1) 受託会社
・名称 三井住友信託銀行株式会社
・資本金の額 342,037百万円（2020年３月末現在）
・事業の内容 銀行法に基づき、銀行業を営むとともに、金融機関の信託業務の兼営等に関する法律（兼営
法）に基づき信託業務を営んでいます。
＜参考：再信託受託会社の概要＞
・名称 株式会社日本カストディ銀行
・資本金の額 51,000百万円（2020年７月末現在）
・事業の内容 銀行法に基づき、銀行業を営むとともに、金融機関の信託業務の兼営等に関する法律(兼営
法)に基づき信託業務を営んでいます。
・再信託の目的 原信託契約にかかる信託業務の一部（信託財産の管理）を原信託受託会社から再信託受託会
社（株式会社日本カストディ銀行）へ委託するため、原信託財産の全てを再信託受託会社へ
移管することを目的とします。
(2) 販売会社
資本金の額(百万円)
名称 事業の内容
(2020年３月末現在)
銀行法に基づき、銀行業を営むととも
に、金融機関の信託業務の兼営等に関
株式会社ＳＭＢＣ信託銀行 87,550
する法律（兼営法）に基づき信託業務
を営んでいます。
株式会社ジャパンネット銀行 37,250
銀行法に基づき、銀行業を営んでおり
ます。
株式会社広島銀行 54,573
いちよし証券株式会社 14,577
ＳＭＢＣ日興証券株式会社 10,000
株式会社ＳＢＩ証券 48,323
クレディ・スイス証券株式会社 78,100
東海東京証券株式会社 6,000
金融商品取引法に定める第一種金融商
＊
品取引業を営んでいます。
10,000
野村證券株式会社
松井証券株式会社 11,945
マネックス証券株式会社 12,200
三菱ＵＦＪモルガン・スタンレー証券
40,500
株式会社
楽天証券株式会社 7,495
＊ 野村證券株式会社は、換金に関する事務、収益分配金の再投資に関する事務、換金代金・償還金の支払いに関する
事務等を行ない、新規の募集および販売の取扱いは行ないません。
143/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
２【関係業務の概要】
(1) 受託会社
受託会社（受託者）として、ファンドの信託財産の保管・管理・計算、外国証券を保管・管理する外国の保管銀
行への指図・連絡等を行ないます。
(2) 販売会社
ファンドの取扱販売会社として、募集の取扱いおよび販売を行ない、換金に関する事務、収益分配金の再投資に
関する事務、換金代金・収益分配金・償還金の支払いに関する事務等を行ないます。
３【資本関係】
(1) 受託会社
該当事項はありません。
(2) 販売会社
該当事項はありません。
144/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
第３【その他】
１ 交付目論見書の表紙等に、以下の事項を記載します。
(1) 委託会社等の情報
① 委託会社名
② 金融商品取引業者登録番号
③ 設立年月日
④ 資本金
⑤ 当該委託会社が運用する投資信託財産の合計純資産総額
⑥ 「ファンドの運用の指図を行なう者である。」旨
(2) 受託会社に関する情報
受託会社名および「ファンドの財産の保管および管理を行なう者である。」旨
(3) 詳細情報の入手方法
詳細な情報の入手方法として、以下の事項を記載します。
① 委託会社のホームページアドレス、電話番号および受付時間等
② 請求目論見書の入手方法および投資信託約款が請求目論見書に添付されている旨
(4) 交付目論見書の使用開始日
(5) 届出の効力に関する事項
金商法第４条第１項又は第２項の規定による届出の効力に関する事項について、次に掲げるいずれかの内容を記
載します。
① 届出をした日および当該届出の効力の発生の有無を確認する方法
② 届出をした日、届出が効力を生じている旨および効力発生日
(6) その他の記載事項
① 商品内容に関して重大な変更を行なう場合には、投資信託及び投資法人に関する法律（昭和26年法律第198号、
以下「投信法」という。）に基づき事前に受益者の意向を確認する旨
② 投資信託の財産は受託会社において信託法に基づき分別管理されている旨
③ 請求目論見書は投資者の請求により販売会社から交付される旨および当該請求を行なった場合にはその旨の記
録をしておくべきである旨
④ 「ご購入に際しては、本書の内容を十分にお読みください。」との趣旨を示す記載
２ 交付目論見書の「投資リスク」記載箇所に金融商品取引法第37条の６の規定（いわゆるクーリング・オフ）の適用
がない旨を記載します。
３ 目論見書は別称として、「投資信託説明書」と称して使用する場合があります。
４ 目論見書は電子媒体等として使用される他、インターネット等に掲載されることがあります。
145/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
独立監査人の監査報告書
2020年2月28日
ブラックロック・ジャパン株式会社
取 締 役 会 御 中
有限責任監査法人ト ー マ ツ
指定有限責任社員
公認会計士 田 中 素 子
業務執行社員
指定有限責任社員
公認会計士 中 島 紀 子
業務執行社員
当監査法人は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づく監査証明を行うため、「委託会社等の経理状況」に掲
げられているブラックロック・ジャパン株式会社の2019年1月1日から2019年12月31日までの第33期事業年度の財務諸
表、すなわち、貸借対照表、損益計算書、株主資本等変動計算書、重要な会計方針及びその他の注記について監査を
行った。
財務諸表に対する経営者の責任
経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し適正に表
示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表示するために経営
者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
監査人の責任
当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から財務諸表に対する意見を表明すること
にある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準
は、当監査法人に財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策定し、
これに基づき監査を実施することを求めている。
監査においては、財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続は、当監
査法人の判断により、不正又は誤謬による財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択及び適用される。
財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法人は、リスク評価の
実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、財務諸表の作成と適正な表示に関連する内部統制を検
討する。また、監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに経営者によって行われた見積りの評価も
含め全体としての財務諸表の表示を検討することが含まれる。
当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
監査意見
当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、ブラッ
クロック・ジャパン株式会社の2019年12月31日現在の財政状態並びに同日をもって終了する事業年度の経営成績をすべ
ての重要な点において適正に表示しているものと認める。
利害関係
会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
以 上
(注) １．上記は、監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社が別途保管しておりま
す。
２．ＸＢＲＬデータは監査の対象には含まれていません。
146/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
独 立 監 査 人 の 監 査 報 告 書
2020年10月14日
ブラックロック・ジャパン株式会社
取 締 役 会 御 中
ＰｗＣあらた有限責任監査法人
東京事務所
指定有限責任社員
公認会計士 和田 渉
業務執行社員
指定有限責任社員
公認会計士 榊原 康太
業務執行社員
監査意見
当監査法人は、金融商品取引法第193条の２第１項の規定に基づく監査証明を行うため、「ファンドの経理状況」に掲
げられているブラックロック世界好配当株式オープンの2020年２月26日から2020年８月25日までの特定期間の財務諸
表、すなわち、貸借対照表、損益及び剰余金計算書、注記表並びに附属明細表について監査を行った。
当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、ブラッ
クロック世界好配当株式オープンの2020年８月25日現在の信託財産の状態及び同日をもって終了する特定期間の損益の
状況を、すべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
監査意見の根拠
当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準におけ
る当監査法人の責任は、「財務諸表監査における監査人の責任」に記載されている。当監査法人は、我が国における職
業倫理に関する規定に従って、ブラックロック・ジャパン株式会社及びファンドから独立しており、また、監査人とし
てのその他の倫理上の責任を果たしている。当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手した
と判断している。
財務諸表に対する経営者の責任
経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し適正に表
示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表示するために経営
者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
財務諸表を作成するに当たり、経営者は、継続企業の前提に基づき財務諸表を作成することが適切であるかどうかを
評価し、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に基づいて継続企業に関する事項を開示する必要
がある場合には当該事項を開示する責任がある。
財務諸表監査における監査人の責任
監査人の責任は、監査人が実施した監査に基づいて、全体としての財務諸表に不正又は誤謬による重要な虚偽表示が
ないかどうかについて合理的な保証を得て、監査報告書において独立の立場から財務諸表に対する意見を表明すること
にある。虚偽表示は、不正又は誤謬により発生する可能性があり、個別に又は集計すると、財務諸表の利用者の意思決
定に影響を与えると合理的に見込まれる場合に、重要性があると判断される。
147/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
監査人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に従って、監査の過程を通じて、職業的専門家と
しての判断を行い、職業的懐疑心を保持して以下を実施する。
・ 不正又は誤謬による重要な虚偽表示リスクを識別し、評価する。また、重要な虚偽表示リスクに対応した監査手続
を立案し、実施する。監査手続の選択及び適用は監査人の判断による。さらに、意見表明の基礎となる十分かつ適切
な監査証拠を入手する。
・ 財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、監査人は、リスク評価の
実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、監査に関連する内部統制を検討する。
・ 経営者が採用した会計方針及びその適用方法の適切性、並びに経営者によって行われた会計上の見積りの合理性及
び関連する注記事項の妥当性を評価する。
・ 経営者が継続企業を前提として財務諸表を作成することが適切であるかどうか、また、入手した監査証拠に基づ
き、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況に関して重要な不確実性が認められるかどうか結
論付ける。継続企業の前提に関する重要な不確実性が認められる場合は、監査報告書において財務諸表の注記事項に
注意を喚起すること、又は重要な不確実性に関する財務諸表の注記事項が適切でない場合は、財務諸表に対して除外
事項付意見を表明することが求められている。監査人の結論は、監査報告書日までに入手した監査証拠に基づいてい
るが、将来の事象や状況により、ファンドは継続企業として存続できなくなる可能性がある。
・ 財務諸表の表示及び注記事項が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠しているかど
うかとともに、関連する注記事項を含めた財務諸表の表示、構成及び内容、並びに財務諸表が基礎となる取引や会計
事象を適正に表示しているかどうかを評価する。
監査人は、経営者に対して、計画した監査の範囲とその実施時期、監査の実施過程で識別した内部統制の重要な不備
を含む監査上の重要な発見事項、及び監査の基準で求められているその他の事項について報告を行う。
利害関係
ブラックロック・ジャパン株式会社及びファンドと当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定に
より記載すべき利害関係はない。
以 上
（注）１．上記は監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社が別途保管しておりま
す。
２．XBRLデータは監査の対象には含まれていません。
148/149
EDINET提出書類
ブラックロック・ジャパン株式会社(E09096)
有価証券届出書（内国投資信託受益証券）
独立監査人の中間監査報告書
2020年8月28日
ブラックロック・ジャパン株式会社
取 締 役 会 御 中
有限責任監査法人ト ー マ ツ
指定有限責任社員
公認会計士 山 田 信 之
業務執行社員
指定有限責任社員
公認会計士 中 島 紀 子
業務執行社員
当監査法人は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づく監査証明を行うため、「委託会社等の経理状況」に掲
げられているブラックロック・ジャパン株式会社の2020年1月1日から2020年12月31日までの第34期事業年度の中間会計
期間（2020年1月1日から2020年6月30日まで）に係る中間財務諸表、すなわち、中間貸借対照表、中間損益計算書、中間
株主資本等変動計算書、重要な会計方針及びその他の注記について中間監査を行った。
中間財務諸表に対する経営者の責任
経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる中間財務諸表の作成基準に準拠して中間財務諸表を作
成し有用な情報を表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない中間財務諸表を作成し有
用な情報を表示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
監査人の責任
当監査法人の責任は、当監査法人が実施した中間監査に基づいて、独立の立場から中間財務諸表に対する意見を表明
することにある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる中間監査の基準に準拠して中間監査を
行った。中間監査の基準は、当監査法人に中間財務諸表には全体として中間財務諸表の有用な情報の表示に関して投資
者の判断を損なうような重要な虚偽表示がないかどうかの合理的な保証を得るために、中間監査に係る監査計画を策定
し、これに基づき中間監査を実施することを求めている。
中間監査においては、中間財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するために年度監査と比べて監査手続の
一部を省略した中間監査手続が実施される。中間監査手続は、当監査法人の判断により、不正又は誤謬による中間財務
諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて、分析的手続等を中心とした監査手続に必要に応じて追加の監査手続
が選択及び適用される。中間監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法
人は、リスク評価の実施に際して、状況に応じた適切な中間監査手続を立案するために、中間財務諸表の作成と有用な
情報の表示に関連する内部統制を検討する。また、中間監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに
経営者によって行われた見積りの評価も含め中間財務諸表の表示を検討することが含まれる。
当監査法人は、中間監査の意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
中間監査意見
当監査法人は、上記の中間財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる中間財務諸表の作成基準に準拠
して、ブラックロック・ジャパン株式会社の2020年6月30日現在の財政状態及び同日をもって終了する中間会計期間
（2020年1月1日から2020年6月30日まで）の経営成績に関する有用な情報を表示しているものと認める。
利害関係
会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
以 上
(注) １．上記は、監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社が別途保管しており
ます。
２．ＸＢＲＬデータは監査の対象には含まれていません。
149/149
