日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05 有価証券報告書(内国投資信託受益証券) 第12期(平成30年11月27日-令和1年5月27日)

提出書類 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第12期(平成30年11月27日-令和1年5月27日)
提出日
提出者 日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05
カテゴリ 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)

                                                           EDINET提出書類
                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
     【表紙】

      【提出書類】                      有価証券報告書

      【提出先】                      関東財務局長殿
      【提出日】                      令和1年8月22日       提出
      【計算期間】                      第12期(自     平成30年11月27日至          令和1年5月27日)
      【ファンド名】                      日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05
      【発行者名】                      三井住友DSアセットマネジメント株式会社
      【代表者の役職氏名】                      代表取締役社長        松下 隆史
      【本店の所在の場所】                      東京都港区愛宕二丁目5番1号
      【事務連絡者氏名】                      土屋 裕子
      【連絡場所】                      東京都港区愛宕二丁目5番1号
      【電話番号】                      03-5405-0784
      【縦覧に供する場所】                      該当事項はありません。
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     第一部【ファンド情報】

     第1【ファンドの状況】

     1【ファンドの性格】

     (1)【ファンドの目的及び基本的性格】

       イ 当ファンドは、投資信託への投資を通じて、主として米国企業向けの貸付債権(バンクローン)

         等に投資し、安定的なインカム収益の確保を目指して運用を行います。
       ロ 当ファンドの募集上限額は3,000億円であり、設定日以後の追加信託は行われません。
       ハ 当ファンドが該当する商品分類、属性区分は次の通りです。
       (イ)当ファンドが該当する商品分類
               項目        該当する商品分類                        内容
           単位型・追加型           単位型投信            当初、募集された資金が一つの単位として信託さ
                                  れ、その後の追加設定は一切行われないファンド
                                  をいいます。
           投資対象地域           海外            目論見書または信託約款において、組入資産によ
                                  る主たる投資収益が実質的に海外の資産を源泉と
                                  する旨の記載があるものをいいます。
           投資対象資産           その他資産            目論見書または信託約款において、組入資産によ
           (収益の源泉)           (バンクローン)            る主たる投資収益が実質的に株式、債券、不動産
                                  投信(リート)以外の資産を源泉とする旨の記載
                                  があるものをいいます。
       (ロ)当ファンドが該当する属性区分
               項目        該当する属性区分                        内容
           投資対象資産           その他資産(投資            目論見書または信託約款において、主として投資
                      信託証券(バンク            信託証券に投資する旨の記載があるものをいいま
                      ローン))            す。「投資信託証券」以下のカッコ内は投資信託
                                  証券の先の実質投資対象について記載していま
                                  す。なお、組み入れる資産そのものは投資信託証
                                  券ですが、投資信託証券の先の実質投資対象はバ
                                  ンクローンであり、ファンドの収益は主にバンク
                                  ローン市場の動向に左右されるものであるため、
                                  商品分類上の投資対象資産(収益の源泉)は「そ
                                  の他資産(バンクローン)」となります。
           決算頻度           年2回            目論見書または信託約款において、年2回決算す
                                  る旨の記載があるものをいいます。
           投資対象地域           北米            目論見書または信託約款において、組入資産によ
                                  る投資収益が北米地域の資産を源泉とする旨の記
                                  載があるものをいいます。
           投資形態           ファンド・オブ・            一般社団法人投資信託協会「投資信託等の運用に
                      ファンズ            関する規則」第2条に規定するファンド・オブ・
                                  ファンズをいいます。
           為替ヘッジ           為替ヘッジあり            目論見書または信託約款において、対円での為替
                      (フルヘッジ)            のフルヘッジを行う旨の記載があるものをいいま
                                  す。
     ≪商品分類表≫

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                                               投資対象資産
          単位型・追加型                   投資対象地域
                                               (収益の源泉)
                               国内                  株式

            単位型                                     債券

                               海外                 不動産投信

            追加型                                    その他資産

                                               (バンクローン)
                               内外                 資産複合
     (注)当ファンドが該当する商品分類を網掛け表示しています。

     ≪属性区分表≫

       投資対象資産            決算頻度          投資対象地域            投資形態           為替ヘッジ
       株式             年1回          グローバル

        一般                     (日本を含む)
        大型株            年2回           日本
        中小型株
                    年4回           北米
       債券                                 ファミリーファンド              あり
        一般          年6回(隔月)             欧州                    (フルヘッジ)
        公債
        社債          年12回(毎月)             アジア
        その他債券
        クレジット属性            日々          オセアニア
        (  )
                    その他           中南米
       不動産投信              (  )                   ファンド・オブ・ファンズ               なし
                               アフリカ
       その他資産
       (投資信託証券
                             中近東(中東)
       (バンクローン))
       資産複合                       エマージング

       (   )
        資産配分固
        定型
        資産配分変
        更型
     (注)当ファンドが該当する属性区分を網掛け表示しています。

       ※属性区分の「為替ヘッジ」は、対円での為替変動リスクに対するヘッジの有無を記載しています。

       
       す。商品分類、属性区分の全体的な定義等は一般社団法人投資信託協会のホームページ
       (https://www.toushin.or.jp/)をご覧ください。
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     (2)【ファンドの沿革】

         2013年5月28日              信託契約締結、設定、運用開始。

     (3)【ファンドの仕組み】

       イ 当ファンドの関係法人とその役割

       (イ)委託会社 「三井住友DSアセットマネジメント株式会社」
           証券投資信託契約に基づき、信託財産の運用指図、投資信託説明書(目論見書)および運用報
           告書の作成等を行います。
       (ロ)受託会社 「みずほ信託銀行株式会社」
           証券投資信託契約に基づき、信託財産の保管・管理・計算等を行います。なお、信託事務の一
           部につき、資産管理サービス信託銀行株式会社に委託することがあります。また、外国におけ
           る資産の保管は、その業務を行うに充分な能力を有すると認められる外国の金融機関が行う場
           合があります。
       (ハ)販売会社
           委託会社との間で締結される販売契約(名称の如何を問いません。)に基づき、当ファンドの
           募集・販売の取扱い、投資信託説明書(目論見書)の提供、受益者からの一部解約実行請求の
           受付け、受益者への収益分配金、一部解約金および償還金の支払事務等を行います。
       ロ 委託会社の概況




       (イ)資本金の額
           20億円(2019年6月28日現在)
       (ロ)会社の沿革
             1985年7月15日          三生投資顧問株式会社設立
             1987年2月20日          証券投資顧問業の登録
             1987年6月10日          投資一任契約にかかる業務の認可
             1999年1月1日          三井生命保険相互会社の特別勘定運用部門と統合
             1999年2月5日          三生投資顧問株式会社から三井生命グローバルアセットマネジメント
                       株式会社へ商号変更
             2000年1月27日          証券投資信託委託業の認可取得
             2002年12月1日          住友ライフ・インベストメント株式会社、スミセイ                             グローバル投信
                       株式会社、三井住友海上アセットマネジメント株式会社およびさくら
                       投信投資顧問株式会社と合併し、三井住友アセットマネジメント株式
                       会社に商号変更
             2013年4月1日          トヨタアセットマネジメント株式会社と合併
             2019年4月1日          大和住銀投信投資顧問株式会社と合併し、三井住友DSアセットマネ
                       ジメント株式会社に商号変更
       (ハ)大株主の状況
                                                (2019年6月28日現在)
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                                                  所有
                                                         比率
                名称                    住所              株式数
                                                        (%)
                                                 (株)
        株式会社三井住友フィナンシャル
                           東京都千代田区丸の内一丁目1番2号
                                                          50.1
                                                 16,977,897
        グループ
        株式会社大和証券グループ本社                  東京都千代田区丸の内一丁目9番1号
                                                          23.5
                                                  7,946,406
                           東京都千代田区神田駿河台三丁目9番
        三井住友海上火災保険株式会社
                                                  5,080,509         15.0
                           地
                           大阪府大阪市中央区城見一丁目4番35
        住友生命保険相互会社
                                                          10.4
                                                  3,528,000
                           号
        三井住友信託銀行株式会社                  東京都千代田区丸の内一丁目4番1号
                                                           1.0
                                                   337,248
       ハ ファンドの運用形態(ファンド・オブ・ファンズによる運用)

          一般に、「ファンド・オブ・ファンズ」においては、株式や債券などの有価証券に直接投資す
          るのではなく、複数の他の投資信託(ファンド)を組み入れることにより運用を行います(投
          資信託に投資する投資信託)。また、種々の特長を持った投資信託を購入することにより、効
          率的に資産配分を行います。
       〔ファンド・オブ・ファンズによる運用〕

     2【投資方針】




     (1)【投資方針】

       イ 基本方針

          当ファンドは、投資信託への投資を通じて、主として米国企業向けの貸付債権(バンクローン)
         等に投資し、安定的なインカム収益の確保を目指して運用を行います。
       ロ 投資態度
       (イ)主として、ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・イン
           カム・ファンド        Ⅱ およびマネー・アカウント・マザーファンドへの投資を通じて、安定的なイ
           ンカム収益の確保を目指して運用を行います。
       (ロ)ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファ
           ンド  Ⅱ を通じて、主として米国の投資適格未満(BB格以下)企業向けの貸付債権(バンク
           ローン)に投資します。
           ・国債、政府機関債、地方債、社債等および米国企業向け以外のバンクローンに投資する場合
            があります。
           ・投資対象とする投資信託証券は、継続的にモニタリングを行い必要な場合は入替えも行いま
            す。
       (ハ)実質組入外貨建資産に対しては、原則として対円での為替ヘッジを行い、為替変動リスクの低
           減を図ります。
       (ニ)マネー・アカウント・マザーファンドを通じて、主として円貨建て短期公社債および短期金融
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           商品に投資します。
       (ホ)原則として、ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・イ
           ンカム・ファンド          Ⅱ の投資比率は高位に保ちます。
       (ヘ)資金動向、市況動向等によっては、上記のような運用ができない場合があります。
       (ト)主要投資対象とするファンドは、下記の通りとします。ただし、運用状況等により変更となる
           場合があります。
         a.ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・
            ファンドⅡ
            投資顧問会社            ニューバーガー・バーマン・アセットマネジメント・アイルラン
                        ド・リミテッド
            副投資顧問会社            ニューバーガー・バーマン・ヨーロッパ・リミテッド
                        ニューバーガー・バーマン・インベストメント・アドバイザーズ・
                        エル・エル・シー
            主要運用対象            米国企業向けバンクローン
            運用の基本方針           主として、米国企業向け優先担保付バンクローンに投資し、インカ
                        ム収益の確保と信託財産の成長を目指した運用を行います。
                        また、外貨建資産については、対円での為替ヘッジを行います。
         b.マネー・アカウント・マザーファンド
            運用会社            三井住友DSアセットマネジメント株式会社
            主要運用対象            円貨建ての短期公社債および短期金融商品
            運用の基本方針            安定した収益の確保を目指します。
          㭎ઊᠰ픰ꄰ줰溊獽〰殕ꈰ地縰地昰漰ş貏渰ᑓ슀͠았ㇿᩢ閌읛ﺌ愰栰夰譢閌읏ᜰ湩芉脰ᔰ
           ご覧ください。
      ① 主として、米国の投資適格未満(BB格以下)企業向けの貸付債権(バンクロー


        ン)に投資することにより、安定的なインカム収益の確保を目指して運用を行い
        ます。
         ●国債、政府機関債、地方債、社債等および米国企業向け以外のバンクローンに投資する場
          合があります。
         ●ファンド・オブ・ファンズ方式で運用を行います。
         ●外貨建資産に対しては、原則として対円での為替ヘッジを行い、為替変動リスクの低減を
          図ります。
      ② 実質的な運用は、バンクローンの運用に強みを持つ「ニューバーガー・バーマ

        ン・グループ」(以下、「ニューバーガー・バーマン」といいます。)が行いま
        す。
      ③ 年2回(原則として毎年5月および11月の26日、休業日の場合は翌営業日)決算を

        行い、収益分配方針に基づき分配金額を決定します。
         ●分配対象額が少額の場合等には、委託会社の判断により分配を行わない場合もあるため、
          将来の分配金の支払いおよびその金額について保証するものではありません。
       ※資金動向、市況動向等によっては、上記のような運用ができない場合があります。

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     (2)【投資対象】











       イ 投資対象とする資産の種類

         当ファンドにおいて投資の対象とする資産の種類は、次に掲げるものとします。
       (イ)次に掲げる特定資産(投資信託及び投資法人に関する法律第2条第1項の「特定資産」をいい
           ます。以下同じ。)
         1.有価証券
         2.約束手形
         3.金銭債権
       (ロ)特定資産以外の資産で、以下に掲げる資産
         1.為替手形
       ロ 投資対象とする有価証券
         委託会社は、信託金を、主として、ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フロー
         ティング・レート・インカム・ファンド                      Ⅱ の投資信託証券、マネー・アカウント・マザーファン
         ドの受益証券または次の有価証券(金融商品取引法第2条第2項の規定により有価証券とみなさ
         れる同項各号に掲げる権利を除きます。)に投資することを指図します。
         1.コマーシャル・ペーパーおよび短期社債等
         2.外国または外国の者の発行する本邦通貨表示の証券で、前号の性質を有するもの
         3.国債証券、地方債証券、特別の法律により法人の発行する債券および社債券(新株引受権証
            券と社債券とが一体となった新株引受権付社債券の新株引受権証券および短期社債等を除き
            ます。)
         なお、第3号の証券にかかる運用の指図は買い現先取引(売戻条件付の買入れ)および債券貸借
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         取引(現金担保付債券借入れ)に限り行うことができるものとします。
       ハ 投資対象とする金融商品
         委託会社は、信託金を、上記ロに掲げる有価証券のほか、次に掲げる金融商品(金融商品取引法
         第2条第2項の規定により有価証券とみなされる同項各号に掲げる権利を含みます。)により運
         用することを指図することができます。
         1.預金
         2.指定金銭信託(金融商品取引法第2条第1項第14号に規定する受益証券発行信託を除きま
            す。)
         3.コール・ローン
         4.手形割引市場において売買される手形
         

         は、上記「(1)投資方針」の記載をご覧ください。
     (3)【運用体制】

       イ 運用体制

         他の運用会社が設定・運用を行うファンド(外部ファンド)の組入れは、運用実績の優位性、運
         用会社の信用力・運用体制・資産管理体制の状況を確認の上、選定しています。また、定性・定
         量面における評価を継続的に実施するとともに、投資対象としての適格性を定期的に判断しま
         す。
       ロ 委託会社によるファンドの関係法人(販売会社を除く)に対する管理体制
         ファンドの受託会社に対しては、信託財産の日常の管理業務(保管・管理・計算等)を通じて、
         信託事務の正確性・迅速性の確認を行い、問題がある場合は適宜改善を求めています。
     (4)【分配方針】

        年2回(原則として毎年5月および11月の26日。ただし、休業日の場合は翌営業日。)決算を行
        い、原則として以下の方針に基づき分配金額を決定します。
       イ 分配対象額の範囲は、元本超過額または経費控除後の利子、配当等収益のいずれか多い金額とし
         ます。
       ロ 収益分配金額は、委託会社が基準価額水準、市況動向等を勘案して決定します。ただし、分配対
         象額が少額の場合等には、委託会社の判断により分配を行わない場合もあるため、将来の分配金
         の支払いおよびその金額について保証するものではありません。
       ハ 留保益の運用については特に制限を定めず、委託会社の判断に基づき、元本部分と同一の運用を
         行います。
        ファンドは計算期間中の基準価額の変動にかかわらず分配を行う場合があります。分配金額は運用

        状況等により変動します。分配金額は計算期間中の基準価額の上昇分を上回る場合があります。
     (5)【投資制限】

      Ⅰ ファンドの信託約款に基づく投資制限

       イ 投資信託証券への投資割合には、制限を設けません。
       ロ 投資信託証券とコマーシャル・ペーパーおよび短期社債等以外の有価証券への投資は、買い現先
         取引または債券貸借取引に限ります。
       ハ 外貨建資産への直接投資は行いません。
       ニ 投資信託証券を組み入れる場合において、一般社団法人投資信託協会規則に定めるエクスポー
         ジャーがルックスルーできる場合に該当しないときは、当該投資信託証券への投資は、信託財産
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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
         の純資産総額の10%以内とします。
       ホ 一般社団法人投資信託協会規則に定める一の者に対する株式等エクスポージャー、債券等エクス
         ポージャーおよびデリバティブ等エクスポージャーの信託財産の純資産総額に対する比率は、原
         則としてそれぞれ10%、合計で20%以内とすることとし、当該比率を超えることとなった場合に
         は、一般社団法人投資信託協会規則に従い当該比率以内となるよう調整を行うこととします。
       ヘ 資金の借入れ
       (イ)委託会社は、信託財産の効率的な運用ならびに運用の安定性に資するため、一部解約に伴う支
           払資金の手当て(一部解約に伴う支払資金の手当てのために借り入れた資金の返済を含みま
           す。)を目的として、資金の借入れ(コール市場を通じる場合を含みます。)の指図をするこ
           とができます。なお、当該借入金をもって有価証券等の運用は行わないものとします。
       (ロ)一部解約に伴う支払資金の手当てにかかる借入期間は、受益者への解約代金支払開始日から信
           託財産で保有する有価証券等の売却代金の受渡日までの間または受益者への解約代金支払開始
           日から信託財産で保有する有価証券等の解約代金入金日までの間もしくは受益者への解約代金
           支払開始日から信託財産で保有する有価証券等の償還金の入金日までの期間が5営業日以内で
           ある場合の当該期間とし、資金借入額は当該有価証券等の売却代金、解約代金および償還金の
           合計額を限度とします。ただし、資金借入額は、借入れ指図を行う日における信託財産の純資
           産総額の10%を超えないこととします。
       (ハ)借入金の利息は信託財産中から支弁します。
      Ⅱ 法令に基づく投資制限

       イ 同一法人の発行する株式への投資制限(投資信託及び投資法人に関する法律第9条)
         委託会社は、同一の法人の発行する株式を、その運用の指図を行うすべての委託者指図型投資信
         託につき、信託財産として有する当該株式にかかる議決権の総数(株主総会において決議をする
         ことができる事項の全部につき議決権を行使することができない株式についての議決権を除き、
         会社法第879条第3項の規定により議決権を有するものとみなされる株式についての議決権を含
         みます。)が、当該株式にかかる議決権の総数に100分の50を乗じて得た数を超えることとなる
         場合においては、信託財産をもって当該株式を取得することを受託会社に指図することが禁じら
         れています。
       ロ デリバティブ取引にかかる投資制限(金融商品取引業等に関する内閣府令第130条第1項第8
         号)
         委託会社は、信託財産に関し、金利、通貨の価格、金融商品市場における相場その他の指標にか
         かる変動その他の理由により発生し得る危険に対応する額としてあらかじめ委託会社が定めた合
         理的な方法により算出した額が当該信託財産の純資産額を超えることとなる場合において、デリ
         バティブ取引(新株予約権証券またはオプションを表示する証券もしくは証書にかかる取引およ
         び選択権付債券売買を含みます。)を行い、または継続することを受託会社に指図しないものと
         します。
       ハ 信用リスク集中回避のための投資制限(金融商品取引業等に関する内閣府令第130条第1項第8号
          の2)
         委託会社は、運用財産に関し、信用リスク(保有する有価証券その他の資産について取引の相手
          方の債務不履行その他の理由により発生し得る危険をいいます。)を適正に管理する方法とし
          てあらかじめ委託会社が定めた合理的な方法に反することとなる取引を行うことを受託会社に
          指図しないものとします。
     〔 参考情報:投資対象とする投資信託の概要〕

      ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ
      形態            アイルランド籍外国投資信託(円建て)
      主要投資対象            米国企業向けバンクローン
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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                  主として、米国企業向け優先担保付バンクローンに投資し、インカム収益の
      運用の基本方針            確保と信託財産の成長を目指した運用を行います。
                  また、外貨建資産については、対円での為替ヘッジを行います。
      ベンチマーク            ありません。
                  ・有価証券の空売りは行いません。
      主な投資制限
                  ・純資産総額の10%を超える借入れは行いません。
      決算日            年1回決算(毎年12月31日)
                  毎月10日(休業日の場合は前営業日)に分配を行う方針です。ただし、分配
      分配方針
                  を行わないことがあります。
      運用報酬等            純資産総額に対して年1.18%
                  ファンドの管理、保管、設立、取引関連費用、法的費用、会計・監査および
      管理および            税務上の費用ならびにその他の費用を負担します。
      その他の費用            その他の費用・手数料については、ファンドの運営状況等により変動するも
                  のであり、事前に料率、上限額等を示すことができません。
      申込手数料            ありません。
                  換金約定日に応じて、換金代金に以下の料率を乗じた額です。
                              換金約定日                     換金手数料率
                            2014年5月27日まで                         3.50%
                      2014年5月28日から2015年5月27日まで                              3.25%
                      2015年5月28日から2016年5月27日まで                              2.75%
      換金手数料
                      2016年5月28日から2017年5月27日まで                              2.25%
                      2017年5月28日から2018年5月27日まで                              1.75%
                      2018年5月28日から2019年5月27日まで                              1.25%
                      2019年5月28日から2020年5月27日まで                              0.50%
                            2020年5月28日以降                         0.00%
      信託財産留保額            ありません。
                  ファンドの買付け、売却がポートフォリオに重要な影響を与えると考えられ
      スイング・プライス            る場合、予想される取引スプレッド、コスト、その他の要因を考慮して、そ
                  の売買価格が調整されることがあります。
                  ニューバーガー・バーマン・アセットマネジメント・アイルランド・リミ
      投資顧問会社
                  テッド
                  ニューバーガー・バーマン・ヨーロッパ・リミテッド
      副投資顧問会社            ニューバーガー・バーマン・インベストメント・アドバイザーズ・エル・エ
                  ル・シー
      購入の可否            日本において一般投資者は購入できません。
     マネー・アカウント・マザーファンド

      主要投資対象            円貨建ての短期公社債および短期金融商品
                  円貨建ての短期公社債および短期金融商品を主要投資対象として、安定した
      運用の基本方針
                  収益の確保を目指します。
      ベンチマーク            ありません。
                  ・株式への投資割合は、信託財産の純資産総額の10%以下とします。
      主な投資制限
                  ・外貨建資産への投資は行いません。
      決算日            原則として毎年10月12日(休業日の場合は翌営業日)
      信託報酬            ありません。
      その他の費用            有価証券の売買時の手数料、資産を外国で保管する場合の費用等を負担しま
                  す。その他の費用・手数料については、ファンドの運営状況等により変動す
                  るものであり、事前に料率、上限額等を示すことができません。
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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
      信託財産留保額            ありません。
      申込手数料            ありません。
      委託会社            三井住友DSアセットマネジメント株式会社
      受託会社            みずほ信託銀行株式会社
     3【投資リスク】

       イ ファンドのもつリスクの特性

         当ファンドは、投資信託を組み入れることにより運用を行います。当ファンドが組み入れる投資
         信託は、主として海外のバンクローンを投資対象としており、その価格は、保有するバンクロー
         ンの値動き、当該債務者の経営・財務状況の変化、為替相場の変動等の影響により上下します。
         当ファンドが組み入れる投資信託の価格の変動により、当ファンドの基準価額も上下します。基
         準価額の下落により損失を被り、投資元本を割り込むことがあります。
         運用の結果としてファンドに生じた利益および損失は、すべて受益者に帰属します。したがっ
         て、当ファンドは預貯金とは異なり、投資元本が保証されているものではなく、一定の投資成果
         を保証するものでもありません。また、当ファンドは、預貯金や保険契約と異なり、預金保険、
         貯金保険、保険契約者保護機構の保護の対象ではありません。登録金融機関は、投資者保護基金
         には加入しておりません。
         当ファンドが有するリスク等(他の投資信託の組入れを通じた実質的なリスク等となります。)
         のうち主要なものは、以下の通りです。
       (イ)バンクローンの価格変動リスク
           バンクローンは、社債に類似した性質を持ち、内外の政治、経済、社会情勢等の影響により市
           場金利が上昇するとその価格は下落します。なお、バンクローンは変動金利であり、市場金利
           変動時の価格変動は、固定利付債券と比較して相対的に小さくなります。
           また、バンクローンの利息等の支払いに影響を及ぼす借入企業の事業活動や財務状況の変化等
           によってもその価格は変動します。ファンドが保有するバンクローンの価格の下落は、ファン
           ドの基準価額が下落する要因となります。
           ファンドが保有する個々のバンクローンについては、下記「信用リスク」を負うことにもなり
           ます。
       (ロ)為替変動リスク
           外貨建資産への投資は、円建資産に投資する場合の通常のリスクのほかに、為替変動による影
           響を受けます。ファンドが保有する外貨建資産の価格が現地通貨ベースで上昇する場合であっ
           ても、当該現地通貨が対円で下落(円高)する場合、円ベースでの評価額は下落することがあ
           ります。為替の変動(円高)は、ファンドの基準価額が下落する要因となります。
           当ファンドにおいては実質外貨建資産に対し原則として対円での為替ヘッジを行うため、為替
           の変動による影響は限定的と考えられます(ただし、完全に為替変動リスクを回避することは
           できません。)。
       (ハ)信用リスク
           ファンドが投資している有価証券や金融商品に債務不履行が発生あるいは懸念される場合に、
           当該有価証券や金融商品の価格が下がったり、投資資金を回収できなくなったりすることがあ
           ります。これらはファンドの基準価額が下落する要因となります。有価証券等の格付けが低い
           場合は、格付けの高い場合に比べてこうしたリスクがより高いものになると想定されます。
       (ニ)カントリーリスク
           海外に投資を行う場合には、投資する有価証券や金融商品の発行者等に起因するリスクのほ
           か、投資先の国の政治・経済・社会状況の不安定化や混乱などによって投資した資金の回収が
           困難になることや、その影響により投資する有価証券や金融商品の価格が大きく変動すること
           があり、基準価額が下落する要因となります。
       (ホ)市場流動性リスク
           ファンドの資金流出に伴い、有価証券等を大量に売却しなければならない場合、あるいは市場
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           を取り巻く外部環境に急激な変化があり、市場規模の縮小や市場の混乱が生じた場合等には、
           必要な取引ができなかったり、通常よりも不利な価格での取引を余儀なくされることがありま
           す。  これらはファンドの基準価額が下落する要因となります。
       (ヘ)バンクローンの流動性にかかる留意点
           一般的に、バンクローンは、株式や債券に比べて市場規模が小さく取引量が少ないため、市場
           実勢から期待できる価格通りに取引できないリスク、評価価格通りに売却できないリスク、あ
           るいは、価格の高低に関わらず取引量が限られてしまうリスクがあります。
       (ト)信託財産留保額にかかる留意点
           ファンドは、保有期間に応じて換金手数料がかかる外国投資信託を組み入れます。当該換金手
           数料の支払いに充てるため、投資家がファンドを換金される際には、その換金申込受付日に応
           じた信託財産留保額がかかります。ファンドの購入にあたり購入時手数料はかかりませんが、
           投資家の保有期間によっては、購入時手数料がかかるファンドと比較して信託財産留保額が大
           幅に割高となります。
       (チ)収益分配金に関する留意事項
           分配金は、預貯金の利息とは異なり、ファンドの純資産から支払われますので、分配金が支払
           われると、その金額相当分、基準価額は下がります。
           分配金は、計算期間中に発生した収益(経費控除後の配当等収益および評価益を含む売買益)


           を超えて支払われる場合があります。その場合、当期決算日の基準価額は前期決算日と比べて
           下落することになります。また、分配金の水準は、必ずしも計算期間におけるファンドの収益
           率を示すものではありません。
           分配金の一部または全部が、実質的には元本の一部払戻しに相当する場合があります。この場
           合、当該元本の一部払戻しに相当する金額についても課税されます。
       (リ)換金制限等に関する留意点
           投資資産の市場流動性が低下することにより投資資産の取引等が困難となった場合は、ファン
           ドの換金申込みの受付けを中止すること、および既に受け付けた換金申込みを取り消すことが
           あります。
       ロ 投資リスクの管理体制
         委託会社では、運用部門から独立した組織を設置し、リスク管理部において信託約款等に定める
         各種投資制限・リスク指標のモニタリング等、コンプライアンス部において法令・諸規則等の遵
         守状況の確認等を行っています。当該モニタリングおよび確認結果等は、運用評価会議、リスク
         管理会議およびコンプライアンス会議に報告されます。
     4【手数料等及び税金】

     (1)【申込手数料】

        無手数料です。

     (2)【換金(解約)手数料】

        解約手数料はありません。

        ただし、解約の際には、解約請求受付日に応じて1口につき、解約請求受付日の翌営業日の基準価
        額に以下の率を乗じて得た信託財産留保額が差し引かれます。
                   解約請求受付日                    信託財産留保額の率
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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                 2014年5月27日まで                        3.50%
            2014年5月28日から2015年5月27日まで                              3.25%
            2015年5月28日から2016年5月27日まで                              2.75%
            2016年5月28日から2017年5月27日まで                              2.25%
            2017年5月28日から2018年5月27日まで                              1.75%
            2018年5月28日から2019年5月27日まで                              1.25%
            2019年5月28日から2020年5月27日まで                              0.50%
                 2020年5月28日以降                         なし
         
          バル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ)の換金手数料の支払いに充
          てられます。外国投資信託で発生する換金手数料および信託報酬等の一部に相当する額(設定
          当初の運用資産残高の3.5%を上限)が、設定後に当ファンドの販売会社に支払われます。な
          お、当ファンドまたは外国投資信託の資産から支払われるわけではありません。
         
          資信託(ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカ
          ム・ファンドⅡ)を全額売却した後は、信託財産留保額を差し引かないことがあります。
     (3)【信託報酬等】

                      *
        純資産総額に年0.5724%              (税抜き0.53%)の率を乗じて得た金額が、毎日信託財産の費用として
        計上され、ファンドの基準価額に反映されます。
        また、信託報酬は、毎計算期末に当該日の受益権口数に対応する金額を、ならびに信託契約の一部
        解約または信託終了のときに、当該一部解約または信託終了にかかる受益権口数に対応する金額
        を、信託財産中から支弁します。
        *消費税率が10%となった場合は年0.583%となります。
        信託報酬の実質的配分は以下の通りです。
        <信託報酬の配分(税抜き)>
           支払先          料率                    役務の内容
          委託会社          年0.2%       ファンド運用の指図等の対価
                           交付運用報告書等各種書類の送付、口座内でのファンドの管
          販売会社          年0.3%
                           理、購入後の情報提供等の対価
                           ファンド財産の保管および管理、委託会社からの指図の実行
          受託会社         年0.03%
                           等の対価
         ※上記の各支払先の料率には別途消費税等相当額がかかります。
         
                                                        *
          ング・レート・インカム・ファンドⅡ)の信託報酬等を含めた場合、年1.7524%                                              (税抜き
          1.71%)程度となります。
          *消費税率が10%となった場合は、年1.763%となります。
     (4)【その他の手数料等】

       イ 信託財産の財務諸表の監査に要する費用は、原則として、計算期間を通じて毎日、純資産総額に

                *
         年0.00648%       (税抜き0.006%)以内の率を乗じて得た金額が信託財産の費用として計上され、
         各計算期末または信託終了のときに、信託財産中から支弁するものとします。監査費用は、将
         来、監査法人との契約等により変更となることがあります。
         *消費税率が10%となった場合は年0.0066%となります。
       ロ 信託財産に関する租税、信託事務の処理に要する諸費用および受託会社の立て替えた立替金の利
         息は、信託財産中から支弁します。
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       ハ 有価証券の売買時の手数料、デリバティブ取引等に要する費用、および外国における資産の保管
         等に要する費用等(それらにかかる消費税等相当額を含みます。)は、信託財産中から支弁する
         も のとします。
        

         その発生もしくは請求のつど、信託財産の費用として認識され、その時点の信託財産で負担する
         こととなります。したがって、あらかじめ、その金額、上限額、計算方法等を具体的に記載する
         ことはできません。
        㬰Nઊ᣿ࣿᇿ৿廿ࣿᓿर欰䬰䬰譢䭥灥饻䤰䨰蠰獎혰湢閌읏៿࠰픰ꄰ짿र湽䑑攰谰銐ᨰ堰暕鍣

         的に負担する手数料等の合計額、その上限額、計算方法等は、手数料等に保有期間に応じて異
         なるものが含まれていたり、発生時・請求時に初めて具体的金額を認識するものがあったりす
         ることから、あらかじめ具体的に記載することはできません。
     (5)【課税上の取扱い】

       イ 個人の受益者に対する課税

       (イ)収益分配時
           収益分配金については、20.315%(所得税15.315%および地方税5%)の税率による源泉徴収
           が行われ、申告不要制度が適用されます。確定申告による総合課税または申告分離課税の選択
           も可能です。
       (ロ)一部解約時および償還時
           一部解約時および償還時の譲渡益については、20.315%(所得税15.315%および地方税5%)
           の税率による申告分離課税が適用されます。ただし、特定口座(源泉徴収選択口座)の利用も
           可能です。
           また、一部解約時および償還時の損失については、確定申告により、収益分配金、特定公社債
           等(公募公社債投資信託を含みます。)の譲渡益および利子等、他の上場株式等にかかる譲渡
           益および配当等との通算が可能です。
       ロ 法人の受益者に対する課税
         収益分配金ならびに一部解約時および償還時の元本超過額については、15.315%(所得税のみ)
         の税率で源泉徴収されます。
       当ファンドは、課税上は株式投資信託として取り扱われます。

       当ファンドは、配当控除の適用はありません。
        ※当ファンドの外貨建資産割合および非株式割合
         外貨建資産への直接投資は行いません。
         非株式割合に関する制限はありません(約款規定なし)。
      㭎ઊᠰఀ⣿ᔀ⦊뉺๎ਰ湓홢焰䐰ര笰䭺๒㘰殕ꈰ夰譧ⱦ溊ᢏर漰Ā㈀ ㄀㥞琀㙧ࡧ⭳﹗⠰湠았㄰鈰舰栰歏屢

       しています。税法の改正等により、変更されることがあります。
      ※単位型の投資信託は、基準価額が元本を下回っている場合においても分配金に対して課税されます。
      ※課税上の取扱いの詳細につきましては、税務専門家に確認されることをお勧めいたします。
     5【運用状況】

     (1)【投資状況】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

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                                                    2019年    6月28日現在

                                           時価合計            投資比率

              資産の種類                 国/地域
                                           (円)            (%)
              投資証券               アイルランド                1,696,227,910              98.61
            親投資信託受益証券                    日本                 789,003           0.05
       現金・預金・その他の資産(負債控除後)                          ―              23,042,390             1.34
                 合計(純資産総額)                            1,720,059,303             100.00
     (注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。以下同じ。

     (2)【投資資産】

     ①【投資有価証券の主要銘柄】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

     イ 主要投資銘柄

                                                    2019年    6月28日現在

                                                評価額           投資

      国/                             帳簿単価       帳簿価額              評価額
          種類         銘柄名          数量                    単価           比率
      地域                              (円)       (円)             (円)
                                                (円)           (%)
     アイルラ    投資証券    ニューバーガー・バーマン・グロー                129,652.4       10,052.01     1,303,267,271        8,477.94     1,099,185,310     63.90
      ンド        バル・シニア・フローティング・
             レート・インカム・ファンドⅡ J
             PY J(マンスリー)ディストリ
             ビューティング・クラス
     アイルラ    投資証券    ニューバーガー・バーマン・グロー                62,959.51       9,947.66      626,300,000        9,482.96      597,042,600     34.71
      ンド        バル・シニア・フローティング・
             レート・インカム・ファンドⅡ J
             PY I4(マンスリー)ディスト
             リビューティング・クラス
      日本   親投資信託受     マネー・アカウント・マザーファン                 789,240       1.0009      790,000       0.9997      789,003   0.05
          益証券    ド
     以上が、当ファンドが保有する有価証券のすべてです。

     (注)当ファンドが投資対象とする「ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカ
        ム・ファンドⅡ」には、「ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・
        ファンドⅡ JPY J(マンスリー)ディストリビューティング・クラス」と「ニューバーガー・バーマン・グ
        ローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ JPY I4(マンスリー)ディストリ
        ビューティング・クラス」があります。
     ロ 種類別の投資比率

                                          2019年    6月28日現在

                  種類                     投資比率(%)

                 投資証券                                98.61
              親投資信託受益証券                                   0.05
                  合計                               98.66
     ②【投資不動産物件】

                                 15/85


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     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

       該当事項はありません。
     ③【その他投資資産の主要なもの】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

       該当事項はありません。

     (3)【運用実績】

     ①【純資産の推移】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

                                純資産総額                 1万口当たりの

                                 (円)                純資産額(円)
              年月日
                            (分配落)         (分配付)         (分配落)         (分配付)
         第1期        (2013年11月26日)            8,543,286,439         8,622,738,943            10,000         10,093
         第2期        (2014年    5月26日)        8,445,678,424         8,529,289,864            10,000         10,099
         第3期        (2014年11月26日)            7,758,885,525         7,758,885,525             9,978         9,978
         第4期        (2015年    5月26日)        7,235,729,295         7,297,956,917            10,000         10,086
         第5期        (2015年11月26日)            5,562,687,787         5,562,687,787             9,715         9,715
         第6期        (2016年    5月26日)        4,153,976,014         4,153,976,014             9,774         9,774
         第7期        (2016年11月28日)            3,395,814,670         3,395,814,670             9,904         9,904
         第8期        (2017年    5月26日)        2,913,556,822         2,924,045,134            10,000         10,036
         第9期        (2017年11月27日)            2,376,383,889         2,381,611,947            10,000         10,022
        第10期        (2018年    5月28日)        2,229,485,317         2,233,275,620            10,000         10,017
        第11期        (2018年11月26日)            1,880,078,752         1,880,078,752             9,936         9,936
        第12期        (2019年    5月27日)        1,791,376,741         1,791,376,741             9,978         9,978
                 2018年    6月末日        2,083,193,819               ―       9,955           ―
                     7月末日        2,053,718,759               ―       9,998           ―
                     8月末日        2,005,761,203               ―      10,010           ―
                     9月末日        1,957,281,520               ―      10,040           ―
                    10月末日           1,936,714,029               ―      10,014           ―
                    11月末日           1,870,155,935               ―       9,902           ―
                    12月末日           1,787,278,557               ―       9,633           ―
                 2019年    1月末日        1,800,870,643               ―       9,816           ―
                     2月末日        1,816,476,072               ―       9,934           ―
                     3月末日        1,794,374,089               ―       9,890           ―
                     4月末日        1,808,922,868               ―      10,009           ―
                     5月末日        1,786,798,660               ―       9,967           ―
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                     6月末日        1,720,059,303               ―       9,944           ―
     ②【分配の推移】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

                             計算期間                  1万口当たり分配金(円)

         第1期              2013年    5月28日~2013年11月26日                                  93
         第2期              2013年11月27日~2014年            5月26日                         99
         第3期              2014年    5月27日~2014年11月26日                                  0
         第4期              2014年11月27日~2015年            5月26日                         86
         第5期              2015年    5月27日~2015年11月26日                                  0
         第6期              2015年11月27日~2016年            5月26日                          0
         第7期              2016年    5月27日~2016年11月28日                                  0
         第8期              2016年11月29日~2017年            5月26日                         36
         第9期              2017年    5月27日~2017年11月27日                                  22
         第10期              2017年11月28日~2018年            5月28日                         17
         第11期              2018年    5月29日~2018年11月26日                                  0
         第12期              2018年11月27日~2019年            5月27日                          0
     ③【収益率の推移】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

                                            収益率(%)

                  第1期                                          0.9
                  第2期                                          1.0
                  第3期                                         △0.2
                  第4期                                          1.1
                  第5期                                         △2.9
                  第6期                                          0.6
                  第7期                                          1.3
                  第8期                                          1.3
                  第9期                                          0.2
                 第10期                                          0.2
                 第11期                                         △0.6
                 第12期                                          0.4
     (注)収益率とは、計算期間末の分配付基準価額から前期末分配落基準価額を控除した額を前期末分配落基準価額で除した

        ものをいいます。
     (4)【設定及び解約の実績】

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     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

                             設定口数(口)                   解約口数(口)

             第1期                       8,587,940,000                    44,660,000
             第2期                             0              97,680,000
             第3期                             0              669,840,000
             第4期                             0              539,990,000
             第5期                             0             1,510,020,000
             第6期                             0             1,475,790,000
             第7期                             0              821,350,000
             第8期                             0              515,190,000
             第9期                             0              537,030,000
             第10期                             0              146,800,000
             第11期                             0              337,480,000
             第12期                             0              96,860,000
     (注)本邦外における設定および解約の実績はありません。

     (参考)

     (1)投資状況

     マネー・アカウント・マザーファンド

                                                    2019年    6月28日現在

                                           時価合計            投資比率

              資産の種類                 国/地域
                                           (円)            (%)
              特殊債券                 日本                8,465,072            75.01
       現金・預金・その他の資産(負債控除後)                          ―               2,820,830            24.99
                 合計(純資産総額)                              11,285,902            100.00
     (2)投資資産

     ①投資有価証券の主要銘柄

     ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ

      「ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ」の

     投資有価証券の上位10銘柄は以下の通りです。
                                                    2019年6月28日現在
                                                          投資
                                               利率
             銘柄名               種類           業種             償還期限      比率
                                               (%)
                                                         (%)
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     Bass  Pro  Group   LLC
                       バンクローン(担保付)           小売(除く食品・医薬)              7.420    2024/9/25      1.10
     Centurylink      Inc             バンクローン(担保付)           電気通信              5.171    2025/1/31      0.97
     Rackspace     Hosting    Inc
                       バンクローン(担保付)           電子機器              5.575    2023/11/3      0.93
     Sprint   Communications       Inc
                       バンクローン(担保付)           電気通信              4.969    2024/2/2      0.88
     Univision     Communications       Inc
                       バンクローン(担保付)           ラジオ・テレビ              5.170    2024/3/15      0.82
     Bausch   Health   Cos  Inc
                       バンクローン(担保付)           医薬品              5.412    2025/5/17      0.81
     Endo  Pharmaceuticals
                       バンクローン(担保付)           医薬品              6.701    2024/4/27      0.80
     Staple   Inc
                       バンクローン(担保付)           小売(除く食品・医薬)              7.601    2026/4/5      0.76
     Caliber    Collision
                       バンクローン(担保付)           自動車              5.919    2026/2/15      0.76
     INVESCO    SENIOR   LOAN  ETF
                       その他           ETF                -      -   0.73
     (注1)ニューバーガー・バーマン・グループから入手した情報を基に委託会社が作成しています。
     (注2)償還期限は作成基準日時点で想定される確定前の情報を掲載している場合があります。
     (注3)投資比率は、ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ
        の純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
     マネー・アカウント・マザーファンド

     イ 主要投資銘柄

                                                    2019年    6月28日現在

                                         評価額                   投資

      国/                      帳簿単価      帳簿価額             評価額
                                                    利率
          種類     銘柄名       数量                   単価              償還期限    比率
                                                    (%)
      地域                       (円)      (円)             (円)
                                         (円)                  (%)
      日本   特殊債券    第107回政府保証          2,200,000        101.35     2,229,722        101.23     2,227,148     1.300   2020/5/29    19.73
             日本高速道路保有・
             債務返済機構債券
      日本   特殊債券    第5回政府保証阪神          2,200,000        101.40     2,230,910        100.97     2,221,384     1.300   2020/3/18    19.68
             高速道路株式会社債
             券
      日本   特殊債券    第95回政府保証日          2,000,000        101.33     2,026,680        100.62     2,012,400     1.200  2019/12/27    17.83
             本高速道路保有・債
             務返済機構債券
      日本   特殊債券    第3回政府保証地方          2,000,000        101.29     2,025,900        100.20     2,004,140     1.500   2019/8/16    17.76
             公共団体金融機構債
             券
     以上が、当ファンドが保有する有価証券のすべてです。

     ロ 種類別の投資比率

                                          2019年    6月28日現在

                  種類                     投資比率(%)

                 特殊債券                                75.01
                  合計                               75.01
     ②投資不動産物件

     マネー・アカウント・マザーファンド

       該当事項はありません。
     ③その他投資資産の主要なもの

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     マネー・アカウント・マザーファンド

       該当事項はありません。

     第2【管理及び運営】

     1【申込(販売)手続等】

       2013年5月1日から2013年5月27日までの募集期間中において、販売会社によって当ファンドの募集

       の取扱いが行われました。その概要は以下の通りです。
        ・申込価額             1口当たり1円
        ・申込手数料             無手数料です。
        ・申込単位             10万口以上1万口単位
        ・申込取扱場所             販売会社
     2【換金(解約)手続等】

        受益者は、自己に帰属する受益権につき、1万口単位をもって、解約請求(一部解約の実行請求)

        により換金することができます。
        お買付けの販売会社にお申し出ください。
        ただし、ニューヨーク、シカゴ、ロンドンの銀行休業日または取引所の休業日のいずれかに当たる
        場合には、解約請求の受付けは行いません。
        解約請求のお申込みに関しては、原則として午後3時までに解約請求のお申込みが行われ、販売会
        社所定の事務手続きが完了したものを当日の解約請求受付分とします。
        なお、信託財産の資金管理を円滑に行うため、大口の換金申込みに制限を設ける場合があります。
        解約請求を行う受益者は、その口座が開設されている振替機関等に対して当該受益者の請求にかか
        るファンドの信託契約の一部解約を委託会社が行うのと引換えに、当該解約請求にかかる受益権の
        口数と同口数の抹消の申請を行うものとし、社振法の規定に従い当該振替機関等の口座において当
        該口数の減少の記載または記録が行われます。
        一部解約金は、解約請求受付日から起算して6営業日目からお支払いします。
        一部解約価額は、解約請求受付日に応じて解約請求受付日の翌営業日の基準価額から、当該基準価
        額に以下の率を乗じて得た信託財産留保額を差し引いた価額となります。
                   解約請求受付日                    信託財産留保額の率
                  2014年5月27日まで                         3.50%
            2014年5月28日から2015年5月27日まで                              3.25%
            2015年5月28日から2016年5月27日まで                              2.75%
            2016年5月28日から2017年5月27日まで                              2.25%
            2017年5月28日から2018年5月27日まで                              1.75%
            2018年5月28日から2019年5月27日まで                              1.25%
            2019年5月28日から2020年5月27日まで                              0.50%
                  2020年5月28日以降                         なし
         
          バル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ)の換金手数料の支払いに充
          てられます。
         
          資信託(ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカ
          ム・ファンドⅡ)を全額売却した後は、信託財産留保額を差し引かないことがあります。
                                 20/85

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        一部解約価額は、委託会社の営業日において日々算出されますので、委託会社(電話:0120-88-
        2976)にお問い合わせいただければ、いつでもお知らせします。
        委託会社は、取引所等における取引の停止、決済機能の停止、その他やむを得ない事情があるとき
        は、一部解約の実行の請求の受付けを中止すること、および既に受け付けた一部解約の実行請求を
        取り消すことがあります。この場合、受益者は当該受付中止以前に行った当日の一部解約の実行の
        請求を撤回できます。受益者がその一部解約の実行の請求を撤回しない場合には、当該受付中止を
        解除した後の最初の基準価額の計算日に一部解約の実行の請求を受け付けたものとして、上記に準
        じた取扱いとなります。
     3【資産管理等の概要】

     (1)【資産の評価】

       イ 基準価額の算出方法

         基準価額とは、信託財産に属する資産を法令および一般社団法人投資信託協会規則に従って時価
         評価して得た信託財産の資産総額から負債総額を控除した金額(「純資産総額」といいます。)
         を、計算日における受益権総口数で除した金額をいいます。
       ロ 基準価額の算出頻度・照会方法
         基準価額は、委託会社の営業日において日々算出されます。
         基準価額は、販売会社または委託会社にお問い合わせいただけます。
         委託会社に対する照会は下記においてできます。
                                           ※
                   照会先の名称                               ホームページ
                                      電話番号
          三井住友DSアセットマネジメント株式会社                          0120-88-2976         https://www.smd-am.co.jp
          㬰䩕估䑔࠰輰嬰漰œ䡒䷿ᥦ䋿幓䡟賿ᕦ䋿ࡗἰťŹ崰ﭏᅥ銖搰俿र縰朰栰唰嬰昰䐰弰怰䴰
           す。
     (2)【保管】

        ファンドの受益権は社振法の規定の適用を受け、受益権の帰属は振替機関等の振替口座簿に記載ま
        たは記録されることにより定まるため、原則として受益証券は発行されません。したがって、受益
        証券の保管に関する該当事項はありません。
     (3)【信託期間】

        2013年5月28日から2020年11月26日まで、もしくは下記「(5)その他                                        イ 信託の終了」に記載

        された各事由が生じた場合における信託終了の日までとなります。
     (4)【計算期間】

        毎年5月27日から11月26日まで、および11月27日から翌年5月26日までとすることを原則とします

        が、各計算期間終了日に該当する日(以下「該当日」といいます。)が休業日のとき、各計算期間
        終了日は、該当日の翌営業日とし、その翌日より次の計算期間が開始するものとします。なお、最
        終計算期間の終了日は、信託期間の終了日とします。
     (5)【その他】

       イ 信託の終了

                                 21/85


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       (イ)信託契約の解約
         a.  委託会社は、当ファンドの信託契約を解約することが受益者にとって有利であると認める
            とき、残存口数が10億口を下回ることとなったとき、その他やむを得ない事情が発生した
            ときは、受託会社と合意の上、当ファンドの信託契約を解約し、信託を終了させることが
            できます。この場合において委託会社は、あらかじめ、解約しようとする旨を監督官庁に
            届け出ます。
         b.委託会社は、上記aの事項について、書面による決議(以下「書面決議」といいます。)を
            行います。この場合において、あらかじめ、書面決議の日ならびに信託契約の解約の理由な
            どの事項を定め、当該決議の日の2週間前までに、当ファンドの知れている受益者に対し、
            書面をもってこれらの事項を記載した書面決議の通知を発します。
         c.書面決議において、受益者(委託会社等を除きます。)は受益権の口数に応じて、議決権を
            有し、これを行使することができます。なお、知れている受益者が議決権を行使しないとき
            は、当該知れている受益者は書面決議について賛成するものとみなします。
         d.書面決議は議決権を行使することができる受益者の議決権の3分の2以上に当たる多数を
            もって行います。
         e.  上記b~dまでの取扱いは、委託会社が信託契約の解約について提案をした場合において、
            当該提案につき、当ファンドのすべての受益者が書面または電磁的記録により同意の意思表
            示をしたときには適用しません。また、信託財産の状況に照らし、真にやむを得ない事情が
            生じている場合であって、上記                 b~d    までの取扱いを行うことが困難な場合も同様としま
            す。
       (ロ)信託契約に関する監督官庁の命令
           委託会社は、監督官庁より当ファンドの信託契約の解約の命令を受けたときは、その命令に従
           い信託契約を解約し、信託を終了させます。
       (ハ)委託会社の登録取消等に伴う取扱い
           委託会社が、監督官庁より登録の取消しを受けたとき、解散したときまたは業務を廃止したと
           きは、委託会社は当ファンドの信託契約を解約し、信託を終了させます。ただし、監督官庁が
           当ファンドに関する委託会社の業務を他の委託会社に引継ぐことを命じたときは、当ファンド
           は、その委託会社と受託会社との間において存続します。
       (ニ)受託会社の辞任および解任に伴う取扱い
         a.受託会社は、委託会社の承諾を受けてその任務を辞任することができます。また、受託会社
            がその任務に違反して信託財産に著しい損害を与えたこと、その他重要な事由があるとき
            は、委託会社または受益者は、裁判所に受託会社の解任を申し立てることができます。
         b.上記により受託会社が辞任し、または解任された場合は、委託会社は新受託会社を選任しま
            す。
         c.  委託会社が新受託会社を選任できないときは、委託会社は当ファンドの信託契約を解約し、
            信託を終了させます。
       ロ 収益分配金、償還金の支払い
       (イ)収益分配金
         a.分配金額は、委託会社が基準価額水準、市況動向等を勘案して決定します。分配対象額が少
            額の場合等には委託会社の判断により分配を行わない場合もあるため、将来の分配金の支払
            いおよびその金額について保証するものではありません。
         b.分配金は、原則として、税金を差し引いた後、毎計算期間終了日後1ヵ月以内の委託会社の
            指定する日(原則として決算日から起算して5営業日目まで)から、販売会社において、決
            算日の振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている受益者(当該収益分配金にかか
            る決算日以前において一部解約が行われた受益権にかかる受益者を除きます。)に支払われ
            ます。
       (ロ)償還金
           償還金は、信託終了後1ヵ月以内の委託会社の指定する日(原則として償還日から起算して5
           営業日目まで)から、販売会社において、原則として、償還日の振替機関等の振替口座簿に記
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           載または記録されている受益者(償還日以前において一部解約が行われた受益権にかかる受益
           者を除きます。)に支払われます。
       ハ 信託約款の変更等
       (イ)    委託会社は、当ファンドの信託約款を変更することが受益者の利益のため必要と認めるとき、
           監督官庁より変更の命令を受けたとき、その他やむを得ない事情が発生したときは、受託会社
           と合意の上、当ファンドの信託約款を変更すること、または当ファンドと他のファンドとの併
           合(投資信託及び投資法人に関する法律第16条第2号に規定する「委託者指図型投資信託の併
           合」をいいます。)を行うことができるものとし、あらかじめ、変更または併合しようとする
           旨および内容を監督官庁に届け出ます。
       (ロ)委託会社は、上記(イ)の事項(変更についてはその内容が重大なものに該当する場合に限
           り、併合にあっては、その併合が受益者の利益に及ぼす影響が軽微なものに該当する場合を除
           きます。以下、合わせて「重大な信託約款の変更等」といいます。)について、書面決議を行
           います。この場合において、あらかじめ、書面決議の日ならびに重大な信託約款の変更等の内
           容およびその理由などの事項を定め、当該決議の日の2週間前までに、当ファンドの知れてい
           る受益者に対し、書面をもってこれらの事項を記載した書面決議の通知を発します。
       (ハ)上記(ロ)の書面決議において、受益者(委託会社等を除きます。)は受益権の口数に応じ
           て、議決権を有し、これを行使することができます。なお、知れている受益者が議決権を行使
           しないときは、当該知れている受益者は書面決議について賛成するものとみなします。
       (ニ)書面決議は議決権を行使することができる受益者の議決権の3分の2以上に当たる多数をもっ
           て行います(書面決議は、当ファンドのすべての受益者に対してその効力を生じます。)。
       (ホ)上記(ロ)から(ニ)までの取扱いは、委託会社が重大な信託約款の変更等について提案をし
           た場合において、当該提案につき、当ファンドのすべての受益者が書面または電磁的記録によ
           り同意の意思表示をしたときには適用しません。
       (ヘ)上記にかかわらず、当ファンドと他のファンドとの併合の場合は、当ファンドにおいて併合の
           書面決議が可決された場合にあっても、相手方となる他のファンドにおいて当該併合の書面決
           議が否決された場合は、併合を行うことはできません。
       ニ 反対受益者の受益権買取請求の不適用
         当ファンドは、受益者が一部解約の実行の請求を行ったときは、委託会社が信託契約の一部解約
         をすることにより当該請求に応じ、当該受益権の公正な価格が当該受益者に一部解約金として支
         払われることとなる委託者指図型投資信託に該当するため、信託契約の解約または重大な信託約
         款の変更等を行う場合において、投資信託及び投資法人に関する法律第18条第1項に定める反対
         受益者による受益権の買取請求の規定の適用を受けません。
       ホ 販売会社との契約の更改等
         委託会社と販売会社との間で締結される販売契約(名称の如何を問わず、ファンドの募集・販売
         の取扱い、受益者からの一部解約実行請求の受付け、受益者への収益分配金、一部解約金および
         償還金の支払事務等を規定するもの)は、期間満了の3ヵ月前に当事者のいずれからも、何らの
         意思表示もない場合は、自動的に1年間更新されます。販売契約の内容は、必要に応じて、委託
         会社と販売会社との合意により変更されることがあります。
       ヘ 委託会社の事業の譲渡および承継に伴う取扱い
         委託会社の事業の全部または一部の譲渡、もしくは分割承継により、当ファンドに関する事業が
         譲渡・承継されることがあります。
       ト 公告
         委託会社が受益者に対してする公告は、電子公告の方法により行い、次のアドレスに掲載しま
         す。
         https://www.smd-am.co.jp
         なお、電子公告による公告をすることができない事故その他やむを得ない事由が生じた場合の公
         告は、日本経済新聞に掲載します。
       チ 運用にかかる報告書の開示方法
         委託会社は毎決算後、投資信託及び投資法人に関する法律の規定に従い、期中の運用経過のほ
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         か、信託財産の内容、有価証券売買状況などを記載した運用報告書(全体版)および運用報告書
         (全体版)の記載事項のうち重要なものを記載した交付運用報告書を作成します。
         交付運用報告書は、原則として、あらかじめ受益者が申し出た住所に販売会社から届けられま
         す。なお、運用報告書(全体版)は、委託会社のホームページで閲覧できます。
     4【受益者の権利等】

        委託会社の指図に基づく行為によりファンドに生じた利益および損失は、すべて受益者に帰属しま

        す。当ファンドの受益権は、信託の日時を異にすることにより差異が生ずることはありません。
        受益者の有する主な権利は次の通りです。
       イ 分配金請求権
         受益者は、委託会社の決定した収益分配金を持分に応じて請求する権利を有します。
         収益分配金は、原則として、税金を差し引いた後、毎計算期間終了日後1ヵ月以内の委託会社の
         指定する日(原則として決算日から起算して5営業日目まで)から、販売会社において、決算日
         の振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている受益者(当該収益分配金にかかる決算日
         以前において一部解約が行われた受益権にかかる受益者を除きます。)に支払われます。
         収益分配金は、受益者が、その支払開始日から5年間その支払いを請求しないときは、受益者は
         その権利を失い、当該金銭は、委託会社に帰属します。
       ロ 償還金請求権
         受益者は、持分に応じて償還金を請求する権利を有します。
         償還金は、信託終了後1ヵ月以内の委託会社の指定する日(原則として償還日から起算して5営
         業日目まで)から、販売会社において、原則として、償還日の振替機関等の振替口座簿に記載ま
         たは記録されている受益者(償還日以前において一部解約が行われた受益権にかかる受益者を除
         きます。)に支払われます。
         償還金は、受益者がその支払開始日から10年間その支払いを請求しないときは、受益者はその権
         利を失い、当該金銭は、委託会社に帰属します。
       ハ 一部解約実行請求権
         受益者は、自己に帰属する受益権につき、委託会社に一部解約の実行を請求することができま
         す。詳細は、前記「第2 管理及び運営 2 換金(解約)手続等」の記載をご参照ください。
       ニ 書面決議における議決権
         委託会社が、当ファンドの解約(監督官庁の命令による解約等の場合を除きます。)または、重
         大な信託約款の変更等を行おうとする場合において、受益者は、それぞれの書面決議手続きにお
         いて、受益権の口数に応じて議決権を有しこれを行使することができます。
       ホ 帳簿閲覧・謄写請求権
         受益者は委託会社に対し、当該受益者にかかる信託財産に関する書類の閲覧または謄写を請求す
         ることができます。
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     第3【ファンドの経理状況】

     1.当ファンドの財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省

       令第59号)ならびに同規則第2条の2の規定により、「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年
       総理府令第133号)に基づいて作成しております。
       なお、財務諸表に記載している金額は、円単位で表示しております。
     2.当ファンドは、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、第12期(平成30年11月27日から令

       和  1年  5月27日まで)の財務諸表について、有限責任                          あずさ監査法人により監査を受けておりま
       す。
     1【財務諸表】

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     【日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05】

     (1)【貸借対照表】

                                                      (単位:円)
                                                    第12期
                                    第11期
                                               (令和    1年  5月27日現在)
                                (平成30年11月26日現在)
      資産の部
       流動資産
                                        61,009,471               59,924,811
        コール・ローン
                                       1,823,756,967               1,740,735,421
        投資証券
                                          789,318               789,003
        親投資信託受益証券
                                       1,885,555,756               1,801,449,235
        流動資産合計
                                       1,885,555,756               1,801,449,235
       資産合計
      負債の部
       流動負債
                                                        4,934,000
        未払解約金                                    -
                                          306,173               287,548
        未払受託者報酬
                                         5,102,469               4,792,215
        未払委託者報酬
        未払利息                                   178               131
                                          68,184               58,600
        その他未払費用
                                         5,477,004               10,072,494
        流動負債合計
                                         5,477,004               10,072,494
       負債合計
      純資産の部
       元本等
                                       1,892,110,000               1,795,250,000
        元本
        剰余金
                                       △ 12,031,248               △ 3,873,259
          期末剰余金又は期末欠損金(△)
                                       1,880,078,752               1,791,376,741
        元本等合計
                                       1,880,078,752               1,791,376,741
       純資産合計
                                       1,885,555,756               1,801,449,235
      負債純資産合計
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     (2)【損益及び剰余金計算書】

                                                      (単位:円)
                                                    第12期
                                    第11期
                                                自 平成30年11月27日
                                 自 平成30年       5月29日
                                                至 令和     1年  5月27日
                                 至 平成30年11月26日
      営業収益
                                        39,305,755               36,180,668
       受取配当金
       有価証券売買等損益                                △ 49,559,708              △ 25,088,155
                                                        11,092,513
                                       △ 10,253,953
       営業収益合計
      営業費用
                                          16,547               14,763
       支払利息
                                          325,477               292,486
       受託者報酬
                                         5,424,540               4,874,681
       委託者報酬
                                          71,993               63,050
       その他費用
                                         5,838,557               5,244,980
       営業費用合計
                                                        5,847,533
                                       △ 16,092,510
      営業利益又は営業損失(△)
                                                        5,847,533
                                       △ 16,092,510
      経常利益又は経常損失(△)
                                                        5,847,533
                                       △ 16,092,510
      当期純利益又は当期純損失(△)
      一部解約に伴う当期純利益金額の分配額又は一部解
                                             -               -
      約に伴う当期純損失金額の分配額(△)
      期首剰余金又は期首欠損金(△)                                   △ 104,683             △ 12,031,248
                                         4,165,945               2,310,456
      剰余金増加額又は欠損金減少額
       当期一部解約に伴う剰余金増加額又は欠損金減少
                                         4,165,945               2,310,456
       額
       当期追加信託に伴う剰余金増加額又は欠損金減少
                                             -               -
       額
      剰余金減少額又は欠損金増加額                                       -               -
       当期一部解約に伴う剰余金減少額又は欠損金増加
                                             -               -
       額
       当期追加信託に伴う剰余金減少額又は欠損金増加
                                             -               -
       額
                                             -               -
      分配金
                                       △ 12,031,248               △ 3,873,259
      期末剰余金又は期末欠損金(△)
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     (3)【注記表】

     (重要な会計方針の注記)
                                         第12期

                                     自  平成30年11月27日
            項 目
                                     至  令和   1年  5月27日
     1.有価証券の評価基準及び評価方法                  投資証券、親投資信託受益証券は移動平均法に基づき、以下の通り、原則として時
                       価で評価しております。
                       (1)金融商品取引所等に上場されている有価証券

                        金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として金融商品取引所等の
                       最終相場に基づいて評価しております。
                       (2)金融商品取引所等に上場されていない有価証券

                        金融商品取引所等に上場されていない有価証券は、原則として金融商品取引業
                       者、銀行等の提示する価額(ただし、売気配相場は使用しない)、価格情報会社の
                       提供する価額または業界団体が公表する売買参考統計値等で評価しております。
                       (3)時価が入手できなかった有価証券

                        直近の最終相場等によって時価評価することが適当ではないと委託者が判断した
                       場合には、委託者としての忠実義務に基づき合理的事由をもって時価と認める評価
                       額により評価しております。
     2.収益及び費用の計上基準                  受取配当金の計上基準
                        受取配当金は原則として、配当落ち日において、確定配当金額または予想配当金
                       額を計上しております。なお、配当金額が未確定の場合は、入金日基準で計上して
                       おります。
     3.その他財務諸表作成のための基本と                  計算期間の取扱い
      なる重要な事項
                        当計算期間は当期末が休日のため、平成30年11月27日から令和                              1年  5月27日まで
                       となっております。
     (貸借対照表に関する注記)

                                                 第12期

                          第11期
         項 目
                                            (令和    1年  5月27日現在)
                     (平成30年11月26日現在)
     1.   当計算期間の末日に                         1,892,110,000口                       1,795,250,000口
       おける受益権の総数
     2.   「投資信託財産の計         元本の欠損                 12,031,248円      元本の欠損                 3,873,259円
       算に関する規則」第
       55条の6第10号に規定
       する額
     3.   1単位当たり純資産の         1口当たり純資産額                   0.9936円    1口当たり純資産額                   0.9978円
       額
                (10,000口当たりの純資産額                   9,936円)    (10,000口当たりの純資産額                   9,978円)
     (損益及び剰余金計算書に関する注記)

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                            第11期                     第12期

                        自  平成30年     5月29日               自  平成30年11月27日
          項 目
                        至  平成30年11月26日                    至  令和   1年  5月27日
     分配金の計算過程              計算期間末における費用控除後の配当等収益                     計算期間末における費用控除後の配当等収益
                   が31,546,572円、純資産額の元本超過額0円の                     が30,313,169円、純資産額の元本超過額0円の
                   うち、多い金額である31,546,572円(1万口当                     うち、多い金額である30,313,169円(1万口当
                   たり166.73円)が分配対象収益であります                     たり168.85円)が分配対象収益であります
                   が、分配を行っておりません。                     が、分配を行っておりません。
     (金融商品に関する注記)

      Ⅰ.金融商品の状況に関する事項
                                         第12期

                                     自  平成30年11月27日
            項 目
                                     至  令和   1年  5月27日
     1.金融商品に対する取組方針                   当ファンドは「投資信託及び投資法人に関する法律」第2条第4項に定める証券
                       投資信託であり、当ファンドの信託約款に従い、有価証券等の金融商品に対して、
                       投資として運用することを目的としております。
     2.金融商品の内容及び金融商品に係る                  (1)金融商品の内容
      リスク
                       1)  有価証券
                        当ファンドが投資対象とする有価証券は、信託約款で定められており、当計算期
                       間については、投資証券、親投資信託受益証券を組み入れております。
                       2)  デリバティブ取引

                        当ファンドが行うことのできるデリバティブ取引は、信託約款に基づいておりま
                       す。デリバティブ取引は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資すること、な
                       らびに価格変動リスクおよび為替変動リスクの回避を目的としております。
                       3)  コール・ローン、未収入金、未払金等の金銭債権および金銭債務等

                       (2)金融商品に係るリスク
                        有価証券およびデリバティブ取引等
                        当ファンドが保有する金融商品にかかる主なリスクとしては、株価変動リスク、
                       金利変動リスク、為替変動リスク等の市場リスク、信用リスクおよび流動性リスク
                       があります。
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                                         第12期
                                     自  平成30年11月27日
            項 目
                                     至  令和   1年  5月27日
     3.金融商品に係るリスク管理体制                   リスク管理の実効性を高め、またコンプライアンスの徹底を図るために運用部門
                       から独立した組織を設置し、投資リスクや法令・諸規則等の遵守状況にかかる、信
                       託約款・社内ルール等において定める各種投資制限・リスク指標のモニタリングお
                       よびファンドの運用パフォーマンスの測定・分析・評価についての確認等を行って
                       います。投資リスクや法令・諸規則等の遵守状況等にかかる確認結果等について
                       は、運用評価、リスク管理およびコンプライアンスに関する会議をそれぞれ設け、
                       報告が義務づけられています。
                        また、とりわけ、市場リスク、信用リスクおよび流動性リスクの管理体制につい
                       ては、各種リスクごとに管理項目、測定項目、上下限値、管理レベルおよび頻度等
                       を定めて当該リスクの管理を実施しております。当該リスクを管理する部署では、
                       原則として速やかに是正・修正等を行う必要がある状況の場合は、関連する運用部
                       署に是正勧告あるいは報告が行われ、当該関連運用部署は、必要な対処の実施ある
                       いは対処方針の決定を行います。その後、当該関連運用部署の対処の実施や対処方
                       針の決定等に関し、必要に応じてリスク管理を行う部署が当該部署の担当役員、当
                       該関連運用部署の担当役員およびリスク管理会議へ報告を行う体制となっておりま
                       す。
                        なお、他の運用会社が設定・運用を行うファンド(外部ファンド)を組入れる場
                       合には、当該外部ファンドの運用会社にかかる経営の健全性、運用もしくはリスク
                       管理の適切性も含め、外部ファンドの適格性等に関して、運用委託先を管理する会
                       議にて、定期的に審議する体制となっております。加えて、外部ファンドの組入れ
                       は、原則として、運用実績の優位性、運用会社の信用力・運用体制・資産管理体制
                       の状況を確認の上選定するものとし、また、定性・定量面における評価を継続的に
                       実施し、投資対象としての適格性を判断しております。
     4.金融商品の時価等に関する事項につ                   金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には委
      いての補足説明                 託者としての忠実義務に基づき合理的事由をもって認める評価額が含まれておりま
                       す。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提
                       条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。また、デリバティブ取引
                       に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引にかかる市場リス
                       クを示すものではありません。
      Ⅱ.金融商品の時価等に関する事項

                                         第12期

            項 目
                                    (令和    1年  5月27日現在)
     1.  貸借対照表計上額、時価及び差額                  金融商品は、原則として、すべて時価で計上されているため、貸借対照表計上額
                       と時価との差額はありません。
     2.  時価の算定方法                 (1)  有価証券(投資証券、親投資信託受益証券)
                        「重要な会計方針の注記」に記載しております。
                       (2)  派生商品評価勘定(デリバティブ取引)
                        デリバティブ取引については、「デリバティブ取引に関する注記」に記載してお
                       ります。
                       (3)  コール・ローン、未収入金、未払金等の金銭債権および金銭債務等
                        これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該
                       帳簿価額を時価としております。
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     (有価証券に関する注記)

      売買目的有価証券
     第11期(自      平成30年     5月29日 至       平成30年11月26日)

              種 類                     当計算期間の損益に含まれた評価差額

             投資証券                                           1,788,589     円
           親投資信託受益証券                                               △237   円
              合計                                          1,788,352     円
     第12期(自      平成30年11月27日 至            令和   1年  5月27日)

              種 類                     当計算期間の損益に含まれた評価差額

             投資証券                                          △7,126,901      円
           親投資信託受益証券                                               △315   円
              合計                                         △7,127,216      円
     (デリバティブ取引に関する注記)

       該当事項はありません。

     (関連当事者との取引に関する注記)


                               第12期

                            自  平成30年11月27日
                            至  令和   1年  5月27日
     市場価格その他当該取引に係る公正な価格を勘案して、一般の取引条件と異なる関連当事者との取引は行われていないた
     め、該当事項はございません。
     (その他の注記)

                                                   第12期

                                  第11期
              項 目
                                               (令和    1年  5月27日現在)
                              (平成30年11月26日現在)
                                    平成25年     5月28日            平成25年     5月28日
     設定年月日
     設定元本額                                8,587,940,000円                 8,587,940,000円
     期首元本額                                2,229,590,000円                 1,892,110,000円
     元本残存率                                     22.0%                 20.9%
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     (4)【附属明細表】

      ①有価証券明細表

      (a)株式

       該当事項はありません。

      (b)株式以外の有価証券

                                                       (単位:円)

         種類               銘  柄                券面総額           評価額        備考

        投資証券       ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニ                           137,322.09         1,172,049,531
               ア・フローティング・レート・インカム・ファ
               ンドⅡ JPY J(マンスリー)ディストリ
               ビューティング・クラス
               ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニ                           59,617.61          568,685,890
               ア・フローティング・レート・インカム・ファ
               ンドⅡ JPY I4(マンスリー)ディスト
               リビューティング・クラス
     投資証券合計                                      196,939.7         1,740,735,421
     親投資信託受益証券          マネー・アカウント・マザーファンド                            789,240           789,003
     親投資信託受益証券合計                                       789,240           789,003
                    合計                               1,741,524,424
      ②デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

       該当事項はありません。

     (参考)

      日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05は、「ニューバーガー・バーマン・グローバ
     ル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ」および「マネー・アカウント・マザーファン
     ド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「投資証券」はすべて該当ファ
     ンドであり、「親投資信託受益証券」はすべて該当マザーファンドの受益証券です。
      なお、以下に記載した状況は、監査の対象外です。
     ニューバーガー・バーマン・グローバル・シニア・フローティング・レート・インカム・ファンドⅡ

      当該ファンドは、アイルランド籍の外国投資信託で、現地での監査を受けております。
      なお、以下の財務諸表は、入手しうる直近の現地監査済み財務諸表を委託会社において抜粋して翻訳したも
     のです。
     貸借対照表(2018年12月31日現在)

                                                      (米ドル)
     流動資産
     損益を通じて公正価値評価される金融資産                                                 251,940,379
     現金および現金同等物                                                  8,975,724
     投資有価証券売却による未収入金                                                 13,149,151
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     未収収益およびその他資産                                                  1,709,674
     資産合計
                                                      275,774,928
     1年以内返済負債

     損益を通じて公正価値評価される金融負債                                                   566,515
     当座借越                                                    1,899
     持分解約に係る未払金                                                   113,949
     未払費用                                                   540,968
     投資有価証券購入による未払金                                                  7,425,772
     その他の未払金                                                  8,194,510
     負債(償還可能参加型持分の保有者に帰属する純資産を除く)
                                                      16,843,613
     償還可能参加型持分の保有者に帰属する純資産                                                 258,931,315

     投資明細表(2018年12月31日現在)

     損益を通じて公正価値評価される金融資産
                                                  公正価値      純資産
       株数                内訳
                                                  米ドル      比率(%)
           普通株   0.22%(2017年12月31日付:0.18%)
           米ドル
       22,338    Brock   Holdings    III  Inc                                446,758      0.17
        4,011   Cumulus    Media   Holdings    Inc                              38,104      0.01
        4,187   Cumulus    Media   Holdings    Inc  Class   B                          42,915      0.02
        4,662   Cumulus    Media   Inc  Class   A                              50,350      0.02
           普通株合計
                                                    578,127      0.22
                                                  公正価値      純資産

      元本額                 内訳               クーポン      満期日
                                                  米ドル      比率(%)
           資産担保証券      2.77%(2017年12月31日付:2.36%)
           米ドル
       621,528    AIMCO   CLO  2017-AX    Class   E                  8.40%    20/07/2029        570,254      0.22
       466,146    Annisa   CLO  Ltd  2016-2X    Class   ER               8.45%    20/07/2031        412,488      0.16
       414,352    Assurant    CLO  I Ltd  2018-2X    Class   E             8.31%    20/10/2031        367,427      0.14
       621,528    Betony   CLO  2 Ltd  2018-1X    Class   D              8.17%    30/04/2031        536,707      0.21
       517,940    Canyon   Capital    CLO  Ltd  2017-1X    Class   E            8.69%    15/07/2030        469,819      0.18
       310,764    Canyon   CLO  Ltd  2018-1   Class   E                8.19%    15/07/2031        278,075      0.11
       621,528    Dryden   70 CLO  Ltd  2018-70X    Class   E             8.89%    16/01/2032        602,882      0.23
       310,764    Flatiron    CLO  Ltd  2017-1X    Class   E              8.62%    15/05/2030        279,413      0.11
       414,352    Marble   Point   CLO  X Ltd  2017-1X    Class   E            8.84%    15/10/2030        378,471      0.15
       414,352    Milos   CLO  Ltd  2017-1X    Class   E                8.77%    20/10/2030        378,158      0.15
       725,116    OCP  CLO  Ltd  2016-11X    Class   DR                9.01%    26/10/2030        667,082      0.26
       725,116    OCP  CLO  Ltd  2017-13X    Class   D                9.42%    15/07/2030        672,759      0.26
       828,704    Riserva    Clo  Ltd  2016-3A    Class   E               9.19%    18/10/2028        784,819      0.30
       621,528    TIAA  CLO  II Ltd  2017-1A    Class   E               8.32%    20/04/2029        571,575      0.22
       207,176    TIAA  CLO  IV Ltd  2018-1X    Class   D               8.77%    20/01/2032        186,781      0.07
           資産担保証券合計
                                                   7,156,710       2.77
           事業債   4.92%(2017年12月31日付:6.94%)

           ユーロ
       272,851    BWay  Holding    Co                       4.75%    15/04/2024        306,826      0.12
       248,404    Rossini    Sarl                         6.25%    30/10/2025        285,383      0.11
       113,947    United   Group   BV                       4.38%    01/07/2022        129,729      0.05
       345,984    United   Group   BV                       4.38%    01/07/2023        393,535      0.15
                                 33/85

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           Wind  Tre  SpA                        2.63%    20/01/2023        201,068      0.08
       194,124
           ユーロ合計
                                                   1,316,541       0.51
           英ポンド

       279,687    CPUK  Finance    Ltd                       4.88%    28/08/2025        335,722      0.13
       264,149    Stonegate     Pub  Co Financing     Plc                4.88%    15/03/2022        325,166      0.13
       583,200    Stonegate     Pub  Co Financing     Plc                5.28%    15/03/2022        731,076      0.28
           英ポンド合計                                       1,391,964       0.54
           米ドル

       366,701    Altice   Financing     SA                     6.63%    15/02/2023        352,950      0.14
       615,312    Bausch   Health   Companies     Inc                  6.50%    15/03/2022        620,899      0.24
       623,599    Bausch   Health   Companies     Inc                  7.00%    15/03/2024        631,394      0.24
       679,537    Big  River   Steel   LLC/BRS    Finance    Corp              7.25%    01/09/2025        676,139      0.26
       258,292    Brock   Holdings    III  Inc                   15.00%    24/10/2022        258,292      0.10
           Cheniere    Corpus   Christi    Holdings    LLC
       387,419                                 5.88%    31/03/2025        386,450      0.15
           CSC  Holdings    LLC
       224,786                                 6.75%    15/11/2021        230,967      0.09
       609,097    EP Energy   LLC/Everest      Acquisition      Finance    Inc         8.00%    15/02/2025        254,298      0.10
           Frontier    Communications       Corp
       349,091                                 8.50%    01/04/2026        306,328      0.12
           Harland    Clarke   Holdings    Corp
       142,951                                 6.88%    01/03/2020        139,735      0.05
           Harland    Clarke   Holdings    Corp
       250,683                                 8.38%    15/08/2022        229,688      0.09
           Hertz   Corp
       402,957                                 7.63%    01/06/2022        380,795      0.15
           Jack  Ohio  Finance    LLC/Jack    Ohio  Finance    1 Corp
       263,113                                 6.75%    15/11/2021        266,402      0.10
           Navient    Corp
       168,848                                 5.50%    25/01/2023        148,376      0.06
           Ortho-Clinical         Diagnostics        Inc/Ortho-Clinical
       426,782                                 6.63%    15/05/2022        386,238      0.15
           Diagnostics      SA
           Park  Aerospace     Holdings    Ltd
       260,006                                 5.25%    15/08/2022        252,531      0.10
           PQ Corp
       393,634                                 6.75%    15/11/2022        407,411      0.16
           Precision     Drilling    Corp
       263,113                                 7.75%    15/12/2023        243,709      0.09
           Prime   Security    Services    Borrower    LLC/Prime     Finance    Inc
       514,832                                 9.25%    15/05/2023        532,208      0.20
           Realogy    Group   LLC/Realogy      Co-Issuer     Corp
       410,208                                 5.25%    01/12/2021        390,211      0.15
           Reynolds     Group    Issuer    Inc/Reynolds       Group    Issuer
       514,832                                 5.94%    15/07/2021        514,189      0.20
           LLC/Reynolds      Group   Issuer   Lu
           Sabine   Pass  Liquefaction      LLC
       394,670                                 5.63%    01/02/2021        406,720      0.16
           Starwood    Property    Trust   Inc
       269,329                                 5.00%    15/12/2021        265,289      0.10
           Targa   Resources     Partners    LP/Targa    Resources     Partners
       287,975                                 4.25%    15/11/2023        267,456      0.10
           Finance    Corp
           Univision     Communications       Inc
       761,371                                 5.13%    15/02/2025        668,620      0.26
           Vistra   Energy   Corp
       390,941                                 7.63%    01/11/2024        413,420      0.16
       483,756    Wind  Tre  SpA                        5.00%    20/01/2026        401,625      0.15
           米ドル合計                                       10,032,340        3.87
           事業債合計                                       12,740,845        4.92
           タームローン      86.64%(2017年12月31日付:87.75%)

           ユーロ
           AI Alpine   AT BidCo   GmbH
       306,620                                 3.50%    31/10/2025        345,562      0.13
           Akita   Bidco   Sarl
       663,453                                 4.00%    10/11/2025        755,108      0.29
           Allnex   (Luxembourg)      & Cy SCA
       300,263                                 3.25%    13/09/2023        338,714      0.13
           Altice   France   SA
       936,013                                 3.00%    31/07/2025       1,010,217       0.39
           Auris   LuxCo
       858,861                                 0.00%    24/07/2025        983,034      0.38
           Avast   Software    BV
       631,853                                 2.75%    29/09/2023        719,775      0.28
           Belron   Finance    US LLC
       245,261                                 2.50%    07/11/2024        278,852      0.11
           Blitz   F18-675    GmbH
      2,316,813                                  3.75%    31/07/2025       2,641,685       1.02
                                 34/85


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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
           CD&R  Firefly    Bidco   Ltd
       663,584                                 3.50%    23/06/2025        751,560      0.29
           Coherent    Holding    GmbH
       122,258                                 2.75%    07/11/2023        139,759      0.05
           Constantin     Investissement       ▶ SAS
       281,759                                 3.00%    22/04/2024        314,530      0.12
           Constantin     Investissement       ▶ SAS
       108,505                                 3.50%    22/04/2024        122,487      0.05
           Crown   Finance    US Inc
       792,673                                 2.63%    28/02/2025        889,154      0.34
           Crown   Holdings    Inc
       472,064                                 2.38%    03/04/2025        539,219      0.21
       675,148    Diamond    (BC)  BV                       3.25%    06/09/2024        745,389      0.29
           Dorna   Sports   SL
       334,919                                 2.75%    03/05/2024        378,676      0.15
           EG Group   Ltd
       365,536                                 4.00%    07/02/2025        406,634      0.16
           EG Group   Ltd  B Term  Loan
       717,497                                 4.00%    07/02/2025        799,574      0.31
           Elsan   SAS
       668,142                                 3.75%    31/10/2022        763,668      0.30
           Euskaltel     SA
       533,478                                 2.75%    27/11/2024        603,137      0.23
           Evergood    ▶ APS
       588,142                                 0.00%    06/02/2025        667,994      0.26
           Evergood    ▶ APS
       648,824                                 3.00%    06/02/2025        734,461      0.28
           Evergood    ▶ APS
       110,277                                 3.75%    06/02/2025        125,249      0.05
           Filtration     Group   Corp
       701,171                                 3.50%    29/03/2025        797,620      0.31
           Financiere     Mendel
       165,741                                 0.00%    30/06/2021        187,519      0.07
           Flamingo    LUX  II
       468,100                                 3.25%    07/09/2023        528,195      0.20
       334,978    Fluidra    SA                         2.75%    02/07/2025        379,818      0.15
           Froneri    International      Plc
       662,770                                 2.63%    31/01/2025        754,069      0.29
           Gardner    Denver   Inc
       267,920                                 3.00%    30/07/2024        302,367      0.12
           Gates   Global   LLC
       911,058                                 3.00%    01/04/2024       1,032,041       0.40
           Greeneden     US Holdings    I LLC
       502,691                                 3.50%    01/12/2023        570,198      0.22
           GTT  Communications       BV
       615,328                                 3.25%    31/05/2025        682,310      0.26
           GVC  Holdings    Plc
       821,106                                 2.75%    29/03/2024        932,311      0.36
       493,344    HomeVi                             3.00%    31/10/2024        560,442      0.22
           IGT  Holding    IV AB
       780,017                                 3.50%    29/07/2024        886,385      0.34
           Ineos   Finance    Plc
       304,995                                 2.50%    01/04/2024        341,192      0.13
           Infor   (US)  Inc
       315,614                                 3.25%    01/02/2022        356,414      0.14
           Iqvia   Inc
       124,715                                 2.50%    11/06/2025        142,063      0.05
           Iqvia   Inc
       693,485                                 2.75%    07/03/2024        791,128      0.31
           KIWI  VFS  Sub  II Sarl
       315,095                                 3.00%    29/07/2024        356,779      0.14
           Messer   Industries     LLC
       378,925                                 0.00%    01/10/2025        429,018      0.17
           Minimax    Viking   GmbH
       142,237                                 3.25%    31/07/2025        162,598      0.06
           Nidda   Healthcare     Holding    GmbH  B-1  Term  Loan
       126,050                                 3.50%    21/08/2024        140,451      0.05
           Nidda   Healthcare     Holding    GmbH  B-2  Term  Loan
       73,030                                3.50%    21/08/2024         81,373      0.03
           Nidda   Healthcare     Holding    GmbH  C Term  Loan
       235,990                                 3.50%    21/08/2024        262,952      0.10
       154,993    Nielsen    Finance    LLC                     2.50%    04/10/2023        176,572      0.07
           Nomad   Foods   Ltd
       47,650                                2.75%    15/05/2024         54,072      0.02
           Obol  France   3 SAS
       389,565                                 3.25%    11/04/2023        443,042      0.17
           PI UK Holdco   II Ltd
       326,509                                 3.25%    03/01/2025        361,003      0.14
           Rain  Carbon   Inc
       657,697                                 2.75%    16/01/2025        747,711      0.29
       441,285    Shilton    Bidco   Ltd                      3.25%    12/07/2024        498,938      0.19
           SIG  Combibloc     PurchaseCo     Sarl
       127,931                                 2.50%    02/10/2025        146,244      0.06
           Sigma   Holdco   BV
      1,387,450                                  3.50%    02/07/2025       1,544,596       0.60
           Solenis    Holdings    LLC
       52,216                                0.00%    26/06/2025         58,198      0.02
           Solenis    Holdings    LLC
       492,675                                 4.75%    26/12/2023        552,641      0.21
           Solera   LLC
       295,297                                 3.25%    03/03/2023        333,940      0.13
           Starfruit     Finco   BV
       896,489                                 3.75%    01/10/2025       1,011,437       0.39
           Stars   Group   Holdings    BV
       454,751                                 3.75%    10/07/2025        517,681      0.20
           Telenet    International      Finance    Sarl
       284,867                                 2.50%    15/12/2027        319,071      0.12
           Tennessee     Acquisition      BV
       162,007                                 3.50%    27/01/2023        185,315      0.07
           Thor  Industries     Inc
       256,898                                 0.00%    03/11/2025        281,192      0.11
                                 35/85


                                                           EDINET提出書類
                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
           Trident    TPI  Holdings    Inc
       144,294                                 3.50%    17/10/2024        161,651      0.06
           Twist   Beauty   International      Holdings    SA
       698,946                                 3.25%    22/04/2024        789,512      0.30
           Unitymedia     Hessen   GmbH  & Co KG
       145,023                                 2.75%    15/01/2027        165,179      0.06
           Verallia    Packaging
      1,130,841                                  2.75%    31/10/2022       1,262,750       0.49
           Verallia    Packaging
       243,432                                 2.75%    01/08/2025        272,840      0.11
           Waterlogic     Group   Holdings    Ltd
       470,704                                 3.75%    14/03/2025        536,740      0.21
      1,026,557     Ziggo   Secured    Finance    BV                  3.00%    15/04/2025       1,153,265       0.45
           ユーロ合計
                                                  37,305,271       14.41
           英ポンド

           CD&R  Firefly    Bidco   Ltd
       946,380                                 5.32%    23/06/2025       1,186,476       0.46
           EG Group   Ltd
       389,605                                 5.66%    07/02/2025        483,949      0.19
           Elysium    Healthcare     Holdings    3 Ltd
       200,961                                 5.95%    11/04/2025        250,505      0.10
           Froneri    International      Plc
       173,273                                 3.98%    31/01/2025        219,760      0.08
           KIWI  VFS  Sub  II Sarl
       203,409                                 4.59%    29/07/2024        256,730      0.10
           Nidda   Healthcare     Holding    GmbH
       331,347                                 5.37%    21/08/2024        413,169      0.16
           Sigma   Holdco   BV
       924,966                                 4.80%    02/07/2025       1,144,416       0.44
           Virgin   Media   SFA  Finance    Ltd
      1,263,773                                  3.98%    15/01/2027       1,565,279       0.60
           英ポンド合計
                                                   5,520,284       2.13
           米ドル

           1011778    B.C.  Unlimited     Liability     Co
       486,621                                 4.77%    16/02/2024        464,518      0.18
           Acadia   Healthcare     Co Inc
       693,549                                 5.02%    16/02/2023        671,550      0.26
           Acosta   Inc
      1,290,519                                  5.77%    26/09/2021        792,785      0.31
           Advanced    Disposal    Services    Inc
      1,224,828                                  4.67%    10/11/2023       1,180,618       0.46
           Advantage     Sales   & Marketing     Inc
       455,787                                 9.02%    25/07/2022        361,022      0.14
           Advantage     Sales   & Marketing     Inc  B-2  Term  Loan
       605,396                                 5.77%    23/07/2021        538,297      0.21
           Advantage     Sales   & Marketing     Inc  Initial    Term  Loan
       999,155                                 5.77%    23/07/2021        887,579      0.34
           Air  Medical    Group   Holdings    Inc
       413,726                                 5.68%    28/04/2022        387,997      0.15
           Air  Medical    Group   Holdings    Inc
       151,777                                 6.75%    14/03/2025        141,803      0.05
           Akorn   Inc
       451,643                                 8.06%    16/04/2021        370,348      0.14
           Albertson's      LLC
       606,513                                 5.69%    22/06/2023        577,704      0.22
           Albertson's      LLC
       880,593                                 5.82%    21/12/2022        847,936      0.33
           AlixPartners      LLP
       272,757                                 5.27%    04/04/2024        262,821      0.10
           Allnex   (Luxembourg)      & Cy SCA  Tranche    B-2  Term  Loan
       61,945                                5.96%    13/09/2023         60,861      0.02
           Allnex   (Luxembourg)      & Cy SCA  Tranche    B-3  Term  Loan
       46,671                                5.96%    13/09/2023         45,854      0.02
           Altice   France   SA
      1,624,259                                  6.46%    14/08/2026       1,538,644       0.59
           AMC  Entertainment      Holdings    Inc
       471,096                                 4.71%    15/12/2022        454,725      0.18
           American    Airlines    Inc
       584,236                                 4.26%    27/06/2025        549,182      0.21
       182,486    American    Airlines    Inc                    4.39%    10/10/2021        177,767      0.07
           American    Builders    & Contractors      Supply   Co Inc
      1,497,113                                  4.52%    31/10/2023       1,428,680       0.55
           Amneal   Pharmaceuticals       LLC
      1,245,827                                  6.06%    04/05/2025       1,184,570       0.46
           Applied    Systems    Inc
       857,216                                 5.52%    19/09/2024        819,713      0.32
           Aristocrat     Leisure    Ltd
       523,410                                 4.22%    19/10/2024        503,863      0.19
           ASGN  Inc
       240,453                                 4.52%    03/06/2022        236,045      0.09
           ASGN  Inc
       204,305                                 4.52%    02/04/2025        198,304      0.08
           Asurion    LLC
       850,700                                 5.52%    03/11/2024        816,408      0.32
           Atlantic    Aviation    FBO  Inc
       372,917                                 6.13%    06/12/2025        370,586      0.14
           Avast   Software    BV
       777,682                                 5.30%    29/09/2023        755,130      0.29
           Avolon   TLB  Borrower    1 (US)  LLC
      1,790,954                                  4.47%    15/01/2025       1,725,853       0.67
           Bass  Pro  Group   LLC
      2,641,859                                  7.52%    25/09/2024       2,538,826       0.98
           Bausch   Health   Companies     Inc
       517,603                                 5.13%    27/11/2025        492,613      0.19
           Bausch   Health   Companies     Inc
      1,947,633                                  5.38%    02/06/2025       1,865,677       0.72
                                 36/85


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           BCP  Raptor   II LLC
       975,799                                 7.14%    03/11/2025        909,932      0.35
           BCP  Raptor   LLC
      1,200,603                                  6.87%    24/06/2024       1,126,316       0.43
           BCP  Renaissance      Parent   LLC
      1,087,389                                  6.03%    31/10/2024       1,061,155       0.41
           Beacon   Roofing    Supply   Inc
       391,666                                 4.68%    02/01/2025        373,551      0.14
           Berlin   Packaging     LLC
      1,287,344                                  5.42%    07/11/2025       1,216,540       0.47
           Berry   Global   Inc
       76,137                                4.14%    08/02/2020         75,063      0.03
       238,252    Berry   Global   Inc                       4.14%    06/01/2021        233,288      0.09
           Berry   Global   Inc
       739,340                                 4.39%    01/10/2022        724,143      0.28
           BJ's  Wholesale     Club  Inc
      1,106,562                                  5.43%    03/02/2024       1,078,760       0.42
           Boxer   Parent   Co Inc
       479,612                                 7.05%    02/10/2025        463,802      0.18
           Boyd  Gaming   Corp
       658,717                                 4.67%    15/09/2023        636,347      0.25
           Brazos   Delaware    II LLC
       390,635                                 6.47%    21/05/2025        359,711      0.14
           Brightview     Landscapes     LLC
       457,747                                 5.03%    15/08/2025        438,293      0.17
           Brookfield     WEC  Holdings    Inc
       938,507                                 6.27%    01/08/2025        912,196      0.35
           Brookfield     WEC  Holdings    Inc
       119,126                                 9.27%    03/08/2026        116,967      0.05
           BWay  Holding    Co
       652,029                                 5.66%    03/04/2024        615,352      0.24
           Caesars    Resort   Collection     LLC
       804,008                                 5.27%    23/12/2024        774,718      0.30
           Calpine    Corp
       800,746                                 5.31%    15/01/2023        764,569      0.30
       263,737    Calpine    Corp                         5.31%    31/05/2023        251,210      0.10
           Calpine    Corp
       79,970                                5.31%    15/01/2024         76,190      0.03
           Capital    Automotive     LP
      1,133,012                                  5.03%    25/03/2024       1,091,091       0.42
           Capital    Automotive     LP
       692,661                                 8.52%    24/03/2025        686,171      0.26
           Catalent    Pharma   Solutions     Inc
       278,593                                 4.77%    20/05/2024        271,489      0.10
           CenturyLink      Inc
      2,653,459                                  5.27%    31/01/2025       2,484,964       0.96
           CEOC  Llc
       639,925                                 4.52%    07/10/2024        611,663      0.24
           Ceridian    HCM  Holding    Inc
       741,902                                 5.77%    30/04/2025        710,371      0.27
           CH Hold  Corp
       606,070                                 5.52%    01/02/2024        601,022      0.23
           Change   Healthcare     Holdings    Inc
      1,000,558                                  5.27%    01/03/2024        952,196      0.37
           Charter    Communications       Operating     LLC
       440,769                                 4.53%    30/04/2025        423,967      0.16
           CHG  PPC  Parent   LLC
       240,153                                 5.27%    31/03/2025        231,147      0.09
           Cidron   Healthcare     Ltd
       284,245                                 5.05%    31/10/2023        275,482      0.11
           Citco   Funding    LLC
       739,896                                 5.02%    28/09/2023        721,399      0.28
           CityCenter     Holdings    LLC
       788,219                                 4.77%    18/04/2024        749,088      0.29
           Clark   Equipment     Co
      1,085,626                                  4.80%    18/05/2024       1,036,773       0.40
           Clipper    Acquisitions      Corp
       404,029                                 4.13%    27/12/2024        391,066      0.15
           Compass    Power   Generation     LLC
       906,839                                 6.02%    20/12/2024        897,317      0.35
           Concentra     Inc
       856,915                                 5.13%    01/06/2022        822,638      0.32
           Concentra     Inc
       379,132                                 8.88%    01/06/2023        377,236      0.15
           Consolidated      Communications       Inc
      1,251,144                                  5.53%    05/10/2023       1,175,293       0.45
           Consolidated      Container     Co LLC
       503,441                                 5.27%    22/05/2024        482,883      0.19
           CPG  International      LLC
       239,109                                 6.63%    05/05/2024        230,142      0.09
           CPI  Acquisition      Inc
       482,458                                 7.02%    17/08/2022        309,255      0.12
           Crosby   US Acquisition      Corp
      1,235,850                                  5.50%    23/11/2020       1,118,444       0.43
           Crosby   US Acquisition      Corp
       307,656                                 8.50%    22/11/2021        276,891      0.11
           Crown   Finance    US Inc
       728,930                                 5.02%    28/02/2025        691,875      0.27
           CSC  Holdings    LLC
       905,751                                 4.71%    17/07/2025        862,275      0.33
           CSC  Holdings    LLC
       184,387                                 4.75%    15/01/2026        175,167      0.07
           CSC  SW Holdco   Inc
       740,856                                 5.69%    14/11/2022        708,999      0.27
           Cumulus    Media   New  Holdings    Inc
       995,952                                 7.03%    13/05/2022        937,440      0.36
           Cypress    Intermediate      Holdings    III  Inc
       412,218                                 5.53%    29/04/2024        392,638      0.15
           Deerfield     Dakota   Holding    LLC
       863,613                                 5.77%    13/02/2025        820,074      0.32
           Del  Monte   Foods   Inc
       654,601                                 5.91%    18/02/2021        542,992      0.21
           Dell  International      LLC
       554,804                                 4.53%    07/09/2023        534,692      0.21
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           Dorna   Sports   SL
       55,523                                0.00%    12/04/2024         54,482      0.02
           DTZ  US Borrower    LLC
      1,623,298                                  5.77%    21/08/2025       1,557,352       0.60
           Dynatrace     LLC
       195,781                                 5.77%    22/08/2025        190,153      0.07
           Dynatrace     LLC
       75,924                                9.52%    21/08/2026         75,038      0.03
           Eastern    Power   LLC
       983,125                                 6.27%    02/10/2023        963,767      0.37
           Edelman    Financial     Center   LLC
       578,021                                 5.69%    21/07/2025        558,614      0.22
       198,889    Edelman    Financial     Center   LLC                 9.19%    20/07/2026        189,939      0.07
           Edgewater     Generation     LLC
       508,617                                 6.27%    13/12/2025        499,080      0.19
           EG Group   Ltd
       111,875                                10.81%    20/04/2026        110,756      0.04
           EIG  Investors     Corp
       657,678                                 6.44%    09/02/2023        638,359      0.25
           Eldorado    Resorts    Inc
       309,637                                 4.75%    17/04/2024        297,251      0.11
           Emerald    Expositions      Holding    Inc
      1,455,092                                  5.27%    22/05/2024       1,409,621       0.54
           Endo  Luxembourg     Finance    Co I Sarl
      2,559,502                                  6.81%    29/04/2024       2,431,527       0.94
           Energy   Transfer    Equity   LP
       714,328                                 4.52%    02/02/2024        698,892      0.27
           Envision    Healthcare     Corp
      1,161,221                                  6.27%    10/10/2025       1,085,324       0.42
           ESH  Hospitality      Inc
       947,215                                 4.52%    30/08/2023        912,879      0.35
           Filtration     Group   Corp
       886,231                                 5.52%    29/03/2025        857,429      0.33
           Financial     & Risk  US Holdings    Inc
       458,895                                 6.27%    01/10/2025        438,818      0.17
       743,870    FinCo   I LLC                         4.52%    27/12/2022        724,529      0.28
           First   Data  Corp
      1,320,746                                  4.50%    26/04/2024       1,264,945       0.49
           Formula    One  Management     Ltd
      1,680,197                                  5.02%    01/02/2024       1,596,531       0.62
           Fort  Dearborn    Holding    Co Inc
       29,125                                6.41%    19/10/2023         27,451      0.01
           Forterra    Finance    LLC
       810,579                                 5.52%    25/10/2023        735,021      0.28
           Four  Seasons    Holdings    Inc
      1,278,089                                  4.52%    30/11/2023       1,229,930       0.47
           Frontier    Communications       Corp
       262,752                                 5.28%    31/03/2021        250,534      0.10
           Frontier    Communications       Corp
      1,508,310                                  6.28%    15/06/2024       1,403,678       0.54
           Gavilan    Resources     LLC
       547,980                                 8.50%    01/03/2024        421,945      0.16
           GFL  Environmental      Inc
       349,250                                 5.52%    30/05/2025        326,723      0.13
           Go Daddy   Operating     Co LLC
      1,016,172                                  4.77%    15/02/2024        973,492      0.38
           Golden   Entertainment      Inc
       967,681                                 5.53%    21/10/2024        928,974      0.36
           Golden   Entertainment      Inc
       513,589                                 9.53%    20/10/2025        496,897      0.19
           Gray  Television     Inc
       453,715                                 0.00%    02/01/2026        439,700      0.17
           Gray  Television     Inc
       381,362                                 4.60%    07/02/2024        367,469      0.14
           Greeneden     US Holdings    I LLC
       65,101                                5.77%    01/12/2023         62,890      0.02
           Grifols    Worldwide     Operations     Ltd
       787,564                                 4.67%    31/01/2025        758,468      0.29
           Grosvenor     Capital    Management     Holdings    LLLP
      1,153,744                                  5.27%    31/03/2025       1,133,553       0.44
           GTT  Communications       Inc
       978,134                                 5.27%    31/05/2025        922,708      0.36
           Guggenheim     Partners    Investment     Management     Holdings    LLC
       282,692                                 5.27%    21/07/2023        278,310      0.11
           GW Honos   Security    Corp
      1,129,045                                  6.24%    24/05/2024       1,079,175       0.42
           Hamilton    Holdco   LLC
       482,546                                 4.81%    02/07/2025        463,848      0.18
           Harland    Clarke   Holdings    Corp
       599,263                                 7.55%    03/11/2023        545,554      0.21
           Harsco   Corp
       408,165                                 4.81%    06/12/2024        401,022      0.15
           HB Fuller   Co
       747,265                                 4.47%    20/10/2024        705,418      0.27
           HCA  Inc
       192,257                                 4.52%    13/03/2025        188,995      0.07
           HD Supply   Inc
       524,911                                 4.27%    17/10/2023        505,227      0.20
           HD Supply   Waterworks     Ltd
       728,120                                 5.72%    01/08/2024        705,672      0.27
           Helix   Gen  Funding    LLC
       112,171                                 6.27%    03/06/2024        105,289      0.04
           Hertz   Corp
       458,012                                 5.28%    30/06/2023        441,981      0.17
           Hyland   Software    Inc
       620,467                                 6.02%    01/07/2024        603,249      0.23
           Hyland   Software    Inc
       398,650                                 9.52%    07/07/2025        394,663      0.15
           Hyster-Yale      Group   Inc
       295,122                                 5.77%    30/05/2023        291,064      0.11
           iHeartCommunications          Inc
      2,436,288                                  0.00%    30/01/2019       1,647,881       0.64
           Ineos   US Finance    LLC
       220,487                                 4.52%    01/04/2024        209,256      0.08
                                 38/85


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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
           Infor   (US)  Inc
      1,270,228                                  5.27%    01/02/2022       1,221,490       0.47
           Intelsat    Jackson    Holdings    SA
       429,890                                 6.26%    27/11/2023        418,107      0.16
           Intelsat    Jackson    Holdings    SA
       660,062                                 6.63%    02/01/2024        652,472      0.25
           Intelsat    Jackson    Holdings    SA
       100,480                                 7.01%    02/01/2024        100,154      0.04
           Invictus    US Newco   LLC
       344,417                                 5.50%    28/03/2025        336,382      0.13
           Invictus    US Newco   LLC
       108,767                                 9.25%    30/03/2026        108,835      0.04
       610,698    Iron  Mountain    Information      Management     LLC            4.27%    02/01/2026        583,216      0.23
           Jacobs   Douwe   Egberts    International      BV
       618,177                                 4.56%    01/11/2025        603,496      0.23
           Jaguar   Holding    Co I LLC
      1,604,170                                  5.02%    18/08/2022       1,529,977       0.59
           Kestrel    Acquisition      LLC
       330,855                                 6.78%    02/06/2025        327,133      0.13
           KFC  Holding    Co
        1,298                                4.22%    03/04/2025         1,270     0.00
           Kronos   Acquisition      Intermediate      Inc
       372,938                                 6.52%    15/05/2023        352,895      0.14
           Kronos   Inc
       895,262                                 5.54%    01/11/2023        853,668      0.33
           Kronos   Inc
       215,463                                10.79%    01/11/2024        213,679      0.08
           Las  Vegas   Sands   LLC
       403,019                                 4.27%    27/03/2025        386,227      0.15
           Level   3 Financing     Inc
      1,051,418                                  4.75%    22/02/2024       1,001,912       0.39
           Lions   Gate  Capital    Holdings    LLC
       395,823                                 4.77%    24/03/2025        382,218      0.15
           Lucid   Energy   Group   II Borrower    LLC
      1,209,550                                  5.50%    17/02/2025       1,116,820       0.43
       306,620    Lumentum    Holdings    Inc                    5.02%    10/12/2025        296,655      0.11
           Mallinckrodt      International      Finance    SA
       800,343                                 5.55%    24/09/2024        739,117      0.29
           Mallinckrodt      International      Finance    SA
       489,381                                 5.62%    24/02/2025        453,944      0.18
           McAfee   LLC
       817,511                                 6.27%    30/09/2024        798,095      0.31
           Medallion     Midland    Acquisition      LLC
      1,005,631                                  5.77%    30/10/2024        951,578      0.37
           Messer   Industries     LLC
       503,437                                 0.00%    01/10/2025        479,106      0.18
           MGM  Growth   Properties     Operating     Partnership      LP
       651,568                                 4.52%    21/03/2025        626,206      0.24
           Microchip     Technology     Inc
       410,310                                 4.53%    29/05/2025        389,965      0.15
           Milacron    LLC
       963,419                                 5.02%    28/09/2023        905,614      0.35
           Minimax    Viking   GmbH
       826,621                                 5.52%    31/07/2025        803,889      0.31
           Mission    Broadcasting      Inc
       148,427                                 4.76%    17/01/2024        140,931      0.05
           Mohegan    Tribal   Gaming   Authority
       312,375                                 6.27%    13/10/2021        294,569      0.11
           Mohegan    Tribal   Gaming   Authority
      1,209,559                                  6.52%    13/10/2023       1,087,393       0.42
           MPH  Acquisition      Holdings    LLC
      1,540,232                                  5.55%    07/06/2023       1,464,291       0.57
           MRC  Global   (US)  Inc
       772,096                                 5.52%    20/09/2024        748,933      0.29
           MTN  Infrastructure       TopCo   Inc
       474,987                                 5.52%    15/11/2024        454,325      0.18
           National    Mentor   Holdings    Inc
       325,789                                 5.80%    31/01/2021        321,818      0.12
           Nautilus    Power   LLC
      1,001,301                                  6.77%    16/05/2024        991,914      0.38
           Nexstar    Broadcasting      Inc
       856,408                                 4.76%    17/01/2024        813,159      0.31
           Nomad   Foods   Ltd
       388,217                                 4.71%    15/05/2024        369,097      0.14
           NorthRiver     Midstream     Finance    LP
       640,023                                 5.65%    01/10/2025        626,423      0.24
           Numericable      US LLC
       390,798                                 6.14%    31/01/2026        363,833      0.14
           ON Semiconductor      Corp
       476,495                                 4.27%    31/03/2023        458,328      0.18
           Open  Text  Corp
       290,304                                 4.27%    30/05/2025        286,094      0.11
           Optiv   Inc
       761,900                                 5.77%    01/02/2024        709,519      0.27
           Optiv   Inc
       298,333                                 9.77%    31/01/2025        271,483      0.10
           Ortho-Clinical       Diagnostics      Inc
       603,130                                 5.76%    30/06/2025        560,911      0.22
           Pearl   Intermediate      Parent   LLC
       94,336                                4.24%    14/02/2025         89,737      0.03
           Pearl   Intermediate      Parent   LLC
       319,164                                 5.25%    14/02/2025        303,605      0.12
           Pearl   Intermediate      Parent   LLC
       164,057                                 8.75%    13/02/2026        162,417      0.06
           Penn  Engineering      & Manufacturing      Corp
       189,242                                 5.27%    27/06/2024        183,249      0.07
           Penn  National    Gaming   Inc
       338,733                                 4.71%    15/10/2025        327,619      0.13
           PetSmart    Inc
       761,485                                 5.38%    11/03/2022        604,292      0.23
           Ply  Gem  Midco   Inc
       205,104                                 6.18%    12/04/2025        187,670      0.07
           Post  Holdings    Inc
       406,945                                 4.51%    24/05/2024        393,211      0.15
                                 39/85


                                                           EDINET提出書類
                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
           PQ Corp
       395,247                                 5.03%    08/02/2025        375,682      0.14
           Presidio    Holdings    Inc
      1,853,595                                  5.15%    02/02/2024       1,787,171       0.69
           Prestige    Brands   Inc
       458,822                                 4.52%    26/01/2024        443,502      0.17
           Prime   Security    Services    Borrower    LLC
      1,429,423                                  5.27%    02/05/2022       1,366,885       0.53
           ProAmpac    PG Borrower    LLC
       475,553                                 6.05%    20/11/2023        456,233      0.18
           Project    Ruby  Ultimate    Parent   Corp
       339,963                                 6.01%    09/02/2024        334,439      0.13
       591,647    Quikrete    Holdings    Inc                    5.27%    15/11/2023        565,395      0.22
           Rackspace     Hosting    Inc
      2,027,434                                  5.58%    03/11/2023       1,798,841       0.69
           Radiate    Holdco   LLC
      1,253,406                                  5.52%    01/02/2024       1,186,330       0.46
           Realogy    Group   LLC
       537,373                                 4.71%    08/02/2025        510,504      0.20
           Reynolds    Group   Holdings    Inc
      1,063,030                                  5.27%    05/02/2023       1,016,331       0.39
           RHP  Hotel   Properties     LP
       336,572                                 4.44%    11/05/2024        325,423      0.13
           Riverbed    Technology     Inc
      1,216,016                                  5.78%    24/04/2022       1,150,217       0.44
           RPI  Finance    Trust
       336,128                                 4.52%    27/03/2023        326,345      0.13
           Sally   Holdings    LLC
       418,495                                 4.50%    05/07/2024        382,923      0.15
           SBA  Senior   Finance    II LLC
       256,334                                 4.53%    11/04/2025        246,482      0.10
           Scientific     Games   International      Inc
      3,020,741                                  5.25%    14/08/2024       2,844,888       1.10
           Seaworld    Parks   & Entertainment      Inc
      1,988,237                                  5.52%    01/04/2024       1,903,379       0.74
       340,804    Sedgwick    Claims   Management     Services    Inc            8.09%    28/02/2022        338,816      0.13
           Sedgwick    Holdings    Inc                    0.00%    31/12/2025       1,438,820       0.56
      1,502,025
           Servicemaster      Co LLC                     5.02%    08/11/2023        235,733      0.09
       240,035
           Solenis    Holdings    LLC
       19,583                                6.71%    26/12/2023         18,996      0.01
           Solera   LLC
       951,193                                 5.27%    03/03/2023        900,071      0.35
           Sophia   LP
      1,708,003                                  6.05%    30/09/2022       1,650,964       0.64
           Sound   Inpatient     Physicians     Inc
       343,223                                 5.27%    27/06/2025        330,998      0.13
           Sound   Inpatient     Physicians     Inc
       164,705                                 9.27%    26/06/2026        159,352      0.06
           Southwire     Co LLC
       203,558                                 4.46%    19/05/2025        200,844      0.08
           Sprint   Communications       Inc
      2,049,734                                  5.06%    02/02/2024       1,955,795       0.76
           SS&C  Technologies      Holdings    Inc  B-3  Term  Loan
      1,198,950                                  4.77%    16/04/2025       1,134,722       0.44
           SS&C  Technologies      Holdings    Inc  B-4  Term  Loan
       448,950                                 4.77%    16/04/2025        424,900      0.16
           Staples    Inc
      1,423,833                                  6.54%    12/09/2024       1,368,368       0.53
           Starfruit     Finco   BV
      1,209,907                                  5.60%    01/10/2025       1,161,511       0.45
           Station    Casinos    LLC
      1,151,811                                  5.03%    08/06/2023       1,109,442       0.43
           Surgery    Center   Holdings    Inc
       253,883                                 5.78%    02/09/2024        242,618      0.09
           Switch   Ltd
       157,133                                 4.77%    27/06/2024        153,466      0.06
           Syneos   Health   Inc
       472,722                                 4.52%    01/08/2024        458,049      0.18
           Syniverse     Holdings    Inc
      1,489,732                                  7.46%    09/03/2023       1,336,416       0.52
           Syniverse     Holdings    Inc
       189,566                                11.46%    11/03/2024        162,079      0.06
           Talen   Energy   Supply   LLC
       628,082                                 6.52%    15/07/2023        621,409      0.24
           Talen   Energy   Supply   LLC
      1,098,552                                  6.52%    15/04/2024       1,086,880       0.42
           Team  Health   Holdings    Inc
      1,559,209                                  5.27%    06/02/2024       1,401,339       0.54
           Telenet    Financing     USD  LLC
       916,753                                 4.71%    15/08/2026        875,082      0.34
           Telesat    Canada
       999,901                                 5.31%    17/11/2023        950,406      0.37
           Tempo   Acquisition      LLC
       662,202                                 5.52%    01/05/2024        636,376      0.25
           Titan   Acquisition      Ltd
       351,603                                 5.52%    28/03/2025        323,475      0.12
           TMS  International      Corp
       913,637                                 5.28%    14/08/2024        863,387      0.33
           Transdigm     Inc
      1,326,255                                  5.02%    09/06/2023       1,254,969       0.48
           Transdigm     Inc
       195,341                                 5.02%    30/05/2025        184,873      0.07
           Traverse    Midstream     Partners    LLC
       957,153                                 6.60%    27/09/2024        921,259      0.36
           Tricorbraun      Holdings    Inc
       49,878                                6.54%    30/11/2023         49,025      0.02
           Tricorbraun      Holdings    Inc
       493,738                                 6.55%    30/11/2023        485,302      0.19
           Trident    TPI  Holdings    Inc
       736,077                                 5.77%    17/10/2024        694,673      0.27
           Twin  River   Management     Group   Inc
      1,596,513                                  6.30%    10/07/2020       1,582,544       0.61
                                 40/85


                                                           EDINET提出書類
                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
           Unitymedia     Hessen   GmbH  & Co KG
       874,282                                 4.71%    30/09/2025        847,180      0.33
           Univar   USA  Inc
       521,779                                 4.77%    01/07/2024        500,516      0.19
           Univision     Communications       Inc
      2,002,688                                  5.27%    15/03/2024       1,822,446       0.70
           UPC  Financing     Partnership
       931,820                                 4.96%    15/01/2026        889,189      0.34
           US Foods   Inc
       195,315                                 4.52%    27/06/2023        187,827      0.07
           Verscend    Holding    Corp
       532,442                                 7.02%    27/08/2025        516,469      0.20
       787,268    Vertafore     Inc                        6.05%    02/07/2025        750,609      0.29
           VICI  Properties     1 LLC
       458,800                                 4.50%    20/12/2024        439,662      0.17
           Vistra   Operations     Co LLC
       966,797                                 4.47%    31/12/2025        932,823      0.36
           Vistra   Operations     Co LLC
       535,227                                 4.52%    04/08/2023        517,310      0.20
           Wand  Intermediate      I LP
       947,879                                 5.62%    17/09/2021        936,030      0.36
           Wand  Intermediate      I LP
       694,039                                 9.84%    19/09/2022        690,569      0.27
           Welbilt    Inc
       800,062                                 5.02%    23/10/2025        764,723      0.30
           West  Corp
       231,908                                 6.03%    10/10/2024        212,678      0.08
           West  Corp
      1,200,242                                  6.53%    10/10/2024       1,105,729       0.43
           Western    Digital    Corp
       765,942                                 4.26%    29/04/2023        732,754      0.28
           WEX  Inc
       953,424                                 4.77%    30/06/2023        920,054      0.36
           WMG  Acquisition      Corp
       709,163                                 4.65%    01/11/2023        685,318      0.26
       141,757    WR Grace   & Co-Conn    B-1  Term  Loan                4.55%    03/04/2025        137,549      0.05
           WR Grace   & Co-Conn    B-2  Term  Loan
       243,012                                 4.55%    03/04/2025        235,799      0.09
           Zayo  Group   LLC
       635,448                                 4.77%    19/01/2024        610,484      0.24
           Ziggo   Secured    Finance    Partnership
       886,920                                 4.96%    15/04/2025        838,002      0.32
           米ドル合計                                       181,508,435        70.10
           タームローン合計
                                                  224,333,990        86.64
           投資合計
                                                  244,809,672        94.55
     為替先渡契約      2.75%(2017年12月31日付:0.02%)

                                                 未実現利益
                                                      純資産比率(%)
                                                   米ドル
     為替先渡契約に係る未実現利益合計                                            7,130,707         2.75
                                                  公正価値
                                                      純資産比率(%)
                                                   米ドル
     損益を通じて公正価値評価される金融資産合計                                           251,940,379         97.30
     為替先渡契約      (0.22%)(2017年12月31日付:(0.86%))
                                                 未実現損失
                                                      純資産比率(%)
                                                   米ドル
     為替先渡契約に係る未実現損失合計                                            (566,515)        (0.22)
                                                  公正価値
                                                      純資産比率(%)
                                                   米ドル
     損益を通じて公正価値評価される金融負債合計                                            (566,515)        (0.22)
     損益を通じて公正価値評価される純金融資産                                           251,373,864         97.08
     その他純資産                                            7,557,451         2.92
     償還可能参加型持分の保有者に帰属する純資産                                           258,931,315         100.00
     マネー・アカウント・マザーファンド

     貸借対照表

                                                      (単位:円)
                                               (令和    1年  5月27日現在)
                                (平成30年11月26日現在)
      資産の部
       流動資産
                                 41/85

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                                               (令和    1年  5月27日現在)
                                (平成30年11月26日現在)
        コール・ローン                                3,742,778               5,014,362
        特殊債券                                8,043,800               6,244,728
        未収利息                                  33,351               19,407
                                             -             7,522
        前払費用
                                        11,819,929               11,286,019
        流動資産合計
                                        11,819,929               11,286,019
       資産合計
      負債の部
       流動負債
        未払利息                                    10               10
                                            198                11
        その他未払費用
                                            208                21
        流動負債合計
                                            208                21
       負債合計
      純資産の部
       元本等
        元本                                11,818,305               11,288,847
        剰余金
                                           1,416              △2,849
          剰余金又は欠損金(△)
                                        11,819,721               11,285,998
        元本等合計
                                        11,819,721               11,285,998
       純資産合計
                                        11,819,929               11,286,019
      負債純資産合計
     注記表

     (重要な会計方針の注記)

                                     自  平成30年11月27日

            項 目
                                     至  令和   1年  5月27日
     有価証券の評価基準及び評価方法
                       特殊債券は個別法に基づき、以下の通り、原則として時価で評価しております。
                       (1)金融商品取引所等に上場されている有価証券

                        金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として金融商品取引所等の
                       最終相場に基づいて評価しております。
                       (2)金融商品取引所等に上場されていない有価証券

                        金融商品取引所等に上場されていない有価証券は、原則として金融商品取引業
                       者、銀行等の提示する価額(ただし、売気配相場は使用しない)、価格情報会社の
                       提供する価額または業界団体が公表する売買参考統計値等で評価しております。
                       (3)時価が入手できなかった有価証券

                        直近の最終相場等によって時価評価することが適当ではないと委託者が判断した
                       場合には、委託者としての忠実義務に基づき合理的事由をもって時価と認める評価
                       額により評価しております。
     (貸借対照表に関する注記)

                                            (令和    1年  5月27日現在)

         項 目            (平成30年11月26日現在)
     1.   当計算期間の末日に                          11,818,305口                       11,288,847口
       おける受益権の総数
                                 42/85


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     2.   「投資信託財産の計         元本の欠損                      ─ 元本の欠損                   2,849円
       算に関する規則」第
       55条の6第10号に規定
       する額
     3.   1単位当たり純資産の         1口当たり純資産額                   1.0001円    1口当たり純資産額                   0.9997円
       額
                (10,000口当たりの純資産額                  10,001円)    (10,000口当たりの純資産額                   9,997円)
     (金融商品に関する注記)

      Ⅰ.金融商品の状況に関する事項
                                     自  平成30年11月27日

            項 目
                                     至  令和   1年  5月27日
     1.金融商品に対する取組方針                   当ファンドは「投資信託及び投資法人に関する法律」第2条第4項に定める証券
                       投資信託であり、当ファンドの信託約款に従い、有価証券等の金融商品に対して、
                       投資として運用することを目的としております。
     2.金融商品の内容及び金融商品に係る                  (1)金融商品の内容
      リスク
                       1)  有価証券
                        当ファンドが投資対象とする有価証券は、信託約款で定められており、当計算期
                       間については、特殊債券を組み入れております。
                       2)  デリバティブ取引

                        当ファンドが行うことのできるデリバティブ取引は、信託約款に基づいておりま
                       す。デリバティブ取引は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資すること、な
                       らびに価格変動リスクおよび為替変動リスクの回避を目的としております。
                       3)  コール・ローン、未収入金、未払金等の金銭債権および金銭債務等

                       (2)金融商品に係るリスク
                        有価証券およびデリバティブ取引等
                        当ファンドが保有する金融商品にかかる主なリスクとしては、株価変動リスク、
                       金利変動リスク、為替変動リスク等の市場リスク、信用リスクおよび流動性リスク
                       があります。
                                 43/85








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     3.金融商品に係るリスク管理体制                   リスク管理の実効性を高め、またコンプライアンスの徹底を図るために運用部門
                       から独立した組織を設置し、投資リスクや法令・諸規則等の遵守状況にかかる、信
                       託約款・社内ルール等において定める各種投資制限・リスク指標のモニタリングお
                       よびファンドの運用パフォーマンスの測定・分析・評価についての確認等を行って
                       います。投資リスクや法令・諸規則等の遵守状況等にかかる確認結果等について
                       は、運用評価、リスク管理およびコンプライアンスに関する会議をそれぞれ設け、
                       報告が義務づけられています。
                        また、とりわけ、市場リスク、信用リスクおよび流動性リスクの管理体制につい
                       ては、各種リスクごとに管理項目、測定項目、上下限値、管理レベルおよび頻度等
                       を定めて当該リスクの管理を実施しております。当該リスクを管理する部署では、
                       原則として速やかに是正・修正等を行う必要がある状況の場合は、関連する運用部
                       署に是正勧告あるいは報告が行われ、当該関連運用部署は、必要な対処の実施ある
                       いは対処方針の決定を行います。その後、当該関連運用部署の対処の実施や対処方
                       針の決定等に関し、必要に応じてリスク管理を行う部署が当該部署の担当役員、当
                       該関連運用部署の担当役員およびリスク管理会議へ報告を行う体制となっておりま
                       す。
                        なお、他の運用会社が設定・運用を行うファンド(外部ファンド)を組入れる場
                       合には、当該外部ファンドの運用会社にかかる経営の健全性、運用もしくはリスク
                       管理の適切性も含め、外部ファンドの適格性等に関して、運用委託先を管理する会
                       議にて、定期的に審議する体制となっております。加えて、外部ファンドの組入れ
                       は、原則として、運用実績の優位性、運用会社の信用力・運用体制・資産管理体制
                       の状況を確認の上選定するものとし、また、定性・定量面における評価を継続的に
                       実施し、投資対象としての適格性を判断しております。
     4.金融商品の時価等に関する事項につ                   金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には委
      いての補足説明                 託者としての忠実義務に基づき合理的事由をもって認める評価額が含まれておりま
                       す。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提
                       条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。また、デリバティブ取引
                       に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引にかかる市場リス
                       クを示すものではありません。
      Ⅱ.金融商品の時価等に関する事項

                                    (令和    1年  5月27日現在)

            項 目
     1.貸借対照表計上額、時価及び差額                   金融商品は、原則として、すべて時価で計上されているため、貸借対照表計上額
                       と時価との差額はありません。
     2.時価の算定方法
                       (1)  有価証券(特殊債券)
                        「重要な会計方針の注記」に記載しております。
                       (2)  派生商品評価勘定(デリバティブ取引)
                        デリバティブ取引については、「デリバティブ取引に関する注記」に記載してお
                       ります。
                       (3)  コール・ローン、未収入金、未払金等の金銭債権および金銭債務等
                        これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該
                       帳簿価額を時価としております。
     (デリバティブ取引に関する注記)

       該当事項はありません。

                                 44/85


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     (関連当事者との取引に関する注記)


                            自  平成30年11月27日

                            至  令和   1年  5月27日
     市場価格その他当該取引に係る公正な価格を勘案して、一般の取引条件と異なる関連当事者との取引は行われていないた
     め、該当事項はございません。
     (その他の注記)

                           (平成30年11月26日現在)

     開示対象ファンドの
     期首における当該親投資信託の元本額                                                  11,818,305円
     同期中における追加設定元本額                                                       -円
     同期中における一部解約元本額                                                       -円
     平成30年11月26日現在における元本の内訳
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-03                                                   1,148,878円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-04                                                   1,098,943円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05                                                    789,240円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-06                                                    859,160円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-07                                                    459,554円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-08                                                    309,704円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-09                                                    339,668円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-10                                                    359,650円
     三井住友・バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)毎月決算型                                                    159,852円
     三井住友・バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)年2回決算型                                                    189,822円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-11                                                    279,728円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-12                                                    429,576円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-01                                                    279,722円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-02                                                    339,660円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-03                                                    439,556円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-04                                                    259,741円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-05                                                    249,749円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-06                                                    309,689円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-07                                                    529,467円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-08                                                    169,827円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-09                                                    719,276円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-10                                                    469,525円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-11                                                    109,885円
     USエクイティ・プレミアム・インカム(毎月決算型)                                                    439,554円
     USエクイティ・プレミアム・インカム(年1回決算型)                                                     89,904円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-12                                                    329,665円
                                 45/85


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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-01                                                     29,964円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-02                                                     69,924円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-03                                                    279,714円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-04                                                    129,864円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-05                                                    149,844円
     合計                                                  11,818,305円
                           (令和    1年  5月27日現在)


     開示対象ファンドの
     期首における当該親投資信託の元本額                                                  11,818,305円
     同期中における追加設定元本額                                                       -円
     同期中における一部解約元本額                                                    529,458円
     令和   1年  5月27日現在における元本の内訳
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-03                                                   1,148,878円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-04                                                   1,098,943円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05                                                    789,240円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-06                                                    859,160円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-07                                                    459,554円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-08                                                    309,704円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-09                                                    339,668円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-10                                                    359,650円
     三井住友・バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)毎月決算型                                                    159,852円
     三井住友・バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)年2回決算型                                                    189,822円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-11                                                    279,728円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-12                                                    429,576円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-01                                                    279,722円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-02                                                    339,660円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-03                                                    439,556円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-04                                                    259,741円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-05                                                    249,749円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-06                                                    309,689円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-07                                                    529,467円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-08                                                    169,827円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-09                                                    719,276円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-10                                                    469,525円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-11                                                    109,885円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)14-12                                                    329,665円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-01                                                     29,964円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-02                                                     69,924円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-03                                                    279,714円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-04                                                    129,864円
     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)15-05                                                    149,844円
     合計                                                  11,288,847円
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     附属明細表

      ①有価証券明細表

      (a)株式

       該当事項はありません。

      (b)株式以外の有価証券

                                                       (単位:円)

         種類               銘  柄                券面総額           評価額        備考

        特殊債券       第95回政府保証日本高速道路保有・債務返済                           2,000,000           2,014,360
               機構債券
               第3回政府保証地方公共団体金融機構債券                           2,000,000           2,006,740
               第5回政府保証阪神高速道路株式会社債券                           2,200,000           2,223,628
                    合計                      6,200,000           6,244,728
      ②デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

       該当事項はありません。

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     2【ファンドの現況】

     【純資産額計算書】

     日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05

                                    2019年    6月28日現在

     Ⅰ 資産総額                               1,726,875,511       円 

     Ⅱ 負債総額                                 6,816,208     円 
     Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)                               1,720,059,303       円 
     Ⅳ 発行済口数                               1,729,750,000       口 
     Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)                                   0.9944   円 
       (1万口当たり純資産額)                                  (9,944    円)
     第4【内国投資信託受益証券事務の概要】

       ファンドの受益権は、社振法の規定の適用を受け、ファンドの受益権を取り扱う振替機関が社振法の

       規定により主務大臣の指定を取り消された場合または当該指定が効力を失った場合であって、当該振
       替機関の振替業を承継する者が存在しない場合その他やむを得ない事情等がある場合を除き、当該振
       替受益権を表示する受益証券は発行されません。
      イ 名義書換

        該当事項はありません。
      ロ 受益者名簿
        作成しません。
      ハ 受益者に対する特典
        ありません。
      ニ 受益権の譲渡および譲渡制限等
      (イ)受益権の譲渡
        a.受益者は、その保有する受益権を譲渡する場合には、当該受益者の譲渡の対象とする受益権が
           記載または記録されている振替口座簿にかかる振替機関等に振替の申請をするものとします。
        b.上記aの申請のある場合には、上記aの振替機関等は、当該譲渡にかかる譲渡人の保有する受
           益権の口数の減少および譲受人の保有する受益権の口数の増加につき、その備える振替口座簿
           に記載または記録するものとします。ただし、上記aの振替機関等が振替先口座を開設したも
           のでない場合には、譲受人の振替先口座を開設した他の振替機関等(当該他の振替機関等の上
           位機関を含みます。)に社振法の規定に従い、譲受人の振替先口座に受益権の口数の増加の記
           載または記録が行われるよう通知するものとします。
        c.上記aの振替について、委託会社は、当該受益者の譲渡の対象とする受益権が記載または記録
           されている振替口座簿にかかる振替機関等と譲受人の振替先口座を開設した振替機関等が異な
           る場合等において、委託会社が必要と認めたときまたはやむを得ない事情があると判断したと
           きは、振替停止日や振替停止期間を設けることができます。
      (ロ)受益権の譲渡制限および譲渡の対抗要件
         譲渡制限はありません。ただし、受益権の譲渡は、振替口座簿への記載または記録によらなけれ
         ば、委託会社および受託会社に対抗することができません。
      ホ 償還金
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        償還金は、原則として、償還日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている受益
        者に支払います。
      ヘ 質権口記載または記録の受益権の取扱いについて
        振替機関等の振替口座簿の質権口に記載または記録されている受益権にかかる収益分配金の支払
        い、一部解約の実行の請求の受付け、一部解約金および償還金の支払い等については、約款の規定
        によるほか、民法その他の法令等に従って取り扱われます。
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     第二部【委託会社等の情報】

     第1【委託会社等の概況】

     1【委託会社等の概況】

       イ 資本金の額および株式数

                           2019年6月28日現在
         資本金の額                 20億円
         会社が発行する株式の総数                 60,000,000株
         発行済株式総数                 33,870,060株
       ロ 最近5年間における資本金の額の増減

         該当ありません。
       ハ 会社の機構

         委託会社の取締役は8名以内とし、株主総会で選任されます。取締役の選任決議は、議決権を行
         使することができる株主の議決権の3分の1以上を有する株主が出席し、その議決権の過半数を
         もって行い、累積投票によらないものとします。
         取締役の任期は、選任後1年以内に終了する事業年度のうち最終のものに関する定時株主総会の
         終結の時までとし、補欠または増員によって選任された取締役の任期は、他の現任取締役の任期
         の満了する時までとします。
         委託会社の業務上重要な事項は、取締役会の決議により決定します。
         取締役会は、取締役会の決議によって、代表取締役若干名を選定します。
         また、取締役会の決議によって、取締役社長を1名選定し、必要に応じて取締役会長1名を選定
         することができます。
       ニ 投資信託の運用の流れ

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     2【事業の内容及び営業の概況】

       「投資信託及び投資法人に関する法律」に定める投資信託委託会社である委託会社は、証券投資信託
       の設定を行うとともに「金融商品取引法」に定める金融商品取引業者として投資運用業および投資助
       言業務を行っています。また、「金融商品取引法」に定める第二種金融商品取引業にかかる業務を
       行っています。
       2019年6月28日現在、委託会社が運用を行っている投資信託(親投資信託は除きます)は、以下の通

       りです。
                                    本 数    (本)         純資産総額      (百万円)
              追加型株式投資信託                             773            8,410,967

              単位型株式投資信託                             116             590,384

             追加型公社債投資信託                               1            28,707

             単位型公社債投資信託                              189             534,141

                  合 計                         1,079             9,564,201

     3【委託会社等の経理状況】

      1 当社の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第

       59号。以下「財務諸表等規則」という。)並びに同規則第2条の規定により、「金融商品取引業等に
       関する内閣府令」(平成19年内閣府令第52号)に基づいて作成しております。
      2 当社は、当事業年度(平成30年4月1日から平成31年3月31日まで)の財務諸表については、金融

       商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、有限責任                               あずさ監査法人の監査を受けております。
     (1)【貸借対照表】

                                                     (単位:千円)

                                  前事業年度                当事業年度
                               (平成30年3月31日)                (平成31年3月31日)
     資産の部
       流動資産
        現金及び預金                               20,873,870                13,755,961
        顧客分別金信託                                 20,010                20,011
        前払費用                                 402,249                476,456
        未収入金                                 39,030                64,856
        未収委託者報酬                                6,332,203                6,963,077
        未収運用受託報酬                                1,725,215                1,129,548
        未収投資助言報酬                                 316,407                285,668
        未収収益                                 50,321                44,150
                                         10,891                31,771
        その他の流動資産
                                      29,770,200                22,771,504
       流動資産合計
       固定資産
                                 51/85


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        有形固定資産                  ※1
         建物                                 185,371                173,517
                                        300,694                751,471
         器具備品
        有形固定資産合計                                 486,065                924,988
        無形固定資産
         ソフトウェア                                 409,765                479,867
         ソフトウェア仮勘定                                  5,755               183,528
         電話加入権                                    56                44
         商標権                                    -                60
                                        415,576                663,501
        無形固定資産合計
        投資その他の資産
         投資有価証券                               10,616,594                10,829,628
         関係会社株式                               10,412,523                10,252,067
         長期差入保証金                                 658,505               2,004,451
         長期前払費用                                 69,423                97,107
         会員権                                  7,819                7,819
                                       1,394,447                1,426,381
         繰延税金資産
        投資その他の資産合計                               23,159,314                24,617,457
                                      24,060,956                26,205,946
       固定資産合計
                                      53,831,157                48,977,450
       資産合計
                                                     (単位:千円)

                                  前事業年度                当事業年度
                               (平成30年3月31日)                (平成31年3月31日)
     負債の部
       流動負債
        顧客からの預り金                                    84              4,534
        その他の預り金                                  92,326              1,480,229
        未払金
         未払収益分配金                                    649               1,122
         未払償還金                                 137,522                137,522
         未払手数料                                2,783,763                3,246,133
         その他未払金                                 236,739                768,373
        未払費用                                3,433,641                3,535,589
        未払消費税等                                 547,706                 84,966
        未払法人税等                                1,785,341                 670,761
        賞与引当金                                1,507,256                1,302,052
                                          1,408               18,110
        その他の流動負債
                                       10,526,438                11,249,395
       流動負債合計
       固定負債
        退職給付引当金                                3,319,830                3,418,601
        賞与引当金                                  99,721                 5,074
                                          3,363                5,074
        その他の固定負債
                                       3,422,915                3,428,751
       固定負債合計
                                       13,949,354                14,678,146
       負債合計
     純資産の部

       株主資本
        資本金                                2,000,000                2,000,000
        資本剰余金
                                 52/85

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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                                       8,628,984                8,628,984
         資本準備金
                                       8,628,984                8,628,984
        資本剰余金合計
        利益剰余金
         利益準備金                                 284,245                284,245
         その他利益剰余金
          配当準備積立金                                  60,000                60,000
          別途積立金                                1,476,959                1,476,959
                                       26,561,078                21,255,054
          繰越利益剰余金
                                       28,382,283                23,076,258
        利益剰余金合計
                                       39,011,267                33,705,242
       株主資本計
       評価・換算差額等
                                        870,535                594,061
        その他有価証券評価差額金
                                        870,535                594,061
       評価・換算差額等合計
                                       39,881,802                34,299,304
       純資産合計
                                       53,831,157                48,977,450
       負債・純資産合計
     (2)【損益計算書】

                                                     (単位:千円)

                                前事業年度                  当事業年度
                           (自 平成29年4月1日                   (自 平成30年4月1日
                            至 平成30年3月31日)                    至 平成31年3月31日)
     営業収益
      委託者報酬                                36,538,981                  39,156,499
      運用受託報酬                                8,362,118                  6,277,217
      投資助言報酬                                1,440,233                  1,332,888
      その他営業収益
        情報提供コンサルタント
        業務報酬                                5,000                    -
       サービス支援手数料                                  128,324                  182,502
                                       55,820                  49,507
       その他
     営業収益計                                46,530,479                  46,998,614
     営業費用
      支払手数料                                16,961,384                  18,499,433
      広告宣伝費                                  353,971                  361,696
      公告費                                   1,140                   125
      調査費
       調査費                                1,654,233                  1,752,905
       委託調査費                                5,972,473                  6,050,441
      営業雑経費
       通信費                                  40,066                  46,551
       印刷費                                  339,048                  338,465
       協会費                                     -               24,700
       諸会費                                  45,465                  23,756
       情報機器関連費                                2,582,734                  2,872,416
       販売促進費                                  34,333                  49,118
                                       136,669                  148,307
       その他
     営業費用合計                                28,121,520                  30,167,918
     一般管理費
                                 53/85


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      給料
       役員報酬                                  196,529                  190,951
       給料・手当                                6,190,716                  6,308,066
       賞与                                  601,375                  514,259
       賞与引当金繰入額                                1,566,810                  1,235,936
      交際費                                  25,709                  27,802
      寄付金                                     -                 82
      事務委託費                                  256,413                  286,905
      旅費交通費                                  220,569                  228,538
      租税公課                                  282,036                  285,369
      不動産賃借料                                  654,286                  612,410
      退職給付費用                                  419,884                  463,553
      固定資産減価償却費                                  329,756                  378,530
                                       285,490                  290,243
      諸経費
                                     11,029,580                  10,822,651
     一般管理費合計
                                      7,379,378                  6,008,044
     営業利益
                                                     (単位:千円)

                                前事業年度                 当事業年度
                            (自 平成29年4月1日                  (自 平成30年4月1日
                             至 平成30年3月31日)                   至 平成31年3月31日)
     営業外収益
      受取配当金                                  51,335                    -
      受取利息                                    520                 623
      時効成立分配金・償還金                                   2,622                   72
      原稿・講演料                                    894                1,951
                                        10,669                 36,408
      雑収入
     営業外収益合計                                  66,042                 39,055
     営業外費用
      為替差損                                   5,125                 15,760
                                         913                7,027
      雑損失
                                        6,038                 22,787
     営業外費用合計
                                      7,439,383                 6,024,312
     経常利益
     特別利益
      投資有価証券償還益                                  61,842                 289,451
      投資有価証券売却益                                  30,980                  7,247
                                           -              79,850
      過去勤務費用償却益                  ※1
     特別利益合計                                  92,822                 376,549
     特別損失
      固定資産除却損                  ※2                354,695                   1,462
      投資有価証券償還損                                  141,666                  13,668
      投資有価証券売却損                                   9,634                 14,605
      関係会社株式評価損                  ※3                    -              160,455
                                           -              187,140
      合併関連費用                  ※4
                                       505,996                 377,331
     特別損失合計
                                      7,026,209                 6,023,530
     税引前当期純利益
     法人税、住民税及び事業税                                 2,350,891                 1,750,031
                                     △  280,166
                                                         90,084
     法人税等調整額
                                      2,070,725                 1,840,116
     法人税等合計
                                      4,955,483                 4,183,413
     当期純利益
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     (3)【株主資本等変動計算書】

     前事業年度(自 平成29年4月1日 至 平成30年3月31日)

                                                      (単位:千円)
                                    株主資本
                        資本剰余金                    利益剰余金
                資本金                              その他利益剰余金
                           資本剰余金
                     資本準備金            利益準備金
                             合計
                                       配当準備積立金        別途積立金       繰越利益剰余金
     当期首残高           2,000,000      8,628,984      8,628,984       284,245        60,000      1,476,959       23,493,074
     当期変動額
                                                       △ 1,887,480
      剰余金の配当
      当期純利益                                                  4,955,483
      株主資本以外の
      項目の当期変動額
      (純額)
     当期変動額合計              -      -      -      -       -       -    3,068,003
     当期末残高           2,000,000      8,628,984      8,628,984       284,245        60,000      1,476,959       26,561,078
                       株主資本                 評価・換算差額等

                 利益剰余金
                                                      純資産合計
                                    その他有価証券          評価・換算
                           株主資本合計
                 利益剰余金
                                     評価差額金         差額等合計
                   合計
     当期首残高               25,314,279          35,943,263          327,116         327,116       36,270,379
     当期変動額
                   △ 1,887,480         △ 1,887,480                         △ 1,887,480
      剰余金の配当
      当期純利益              4,955,483          4,955,483                          4,955,483
      株主資本以外の
      項目の当期変動額                                  543,419         543,419         543,419
      (純額)
     当期変動額合計               3,068,003          3,068,003          543,419         543,419        3,611,423
     当期末残高               28,382,283          39,011,267          870,535         870,535       39,881,802
     当事業年度(自 平成30年4月1日 至 平成31年3月31日)

                                                      (単位:千円)
                                    株主資本
                        資本剰余金                    利益剰余金
                資本金                              その他利益剰余金
                           資本剰余金
                     資本準備金            利益準備金
                                       配当準備積立金        別途積立金       繰越利益剰余金
                            合計
     当期首残高           2,000,000      8,628,984      8,628,984       284,245        60,000      1,476,959       26,561,078
     当期変動額
                                                       △ 9,489,438
      剰余金の配当
      当期純利益                                                  4,183,413
      株主資本以外の
      項目の当期変動額
      (純額)
                                                       △ 5,306,024
     当期変動額合計              -      -      -      -       -       -
     当期末残高           2,000,000      8,628,984      8,628,984       284,245        60,000      1,476,959       21,255,054
                       株主資本                 評価・換算差額等

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                                                       純資産合計
                 利益剰余金
                                    その他有価証券          評価・換算
                           株主資本合計
                 利益剰余金
                                     評価差額金          差額等合計
                   合計
     当期首残高               28,382,283          39,011,267           870,535          870,535      39,881,802
     当期変動額
                   △ 9,489,438        △ 9,489,438                         △ 9,489,438
      剰余金の配当
      当期純利益              4,183,413          4,183,413                           4,183,413
      株主資本以外の
                                       △ 276,474        △ 276,474      △ 276,474
      項目の当期変動額
      (純額)
                   △ 5,306,024        △ 5,306,024         △ 276,474        △ 276,474     △ 5,582,498
     当期変動額合計
     当期末残高               23,076,258          33,705,242           594,061          594,061      34,299,304
     [注記事項]

     (重要な会計方針)
     1.有価証券の評価基準及び評価方法
      (1)子会社株式及び関連会社株式
        移動平均法による原価法
      (2)その他有価証券

       時価のあるもの
        決算日の市場価格等に基づく時価法
        (評価差額は全部純資産直入法により処理し、売却原価は移動平均法により算定)
       時価のないもの
        移動平均法による原価法
     2.固定資産の減価償却の方法

      (1)有形固定資産
        定率法によっております。但し、建物(建物附属設備を除く)並びに平成28年4月1日以降に取得した建物附属設備
       については、定額法によっております。
        なお、主な耐用年数は以下のとおりであります。
         建物             3~50年
         器具備品           3~20年
      (2)無形固定資産

        定額法によっております。
        なお、ソフトウェア(自社利用分)については、社内における利用可能期間(5年)に基づく定額法によっておりま
       す。
     3.引当金の計上基準

      (1)賞与引当金
        従業員賞与の支給に充てるため、将来の支給見込額のうち、当事業年度の負担額を計上しております。
      (2)退職給付引当金

        従業員の退職金支給に備えるため、当事業年度末における退職給付債務の見込額に基づき計上しております。
       ①退職給付見込額の期間帰属方法
        退職給付債務の算定にあたり、退職給付見込額を当事業年度末までの期間に帰属させる方法については、給付算定
       式基準によっております。
       ②数理計算上の差異及び過去勤務費用の費用処理方法
        過去勤務費用については、その発生時において一時に費用処理しております。
        数理計算上の差異については、その発生時において一時に費用処理しております。
     4.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項

       消費税等の会計処理
        消費税等の会計処理は税抜方式によっております。
     (表示方法の変更)

       「税効果会計に係る会計基準」の一部改正(企業会計基準第28号平成30年2月16日)を当事業年度の期首から適用し、
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      繰延税金資産は投資その他の資産の区分に表示し、繰延税金負債は固定負債の区分に表示する方法に変更するとともに、
      税効果会計関係注記を変更しております。
       この結果、前事業年度の貸借対照表において、「流動資産」の「繰延税金資産」715,988千円は、「投資その他の資
      産」の「繰延税金資産」1,394,447千円に含めて表示しております。
       また、税効果会計関係注記において、税効果会計基準一部改正第3項から第4項に定める「税効果会計に係る会計基
      準」注解(注8)(評価性引当額の合計額を除く。)に記載された内容を追加しております。ただし、当該内容のうち前事
      業年度に係る内容については、税効果会計基準一部改正第7項に定める経過的な取扱いに従って記載しておりません。
     (貸借対照表関係)

     ※1 有形固定資産の減価償却累計額
                            前事業年度                   当事業年度
                          (平成30年3月31日)                   (平成31年3月31日)
       建物                     312,784千円                   350,176千円
       器具備品                     768,929千円                   922,553千円
     2 当座借越契約

        当社は、運転資金の効率的な調達を行うため取引銀行1行と当座借越契約を締結しております。
       当事業年度末における当座借越契約に係る借入金未実行残高等は次のとおりであります。
                            前事業年度                   当事業年度
                          (平成30年3月31日)                   (平成31年3月31日)
       当座借越極度額の総額                    10,000,000千円                   10,000,000千円
       借入実行残高                            -千円                   -千円
       差引額
                           10,000,000千円                   10,000,000千円
     3 保証債務

        当社は、子会社であるSumitomo               Mitsui    Asset   Management(New        York)Inc.における賃貸借契約に係る賃借料に対
       し、令和5年6月までの賃借料総額の支払保証を行っております。
                             前事業年度                   当事業年度
                           (平成30年3月31日)                   (平成31年3月31日)
       Sumitomo     Mitsui    Asset
                             204,923千円                   174,854千円
       Management      (New   York)Inc.
     (損益計算書関係)

     ※1 過去勤務費用償却益
         過去勤務費用償却益は、退職金規程を変更したことに伴い発生した過去勤務費用の一時処理額であります。
     ※2 固定資産除却損

                             前事業年度                   当事業年度
                         (自   平成29年4月1日                 (自   平成30年4月1日
                          至  平成30年3月31日)                  至  平成31年3月31日)
       器具備品                        0 千円                 695  千円
       ソフトウェア
                             9,000   千円                 766  千円
       ソフトウェア仮勘定
                            345,695    千円                  -  千円
     ※3 関係会社株式評価損

         関係会社株式評価損は、関連会社の株式について減損処理を適用したことによるものであります。
     ※4 合併関連費用

         合併関連費用は、主に目論見書等の一斉改版費用及び当社と大和住銀投信投資顧問株式会社との合併に関する業
        務委託費用であります。
     (株主資本等変動計算書関係)

     前事業年度(自       平成29年4月1日 至           平成30年3月31日)
      1.発行済株式数に関する事項
                    当期首株式数          当期増加株式数           当期減少株式数           当期末株式数
          普通株式              17,640株              -           -       17,640株
      2.剰余金の配当に関する事項

                                 57/85


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       (1)配当金支払額等
                           配当金の総額          一株当たり
           決議        株式の種類                           基準日       効力発生日
                               (千円)     配当額(円)
       平成29年6月27日                                       平成29年        平成29年
                   普通株式          1,887,480        107,000.00
        定時株主総会                                      3月31日        6月28日
       (2)基準日が当事業年度に属する配当のうち、配当の効力発生が翌事業年度になるもの

         平成30年6月26日開催の第33回定時株主総会において次の通り付議いたします。
                               配当金の総額         一株当たり
          決議       株式の種類       配当の原資                        基準日      効力発生日
                                  (千円)     配当額(円)
       平成30年6月26日                                        平成30年       平成30年
                 普通株式      利益剰余金         2,822,400       160,000.00
        定時株主総会                                        3月31日       6月27日
     当事業年度(自       平成30年4月1日 至           平成31年3月31日)

      1.発行済株式数に関する事項
        当社は平成30年11月1日付で普通株式1株につき1,000株の割合で株式分割を行っております。
                    当期首株式数          当期増加株式数           当期減少株式数           当期末株式数
          普通株式              17,640株        17,622,360株                -     17,640,000株
      2.剰余金の配当に関する事項

       (1)配当金支払額等
         当社は平成30年11月1日付で普通株式1株につき1,000株の割合で株式分割を行っております。
         当該株式分割は平成30年11月1日を効力発生日としておりますので、平成31年1月31日を基準日とする一株当たり
        配当額につきましては、株式分割後の株式数を基準に記載しております。
                           配当金の総額          一株当たり
           決議        株式の種類                           基準日       効力発生日
                               (千円)     配当額(円)
       平成30年6月26日                                       平成30年        平成30年
                   普通株式          2,822,400        160,000.00
        定時  株主総会                                    3月31日        6月27日
       平成31年2月28日                                       平成31年        平成31年
                   普通株式          6,667,038          377.95
        臨時株主総会                                      1月31日        3月22日
       (2)基準日が当事業年度に属する配当のうち、配当の効力発生が翌事業年度になるもの

         令和1年6月24日開催の臨時株主総会において次の通り付議いたします。
                               配当金の総額         一株当たり
          決議       株式の種類       配当の原資                        基準日      効力発生日
                                   (千円)     配当額(円)
       令和1年6月24日                                        平成31年       令和1年
                  普通株式      利益剰余金         2,469,600         140.00
        臨時  株主総会                                      3月28日       6月25日
     (リース取引関係)

     オペレーティング・リース取引
      (借主側)
      オペレーティング・リース取引のうち解約不能のものに係る未経過リース料
                                                     (単位:千円)
                          前事業年度                     当事業年度
                        (平成30年3月31日)                     (平成31年3月31日)
        1年以内                        208,187                     597,239
        1年超                         42,916                    6,115,662
        合計                        251,104                    6,712,901
     (金融商品関係)

     1.金融商品の状況に関する事項
      (1)金融商品に対する取組方針
         当社は、投資運用業及び投資助言業などの金融サービス事業を行っています。そのため、資金運用については、短
        期的で安全性の高い金融資産に限定し、財務体質の健全性、安全性、流動性の確保を第一とし、顧客利益に反しない
        運用を行っています。また、資金調達及びデリバティブ取引は行っていません。
      (2)金融商品の内容及びそのリスク

         営業債権である未収運用受託報酬及び未収投資助言報酬は、顧客の信用リスクに晒されています。未収委託者報酬
                                 58/85


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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
        は、信託財産中から支弁されるものであり、信託財産については受託者である信託銀行において分別管理されている
        ため、リスクは僅少となっています。
         投資有価証券については、主に事業推進目的のために保有する当社が設定する投資信託等であり、市場価格の変動
        リスク及び発行体の信用リスクに晒されています。関係会社株式については、主に全額出資の子会社の株式及び50%
        出資した関連会社の株式であり、発行体の信用リスクに晒されています。また、長期差入保証金は、建物等の賃借契
        約に関連する敷金等であり、差入先の信用リスクに晒されています。
         営業債務である未払手数料は、すべて1年以内の支払期日であります。
      (3)金融商品に係るリスク管理体制

       ①信用リスクの管理
         当社は、資産の自己査定及び償却・引当規程に従い、営業債権について、取引先毎の期日管理及び残高管理を行う
        とともに、その状況について取締役会に報告しています。
         投資有価証券、子会社株式及び関連会社株式は発行体の信用リスクについて、資産の自己査定及び償却・引当規程
        に従い、定期的に管理を行い、その状況について取締役会に報告しています。
         長期差入保証金についても、差入先の信用リスクについて、資産の自己査定及び償却・引当規程に従い、定期的に
        管理を行い、その状況について取締役会に報告しています。
       ②市場リスクの管理
         投資有価証券については、自己勘定資産の運用・管理に関する規程に従い、各所管部においては所管する有価証券
        について管理を、企画部においては総合的なリスク管理を行い、定期的に時価を把握しています。また、資産の自己
        査定及び償却・引当規程に従い、その状況について取締役会に報告しています。
         なお、事業推進目的のために保有する当社が設定する投資信託等については、純資産額に対する保有制限を設けて
        おり、また、自社設定投信等の取得・処分に関する規則に従い、定期的に取締役会において報告し、投資家の資金性
        格、金額、および投資家数等の状況から検討した結果、目的が達成されたと判断した場合には速やかに処分すること
        としています。
      (4)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明

         金融商品の時価には、市場価格及び業界団体が公表する売買参考統計値等に基づく価額のほか、これらの価額がな
        い場合には合理的に算定された価額が含まれています。当該価額の算定においては一定の前提条件を採用しているた
        め、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることがあります。
     2.金融商品の時価等に関する事項

        貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりです。なお、時価を把握することが極めて困難と
       認められるものは、次表には含まれていません((注2)参照)。
      前事業年度(平成30年3月31日)

                                                      (単位:千円)
            区分            貸借対照表計上額                 時価             差額
      (1)現金及び預金                        20,873,870             20,873,870                -
      (2)顧客分別金信託                          20,010             20,010              -
      (3)未収委託者報酬                        6,332,203             6,332,203                -
      (4)未収運用受託報酬                        1,725,215             1,725,215                -
      (5)未収投資助言報酬                         316,407             316,407               -
      (6)投資有価証券
       ①その他有価証券                       10,616,296             10,616,296                -
      (7)長期差入保証金                         658,505             658,505               -
            資産計                  40,542,507             40,542,507                -
      (1)顧客からの預り金                            84             84            -
      (2)未払手数料                        2,783,763             2,783,763                -
            負債計                  2,783,847             2,783,847                -
      当事業年度(平成31年3月31日)

                                                      (単位:千円)
            区分            貸借対照表計上額                 時価             差額
      (1)現金及び預金                        13,755,961             13,755,961                -
      (2)顧客分別金信託                          20,011             20,011              -
      (3)未収委託者報酬                        6,963,077             6,963,077                -
      (4)未収運用受託報酬                        1,129,548             1,129,548                -
      (5)未収投資助言報酬                         285,668             285,668               -
      (6)投資有価証券
       ①その他有価証券                       10,829,330             10,829,330                -
      (7)長期差入保証金                        2,004,451             2,004,451                -
            資産計                  34,988,051             34,988,051                -
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      (1)顧客からの預り金                          4,534             4,534              -
      (2)未払手数料                        3,246,133             3,246,133                -
            負債計                  3,250,667             3,250,667                -
       (注1)金融商品の時価の算定方法並びに有価証券に関する事項

        資 産
         (1)現金及び預金、(2)顧客分別金信託、(3)未収委託者報酬、(4)未収運用受託報酬及び(5)未収投資助言報酬
           これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
         (6)投資有価証券
           これらの時価について、投資信託等については取引所の価格、取引金融機関から提示された価格及び公表され
          ている基準価格によっております。
         (7)長期差入保証金
           これらの時価については、敷金の性質及び賃貸借契約の期間から帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価
          額によっています。
        負 債

         (1)顧客からの預り金及び(2)未払手数料
           これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
       (注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の貸借対照表計上額

                                        (単位:千円)
                          前事業年度            当事業年度
              区分
                       (平成30年3月31日)            (平成31年3月31日)
        その他有価証券
         非上場株式                       298            298
              合計                   298            298
        子会社株式及び関連会社株式
         非上場株式                   10,412,523            10,252,067
              合計               10,412,523            10,252,067
        その他有価証券については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるものであり、「(6)①
       その他有価証券」には含めておりません。
        子会社株式及び関連会社株式については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるものであ
       ることから、時価開示の対象とはしておりません。
       (注3)金銭債権及び満期がある有価証券の決算日後の償還予定額

      前事業年度(平成30年3月31日)
                                                      (単位:千円)
            区分           1年以内         1年超5年以内          5年超10年以内            10年超
      現金及び預金                  20,873,870              -          -          -
      顧客分別金信託                     20,010            -          -          -
      未収委託者報酬                   6,332,203              -          -          -
      未収運用受託報酬                   1,725,215              -          -          -
      未収投資助言報酬                    316,407             -          -          -
      長期差入保証金                    602,360           56,144            -          -
            合計             29,870,067            56,144            -          -
      当事業年度(平成31年3月31日)

                                                      (単位:千円)
            区分           1年以内         1年超5年以内          5年超10年以内            10年超
      現金及び預金                  13,755,961               -          -          -
      顧客分別金信託                    20,011            -          -          -
      未収委託者報酬                   6,963,077              -          -          -
      未収運用受託報酬                   1,129,548              -          -          -
      未収投資助言報酬                    285,668             -          -          -
      長期差入保証金                    54,900         1,949,551              -          -
            合計             22,209,168           1,949,551              -          -
     (有価証券関係)

     1.子会社株式及び関連会社株式
     前事業年度(平成30年3月31日)
       子会社株式及び関連会社株式(貸借対照表計上額 関係会社株式10,412,523千円)は、市場価格がなく、時価を把握
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      することが極めて困難と認められることから、記載しておりません。
     当事業年度(平成31年3月31日)

       子会社株式及び関連会社株式(貸借対照表計上額 関係会社株式10,252,067千円)は、市場価格がなく、時価を把握
      することが極めて困難と認められることから、記載しておりません。
     2.その他有価証券

     前事業年度(平成30年3月31日)
                                                      (単位:千円)
                 区分               貸借対照表計上額            取得原価           差額
      (1)貸借対照表計上額が取得原価を超えるもの
        投資信託等                            7,366,669          6,046,232          1,320,437
                 小計                   7,366,669          6,046,232          1,320,437
      (2)貸借対照表計上額が取得原価を超えないもの
        投資信託等                            3,249,626          3,315,328          △65,701
                 小計                   3,249,626          3,315,328          △65,701
                 合計                  10,616,296           9,361,560          1,254,735
     (注)非上場株式等(貸借対照表計上額 298千円)については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認
       められることから、記載しておりません。
     当事業年度(平成31年3月31日)

                                                      (単位:千円)
                 区分               貸借対照表計上額            取得原価           差額
      (1)貸借対照表計上額が取得原価を超えるもの
        投資信託等                            7,545,410          6,613,088          932,322
                 小計                   7,545,410          6,613,088          932,322
      (2)貸借対照表計上額が取得原価を超えないもの
        投資信託等                            3,283,920          3,360,000          △76,080
                 小計                   3,283,920          3,360,000          △76,080
                 合計                  10,829,330           9,973,088          856,242
     (注)非上場株式等(貸借対照表計上額 298千円)については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認
       められることから、記載しておりません。
     3.事業年度中に売却したその他有価証券

     前事業年度(自       平成29年4月1日 至           平成30年3月31日)
                                 (単位:千円)
          売却額          売却益の合計額           売却損の合計額
              532,099            30,980            9,634
     当事業年度(自       平成30年4月1日 至           平成31年3月31日)

                                 (単位:千円)
          売却額          売却益の合計額           売却損の合計額
              728,127            7,247          14,605
     4.減損処理を行った有価証券

       前事業年度において、減損処理を行った有価証券はありません。
       当事業年度において、有価証券について160,455千円(関係会社株式160,455千円)減損処理を行っております。
       なお、減損処理にあたっては子会社株式及び関連会社株式については、当該株式の発行会社の財務状況等を勘案した
      上で、回復可能性を検討し、回復可能性のないものについて減損処理を行っております。
     (退職給付関係)

     1.採用している退職給付制度の概要
       当社は、確定給付型の制度として、退職一時金制度を設けております。また、確定拠出型の制度として、確定拠出年
      金制度を設けております。
     2.確定給付制度

      (1)退職給付債務の期首残高と期末残高の調整表
                                                     (単位:千円)
                                 61/85


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                                  前事業年度                当事業年度
                              (自    平成29年4月1日             (自    平成30年4月1日
                               至    平成30年3月31日)              至    平成31年3月31日)
       退職給付債務の期首残高                                3,177,131                3,319,830
         勤務費用                                285,715                267,362
         利息費用                                 2,922                  -
         数理計算上の差異の発生額                               △51,212                 △3,658
         退職給付の支払額                               △94,727                △85,082
         過去勤務費用の発生額                                  -             △79,850
       退職給付債務の期末残高                                3,319,830                3,418,601
      (2)退職給付債務の期末残高と貸借対照表に計上された退職給付引当金の調整表

                                                     (単位:千円)
                                  前事業年度                当事業年度
                               (平成30年3月31日)                (平成31年3月31日)
       非積立型制度の退職給付債務                                3,319,830                3,418,601
       未認識数理計算上の差異                                   -                -
       未認識過去勤務費用                                   -                -
       退職給付引当金                                3,319,830                3,418,601
      (3)退職給付費用及びその内訳項目の金額

                                                     (単位:千円)
                                  前事業年度                当事業年度
                              (自    平成29年4月1日             (自    平成30年4月1日
                               至    平成30年3月31日)              至    平成31年3月31日)
       勤務費用                                 285,715                267,362
       利息費用                                  2,922                  -
       数理計算上の差異の費用処理額                                △51,212                 △3,658
       過去勤務費用償却益                                   -             △79,850
       その他                                 182,458                199,849
       確定給付制度に係る退職給付費用                                 419,884                383,703
      (注)1.退職金規程を変更したことに伴い、過去勤務費用償却益79,850千円を特別利益に計上しております。
         2.その他は、その他の関係会社等からの出向者の年金掛金負担分及び退職給付引当額相当額負担分、退職定年制
          度適用による割増退職金並びに確定拠出年金への拠出額であります。
      (4)数理計算上の計算基礎に関する事項

        主要な数理計算上の計算基礎(加重平均で表わしております。)
                                  前事業年度                当事業年度
                              (自    平成29年4月1日             (自    平成30年4月1日
                               至    平成30年3月31日)              至    平成31年3月31日)
        割引率                                 0.000%                0.000%
     3.確定拠出制度

      当社の確定拠出制度への要拠出額は、前事業年度147,195千円、当事業年度156,457千円であります。
     (税効果会計関係)

     1.繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
                                              (単位:千円)

                               前事業年度             当事業年度
                            (平成30年3月31日)             (平成31年3月31日)
       繰延税金資産

        退職給付引当金                           1,016,532             1,046,775
        賞与引当金                            492,056             400,242
        調査費                             90,509             80,983
        未払金                             60,851             57,192
        未払事業税                            102,103              54,797
        ソフトウェア償却                             11,289             17,501
                                     7,903             82,798
        その他
                                 62/85

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       繰延税金資産小計
                                   1,781,245             1,740,292
                                    △2,597             △51,729
       評価性引当額(注)
       繰延税金資産合計
                                   1,778,648             1,688,563
       繰延税金負債

        その他有価証券評価差額金                            384,200             262,181
       繰延税金負債合計                             384,200             262,181
       繰延税金資産の純額
                                   1,394,447             1,426,381
     (注)評価性引当額が49,131千円増加しております。この増加の内容は、主として関係会社株式評価損に係る評価性引当額

       を追加的に認識したことに伴うものであります。
     2.法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間に重要な差異があるときの、当該差異の原因となった主要

      な項目別の内訳
                                前事業年度             当事業年度
                              (平成30年3月31日)            (平成31年3月31日)
       法定実効税率
                                   30.8%             30.6%
       (調整)
        評価性引当額の増減                             -            0.8
        交際費等永久に損金に算入されない項目                            0.2             0.9
        住民税均等割等                            0.1             0.1
        所得税額控除による税額控除                           △1.9             △1.4
        その他                            0.1            △0.4
                                   29.4             30.5
       税効果会計適用後の法人税等の負担率
     (セグメント情報等)

     前事業年度(自       平成29年4月1日         至  平成30年3月31日)
     1.セグメント情報
       当社は、投資運用業及び投資助言業などの金融商品取引業を中心とする営業活動を展開しております。これらの営業
      活動は、金融その他の役務提供を伴っており、この役務提供と一体となった営業活動を基に収益を得ております。
       従って、当社の事業区分は、「投資・金融サービス業」という単一の事業セグメントに属しており、事業の種類別セ
      グメント情報の記載を省略しております。
     2.関連情報

      (1)製品及びサービスごとの情報
                                                     (単位:千円)
                 委託者報酬         運用受託報酬         投資助言報酬          その他         合計
        外部顧客への
                   36,538,981          8,362,118         1,440,233          189,145        46,530,479
         営業収益
      (2)地域ごとの情報 

       ①営業収益
         本邦の外部顧客への営業収益に区分した金額が損益計算書の営業収益の90%を超えるため、地域ごとの営業収益の
        記載を省略しております。
       ②有形固定資産

         本邦に所在している有形固定資産の金額が貸借対照表の有形固定資産の金額の90%を超えるため、地域ごとの有形
        固定資産の記載を省略しております。
      (3)主要な顧客ごとの情報 

        外部顧客への営業収益のうち、損益計算書の営業収益の10%以上を占める相手先がないため、記載はありません。
     3.報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報

        該当事項はありません。
     4.報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報

        該当事項はありません。
                                 63/85


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     5.報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報

        該当事項はありません。
     当事業年度(自       平成30年4月1日         至  平成31年3月31日)

     1.セグメント情報
       当社は、投資運用業及び投資助言業などの金融商品取引業を中心とする営業活動を展開しております。これらの営業
      活動は、金融その他の役務提供を伴っており、この役務提供と一体となった営業活動を基に収益を得ております。
       従って、当社の事業区分は、「投資・金融サービス業」という単一の事業セグメントに属しており、事業の種類別セ
      グメント情報の記載を省略しております。
     2.関連情報

      (1)製品及びサービスごとの情報
                                                     (単位:千円)
                 委託者報酬         運用受託報酬         投資助言報酬          その他          合計
        外部顧客への
                   39,156,499          6,277,217         1,332,888          232,009        46,998,614
         営業収益
      (2)地域ごとの情報 

       ①営業収益
         本邦の外部顧客への営業収益に区分した金額が損益計算書の営業収益の90%を超えるため、地域ごとの営業収益の
        記載を省略しております。
       ②有形固定資産

         本邦に所在している有形固定資産の金額が貸借対照表の有形固定資産の金額の90%を超えるため、地域ごとの有形
        固定資産の記載を省略しております。
      (3)主要な顧客ごとの情報 

        外部顧客への営業収益のうち、損益計算書の営業収益の10%以上を占める相手先がないため、記載はありません。
     3.報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報

        該当事項はありません。
     4.報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報

        該当事項はありません。
     5.報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報

        該当事項はありません。
     (関連当事者情報)

     前事業年度(自       平成29年4月1日 至           平成30年3月31日)
     1.関連当事者との取引
      (1)兄弟会社等
                                                      (単位:千円)
          会社等の                事業の    議決権等の
                  資本金、出資金                 関連当事者
      種類    名称又は     所在地           内容又    所有(被所            取引の内容      取引金額      科目    期末残高
                    又は基金                との関係
          氏名               は職業    有)割合
     親会社                            %
         ㈱三井住友      東京都                     投信の販売委託       委託販売           未払
      の              1,770,996,505      銀行業                      2,761,066          429,436
         銀行      千代田区                      役員の兼任       手数料          手数料
     子会社                          -
     親会社                            %
         SMBC日興      東京都                     投信の販売委託       委託販売           未払
      の               10,000,000     証券業                      5,685,815          953,752
         証券㈱      千代田区                      役員の兼任       手数料          手数料
     子会社                          -
     (注)1.上記金額のうち、取引金額には消費税等は含まれておらず、期末残高には消費税等が含まれております。
        2.取引条件及び取引条件の決定方針等
          投信の販売委託については、一般取引条件を基に、協議の上決定しております。
     2.親会社に関する注記

       株式会社三井住友フィナンシャルグループ(東京証券取引所、名古屋証券取引所、ニューヨーク証券取引所に上場)
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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
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     当事業年度(自       平成30年4月1日         至  平成31年3月31日)

     1.関連当事者との取引
      (1)兄弟会社等
                                                      (単位:千円)
          会社等の                事業の    議決権等の
                  資本金、出資金                 関連当事者
      種類    名称又は     所在地           内容又    所有(被所            取引の内容      取引金額      科目    期末残高
                    又は基金                との関係
          氏名               は職業    有)割合
     親会社                            %
         ㈱三井住友      東京都                     投信の販売委託       委託販売           未払
      の              1,770,996,505      銀行業                      2,499,836          399,447
         銀行      千代田区                      役員の兼任       手数料          手数料
     子会社                          -
     親会社                            %
         SMBC日興      東京都                     投信の販売委託       委託販売           未払
      の               10,000,000     証券業                      5,789,062         1,154,875
         証券㈱      千代田区                      役員の兼任       手数料          手数料
     子会社                          -
     (注)1.上記金額のうち、取引金額には消費税等は含まれておらず、期末残高には消費税等が含まれております。
        2.取引条件及び取引条件の決定方針等
          投信の販売委託については、一般取引条件を基に、協議の上決定しております。
     2.親会社に関する注記

       株式会社三井住友フィナンシャルグループ(東京証券取引所、名古屋証券取引所、ニューヨーク証券取引所に上場)
     (1株当たり情報)

                                 前事業年度                当事業年度
                             (自    平成29年4月1日             (自    平成30年4月1日
                              至    平成30年3月31日)              至    平成31年3月31日)
      1株当たり純資産額                              2,260.87円                1,944.40円
      1株当たり当期純利益金額                               280.92円                237.15円
      (注)1.潜在株式調整後1株当たり当期純利益金額については、潜在株式が存在しないため記載しておりません。
         2.当社は、平成30年11月1日付で普通株式1株につき1,000株の割合で株式分割を行っております。これに伴
           い、前事業年度の期首に当該株式分割が行われたと仮定して、1株当たり純資産額及び1株当たり当期純利益
           を算定しております。
         3.1株当たり当期純利益金額の算定上の基礎は、以下のとおりであります。
                                 前事業年度                当事業年度
                             (自    平成29年4月1日             (自    平成30年4月1日
                              至    平成30年3月31日)              至    平成31年3月31日)
      1株当たり当期純利益金額
       当期純利益(千円)                            4,955,483                4,183,413
       普通株主に帰属しない金額(千円)                                -                -
       普通株式に係る当期純利益金額(千円)                            4,955,483                4,183,413
       期中平均株式数(株)                            17,640,000                17,640,000
     (重要な後発事象)

     前事業年度(自       平成29年4月1日         至  平成30年3月31日)
      当社と大和住銀投信投資顧問株式会社との合併に関する主要株主間での基本合意について
       平成30年5月11日付で当社及び大和住銀投信投資顧問株式会社の主要株主である株式会社三井住友フィナンシャルグ
      ループ、株式会社大和証券グループ本社、三井住友海上火災保険株式会社及び住友生命保険相互会社が、当社と大和住
      銀投信投資顧問株式会社との合併に関する基本合意書を締結しました。
     当事業年度(自       平成30年4月1日         至  平成31年3月31日)

      取得による企業結合
       当社は、平成30年9月28日開催の当社取締役会において、当社と大和住銀投信投資顧問株式会社との間で合併契約を
      締結することについて決議し、同日付で締結しました。本合併契約に基づき、当社と大和住銀投信投資顧問株式会社
      は、平成31年4月1日付で合併いたしました。
     1.企業結合の概要

      (1)被取得企業の名称及び事業の内容
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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
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        被取得企業の名称 大和住銀投信投資顧問株式会社
        事業の内容    投資運用業、投資助言・代理業等
      (2)企業結合を行う主な理由

        資産運用ビジネスはグローバルに成長拡大しており、お客さまから求められる運用力やサービスはますます高度化し
       ております。本件合併は、このようなお客さまからのニーズに対応するために、両運用会社の持つ強み・ノウハウを結
       集した、フィデューシャリー・デューティーに基づく最高品質の運用パフォーマンスとサービスを提供する資産運用会
       社の実現を図るものであります。
      (3)企業結合日

        平成31年4月1日
      (4)企業結合の法的形式

        当社を存続会社とし、大和住銀投信投資顧問株式会社を消滅会社とする吸収合併方式であります。
      (5)結合後企業の名称

        三井住友DSアセットマネジメント株式会社
      (6)取得企業を決定するに至った主な根拠

        「企業結合に関する会計基準」(企業会計基準第21号 平成25年9月13日)及び「企業結合会計基準及び事業分離等会
       計基準に関する適用指針」(企業会計基準適用指針第10号 平成25年9月13日)の考え方に基づき、当社を取得企業とし
       ております。
     2.合併比率及びその算定方法並びに交付した株式数

      (1)合併比率
        大和住銀投信投資顧問株式会社の普通株式1株に対し、当社の普通株式4.2156株を割当て交付いたしました。
      (2)合併比率の算定方法

        当社はEYトランザクション・アドバイザリー・サービス株式会社を、大和住銀投信投資顧問株式会社はPwCアド
       バイザリー合同会社を、合併比率の算定に関する第三者算定機関としてそれぞれ選定し、各第三者算定機関による算定
       結果を参考に、両社の財務の状況、資産の状況、将来の見通し等の要因を総合的に勘案し、合併比率について慎重に協
       議を重ねた結果、合併比率が妥当であると判断し、合意に至ったものであります。
      (3)交付した株式数

        普通株式:16,230,060株
     3.主要な取得関連費用の内容及び金額

        デューデリジェンス費用13,700千円
     4.取得原価の配分に関する事項

        現時点では確定しておりません。
     (参考)大和住銀投信投資顧問株式会社の経理状況

      ※当該(参考)において、大和住銀投信投資顧問株式会社を「委託会社」または「当社」といいます。
      1.委託会社の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第59号。)

        並びに同規則第2条の規定に基づき、「金融商品取引業等に関する内閣府令」(平成19年8月6日内閣府令第
        52号。)により作成しております。
      2.財務諸表の記載金額は、千円未満の端数を切り捨てて表示しております。

      3.委託会社は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づき、第47期事業年度(平成30年4月1日から

        平成31年3月31日まで)の財務諸表について、有限責任                          あずさ監査法人による監査を受けております。
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     (1)貸借対照表

















                                                   (単位:千円)
                                     第46期              第47期
                                 (平成30年3月31日)              (平成31年3月31日)
     資産の部
       流動資産
        現金・預金                               21,360,895              20,475,527
                                 67/85


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        前払費用                                 204,460              230,059
        未収入金                                  12,823              4,542
        未収委託者報酬                                3,363,312              2,923,589
        未収運用受託報酬                                1,198,432               870,546
        未収収益                                  41,310              38,738
                                          7,553              3,324
        その他
                                       26,188,788              24,546,329
        流動資産計
       固定資産
        有形固定資産
         建物                  ※1              75,557             225,975
         器具備品                  ※1             122,169              95,404
         土地                                  710              710
                                          7,275              8,108
         リース資産                  ※1
                                         205,712              330,198
         有形固定資産計
        無形固定資産
         ソフトウエア                                73,887             159,087
         ソフトウェア仮勘定                                  -            6,115
                                         12,706              12,706
         電話加入権
                                         86,593             177,909
         無形固定資産計
        投資その他の資産
         投資有価証券                              10,257,600              11,025,039
         関係会社株式                                956,115              956,115
         従業員長期貸付金                                 1,170               -
         長期差入保証金                                534,699              534,270
         出資金                                82,660              82,660
         繰延税金資産                               1,041,251              1,009,250
         その他                                  -            8,397
                                        △20,750              △20,750
         貸倒引当金
                                       12,852,746              13,594,982
         投資その他の資産計
                                       13,145,052              14,103,090
        固定資産計
                                       39,333,840              38,649,419
       資産合計
                                                    (単位:千円)

                                     第46期              第47期
                                 (平成30年3月31日)              (平成31年3月31日)
     負債の部
      流動負債
        リース債務                                  3,143              3,583
        未払金                                 29,207            1,555,486
        未払手数料                                1,434,393              1,222,461
        未払費用                                1,287,722              1,203,269
        未払法人税等                                1,397,293               264,304
        未払消費税等                                 135,042              48,437
        賞与引当金                                1,263,100              1,007,040
        役員賞与引当金                                 85,600              72,900
                                         23,128              29,455
        その他
                                        5,658,632              5,406,939
        流動負債計
       固定負債
        リース債務                                  4,698              5,173
        退職給付引当金                                1,540,203              1,707,062
        役員退職慰労引当金                                 88,050                -
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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
        長期未払金                                    -           204,333
                                           -           248,260
        資産除去債務
                                        1,632,952              2,164,829
        固定負債計
                                        7,291,585              7,571,769
       負債合計
                                                    (単位:千円)

                                     第46期              第47期
                                 (平成30年3月31日)              (平成31年3月31日)
     純資産の部
      株主資本
        資本金                                2,000,000              2,000,000
        資本剰余金
                                         156,268              156,268
         資本準備金
                                         156,268              156,268
         資本剰余金合計
        利益剰余金
         利益準備金                                343,731              343,731
         その他利益剰余金
          別途積立金                             1,100,000              1,100,000
                                       28,387,042              27,516,774
          繰越利益剰余金
                                       29,830,773              28,960,505
         利益剰余金合計
                                       31,987,042              31,116,774
        株主資本合計
       評価・換算差額等
                                         55,213             △39,124
        その他有価証券評価差額金
                                         55,213             △39,124
        評価・換算差額等合計
                                       32,042,255              31,077,650
       純資産合計
                                       39,333,840              38,649,419
     負債純資産合計
     (2)損益計算書

                                                   (単位:千円)
                                  第46期                第47期
                              (自 平成29年4月1日                (自 平成30年4月1日
                               至 平成30年3月31日)                至 平成31年3月31日)
     営業収益
       運用受託報酬                               5,111,757                4,252,374
       委託者報酬                               26,383,145                24,415,734
                                       82,997                66,957
       その他営業収益
                                     31,577,899                28,735,066
       営業収益計
     営業費用
       支払手数料                               11,900,832                10,708,502
       広告宣伝費                                 93,131               196,206
       公告費                                   -               293
       調査費
        調査費                              1,637,364                2,076,042
        委託調査費                              2,959,680                3,032,753
       委託計算費                                 79,120                77,597
       営業雑経費
        通信費                                42,497                38,715
        印刷費                               517,371                507,540
        協会費                                24,374                24,325
        諸会費                                3,778                1,994
                                 69/85


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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                                       122,930                63,596
        その他
                                     17,381,079                16,727,567
       営業費用計
     一般管理費
       給料
        役員報酬                               218,127                217,030
        給料・手当                              2,809,008                3,002,836
        賞与                                86,028                48,878
       退職金                                 9,864                2,855
       福利厚生費                                647,269                638,399
       交際費                                 29,121                38,883
       旅費交通費                                159,224                153,694
       租税公課                                199,255                160,817
       不動産賃借料                                622,807                639,392
       退職給付費用                                219,724                324,082
       固定資産減価償却費                                 71,624               141,154
       賞与引当金繰入額                               1,263,100                1,007,040
       役員退職慰労引当金繰入額
                                       36,130               102,860
       役員賞与引当金繰入額                                 85,500                72,900
                                       901,001               1,011,941
       諸経費
                                      7,357,787                7,562,768
       一般管理費計
                                      6,839,032                4,444,730
     営業利益
     営業外収益
       受取配当金                                 23,350                35,946
       受取利息                                  199                178
       投資有価証券売却益                                 6,350               45,345
                                        2,831               10,431
       その他
                                       32,732                91,902
       営業外収益計
     営業外費用
       投資有価証券売却損                                 5,000                4,735
       解約違約金                                   -               982
       為替差損                                 1,784                 828
                                          0               410
       その他
                                        6,784                6,956
       営業外費用計
                                      6,864,980                4,529,676
     経常利益
     特別損失
      合併関連費用                   ※2                 -             179,376
                                          -              4,121
      固定資産除却損
                                          -             183,498
      特別損失計
     税引前当期純利益                                 6,864,980                4,346,177
                                      2,242,775                1,339,010
     法人税、住民税及び事業税
                                      △78,014                 73,635
     法人税等調整額
                                      2,164,761                1,412,646
     法人税等合計
     当期純利益                                 4,700,218                2,933,531
     (3)株主資本等変動計算書

     第46期 (自 平成29年4月1日 至 平成30年3月31日)                                               (単位:千円)
                                   株主資本
                          資本剰余金                   利益剰余金
                資本金                                その他利益剰余金
                              資本剰余金
                      資本準備金               利益準備金
                                                     繰越利益剰余金
                               合計
                                             別途積立金
     当期首残高           2,000,000        156,268       156,268        343,731       1,100,000        26,100,773
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     当期変動額
      剰余金の配当
                                                      △2,413,950
      当期純利益
                                                       4,700,218
      株主資本以外の項
      目の当期変動額
      (純額)
     当期変動額合計               -       -       -        -        -    2,286,268
     当期末残高           2,000,000        156,268       156,268        343,731       1,100,000        28,387,042
                     株主資本                評価・換算差額等

                利益剰余金
                                                    純資産合計
                                 その他有価証券          評価・換算
                         株主資本合計
                利益剰余金
                                  評価差額金         差額等合計
                  合計
     当期首残高            27,544,504         29,700,773           37,917         37,917        29,738,691
     当期変動額
      剰余金の配当
                 △2,413,950         △2,413,950                            △2,413,950
      当期純利益
                  4,700,218         4,700,218                            4,700,218
      株主資本以外の項
      目の当期変動額
      (純額)
                                     17,295         17,295          17,295
     当期変動額合計             2,286,268         2,286,268           17,295         17,295        2,303,564
     当期末残高            29,830,773         31,987,042           55,213         55,213        32,042,255
     第47期 (自 平成30年4月1日 至 平成31年3月31日)                                               (単位:千円)

                                   株主資本
                          資本剰余金                   利益剰余金
                資本金                                その他利益剰余金
                              資本剰余金
                      資本準備金               利益準備金
                                                     繰越利益剰余金
                                合計
                                              別途積立金
     当期首残高           2,000,000         156,268        156,268        343,731       1,100,000       28,387,042
     当期変動額
      剰余金の配当
                                                      △3,803,800
      当期純利益
                                                       2,933,531
      株主資本以外の項
      目の当期変動額
      (純額)
     当期変動額合計               -        -        -        -        -    △870,268
     当期末残高           2,000,000         156,268        156,268        343,731       1,100,000       27,516,774
                     株主資本                評価・換算差額等

                利益剰余金
                                                    純資産合計
                                 その他有価証券          評価・換算
                         株主資本合計
                利益剰余金
                                  評価差額金         差額等合計
                  合計
     当期首残高            29,830,773         31,987,042           55,213         55,213        32,042,255
     当期変動額
      剰余金の配当
                 △3,803,800         △3,803,800                            △3,803,800
      当期純利益
                  2,933,531         2,933,531                            2,933,531
      株主資本以外の項
      目の当期変動額
      (純額)
                                    △94,337         △94,337          △94,337
     当期変動額合計             △870,268         △870,268          △94,337         △94,337         △964,605
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     当期末残高            28,960,505         31,116,774          △39,124         △39,124         31,077,650
      注記事項

      (重要な会計方針)
      1.有価証券の評価基準及び評価方法
      (1)  子会社株式及び関連会社株式
         総平均法による原価法を採用しております。
      (2)  その他有価証券
         時価のあるもの
          決算日の市場価格等に基づく時価法(売却原価は総平均法により算出し、評価差額は全部純資産直入法
          により処理しております。)を採用しております。
         時価のないもの
          総平均法による原価法を採用しております。
      2.固定資産の減価償却の方法
      (1)  有形固定資産(リース資産を除く)
         定率法を採用しております。ただし、平成28年4月1日以降に取得した建物附属設備及び構築物について
         は、定額法を採用しております。なお、主な耐用年数は以下のとおりであります。
         建物     2~30年
         器具備品   4~15年
       (会計上の見積りの変更)
         当事業年度において、当社と三井住友アセットマネジメント株式会社(以下「SMAM」)との間で合併
         契約を締結したことに伴い、将来利用不能となる固定資産について耐用年数を短縮し、将来にわたり変更
         しております。
         これにより、従来の方法に比べて、当事業年度の営業利益、経常利益及び税引前当期純利益はそれぞれ
         15,534千円減少しております。
      (2)  無形固定資産(リース資産を除く)
         定額法を採用しております。
         なお、自社利用のソフトウエアについては、社内における利用可能期間(5年)に基づく定額法によって
         おります。
      (3)  リース資産
         所有権移転外ファイナンス・リース取引に係るリース資産
         リース期間を耐用年数とし、残存価額を零とする定額法を採用しております。
      3.引当金の計上基準
      (1)  貸倒引当金
         債権の貸倒による損失に備えるため、一般債権については貸倒実績率により、貸倒懸念債権等の特定の
         債権については個別に回収可能性を検討し、回収不能見込額を計上しております。
      (2)  賞与引当金
         従業員賞与の支払に備えるため、将来の支給見込額のうち当事業年度の負担額を計上しております。
      (3)  役員賞与引当金
         役員賞与の支払に備えるため、将来の支給見込額のうち当事業年度の負担額を計上しております。
      (4)  退職給付引当金
         従業員の退職給付に備えるため、社内規定に基づく当事業年度末の要支給額を計上しております。
         これは、当社の退職金は、将来の昇給等による給付額の変動がなく、貢献度、能力及び実績に応じて、
         各事業年度ごとに各人別に勤務費用が確定するためです。
      (5)  役員退職慰労引当金
         役員の退職慰労金の支払に備えるため、役員退職慰労金規程に基づき事業年度末における要支給額を
         計上しております。
      4.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項
         消費税等の会計処理
         消費税及び地方消費税の会計処理は、税抜方式によっております。
      (表示方法の変更)

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      (「『税効果会計に係る会計基準』の一部改正」の適用に伴う変更)
       「『税効果会計に係る会計基準』の一部改正」(企業会計基準第28号 平成30年2月16日)を当事業年度の期首
      から適用し、繰延税金資産は投資その他の資産の区分に表示し、繰延税金負債は固定負債の区分に表示する方法
      に変更しました。
       この結果、前事業年度の貸借対照表において、「流動資産」の「繰延税金資産」504,497千円は、「投資その他
      の資産」の「繰延税金資産」1,041,251千円に含めて表示しております。
      (追加情報)

       当社は、平成31年3月22日開催の臨時株主総会において、退任となる取締役及び監査役に対して、在任中の労に
      報いるため、当社所定の基準による相当額の範囲内で役員退職慰労金を支給することを決議しました。
       これに伴い、当事業年度において役員退職慰労引当金184,610千円を長期未払金に振り替えております。
      (貸借対照表関係)

                 第46期                          第47期
              (平成30年3月31日)                          (平成31年3月31日)
       ※1.有形固定資産の減価償却累計額                          ※1.有形固定資産の減価償却累計額
         建物                           465,964千円           建物           556,889千円
                                   器具備品         297,262千円
         器具備品                         266,621千円
                                   リース資産                      12,584千円
         リース資産                          8,719千円
      (損益計算書関係)

                 第46期                          第47期
             (自 平成29年4月1日                          (自 平成30年4月1日
              至 平成30年3月31日)                            至 平成31年3月31日)
                                 ※2.  合併関連費用は、主に目論見書等の一斉改版費
                  -
                                用及び当社とSMAMとの合併に関する業務委託費用
                                であります。
      (株主資本等変動計算書関係)

      第46期(自 平成29年4月1日 至 平成30年3月31日)
      1.発行済株式に関する事項                                            (単位:千株)
        株式の種類         当事業年度期首             増加          減少        当事業年度末
         普通株式               3,850            -          -         3,850
         合  計               3,850            -          -         3,850
       2.配当に関する事項

      (1)配当金支払額
                       配当金の総額         1株当たり
         決議      株式の種類                          基準日         効力発生日
                        (千円)       配当額(円)
      平成29年6月23日
                普通株式         2,413,950           627   平成29年3月31日          平成29年6月24日
      定時株主総会
      (2)基準日が当事業年度に属する配当のうち、配当の効力発生日が翌事業年度となるもの

                     配当金            1株当た
                株式の            配当の
         決議            の総額            り配当額         基準日         効力発生日
                種類            原資
                     (千円)             (円)
      平成30年6月22日          普通            利益
                     2,348,500               610   平成30年3月31日          平成30年6月23日
      定時株主総会          株式           剰余金
      第47期(自 平成30年4月1日 至 平成31年3月31日)

      1.発行済株式に関する事項                                            (単位:千株)
        株式の種類         当事業年度期首             増加          減少        当事業年度末
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         普通株式               3,850            -          -         3,850
         合  計               3,850            -          -         3,850
       2.配当に関する事項

      (1)配当金支払額
                       配当金の総額         1株当たり
          決議       株式の種類                          基準日        効力発生日
                        (千円)       配当額(円)
      平成30年6月22日
                 普通株式         2,348,500           610   平成30年3月31日         平成30年6月23日
      定時株主総会
      (2)基準日が当事業年度に属する配当のうち、配当の効力発生日が翌事業年度となるもの

                     配当金            1株当た
                株式の            配当の
         決議            の総額            り配当額         基準日        効力発生日
                種類            原資
                     (千円)             (円)
      平成31年3月22日          普通            利益
                     1,455,300                378   平成31年3月31日          令和1年6月25日
      臨時株主総会          株式           剰余金
      (金融商品関係)

       1.金融商品の状況に関する事項
       (1)金融商品に対する取組方針
          当社は、投資運用業及び投資助言・代理業などの資産運用事業を行っております。余裕資金は安全で
        流動性の高い金融資産で運用し、銀行からの借入や社債の発行はありません。
          安全性の高い金融商品での短期的な運用の他に、自社ファンドの設定に自己資本を投入しております。
          その自己設定投信は、事業推進目的で保有しており、設定、解約又は償還に関しては、社内規定に従
         っております。
       (2)金融商品の内容及びそのリスク
          主たる営業債権は、投資運用業等より発生する未収委託者報酬、未収運用受託報酬であります。
          これらの債権は、全て1年以内の債権であり、そのほとんどが信託財産の中から支払われるため、回
        収不能となるリスクは極めて軽微であります。
          未収入金は、当社より他社へ出向している従業員給与等であり、1年以内の債権であります。
          投資有価証券は、その大半が事業推進目的で設定した投資信託であり、価格変動リスク及び為替変動
        リスクに晒されております。
          長期差入保証金は、建物等の賃借契約に関連する敷金であり、差入先の信用リスクに晒されております。
          未払手数料は、投資信託の販売に係る支払手数料であります。また、未払費用は、投資信託の運用に
        係る再委託手数料、及び業務委託関連費用であります。
          これらの債務は、全て1年以内の債務であります。
       (3)金融商品に係るリスク管理体制
        ①信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
          当社は、社内規定に従って取引先を選定し、担当部門で取引先の状況を定期的にモニタリングし、
        財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。
        ②市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理

          当社は、投資有価証券の一部を除いて、資金決済のほとんどを自国通貨で行っているため、為替の
        変動リスクは極めて限定的であります。
          投資有価証券のうち自己設定投信については、その残高及び損益状況等を定期的に経営会議に報告
        しております。
          なお、デリバティブ取引については行っておりません。
        ③資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理

          当社は、適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、社内規定に従って手元流動性を維持すること
        により、流動性リスクを管理しております。
                                 74/85


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       2.金融商品の時価等に関する事項
        貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握する
       ことが極めて困難と認められるものは、次表に含めておりません((注2)を参照ください)。
         第46期(平成30年3月31日)                                     (単位:千円)

                        貸借対照表計上額              時価          差額
         (1)現金・預金                   21,360,895          21,360,895              -
         (2)未収委託者報酬                   3,363,312          3,363,312              -
         (3)未収運用受託報酬                   1,198,432          1,198,432              -
         (4)未収入金                     12,823          12,823            -
         (5)投資有価証券
             その他有価証券               10,206,465          10,206,465              -
                   資産計         36,141,929          36,141,929              -
         (1)未払手数料                   1,434,393          1,434,393              -
         (2)未払費用(*)                    959,074          959,074             -
                   負債計          2,393,468          2,393,468              -
        (*)金融商品に該当するものを表示しております。
         第47期(平成31年3月31日)                                     (単位:千円)

                        貸借対照表計上額              時価          差額
         (1)現金・預金                   20,475,527          20,475,527              -
         (2)未収委託者報酬                   2,923,589          2,923,589              -
         (3)未収運用受託報酬                    870,546          870,546             -
         (4)未収入金                     4,542          4,542            -
         (5)投資有価証券
             その他有価証券               10,979,968          10,979,968              -
         (6)長期差入保証金                    524,592          524,592             -
                   資産計         35,778,767          35,778,767              -
         (1)未払手数料                   1,222,461          1,222,461              -
         (2)未払費用(*)                    807,875          807,875             -
                   負債計          2,030,337          2,030,337              -
        (*)金融商品に該当するものを表示しております。
      (注1)金融商品の時価の算定方法並びに有価証券に関する事項

       資産
       (1)現金・預金、(2)未収委託者報酬、(3)未収運用受託報酬及び(4)未収入金
           これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額に
          よっております。
       (5)投資有価証券
           投資信託であり、公表されている基準価額によっております。また、保有目的ごとの有価
          証券に関する事項については、注記事項「有価証券関係」をご参照下さい。
       (6)長期差入保証金
           敷金の性質及び賃貸借契約の期間から、時価は当該帳簿価額と近似しているため、当該帳簿価額によっ
          ております。
       負債

       (1)未払手数料、及び(2)未払費用
           これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額に
          よっております。
      (注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の貸借対照表計上額

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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                                                (単位:千円)
               区分          第46期(平成30年3月31日)                 第47期(平成31年3月31日)
         (1)その他有価証券
            非上場株式                        51,135                 45,071
         (2)子会社株式
            非上場株式                       956,115                 956,115
         (3)長期差入保証金                          534,699                  9,677
          これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから
          時価開示の対象としておりません。このため、(1)その他有価証券の非上場株式については
          2.(5)投資有価証券には含めておりません。
      (注3)金銭債権及び満期がある有価証券の決算日以後の償還予定額

          第46期(平成30年3月31日)                                       (単位:千円)
                         1年以内       1年超5年以内        5年超10年以内          10年超
          現金・預金               21,360,895             -         -         -
          未収委託者報酬                3,363,312            -         -         -
          未収運用受託報酬                1,198,432            -         -         -
          未収入金                 12,823           -         -         -
          投資有価証券
           その他有価証券の
           うち満期があるもの               1,923,400          373,466         657,576           -
               合計          27,858,863          373,466         657,576           -
          第47期(平成31年3月31日)                                       (単位:千円)

                         1年以内       1年超5年以内        5年超10年以内          10年超
          現金・預金               20,475,527             -         -         -
          未収委託者報酬                2,923,589            -         -         -
          未収運用受託報酬                 870,546           -         -         -
          未収入金                  4,542          -         -         -
          投資有価証券
           その他有価証券の
           うち満期があるもの                151,249        2,135,802          761,441           -
          長期差入保証金                   -      524,592           -         -
               合計          24,425,455         2,660,395          761,441           -
      (有価証券関係)

        1.子会社株式
        第46期(平成30年3月31日)
          子会社株式(貸借対照表計上額、関係会社株式                      956,115千円)は、市場価格がなく、時価を把握する
        ことが極めて困難と認められることから、記載しておりません。
        第47期(平成31年3月31日)

          子会社株式(貸借対照表計上額、関係会社株式                      956,115千円)は、市場価格がなく、時価を把握する
        ことが極めて困難と認められることから、記載しておりません。
        2.その他有価証券

        第46期(平成30年3月31日)                                         (単位:千円)
               区分           貸借対照表計上額             取得原価           差額
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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
        貸借対照表計上額が
        取得原価を超えるもの
          その他
           証券投資信託の受益証券                   2,522,495           2,276,821           245,674
               小計               2,522,495           2,276,821           245,674
        貸借対照表計上額が
        取得原価を超えないもの
          その他
           証券投資信託の受益証券                   7,683,969           7,850,063          △166,093
               小計               7,683,969           7,850,063          △166,093
               合計              10,206,465           10,126,884            79,580
      (注)非上場株式(貸借対照表計上額 51,135千円)については、市場価格がなく、時価を把握することが
         極めて困難と認められることから、上表の「その他有価証券」には含めておりません。
        第47期(平成31年3月31日)                                         (単位:千円)

               区分           貸借対照表計上額             取得原価           差額
        貸借対照表計上額が
        取得原価を超えるもの
          その他
           証券投資信託の受益証券                   2,207,351           1,967,041           240,309
               小計               2,207,351           1,967,041           240,309
        貸借対照表計上額が
        取得原価を超えないもの
          その他
           証券投資信託の受益証券                   8,772,616           9,069,317          △296,700
               小計               8,772,616           9,069,317          △296,700
               合計              10,979,968           11,036,359           △56,391
      (注)非上場株式(貸借対照表計上額 45,071千円)については、市場価格がなく、時価を把握することが
         極めて困難と認められることから、上表の「その他有価証券」には含めておりません。
        3.当事業年度中に売却したその他有価証券

        第46期(自      平成29年4月1日 至          平成30年3月31日)
                                                 (単位:千円)
           種類           売却額           売却益の合計額             売却損の合計額
           その他               398,350              6,350             5,000
        第47期(自      平成30年4月1日 至          平成31年3月31日)

                                                 (単位:千円)
           種類           売却額           売却益の合計額             売却損の合計額
           その他              1,433,609               45,345              4,735
      (退職給付関係)

        1.採用している退職給付制度の概要
          当社は、退職金規程に基づく退職一時金制度のほか、確定拠出年金制度を採用しております。
          なお、当社が有する退職一時金制度は、簡便法により退職給付引当金及び退職給付費用を計算して
        おります。
        2.簡便法を適用した確定給付制度

        (1)簡便法を採用した制度の、退職給付引当金の期首残高と期末残高の調整表
                                                 (単位:千円)
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                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                                第46期                第47期
                             (自 平成29年4月1日                (自 平成30年4月1日
                             至 平成30年3月31日)                至 平成31年3月31日)
         退職給付引当金の期首残高                            1,482,500                1,540,203
          退職給付費用                           147,235                248,717
          退職給付の支払額                          △105,520                △61,499
          その他                            15,987              △20,359
         退職給付引当金の期末残高                            1,540,203                1,707,062
       (注)前事業年度のその他は、転籍者の退職給付引当金受入れ額であります。
         当事業年度のその他は、主に長期未払金への振り替えであります。
        (2)退職給付債務及び年金資産の期末残高と貸借対照表に計上された退職給付引当金の調整表
                                                 (単位:千円)
                                   第46期              第47期
                                (平成30年3月31日)              (平成31年3月31日)
         積立型制度の退職給付債務                                 -              -
         年金資産                                 -              -
                                          -              -
         非積立型制度の退職給付債務                              1,540,203              1,707,062
         貸借対照表に計上された負債と資産の純額                              1,540,203              1,707,062
         退職給付引当金                              1,540,203              1,707,062

         貸借対照表に計上された負債と資産の純額                              1,540,203              1,707,062
        (3)退職給付費用

           簡便法で計算した退職給付費用  第46期 147,235千円  第47期 248,717千円
        3.確定拠出制度

          当社の確定拠出制度への要拠出額は、第46期は72,489千円、第47期は75,365千円であります。
      (税効果会計関係)

        1.繰延税金資産及び繰延税金負債の発生の主な原因別の内訳
                                                 (単位:千円)
                                  第46期             第47期
                               (平成30年3月31日)             (平成31年3月31日)
         繰延税金資産
          未払事業税                             71,030             23,058
          賞与引当金                            386,761             308,355
          社会保険料                             30,549             27,751
          未払事業所税                             4,247             4,370
          退職給付引当金                            471,610             522,702
          資産除去債務                               -           77,318
          投資有価証券                             67,546             65,422
          ゴルフ会員権                             11,000             11,000
          役員退職慰労引当金                             26,961               -
          その他有価証券評価差額金                               -           17,266
          その他                             74,458             83,141
         繰延税金資産小計                            1,144,165             1,140,388
         評価性引当額                             △78,546             △76,422
         繰延税金資産合計                            1,065,618             1,063,965
         繰延税金負債

          建物                               -           54,715
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          その他有価証券評価差額金                            △24,367                -
         繰延税金負債合計                             △24,367              54,715
         繰延税金資産の純額                            1,041,251             1,009,250
        2.法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との差異の原因となった主な項目別の内訳

                                  第46期             第47期
                               (平成30年3月31日)             (平成31年3月31日)
         法定実効税率
                                         -          30.62%
          (調整)
          交際費等永久に損金に算入されない項目
                                         -           0.80%
          受取配当金等永久に益金に算入されない項目
                                         -           0.09%
          特定外国子会社等課税対象金額
                                         -           1.99%
          税額控除
                                         -         △0.64%
          その他
                                         -         △0.36%
         税効果会計適用後の法人税等の負担率
                                         -          32.50%
       (注)前事業年度は、法定実効税率と税効果会計適用後の法人税等の負担率との間の差異が
          法定実効税率の100分の5以下であるため注記を省略しております。
      (資産除去債務関係)

       資産除去債務のうち貸借対照表に計上しているもの
     (1)当該資産除去債務の概要
        主として本社の不動産賃貸契約に伴う原状回復義務等であります。
     (2)当該資産除去債務の金額の算定方法

        当該契約に基づく退去予定期限までの期間を使用見込期間と見積り、資産除去債務の金額を計算しております。
        なお、割引計算による金額の重要性が乏しいことから、割引前の見積り額を計上しております。
     (3)当該資産除去債務の総額の増減

        当事業年度において、主として本社の不動産賃貸契約に伴う原状回復義務等について合理的な見積りが可能と
        なったことから、「(2)当該資産除去債務の金額の算定方法」に記載の算定方法に則り、資産除去債務の
        金額を計算しております。資産除去債務の残高の推移は次のとおりであります。
                                                (単位:千円)
                             第46期                 第47期
                         (自 平成29年4月1日                 (自 平成30年4月1日
                          至 平成30年3月31日)                   至 平成31年3月31日)
       期首残高                              -                 -
       見積りの変更による増加額                              -              248,260
       期末残高                              -              248,260
      (セグメント情報等)

       セグメント情報
       1.報告セグメントの概要
        当社は、「投資・金融サービス業」の単一セグメントであるため、記載を省略しております。
       関連情報

       第46期(自 平成29年4月1日 至 平成30年3月31日)
       1.製品及びサービスごとの情報
                                                   (単位:千円)
                     投資信託委託業          投資一任業務           その他          合計
       外部顧客からの営業収益                26,383,145          5,111,757           82,997        31,577,899
       2.地域ごとの情報

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       (1)営業収益
          本邦の顧客からの営業収益が損益計算書の営業収益の90%を超えるため記載を省略しております。
       (2)有形固定資産
          本邦に所在している有形固定資産の金額が貸借対照表の有形固定資産の90%を超えるため、地域ごとの
        有形固定資産の記載を省略しております。
       3.主要な顧客ごとの情報

        外部顧客からの営業収益のうち、損益計算書の営業収益10%以上を占める相手先がないため、記載は省略
       しております。
       報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報

        該当事項はありません。
       報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報

        該当事項はありません。
       報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報

        該当事項はありません。
       第47期(自 平成30年4月1日 至 平成31年3月31日)

       1.製品及びサービスごとの情報
                                                   (単位:千円)
                     投資信託委託業          投資一任業務           その他          合計
       外部顧客からの営業収益                24,415,734          4,252,374           66,957        28,735,066
       2.地域ごとの情報

       (1)営業収益
          本邦の顧客からの営業収益が損益計算書の営業収益の90%を超えるため記載を省略しております。
       (2)有形固定資産
          本邦に所在している有形固定資産の金額が貸借対照表の有形固定資産の90%を超えるため、地域ごとの
        有形固定資産の記載を省略しております。
       3.主要な顧客ごとの情報

        外部顧客からの営業収益のうち、損益計算書の営業収益10%以上を占める相手先がないため、記載は省略
       しております。
       報告セグメントごとの固定資産の減損損失に関する情報

        該当事項はありません。
       報告セグメントごとののれんの償却額及び未償却残高に関する情報

        該当事項はありません。
       報告セグメントごとの負ののれん発生益に関する情報

        該当事項はありません。
     (関連当事者との取引)

      第46期(自      平成29年4月1日 至          平成30年3月31日)
       兄弟会社等
                         事業の     議決権
                                               取引          期末
          会社等の         資本金              関連当事者
                         内容又     等の所           取引の内容
      属性         住所                                金額     科目     残高
           名称        (億円)              との関係
                         は職業     有割合
                                               (千円)          (千円)
                                 80/85


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                                  当社投資信      投資信託に
      その他         東京
           大和証                                          未払
                                  託に係る事      係る事務代
      の関係          都
                    1,000                           3,987,525          573,578
           券株式              証券業      -                       手数
                                  務代行の委      行手数料の
      会社の         千代
           会社                                          料
                                   託等      支払※1
      子会社         田区
           株式
                                  当社投資信      投資信託に
      その他         東京
           会社                                         未払
                                  託に係る事      係る事務代
      の関係          都
                    17,709                           1,969,101          273,241
           三井             銀行業      -                       手数
                                  務代行の委      行手数料の
      会社の         千代
           住友                                          料
                                   託等      支払※1
      子会社         田区
           銀行
       取引条件及び取引条件の決定方針等
      ※1 投資信託に係る事務代行手数料については、商品性格等を勘案し総合的に決定しております。
      ※2 上記金額の内、取引金額には消費税が含まれておらず、期末残高には消費税が含まれています。
      第47期(自      平成30年4月1日 至          平成31年3月31日)

       兄弟会社等
                        事業の     議決権
                                               取引          期末
          会社等         資本金              関連当事者
                        内容又     等の所           取引の内容
      属性         住所                                金額     科目     残高
          の名称         (億円)               との関係
                        は職業     有割合
                                               (千円)          (千円)
                                  当社投資信      投資信託に
      その他          東京
          大和証                                          未払
                                  託に係る事      係る事務代
      の関係          都
                    1,000                           4,328,153          540,879
          券株式              証券業      -                       手数
                                  務代行の委      行手数料の
      会社の          千代
           会社                                          料
                                   託等      支払※1
      子会社          田区
           株式
                                  当社投資信      投資信託に
      その他          東京
           会社                                          未払
                                  託に係る事      係る事務代
      の関係          都
                   17,709                           1,465,685          228,197
           三井             銀行業      -                       手数
                                  務代行の委      行手数料の
      会社の          千代
           住友                                          料
                                   託等      支払※1
      子会社          田区
           銀行
       取引条件及び取引条件の決定方針等
      ※1 投資信託に係る事務代行手数料については、商品性格等を勘案し総合的に決定しております。
      ※2 上記金額の内、取引金額には消費税が含まれておらず、期末残高には消費税が含まれています。
      (1株当たり情報)

                              第46期                 第47期
                          (自 平成29年4月1日                 (自 平成30年4月1日
                           至 平成30年3月31日)                   至 平成31年3月31日)
       1株当たり純資産額                          8,322円66銭                 8,072円12銭
       1株当たり当期純利益金額                          1,220円84銭                  761円96銭
       (注)潜在株式調整後1株当たり当期純利益については、潜在株式が存在しないため記載しておりません。
         1株当たりの当期純利益金額の算定上の基礎は、以下のとおりであります。
                                第46期                第47期

                             (自 平成29年4月1日                (自 平成30年4月1日
                             至 平成30年3月31日)                  至 平成31年3月31日)
        当期純利益(千円)                             4,700,218                2,933,531
        普通株主に帰属しない金額(千円)                                -                -
        普通株式に係る当期純利益(千円)                             4,700,218                2,933,531
        普通株式の期中平均株式数(千株)                               3,850                3,850
      (重要な後発事象)

       当社は、平成30年9月28日付で締結した、SMAMとの合併契約書に基づき、当社を消滅会社とし、
      SMAMを存続会社とする吸収合併方式により、平成31年4月1日付で合併いたしました。
                                 81/85


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     4【利害関係人との取引制限】

       委託会社は、「金融商品取引法」の定めるところにより、利害関係人との取引について、次に掲げる

       行為が禁止されています。
       イ 自己またはその取締役もしくは執行役との間における取引を行うことを内容とした運用を行うこ
         と(投資者の保護に欠け、もしくは取引の公正を害し、または金融商品取引業の信用を失墜させ
         るおそれがないものとして内閣府令で定めるものを除きます。)。
       ロ 運用財産相互間において取引を行うことを内容とした運用を行うこと(投資者の保護に欠け、も
         しくは取引の公正を害し、または金融商品取引業の信用を失墜させるおそれがないものとして内
         閣府令で定めるものを除きます。)。
       ハ 通常の取引の条件と異なる条件であって取引の公正を害するおそれのある条件で、委託会社の親
         法人等(委託会社の総株主等の議決権の過半数を保有していることその他の当該金融商品取引業
         者と密接な関係を有する法人その他の団体として政令で定める要件に該当する者をいいます。以
         下同じ。)または子法人等(委託会社が総株主等の議決権の過半数を保有していることその他の
         当該金融商品取引業者と密接な関係を有する法人その他の団体として政令で定める要件に該当す
         る者をいいます。以下同じ。)と有価証券の売買その他の取引または店頭デリバティブ取引を行
         うこと。
       ニ 委託会社の親法人等または子法人等の利益を図るため、その行う投資運用業に関して運用の方
         針、運用財産の額もしくは市場の状況に照らして不必要な取引を行うことを内容とした運用を行
         うこと。
       ホ 上記ハ、ニに掲げるもののほか、委託会社の親法人等または子法人等が関与する行為であって、
         投資者の保護に欠け、もしくは取引の公正を害し、または金融商品取引業の信用を失墜させるお
         それのあるものとして内閣府令で定める行為。
     5【その他】

       イ 定款の変更、その他の重要事項

       (イ)定款の変更
          a.2018年11月1日付で、発行可能株式総数を変更する定款の変更を行いました。
          b.2019年4月1日付で、取締役の員数の上限を変更する等の定款の変更を行いました。
       (ロ)その他の重要事項
          三井住友アセットマネジメント株式会社は、2019年4月1日に大和住銀投信投資顧問株式会社
          と合併し、商号を三井住友DSアセットマネジメント株式会社に変更しました。
       ロ 訴訟事件その他会社に重要な影響を与えることが予想される事実

         該当ありません。
     第2【その他の関係法人の概況】

     1【名称、資本金の額及び事業の内容】

      イ 受託会社
      (イ)名称              みずほ信託銀行株式会社
      (ロ)資本金の額              247,369百万円(2019年3月末現在)
      (ハ)事業の内容              銀行法に基づき銀行業を営むとともに、金融機関の信託業務の兼営等に関す
                   る法律に基づき信託業務を営んでいます。
     〔参考情報:再信託受託会社の概要〕

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      ・ 名称              資産管理サービス信託銀行株式会社
      ・ 資本金の額              50,000百万円(2019年3月末現在)
      ・ 事業の内容              銀行法に基づき銀行業を営むとともに、金融機関の信託業務の兼営等に関す
                   る法律に基づき信託業務を営んでいます。
      ロ 販売会社

                                       ※
      (イ)名称                                  (ハ)事業の内容
                             (ロ)資本金の額
      SMBC日興証券株式会社                           10,000百万円       金融商品取引法に定める第一種金融
                                        商品取引業を営んでいます。
      株式会社SBI証券                           48,323百万円
      楽天証券株式会社                            7,495百万円
      ※資本金の額は、2019年3月末現在。
     2【関係業務の概要】

       イ 受託会社

         信託契約の受託会社であり、信託財産の保管・管理・計算等を行います。
       ロ 販売会社
         委託会社との間で締結された販売契約に基づき、日本における当ファンドの募集・販売の取扱
         い、投資信託説明書(目論見書)の提供、一部解約の実行の請求の受付け、収益分配金、償還金
         の支払事務等を行います。
     3【資本関係】

       該当ありません。
       (持株比率5%以上を記載しています。)
     第3【参考情報】

         ファンドについては、当計算期間において以下の書類が提出されております。
                提出年月日                     提出書類
          2019年    2月21日              有価証券報告書
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                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                          独立監査人の監査報告書
                                                    令和1年6月14日

     三井住友DSアセットマネジメント株式会社
      取締役会 御中
                           有限責任     あずさ監査法人

                            指定有限責任社員

                                         公認会計士       小 澤 陽 一  印
                            業務執行社員
                            指定有限責任社員

                                         公認会計士       菅 野 雅 子  印
                            業務執行社員
      当監査法人は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づく監査証明を行うため、「委託会社等の経理状況」に掲

     げられている三井住友DSアセットマネジメント株式会社(旧会社名 三井住友アセットマネジメント株式会社)の平成30年
     4月1日から平成31年3月31日までの第34期事業年度の財務諸表、すなわち、貸借対照表、損益計算書、株主資本等変動計
     算書、重要な会計方針及びその他の注記について監査を行った。
     財務諸表に対する経営者の責任

      経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し適正に表示
     することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表示するために経営者が必
     要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
     監査人の責任

      当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から財務諸表に対する意見を表明することに
     ある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を行った。監査の基準は、当
     監査法人に財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得るために、監査計画を策定し、これに基づ
     き監査を実施することを求めている。
      監査においては、財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続は、当監査
     法人の判断により、不正又は誤謬による財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択及び適用される。財務諸
     表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当監査法人は、リスク評価の実施に際し
     て、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、財務諸表の作成と適正な表示に関連する内部統制を検討する。また、
     監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並びに経営者によって行われた見積りの評価も含め全体としての財
     務諸表の表示を検討することが含まれる。
      当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
     監査意見

      当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して、三井住友
     DSアセットマネジメント株式会社(旧会社名 三井住友アセットマネジメント株式会社)の平成31年3月31日現在の財政状
     態及び同日をもって終了する事業年度の経営成績をすべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
     強調事項

      重要な後発事象に記載されているとおり、会社と大和住銀投信投資顧問株式会社は、平成31年4月1日付で合併した。
      当該事項は、当監査法人の意見に影響を及ぼすものではない。
     利害関係

      会社と当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
                                                          以 上

     (注)1.上記は監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社が別途保管しております。2.XBRL

     データは監査の対象には含まれていません。
                                 84/85




                                                           EDINET提出書類
                                            三井住友DSアセットマネジメント株式会社(E08957)
                                                 有価証券報告書(内国投資信託受益証券)
                          独立監査人の監査報告書
                                                      令和1年7月9日

     三井住友DSアセットマネジメント株式会社
      取締役会 御中
                   有限責任     あずさ監査法人
                    指定有限責任社員

                                    公認会計士
                                               小  澤 陽     一    印
                    業務執行社員
                    指定有限責任社員

                                    公認会計士
                                               菅  野 雅     子    印
                    業務執行社員
      当監査法人は、金融商品取引法第193条の2第1項の規定に基づく監査証明を行うため、「ファンドの経理状

     況」に掲げられている日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05の平成30年11月27日から令
     和1年5月27日までの計算期間の財務諸表、すなわち、貸借対照表、損益及び剰余金計算書、注記表並びに附属
     明細表について監査を行った。
     財務諸表に対する経営者の責任

      経営者の責任は、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠して財務諸表を作成し
     適正に表示することにある。これには、不正又は誤謬による重要な虚偽表示のない財務諸表を作成し適正に表
     示するために経営者が必要と判断した内部統制を整備及び運用することが含まれる。
     監査人の責任

      当監査法人の責任は、当監査法人が実施した監査に基づいて、独立の立場から財務諸表に対する意見を表明
     することにある。当監査法人は、我が国において一般に公正妥当と認められる監査の基準に準拠して監査を
     行った。監査の基準は、当監査法人に財務諸表に重要な虚偽表示がないかどうかについて合理的な保証を得る
     ために、監査計画を策定し、これに基づき監査を実施することを求めている。
      監査においては、財務諸表の金額及び開示について監査証拠を入手するための手続が実施される。監査手続
     は、当監査法人の判断により、不正又は誤謬による財務諸表の重要な虚偽表示のリスクの評価に基づいて選択
     及び適用される。財務諸表監査の目的は、内部統制の有効性について意見表明するためのものではないが、当
     監査法人は、リスク評価の実施に際して、状況に応じた適切な監査手続を立案するために、財務諸表の作成と
     適正な表示に関連する内部統制を検討する。また、監査には、経営者が採用した会計方針及びその適用方法並
     びに経営者によって行われた見積りの評価も含め全体としての財務諸表の表示を検討することが含まれる。
      当監査法人は、意見表明の基礎となる十分かつ適切な監査証拠を入手したと判断している。
     監査意見

      当監査法人は、上記の財務諸表が、我が国において一般に公正妥当と認められる企業会計の基準に準拠し
     て、日興・米国バンクローン・ファンド(為替ヘッジあり)13-05の令和1年5月27日現在の信託財産の状態及び
     同日をもって終了する計算期間の損益の状況をすべての重要な点において適正に表示しているものと認める。
     利害関係

      三井住友DSアセットマネジメント株式会社及びファンドと当監査法人又は業務執行社員との間には、公認会
     計士法の規定により記載すべき利害関係はない。
                                                          以 上

     (注)1.上記は監査報告書の原本に記載された事項を電子化したものであり、その原本は当社が別途保管しております。2.XBRLデータは監査

     の対象には含まれていません。
                                 85/85


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2023年2月15日

2023年1月より一部報告書の通知、表示が旧社名で通知、表示される現象が発生しておりました。対応を行い現在は解消しております。

2023年2月15日

メール通知設定可能件数を15件から25件に変更しました。

2023年1月7日

2023年分の情報が更新されない問題、解消しました。

2023年1月6日

2023年分より情報が更新されない状態となっております。原因調査中です。

2022年4月25日

社名の変更履歴が表示されるようになりました

2020年12月21日

新規上場の通知機能を追加しました。Myページにて通知の設定が行えます。

2020年9月22日

企業・投資家の個別ページに掲載情報を追加しました。また、併せて細かい改修を行いました。

2019年3月22日

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2017年10月31日

キーワードに関する報告書の検出処理を改善いたしました。これまで表示されていなかった一部の報告書にも「増加」「減少」が表示されるようになっりました。

2017年2月12日

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2017年1月23日

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